Ejercicio Práctico

Estado de Flujo de Efectivo

(Método directo e indirecto)

Los estados contables presentados por Gragon S.A. son los siguientes;
DENOMINACION: GRAGON S.A.
ESTADO DE SITUACIÓN PATRIMONIAL AL 31-12-12 COMPARATIVO CON EL EJERCICIO ANTERIOR

31-12-12 31-12-11 31-12-12

ACTIVO PASIVO
ACTIVO CORRIENTE PASIVO CORRIENTE
Caja y Bancos (Notas 2.1 y 3.1) 10.600 Deudas:
Comerciales
(Nota 2.6) 4.600

Inversiones (Notas 2.2 y 3.2) (a) 2.600 2.000

Remuneraciones y Cargas Sociales a Pagar
(Nota 2.7) 400
Créditos por Ventas(Notas 2.3. y 3.3) 2.400

Bienes de Cambio (Notas 2.4. y 3.4) 2.400 1.000

Total del Pasivo Corriente 5.000

Total del Activo Corriente 18.000 3.000
ACTIVO NO CORRIENTE PASIVO NO CORRIENTE
Créditos por Ventas Deudas : Comerciales
2.400

Participación Permanentes
en Sociedades (Notas 2.5. y 3.5) 400 1.000

Total del Pasivo No Corriente 5.000 Subtotal

5.000
Bienes de Uso (Nota 3.6 y Anexo 1) 6.000 3.500
PATRIMONIO NETO
Según estado respectivo 21.400
Act. Intangibles (Nota 3.7 y Anexo 2) 2.000 600
Total del Activo No Corriente 8.400 7.500

Llave de Negocio (Nota 3.7 y Anexo 3) 500

Total del Activo 26.400 Total Pasivo y Pat. Neto 26.400

11.000

NOTAS
(a) Se trata de inversiones en títulos y acciones con cotización siendo su objetivo el obtener una ganancia por tenencia
.No se considera dentro de los equivalentes de efectivo

Con la información detallada a continuación se pide confeccionar el Estado de Flujo de Efectivo en sus dos versiones:
Método Directo e Indirecto.
DENOMINACION: GRAGON S.A.
NTERIOR

31-12-11

5.000

5.000

6.000

11.000

una ganancia por tenencia

tivo en sus dos versiones:

 ESTADO DE RESULTADOS
Por el ejercicio anual finalizado el 31-12-12 comparativo con el ejercicio anterior
Ejercicio finalizado el
31-12-12
Ventas netas de bienes 6.080
Costo de los bienes vendidos (1.000)
Resultado bruto 5.080

Gastos de Comercialización (Anexo 4) (1.150)

Gastos de Administración (Anexo 4) (2.220)
Resultado de Inversiones Permanentes (Nota 2.8) (600)
Otros ingresos y egresos (nota 2.9) 3.190
Resultados financieros y por tenencia
Generados por activos (Nota 2.10) 1.400

Ganancia ordinaria 5.700

Resultados extraordinarios 0

Resultado del ejercicio 5.700

ESTADO DE EVOLUCION DEL PATRIMONIO NETO
Por el ejercicio anual finalizado el 31-12-12 comparativo con el ejercicio anterior
Operaciones Capital Aportes no Total Reserva Otras Total R.N.A. Total del
Suscripto Capitalizados Legal Reservas Patrimonio 31-
12-12
Saldos al inicio del Ejercicio 3.000 3.000 500 500 2500

Modificación del 100 100 (100)

saldo (Nota 4 )
Saldos modificados 3.000 3.000 500 100 600 2400 6.000

Suscripción de 9.600 9.600 9.600

acciones
Distribución 100 100 (100)
a Reserva Legal
Distribución 400 400 (400)
a otras Reservas
Distribución 400 400 (400)
en Acciones
Distribución en Efectivo (1500) (1.500)

Suscripción de 1.600 1.600 1.600

compromisos
irrevocables de aportes

Resultado del 5.700 5.700

ejercicio
Saldos al cierre del Ejercicio 9.400 1.600 14.600 600 500 1.100 5.700 21.400

NOTA: Parte de una suscripción de acciones fue integrada con un terreno por $ 1.680
ANEXO 1-BIENES DE USO
31-12-12 31-12-11
6.080 5.000
(1.000) (2.000)
5.080 3.000

(1.150) (500)
(2.220)
(600)
3.190

1.400

5.700 2.500

5.700 2.500

Total del
Patrimonio 31-
12-11
6.000

6.000

6.000
 CUENTA VALOR ALTAS BAJAS VALOR DEP. ACUM. BAJAS DEL DEP. DEL DEP. ACUM.
PRINCIPAL AL INICIO CIERRE DEL INICIO DEL EJERC. EJERC.. CIERRE DEL
DEL EJERC. EJERC. EJERC.
EJERC.

Inmueble Rodado 3.000 (1.000) 3.000 40 - (990) 40 80

Maquinaria Terreno 1.000 (1.000) - 2.000 990 - - 130 - 600
Instalaciones 1.000 1.680 470 - - -
- - - . -
1.000 -
1.680
1.000

Total 5.000 3.680 (2.000) 6.680 1.500 (990) 170 680

NOTA: El terreno es un alta proveniente de integración de suscripción de acciones.
ANEXO 2 -ACTIVOS INTANGIBLES

CUENTA VALOR AL ALTAS BAJAS VALOR AL DEP. ACUM. BAJAS DEL DEP. DEL DEP. ACUM.
PRINCIPAL INICIO DEL CIERRE INICIO EJERC. EJERC.. CIERRE
EJERC. DEL EJERC. DEL EJERC. DEL EJERC.

Gastos de 1.000 1.000 400 - 200 600

Organización 1.600 - - - -
Concesiones 1.600

Total 1.000 1.600 - 2.600 400 - 200 600

ANEXO 3 –LLAVE DE NEGOCIO

CUENTA VALOR AL ALTAS BAJAS VALOR AL DEP. ACUM. BAJAS DEL DEP. DEL DEP. ACUM.
PRINCIPAL INICIO DEL CIERRE INICIO EJERC. EJERC.. CIERRE
EJERC. DEL EJERC. DEL EJERC. DEL EJERC.

Llave de Negocio 1.000 (1.000) - 500 (500) - -

Total 1.000 - (1.000) - 500 (500) - -

ANEXO 4 - INFORMACION REQUERIDA POR EL ART 64 INC. B -LEY 19550

CUENTA TOTAL COSTO DE COSTO DE GASTOS DE GASTOS DE
BIENES DE SERVICIOS ADMINISTRACION COMERCIALIZACION
CAMBIO PRESTADOS

1) Depreciación de Bienes de Uso 170 20 150

2) Depreciación de Activos Intangibles 200 200 1.000
3) Sueldos y Jornales 2.000 1.000
4) Honorarios Profesionales 1.000 1.000

Total 3.370 2.220 1.150

NOTAS A LOS ESTADOS CONTABLES
NOTA 1: NORMAS CONTABLES LEGALES Y TÉCNICAS UTILIZADAS
Las normas contables más relevantes aplicadas por el ente en lo referente a la exposición en los estados
contables correspondientes al ejercicio que se informa fueron las siguientes:
1.1 Consideración de los efectos de la inflación
Los estados contables han sido preparados sin reconocer la inflación de acuerdo a lo dispuesto en la Resolución 287
FACPCE
1.2. Resultados financieros y por tenencia
Se ha presentado la información con un mayor grado de detalle, presentando los resultados por tenencia, los
resultados financieros en cuentas separadas.
1.3. Modelo de presentación de estados contables utilizados
Se ha utilizado el modelo de presentación contemplado por la Resolución Técnica N. 9 de la Federación Argentina de
Consejos Profesionales de Ciencias Económicas.
1.4. Los estados contables se presentan en forma comparativa con los de ejercicio anterior.

NOTA 2: COMPOSICIÓN O EVOLUCIÓN DE LOS RUBROS

2.1 Caja y Bancos
Su saldo al cierre está compuesto de la siguiente manera Caja-Dinero en efectivo $ 2.200
Banco Nación $ 8.400

Total presentado en el estado de situación $ 10.600

2.2 Inversiones Temporarias
Su saldo al cierre está compuesto de la siguiente manera Títulos y acciones con cotización $ 2.600

2.3 Créditos por ventas

Su saldo al cierre está compuesto de la siguiente manera: Deudores por ventas $ 2.400
El monto total de créditos por ventas tiene los siguientes vencimientos Con vencimiento en el primer trimestre $
2.400.

2.4 Bienes de Cambio

Su saldo al cierre está compuesto de la siguiente manera: Mercaderías de reventa $ 2.400

2.5 Inversiones Permanentes

Su saldo al cierre está compuesto de la siguiente manera: Acciones sociedades artículo 33
Ley 19.550 $ 400

2.6 Deudas Comerciales

Su saldo al cierre está compuesto de la siguiente manera: Proveedores de bienes $ 4.600

El monto total de proveedores tiene los siguientes vencimientos Con vencimiento en el primer trimestre $ 2.000
Con vencimiento en el segundo trimestre $ 2.600

2.7 Remuneraciones y cargas Sociales a Pagar

Su saldo al cierre está compuesto de la siguiente manera: Sueldos y cargas sociales a Pagar $ 400

El monto total de sueldos y cargas sociales a pagar tiene los siguientes vencimientos Con vencimiento en el primer
trimestre $ 400
2.8 Resultado Inversiones Permanentes
Su saldo al cierre está compuesto de la siguiente manera: Resultado Inversiones Permanentes $ (600)
2.9 Otros Ingresos y egresos
Su saldo al cierre está compuesto de la siguiente manera: Resultado venta bienes de uso $ 3.390 Resultado
venta activos intangibles $ (200)

Total $ 3.190
2.10 Resultados financieros y por tenencia generados por activos
Su saldo al cierre está compuesto de la siguiente manera: Resultado por tenencia generado por
Bienes de Cambio $ 800
Resultado por tenencia generado por
Títulos y Acciones $ 600

Total $ 1.400
NOTA 3: CRITERIOS DE MEDICION DE ACTIVOS Y PASIVOS
3.1 Caja y Bancos
Los saldos del rubro fueron medidos a su valor nominal
3.2 Inversiones Temporarias
Los títulos y acciones con cotización fueron medidos a su valor neto de realización (valor de cotización
descontados los gastos de venta)
3.3 Créditos por ventas
Los créditos por ventas fueron medidos a su valor nominal. No tenían intereses incluidos en forma explícita ni
implícita.
3.4 Bienes de Cambio
Las mercaderías fueron medidas a su costo de reposición
3.5 Inversiones Permanentes
Las inversiones permanentes en otras sociedades fueron medidas de acuerdo a lo dispuesto por el método del valor
patrimonial proporcional de la RT 21 FACPCE
 NETO
RESUL-
TANTE AL
CIERRE

2.920
- 1.400
1.680
-

6.000

NETO
RESUL-
TANTE
AL CIERRE

400
1.600

2.000

NETO
RESUL-
TANTE
AL CIERRE

GASTOS DE
COMERCIALIZACION

150
1.000

1.150

sición en los estados

sto en la Resolución 287

ultados por tenencia, los

a Federación Argentina de

nterior.

$ 2.200

$ 2.600

$ 2.400
el primer trimestre $

$ 2.400

$ 4.600

mer trimestre $ 2.000

$ 400

encimiento en el primer

es $ (600)
 $ 3.390 Resultado

por

(valor de cotización

uidos en forma explícita ni

puesto por el método del valor

3.6 Bienes de Uso
Los bienes de uso fueron medidos a su valor original menos depreciaciones acumuladas con el límite del
valor recuperable.
3.7 Activos Intangibles y Llave de Negocio
Los activos intangibles fueron medidos a su valor original menos depreciaciones acumuladas con el límite del valor
recuperable.
NOTA 4: MODIFICACIÓN A LA INFORMACIÓN DE EJERCICIOS ANTERIORES
El rubro Resultados no Asignados al inicio del ejercicio anterior detallado en la primera línea del Estado de Evolución
del Patrimonio Neto fue modificado para incluir una pérdida de $ (100) en concepto de ajuste al resultado de
ejercicios anteriores, originado en correcciones de errores en el valor de partidas patrimoniales puestos de manifiesto y
regularizados en el presente ejercicio de acuerdo con el siguiente detalle:

Concepto Clasificación

Creación de ganancias reservadas Corrección de error

 menos depreciaciones acumuladas con el límite del

menos depreciaciones acumuladas con el límite del valor

RCICIOS ANTERIORES
detallado en la primera línea del Estado de Evolución
de $ (100) en concepto de ajuste al resultado de
valor de partidas patrimoniales puestos de manifiesto y
detalle:

Monto

$ 100
Rubro 2011 2012 Actividad Nota N
Caja y banco 0 10600 1 Ventas cobradas
Inversiones temporarias 2000 2600 I 9 Si 2400
Créditos por ventas 2400 2400 O 1 + Ventas 6080
Bienes de cambio 1000 2400 O 2 Sc créditos -2400
Part Soc Permanentes 1000 400 I 10 6080
Bienes de uso 3500 6000 O 5/6
Activos intangibles 600 2000 I 7 2 Compras pagadas
Llave de negocio 500 0 I 8 Si deudas 5000
Deudas comerciales 5000 4600 O 2 + Compras merc 1600
Rem y Cs Sociales 0 400 O 3 Sc deudas -4600
Capital Financiero 3000 14600 F 2000
Gan PN Reserv 500 1100 F
REA 2500 0 F 3 Sueldos pagados
Si Rem y Cs Soc 0
Ventas 6080 O 1 + Sueldos deveng 2000
CMV -1000 O 2 Sc Rem y Cs Soc -400
Dep bs de uso -170 I 1600
Dep Intangibles -200 I
Sueldos y Jornales -2000 O 3 4 Honorarios pagados
Honorarios profesionales -1000 O 4 Si deudas 0
RIP -600 I 10 + Honorarios deveng 1000
Rdo venta bs de uso 3390 I 5 Sc deudas 0
Rdo venta llave -200 I 8 1000
RxT bs de cambio 800 O 2
RxT invers permanentes 600 I 9 5 Cobro venta bs de uso
Resultado del ejercicio 5700 Si otros créditos 0
+ Venta bs uso 4400
Sc otros cred 0
4400
 Notas
6 Compra bs de uso 11 Capital financiero
Si otras deudas 0 Si cap finan 3000
+ Compra bs de uso 2000 Susc cap/efect 7920
- Sc otras deudas 0 Susc cap/terr 1680
2000 Div en acciones 400
Susc CIA 1600
EI+C-EF=CMV 7 Compra activos intangibles Sc 14600
C=CMV-EI+EF Si otras deudas 0
1800-1000+(2400-800) Compras 1600 12 Ganancias reservadas
Sc 0 Si 500
1600 Modificaciones 100
Creación de reserva 500
8 Cobro vta llave 1100
Si otros cred 0
Venta llave 300 13 REA
Sc otros cred 0 Si 2500
300 ÁREA -100
Creación de reserva -500
9 Inver permanentes Divid acc -400
Si inversiones 2000 Divid efectivo -1500
Rxt 600 0
Sc inversiones 2600
No afecta

10 Medición vpp
Si vpp 1000
Medición RIP -600
Sc vpp 400
No afecta
 Método Directo Método Indirecto
Efectivo al Inicio 0 Efectivo al Inicio 0
Efectivo al Cierre 10600 Efectivo al Cierre 10600
Variación/Aumento 10600 Variación/Aumento 10600

Causas Variación de Efectivo Causas Variación de Efectivo

Actividades Operativas Actividades Operativas
Cobro Ventas 6080 Res del Ejercicio 5700
Pago Proveedores -2000 Deprec Bs de Uso 170
Pago Remuneraciones -1600 Deprec Intangibles 200
Pago Honorarios -1000 RIP 600
1480 Rdo. Venta Bs de Uso -3390
Actividades de Inversión Venta llave 200
Cobro Bs de Uso 4400 RxT Inversiones Permanentes -600
Pago Compra Bs de Uso -2000 Aum Bs de Cambio -1400
Pago Compra Bs Intangibles -1600 Aum Deudas Comerciales -400
Cobro Venta Llave 300 Aum Remun y Cs Sociales 400
1100 1480
Actividades de Financiación Actividades de Inversión
Aporte de Capital 9520 Cobro Bs de Uso 4400
Pago Dividendos -1500 Pago Compra Bs de Uso -2000
8020 Pago Compra Bs Intangibles -1600
Cobro Venta Llave 300
Total Flujo de Efectivo 10600 1100
Actividades de Financiación
Aporte de Capital 9520
Pago Dividendos -1500
8020

Total Flujo de Efectivo 10600