APLICACIÓN PRACTICA DEL

FLUJO DE CAJA ECONOMICO Y FLUJO DE CAJA FINANCIERO

El Gerente Financiero de la empresa DOS MUNDOS SAC., desea realizar un Flujo de Caja para el período
de Julio 2022 a Diciembre 2022. Para esto elabora ciertos supuestos o estimaciones previos siguientes :

A).- PRESUPUESTO DE VENTAS.-

Por el Período Julio - Diciembre 2022, la empresa espera tener las siguientes ventas. Cabe considerar
que la empresa tiene como política efectuar la venta de sus productos asi :
* 50% al contado.
* 50% al crédito. De este monto, el 50% se cobra en el mismo mes, en tanto que el
50% restante o saldo se cobra en el mes siguiente.

DESARROLLO :
RAZON SOCIAL : DOS MUNDO S.A.C.
PRESUPUESTO DE VENTA PROYECTADO DE JULIO 2022 - DICIEMBRE 2022
MES VENTAS AL VENTAS AL CREDITO SALDO TOTAL
CONTADO VENTAS COBRANZAS RESTANTE VENTA
Jul-12 100,000.00 100,000.00 100,000.00 100,000.00 200,000.00
Aug-12 120,000.00 120,000.00 220,000.00 120,000.00 240,000.00
Sep-12 150,000.00 150,000.00 270,000.00 150,000.00 300,000.00
Oct-12 120,000.00 120,000.00 270,000.00 120,000.00 240,000.00
Nov-12 100,000.00 100,000.00 220,000.00 100,000.00 200,000.00
Dec-12 120,000.00 120,000.00 220,000.00 120,000.00 240,000.00
TOTAL 120,000.00 1,420,000.00

B).- PRESUPUESTO DE COMPRAS.-

De acuerdo al Presupuesto de Ventas, la empresa requiere efectuar las siguientes compras de
mercaderías. Al efecto se sabe que el 50% de las compras se efectúan al contado y en relación
al otro 50% los proveedores otorgan un crédito a 30 días.

RAZON SOCIAL : DOS MUNDO S.A.C.

PRESUPUESTO DE COMPRAS PROYECTADO DE JULIO 2022 - DICIEMBRE 2022
MES COMPRAS PAGOS A PROVEEDORES TOTAL
DEL MES DEL MES MES ANTERIOR COBRANZA
Jul-22 160,000.00 80,000.00 0.00 80,000.00
Aug-22 180,000.00 90,000.00 80,000.00 170,000.00
Sep-22 190,000.00 95,000.00 90,000.00 185,000.00
Oct-22 180,000.00 90,000.00 95,000.00 185,000.00
Nov-22 170,000.00 85,000.00 90,000.00 175,000.00
Dec-22 160,000.00 80,000.00 85,000.00 165,000.00
TOTAL 1,040,000.00 520,000.00 440,000.00 960,000.00

C).- PRESUPUESTO DEL PERSONAL .-

Los sueldos del personal equivalen a S/. 30,000.00 mensuales. De este modo se efectúan los descuentos
de ley. Para efectos prácticos sólo se considera que el personal pertenece al régimen del sistema nacional
de pensiones - ONP con la tasa del 13% más no la retención del Impuesto a la Renta de 5ta. Categoría y el
Aporte de la empresa al ESALUD con el 9% del sueldo total.

RAZON SOCIAL : DOS MUNDO S.A.C.

PLANILLA DE REMUNERACIONES PROYECTADA JULIO 2012 - DICIEMBRE 2012
MES SUELDO GRATIFIC. SUELDO ONP NETO ESSALUD TOTAL
DEL MES TOTAL 13% A PAGAR 9% TRIBUTOS
Jul-22 30,000.00 30,000.00 3,900.00 26,100.00 2,700.00 6,600.00
Aug-22 30,000.00 30,000.00 3,900.00 26,100.00 2,700.00 6,600.00
Sep-22 30,000.00 30,000.00 3,900.00 26,100.00 2,700.00 6,600.00
Oct-22 30,000.00 30,000.00 3,900.00 26,100.00 2,700.00 6,600.00
Nov-22 30,000.00 30,000.00 3,900.00 26,100.00 2,700.00 6,600.00
Dec-22 30,000.00 30,000.00 60,000.00 3,900.00 56,100.00 2,700.00 6,600.00
TOTAL 180,000.00 30,000.00 210,000.00 23,400.00 186,600.00 16,200.09 39,600.00

Del cuadro anterior, tenemos que el presupuesto del personal y de las contribuciones sociales seria :

RAZON SOCIAL : DOS MUNDO S.A.C.

PRESUPUESTO DE PERSONAL Y CONTRIBUCIONES POR PAGAR DE JULIO 2012 - DICIEMBRE 2012
MES SUELDOS CONTRIBUCION
A PAGAR A PAGAR
Jul-22 26,100.00 6,600.00
Aug-22 26,100.00 6,600.00
Sep-22 26,100.00 6,600.00
Oct-22 26,100.00 6,600.00
Nov-22 26,100.00 6,600.00
Dec-22 56,100.00 6,600.00
TOTAL 186,600.00 39,600.00

D).- PRESUPUESTO DE GASTOS OPERATIVOS .-

Los gastos operativos de la empresa son cancelados al contado. De los resultados anteriores se estima que
éstos serán :

PRESUPUESTO DE GASTOS OPERATIVOS DE JULIO 2022 DICIEMBRE 2022

MES GASTOS
OPERATIVOS GASTOS DE VENTA
Jul-22 6,800.00
Aug-22 8,100.00
Sep-22 6,800.00
Oct-22 6,100.00
Nov-22 6,800.00
Dec-22 12,200.00
TOTAL 46,800.00

E).- PRESUPUESTO DE IGV Y PAGO A CUENTA DEL IMPUESTO A LA RENTA POR PAGAR
DE JULIO 2022 - DICIEMBRE 2022.-
I.G.V.-
RAZON SOCIAL : DOS MUNDO S.A.C.
DETERMINACION DEL IGV A PAGAR DE JULIO 2022 - DICIEMBRE 2022
MES VENTAS IGV COMPRAS IGV IGV MES
VENTAS COMPRAS A PAGAR DE PAGO
Jul-22 169,492 30,508 135,593 24,407 6,102
Aug-22 203,390 36,610 152,542 27,458 9,153 6,102
Sep-22 254,237 45,763 161,017 28,983 16,780 9,153
Oct-22 203,390 36,610 152,542 27,458 9,153 16,780
Nov-22 169,492 30,508 144,068 25,932 4,576 9,153
Dec-22 203,390 36,610 135,593 24,407 12,203 4,576
TOTAL 1,203,390 216,610 881,356 158,644 57,966.10 45,763

P/A/C. ( PAGO A CUENTA DEL IMPUESTO A LA RENTA ).-

RAZON SOCIAL : DOS MUNDO S.A.C.

DETERMINACION DE LOS P/A/C. DE JULIO 2022 - DICIEMBRE 2022
MES VENTAS P/A/C. 1.5% MES
IMPTO. RENTA DE PAGO
Jul-22 169,492 2,542
Aug-22 203,390 3,051 2,542
Sep-22 254,237 3,814 3,051
Oct-22 203,390 3,051 3,814
Nov-22 169,492 2,542 3,051
Dec-22 203,390 3,051 2,542
TOTAL 1,203,390 18,051 15,000

NOTA : Como la empresa recien se constituyó en el año 2012, los pagos a cuenta del Impuesto a la Renta
es con el método del 1,5% de los Ingresos Netos mensuales.

RAZON SOCIAL : DOS MUNDO S.A.C.

PRESUPUESTO DE TRIBUTOS POR PAGAR DE JULIO 2022 - DICIEMBRE 2022
MES IGV P/A/C. 2% CONTRIBUCION TOTAL
POR PAGAR IMPTO. RENTA POR PAGAR TRIBUTOS
Jul-22 6,102 2,542 6,600 15,244
Aug-22 9,153 3,051 6,600 18,803
Sep-22 16,780 3,814 6,600 27,193
Oct-22 9,153 3,051 6,600 18,803
Nov-22 4,576 2,542 6,600 13,719
Dec-22 12,203 3,051 6,600 21,854
TOTAL 57,966 18,051 39,600 115,617

F).- FINANCIAMIENTO .-
La empresa obtendrá un préstamo de S/. 400.000.00 para la compra de un edificio para su sede
administrativa. Este préstamo será pagado en 05 meses, a partir del mes Agosto del 2022
Tasa 18 % anual frances
RAZON SOCIAL : DOS MUNDO S.A.C. capital S/ 400,000.00
FINANCIAMIENTO DE JULIO 2022 - DICIEMBRE 2022 tasa dde interes anual 18%
MES AMORTIZACION INTERESES cuota tasa de interes mensual 0.013888430348
BANCARIOS PAGO saldo periodo 5
Jul-12 S/ 400,000.00 PERIODO DE GRACI cuota S/ 83,363.87
Aug-12 77,808 5,555 83,363.87 322,192
Sep-12 78,889 4,475 83,363.87 243,302
Oct-12 79,985 3,379 83,363.87 163,318
Nov-12 81,096 2,268 83,363.87 82,222
Dec-12 82,222 1,142 83,363.87 0
TOTAL 400,000 16,819 416,819.35
 RAZON SOCIAL : DOS MUNDO S.A.C.

FLUJO DE CAJA ECONOMICO PROYECTADO : JULIO 2022 - DICIEMBRE 2022

DETALLE Jul-22 Aug-22 Sep-22 Oct-22 Nov-22 Dec-22
SALDO INICIAL 87,100.00 291,197 466,103 125,498 223,879
INGRESOS :
VENTAS AL CONTADO 100,000.00 120,000.00 150,000.00 120,000.00 100,000.00 120,000.00
COBRANZAS VENTAS AL CREDITO 100,000.00 220,000.00 270,000.00 270,000.00 220,000.00 220,000.00
OTROS INGRESOS
TOTAL INGRESOS 200,000.00 340,000.00 420,000.00 390,000.00 320,000.00 340,000.00
EGRESOS :
PAGO A PROVEEDORES 80,000.00 170,000.00 185,000.00 185,000.00 175,000.00 165,000.00
PAGO AL PERSONAL 26,100.00 26,100.00 26,100.00 26,100.00 26,100.00 56,100.00
PAGO DE TRIBUTOS 18,803 27,193 18,803 13,719 21,854
PAGO DE SERVICIOS 6,800.00 8,100.00 6,800.00 6,100.00 6,800.00 12,200.00
OTROS PAGOS 400,000.00
TOTAL EGRESOS 112,900.00 623,003 245,093.22 236,003 221,618.64 255,154.24
FLUJO DE CAJA ECONOMICO 87,100.00 291,197 466,103 125,498 223,879 308,725
FINANCIAMIENTO
PRESTAMO OBTENIDO BANCARIO 400,000.00
AMORTIZACION -77,808.50 -78,889.14 -79,984.78 -81,095.65 -82,221.94
INTERESES -5,555.37 -4,474.73 -3,379.09 -2,268.22 -1,141.93
TOTAL FINANCIAMIENTO 83,363.87 83,363.87 83,363.87 83,363.87 83,363.87
FLUJO DE CAJA FINANCIERO 487,100.00 207,832.74 382,739.52 42,134.13 140,515.49 225,361.25
 TOTAL
0.00

710,000.00
1,300,000.00

2,010,000.00

960,000.00
186,600.00
95,207.00
46,800.00

1,288,607
721,393.00 (Saldo neto de caja)

-400,000.00
-16,819.35
416,819.35
 RAZON SOCIAL : DOS MUNDO S.A.C.

FLUJO DE CAJA FINANCIERO PROYECTADO : JULIO 2022 - DICIEMBRE 2022

DETALLE Jul-12 Aug-12 Sep-12 Oct-12 Nov-12
SALDO INICIAL
INGRESOS :
VENTAS AL CONTADO
COBRANZAS VENTAS AL CREDITO
OTROS INGRESOS
TOTAL INGRESOS 0.00 0.00 0.00 0.00
EGRESOS :
PAGO A PROVEEDORES
PAGO AL PERSONAL
PAGO DE TRIBUTOS
PAGO DE SERVICIOS
OTROS PAGOS
TOTAL EGRESOS 0 0.00 0 0.00
FLUJO DE CAJA ECONOMICO 0.00 0 0 0
FINANCIAMIENTO
PRESTAMO OBTENIDO BANCARIO
AMORTIZACION
INTERESES
TOTAL FINANCIAMIENTO
FLUJO DE CAJA FINANCIERO 0.00 0 0 0 0
DOS MUNDO S.A.C.

Dec-12 TOTAL
0.00

0.00
0.00

0.00 0.00

0.00
0.00

0.00

0.00 0
0 0.00

0.00
0.00
0.00
0.00
0 0.00 SALDO NETO DE CAJA
MES SIGUIENTE.
CASO PRÁCTICO NR 02 FLUJO DE CAJA PROYECTADO

La empresa industrial "PIRATA .S.A.C." CON RUC 20447562321 cuenta con los siguientes datos: para la elaboración de un
Saldo del mes anterior 150,000
Meses a considerar : Enero Febrero
Proyecciones de ventas : 250,000 300,000
Adquisición Activo Fijo : 40,000
proyecciones de compras Materias primas 160,000 170,000
Proyecciones de pago de Impuestos : 4,500 5,000

· Las ventas son 40% al contado, y 60% 30 días.

· Las compras al contado en los meses de enero y abril, en febrero y marzo se compra 50 % al contado y 50 % a 30 día
· Enero se solicita préstamo a pagar en 4 cuotas mensuales, del banco Crédito por S/ 88,000.00
· Enero un préstamo del banco Continental a pagar 20% en cuotas mensuales, por S/ 60.000.00
· Marzo a pagar en cuotas mensuales de 10,000 c/u, del banco Crédito por S/ 50.000.00
· Abril un préstamo del banco Continental a pagar 10% en cuotas mensuales, por S/ 100.000.00
· los gastos de administración son el 20% de las proyecciones de ventas.
· Los gastos de Ventas son el 20 % de las cuentas por cobrar
· La depreciación mensual es : 6,000 8,000

Se solicita :
1.- Elaborar presupuesto de cuentas por cobrar (esto debido a que el total de las ventas no se cobran el mismo mes en qu

2.- Elaborar un Flujo de Caja, (se debe registrar el efectivo que realmente ingresa a o sale de la empresa):
A).- PRESUPUESTO DE VENTAS.-

DESARROLLO :
RAZON SOCIAL : PIRATA S.A.C
PRESUPUESTO DE VENTA PROYECTADO DE JULIO 2018 - DICIEMBRE 2018
MES VENTAS AL VENTAS AL CREDITO
CONTADO VENTAS COBRANZAS
Jan-18 100,000.00 150,000.00 150,000.00
Feb-18 120,000.00 180,000.00 270,000.00
Mar-18 128,000.00 192,000.00 308,000.00
Apr-18 160,000.00 240,000.00 352,000.00
TOTAL

B).- PRESUPUESTO DE COMPRAS.-

RAZON SOCIAL : PIRATA S.A.C

PRESUPUESTO DE COMPRAS PROYECTADO DE JULIO 2022 - DICIEMBRE 2022
MES COMPRAS PAGOS A PROVEEDORES
DEL MES DEL MES MES ANTERIOR
Jan-18 160,000.00 80,000.00 0.00
Feb-18 170,000.00 85,000.00 80,000.00
Mar-18 180,000.00 90,000.00 85,000.00
Apr-18 200,000.00 100,000.00 90,000.00
 TOTAL 710,000.00 355,000.00 100,000.00

C).- PRESUPUESTO DEL PERSONAL .-

Los sueldos del personal equivalen a S/. 00,000.00 mensuales. De este modo se efectúan los descuentos
de ley. Para efectos prácticos sólo se considera que el personal pertenece al régimen del sistema nacional
de pensiones - ONP con la tasa del 13% más no la retención del Impuesto a la Renta de 5ta. Categoría y el
Aporte de la empresa al ESALUD con el 9% del sueldo total.

RAZON SOCIAL : PIRATA S.A.C

PLANILLA DE REMUNERACIONES PROYECTADA JULIO 2012 - DICIEMBRE 2012
MES SUELDO GRATIFIC. SUELDO
DEL MES TOTAL
Jan-18 0.00 0.00
Feb-18 0.00 0.00
Mar-18 0.00 0.00
Apr-18 0.00 0.00 0.00
TOTAL 0.00 0.00 0.00

Del cuadro anterior, tenemos que el presupuesto del personal y de las contribuciones sociales seria :

RAZON SOCIAL : PIRATA S.A.C

PRESUPUESTO DE PERSONAL Y CONTRIBUCIONES POR PAGAR DE ENERO 2018 - ABRIL 2018
MES SUELDOS CONTRIBUCION
A PAGAR A PAGAR
Jan-18 0.00 0.00
Feb-18 0.00 0.00
Mar-18 0.00 0.00
Apr-18 0.00 0.00
TOTAL 0.00 0.00

D).- PRESUPUESTO DE GASTOS OPERATIVOS .-

Los gastos operativos de la empresa son cancelados al contado. De los resultados anteriores se estima que
éstos serán :

PRESUPUESTO DE GASTOS OPERATIVOS DE ENERO 2018 ABRIL 2018

MES GASTOS
OPERATIVOS GASTOS DE VENTA
Jan-18 50,000.00
Feb-18 60,000.00
Mar-18 64,000.00
Apr-18 80,000.00
TOTAL 254,000.00

E).- PRESUPUESTO DE IGV Y PAGO A CUENTA DEL IMPUESTO A LA RENTA POR PAGAR
DE ENERO 2018 -ABRIL 2018.-
I.G.V.-
RAZON SOCIAL : PIRATA S.A.C
DETERMINACION DEL IGV A PAGAR DE ENERO 2018 - ABRL 2018
MES VENTAS IGV COMPRAS
VENTAS
Jan-18 211,864 38,136 160,000
Feb-18 254,237 45,763 170,000
Mar-18 271,186 48,814 180,000
Apr-18 338,983 61,017 200,000
TOTAL 1,076,271 193,729 710,000

P/A/C. ( PAGO A CUENTA DEL IMPUESTO A LA RENTA ).-

RAZON SOCIAL : PIRATA S.A.C

DETERMINACION DE LOS P/A/C. DE ENERO 2018 - FEBRERO 2018
MES VENTAS P/A/C. 1.5% MES
IMPTO. RENTA DE PAGO
Jan-18 211,864 3,178
Feb-18 254,237 3,814 3,178
Mar-18 271,186 4,068 3,814
Apr-18 338,983 5,085 4,068
TOTAL 1,076,271 16,144 11,059

RAZON SOCIAL : PIRATA S.A.C

PRESUPUESTO DE TRIBUTOS POR PAGAR DE ENERO 2018 - ABRIL 2018
MES IGV P/A/C. 2% CONTRIBUCION
POR PAGAR IMPTO. RENTA POR PAGAR
Jul-22 9,336 3,178 0
Aug-22 15,163 3,814 0
Sep-22 16,414 4,068 0
Oct-22 25,017 5,085 0
TOTAL 65,929 16,144 0

F).- FINANCIAMIENTO .-

RAZON SOCIAL : PIRATA S.A.C

FINANCIAMIENTO DE ENERO 2018 - ABRIL 2018
MES AMORTIZACION INTERESES cuota
BANCARIOS PAGO
Jan-18
Feb-18 21,501 1,347 22,848.42
Mar-18 21,830 1,018 22,848.42
Apr-18 22,165 684 22,848.42
May-18 22,504 345 22,848.42
TOTAL 65,496 3,049 68,545.25
 FINANCIAMIENTO DE ENERO 2018 - ABRIL 2018
MES AMORTIZACION INTERESES cuota
BANCARIOS PAGO
Jan-18
Feb-18 14,660 919 15,578.47
Mar-18 14,884 694 15,578.47
Apr-18 15,112 466 15,578.47
May-18 15,344 235 15,578.47
TOTAL 44,656 2,079 46,735.40

TOTAL A PAGAR DE AMBOS CREDITOS

INTERESES CUOTA
MES AMORTIZACION
BANCARIOS PAGO
Jan-18
Feb-18 36,161 2,266 22,848.42
Mar-18 36,715 1,712 22,848.42
Apr-18 37,277 1,150 22,848.42
May-18 37,847 579 22,848.42
TOTAL 148,000 5,708
uientes datos: para la elaboración de un flujo proyectado para los meses de enero 2018 a mes abril 2018

Marzo Abril Total

320,000 400,000 1,270,000
35,000 75,000
180,000 200,000 710,000
6,000 6,500 22,000

compra 50 % al contado y 50 % a 30 días.

o por S/ 88,000.00
por S/ 60.000.00

por S/ 100.000.00

8,500 9,000

entas no se cobran el mismo mes en que se realizan, sino que se cobran un 40% el mes en que se realizan, y el 60% al siguiente mes)

a o sale de la empresa):

JULIO 2018 - DICIEMBRE 2018

SALDO TOTAL
RESTANTE VENTA 250,000.00
150,000.00 250,000.00
180,000.00 300,000.00
192,000.00 320,000.00
240,000.00 400,000.00
240,000.00 1,270,000.00

TOTAL
COBRANZA
80,000.00
165,000.00
175,000.00
190,000.00
 610,000.00

o se efectúan los descuentos

l régimen del sistema nacional
la Renta de 5ta. Categoría y el

ONP NETO ESSALUD TOTAL

13% A PAGAR 9% TRIBUTOS
0.00 0.00 0.00 0.00
0.00 0.00 0.00 0.00
0.00 0.00 0.00 0.00
0.00 0.00 0.00 0.00
0.00 0.00 0.09 0.00

ribuciones sociales seria :

18 - ABRIL 2018

tados anteriores se estima que

POR PAGAR
AR DE ENERO 2018 - ABRL 2018
IGV IGV MES
COMPRAS A PAGAR DE PAGO
28,800 9,336
30,600 15,163 9,336
32,400 16,414 15,163
36,000 25,017 16,414
127,800 65,928.81 40,912

TOTAL
TRIBUTOS
12,514
18,976
20,481
30,102
82,073

capital S/ 88,000.00
tasa dde int 20%
tasa de inte 0.0153094705
saldo periodo 4
S/ 88,000.00 PERIODO DE GRACIA cuota S/ 22,848.42
66,499
44,668
22,504
0
 capital S/ 60,000.00
tasa dde int 20%
saldo tasa de inte 0.0153094705
S/ 60,000.00 periodo 4
45,340 cuota S/ 15,578.47
30,456
15,344
0

SALDO
S/ 148,000.00
111,839
75,124
37,847
0
y el 60% al siguiente mes)
 RAZON SOCIAL : PIRATA S.A.C
FLUJO DE CAJA ECONOMICO PROYECTADO : ENERO 2018 - ABRIL 2018
DETALLE Jan-18 Feb-18 Mar-18
SALDO INICIAL 120,000.00 14,024
INGRESOS :
VENTAS AL CONTADO 100,000.00 120,000.00 128,000.00
COBRANZAS VENTAS AL CREDITO 150,000.00 150,000.00 270,000.00
OTROS INGRESOS
TOTAL INGRESOS 250,000.00 270,000.00 398,000.00
EGRESOS :
PAGO A PROVEEDORES 80,000.00 165,000.00 175,000.00
PAGO AL PERSONAL 0.00 0.00 0.00
PAGO DE TRIBUTOS 18,976 20,481
PAGO DE SERVICIOS 50,000.00 60,000.00 64,000.00
OTROS PAGOS 400,000.00
TOTAL EGRESOS 130,000.00 643,976 259,481.36
FLUJO DE CAJA ECONOMICO 120,000.00 14,024 152,542
FINANCIAMIENTO
BANCO CREDITO 148,000.00
BANCO CONTINENTAL 36,161.08 36,714.69
INTERESES 2,265.80 1,712.19
TOTAL FINANCIAMIENTO 38,426.88 38,426.88
FLUJO DE CAJA FINANCIERO 268,000.00 -24,403.15 114,115.49
BRIL 2018
Apr-18 TOTAL
152,542 0.00

160,000.00 508,000.00
352,000.00 922,000.00

512,000.00 1,430,000.00

190,000.00 610,000.00
0.00 0.00
30,102 95,207.00
80,000.00 254,000.00

300,102 959,207
125,498 470,793.00 (Saldo neto de caja)

148,000.00
37,276.77 110,152.54
1,150.11 5,128.11
38,426.88 115,280.65
87,071.12 503,512.35
CASO PRÁCTICO NR 03 - FLUJO DE CAJA PROYECTADO
La empresa industrial "CONOCIENDO EL FUTURO .S.A.C." CON RUC 20111122012 cuenta con los siguientes datos: para la el

Saldo del mes anterior 100,000

Meses a considerar : Enero Febrero Marzo
Proyecciones de ventas : 200,000 300,000 250,000
Adquisición Activo Fijo : 35,000 40,000
proyecciones de compras Materias primas 150,000 125,000 160,000
Proyecciones de pago de Impuestos : 4,000 3,500 4,500
· las ventas son 40% al contado, y 60% a 30 días.
· las compras al contado en los meses de Enero y abril, en Febrero y marzo se compra 50 % al contado y 50 % a 30 dìas.
· En enero se obtiene un préstamo del banco Crèdito por 75,000, el cual se debe pagar en 5 cuotas mensuales.
· Febrero un préstamo del banco Continental por 50,000, y en marzo 25,000, debe pagar el 20 % en cuotas mensuales.
· los gastos de administración son el 10% de las proyecciones de ventas.
· Los gastos de Ventas son el 20 % de las cuentas por cobrar
· La depreciaciòn mensual es : 5,000 6,000 7,000

Se solicita :
1.- Elaborar presupuesto de cuentas por cobrar (esto debido a que el total de las ventas no se cobran el mismo mes en que se

2.- Elaborar un Flujo de Caja, (se debe registrar el efectivo que realmente ingresa a o sale de la empresa):

A).- PRESUPUESTO DE VENTAS.-

DESARROLLO :
RAZON SOCIAL : CONOCIENDO EL FUTURO S.A.C
PRESUPUESTO DE VENTA PROYECTADO DE ENERO 2017 - ABRIL 2017
MES VENTAS AL VENTAS AL CREDITO SALDO
CONTADO VENTAS COBRANZAS RESTANTE
Jan-17 80,000.00 180,000.00 180,000.00 180,000.00
Feb-17 120,000.00 150,000.00 300,000.00 150,000.00
Mar-17 100,000.00 100,000.00 250,000.00 100,000.00
Apr-17 112,000.00 168,000.00 212,000.00 168,000.00
TOTAL 168,000.00

B).- PRESUPUESTO DE COMPRAS.-

RAZON SOCIAL : CONOCIENDO EL FUTURO S.A.C

PRESUPUESTO DE COMPRAS PROYECTADO DE ENERO 2017 - ABRIL 2017
MES COMPRAS PAGOS A PROVEEDORES TOTAL
DEL MES DEL MES MES ANTERIOR COBRANZA
Jan-17 150,000.00 75,000.00 0.00 75,000.00
Feb-17 125,000.00 62,500.00 75,000.00 137,500.00
Mar-17 160,000.00 80,000.00 62,500.00 142,500.00
 Apr-17 155,000.00 77,500.00 80,000.00 157,500.00
TOTAL 590,000.00 295,000.00 77,500.00 512,500.00

C).- PRESUPUESTO DEL PERSONAL .-

Los sueldos del personal equivalen a S/. 00,000.00 mensuales. De este modo se efectúan los descuentos
de ley. Para efectos prácticos sólo se considera que el personal pertenece al régimen del sistema nacional
de pensiones - ONP con la tasa del 13% más no la retención del Impuesto a la Renta de 5ta. Categoría y el
Aporte de la empresa al ESALUD con el 9% del sueldo total.

RAZON SOCIAL : CONOCIENDO EL FUTURO S.A.C

PLANILLA DE REMUNERACIONES PROYECTADA ENERO 2017 - ABRIL 2017
MES SUELDO GRATIFIC. SUELDO ONP
DEL MES TOTAL 13%
Jan-17 0.00 0.00 0.00
Feb-17 0.00 0.00 0.00
Mar-17 0.00 0.00 0.00
Apr-17 0.00 0.00 0.00 0.00
TOTAL 0.00 0.00 0.00 0.00

Del cuadro anterior, tenemos que el presupuesto del personal y de las contribuciones sociales seria :

RAZON SOCIAL : CONOCIENDO EL FUTURO S.A.C

PRESUPUESTO DE PERSONAL Y CONTRIBUCIONES POR PAGAR DE ENERO 2017 - ABRIL 2017
MES SUELDOS CONTRIBUCION
A PAGAR A PAGAR
Jan-17 0.00 0.00
Feb-17 0.00 0.00
Mar-17 0.00 0.00
Apr-17 0.00 0.00
TOTAL 0.00 0.00

D).- PRESUPUESTO DE GASTOS OPERATIVOS .-

Los gastos operativos de la empresa son cancelados al contado. De los resultados anteriores se estima que
éstos serán :

PRESUPUESTO DE GASTOS OPERATIVOS DE ENERO 2017 ABRIL 2017

GASTOS
MES
OPERATIVOS GASTOS DE VENTA
Jan-17 20,000.00
Feb-17 30,000.00
Mar-17 25,000.00
Apr-17 28,000.00
TOTAL 103,000.00
E).- PRESUPUESTO DE IGV Y PAGO A CUENTA DEL IMPUESTO A LA RENTA POR PAGAR
DE ENERO 2017 - ABRIL 2017-
I.G.V.-
RAZON SOCIAL : CONOCIENDO EL FUTURO S.A.C
DETERMINACION DEL IGV A PAGAR DE ENERO 2017 - ABRIL 2017
IGV IGV
MES VENTAS COMPRAS
VENTAS COMPRAS
Jan-17 220,339 39,661 150,000 27,000
Feb-17 228,814 41,186 125,000 22,500
Mar-17 169,492 30,508 160,000 28,800
Apr-17 237,288 42,712 155,000 27,900
TOTAL 855,932 154,068 590,000 106,200

P/A/C. ( PAGO A CUENTA DEL IMPUESTO A LA RENTA ).-

RAZON SOCIAL : CONOCIENDO EL FUTURO S.A.C

DETERMINACION DE LOS P/A/C. DE ENERO 2017 -ABRIL 2017
MES VENTAS P/A/C. 1.5% MES
IMPTO. RENTA DE PAGO
Jan-17 220,339 3,305
Feb-17 228,814 3,432 3,305
Mar-17 169,492 2,542 3,432
Apr-17 237,288 3,559 2,542
TOTAL 855,932 12,839 9,280

RAZON SOCIAL : DESARROLLO :

PRESUPUESTO DE TRIBUTOS POR PAGAR DE ENERO 2017 - ABRIL 2017
MES IGV P/A/C. 2% CONTRIBUCION TOTAL
POR PAGAR IMPTO. RENTA POR PAGAR TRIBUTOS
Jan-17 12,661 3,305 15,966
Feb-17 18,686 3,432 0 22,119
Mar-17 1,708 2,542 0 4,251
Apr-17 14,812 3,559 0 18,371
TOTAL 47,868 12,839 0 60,707

F).- FINANCIAMIENTO .-

RAZON SOCIAL : CONOCIENDO EL FUTURO S.A.C

FINANCIAMIENTO DE ENERO 2017 - ABRIL 2017
MES AMORTIZACION INTERESES cuota
BANCARIOS PAGO saldo
Jan-17 S/ 75,000.00
 Feb-17 14,548 1,148 15,695.90 60,452
Mar-17 14,770 925 15,695.90 45,682
Apr-17 14,997 699 15,695.90 30,685
May-17 15,226 470 15,695.90 15,459
Jun-17 15,459 237 15,695.90 0
TOTAL 44,315 3,480 47,087.71

FINANCIAMIENTO DE ENERO 2017 - ABRIL 2017

MES AMORTIZACION INTERESES cuota
BANCARIOS PAGO saldo
Jan-17 S/ 50,000.00
Feb-17 9,698 765 10,463.94 40,302
Mar-17 9,847 617 10,463.94 30,455
Apr-17 9,998 466 10,463.94 20,457
May-17 10,151 313 10,463.94 10,306
Jun-17 10,306 158 10,463.94 0
TOTAL 29,543 1,849 31,391.81

RAZON SOCIAL : 295000

FINANCIAMIENTO DE ENERO 2017 - ABRIL 2017
MES AMORTIZACION INTERESES cuota
BANCARIOS PAGO saldo
Mar-17 S/ 25,000.00
Apr-17 4,849 383 5,231.97 20,151
May-17 4,923 308 5,231.97 15,227
Jun-17 4,999 233 5,231.97 10,228
Jul-17 5,075 157 5,231.97 5,153
Aug-17 5,153 79 5,231.97 0
TOTAL 14,772 924 15,695.90

TOTAL A PAGAR DE LAS 3 CREDITOS EN LOS MESES

MES AMORTIZACION INTERESES TOTAL
BANCARIOS
Jan-17
Feb-17 14,548 1,148 15,696
Mar-17 24,469 1,691 26,160
Apr-17 29,693 1,699 31,392
 siguientes datos: para la elaboración de un flujo proyectado para los meses de enero 2017 a mes abril 2017

Abril Total
280,000 1,030,000
75,000
155,000 590,000
4,500 16,500

contado y 50 % a 30 dìas.
uotas mensuales.
0 % en cuotas mensuales.

8,000 26,000

ran el mismo mes en que se realizan, sino que se cobran un 40% el mes en que se realizan, y el 60% al siguiente mes)

2017
TOTAL
VENTA
260,000.00
270,000.00
200,000.00
280,000.00
1,010,000.00
os descuentos
istema nacional
a. Categoría y el

RO 2017 - ABRIL 2017

NETO ESSALUD TOTAL
A PAGAR 9% TRIBUTOS
0.00 0.00 0.00
0.00 0.00 0.00
0.00 0.00 0.00
0.00 0.00 0.00
0.00 0.09 0.00

ales seria :

es se estima que
BRIL 2017
IGV MES
A PAGAR DE PAGO
12,661
18,686 12,661
1,708 18,686
14,812 1,708
47,867.80 33,056

capital S/ 75,000.00
tasa dde int 20%
tasa de inte 0.0153094705
periodo 5
PERIODO DE Gcuota S/ 15,695.90
 CAPITAL S/ 50,000.00
tasa dde int 20%
tasa de inte 0.0153094705
periodo 5
PERIODO DE Gcuota S/ 10,463.94

capital S/ 25,000.00
tasa dde int 20%
tasa de inte 0.0153094705
periodo 5
PERIODO DE Gcuota S/ 5,231.97
RAZON SOCIAL : CONOCIENDO EL FUTURO S.A.C
FLUJO DE CAJA ECONOMICO PROYECTADO : ENERO 2017 - ABRIL 2017
DETALLE Jul-22 Aug-22 Sep-22
SALDO INICIAL 165,000.00 235,381
INGRESOS :
VENTAS AL CONTADO 80,000.00 120,000.00 100,000.00
COBRANZAS VENTAS AL CREDITO 180,000.00 300,000.00 100,000.00
OTROS INGRESOS
TOTAL INGRESOS 260,000.00 420,000.00 200,000.00
EGRESOS :
PAGO A PROVEEDORES 75,000.00 137,500.00 142,500.00
PAGO AL PERSONAL 0.00 0.00 0.00
PAGO DE TRIBUTOS 22,119 4,251
PAGO DE SERVICIOS 20,000.00 30,000.00 25,000.00
OTROS PAGOS 400,000.00
TOTAL EGRESOS 95,000.00 589,619 171,750.85
FLUJO DE CAJA ECONOMICO 165,000.00 235,381 263,631
FINANCIAMIENTO
PRESTAMO OBTENIDO BANCARIO 75,000.00 50,000.00 25,000.00
AMORTIZACION 14,547.69 24,468.87
INTERESES 1,148.21 1,690.97
TOTAL FINANCIAMIENTO -15,695.90 -26,159.84
FLUJO DE CAJA FINANCIERO 240,000.00 301,077.26 314,790.35
DO EL FUTURO S.A.C
- ABRIL 2017
Oct-22 TOTAL
263,631 0.00

112,000.00 412,000.00
212,000.00 792,000.00

324,000.00 1,204,000.00

157,500.00 512,500.00
0.00 0.00
18,371 95,207.00
28,000.00 103,000.00

203,871 710,707
125,498 493,293.00 (Saldo neto de caja)

150,000.00
29,692.71 68,709.28
1,699.10 4,538.27
-31,391.81 -73,247.55
156,889.81 716,540.55