Caso practico U3

Jinna Marcela Castillo Saba

Andrés David Serrato Guana

Contabilidad Financiera Básica

2022
 Solución al caso práctico

1.De los Estados Financieros adjuntos, pertenecientes a los dos últimos años de la

"Compañía Manufacturera ABC, Analice la composición de sus cuentas de

Balance, las principales cuentas de su activo, su pasivo y su patrimonio, ¿está en

equilibrio o no desde sus propiedades, obligaciones y cuentas patrimoniales?

¿qué conclusiones y recomendaciones podemos hacer? -- Justifique

numéricamente su respuesta

Respuesta; Composición de las cuentas de balance: Para este proceso se realizará en primera

medida un análisis vertical de cada año para contrarrestar entre las cuentas de balance su

importancia y relevancia dentro del total del año, para luego realizar un análisis horizontal de los

dos años y revisar así la existencia del equilibrio desde las propiedades, obligaciones y cuentas

patrimoniales.

Análisis vertical de la empresa ABC: El análisis vertical consiste en tomar un solo estado financiero

ya sea el Balance General O el Estado de pérdidas y ganancias y relacionar cada una de sus partes

con un total determinado o cifra base, en un periodo de tiempo específico.; con el fin de identificar

cuales cuentas tienen un mayor peso, su relevancia y lo que indica el comportamiento de las cuentas

a estudiar. Para el caso ejemplo, se tomará el Balance general en el año 2 y se discriminarán las

cuentas de activo, pasivo y patrimonio y se relacionarán de la siguiente manera (Ortíz, 2011):

Cuentas del activo (año 2): Para el caso del Activo se toma como referencia o cifra base el total de

activos y se relacionan cada una de las cuentas en base a esta cifra, como se puede observar en el

siguiente ejemplo (Ortíz, 2011):

 ANÁLISIS VERTICAL =__EFECTIVO____* 100

TOTAL, DE ACTIVO

Frente a las cuentas de activo del año 2 tenemos la siguiente representación:

Activos corrientes: 100+40+250+60= 450

Activos fijos: 820

Otros Activos: 15

Total= 1.285

% de Activos corrientes= 36% (450/1285)

% Activos fijos = 63% (820/1285)

 % Otros activos= 1% (15/1285)

COMPOSICIÓN DE LOS ACTIVOS AÑO 2

Otros activos
1%
Activos
corrientes
36%

Activos fijos
63%

Después de los evidenciado, frente a las cuentas de activo se observa que, de los activos corrientes

el más representativo corresponde a los clientes con un 55% del total de activos corrientes, sin

embargo, los activos fijos netos fueron quienes más tuvieron participación con un 63% y, por

último, los otros activos que corresponden a gastos diferidos con el 1%.

Cuentas del pasivo y patrimonio (año 2): Para el caso del pasivo y patrimonio se toma como

referencia o cifra base el Total del pasivo y patrimonio y se relacionan cada una de las cuentas en

base a esta cifra, como se puede observar en el siguiente ejemplo:

ANÁLISIS VERTICAL= __CUENTAS POR PAGAR (PROVEEDORES)_ * 100

TOTAL, PASIVO Y PATRIMONIO
Para las cuentas del pasivo y patrimonio tenemos por un lado los pasivos corrientes o a corto plazo

que son:

Obligaciones financieras: 385 (ya que no especifican si son obligaciones de corto o largo plazo se

tomarán como obligaciones inferiores a un año)

Proveedores: 375

Provisión de impuestos: 32

Por otro lado, tenemos los pasivos a largo plazo que corresponden a los pasivos hipotecarios y, por

último, frente al patrimonio los aportes de capital y el resultado del ejercicio.

Así tenemos la siguiente división:

Pasivo corriente: 385+375+32= 792

Pasivo no corriente: 320

Patrimonio: 174

Total: 1.285
 % pasivos corrientes: 792/ 1285= 66%

% pasivos no corrientes: 320/1285= 24%

% patrimonio: 174/1285 = 10%

COMPOSICIÓN CUENTAS DEL PASIVO

Y PATRIMONIO

10%

24%

66%

Pasivos corrientes Pasivos no corrientes Patrimonio

Como se puede observar, frente a las cuentas de pasivo corriente que constituyen la cuenta más

significativa con un 66%, se tiene la preponderancia de las obligaciones financieras con un 49% de

representatividad. Por otro lado, los pasivos hipotecarios constituyen el 100% de los pasivos a largo

plazo que corresponden a un 24% del total y, por último, frente a las cuentas de patrimonio se tiene

la preponderancia de los aportes de capital de los socios con un 57% de preponderancia frente al

43% del resultado del ejercicio.

Análisis horizontal balance general empresa ABC: El análisis horizontal permitirá ver si con el paso

del tiempo, en este caso del paso del periodo 1 al periodo 2 se puede permitir una mejora en la

competitividad o si esta es rentable y viable (en este caso se evidenciará si se ha mantenido el

equilibrio). Se observarán así las variaciones en las cuentas más relevantes como (Ortíz, 2011):
 CUENTA AÑO 1 AÑO 2 VARIACIÓ VARIACIÓN
N RELATIVA
ABSOLUTA
ACTIVO
DISPONIBLE 85 100 15 18%
INVERSIONES 60 40 -20 -33%
CLIENTES 130 250 120 92%
INVENTARIOS 40 60 20 50%
SUB ACTIVOS CORRIENTES 315 450 135 43%
ACTIVO FIJO NETO 600 820 250 37%
GASTOS DIFERIDOS 20 15 -5 -25%
TOTAL, DEL ACTIVO 935 1.285 350 37%
PASIVO
OBLIGACIONES 240 385 145 60%
FINANCIERAS
PROVEEDORES 220 375 175 79%
PROVISIÓN DE IMPUESTOS 44 32 -12 -27
SUBTOTAL PASIVOS 504 792 288 57%
CORRIENTES
PASIVOS HIPOTECARIOS 250 320 70 28%
SUB TOTAL PASIVOS 754 1.112 358 47%
PATRIMONIO
APORTES DE CAPITAL 80 100 20 25%
RESULTADOS DEL 102 74 -28 -27%
EJERCICIO
TOTAL, PATRIMONIO 182 174 -8 -4%
TOTAL, PASIVO Y 936 1.286 350 37%
PATRIMONIO

Cuentas del Activo: Frente a las cuentas del activo se tiene una variación positiva en la mayoría de

las cuentas con excepción de las inversiones y los gastos diferidos, obteniendo una buena variación

en la cuenta de clientes por lo que las ventas pudieron haber aumentado o por ejemplo las cuentas

por cobrar. Sin embargo, el total del activo presentó una variación positiva.

Cuentas del pasivo: Frente a las cuentas del pasivo la mayoría de las cuentas presentó una variación

positiva sobre todo los proveedores y las obligaciones financieras, sin embargo, la provisión de

impuestos si presentó una provisión de los impuestos. De igual menta que con los activos, las

obligaciones obtuvieron mayores variaciones lo que representa un aumento en la percepción de

obligaciones, cosa que hay que evaluar frente a la capacidad para solventarlos ya que tienen una

diferencia del 10% frente a los activos.

Cuentas de patrimonio: Frente a las cuentas de patrimonio se tuvo una mayor inversión por parte de

los socios que se ve reflejada en la variación del 25%, sin embargo, los resultados del ejercicio

llevan a una variación negativa lo que se evidencia así mismo en que los pasivos sean mayores a los

activos teniendo así una variación del -4% en el patrimonio.

2.Analice el estado de Resultados, ¿es eficiente en cuanto a su producción, es

rentable? ¿qué conclusiones y recomendaciones podemos hacer? -- Justifique

numéricamente su respuesta.

Respuesta: Analice el estado de Resultados, ¿es eficiente en cuanto a su producción, es rentable?

¿qué conclusiones y recomendaciones podemos hacer? -- Justifique numéricamente su respuesta.

Análisis vertical estado de resultados año 2: Para el caso del Estado de pérdidas y ganancias se toma

como cifra base los ingresos netos y se relacionan cada una de las cuentas en base a esta cifra, como

se puede observar en el siguiente ejemplo (Ortíz, 2011):

ANÁLISIS VERTICAL= UTILIDAD OPERACIONAL * 100

INGRESOS NETOS

CUENTA AÑO 2 % DEL TOTAL

INGRESOS NETOS 1450 100%
COSTO DE VENTAS -970 69%
UTILIDAD BRUTA 480 33%
GASTOS DE OPERACIÓN -340 23%
UTILIDAD 140 10%
OPERACIONAL
INGRESOS OTROS 10 0,68%
EGRESOS OTROS -45 3%
UTILIDAD ANTES DE 105 7,2%
IMPUESTOS
IMPUESTOS 32 2%
UTILIDAD NETA 73 5%

Frente al Etsado de pérdias y ganancias se observa que el 69% corresponde al costo de las ventas lo

que muestra una baja utilidad bruta, que adicionandole unos gastos de operación del 23% con

respecto a las ventas realizadas. Incluyendo los otros ingresos y egresos y la utilidad antes de

impuestos que representan el 7% con respecto al valor de las ventas realizadas no se logra un alto

porcentaje por el costo de las ventas, llevando esto a una utilidad neta de tan solo 73 es decir, el 5%

del valor correspondiente a las ventas representando una baja rentabilidad.

Análisis horizontal estado de resultados:

 CUENTA AÑO 1 AÑO 2 VARIACIÓN VARIACIÓN
ABSOLUTA RELATIVA
INGRESOS NETOS 980 1450 470 48%
COSTO DE VENTAS -650 -970 -320 49%
UTILIDAD BRUTA 330 480 150 45%
GASTOS DE -160 -340 -180 112%
OPERACIÓN
UTILIDAD 170 140 -30 -18%
OPERACIONAL
INGRESOS OTROS 5 10 5 100%
EGRESOS OTROS -30 -45 -15 50%
UTILIDAD ANTES 145 105 -40 -28%
DE IMPUESTOS
IMPUESTOS 44 32 -12 -27%
UTILIDAD NETA 101 73 -28 -27%

Se comprueba que la velocidad en que crecen las ventas 48% es inferior a la velocidad en que han

crecido los costos de ventas 49%. Es decir que la empresa puede estar incurriendo en algo de

pérdidas a causa de los costos de producción, que pueden verse en la adquisición de activos fijos y

puede haber aumento por los clientes, sin embargo se ha venido generando una variación positiva

en la utilidad bruta del 45%.

Los gastos de operación se han incrementado en alrededor del 112%, esto significa que realizar las

actividades especificas correspondientes al objeto de la empresa se han incrementado y

practicamente están consumiento la mayoría de la utilidad bruta disminuyendo en el año 2 la

utilidad de operación con una variación en un 18%. La provisión para los impuestos de renta se

redujo en un 28%, esto de acuerdo a la disminución significativa en la utilidad de la empresa. Lo

que lleva al final a una reduccion del 27% en la Utilidad Neta de la empresa lo que significa que

cada vez es mas costoso producir.

Aplicación Práctica del Conocimiento

En contabilidad manejamos muy a menudo este tipo de ejercicios y además presentaciones de los

estados financieros por eso es muy importante tener claro los conceptos y el poder desarrollar estos

ejercicios.

Referencias
Referencias
Ortíz, H. (S,F de S.F de 2011). Análisis Financiero Aplicado. Obtenido de
https://www.academia.edu/26760979/Analisis_Financiero_Aplicado.pdf

UNIASTURIAS. (S.F de S.F de S.F). UNIASTURIAS. Obtenido de UNIASTURIAS: https://www.centro-

virtual.com/recursos/biblioteca/pdf/contabilidad_financiera/unidad3_pdf4.pdf