ANÁLISIS FINANCIERO

ANÁLISIS FINANCIERO
CONCEPTO: Es un método para establecer los
resultados financieros de las decisiones de los
negocios, aplicando las diferentes técnicas, como
el análisis vertical, análisis horizontal, indicadores
financieros entre otros, con el fin de diagnosticar
la situación económica y financiera de la empresa
y presentar las concluisones y recomendaciones,
para una correcta toma de decisiones.
Se puede definir como un proceso que
comprende la recopilación, interpretación,
comparación y estudio de los estados financieros
y datos operacionales de un negocio. Esto implica
el cálculo e interpretación de porcentajes, tasas,
tendencias, indicadores y estados financieros
complementarios o auxiliares, los cuales sirven
para evaluar el desempeño financiero y
operacional de la firma
 ESTADOS FINANCIEROS
CONCEPTO: Los estados financieros son informes
que reflejan el estado de una empresa en un
momento determinado, normalmente un año. Se
componen de varios documentos en los que se
plasma la situación financiera de un negocio y
recoge información, tanto económica  como
patrimonial, de las empresas. Conocidos también
como estados contables o cuentas anuales, son
muy importantes para conocer la rentabilidad y
solvencia de las compañías.
 ESTADOS FINANCIERO
IMPORTANCIA:
1. A LA ADMNISTRACIÓN DE LA EMPRESA
• Evaluar la gestión
• Determinar la variación de los resultados
lo planeado con lo ejecutado
• Controles establecidos
• Puntos fuertes y puntos debiles en las finanzas
 ESTADOS FINANCIERO
IMPORTANCIA:
2. A LOS PROPIETARIOS
• Conocer los niveles de rentabilidad de la
inversión
• Los resultados que sirven como base para la
toma de decisiones
 ESTADOS FINANCIERO
IMPORTANCIA:
3. A LOS BANCOS Y ACREEDORES
• Saber la liquidez y la capacidad de pago
• Las posibilidades de conceder préstamo al
negocio en las actuales condiciones
 ESTADOS FINANCIEROS
LOS MÁS IMPORTANTES Y OBLIGATORIOS

• Balance general.
• Estado de resultados.
• Estado de cambios en el patrimonio.
• Estado de cambios en la situación financiera.
• El estado de flujos de efectivo.
 ANÁLISIS FINANCIERO

1. DIAGNÓSTICO FINANCIERO
1.1. ANÁLISIS VERTICAL
 ANÁLISIS VERTICAL
Es un análisis estático estudia la situación
financiera en un momento determinado, y no tiene
en cuenta los cambios ocurridos a lo largo del
tiempo, para realizar este análisis se toma un solo
estado financiero y se relaciona con un total
determinado (cifra base que representa el 100 %)
 ANÁLISIS VERTICAL
Ejemplo: Al considerar un estado de resultado para
el análisis, se puede tomar cada una de las
partidas con respecto a las ventas netas; en este
caso, el valor de las ventas es el 100%.

En el balance general, se realiza el mismo

procedimiento, el 100% seria el total de los activos,
el total del pasivo y el total del patrimonio.
 ANÁLISIS VERTICAL
Para determinar el análisis vertical de las cuentas
del Activo se toma como base de comparación el
total de loas activos, equivalente a 100%

%= cuenta___ X 100
Total activo
 ANÁLISIS VERTICAL
Ejemplo:
1. La cuenta de Mercancía es1.250.000
2. El total de los Activos es 20.550.000

%= cuenta___ X 100
Total activo
%= 1.250.000 X 100 = 6.083
20.550.000
 ANÁLISIS VERTICAL
Terapia:

1. La cuenta de propiedad planta y equipo es de

8.900.000
2. El total de los Activos es 20.550.000

%= cuenta___ X 100
Total activo
%= _________ X 100 = 43,31
 ANÁLISIS VERTICAL
Para el Pasivo y el Patrimonio

1. La cuenta de propiedad planta y equipo es de

8.900.000
2. El total de los activos es 20.550.000

%= cuenta___ X 100
Total activo
%= _________ X 100 = 43,31