M.Sc. Denar Pedraza A.

CPA 370

ABC LTDA
SALDOS CONTABLES
EXPRESADOS EN BOLIVIANOS

SALDO DE CUENTAS CONTABLES

VENTAS
DESCUENTOS S/ VENTAS
RECARGOS EN VENTAS
INVENTARIO INICIAL DE MERCADERIAS
COMPRAS DE GESTION
FLETES Y RECARGOS S/ COMPRAS
DESCUENTOS S/ COMPRAS
DEVOLUCIONES S/ COMPRAS
INVENTARIO FINAL DE PROD. A
INVENTARIO FINAL DE PROD. B
SUELDOS Y SALARIOS
BENEFICIOS SOCIALES
PERDIDAS EN CTAS INCOBRABLES
DEPRECIACION DE AAFF
GASTOS DE TRANSP. Y REFRIGERIO
HONORARIOS PROFESIONALES
VESTIMENTAS Y SEGURIDAD DEL PERSONAL
SERVICIOS BASICOS
SERVICIOS DE REFRIGERIOS
COMBUSTIBLES Y LUBRICANTES
GTOS DE MANT. Y REP. DE VEHICULOS
COMISIONES A VENDEDORES
COMISIONES EN VENTAS A TERCEROS
GASTOS DE PUBLICIDAD Y MARKETING
GTOS DE REP. Y PROMOCION
AMORT. DE FRANQUICIAS Y LICENCIAS COM.
COMISIONES BANCARIAS
INTERESES BANCARIOS
INTERESES A PROVEEDORES
IMPTOS A LAS TRANS. FINANCIERAS
IMPUESTOS A PROP. DE BIENES INMUEBLES
IMPTOS A LAS TRANSACCIONES
CAJA CHICA
CAJA GENERAL
BANCOS CTAS CTES
CUENTAS POR COBRAR CLIENTES
PRESTAMOS AL PERSONAL
FONDOS A RENDIR
SEGUROS ANTICIPADOS
GTOS DE CONSTITUCION
ANTICIPOS A PROVEEDORES
EDIFICIOS
MUEBLES Y ENSERES
VEHICULOS
EQUIPOS DE COMPUTACION
TERRENOS PARA DEPOSITOS
INVERSIONES INTEREMPRESAS L/P
ACCIONES AGRO SA.
BONOS Y LETRAS DEL TESORO A C/P
MARCAS DE FABRICAS
FRANQUICIAS Y LICENCIAS COMERCIALES
OBRAS DE ARTES Y CULTURAS
BIBLIOTECAS Y OTROS ENSERES
CUENTAS POR PAGAR A PROV. NACIONALES
DOCUMENTOS POR PAGAR
FINIQUITOS POR PAGAR
SUELDOS Y SALARIOS POR PAGAR
PRIMAS POR PAGAR
AFPs POR PAGAR
C.N.S. POR PAGAR
IVA POR PAGAR
IT POR PAGAR
PRESTAMOS BANCARIOS POR PAGAR
INTERESES BANCARIOS POR PAGAR
SERVICIOS BASICOS POR PAGAR
SERVICIOS DE INTERNET POR PAGAR
SERVICIOS TELEFONICOS POR PAGAR
GASTOS JUDICIALES POR POR PAGAR
CONSULTORIAS Y AUDITORIAS POR PAGAR
SEGUROS POR PAGAR
ANTICIPOS DE CLIENTES
ALQUILERES COBRADOS POR ANTICIPADOS
PROVEEDORES DEL EXT. POR PAGAR L/P
PROVEEDORES LOCALES POR PAGAR L/P
RESERVAS PARA INDEMNIZACION
PRESTAMOS HIPOTECARIOS L/P
PRESTAMOS BANCARIOS POR PAGAR L/P
AMORT. ACUM. DE FRANQUICIAS Y LICENCIAS COM.
PREV. PARA CTAS INCOBRABLES
DEP. ACUM. DE EDIFICIOS
DEP. ACUM. DE MUEBLES Y ENSERES
DEP. ACUM. DE VEHICULOS
DEP. ACUM. DE EQ. DE COMPUTACION
CAPITAL SOCIAL
AJUSTES AL CAPITAL
RESERVAS LEGALES
RESULTADOS ACUMULADOS
UTILIDAD DE LA GESTION

Se pide : Elaboracion de Balance General , Estados de Resultados y provision del impuesto IUE
Analisis financiero e interpretacion . El 60% de las ventas es al credito y el plazo a creditos es a 180 d
 Estados Financieros
Practico 1

A
TABLES
BOLIVIANOS

Gestion 2017 Gestion 2018 Gestion 2019

19,320,700.20 22,381,405.19 22,955,287.37
54,242.00 46,524.00 69,354.00
167,877.44 175,266.20 187,475.63
3,228,605.04 4,043,701.72 3,663,981.36
14,661,601.95 15,845,062.48 15,577,418.85
55,340.00 77,456.00 62,855.00
4,243.00 6,521.00 9,359.00
3,421.00 6,873.00 7,832.00
1,018,510.35 670,108.40 459,100.95
3,025,191.37 2,993,872.96 2,596,527.15
736,028.18 938,145.91 1,071,527.49
99,985.19 127,441.72 172,128.65
17,824.00 22,718.57 26,326.08
92,768.78 118,243.65 122,641.35
28,538.61 36,375.48 31,157.10
22,237.15 28,343.61 28,286.69
122,794.09 156,514.07 124,578.02
87,626.14 111,688.81 106,743.98
 16,748.50 14,736.65 17,455.38
55,894.00 63,736.00 67,472.00
79,137.26 100,868.82 99,517.06
36,946.26 47,091.92 43,083.22
126,258.81 160,930.23 171,897.17
21,709.39 27,670.92 21,429.43
76,228.87 97,161.77 135,701.63
95,690.00 87,850.00 91,770.00
57,131.43 72,820.06 79,821.22
123,490.73 157,402.02 184,282.25
6,465.62 8,241.12 8,987.71
85,794.54 109,354.23 116,520.93
29,594.00 37,720.69 38,030.83
649,222.34 827,502.66 853,637.37
269,116.51 253,292.68 94,708.65
807,349.52 759,878.04 284,125.96
4,305,864.10 4,052,682.86 1,515,338.45
1,632,053.80 1,902,756.70 1,767,405.25
56,500.00 88,000.00 72,250.00
34,550.00 37,800.00 36,175.00
134,600.00 135,800.00 135,200.00
178,000.00 111,600.00 144,800.00
345,100.00 274,300.00 259,700.00
910,855.43 1,092,733.06 1,001,794.24
303,618.48 364,244.35 333,931.41
807,236.95 828,488.70 867,862.83
504,806.80 559,490.62 532,148.71
1,250,535.00 1,255,768.00 1,261,745.00
6,407,370.14 6,680,587.19 6,043,978.66
1,350,000.00 1,420,000.00 1,385,000.00
750,500.00 780,500.00 765,500.00
1,254,529.03 2,523,505.62 2,389,017.33
956,900.00 878,500.00 917,700.00
123,300.00 133,400.00 128,350.00
171,530.40 173,430.66 172,480.53
3,486,587.92 4,198,345.93 3,842,466.93
978,500.00 876,400.00 927,450.00
145,900.00 155,700.00 150,800.00
87,544.90 91,230.77 89,387.84
214,600.45 234,380.00 224,490.23
34,600.70 27,680.22 31,140.46
21,440.32 23,540.13 22,490.23
874,440.00 659,390.00 766,915.00
18,560.00 21,453.00 20,006.50
5,229,881.88 6,297,518.90 5,763,700.39
2,978.54 3,571.89 3,275.22
34,700.45 27,800.64 31,250.55
1,640.00 1,438.34 1,539.17
11,245.78 12,150.60 11,698.19
23,400.00 34,900.00 29,150.00
76,800.00 89,500.00 83,150.00
44,581.23 81,010.84 62,796.03
1,743,293.96 2,099,172.97 1,921,233.46
14,366.00 9,675.00 12,020.50
1,250,500.80 1,875,300.00 1,562,900.40
238,400.30 145,420.78 191,910.54
 225,900.00 255,700.00 240,800.00
1,267,300.00 2,591,632.00 2,229,466.00
1,125,660.00 937,523.00 976,345.00
95,690.00 87,850.00 91,770.00
17,824.00 22,718.57 26,326.08
22,771.39 27,318.33 25,044.86
30,361.85 36,424.44 33,393.14
121,447.39 145,697.74 133,572.57
126,201.70 139,872.66 133,037.18
????? ????? ?????
604,806.80 659,490.62 632,148.71
103,768.25 152,347.42 128,057.84
1,079,650.27 1,624,393.00 1,352,021.63
????? ????? ?????

ovision del impuesto IUE 10-07-22

el plazo a creditos es a 180 dias

 M.Sc. Denar Pedraza A.
FCP

EMPRESA: ABC LTDA

ESTADOS DE RESULTADOS
(Expresados en Bolivianos)

INGRESOS
VENTAS NETAS
menos COSTO DE VENTAS
UTILIDAD BRUTA
menos GASTO DE OPERACIÓN
GASTOS ADMINISTRACION
SUELDOS Y SALARIOS
BENEFICIOS SOCIALES
GASTOS EN CTAS INCOBRABLES
DEPRECIACION DE AAFF
SERVICIOS DE REFRIGERIOS
HONORARIOS PROFESIONALES
COMBUSTIBLES Y LUBRICANTES
MATERIAL DE ESCRITORIO
SEGUROS
SEGURIDAD Y VIGILANCIA
SERVICIOS BASICOS
MANT. Y REP. DE VEHICULO
GASTOS DE COMERCIALIZACION Y DISTRIBUCION
COMISIONES A VENDEDORES
AMORT. DE FRANQUICIAS Y LICENCIAS COM.
COMISIONES DE VENTAS A TERCEROS
MARKETING Y PUBLICIDAD
 PASAJES Y VIATICOS A VENDEDORES
GASTO FINANCIEROS
COMISIONES BANCARIAS
INTERESES BANCARIOS
INTERESES A PROVEEDORES
GASTOS TRIBUTARIOS
IMPUESTOS A PROP. DE VEHICULOS AUT.
IMPTOS A LAS TRANS. FINANCIERAS
IMPUESTOS A PROP. DE BIENES INMUEBLES
IMPTOS A LAS TRANSACCIONES
Utilidad Operativa antes de impuestos
menos impuestos IUE
Utilidad Neta

EMPRESA: ABC LTDA

BALANCE GENERAL
(Expresados en Bolivianos)

ACTIVOS
ACTIVOS CORRIENTES
DISPONIBLES
CAJA CHICA
CAJA GENERAL
BANCOS CTAS CTES
EXIGIBLES
CUENTA POR COBRAR CLIENTES
DOCUMENTOS EN COBRANZAS
(-)PREVISION PARA CTAS INCOBRABLES
PRESTAMOS AL PERSONAL
FONDOS A RENDIR
REALIZABLES
INVENTARIOS DE PRODUCTOS A
INVENTARIOS DE PRODUCTOS B
MERCADERIAS EN TRANSITO
DIFERIDOS
SEGUROS ANTICIPADOS
GTOS DE CONSTITUCION
ANTICIPOS DE IMPTOS IUE
ANTICIPOS DE A PROVEEDORES
TOTAL ACTIVOS CORRIENTES
ACTIVOS NO CORRIENTES
BIENES DE USO
EDIFICIOS
(-)DEP. ACUM. DE EDIFICIOS
MUEBLES Y ENSERES
(-)DEP. ACUM. DE MUEBLES Y ENSERES
VEHICULOS
(-)DEP. ACUM. DE VEHICULOS
EQUIPOS DE COMPUTACION
(-)DEP. ACUM. DE EQ. DE COMPUTACION
INVERSIONES A LARGO PLAZO
INVERSIONES INTEREMPRESAS L/P
ACCIONES SOBOCE
BONOS Y LETRAS DEL TESORO
INTANGILES
MARCAS DE FABRICAS
FRANQUICIAS Y LICENCIAS
(-)AMORT. ACUM. DE FRANQUICIAS Y LICENCIAS COM.
OTROS ACTIVOS
OBRAS EN CONSTRUCCION
OBRAS DE ARTES Y ESCULTURAS
BIBLIOTECAS Y OTROS ENSERES
TOTAL ACTIVOS NO CORRIENTES
TOTAL ACTIVOS
PASIVOS
PASIVOS CORRIENTES
DEUDAS COMERCIALES
PROVEEDORES NACIONALES POR PAGAR
DOCUMENTOS POR PAGAR
DEUDAS CON EL PERSONAL
FINIQUITOS POR PAGAR
SUELDOS Y SALARIOS POR PAGAR
PRIMAS POR PAGAR
DEUDAS CON ENTIDADES DE LA S.S.
AFPs POR PAGAR
C.N.S. POR PAGAR
DEUDAS TRIBUTARIAS
IVA POR PAGAR
IUE POR PAGAR
IT POR PAGAR
DEUDAS FINANCIERAS
PRESTAMOS BANCARIOS POR PAGAR
INTERESES BANCARIOS POR PAGAR
DEUDAS POR SERVICIOS BASICOS
SERVICIOS BASICOS POR PAGAR
SERVICIOS DE INTERNET POR PAGAR
SERVICIOS TELEFONICOS POR PAGAR
OTROS ACREEDORES POR PAGAR
GASTOS JUDICIALES POR POR PAGAR
CONSULTORIAS Y AUDITORIAS POR PAGAR
SEGUROS POR PAGAR
DIFERIDOS
ANTICIPOS DE CLIENTES
ALQUILERES COBRADOS POR ANTICIPADOS
TOTAL PASIVOS CORRIENTES

PASIVOS NO CORRIENTE
DEUDAS COMERCIALES
PROVEEDORES DEL EXT. POR PAGAR L/P
PROVEEDORES LOCALES POR PAGAR L/P
DEUDAS CON EL PERSONAL
RESERVAS PARA INDEMNIZACION
DEUDAS FINANCIERAS
PRESTAMOS HIPOTECARIOS L/P BCP
PRESTAMOS BANCARIOS BNB
TOTAL PASIVOS NO CORRIENTES
TOTAL PASIVOS
PATRIMONIO
CAPITAL SOCIAL
AJUSTES AL CAPITAL
RESERVAS LEGALES
RESULTADOS ACUMULADOS
UTILIDAD DE LA GESTION
TOTAL PATRIMONIO
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO

OBS:
 Analisis e Interpretacion a los EEFF
CPA 370

ULTADOS
olivianos)

Gestion 2017 Gestion 2018 Gestion 2019

19,320,700.20 21,998,817.06 22,955,287.37
13,894,181.27 15,288,844.84 17,231,436.11
5,426,518.93 6,709,972.22 5,723,851.26
3,134,406.36 3,391,015.29 3,533,509.03
1,541,497.33 1,666,502.18 1,743,447.28
826,997.96 893,472.30 992,155.08
112,342.91 121,373.06 159,378.38
20,026.96 21,636.74 24,376.00
104,234.59 112,613.00 113,556.80
32,065.85 34,643.31 28,849.17
20,799,466.77 26,993.91 26,191.38
54,300.00 61,894.00 49,710.00
15,300.00 14,789.00 17,430.00
137,970.88 149,061.02 115,350.02
25,898.00 27,590.00 25,468.00
98,456.34 106,370.29 98,837.02
88,918.27 96,065.54 92,145.43
394,850.48 411,882.62 450,082.65
41,512.65 44,849.45 39,891.87
101,431.00 94,878.00 105,535.00
141,863.83 153,266.89 159,164.05
24,392.57 26,353.26 19,842.07
 85,650.42 92,535.02 125,649.66
210,210.99 227,107.81 252,862.20
64,192.62 69,352.44 73,908.53
138,753.62 149,906.68 170,631.71
7,264.74 7,848.68 8,321.95
987,847.57 1,085,522.68 1,087,116.90
128,734.23 157,353.56 153,608.45
96,398.36 104,146.89 107,889.75
33,251.68 35,924.46 35,213.73
729,463.30 788,097.78 790,404.97
2,292,112.57 3,318,956.94 2,190,342.23
573,028.14 829,739.23 547,585.56
1,719,084.43 2,489,217.70 1,642,756.67

NERAL
olivianos)

Gestion 2017 Gestion 2018 Gestion 2019

4,009,237.08 5,017,099.23 5,985,434.64

200,461.85 250,854.96 299,271.73
601,385.56 752,564.88 897,815.20
3,207,389.67 4,013,679.38 4,788,347.71
7,987,917.09 9,527,236.98 8,871,039.60
6,181,454.03 7,358,032.48 6,738,210.82
###
1,729,977.03 2,054,977.24 2,032,516.04 #Value!
-20,026.96 -21,636.74 -24,376.00
59,890.00 95,040.00 83,087.50 1
36,623.00 40,824.00 41,601.25
 4,607,156.84 5,009,851.90 3,289,751.97
1,018,510.35 670,108.40 459,100.95
3,025,191.37 3,993,872.96 2,596,527.15
563,455.12 345,870.54 234,123.87
2,458,190.14 2,385,175.23 2,653,240.56
142,676.00 146,664.00 155,480.00
188,680.00 120,528.00 166,520.00
573,028.14 829,739.23 547,585.56
###
1,553,806.00 1,288,244.00 1,783,655.00
19,062,501.16 21,939,363.34 20,799,466.77

2,147,279.45 2,587,295.06 2,542,292.87

965,506.75 1,180,151.70 1,152,063.38
-24,137.67 -29,503.79 -28,801.58
321,835.58 393,383.90 384,021.13
-32,183.56 -39,338.39 -38,402.11
643,671.17 786,767.80 768,042.25
-128,734.23 -157,353.56 -153,608.45
535,095.21 604,249.87 611,971.02
-133,773.80 -151,062.47 -152,992.75
9,018,342.35 9,591,574.16 9,423,650.46
6,791,812.35 7,215,034.16 6,950,575.46
1,431,000.00 1,533,600.00 1,592,750.00
795,530.00 842,940.00 880,325.00
2,242,683.77 3,579,288.07 3,697,189.92
1,329,800.77 2,725,386.07 2,747,369.92
1,014,314.00 948,780.00 1,055,355.00
-101,431.00 -94,878.00 -105,535.00
791,144.11 985,274.44 711,926.77
478,623.89 653,897.33 365,971.66
130,698.00 144,072.00 147,602.50
 181,822.22 187,305.11 198,352.61
14,199,449.68 16,743,431.74 16,375,060.03
33,261,950.84 38,682,795.08 37,174,526.80

4,554,389.68 4,176,240.85 4,251,510.28 #Value!

3,556,319.68 3,282,312.85 3,249,864.28
998,070.00 893,928.00 1,001,646.00
457,006.26 490,936.99 501,852.30
148,818.00 158,814.00 162,864.00
89,295.80 93,055.39 96,538.86
218,892.46 239,067.60 242,449.44
57,161.84 52,244.76 57,921.14
35,292.71 28,233.82 33,631.70
21,869.13 24,010.93 24,289.44
1,483,888.14 1,524,199.09 1,397,460.78
891,928.80 672,577.80 828,268.20
573,028.14 829,739.23 547,585.56
18,931.20 21,882.06 21,607.02
5,337,517.63 6,427,112.60 6,228,333.65
5,334,479.52 6,423,469.27 6,224,796.42
3,038.11 3,643.33 3,537.23
48,537.95 42,217.37 48,046.94
35,394.46 28,356.65 33,750.59
1,672.80 1,467.11 1,662.30
11,470.70 12,393.61 12,634.05
147,676.85 209,519.06 189,103.71
23,868.00 35,598.00 31,482.00
78,336.00 91,290.00 89,802.00
45,472.85 82,631.06 67,819.71
 1,792,813.16 2,151,024.92 2,087,914.28
1,778,159.84 2,141,156.42 2,074,932.14
14,653.32 9,868.50 12,982.14
13,878,991.52 15,073,495.64 14,762,143.09

2,593,124.18 3,202,585.65 2,947,840.14

2,338,035.86 3,044,077.00 2,734,819.44
255,088.32 158,508.65 213,020.70
241,713.00 278,713.00 267,288.00
241,713.00 278,713.00 267,288.00
3,313,432.88 4,597,367.16 3,873,140.00
2,747,011.00 4,241,878.88 3,584,707.26
566,421.88 355,488.28 288,432.74
6,148,270.06 8,078,665.81 7,088,268.14
20,027,261.58 23,152,161.45 21,850,411.23

5,815,602.00 5,815,602.00 5,815,602.00

647,143.28 718,844.78 701,685.07
114,605.63 165,947.85 109,517.11
4,365,225.79 5,511,282.07 6,506,969.15
2,292,112.57 3,318,956.94 2,190,342.23
13,234,689.26 15,530,633.63 15,324,115.56
33,261,950.84 38,682,795.08 37,174,526.80
M.Sc. Denar Pedraza A.

Analisis e interpretacion a los Estados Financieros

HOJA DE TRABAJO

ANALISIS VERTICAL

IMPORTES IMPORTES IMPORTES

ESTADO DE RESULTADOS PESO % PESO % PESO %
GESTION: 2017 GESTION: 2018 GESTION: 2019

VENTAS 19,320,700.20 100.00% 21,998,817.06 100.00% 22,955,287.37 100.00% AVAC=( AC/TA)*100

COSTO DE VENTA 13,894,181.27 71.91% 15,288,844.84 69.50% 17,231,436.11 75.07% 57.31%
UTILIDAD BRUTA 5,426,518.93 28.09% 6,709,972.22 30.50% 5,723,851.26 24.93%

GASTOS DE OPERACIÓN 3,134,406.36 16.22% 3,391,015.29 15.41% 3,533,509.03 15.39% AVANC= (ANC/TA)*100
UTILIDAD Y/O PERDIDA 2,292,112.57 11.86% 3,318,956.94 15.09% 2,190,342.23 9.54% 42.6897681099 %

IMPORTES IMPORTES IMPORTES AV CMV =( CMV/VTAS)*100

BALANCE GENERAL PESO % PESO % PESO %
GESTION: 2017 GESTION: 2018 GESTION: 2019 71.91%
ACTIVOS CORRIENTES 19,062,501.16 57.31% 21,939,363.34 56.72% 20,799,466.77 55.95%

ACTIVOS NO CORRIENTES 14,199,449.68 42.69% 16,743,431.74 43.28% 16,375,060.03 44.05%

TOTAL ACTIVOS 33,261,950.84 100.00% 38,682,795.08 100.00% 37,174,526.80 100.00%

PASIVOS CORRIENTES 13,878,991.52 41.73% 15,073,495.64 38.97% 14,762,143.09 39.71%

PASIVO NO CORRIENTES 6,148,270.06 18.48% 8,078,665.81 20.88% 7,088,268.14 19.07%

TOTAL PASIVOS 20,027,261.58 60.21% 23,152,161.45 59.85% 21,850,411.23 58.78%

PATRIMONIO 13,234,689.26 39.79% 15,530,633.63 40.15% 15,324,115.56 41.22%

TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO 33,261,950.84 100.00% 38,682,795.08 100.00% 37,174,526.80 100.00%

NOTA: Realizar el Analisis estructural de los estados contables e Interpretar los Resultados
GESTION: 2017 REPRESENTACION GRAFICA
B/G

100 IZQ DER

AC PC 41.73% P

FINANCIAMIENTO
57.31% EXTERNO / TERCEROS
INVERSION
75

50

A CTN PNC 18.48% +

25 ANC
42.69% PN 39.79% C INTERNO / SOCIOS
0

A = P + C
INVERSIONES = FINANCIAMIENTO

EE/RR

100 VTAS 100%

CMV
75 71.91%

50

25 GO 16.22%

0 UG 11.86%

GESTION : 2018 REPRESENTACION GRAFICA

B/G

100 IZQ DER

FINANCIAMIENTO

AC PC 38.97% P
56.72% EXTERNO/TERCEROS
INVERSION

75

50

A CTN PNC 20.88% +

25 ANC
43.28% PN 40.15% C INTERNO/SOCIOS
0

A = P + C
INVERSIONES = FINANCIAMIENTO

EE/RR

100 VTAS 100%

CMV
75 69.50%

50

25 GO 15.41%

0 UG 15.09%

GESTION : 2019 REPRESENTACION GRAFICA

B/G

100 IZQ DER

FINANCIAMIENTO

AC PC 39.71%
55.95% EXTERNO/TERCEROS
INVERSION

75

50

A CTN PNC 19.07%

25 ANC
44.05% PN 41.22% INTERNO/SOCIOS
0

A = P + C
INVERSION = FINANCIAMIENTO

EE/RR

100 VTAS 100%

CMV
75 75.07%

50

25 GO 15.39%

0 UG 9.54%
M.Sc. Denar Pedraza A.
Analisis e interpretacion a los Estados Financieros

HOJA DE TRABAJO

ANALISIS TENDENCIAL

X1 X2 X2 - X1 (X2/X1)-1 * 100

COMPARATIVOS GESTION 2017 - 2018

IMPORTES IMPORTES VARIACION VARIACION

ESTADO DE RESULTADOS
GESTION - 2017 GESTION - 2018 ABSOLUTA RELATIVA %

VENTAS 19,320,700.20 21,998,817.06 2,678,116.86 13.86%

COSTO DE VENTA 13,894,181.27 15,288,844.84 1,394,663.57 10.04%

UTILIDAD BRUTA 5,426,518.93 6,709,972.22 1,283,453.29 23.65%

GASTOS DE OPERACIÓN 3,134,406.36 3,391,015.29 256,608.92 8.19%

UTILIDAD Y/O PERDIDA 2,292,112.57 3,318,956.94 1,026,844.37 44.80%

IMPORTES IMPORTES VARIACION VARIACION

BALANCE GENERAL
GESTION -2017 GESTION -2018 ABSOLUTA RELATIVA %

DISPONIBLES 4,009,237.08 5,017,099.23 1,007,862.14 25.14%

EXIGIBLES 7,987,917.09 9,527,236.98 1,539,319.89 19.27%

REALIZABLES 4,607,156.84 5,009,851.90 402,695.06 8.74%

DIFERIDOS 2,458,190.14 2,385,175.23 -73,014.91 -2.97%

ACTIVOS CTES 19,062,501.16 21,939,363.34 2,876,862.19 15.09%

ACTIVOS NO CTES 14,199,449.68 16,743,431.74 2,543,982.06 17.92%

TOTAL ACTIVOS 33,261,950.84 38,682,795.08 5,420,844.25 16.30%

PASIVOS CTE 13,878,991.52 15,073,495.64 1,194,504.12 8.61%

PASIVO NO CTE 6,148,270.06 8,078,665.81 1,930,395.75 31.40%

TOTAL PASIVOS 20,027,261.58 23,152,161.45 3,124,899.87 15.60%

PATRIMONIO 13,234,689.26 15,530,633.63 2,295,944.37 17.35%

TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO 33,261,950.84 38,682,795.08 5,420,844.25 16.30%

NOTA: Realizar el Analisis de tendencia de los estados contables e Interpretar los Resultados
 VARIACION ABSOLUTA

AH : X2-X1 2,678,116.86

VARIACION RELATIVA %

AH : (X2/X1)-1 * 100 13.86 %

M.Sc. Denar Pedraza A.
Analisis e interpretacion a los Estados Financieros

HOJA DE TRABAJO

ANALISIS TENDENCIAL

X1 X2 X2 - X1 (X2/X1)-1*100
COMPARATIVOS GESTION 2018 - 2019

IMPORTES IMPORTES VARIACION VARIACION

ESTADO DE RESULTADOS
GESTION : 2018 GESTION : 2019 ABSOLUTA RELATIVA %

VENTAS 21,998,817.06 22,955,287.37 956,470 4.35%

COSTO DE VENTA 15,288,844.84 17,231,436.11 1,942,591 12.71%

UTILIDAD BRUTA 6,709,972.22 5,723,851.26 -986,121 -14.70%

GASTOS DE OPERACIÓN 3,391,015.29 3,533,509.03 142,494 4.20%

UTILIDAD Y/O PERDIDA NETA 3,318,956.94 2,190,342.23 -1,128,615 -34.01%

IMPORTES IMPORTES VARIACION VARIACION

BALANCE GENERAL
GESTION : 2018 GESTION : 2019 ABSOLUTA RELATIVA %

DISPONIBLES 5,017,099.23 5,985,434.64 968,335.41 19.30%

EXIGIBLES 9,527,236.98 8,871,039.60 -656,197.38 -6.89%

REALIZABLES 5,009,851.90 3,289,751.97 -1,720,099.93 -34.33%

DIFERIDOS 2,385,175.23 2,653,240.56 268,065.32 11.24%

ACTIVOS CTES 21,939,363.34 20,799,466.77 -1,139,896.57 -5.20%

ACTIVOS NO CTES 16,743,431.74 16,375,060.03 -368,371.71 -2.20%

TOTAL ACTIVOS 38,682,795.08 37,174,526.80 -1,508,268.29 -3.90%

PASIVOS CTE 15,073,495.64 14,762,143.09 -311,352.55 -2.07%

PASIVO NO CTE 8,078,665.81 7,088,268.14 -990,397.67 -12.26%

TOTAL PASIVOS 23,152,161.45 21,850,411.23 -1,301,750.22 -5.62%

PATRIMONIO 15,530,633.63 15,324,115.56 -206,518.07 -1.33%

TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO 38,682,795.08 37,174,526.80 -1,508,268.29 -3.90%

NOTA: Realizar el Analisis de tendencia de los estados contables e Interpretar los Resultados
M.Sc. Denar Pedraza A.
Analisis e interpretacion a los Estados Financieros

HOJA DE TRABAJO

INDICES FINANCIEROS

DESCRIPCION Valores G: 2017 Valores G:2018 Valores G:2019 % INTERPRETACION PORCENTUAL

UTILIDAD NETA 1,719,084.43 2,489,217.70 1,642,756.67 RPN =(UN17/PN17)*100 12.99 %
RENT. SOBRE EL PATRIMONIO RO = 12.99% 16.03% 10.72%
PATRIMONIO NETO 13,234,689.26 15,530,633.63 15,324,115.56

UTILIDAD NETA 1,719,084.43 2,489,217.70 1,642,756.67

RENTABILIDAD

RENT. SOBRE LA INVERSION ROI 5.17% 6.43% 4.42%

ACTIVO TOTAL 33,261,950.84 38,682,795.08 37,174,526.80

UTILIDAD BRUTA 5,426,518.93 6,709,972.22 30.50% 5,723,851.26

MARGEN DE UTILIDAD BRUTA = 28.09% 24.93%
VENTAS 19,320,700.20 21,998,817.06 22,955,287.37

UTILIDAD NETA 1,719,084.43 2,489,217.70 1,642,756.67

MARGEN NETO DE UTILIDAD = 8.90% 11.32% 7.16%
VENTAS NETAS 19,320,700.20 21,998,817.06 22,955,287.37

ACTIVO CORRIENTE 19,062,501.16 21,939,363.34 20,799,466.77 OBS : INTERPRETACION EN VECES

LIQUIDEZ CORRIENTE = 1.37 1.46 1.41
PASIVO CORRIENTE 13,878,991.52 15,073,495.64 14,762,143.09 INVENTARIOS
2017 2018 2019
ACTIVO CORRIENTE - INVENTARIOS (19.062.501,16 - 4.607.156,84) (21.939.363,34 - 5.009.851,90) (20.799.466,77 - 3.289.751,97) 4,607,156.84 5,009,851.90 3,289,751.97
PRUEBA ACIDA = 1.04 1.12 1.19
13,878,991.52 15,073,495.64 14,762,143.09
LIQUIDEZ

PASIVO CORRIENTE

DISPONIBLE 4,009,237.08 5,017,099.23 5,985,434.64

LIQUIDEZ INMEDIATA = 0.29 0.33 0.41
PASIVO CORRIENTE 13,878,991.52 15,073,495.64 14,762,143.09

19.062.501,16 - 13.878.99,52 21.939.363,34 - 15.073.495,64 20.799.466,77 - 14.762.143,09

CAPITAL DE TRABAJO ACTIVO CORRIENTE - PASIVO CORRIENTE = 5,183,509.64 6,865,867.70 6,037,323.68

OBS:
PASIVO TOTAL 20,027,261.58 23,152,161.45 21,850,411.23 * VECES
ESTRUCTURA DE CAPITAL = 1.51 1.49 1.43
PATRIMONIO NETO 13,234,689.26 15,530,633.63 15,324,115.56 % INTERPRETACION PORCENTUAL
ENDEUDAMIENTO

PASIVO TOTAL 20,027,261.58 23,152,161.45 21,850,411.23

ENDEUDAMIENTO TOTAL = 60.21% 59.85% 58.78%
ACTIVO TOTAL 33,261,950.84 38,682,795.08 37,174,526.80

PASIVO CORRIENTE 13,878,991.52 15,073,495.64 14,762,143.09

ENDEUDAMIENTO CORTO PLAZO = 41.73% 38.97% 39.71%
TOTAL ACTIVO 33,261,950.84 38,682,795.08 37,174,526.80

PASIVO NO CORRIENTE 6,148,270.06 8,078,665.81 7,088,268.14

ENDEUDAMIENTO LARGO PLAZO = 18.48% 20.88% 19.07%
TOTAL ACTIVO 33,261,950.84 38,682,795.08 37,174,526.80 OBS : INTERPRETACION EN VECES / DIAS
calculos auxiliares
VENTAS AL CREDITO 11,592,420.12 13,199,290.24 13,773,172.42 Vtas 19,320,700.20 21,998,817.06 22,955,287.37
ROT. DE CUENTAS POR COBRAR = 1.47 1.41 1.57
CUENTAS POR COBRAR 7,891,404.09 9,391,372.98 8,746,350.85 total vtas 60% 11,592,420.12 13,199,290.24 13,773,172.42

CTA. P/COBRAR*360 2,840,905,472.16 3,380,894,272.80 3,148,686,307.49 Ctas p/ cobrar 7,987,917.09 9,527,236.98 8,871,039.60
PERIODO PROMEDIO DE COBRO = 245.07 256.14 228.61
VTAS ANUALES AL CREDITO 11,592,420.12 13,199,290.24 13,773,172.42 (-) prest. Al persona 59,890.00 95,040.00 83,087.50
(-) fdos a rendir 36,623.00 40,824.00 41,601.25
COSTO DE VENTA 13,894,181.27 15,288,844.84 17,231,436.11 total ctas por cob. 7,891,404.09 9,391,372.98 8,746,350.85
ROTACION DE INVENTARIOS = 3.02 3.05 5.24
INVENTARIO 4,607,156.84 5,009,851.90 3,289,751.97
ACTIVIDAD

CTAS. POR PAGAR *360 2,573,104,989.05 2,656,377,539.94 CMV= II + CN - IF CMV= II + CN - IF CMV= II + CN - IF

PERIODO MEDIO DE PAGO = 185.19 173.75 NO HAY GESTION
COSTO DE VENTA 13,894,181.27 15,288,844.84 CN = CMV + IF - II CN = CMV + IF - II CN = CMV + IF - II
18,501,338.11 20,298,696.74 20,521,188.08
COMPRAS 18,501,338.11 20,298,696.74
ROT. DE CUENTAS POR PAGAR = 2.55 2.78 NO HAY GESTION
CTAS POR PAGAR PROM. 7,263,170.18 7,289,088.46 ctas p/ pag. Prom. corrientes no ctes total
gestion 2017 4,554,389.68 2,593,124.18 7,147,513.86
VENTAS 19,320,700.20 21,998,817.06 22,955,287.37 gestion 2018 4,176,240.85 3,202,585.65 7,378,826.50
ROTACION DE ACTIVO TOTAL = 0.58 0.57 0.62
ACTIVO TOTAL 33,261,950.84 38,682,795.08 37,174,526.80 gestion 2019 4,251,510.28 2,947,840.14 7,199,350.42

VENTAS 19,320,700.20 21,998,817.06 22,955,287.37

ROTACION DE ACTIVO FIJOS = 9.00 8.50 9.03
ACTIVO FIJOS 2,147,279.45 2,587,295.06 2,542,292.87

NOTA: Realizar el Analisis de Razones Financieras de los estados contables e Interpretar los Resultados
* El 60% de las ventas son al credito y los creditos a clientes es de 180 dias plazo
M.Sc. Denar Pedraza A.
Analisis e interpretacion a los Estados Financieros

HOJA DE TRABAJO

SISTEMA DU PONT GESTION: 2017

DU PONT = (UN/VTAS)X(VTAS/AT)X(AT/PN) X 100
ROTACION VENTAS EF. ECO EF.OP
0.58 19,320,700.20

ACTIVO TOTAL
33,261,950.84

ROI PATRIMONIO
5.17% 13,234,689.26

ROE ACT./PATRIM.
12.99% 2.51

UTILIDAD NETA
1,719,084.43

MARGEN VENTAS
0.09 19,320,700.20
EFICIENCIA ECONONICA

SISTEMA DU PONT GESTION: 2018

ROTACION VENTAS
0.57 21,998,817.06

ACTIVO TOTAL
38,682,795.08

ROI PATRIMONIO
6.43% 15,530,633.63
 ROE ACT./PATRIM.
16.03% 2.49

UTILIDAD NETA
2,489,217.70

MARGEN VENTAS
0.11 21,998,817.06
EFICIENCIA ECONOMICA

SISTEMA DUPONT GESTION: 2019

ROTACION VENTAS
0.62 22,955,287.37

ACTIVO TOTAL
37,174,526.80

ROI PATRIMONIO
4.42% 15,324,115.56

ROE ACT./PATRIM.
10.72% 2.43

UTILIDAD NETA
1,642,756.67

MARGEN VENTAS
0.07 22,955,287.37
EFICIENCIA ECONOMICA

NOTA: Realizar el Analisis Du Pont a los estados contables e Interpretar los Resultados
(VTAS/AT)X(AT/PN) X 100
AP. FIN
M.Sc. Denar Pedraza A.
Analisis e interpretacion a los Estados Financieros

HOJA DE TRABAJO

PUNTO DE EQUILIBRIO OPERATIVO GESTION :2017

VARIABLES VALORES

ventas 19,320,700.20

costo de venta 13,894,181.27

costos fijos operativos 3,134,406.36

punto de equilibrio 11,159,810.99

PUNTO DE EQUILIBRIO OPERATIVO GESTION: 2018

VARIABLES VALORES

ventas 21,998,817.06

costo de venta 15,288,844.84

costos fijos operativos 3,391,015.29

punto de equilibrio 11,117,531.11

 PUNTO DE EQUILIBRIO OPERATIVO GESTION: 2019

VARIABLES VALORES

ventas 22,955,287.37

costo de venta 17,231,436.11

costos fijos operativos 3,533,509.03

punto de equilibrio 14,171,003.32

PUNTO DE EQUILIBRIO OPERATIVO : GESTION

VARIABLES VALORES

ventas

costo de venta

costos fijos operativos

punto de equilibrio

CF
P. E. OPERATIVO = 1 - ( CV/PV)

DONDE :
CF = Costo Fijo
CV = Costo Variable total
PV = Precio De Venta total

NOTA: Realizar el Analisis financiero del punto de equilibrio operativo e Interpretar los Resultados
 ESTADO DE ORIGEN Y

BALANCE
ACTIVOS Gestion 2017
ACTIVOS CORRIENTES
DISPONIBLES 4,009,237.08
CAJA CHICA 200,461.85
CAJA GENERAL 601,385.56
BANCOS CTAS CTES 3,207,389.67
EXIGIBLES 7,987,917.09
CUENTA POR COBRAR CLIENTES 6,181,454.03
DOCUMENTOS EN COBRANZAS 1,729,977.03
(-)PREVISION PARA CTAS INCOBRABLES -20,026.96
PRESTAMOS AL PERSONAL 59,890.00
FONDOS A RENDIR 36,623.00
REALIZABLES 4,607,156.84
INVENTARIOS DE PRODUCTOS A 1,018,510.35
INVENTARIOS DE PRODUCTOS B 3,025,191.37
MERCADERIAS EN TRANSITO 563,455.12
DIFERIDOS 2,458,190.14
SEGUROS ANTICIPADOS 142,676.00
GTOS DE CONSTITUCION 188,680.00
ANTICIPOS DE IMPTOS IUE 573,028.14
ANTICIPOS DE A PROVEEDORES 1,553,806.00

TOTAL ACTIVOS CORRIENTES 19,062,501.16

ACTIVOS NO CORRIENTES
BIENES DE USO 2,147,279.45
EDIFICIOS 965,506.75
(-)DEP. ACUM. DE EDIFICIOS -24,137.67
MUEBLES Y ENSERES 321,835.58
(-)DEP. ACUM. DE MUEBLES Y ENSERES -32,183.56
VEHICULOS 643,671.17
(-)DEP. ACUM. DE VEHICULOS -128,734.23
EQUIPOS DE COMPUTACION 535,095.21
(-)DEP. ACUM. DE EQ. DE COMPUTACION -133,773.80
INVERSIONES A LARGO PLAZO 9,018,342.35
INVERSIONES INTEREMPRESAS L/P 6,791,812.35
ACCIONES SOBOCE 1,431,000.00
BONOS Y LETRAS DEL TESORO 795,530.00
INTANGILES 2,242,683.77
MARCAS DE FABRICAS 1,329,800.77
FRANQUICIAS Y LICENCIAS 1,014,314.00
(-)AMORT. ACUM. DE FRANQUICIAS Y LICENCIAS COM. -101,431.00
OTROS ACTIVOS 791,144.11
OBRAS EN CONSTRUCCION 478,623.89
OBRAS DE ARTES Y ESCULTURAS 130,698.00
BIBLIOTECAS Y OTROS ENSERES 181,822.22

TOTAL ACTIVOS NO CORRIENTES 14,199,449.68

TOTAL ACTIVOS 33,261,950.84

PASIVOS
PASIVOS CORRIENTES
DEUDAS COMERCIALES 4,554,389.68
PROVEEDORES NACIONALES POR PAGAR 3,556,319.68
DOCUMENTOS POR PAGAR 998,070.00
DEUDAS CON EL PERSONAL 457,006.26
FINIQUITOS POR PAGAR 148,818.00
SUELDOS Y SALARIOS POR PAGAR 89,295.80
PRIMAS POR PAGAR 218,892.46
DEUDAS CON ENTIDADES DE LA S.S. 57,161.84
AFPs POR PAGAR 35,292.71
C.N.S. POR PAGAR 21,869.13
DEUDAS TRIBUTARIAS 1,483,888.14
IVA POR PAGAR 891,928.80
IUE POR PAGAR 573,028.14
IT POR PAGAR 18,931.20
DEUDAS FINANCIERAS 5,337,517.63
PRESTAMOS BANCARIOS POR PAGAR 5,334,479.52
INTERESES BANCARIOS POR PAGAR 3,038.11
DEUDAS POR SERVICIOS BASICOS 48,537.95
SERVICIOS BASICOS POR PAGAR 35,394.46
SERVICIOS DE INTERNET POR PAGAR 1,672.80
SERVICIOS TELEFONICOS POR PAGAR 11,470.70
OTROS ACREEDORES POR PAGAR 147,676.85
GASTOS JUDICIALES POR POR PAGAR 23,868.00
CONSULTORIAS Y AUDITORIAS POR PAGAR 78,336.00
SEGUROS POR PAGAR 45,472.85
DIFERIDOS 1,792,813.16
ANTICIPOS DE CLIENTES 1,778,159.84
ALQUILERES COBRADOS POR ANTICIPADOS 14,653.32

TOTAL PASIVOS CORRIENTES 13,878,991.52

PASIVOS NO CORRIENTE
DEUDAS COMERCIALES 2,593,124.18
PROVEEDORES DEL EXT. POR PAGAR L/P 2,338,035.86
PROVEEDORES LOCALES POR PAGAR L/P 255,088.32
DEUDAS CON EL PERSONAL 241,713.00
RESERVAS PARA INDEMNIZACION 241,713.00
DEUDAS FINANCIERAS 3,313,432.88
PRESTAMOS HIPOTECARIOS L/P BCP 2,747,011.00
PRESTAMOS BANCARIOS BNB 566,421.88

TOTAL PASIVOS NO CORRIENTES 6,148,270.06

TOTAL PASIVOS 20,027,261.58

PATRIMONIO
CAPITAL SOCIAL 5,815,602.00
AJUSTES AL CAPITAL 647,143.28
RESERVAS LEGALES 114,605.63
RESULTADOS ACUMULADOS 4,365,225.79
UTILIDAD DE LA GESTION 2,292,112.57
TOTAL PATRIMONIO 13,234,689.26
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO 33,261,950.84

1.- DISTRIBUCION AF Y OF ENTRE G.I.R. CORTO Y LARGO PLAZO

FUENTES DE RECURSOS
1. GERNACION INTERNA DE RECURSOS
(+) UTILIDAD NETA DEL ULTIMO PERIODO
(+) VARIACION EN DEPRECIACION ACUMULADA
(+) VARIACION EN AMORTIZACION DIFERIDA
TOTAL G.I.R.

2.- FUENTES DE CORTO PLAZO

PREVISION PARA CUENTAS INCOBRABLES
INVENTARIO FINAL DE PRODUCTOS A
MERCADERIA EN TRANSITO
GASTOS DE CONSTITUCION
ANTICIPOS A PROVEEDORES
FINIQUITOS POR PAGAR
SUELDOS Y SALARIOS POR PAGAR
PRIMAS POR PAGAR
C.N.S. POR PAGAR
IT POR PAGAR
IUE POR PAGAR
PRESTAMOS BANCARIOS PAGAR
INTERESES BANCARIOS POR PAGAR
SERVICIOS TELEFONICOS POR PAGAR
SEGUROS POR PAGAR
GASTOS JUDICIALES POR PAGAR
CONSULTORIAS Y AUDITORIAS POR PAGAR
ANTICIPOS DE CLIENTES
TOTAL OF CORTO PLAZO

3.- FUENTES DE LARGO PLAZO

FRANQUICIAS Y LICENCIAS
PROVEEDORES DEL EXT. POR PAGAR L/P
RESERVAS PARA INDEMNIZACION
PRESTAMOS HIPOTECARIOS L/P BCP
CAPITAL SOCIAL
AJUSTES AL CAPITAL
RESERVAS LEGALES
RESULTADOS ACUMULADOS
TOTAL OF DE LARGO PLAZO
TOTAL OF (1+2+3)

4.- AF DE CORTO PLAZO

CUENTAS POR COBRAR CLIENTES
DOCUMENTOS EN COBRANZAS
PRESTAMOS AL PERSONAL
FONDOS A RENDIR
INVENTARIO FINAL DE PRODUCTOS B
SEGUROS ANTICIPADOS
ANTICIPO DE IMPUESTOS IUE
PROVEEDORES NACIONALES POR PAGAR
DOCUMENTOS POR PAGAR
AFP's POR PAGAR
IVA POR PAGAR
SERVICIOS BASICOS POR PAGAR
SERVICIOS DE INTERNET POR PAGAR
ALQUILERES COBRADOS POR ANTICIPADOS
TOTAL AF CORTO PLAZO

5.- AF LARGO PLAZO

EDIFICIOS
MUEBLES Y ENSERES
VEHICULOS
EQUIPOS DE COMPUTACION
INVERSIONES INTEREMPRESAS L/P
ACCIONES SOBOCE
BONOS Y LETRAS DEL TESORO
MARCAS DE FABRICA
AMORT. ACUM. DE FRANQUICIAS Y LICENCIAS COM.
OBRAS EN CONSTRUCCION
OBRAS DE ARTES Y ESCULTURAS
BIBLIOTECAS Y OTROS ENSERES
PROVEEDORES LOCALES POR PAGAR L/P
PRESTAMOS BANCARIOS BNB
TOTAL AF LARGO PLAZO
TOTAL USOS

TOTAL OF - TOTAL AF
SALDO EN CAJA PERIODO ANTERIOR
ESTADO DE ORIGEN Y APLICACIÓN DE FONDOS

BALANCE TOTAL VARIACION VARIACION CIRCULANTE

Gestion 2018 AUMENTO DISMINUCION APLIACACION ORIGEN

5,017,099.23
250,854.96 50,393.11 50,393.11
752,564.88 151,179.32 151,179.32
4,013,679.38 806,289.72 806,289.72
9,527,236.98
7,358,032.48 1,176,578.46 1,176,578.46
2,054,977.24 325,000.21 325,000.21
-21,636.74 1,609.77 1,609.77
95,040.00 35,150.00 35,150.00
40,824.00 4,201.00 4,201.00
5,009,851.90
670,108.40 348,401.95 348,401.95
3,993,872.96 968,681.59 968,681.59
345,870.54 217,584.58 217,584.58
2,385,175.23
146,664.00 3,988.00 3,988.00
120,528.00 68,152.00 68,152.00
829,739.23 256,711.09 256,711.09
1,288,244.00 265,562.00 265,562.00

21,939,363.34

2,587,295.06
1,180,151.70 214,644.95
-29,503.79 5,366.12
393,383.90 71,548.32
-39,338.39 7,154.83
786,767.80 143,096.63
-157,353.56 28,619.33
604,249.87 69,154.66
-151,062.47 17,288.67
9,591,574.16
7,215,034.16 423,221.82
1,533,600.00 102,600.00
842,940.00 47,410.00
3,579,288.07
2,725,386.07 1,395,585.30
 948,780.00 65,534.00
-94,878.00 6,553.00
985,274.44
653,897.33 175,273.44
144,072.00 13,374.00
187,305.11 5,482.89

16,743,431.74
38,682,795.08

4,176,240.85
3,282,312.85 274,006.83 274,006.83
893,928.00 104,142.00 104,142.00
490,936.99
158,814.00 9,996.00 9,996.00
93,055.39 3,759.59 3,759.59
239,067.60 20,175.14 20,175.14
52,244.76
28,233.82 7,058.89 7,058.89
24,010.93 2,141.81 2,141.81
1,524,199.09
672,577.80 219,351.00 219,351.00
829,739.23 256,711.09 256,711.09
21,882.06 2,950.86 2,950.86
6,427,112.60
6,423,469.27 1,088,989.75 1,088,989.75
3,643.33 605.22 605.22
42,217.37
28,356.65 7,037.81 7,037.81
1,467.11 205.69 205.69
12,393.61 922.92 922.92
209,519.06
35,598.00 11,730.00 11,730.00
91,290.00 12,954.00 12,954.00
82,631.06 37,158.21 37,158.21
2,151,024.92
2,141,156.42 362,996.58 362,996.58
9,868.50 4,784.82 4,784.82

15,073,495.64

3,202,585.65
 3,044,077.00 706,041.14
158,508.65 96,579.67
278,713.00
278,713.00 37,000.00
4,597,367.16
4,241,878.88 1,494,867.88
355,488.28 210,933.60

8,078,665.81
23,152,161.45

5,815,602.00 0.00
718,844.78 71,701.50
165,947.85 51,342.22
5,511,282.07 1,146,056.29
3,318,956.94 1,026,844.37
15,530,633.63
38,682,795.08 7,370,217.81 7,370,217.81 4,394,759.53 2,712,401.47
1,682,358.07
4,394,759.53 4,394,759.53

1,026,844.37
58,428.95

1,085,273.31

1,609.77
348,401.95
217,584.58
68,152.00
265,562.00
9,996.00
3,759.59
20,175.14
2,141.81
2,950.86
256,711.09
1,088,989.75
605.22
922.92
 37,158.21
11,730.00
12,954.00
362,996.58
2,712,401.47

65,534.00
706,041.14
37,000.00
1,494,867.88
0.00
71,701.50
51,342.22
1,146,056.29
3,572,543.03
7,370,217.81

1,176,578.46
325,000.21
35,150.00
4,201.00
968,681.59
3,988.00
256,711.09
274,006.83
104,142.00
7,058.89
219,351.00
7,037.81
205.69
4,784.82
3,386,897.39

214,644.95
71,548.32
143,096.63
69,154.66
423,221.82
102,600.00
47,410.00
1,395,585.30
6,553.00
175,273.44
13,374.00
5,482.89
96,579.67
210,933.60
2,975,458.28
 6,362,355.66

1,007,862.14
4,009,237.08
5,017,099.23 TOTAL SALDO DISPONIBLE 2018
 VARIACION CAPITAL FIJO
APLICACIÓN ORIGEN

214,644.95
5,366.12
71,548.32
7,154.83
143,096.63
28,619.33
69,154.66
17,288.67

423,221.82
102,600.00
47,410.00

1,395,585.30
 65,534.00
6,553.00

175,273.44
13,374.00
5,482.89
 706,041.14
96,579.67

37,000.00

1,494,867.88
210,933.60

0.00
71,701.50
51,342.22
1,146,056.29
1,026,844.37

2,975,458.28 4,657,816.34
1,682,358.07
4,657,816.34 4,657,816.34