Se cuenta con los siguientes antecedentes parciales de los estados financieros de

Ilusión S.A. al 31 de diciembre de 2008 y 2007, la que se dedica a la compra

venta de vehículos, maquinarias y servicios post venta (taller y venta de
repuestos y accesorios):

a) La cuenta deudores comerciales presenta la siguiente información:

2008 2007
M$ M$
Deudores comerciales facturados 1.100.000 900.000
Deducción por incobrabilidad ( 60.000) ( 60.000)
1.040.000 840.000

Sin embargo, se obtiene información adicional que es relevante para realizar el

cierre de los estados financieros:

i) Existen dudas manifiestas de que los montos no recuperables al cierre del

período ascienden a M$ 80.000.
ii) Según las órdenes de trabajo en curso, existían al cierre trabajos en ejecución
por un monto de M$ 40.000. Sus costos ya están reconocidos en los resultados
del período.
iii) En el total de los clientes facturados del año 2008 se incluye una factura de
M$ 50.000, valor neto, reconocida como ingresos, correspondiente a vehículos
aún no entregados. El margen de esa operación es del 20%.
iv) En los ingresos del ejercicio 2008 se registró la venta de tres maquinarias en
M$ 162.000, la transacción considera la mantención por el todo el primer año,
contado desde la fecha de la entrega de las maquinarias. A fines de diciembre se
produce la entrega (acta de recepción consta en esa fecha) y pago de los activos.
Según los antecedentes históricos, los costos de mantención equivalen a M$
1.000 mensuales (M$ 12.000 anuales). La referida situación fue clave para la
decisión de compra.

De estas operaciones defina los criterios y señale los efectos en el saldo contable
(y tributario).

b) En existencias o inventarios el detalle es el siguiente:

2008 2007
M$ M$
Existencias 900.000 800.000
Deducciones por existencias a valor justo ( 40.000) ( 100.000)
Total 860.000 700.000

c) La empresa presenta en sus activos una propiedad de inversión, que a valor

contable, esto es valor razonable, es de M$ 1.600.000 y M$ 1.200.000 al 31 de
diciembre de 2008 y 2007, respectivamente. Su valor tributario al cierre de 2008
es de M$ 1.100.000 y de M$ 1.050.000 en el 2007.

d) Las vacaciones devengadas y presentadas en el pasivo al cierre del ejercicio,

alcanza a M$ 50.000 (M$ 35.000 en el 2007). Indique que tipo de beneficio al
personal corresponde este concepto.

e) En el pasivo esta reconocida al método de la unidad de crédito proyectada

(valor actual) una indemnización por años de servicios, por un valor de M$
250.000 (M$ 180.000 en el 2007), a valor corriente esta obligación es de M$
300.000 (M$ 260.000 en el 2007). Indique que tipo de beneficio al personal
corresponde este concepto.

f) Una operación de leasing considera al 31 de diciembre de 2008 un valor del

activo de M$ 400.000 (idéntico valor en el 2007), una depreciación acumulada de
M$ 120.000 (M$ 90.000 en el 2007) y una obligación por el leasing de M$
e) En el pasivo esta reconocida al método de la unidad de crédito proyectada
(valor actual) una indemnización por años de servicios, por un valor de M$
250.000 (M$ 180.000 en el 2007), a valor corriente esta obligación es de M$
300.000 (M$ 260.000 en el 2007). Indique que tipo de beneficio al personal
corresponde este concepto.

f) Una operación de leasing considera al 31 de diciembre de 2008 un valor del

activo de M$ 400.000 (idéntico valor en el 2007), una depreciación acumulada de
M$ 120.000 (M$ 90.000 en el 2007) y una obligación por el leasing de M$
80.000 (M$ 240.000 en el 2007).

g) Los activos fijos se han depreciado aceleradamente y por lo mismo presentan

un valor neto tributario de M$ 6.400.000 (M$ 7.000.000 en 2007) y un valor
neto financiero de M$ 7.200.000 (M$ 7.600.000 en 2007).

h) La empresa presenta en el año 2008 activos fijos disponibles para la venta,

corresponde a lo que se define como una unidad generadora de efectivo, la cual
dejo de operar y que tiene en proceso de licitación, el monto del activo es de M$
700.000, sin embargo espera obtener M$ 400.000, menos los costos de la venta
de dicho activo por M$ 25.000. En diciembre del 2007 formaba parte de los
activos fijos. ¿Debe efectuarse alguna presentación distinta en el estado de
resultados, de las operaciones generadas por este activo, antes de la decisión de
ponerlo a la venta?.

i) Respecto de los servicios post venta, los antecedentes históricos muestran que
la empresa debe realizar nuevamente servicios del taller, puesto que asegura la
efectividad de los trabajos por tres meses. El nuevo gerente que asumió esta
área señaló que era importante conocer los costos estimados que podrían
asumirse por esta condición de venta, el monto indicado fue de M$ 25.000.

j) Durante el año 2007 a la empresa le fue entablado un juicio debido a que un

empleado utilizó un vehículo, que estaba en el taller, para actividades
particulares y lo averió, causando además daños a terceros. El monto de la
demanda fue de M$ 150.000. En diciembre de 2008 los abogados indicaron que
se perdió en segunda instancia, pero el monto se ha disminuido a M$ 50.000. Los
abogados precisaron que era posible modificar la sentencia final.

Considere que:

La renta líquida imponible del año 2008 es de M$ 400.000, esto independiente

que el resultado se modifique por ajustes que se precisen en el desarrollo del
caso. Este es un supuesto, para efectos de simplificar vuestros cálculos.

Se pide:

Determinar los impuestos diferidos de activo y pasivo del año 2008 y 2007 y las
situaciones específicas requeridas en ciertas letras del caso.
Impuestos diferidos- Activos Año 2008 Año 2007
Diferencias temporarias deducibles, Diferencia Tasa Impuesto Diferenci
diferencia de valor financiero y temporaria diferido a
tributario de:
Deudores comerciales 80,000 17% 13,600 temporari
60,000
Existencias 40,000 17% 6,800 100,000
Vacaciones 50,000 17% 8,500 35,000
Activo disponible para la venta 325,000 17% 55,250 -
Provisión de garantías 25,000 17% 4,250
Ingresos diferidos 10,000 17% 1,700
Activo por impuesto diferido 530,000 90,100 195,000

Impuestos diferidos- Pasivos Año 2008 Año 2007

Diferencias temporarias imponibles, Diferencia Tasa Impuesto Saldo
diferencia de valor financiero y temporaria diferido contable
Activo fijo tributario de: 800,000 17% 136,000 600,000
Operaciones leasing 200,000 17% 34,000 70,000
Beneficio por indemnización años ser 50,000 17% 8,500 80,000
Propiedades de inversión 500,000 17% 85,000 150,000
Pasivo por impuesto diferido 1,550,000 263,500 900,000

Registro contable:
Activo por impuesto diferido 56,950
Impuesto a las ganancias a pagar 68,000
Gasto impuesto a las ganancias 121,550
Pasivo por impuesto diferido 110,500
178,500 178,500

Renta líquida imponible 400,000

Tasa 17%
Impuesto a las ganancias a pagar 68,000

Verificación gasto impuesto a las

ganancias
Ganancia antes de impuesto 665,000 665,000
Se agrega:
Diferencias permanentes 50,000
Diferencias deducibles 335,000
Se deduce:
Diferencias imponibles (650,000)
Renta líquida 400,000

Ganancia antes de impuesto más

diferencia permanente 715,000
Tasa 17%
Gasto impuesto a las ganancias financ 121,550
Año 2007
Tasa Impuesto
diferido
17% 10,200
17% 17,000
17% 5,950
17% -

33,150

Año 2007
Tasa Impuesto
diferido
17% 102,000
17% 11,900
17% 13,600
17% 25,500
153,000
AÑO 2008
Contable Tributario Contable Tributari
Deudores comerciales Activo Activo Pasivo o Pasivo
Valores antes ajustes ### ### - -
La respuesta sugerida consideraba este valor como el monto
al cual debía ajustarse financieramente la incobrabilidad. Por
Incobrabilidad (20,000) - redacción algunos entendieron que no era un valor cierto.
Ese antecedente se consideró en la evaluación.

Se consideró que también correspondía tributariamente, ya

Grado de avance 40,000 40,000 - - que estaban los costos reconocidos. Si no se considera
tributariamente, debe rebajarse de los gastos los relacionados
a estos ingresos.

Servicios no prestados (12,000) (12,000) - - Se consideró el ajuste financiera y tributariamente (tomando

el artículo 15 de la Ley de la Renta que pemite aplicar
devengado a contratos de largo plazo). Para los efectos de
### ### - - revisión si alguien consideró este valor como ingreso
Diferencia temporaria deduc 80,000 - tributario generó una diferencia y será validado.
### ### - -

Ingresos diferido 50,000 -

Costos estimados (40,000) Financieramente se ajustó como pasivo (ingresos anticipados), para efecto
Diferencia temporaria deducible 10,000 tributarios es renta, pero el art´ciulo 30 de la LIR, permite deducir los cost
10,000 10,000 estimados, que se calcularon directamente sobre la venta (se asumió neta)

Existencias 860,000 900,000 - -

Diferencia temporaria deduc 40,000 - Ajuste al valor justo, si cumple las condiciones será aceptada
900,000 900,000 - - en forma tributaria cuando se realice.

Propiedad de inversión ### ### - -

Diferencia temporaria impo 500,000 - Nic 40, se utilizó valor justo con efectos en resultados sólo financieros
### ### - -

Beneficios al personal - - 250,000 300,000

Diferencia temporaria impo - 50,000 - Nic 19, uso de valor actual, tributariamente valor corriente
- - 300,000 300,000

Vacaciones devengadas - - 50,000 -

Diferencia temporaria deduc - - 50,000
- - 50,000 50,000
Ejemplo ilustrativo párrafo 65 NIC 19

PROVISIÓN DE INDEMNIZACIÓN

Remuneración actual 100

Tiempo esperado de permanencia 5
Años de capitalización 4
Años trabajados 1
Años por trabajar 4
Aumento de sueldo 7.0%

Tasa de descuento 10.0%

Valor corriente a la fecha retiro con sueldo actual 500

Sueldo proyectado 131
Valor corriente a la fecha retiro con sueldo incr 655
Monto anual 131

Año Año Año Año Año

Indemnización años de servicio 1 2 3 4 5

Valor descontado anualidad (cargo a resultados) 89 98 108 119 131 545

Interes (cargo a resultados) 9 20 33 48 110
Monto acumulado de la provisión 89 196 324 476 655
Monto anual 131 131 131 131 131 655

Tasa de descuento 10.0% 10.0% 10.0% 10.0% 10.0%

Años 4 3 2 1 0

Factor de descuento ### 1.3310 ### ### ###

Valor tributario anual 100 107 114 122 131

Valor tributario acumulado 100 214 342 488 655

Diferencia temporaria deducible (imponible) (11) (18) (18) (12) 0

Impuesto diferido activo (pasivo) -1.9 -3.1 -3.1 -2.0 0.0

Asientos contables:

Costo por intereses plan de beneficios definidos 0 9 20 33 48 110

Costo del servicio corriente plan de beneficios def 89 98 108 119 131 456

Obligaciones por beneficios post empleo 89 107 128 152 179 655

Observación: asientos considerando en forma aislada o independiente el impuesto diferido

Impuesto a las ganancias 1.9 1.2

 Pasivo por impuestos diferidos 1.9 1.2

Pasivo por impuestos diferidos - 1.1 2.0

Impuesto a las ganancias - 1.1 2.0

Al cumplir los cinco años, se paga, puesto que se iría de la empresa

Obligaciones por beneficios post empleo 655

Banco 655

En ese momento los valores tributarios y financieros de la indemnización son iguales

Según PCGA, sin proyección de sueldo, visualizando efecto el primer año

Año Año Año Año Año

Indemnización años de servicio 1 2 3 4 5

Valor descontado anualidad (cargo a resultados) 68 75 83 91 100 417

Interes (cargo a resultados) 7 15 25 36 83
Monto acumulado de la provisión 68 150 248 364 500
Monto anual 100 100 100 100 100 500

Tasa de descuento 10.0% 10.0% 10.0% 10.0% 10.0%

Años 4 3 2 1 0

Factor de descuento ### 1.3310 ### ### ###

Valor tributario anual 100 100 100 100 100

Valor tributario acumulado 100 200 300 400 500

Diferencia temporaria deducible (imponible) (32) (50) (52) (36) 0

Impuesto diferido activo (pasivo) -5.4 -8.5 -8.8 -6.1 0.0

Según PCGA, sin proyección de sueldo, pero reconociendo el aumento del año

Año Año Año Año Año

Indemnización años de servicio 1 2 3 4 5

Valor descontado anualidad (cargo a resultados) 68 80 94 111 131 484

Interes (cargo a resultados) 7 16 28 44 95
Corrección monetaria 6 12 22 36 76
Monto acumulado de la provisión 68 161 283 444 619
Monto anual 100 107 114 122 131

Acumulado actualizado 68 161 283 444 655

Tasa de descuento 10.0% 10.0% 10.0% 10.0% 10.0%

Años 4 3 2 1 0

Factor de descuento ### 1.3310 ### ### ###

Valor tributario anual 100 107 114 122 131

Valor tributario acumulado 100 214 342 488 655

Diferencia temporaria deducible (imponible) (32) (53) (59) (44) (36)

Impuesto diferido activo (pasivo) -5.4 -9.0 -10.0 -7.5 -6.1

Método de la unidad de crédito proyectada (sin variables de mortalidad, invalidez y rotación)
PROVISIÓN DE INDEMNIZACIÓN

Cálculo indemnización año 2008

Fecha ingreso 1/1/2004 40 años edad

Fecha nacimiento 1/1/1964
Fecha actual 12/31/2008 45 años edad
Fecha retiro 12/30/2013 50 años edad
Remuneración actual 1,000,000
Tiempo esperado de permanencia 10
Años de capitalización 9
Años trabajados 5
Años por trabajar 5
Aumento de sueldo 0.0%

Tasa de descuento 6.0%

Valor corriente a la fecha retiro con sueldo actual 10,000,000

Sueldo proyectado 1,000,000
Valor corriente a la fecha retiro con sueldo incrementado 10,000,000
Monto anual 1,000,000

Año Año Año Año Año Año Año Año Año Año

2,004 2,005 2,006 2,007 2,008 2,009 2,010 2,011 2,012 2,013

Indemnización años de servicio 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10

Valor descontado anualidad (cargo a resultados) 591,891 627,431 665,070 704,970 747,272 792,079 839,631 889,996 943,396 ### 7,801,736
Interes (cargo a resultados) 35,513 75,290 119,712 169,193 224,181 285,156 352,643 427,202 509,438 2,198,328
Monto acumulado de la provisión 591,891 ### ### ### ### ### ### ### ### ###
Monto anual 1,000,000 ### ### ### ### ### ### ### ### ### ###
Valor actual con formula 591,898 627,412 665,057 704,961 747,258 792,094 839,619 889,996 943,396 ###
Acumulado 591,898 ### ### ### ### ### ### ### ### ###

Tasa de descuento 6.0% 6.0% 6.0% 6.0% 6.0% 6.0% 6.0% 6.0% 6.0% 6.0%

Años 9 8 7 6 5 4 3 2 1 0

Factor de descuento 1.6895 1.5938 1.5036 1.4185 1.3382 1.2625 1.1910 1.1236 1.0600 1.0000

Asiento año 2008 con supuesto de indemnización registrada

Costo por intereses plan de beneficios definidos 747,272

Costo del servicio corriente plan de beneficios definidos 224,181

Obligaciones por beneficios post empleo 971,453

Saldo anterior 2,819,877

Interes 169,193

Costo año 747,272

Total 3,736,342
Antecedentes:

Préstamo obtenido el 1 de enero de 2008 por $ 100.000.000, a devolver el cuarto año.

con tasa de interés 5% pagadero al final de cada año
Los gastos de formalización de la deuda ascienden a $ 3.000.000 .
Efectuar variación considerando el pago en 4 cuotas iguales al final del año

Tasa nomin 5.0000% Tasa efectiv 5.8631%

Periodo Valor Monto Gastos Cuota Cuota Gastos Amortizaci
nominal inicial financieros capital (pago) financieros ón del
1/1/2008 deuda nominales ### principal
inicial
### ### ### 5,000,000 0 5,000,000 5,687,169 687,169
### ### ### 5,000,000 0 5,000,000 5,727,459 727,459
### ### ### 5,000,000 0 5,000,000 5,770,110 770,110
### ### ### 5,000,000 ### ### 5,815,262 ###
### ### 23,000,000

Banco 97,000,000
Préstamos que devengan intereses 97,000,000

Gastos financieros 5,687,169

Préstamos que devengan intereses 687,169
Banco 5,000,000

Gastos financieros 5,727,459

Préstamos que devengan intereses 727,459
Banco 5,000,000

Gastos financieros 5,770,110

Préstamos que devengan intereses 770,110
Banco 5,000,000

Gastos financieros 5,815,262

Préstamos que devengan intereses 99,184,738
Banco ###

### ###

Con supuesto de pago en cuatro cuotas iguales anuales

 Tasa nomin 5.0000% Tasa efectiv 6.3548%
Periodo Valor Monto Gastos Cuota Cuota Gastos Amortizaci
nominal inicial financieros capital (pago) financieros ón del
1/1/2008 deuda nominales ### principal
inicial
### ### ### 5,000,000 25,000,000 30,000,000 6,164,176 ###
### 75,000,000 ### 3,750,000 25,000,000 28,750,000 4,649,452 ###
### 50,000,000 ### 2,500,000 25,000,000 27,500,000 3,117,905 ###
### 25,000,000 ### 1,250,000 25,000,000 26,250,000 1,568,467 ###
### ### 15,500,000

Banco 97,000,000
Préstamos que devengan intereses 97,000,000

Gastos financieros 6,164,176

Préstamos que devengan intereses 23,835,824
Banco 30,000,000

Gastos financieros 4,649,452

Préstamos que devengan intereses 24,100,548
Banco 28,750,000

Gastos financieros 3,117,905

Préstamos que devengan intereses 24,382,095
Banco 27,500,000

Gastos financieros 1,568,467

Préstamos que devengan intereses 24,681,533
Banco 26,250,000

### ###
 Costo Valor
amortizad nominal
o ### 100,000,000
deuda final
### 100,000,000
### 100,000,000
### 100,000,000
0 0
 Costo Valor
amortizad nominal
o ### 100,000,000
deuda final
### 75,000,000
### 50,000,000
### 25,000,000
0 0