ADMINISTRACIÓN FINANCIERA

ACTIVIDAD CALIFICADA –
EVALUACIÓN T2

I. DATOS INFORMATIVOS:
Título : Evaluación T2
Plazo de entrega : Séptima semana de clase (Semana 7)
Medio de presentación : Aula virtual / menú principal / Evaluación T2
Calificación : 0 a 20 – 15% del promedio final
Curso : Administracion Financiera.

Pág. 1
 ADMINISTRACIÓN FINANCIERA

ESTADO
ESTADODE
DESITUACIÓN
SITUACIÓNFINANCIERA
FINANCIERADE
DELOS
LOSAÑOS
AÑOS2018
2018YY2019
2019

Comercializadora
Comercializadora de
deútiles
útiles de
deescritorio
escritorioyyde
de
Actividad
Actividadde
dela
la empresa:
empresa: oficina
oficina
Ubicación
Ubicacióndedela
la empresa:
empresa: Lima
Lima
Años de actividad:
Años de actividad: 10
10
Régimen
Régimentributario:
tributario: Régimen
RégimenGeneral
General
Régimen
Régimenlaboral:
laboral: Régimen
RégimenGeneral
General
Capital:
Capital: Peruanos
Peruanos

CUENTAS
CUENTASDELDEL ESTADO
ESTADODEDESITUACIÓN
SITUACIÓN FINANCIERA
FINANCIERAYY 2019
2019 2018
2018
RESULTADOS
RESULTADOS
Capital
Capital Social
Social S/
S/ 300,000.00
300,000.00 S/
S/ 300,000.00
300,000.00
Cuentas
Cuentas por
por pagar
pagar Comerciales-Terceros
Comerciales-Terceros S/
S/ 33,452.00 S/
33,452.00 S/ 98,431.00
98,431.00
Obligaciones
Obligaciones financieras
financieras largo
largoplazo
plazo S/
S/ 132,453.00
132,453.00 S/
S/ 33,452.00
33,452.00
Resultados
Resultados acumulados
acumulados S/
S/ 204,535.88
204,535.88 S/
S/ 77,900.00
77,900.00
Depreciación
Depreciaciónacumulada
acumulada S/
S/ 54,399.00
54,399.00 S/
S/ 32,764.00
32,764.00
Servicios
Servicios y otros contratados
y otros contratados por
por anticipado
anticipado S/
S/ 30,900.00 S/
30,900.00 S/ 32,890.00
32,890.00
Gastos
Gastos de
deventas
ventas S/
S/ 453,290.00
453,290.00 S/
S/ 765,211.00
765,211.00
Gastos
Gastos administrativos
administrativos S/
S/ 218,543.00
218,543.00 S/
S/ 432,985.00
432,985.00
Ventas
Ventas netas
netas S/
S/ 4,674,320.00
4,674,320.00 S/
S/ 5,673,211.00
5,673,211.00
Mercaderías
Mercaderías S/
S/ 657,209.00
657,209.00 S/
S/ 543,211.00
543,211.00
Cuentas
Cuentas por
por pagar
pagar Comerciales-Terceros
Comerciales-Terceros S/
S/ 453,122.00 S/
453,122.00 S/ 324,986.00
324,986.00
Sobregiro
SobregiroBancario
Bancario S/
S/ 25,983.00
25,983.00 S/
S/ 21,987.00
21,987.00
Remuneraciones
Remuneraciones yyparticipaciones
participaciones por
por pagar
pagar S/
S/ 14,532.00
14,532.00 S/
S/ 9,843.00
9,843.00
Obligaciones financieras corto plazo
Obligaciones financieras corto plazo S/
S/ 98,431.00 S/
98,431.00 S/ 25,676.00
25,676.00
Inmueble
Inmueblemaquinaria
maquinaria yyequipo
equipo S/
S/ 456,700.00
456,700.00 S/
S/ 245,670.00
245,670.00
Tributos,
Tributos,Contraprestaciones
Contraprestaciones yyaportes
aportes al
al sistema
sistema de
depensiones
S/
pensiones
S/ yysalud
65,983.00
salud por
por pagar
pagarS/
65,983.00 S/ 54,320.00
54,320.00
Ingresos
Ingresos financieros
financieros S/
S/ 15,642.00
15,642.00 S/
S/ 21,873.00
21,873.00
Gastos financieros
Gastos financieros S/
S/ 98,430.00 S/
98,430.00 S/ 76,322.00
76,322.00
Utilidad
Utilidaddel
del ejercicio
ejercicio S/
S/ 182,623.98
182,623.98 S/
S/ 126,635.88
126,635.88
Cuentas
Cuentas por
por cobrar
cobrar al
al socio
socioyypersonal
personal S/
S/ 17,900.00
17,900.00 S/
S/ 21,000.00
21,000.00
Efectivo
Efectivoyyequivalente
equivalentededeefectivo
efectivo S/
S/ 27,833.00
27,833.00 S/
S/ 43,211.00
43,211.00
Participación de los trabajadores
Participación de los trabajadores S/
S/ 24,856.64 S/
24,856.64 S/ 17,966.16
17,966.16
Gastos
Gastos por
por impuestos
impuestos aa las
las ganancias
ganancias S/
S/ 90,353.38
90,353.38 S/
S/ 63,220.96
63,220.96
Cuentas
Cuentas por
por cobrar
cobrar comerciales-Terceros
comerciales-Terceros S/
S/ 374,972.86
374,972.86 S/
S/ 220,012.88
220,012.88
Costo
Costode
deventas
ventas S/
S/ 3,621,865.00
3,621,865.00 S/
S/ 4,212,743.00
4,212,743.00

Pág. 2
 ADMINISTRACIÓN FINANCIERA

1. INTRODUCCIÓN

En este informe se analiza el estado de la situación financiera de la empresa

“Comercializadora de útiles de escritorio y de oficina”que se ubica en la
ciudad de Lima con 10 años de antiguedad. Conoceremos el estado financiero
de la empresa que se evaluará de los años 2018 y 2019.

El régimen a esta empresa tanto laboral como tributaria se encuentra

inscritas al régimen general que comprende las personas naturales y jurídicas
que generan rentas de tercera categoría teniendo como capital peruano el
nuevo sol.

Conoceremos las EGyP Y Balance junto con los análisis financieros horizontal
y vertical, adicional a ello las ratios financieras que nos ayudó a determinar el
estado de la empresa.

Detallaremos el procedimiento de cada análisis:

Pág. 3
 ADMINISTRACIÓN FINANCIERA

2. EGyP Y BALANCE

Pág. 4
 ADMINISTRACIÓN FINANCIERA

3. ANÁLISIS HORIZONTAL Y VERTICAL

Pág. 5
 ADMINISTRACIÓN FINANCIERA

4. RATIOS FINANCIEROS

Pág. 6
 ADMINISTRACIÓN FINANCIERA

RATIO DE RENTABILIDAD

MARGEN DE UTILIDAD BRUTA

2019 0.23
2018 0.26
La rentabilidad del año 2018 fuemás rentable para la empresa con un monto de 0.26 a la
del año 2019 de 0.23.

MARGEN DE UTILIDAD OPERATIVA

2019 0.08
2018 0.05
La rentabilidad del año 2019 es de 0.08 siendo mayor su margen operativo.

MARGEN DE UTILIDAD NETA

2019 0.04
2018 0.02
El margen de utilidad neta es beneficioso para la empresa en su proyección del año 2019
de 0.04 mayor al del año 2018 de 0.02

5. Determinar las relaciones entre las cuentas representativas de ambos

análisis

Pág. 7
 ADMINISTRACIÓN FINANCIERA

Para relacionar las cuentas de los años 2019 y 2018 se desarrolló un balance general y
estado de resultado de la empresa, obteniendo:
- Para el año 2019, la utilidad bruta disminuyo con un monto de s/408,013 soles
teniendo menor venta y mayor utilidad neta.

- Para el análisis vertical de la utilidad bruta el porcentaje en el año 2018 es de 26%

teniendo una diferencia del 3% para el año siguiente perdiendo el 39% de su
totalidad.

- Analizando la utilidad operativa del año 2019 se obtiene como resultado los gastos
administrativos más las ventas un total de s/.380,622.00 soles siendo mayor al año
anterior.

- Los gastos administrativos tienen como resultado una variación relativa del 98%.

- Para los dos años, El Pasivo circulante que representa el 45% del pasivo supera
al Activo Circulante que representa el 41% del Activo.

- La utilidad Neta en el 2019 representa el 4% de las ventas con relación al 2018

tuvo una reducción debido al aumento de la participación de los gastos por
impuesto a las ganancias y gastos financieros (de 2% paso a 4%) que
compensó proporcionalmente a la reducción de los costos de ventas.

- El capital de trabajo para el 2019 es de S/. 687,159.86 soles y su capital del 2018
fue de S/. 504,535.88.

- Para cumplir sus obligaciones en el corto plazo la empresa cuento en el 2018 un importe de
S/.188.72 y para el siguiente año S/. 183.40.

- Analizando el ratio de endeudamiento se determino que la empresa cuenta con

exceso de deudas, dado que los montos son mayores a 0.60 en los dos años
analizados perdiendo autonomía financiera frente a terceros.

- La rentabilidad del año 2018 fue más rentable para la empresa con un monto de
0.26 a la del año 2019 de 0.23

- La rentabilidad del año 2019 es de 0.08 siendo mayor su margen operativo.

- El margen de utilidad neta es beneficioso para la empresa en su proyección del año

2019 de 0.04 mayor al del año 2018 de 0.02

6. Conclusiones y Recomendaciones

Pág. 8
 ADMINISTRACIÓN FINANCIERA

1. Para la empresa concluimos que el mejor año con mayor rentabilidad fue el 2018 y
recomendamos para sus próximas proyecciones disminuir los gastos
administrativos.

2. Teniendo en cuenta los ratios obtenidos se pudo conocer el estado financiero de

la empresa teniendo como resultado que la empresa se encuentra en
endeudamiento.

3. Identificando el análisis horizontal para la empresa que su mayor porcentaje es en

el total de pasivos con un 45%. Se recomienda que la empresa pueda ponerse al
día en sus obligaciones a largo plazo.

4. Para las obligaciones en corto plazo se cuenta con un porcentaje de 283% en su

variación relativa del análisis horizontal, concluyendo que el monto de sus ventas
es menor a sus gastos. Se recomienda minimizar sus costos de materiales y no
stokear los inventarios.

5. Se identifico que realizo compras excesivas en maquinarias y equipos.

Pág. 9
 ADMINISTRACIÓN FINANCIERA

NIVELES DE LOGRO
CRITERIOS
SATISFACTORIO EN PROCESO INICIO

Presenta los estados financieros Presenta los estados financieros en forma Presenta en forma parcial del balance
(balance general y del estado de parcial (balance general y del estado de general
Elaboración de ganancias y pérdidas). ganancias y pérdidas).
Estados O por el contrario solo presenta en
Financiero forma parcial del estado de ganancias
(3 puntos) y pérdidas.

3 2 1-0

Elabora y presenta en análisis Elabora y presenta en análisis horizontal y Elabora y presenta en análisis
horizontal y vertical de los estados vertical de los estados financieros, ratios e horizontal y vertical de los estados
financieros, ratios e identifica y identifica y relaciona las cuentas más financieros.
Análisis relaciona las cuentas más representativas de dicho análisis (mínimo
Financiero representativas de dicho análisis 5)
(8 puntos) (mínimo 10)

8-6 5-3 2

El informe presenta la estructura El informe presenta la estructura solicitada El informe presenta solo algunos de
solicitada y considera las siguientes y considera medianamente las siguientes los elementos pre establecidos, a
partes: partes o no las presenta de manera través de un resumen o ideas, sin
completa: tener en cuenta las partes solicitadas.
1. Introducción
2. Elaboración de EGyP y ESF 1. Introducción
Estructura 3. Análisis Horizontal y Vertical 2. Elaboración de EGyP y ESF
(3 puntos) 4. Ratios Financieros 3. Análisis Horizontal y Vertical
5. Determinación de las relaciones 4. Ratios Financieros
entre las cuentas de representativas 5. Determinación de las relaciones entre
ambos análisis las cuentas de representativas ambos
6.Conclusiones y análisis
Recomendaciones. 6.Conclusiones y Recomendaciones.

3 2 1

Presenta 5 conclusiones, en las
cuáles menciona la relación de 5
aspectos que consideró de la
Conclusiones información de Datos Ejecutivos,
(4 puntos) Balance General y EEGPP
Presenta 5 conclusiones, en las cuáles
menciona la relación de 3 a 4 aspectos
que consideró de la información de Datos
Ejecutivos, Balance General y EEGPP
Presenta 5 conclusiones, en las cuáles
menciona la relación de 2 a 1 aspecto
que consideró de la información de
Datos Ejecutivos, Balance General y
EEGPP

4 3-2 1-0

Redacción y No presenta ningún error ortográfico Presenta menos de cinco errores Presenta más de 5 errores ortográficos
ortografía ni gramatical en el informe ortográficos y hasta cinco errores y 5 gramaticales.
(2 puntos) presentado. gramaticales en el informe presentado.

Pág. 10
 ADMINISTRACIÓN FINANCIERA

2 1 0

Pág. 11