Finanzas Administrativas 1

Apellidos: ________________________________, Nombres: ______________________________ Nota: __________

Día: _______________ Fecha: _____/______/_____ Horario: ________a__________ Carné: __________________

Tutor: _____________________________ CEI: ________________________________

 Este laboratorio será resuelto en el vídeo repaso que se transmitirá en la fecha y hora indicada en Evaluanet
 Recuerde cargar su respuesta a este laboratorio en Evaluanet, es parte de las actividades de zona.
 Puede utilizar Microsoft Excel para facilitar los cálculos y centrarse en el análisis
 Este laboratorio no debe ser resuelto en clase por el tutor

La empresa “Regreso al Futuro, S.A.” le presenta los Estados Financieros de los años 2020 y 2021

Estos estados también los encuentra en formato Excel en EvaluaNET, para facilitar el trabajo de cálculo.

Las instrucciones de desarrollo las encuentra en la página 3.

Empresa Ejercicio Empresa Ejercicio

Estado de Resultados Estado de Resultados
Año 2020 Año 2021

Ingresos por ventas Q 704,000.00 Ingresos por ventas Q 880,000.00

(-) Costo de ventas Q 289,160.00 (-) Costo de ventas Q 346,992.00
(=) Utilidad bruta Q 414,840.00 (=) Utilidad bruta Q 533,008.00
(-) Gastos de operación (-) Gastos de operación
Gastos por comisiones Q 9,000.00 Gastos por comisiones Q 6,750.00
Gastos por sueldos Q 33,000.00 Gastos por sueldos Q 38,940.00
Gastos por alquileres Q 9,000.00 Gastos por alquileres Q 9,000.00
Gastos por prestaciones Q 3,000.00 Gastos por prestaciones Q 3,210.00
Gastos por depreciaciones Q 45,540.00 Gastos por depreciaciones Q 51,004.80
Gastos por servicios públicos Q 17,600.00 Gastos por servicios públicos Q 33,440.00
Gastos por publicidad Q 9,380.00 Gastos por publicidad Q 6,097.00
Gastos por seguros Q 5,000.00 Gastos por seguros Q 5,400.00
Total gastos de operación Q 131,520.00 Total gastos de operación Q 153,841.80
(=) Utilidad antes de intereses e impuestos Q 283,320.00 (=) Utilidad antes de intereses e impuestos Q 379,166.20
(-) Gastos financieros (-) Gastos financieros
Gastos por intereses Q 20,000.00 Gastos por intereses Q 22,000.00
(=) Utilidad antes de impuestos Q 263,320.00 (=) Utilidad antes de impuestos Q 357,166.20
(-) Impuestos Q 65,830.00 (-) Impuestos Q 89,291.55
(=) Utilidad Neta Q 197,490.00 (=) Utilidad Neta Q 267,874.65

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Empresa Ejercicio
Empresa Ejercicio Balance General
Balance General Año 2021
Año 2020 Activos
Activos Activos Corrientes
Activos Corrientes Caja Q 14,924.25
Caja Q 11,055.00 (+) Bancos Q 73,191.00
(+) Bancos Q 78,700.00 (+) Cuentas por cobrar Q 352,128.00
(+) Cuentas por cobrar Q 366,800.00 (+) Inventarios Q 21,567.00
(+) Inventarios Q 9,100.00 (+) Valores Bursátiles Q 12,400.00
(+) Valores Bursátiles Q 4,000.00 (=) Total Activos Corrientes Q 474,210.25
(=) Total Activos Corrientes Q 469,655.00
Activos No Corrientes
Activos No Corrientes Terrenos Q 114,000.00
Terrenos Q 114,000.00 Edificios Q 150,000.00
Edificios Q 150,000.00 (-) Dep. Acum. Edificios Q 7,875.00
(-) Dep. Acum. Edificios Q 7,500.00 (=) Total edificios Q 142,125.00
(=) Total edificios Q 142,500.00 Mobiliario Q 40,260.00
Mobiliario Q 33,000.00 (-) Dep. Acum. Mobilario Q 7,590.00
(-) Dep. Acum. Mobilario Q 6,600.00 (=) Total Mobiliario Q 32,670.00
(=) Total Mobiliario Q 26,400.00 Equipo de Cómputo Q 3,360.00
Equipo de Cómputo Q 3,000.00 (-) Dep. Acum. Eq. de Comp. Q 642.00
(-) Dep. Acum. Eq. de Comp. Q 600.00 (=) Total Equipo de Cómputo Q 2,718.00
(=) Total Equipo de Cómputo Q 2,400.00 Vehículos Q 69,734.00
Vehículos Q 69,734.00
(-) Dep. Acum. Vehiculos Q 8,050.00
(-) Dep. Acum. Vehiculos Q 7,000.00 (=) Total Vehículos Q 61,684.00
(=) Total Vehículos Q 62,734.00
Maquinaria Q 150,795.00
Maquinaria Q 111,700.00
(-) Dep. Acum. Maquinaria Q 23,856.00
(-) Dep. Acum. Maquinaria Q 22,720.00
(=) Total Maquinaria Q 126,939.00
(=) Total Maquinaria Q 88,980.00
Herramientas Q 12,880.00
Herramientas Q 11,200.00
(-) Dep. Acum. Herramientas Q 1,254.40
(-) Dep. Acum. Herramientas Q 1,120.00
(=) Total Herramientas Q 11,625.60
(=) Total Herramientas Q 10,080.00
(=) Total Activos No Corrientes Q 491,761.60
(=) Total Activos No Corrientes Q 447,094.00

(=) Suma total del Activo Q. 916,749.00

(=) Suma total del Activo Q. 965,971.85

Pasivos Pasivos
Pasivos Corrientes Pasivos Corrientes
Cuentas por pagar Q 152,000.00 Cuentas por pagar Q 174,800.00
(+) Sueldos por pagar Q 4,360.00 (+) Sueldos por pagar Q 3,793.20
(+) Intereses por pagar Q 33,934.00 (+) Intereses por pagar Q 37,327.40
(+) Prestaciones por pagar Q 58,400.00 (+) Prestaciones por pagar Q 59,568.00
(+) Impuestos por pagar Q 59,165.00 (+) Impuestos por pagar Q 51,473.55
(=) Total Pasivos Corrientes Q 307,859.00 (=) Total Pasivos Corrientes Q 326,962.15

Pasivos No corrientes Pasivos No corrientes

Préstamos largo plazo Q 135,400.00 Préstamos largo plazo Q 97,488.00
(+) Hipotecas Q 35,000.00 (+) Hipotecas Q 32,647.05
(=) Total Pasivos No Corrientes Q 170,400.00 (=) Total Pasivos No Corrientes Q 130,135.05

Suma Total de Pasivo Q 478,259.00 Suma Total de Pasivo Q 457,097.20

Capital Capital
Capital Q 241,000.00 Capital Q 241,000.00
(+) Utilidad del ejercicio Q 197,490.00 (+) Utilidad del ejercicio Q 267,874.65
(=) Suma Total del Capital Q 438,490.00 (=) Suma Total del Capital Q 508,874.65

(=) Suma total de Pasivo y Capital Q 916,749.00 (=) Suma total de Pasivo y Capital Q 965,971.85

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Instrucciones de Desarrollo

ANALISIS VERTICAL Y HORIZONTAL

Realice los cálculos para poder desarrollar el análisis vertical de cada año y cada estado financiero. Además desarrolle
el análisis horizontal 2021/2020 también en cada estado financiero. Presente un análisis de la situación financiera de la
empresa, preste especial atención aquellos cambios en:

1. cuentas de los activos corrientes

2. cuentas de pasivos corrientes
3. gastos operativos

CAPITAL DE TRABAJO, CAPITAL DE TRABAJO NETO Y CAPITAL DE TRABAJO NETO OPERATIVO

Se le pide que realice los cálculos siguientes:

1. Determine el Capital de Trabajo de los años 2020 y 2021

2. Determine el Capital de Trabajo neto de los años 2020 y 2021
3. Determine el ACO y el PACO, las cuentas con costo explícito son: valores bursátiles e intereses por pagar, para
2020 y 2021
4. Determine el Capital de Trabajo neto operativo de los años 2020 y 2021
5. Compare y analice el CTN con el CTNO en cada año

RAZONES FINANCIERAS

Se pide que realice la estimación de las siguientes razones financieras para los años 2020 y 2021

Compare y analice las siguientes razones entre cada año:

1. Razón de liquidez simple

2. Prueba del ácido
3. Razón de efectivo

4. Rotación de inventario (en veces al año y en días)

5. Rotación de las cuentas por cobrar (tiempo promedio de cobro)
6. Rotación de las cuentas por pagar (tiempo promedio de pago)

7. Margen de utilidad
8. Rendimiento sobre activo
9. Rendimiento sobre capital contable

Para aquellas razones que necesite saldos iniciales y finales, tome año inicial 2020 y final 2021.

La venta al crédito en el año 2020 corresponde al 25% y para el año 2021 el 20%.

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