AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5

CANTIDAD 9125 10038 11041 12145 13360

ACTIVOS
CAPACIDAD DE LITROS DE LECHE MANTEQUILLA
CAPACIDAD AL DIA DE LECHE POR KG AL DIA
BATIDORA (1L) 50 litros 25
REFRIGERADORA 200 litros 25
PERSONAL (2) 100 litros 25

Tamaño del Poyecto =25 litros X dia

PRODUCCION AL AÑO 9125
50 365 18250
 DIA MES
25 750

UNIDAD DE COSTO COSTO COSTO

DESCRIPCION MEDIDA CANTIDAD UNITARIO TOTAL COSTO FIJO VARIABLE
1 COSTO DE PRODUCCION 7143.5
1.1 MATERIA PRIMA 4743.5
Leche Litros 1500 3 4500 4500
Sal Kilos 15 12.9 193.5 193.5
Oregano Kilos 5 10 50
1.2 MANO DE OBRA DIRECTA 2400
Personal Mes 2 1200 2400 2400

1.3 COSTOS INDIRECTOS 0

2 GASTOS ADMINISTRATIVOS 1810

Gerente Mes 1 1500 1500 1500
Luz Mes 1 80 80 80
Agua Mes 1 30 30 30
Alquiler Mes 1 200 200 200
3 GASTOS DE VENTAS 980
Publicidad Mes 1 100 100 100
Transporte Global 1 100 100 100
Embases Unidad 1500 0.52 780 780
COSTO TOTAL 9933.5 4410 5473.5

PRECIO CU+%U*CU
COSTO UNITARIO 13.2446667
PRECIO 17.2180667

CVU 7.298

PE 445 UNIDADES PRODUCCIDAS EN LA QUE NO SE GANA NI SE PIERDE

 UNIDAD DE COSTO COSTO
DESCRIPCION MEDIDA CANTIDAD UNITARIO TOTAL
1 ACTIVOS FIJOS 5300
TANGIBLES 4300
EQUIPAMIENTO Global 2 2300 2300
MUEBLES Global 1 2000 2000
INTANGIBLES 1000
SOFTWARE Unidad 1 300 300
CONSTITUCIÓN Global 1 700 700
2 CAPITAL DE TRABAJO 7343.5
MATERIA PRIMA Global 1 4743.5 4743.5
MANO DE OBRA Global 1 2400 2400
ALQUILER MES 1 200 200
COSTO TOTAL 12643.5

%
APORTE PROPIO 8000 63%
PRESTAMO 4643.5 37%
12643.5

EQUIPAMIENTO
UNIDAD DE COSTO COSTO
DESCRIPCION MEDIDA CANTIDAD UNITARIO TOTAL
Batidora UNIDAD 1 500 500
Refrigeradora UNIDAD 1 1800 1800
2300
MES 1 MES 2

X
X

X
X

X
X
X
 MONTO 4643.5
TASA DE INTERES 2.50%
PERIODO 12
CUOTA S/ 452.68

CUADRO DE AMORTIZACIÓN

PERIODO INICIAL CUOTA INTERES CAPITAL SALDO

1 4643.5 S/ 452.68 116.0875 S/ 336.59 S/ 4,306.91
2 S/ 4,306.91 S/ 452.68 S/ 107.67 S/ 345.01 S/ 3,961.90
3 S/ 3,961.90 S/ 452.68 S/ 99.05 S/ 353.63 S/ 3,608.26
4 S/ 3,608.26 S/ 452.68 S/ 90.21 S/ 362.47 S/ 3,245.79
5 S/ 3,245.79 S/ 452.68 S/ 81.14 S/ 371.54 S/ 2,874.25
6 S/ 2,874.25 S/ 452.68 S/ 71.86 S/ 380.83 S/ 2,493.43
7 S/ 2,493.43 S/ 452.68 S/ 62.34 S/ 390.35 S/ 2,103.08
8 S/ 2,103.08 S/ 452.68 S/ 52.58 S/ 400.10 S/ 1,702.98
9 S/ 1,702.98 S/ 452.68 S/ 42.57 S/ 410.11 S/ 1,292.87
10 S/ 1,292.87 S/ 452.68 S/ 32.32 S/ 420.36 S/ 872.51
11 S/ 872.51 S/ 452.68 S/ 21.81 S/ 430.87 S/ 441.64
12 S/ 441.64 S/ 452.68 S/ 11.04 S/ 441.64 S/ 0.00
 MES AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3 AÑO 4
CANTIDAD 750 9125 10037.5 11041.25 12145.375
PRECIO 17.22 17.22 17.22 17.22 17.22
INGRESO 12914 157114.86 172826.34 190108.98 209119.88
AÑO 5
13359.9125
17.22
230031.86
 AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3
VENTA 157114.86 172826.34 190108.98
(COSTO) 85722 85722 85722
UTILIDAD BRUTA 71392.86 87104.34 104387.0
GASTOS ADMINISTRACION 21720 21720 21720
GASTOS DE VENTAS 11760 11760 11760
OTROS GASTOS
UTILIDAD OPERATIVA 37912.86 53624.34 70906.98
GASTOS FINANCIEROS 5432.18
UTILIDAD ANTES DEL IMPUESTO A LA RENTA 32480.68 53624.34 70906.98
IMPUESTO 10% 3248.07 5362.43 7090.70
RESULTADO NETO
UTILIDAD NETA 29232.61 48261.91 63816.28
AÑO 4 AÑO 5
209119.88 230031.86
85722 85722
123397.88 144309.86
21720 21720
11760 11760

89917.88 110829.86

89917.88 110829.86
8991.79 11082.99

80926.09 99746.88
 AÑO 0 AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5
INGRESOS 157115 172826 190109 209120 230032
PRODUCTO 157115 172826 190109 209120 230032

EGRESOS 12643.5 127882 124564 126293 128194 130285

COSTO DE INVERSION 12643.5
ACTIVO FIJO 5300
CAPITAL DE TRABAJO 7343.5

COSTOS OPERATIVOS 127882 124564 126293 128194 130285

COSTOS DE PRODUCCION 85722 85722 85722 85722 85722
GASTOS ADMINISTRATIVOS 21720 21720 21720 21720 21720
GASTOS DE VENTAS 11760 11760 11760 11760 11760
COSTOS FINANCIEROS 5432.18
IMPUESTOS 3248.068 5362.43 7090.7 8991.79 11083
FLUJO DE CAJA ECONOMICO -12643.5 29232.61 48261.9 63816.3 80926.1 99746.9

VAN 139751.09 VAN >0 VIABLE

TIR 281%
»COK = Costo de oportunidad del capital propio.
»T = Tasa de interés que desea ganar el inversionista o tasa de cor 15%
»I = Tasa de inflación esperada. 6%
»R = Riesgo de mercado. 3%

COK 25.6%
»COK = Costo del capital propio.
»Costo del financiamiento = Tasa efectiva del financiamiento.
»t = Tasa de impuesto a la renta. Los intereses de los préstamos son deducibles para el pago del impuesto a la
% DEL APORTE PROPIO
% DEL FINANCIAMIENTO EXTERNO

WACC
 0.25557
34%
ara el pago del impuesto a la 29.50%
63%
37%

25.10%