BALANCE GENERAL EMPRESA DE LA COSTA

(Valores expresados en millones de pesos colombianos)

ANALISIS VERTICAL 2017

ACTIVOS
SUB TOTAL
ACTIVOS CORRIENTES 2017 2018
EFECTIVO 291,408 499210 43.03%
INVERSIONES 61,203 406636 9.04%
DEUDORES 270,155 263,112 39.89%
INVENTARIOS 15,938 23,842 2.35%
GASTOS PAGADOS POR ANTICIPADO 30,580 12,998 4.52%
OTROS ACTIVOS 7,924 12,111 1.17%
TOTAL ACTIVOS CORRIENTES 677,208 1,217,909 100.00%

ACTIVOS NO CORRIENTES
DEUDORES, 81,468 91,837 2.32%
INVERSIONES 396 399 0.01%
PROPIEDAD, PLANTA Y EQUIPO 2,353,398 2,519,584 67.03%
DIFERIDOS 9,434 50,600 0.27%
OTROS ACTIVOS 29,222 34,118 0.83%
VALORIZACIONES 1,037,219 1,035,410 29.54%
TOTAL ACTIVOS NO CORRIENTES 3,511,137 3,731,948 100.00%

TOTAL ACTIVOS 4,188,345 4,949,857

PASIVOS
PASIVOS CORRIENTES
OPERACIONES DE FINANCIAMIENTO 22,956 22,957 9.47%
CUENTAS POR PAGAR 144,236 189,110 59.51%
IMPUESTOS, CONTRIBUCIONES Y TASAS 45,626 74,626 18.82%
OBLIGACIONES LABORALES 16,000 21,154 6.60%
PASIVOS ESTIMADOS 0.00%
OTROS PASIVOS 13,574 40,494 5.60%
TOTAL PASIVOS CORRIENTES 242,392 348,341 100.00%

PASIVOS NO CORRIENTES
OPERACIONES DE FINANCIAMIENTO 515,452 942,497 65.29%
OBLIGACIONES LABORALES 52,747 56,113 6.68%
CUENTAS POR PAGAR 0.00%
IMPUESTO DIFERIDO 220,010 252,609 27.87%
PASIVOS ESTIMADOS 0.00%
OTROS PASIVOS 1,251 4,434 0.16%
TOTAL PASIVOS NO CORRIENTES 789,460 1,255,653 100.00%
TOTAL PASIVOS 1,031,852 1,603,994

PATRIMONIO
CAPITAL SOCIAL 68,152 68,152 4.01%
SUPERÁVIT DE CAPITAL 29,945 49,344 1.76%
RESERVAS 458,854 570,065 27.03%
UTILIDAD DEL PERÍODO 103,392 385,751 6.09%
SUPERÁVIT POR VALORIZACIONES 1,037,219 1,035,410 61.10%
0.00%
TOTAL PATRIMONIO 1,697,562 2,108,722 100.00%

TOTAL PASIVOS Y PATRIMONIO 2,729,414 4,217,444

ANALISIS VERTICAL 2017 ANALISIS VERTICAL 2018 ANALISIS HORIZONTAL INDICADORES FINANCIEROS

TOTAL SUBTOTAL TOTAL V.A V.R INDICADOR DE lIQUIDEZ

6.96% 40.99% 10.09% 207802 71.31% CAPITAL NETO DE TRABAJO

1.46% 33.39% 8.22% 345433 564.41% RAZÓN CORRIENTE
6.45% 21.60% 5.32% -7043 -2.61% PRUEBA ACIDA
0.38% 1.96% 0.48% 7904 49.59%
0.73% 1.07% 0.26% -17582 -57.50%
INDICADOR DE ENDEUDAMIENTO
0.19% 0.99% 0.24% 4187 52.84%
16.17% 100.00% 24.60% 540701 79.84% NIVEL DE ENDEUDAMIENTO
ENDEUDAMIENTO A CORTO PLAZO
ENDEUDAMIENTO FINANCIERO
1.95% 2.46% 1.86% 10369 12.73% IMPACTO A LA CARGA FINANCIERA
0.01% 0.01% 0.01% 3 0.76% COBERTURA DE INTERESES
56.19% 67.51% 50.90% 166186 7.06%
0.23% 1.36% 1.02% 41166 436.36%
0.70% 0.91% 0.69% 4896 16.75%
INDICADORES DE RENTABILIDAD
24.76% 27.74% 20.92% -1809 -0.17%
83.83% 100.00% 75.40% 220811 6.29% MARGEN BRUTO
0.00% 0.00% MARGEN OPERACIONAL
100.00% 100.00% MARGEN NETO
RENTABILIDAD DEL PATRIMONIO
REND. ACTIVO TOTAL

2.22% 6.59% 1.43% 1 0.00%

13.98% 54.29% 11.79% 44874 31.11%
INDICADORES DE ACTIVIDAD
4.42% 21.42% 4.65% 29000 63.56%
1.55% 6.07% 1.32% 5154 32.21% ROTACIÓN DE CARTERA
0.00% 0.00% 0.00% 0 DIAS DE CARTERA
1.32% 11.62% 2.52% 26920 198.32% ROTACION DE INVENTARIO
23.49% 100.00% 21.72% 105949 43.71% DIAS DE INVENTARIO
ROTACION DE PROVEEDORES
ROTACION ACTIVO TOTAL
49.95% 75.06% 58.76% 427045 82.85% ROTACION DE ACTIVO FIJOS
5.11% 4.47% 3.50% 3366 6.38% ROTACION DE ACTIVOS OPERATIVOS
0.00% 0.00% 0.00% 0
21.32% 20.12% 15.75% 32599 14.82%
0.00% 0.00% 0.00% 0
0.12% 0.35% 0.28% 3183 254.44%
76.51% 100.00% 78.28% 466193 59.05%
 0.00% 0.00% 0
100.00% 100.00% 572142 55.45%

2.50% 3.23% 2% 0.00%

1.10% 2.34% 1% 19399 64.78%
16.81% 27.03% 14% 111211 24.24%
3.79% 18.29% 9% 282359 273.10%
38.00% 49.10% 25% -1809 -0.17%
0.00% 0.00% 0% 0
62.20% 100.00% 50% 411160 24.22%
0.00% 0% 0
100.00% 100% 1488030 54.52%
 INDICADORES FINANCIEROS
ACT CORRIENTE - INV
INDICADOR DE lIQUIDEZ 2017 2018
661270 1194067
CAPITAL NETO DE TRABAJO 434816 869568
RAZÓN CORRIENTE 2.79 3.50
PRUEBA ACIDA 2.73 3.43

INDICADOR DE ENDEUDAMIENTO 2017 2018

NIVEL DE ENDEUDAMIENTO 24.64% 32.40%

ENDEUDAMIENTO A CORTO PLAZO 23.49% 21.72%
ENDEUDAMIENTO FINANCIERO 1.86% 1.86%
IMPACTO A LA CARGA FINANCIERA 10.86% 8.81%
COBERTURA DE INTERESES 2.90 4.17

INDICADORES DE RENTABILIDAD 2017 2018

MARGEN BRUTO 37.43% 42.86%

MARGEN OPERACIONAL 31.49% 36.80%
MARGEN NETO 21.14% 27.35%
RENTABILIDAD DEL PATRIMONIO 15.33% 18.29%
REND. ACTIVO TOTAL 8.68% 7.79% VAR. %

AÑO FINANCIERO
INDICADORES DE ACTIVIDAD 2017 2018
360 DIAS
ROTACIÓN DE CARTERA 4.56 5.36
DIAS DE CARTERA 78.96 67.15
ROTACION DE INVENTARIO 48.35 33.80
DIAS DE INVENTARIO 7.45 10.65
ROTACION DE PROVEEDORES 5.34 4.26
ROTACION ACTIVO TOTAL 0.29 0.28
ROTACION DE ACTIVO FIJOS 0.35 0.38
ROTACION DE ACTIVOS OPERATIVOS 1.82 1.16
-10%
 ESTADO DE RESULTADO INDUSTRIAS DE LA COSTA
(Valores expresados en millones de pesos colombianos)
2017
INGRESOS OPERACIONALES 1,231,700
COSTOS DE VENTAS Y PRESTACION DE SERVICIOS 770,621
UTILIDAD BRUTA 461,079
GASTOS DE ADMINISTRACIÓN 73,191
UTILIDAD OPERACIONAL 387,888

INGRESOS NO OPERACIONALES
INTERESES 33,504
RENDIMIENTOS PORTAFOL IO 4,944
DIFERENCIA EN CAMBIO 52,273
DIVERSOS 18,832
TOTAL INGRESOS NO OPERACIONALES 109,553

GASTOS NO OPERACIONALES
INTERESES 63,349
DIFERENCIA EN CAMBIO 53,173
DIVERSOS 17,206
TOTAL GASTOS NO OPERACIONALES 133,728
UTILIDAD ANTES DE IMPUESTOS 363,713
PROVISIÓN DE IMPUESTO DE RENTA
CORRIENTE 69,457
DIFERIDO 33,935
PROVISION DE IMPUESTO 103,392
UTILIDAD NETA 260,321
E LA COSTA
colombianos)
ANALISIS VERTICAL 2017 ANALISIS VERTICAL 2018
2018
1,410,552 317.54% 271.76%
805,946 198.67% 155.28%
604,606 118.87% 116.49%
85,568 18.87% 16.49%
519,038 100.00% 100.00%

39,147 30.58% 30.13%

10,023 4.51% 7.72%
50,848 47.71% 39.14%
29,888 17.19% 23.01%
129,906 100.00% 100.00%

44,986 17.42% 8.58%

54,360 14.62% 10.36%
24,989 4.73% 4.76%
124,335 36.77% 23.70%
524,609 100.00% 100.00%

104,578 26.68% 27.11%

34,280 13.04% 8.89%
138,858 39.72% 36.00%
385,751 100.00% 100.00%
 ANALISIS HORIZONTAL
V.A V.R
178,852 14.52%
35,325 4.58%
143,527 31.13%
12,377 16.91%
131,150 33.81%

5,643 16.84%
5,079 102.73%
-1425 -2.73%
11,056 58.71%
20,353 18.58%

-18363 -28.99%
1,187 2.23%
7,783 45.23%
-9393 -7.02%
160,896 44.24%

35,121 50.57%
345 1.02%
35,466 34.30%
125,430 48.18%