Indicadores financieros

Linda Carolina Zambrano León

Facultad de Ingeniería de Software, Corporación Universitaria Iberoamericana

Costos y presupuestos

Yenny Gonzalez Ramos

Octubre 2, 2022
 Estado de la Situación Financiera

Activos
T T
T
Cuentas 2019 T Absoluta Relati 2020 Relati 2021 Promedio
Absoluta
va va
Activos
$32,836,400 -$1,043,475 -3.1% $33,879,875 -$808,900 -2.3% $34,688,775 $33,801,683
corrientes
Efectivo y
$6,836,400 $956,525 16.3% $5,879,875 -$208,900 -3.4% $6,088,775 $6,268,350
equivalentes
Cuentas por
$26,000,000 -$2,000,000 -7.1% $28,000,000 -$600,000 -2.1% $28,600,000 $27,533,333
cobrar

Inventario $0 $0 0.0% $0 $0 0.0% $0 $0

Activos no
$8,500,000 $425,000 5.3% $8,075,000 $425,000 5.6% $7,650,000 $8,075,000
corrientes
Propiedad
$8,500,000 $425,000 5.3% $8,075,000 $425,000 5.6% $7,650,000 $8,075,000
planta y equipos

Diferidos $0 $0 0.0% $0 $0 0.0% $0 $0

Total Activos $41,336,400 -$618,475 -1.5% $41,954,875 -$383,900 -0.9% $42,338,775 $41,876,683

Pasivos
T T T T
Cuentas 2019 2020 2021 Promedio
Absoluta Relativa Absoluta Relativa

Pasivos corrientes $180,000 $10,200 6.0% $169,800 $6,800 4.2% $163,000 $170,933

Obligaciones
$150,000 $7,000 4.9% $143,000 $5,000 3.6% $138,000 $143,667
financieras

Proveedores $12,500 $900 7.8% $11,600 $3,100 36.5% $8,500 $10,867

Cuentas por pagar $17,500 $2,300 15.1% $15,200 -$1,300 -7.9% $16,500 $16,400

Impuestos,
$0 $0 0.0% $0 $0 0.0% $0 $0
gravámenes y tasas
Obligaciones
$0 $0 0.0% $0 $0 0.0% $0 $0
laborales por pagar

Otros pasivos $0 $0 0.0% $0 $0 0.0% $0 $0

Pasivos no
$25,000,000 $200,000 0.8% $24,800,000 $200,000 0.8% $24,600,000 $24,800,000
corrientes
Obligaciones
$25,000,000 $200,000 0.8% $24,800,000 $200,000 0.8% $24,600,000 $24,800,000
financieras LP

Total Pasivos $25,180,000 $210,200 0.8% $24,969,800 $206,800 0.8% $24,763,000 $24,970,933
 Estado de resultados
T T T
Cuentas 2019 T Absoluta 2020 2021 Promedio
Relativa Absoluta Relativa
Ingresos por
ventas y $5,200,000 -$1,100,000 -$0.17 $6,300,000 $500,000 $0.09 $5,800,000 $5,766,667
servicios
Costo de ventas $2,912,000 -$1,057,000 -$0.27 $3,969,000 $199,000 $0.05 $3,770,000 $3,550,333

Utilidad Bruta $2,288,000 -$43,000 -$0.02 $2,331,000 $301,000 $0.15 $2,030,000 $2,216,333

Gastos de
$506,000 -$30,360 -$0.06 $536,360 -$64,363 -$0.11 $600,723 $547,694
administración
Gastos de
$104,000 -$22,000 -$0.17 $126,000 $10,000 $0.09 $116,000 $115,333
ventas
Gasto por
$425,000 $0 $0.00 $425,000 $0 $0.00 $425,000 $425,000
depreciación
Utilidad
$1,253,000 $9,360 $0.01 $1,243,640 $355,363 $0.40 $888,277 $1,128,306
operativa
Ingresos no
$23,000 -$2,000 -$0.08 $25,000 $13,000 $1.08 $12,000 $20,000
operacionales
Gastos no
$0 $0 $0.00 $0 -$7,600 -$1.00 $7,600 $2,533
operacionales
Utilidad antes
$1,230,000 $11,360 $0.01 $1,218,640 $349,963 $0.40 $868,677 $1,105,772
de impuestos
Provisión de
$393,600 $3,635 $0.01 $389,965 $111,988 $0.40 $277,977 $353,847
Imp. Renta

Utilidad Neta $836,400 $7,725 $0.01 $828,675 $237,975 $0.40 $590,700 $751,925

Patrimonio
T T T T
Cuentas 2019 2020 2021 Promedio
Absoluta Relativa Absoluta Relativa

Capital social $15,000,000 $0 0.0% $15,000,000 $0 100.0% $15,000,000 $15,000,000

Reservas legales $320,000 $0 0.0% $320,000 $0 100.0% $320,000 $320,000

Utilidad del
$836,400 $7,725 0.9% $828,675 $237,975 140.3% $590,700 $751,925
ejercicio
Utilidades de -
$0 -100.0% $836,400 -$828,675 50.2% $1,665,075 $833,825
Otros Ejercicios $836,400
Total -
$16,156,400 -4.9% $16,985,075 -$590,700 -3.4% $17,575,775 $16,905,750
Patrimonio $828,675
Total Pasivos y -
$41,336,400 -1.5% $41,954,875 -$383,900 99.1% $42,338,775 $41,876,683
Patrimonio $618,475
 Indicadores

Indicador / año 2019 2020 2021 Promedio

Capital de trabajo $32,656,400 $33,710,075 $34,525,775 $33,630,750

Indicador de
182.42 199.53 212.81 198.26
liquidez y solvencia
Prueba ácida 182.42 199.53 212.81 198.26

Endeudamiento 0.61 0.60 0.58 0.60

Margen bruto de
0.44 0.37 0.35 0.39
utilidad
Rotación de activos 0.125797118 0.150161334 0.136990265 0.14
Rendimiento de la
0.020233983 0.019751578 0.01395175 0.02
inversión

Índice Dupont
Indicador / año 2019 2020 2021 Promedio

Utilidad neta / ventas 0.160846154 0.131535714 0.101844828 0.13

Ventas / Activo fijo
0.611764706 0.780185759 0.758169935 0.72
total
Multiplicador del
2.558515511 2.470102428 2.408927914 2.48
capital
Dupont 25% 25% 19% 23%

De acuerdo con los indicadores se visualiza que:

Existe un buen capital de trabajo, que a través del tiempo va aumentando, lo que

indica que la empresa cuenta con los recursos para cubrir sus pasivos de manera tranquila.

Esta se calculó así: Activo corriente - Pasivos corrientes.

La empresa muestra un alto índice de solvencia con la cual dar frente a sus

obligaciones y la posibilidad de mejorar sus capacidades operativas, también se notó un

aumento de este índice a través del tiempo. Esto se calculó así: Activo corriente / Pasivo

corriente.

En cuanto a la prueba ácida, es un índice que coincide con el índice de solvencia ya

que dentro de los datos dados no había inventarios. La cuál se calculó así: Activo corriente -

Inventarios / Pasivo corriente.

En el índice de endeudamiento se observó que, por tener un aumento anual en el

activo y una disminución en el pasivo, este índice demuestra una buena capacidad para

responder a los pasivos adquiridos o adquiribles. El cual fue calculado así: Pasivo total /

activo total.

Se observo que tuvo un buen margen bruto de utilidad acercándose a una utilidad de

casi el 50%. Índice que se calculó así: Ventas – costo de ventas / Ventas.

En la rotación de activos se observó que si bien los activos fueron incrementando con

el tiempo y demostraron eficiencia para su gestión, las ventas tuvieron un pico en el mes

intermedio, así como este índice. Este índice se calcula así: Ventas totales / Activos totales.

Al revisar el rendimiento de la inversión se observó igualmente que al incrementar

los activos, estos demostraron su capacidad de rentabilidad y al igual en la rotación de activos

al tener las ventas un pico en el año del medio el índice también muestra este

comportamiento, la diferencia con al índice anterior es que aquí se toma como referencia la

utilidad neta en lugar de las ventas y se calcula así: Utilidad neta después de impuestos /

Activos totales.

El índice Dupont se calcula multiplicando el margen de utilidad en ventas por la

eficiencia en la operación de los activos por el apalancamiento financiero, en este caso se

observa que el factor mas importante fue el apalancamiento o multiplicador del capital.