PRINCIPALES FUENTES DE FINANCIAMIENTO

PARA LAS PYMES EN CHILE.

Asignatura: Taller de finanzas para evaluación de proyectos.

Código: 2410-ADMYNEG595

Tutor: Sergio Patricio Weishaupt Lastarria.

Alumno: Luis Victor Manuel Soto Inostroza

Rut: 17.037.532-7

Carrera: Ing. En gestión logística.

Fecha: 23-03-2024
1.- Los tipos de financiamiento bancario para capital de trabajo para pymes que existen en
Chile, indique plazos, requisitos para optar a ellos, tasas de interés, etc.

En nuestro país, 72.3 % de los préstamos empresariales son de capital de trabajo y

66.3 % logró acceder a una línea de crédito. Sin embargo, menos del 23.9 % de las
empresas pequeñas tiene acceso a este tipo de financiamiento, según datos del Ministerio
de Economía, Fomento y Turismo.

Las opciones de crédito pyme deben ser estudiadas con detenimiento, ya que así será
posible acceder a tasas realmente convenientes, a los montos que tu negocio requiere y
de forma oportuna.

Para esto existen diferentes tipos de préstamos con distintas tazas de interés y con
distintos requisitos para optar a ellos, antes que todo debemos saber qué tipo de
endeudamiento tiene la PYME y que capacidad de responder a tiempo con las cuotas o
pagos mensuales existen al momento de buscar apoyo financiero.

En este momento existen diferentes formas de financiar pequeñas y medianas empresas,

existen financiamientos estatales como los son el crédito CORFO, CAPITAL SEMILLA,
CAPITAL ABEJA

En esta oportunidad veremos los métodos bancarios que tienen las PYMES para obtener
apoyo financiero.

Uno de los métodos de financiamiento más tradicionales y ampliamente utilizados por las
Pymes son los préstamos bancarios y las líneas de crédito. Estos instrumentos financieros
ofrecen una serie de ventajas y desafíos que los empresarios deben considerar
cuidadosamente al buscar capital para sus operaciones.

Los préstamos bancarios son acuerdos financieros en los que una institución bancaria
presta una suma específica de dinero a una empresa con la promesa de que se
reembolsará con intereses en un período de tiempo determinado. Por otro lado, las líneas
de crédito son acuerdos que permiten a las empresas acceder a un límite de crédito pre
aprobado de manera continua. A diferencia de los préstamos tradicionales, las líneas de
crédito brindan flexibilidad para utilizar el dinero según sea necesario y pagar solo por el
capital utilizado.

Ambos préstamos bancarios y líneas de crédito son valiosas fuentes de financiamiento

para las PYMES, pero es esencial que los empresarios evalúen sus necesidades financieras
y sus capacidades de pago antes de comprometerse con cualquiera de estas opciones. La
planificación cuidadosa y la gestión efectiva de estos recursos pueden ser clave para el
éxito a largo plazo de una empresa.
Préstamos bancarios:

- Tener una renta líquida mínima o acorde con el monto del préstamo solicitado.
- Tener edad adecuada para la suscripción de contratos.
- Contar con antecedentes financieros y comerciales adecuados.
- Ser chileno o residente en Chile
- Tener antigüedad laboral o cierto tiempo mínimo transcurrido desde la iniciación
de actividades, entre otros.

Línea de crédito:

- Ser Pequeña Empresa, Persona Natural con Giro Comercial o Persona Jurídica.
- Tener 1 año de funcionamiento en tu rubro comercial.
- Tener ventas anuales entre UF 5.000 y UF 100.000.
- No tener protestos ni morosidades vigentes.
- Contar con su Declaración de Impuestos al día.
- Presentar Estado de Situación y documentación solicitada en detalle.

2.- Indique los principales créditos para financiar activos fijos, sus características, plazos,
requisitos, tasas, moneda, etc.

En términos generales, la legislación chilena fomenta en las empresas la inversión

en bienes del activo fijo. De este modo, la Ley sobre Impuestos a la Renta, en el artículo 33
bis, otorga un crédito imputable al IDPC (impuesto de primera categoría) que grava a las
rentas que determinan anualmente las empresas, cuando efectúen este tipo de
inversiones. En el presente reporte abordaremos el crédito tributario por la adquisición de
activos fijos por parte de las empresas. Analizaremos los requisitos que estas últimas
deben cumplir para favorecerse con el crédito, los bienes sobre los cuales está dirigida la
franquicia y su determinación. Este crédito es considerado de suma importancia para las
empresas que realizan fuertes inversiones en bienes de capital, por cuanto el beneficio
básicamente consiste en que el Fisco financia directamente parte de dicha inversión, al
permitir que los contribuyentes imputen una parte del valor de la inversión en contra del
IDPC. No obstante, lo anterior, a contar del 1° de octubre de 2014, con motivo de la Ley N°
20.780 del mismo año, se comenzó a realizar una diferenciación en cuanto al monto del
beneficio tributario, que depende del nivel de ingresos del contribuyente de que se trate.
3.- Indique que tipo de créditos existen para financiar importaciones en Chile

Financiación de importaciones

Es un crédito, mediante la cual, el banco financia el periodo necesario para la

comercialización y cobro del producto importado. En consecuencia, se solicita financiación
por:

- Carecer de fondos para pagar al contado

- Obtener mejores precios al comprar.

Es una operación similar convencional, se diferencia en que los pagos se destinan

exclusivamente a pago de importaciones.

COBEX (GARANTIAS CORFO DEL FOMENTO AL COMENRIO EXTERIOR)

Es un mecanismo de apoyo para acceder a Financiamiento para la micro, pequeña,

mediana y grandes empresas relacionadas directa o indirectamente con el comercio
exterior (venta anual hasta UF600.000). Corfo facilita el acceso a crédito, mediante el
otorgamiento de coberturas a instituciones financieras, que en su proceso de evaluación y
otorgamiento de créditos requieren garantías del deudor para cursar los financiamientos
para inversión y capital de trabajo, incluidas las operaciones destinadas a mitigar el riesgo
de tipo de cambio, fomentando de esta forma el comercio exterior.

Quienes pueden solicitarlos:

Empresas Privadas (personas jurídicas o personas naturales, ambas con giro vigente ante
el S.I.I y sujetas de crédito), productoras de bienes y/o prestadoras de servicios, que
cumplan con alguna de las siguientes condiciones:

Micro, pequeña y mediana empresas relacionadas directa o indirectamente con el

comercio exterior, con ventas de hasta UF 100.000 al año (excluido el IVA) y empresas
exportadoras con ventas de hasta UF 600.000 al año.

Empresas emergentes (sin historia, pero con proyección de ventas de hasta UF 100.000 al
año y UF 600.000 al año en caso de ser exportadoras).
¿Qué entrega este beneficio a sus usuarios?

Otorga coberturas a las operaciones financieras, con el fin de hacer más fácil el acceso al
financiamiento a las empresas.

Este programa no brinda un financiamiento directo, sino que proporciona un porcentaje

de garantía que las entidades financieras solicitaran al momento de otorgar el
financiamiento.

Las opciones son:

- Créditos en cuotas
- Carta de crédito de importación
- Forward de moneda
- Préstamo anticipado exportador (PAE)
- Carta del crédito Stand By.
- Line de crédito de boletas de garantía bancarias.
- Proyectos de inversión en tierras indígenas.

Los financiamientos pueden ser en pesos, UF, dólares y euros

Según el tipo de empresa es el monto a financiar por la entidad financiera:

- Microempresas: hasta UF 5.000

- Pequeñas empresas: hasta UF 7.000
- Medianas empresas: hasta UF 9.000
- Grandes empresas exportadoras: hasta UF 35.000

4.- Indique que es el leasing, como opera y sus principales características, tipos de leasing,
tasas, plazos, requisitos.

¿Qué es el leasing?

es una palabra en idioma inglés que significa "arriendo" y sirve para denominar a
una operación de financiamiento de máquinas, viviendas u otros bienes.

Consiste en un contrato de arriendo de equipos mobiliarios (por ejemplo, vehículos) e

inmobiliarios (por ejemplo, oficinas) por parte de una empresa especializada, la que de
inmediato se lo arrienda a un cliente que se compromete a comprar lo que haya
arrendado en la fecha de término del contrato.
Las normas referidas a este tipo de operaciones indican que las instituciones financieras
podrán celebrar contratos de leasing que consistan en la prestación de un servicio
financiero equivalente al financiamiento a más de un año plazo para la compra de bienes
de capital (bienes raíces, maquinarias, equipos, etc.), viviendas y bienes muebles durables
susceptibles de ser arrendados bajo la modalidad de leasing financiero (automóviles,
computadores personales, equipos de comunicación y otros bienes similares).

Existen 2 tipos de leasing, estos son:

Leasing operativo: Cuando una empresa busca mejorar su sistema operacional,

generalmente va a necesitar invertir en tecnologías y máquinas más avanzadas. Sin
embargo, los negocios sobre todo las pymes no poseen la suficiente cantidad de dinero
para adquirir estos elementos de manera inmediata, y para ello recurren a financiamiento.
En este caso, el leasing operativo, consiste en pagar en cuotas durante un período
determinado, mientras se puede hacer uso de los bienes adquiridos, posibilitando pagar
su arrendamiento con los mismos ingresos que estos generan. Generalmente, la misma
empresa que arrienda el bien suele además prestar servicio técnico.

Leasing financiero: Por otro lado, el leasing financiero se caracteriza por ser realizado por
un intermediario. Esta entidad dispone de un bien para que sea arrendado con
compromiso de compra, una gran ventaja para los nuevos negocios, a diferencia del
leasing operativo, que no permite la adquisición. A través de un contrato se estipula el
recurso que se va a adquirir indicando su importe, condiciones del financiamiento,
modalidades de pago, garantías, etc. Al utilizar esta modalidad, los pequeños negocios
pueden invertir sin recurrir a préstamos bancarios que suponen contraer intereses y no
siempre cubren el total requerido para comprar estos recursos. Por ende, este tipo de
servicio, permite que las empresas puedan utilizar sus recursos actuales en otras
actividades con mayores prioridades estratégicas.