TEORÍA MATEMÁTICA DEL INTERÉS

1 .- C7 = 6,750.00
2 .- C6 = 15,375.00
3 .- C9 = 3,450.00
4 .- V0 = 2,187.50
5 .- i12 : 1.98%
6 .- i3 : 40.00%
7 .- C7 = 7,035.50
8 .- C6 = 15,370.43
9 .- C6 = 3,472.88
10 .- V0 = 2,071.01
11 .- i12 : 1.51%
12 .- Int = 1,493.31
13 .- i6 : 6.56%
14 .- C72 = 2,308.64 para el amigo que abandonó la carrera C72 = 16,800.03
15 .- n = 5.72 meses
16 .- n = 3.00 trimestres
17 .- C24 = 7,850.87
18 .- C24 = 7,355.81
19 .- C20 = 21,951.38
20 .- C18 = 20,638.21 3.66 años más que originalmente
21 .- C0 = 11,048.78
22 .- x = 32.00 meses al 4.00% y los sgtes 16.00 meses al
23 .- C36 = 20,000.00
24 .- Régimen : Simple n = 22.52 meses Régimen :
25 .- Régimen : Simple i : 11.50% Régimen : Compuesto
26 .- Régimen : Simple n : 5.50 Régimen : Compuesto
27 .- i12 : 0.95%
28 .- i24 : 0.69% TNA = J12 : 16.67% d : 15.25% d4 :
29 .- i = 20.05% i12 : 1.53% C17 = 6,477.54
30 .- i12 : 2.28% i12 : 1.98%
31 .- i : 25.70% TNA = J12 : 23.09% d : 20.45%
32 .- TNA = J12 : 36.00% TNA = J12 : 60.00% C7 = 2,708.01 i:
33 .- C0 = 4,699.35
34 .- i12 : i: TNA = J12 : C10 :
Prést A 1.41% 18.25% 16.88% 4,024.74
Prést B 2.08% 28.08% 25.01% 4,301.72
Prést C 2.54% 35.20% 30.54% 4,500.00
35 .- V0 = 960.00
36 .- VA = 961.54
37 .- VA = 961.17
SUCESIONES FINANCIERAS

1 .- C= 3,658.92
2 .- V0 = 170,419.88
3 .- V0 = 57,853.85
4 .- C= 2,149.06
5 .- V0 = 2,759,728.36 V0 = ###
6 .- V0 = 71,167.48 VF = 92,857.42 V0 = 65,128.33
7 .- V0 = 202,631.08
8 .- C = 72,862.77
9 .- n= 36.00 meses
10 .- V0 = 25,017.66 C= 1,798.73 n= 32.00
11 .- C = 4,535.38
12 .- n= 12.00 meses C= 106.55
13 .- C= 525.94 C= 515.63
14 .- C = 338,757.75
15 .- V0 = 17,984.66
16 .- C= 21,154.75 VF = ### C= 5,154.75
17 .- VF = 392,506.71 V0 = 357,143.11
18 .- VF = 10,512.66 VF = 27,591.11 Pago Extra = 3,174.70 C=
19 .- C = 5,573.61 C= 5,437.66 C= 5,855.77 C=
20 .- VF = 66,191.86 VF = 69,568.31 C= 1,743.09 C=
21 .- C= 323.55 VF = 32,141.94 C= 3,512.91
22 .- V0 = 8,541.36
23 .- VF = 43,157.01
24 .- V0 = 182,368.67 C= 20.89
25 .- VF = 43,657.49
26 .- C1 = 9,583.63
27 .- 120,000.00 = VF C= 2,400.00
28 .- V0 : 100,000.00 V0 : 102,136.83 V0 : 95,000.00 V0 :
29 .- V0 : 467,840.91 V0 : 450,000.00
30 .- Gcia Act : -277,667.21 Gcia Act : 169,136.92
31 .- g: 3.51%

SISTEMAS DE AMORTIZACIÓN DE PRÉSTAMOS

1 .- C = 4,243.17 Am3 = 3,998.43 TA4 = 15,840.03 Int1 =

2 .- Deuda Original a hoy: 5,989.20 Deuda a Regularizar en Plan de Pagos: 4,854.60
Pagando en 3 cuotas: Anticipo: 242.73 3 ctas de: 1,348.19 cada una
Pagando en 12 cuotas: Anticipo: 242.73 12 ctas de: 422.82 cada una
Pagando en 13 cuotas: Anticipo: 242.73 13 ctas de: 406.39 cada una
Pagando en 24 cuotas: Anticipo: 242.73 24 ctas de: 243.83 cada una
S4 = 3,165.17
Pagando en 10 cuotas: Anticipo: 242.73 10 ctas de: 500.08 cada una
Pagando en 4 cuotas: Anticipo: 242.73 4 ctas de: 1,196.53 cada una
 Pagando en 24 cuotas, el total de intereses de financiación es: 1,240.16
, el total de intereses resarsitorios es: 1,134.60
, el total de intereses es: 2,374.76
3 .- V0 = 60,000.00 Am6 = 1,721.04 S15 = 33,346.27 Pago Extra =
4 .- V0 = 2,488,466.02 S3 = ### TA5 = 930,909.10 Int7 =
5 .- n: 18.00 cuotas mens S4 = 9,690.13 Am6 = 618.76
6 .- Am3 = 4,000.00 TA4 = 16,000.00 Int1 = 400.00 Int5 =
7 .- C10 = 3,100.00 Int11 = 1,000.00 S15 = 10,000.00
8 .- n= 60 V0 = 18,000.00 Int12 = 588.00
9 .- V0 = 7,200.00 i12 = 5.00% C= 145.04 C=
10 .- C1 = 1,317.14 Int1 = 126.86 C2 = 1,317.14 Int2 =
C1 = 2,149.26 Int1 = 149.26 C2 = 2,139.31 Int2 =
11 .- Cuadro de Amortización
# Cuota Am Dda Interés Saldo
1 5,532.90 5,000.00 532.90 10,000.00
2 5,355.27 5,000.00 355.27 5,000.00
3 5,177.63 5,000.00 177.63 0.00
Préstamo Sistema Francés C : 3,000.00 TNA=J12 : 21.13% i12 :
12 .- Nunca se igualará el saldo de deuda hasta el final.
En C92 el interés contenido en Francés es el doble que en Alemán.
4,559.04 Luego de pagar C109 se podría reconvertir a PUsAPI y pagar aprox $ 4.500.-
4,589.57 Luego de pagar C115 se podría reconvertir a PUsAPI y pagar aprox $ 4.500.-
13 .- 200,000.00 0 56,829.31 -26,290.59 -69,138.63 -25,645.29 -68,493.34
14 .- Desembolso 4,320.80 Am3 = 0.00 TA4 = 0.00 Int1 =
15 .- FdoAm = 2,115.24 Int = 4,000.00 i12 : 4.00% TotFdo20 =
16 .- V0 = 10,000.08 i12 : 1.70% TotFdo17 = 1,368.36 Int =
17 .- Mitad Prést: 22,500.00 Luego de pagar la cuota 15 se canceló la mitad.
Int = 1,327.79 FdoAm = 3,543.21 C = 4,871.00
18 .- Int = 350.00 FdoAm = 493.23 C = 843.23 i12 :
19 .- C= 140.68 C= 169.00 i12 : 11.39%
20 .- C= 616.67 i12 : 4.92%

ELECCIÓN DE FUENTES DE FINANCIAMIENTO

1 .- i12 : 2.00% i12 : 1.65%

2 .- i3 : 17.89% i3 : 16.87% i3 : 18.82%
3 .- i12 : 1.27% i12 : 1.63% i12 : 6.05%
4 .- i12 : 1.73% i12 : 1.54%
5 .- i12 : 2.05% i12 : 1.88%
6 .- i12 : 2.94% i12 : 3.50% i12 : 2.66% i12 :
7 .- i12 : 9.27% i12 : 8.72% i12 : 9.98%
8 .- i12 : 3.05% i12 : 1.43% i12 : 2.22% i12 :
9 .- i12neta : 3.09% i12neta : 4.00% i12 : 4.75% i12 :
 10 .- i12 : 3.20% i12 : 4.28%

MODELOS PARA EVALUACIÓN DE PROYECTOS DE INVERSIÓN

1 .- VAN (A) = ($ 90.91) VAN (B) = $ 4,044.73 VAN (C) = $ 2,523.16

PR (A) = 1 AÑO PR (B) = 2 AÑOS PR (C) = 4 AÑOS -
0 1
2 .- Payback 4 años Pay actual 5 años VAN al 21% 115,852.64 TIR
3 .- Payback 5 años Pay actual no existe VAN (25.13) TIR
4 .- Payback 3 años Pay actual 3 años VAN 140,279.25 TIR
5 .- Payback 2 años Pay actual 3 años VAN 6,342.98 TIR
6 .- Payback 4 años Pay actual no existe VAN (8,194.44) TIR
7 .- Payback no existe Pay actual no existe VAN (32,317.68) TIR
Payback no existe Pay actual no existe VAN (32,380.17) TIR
8 .- Payback 1 año Pay actual 1 año VAN 1,006.96 TIR
9 .- Payback 1 año Pay actual 1 año VAN 61,334.53 TIR
10 .- Payback 3 años Pay actual 3 años VAN 130,315.02 TIR
Payback 3 años Pay actual 3 años VAN 130,082.82 TIR
11 .- Payback 2 años Pay actual 3 años VAN ### TIR
12 .- Payback 1 año Pay actual 2 años VAN 390,816.14 TIR
13 .- VAN 1 = (15,110) VAN 2= (14,304) VAN 3 = (15,420)
14 .- TIR 1 = 15% TIR 2= 20% TIR 3 = 10%
15 .- X = 0.1250
16 .- la diferencia es : $ 175.- (paga por las oportunidades de inversión)
17 .- TIR 22.79% VAN 7% $ 253 TIR 17.41%
18 .- 30 11.65 -2.55 TIR 18.02% El proyecto A se aceptaría si las tas
19 .- TIR INCREM 10% > 7% Invertir en M.Power
20 .- TIR INCREM 15.10% mayor que 10% entonces invertir en A
21 .- TIR INC 10.00% mayor que 9 % entonces invertir en A
22 .- VTN 2421.82 TIR mod 10.00% VTN 3930.96
23 .- VTN -372.66 TIR mod 14.00% VTN 189.1
24 .- VTN 1598 VTN -1443 7652.778421
25 .- VTN = - 32,575.44 VTN = - 13,941.90 TIR m-i #NUM!
26 .- VAN () 26,577.46 VAN () 439,190.42
27 .- VAN 21% = $ 235,436.39 VAN 26%= ### TIR = 109.70%
28 .- VAN Aj (533,907) VAN EqC 1,422,979
RANKING TIR PROB.ACUM B>TIR O VAN
5 -10.15% 0.245 0.755
3 0.89% 0.49 0.51
6 7.78% 0.595 0.405
1 12.62% 0.805 0.195
4 26.07% 0.9 0.09
2 46.76% 1 0
29 .- VANaj= - 21,000.00 TIR aj= #NUM! VANeqc= - 21,000.00
VAN hop= 28,045.45 TIR hop= 2469% VAN hpe= 17,300.00
30 .- TIR Probabilidad Prob Acum Prob Acum Inv
Comb. 1 32.56% 20% 20% 80%
Comb. 2 48.34% 40% 60% 40%
 Comb. 3 63.80% 10% 70% 30%
Comb. 4 78.95% 30% 100% 0%
100%
31 .- TIR mod = 33.07%

OPERACIONES DE SEGUROS, DE AHORRO Y PRÉSTAMOS

1 .- E =
20 60 3,415.97
2 .- E =
15 60 94,466.51 E = 129,472.50
10 65 E = 126,189.90
15 60 E =
10 65

3 .- E =
33 50 23,837.18 C= 70.65 E =
33 50 1,425.31
4 .- a60 = 19,043.97
5 .- a60 = 666,689.49 a65 = 913,741.32 a60 = ### a65 =
6 .- a50 = 140,939.39 C= 417.71 a50 = 737,981.46
7 .- /A60 =
20
2,684.56
8 .- /A60 =
15
68,826.19 /A65 = 94,330.77
10
/A60 = 85,237.98
15
/A65 =
10

9 .- /A50 =
33
22,441.97 A50 = 17,183.83
10 .- A = 499,577.51
48 42

11 .- A = 187,618.13
15 60 A = 216,200.49
10 65 E = 176,963.03
15 60 E =
10 65

12 .- A = 530,955.57
50 35
cada uno de los otros dos amigos

i : 11.68% anual

5.00%

Compuesto n = 40.00 meses

i : 11.52%
n : 5.53

4.05% J3 : 17.02% J6 : 16.78% f12 : 16.44% f2 :

68.13% n : 14.21 meses

 5,655.70
5,305.04 C = 17,142.32
3,085.03 C = 6,262.92 C = 13,035.09

107,354.24 V0 : 92,857.14

400.00 Int5 = 83.20

Pagando de Contado: 4,287.30
 12,901.91
40,631.81 Am8 = 215,649.73 TotInt = 511,533.98
Int18 = 15.69
80.00 TotInt = 1,200.00

270.78
121.31
139.31

1.76% n:5 meses V0 = 14,239.07

0.00 -43,170.69 0.00 -43,170.69

400.00 Int5 = 400.00
48,912.10 S30 = 100,000.00 TInt = 144,000.02
146.74 FdoAm = 66.74 C = 213.48

6.18% i'12 : 15.54822%

2.79%

3.24%
4.00%
 32.91%
7.17%
44.55%
46.85%
14.75%
-25.72%
-25.46%
257.60%
670.59%
71.16%
70.08%
49.77%
99.93%

VAN 7% $ 315
proyecto A se aceptaría si las tasas de corte fueran elevadas, superiores al 10%.

TIR mod 11.00%

TIR mod 16.00%
=X TIR mod incr 23.42%

TIR EqC= #NUM!

TIR hpe= 1906%
161,777.92 E = 111,015.42
15 60 E = 146,862.78
10 65

### a60 = 874,627.25 a65 = ###

109,276.75 /A60 = 77,390.75

15
/A65 = 102,380.55
10

209,540.03 E = 182,043.70
15 60 E = 212,616.90
10 65
15.89%