Tipos de

Sociedades de
Inversión

FINANZAS III

Docente: Norma Hernández

➢ De acuerdo a la CONDUSEF, una
Sociedad de Inversión es una empresa
cuyo fin es invertir en “instrumentos de
deuda, divisas, acciones de empresas
bursátiles y no bursátiles”.
➢ Es comprar acciones de una determinada
empresa, volviéndote socio y obteniendo
ganancias y pérdidas que generen la
inversión realizada.
Las sociedades de inversión, mejor conocidas como
fondos, son la forma más accesible para que los
pequeños y medianos inversionistas puedan
beneficiarse del ahorro en instrumentos bursátiles.

El inversionista compra acciones de estas sociedades

cuyo rendimiento está determinado por la diferencia
entre el precio de compra y el de venta de sus
acciones. Los recursos aportados por los inversionistas
son aplicados por los fondos a la compra de una
canasta de instrumentos del mercado de valores,
procurando la diversificación de riesgos.
➢ Cuando se adquiere acciones, los recursos se destinan a la
compra de Activos Objeto de Inversión.
➢ Estos son valores, títulos, documentos, recursos en efectivo,
bienes, derechos, créditos y demás cosas objeto de
comercio que formen parte del patrimonio de las
Sociedades de Inversión.
➢ Si las acciones de la empresa suben, entonces ganan.
➢ Si, por el contrario, bajan, entonces pierde.
➢ La Comisión Nacional Bancaria y de
Valores reconoce cuatro tipos de
Sociedades de Inversión.
Sociedad de Inversión de renta
variable
➢ En la Sociedad de Inversión de renta variable los fondos
se invierten en el mercado accionario. En estas
sociedades se invierten los Activos Objeto de Inversión,
los cuales están compuestos por instrumentos de deuda,
con acciones; esto conlleva a que las ganancias sean los
intereses que generan los instrumentos de deuda, así
como los dividendos o incrementos de valor de las
acciones.
➢ Este tipo de inversión se utiliza por lo general a un
mediano plazo, debido a los riesgos del mercado.
Sociedades de inversión en
instrumentos de deuda.
➢ En este tipo de Sociedades de Inversión pueden invertir
las personas físicas o morales. En ella, los fondos dan
rendimientos al invertir en instrumentos que representan
una deuda u obligación para quien los emite (Gobierno
Federal, banco o empresas privadas).
➢ Las ganancias que se obtienen vienen de los intereses o
de la compra-venta de títulos. En este tipo de Sociedad
de Inversión las ganancias son más pequeñas, pero más
constantes y menos volátiles, en comparación con la
Sociedad de Inversión de renta variable
Sociedades de Inversión de
capitales (SINCA’S)
➢ En este tipo de Sociedad de Inversión, los fondos operan con
acciones o partes sociales, obligaciones y bonos de las empresas que
promueven la Sociedad de Inversión.
➢ Estas empresas necesitan recursos a mediano y largo plazo, y las
ganancias están directamente relacionadas con el desempeño de las
empresas, debido a que su inversión está en el capital de la empresa
(acciones, partes sociales u obligaciones).
➢ Este tipo de Sociedad de Inversión es más riesgosa que la Sociedad
de Inversión de renta variable y la Sociedad de Inversión en
instrumentos de deuda, pero la ganancia tiende a ser mayor. La
administración de este tipo de Sociedad la lleva una asamblea de
accionistas, originada por un Consejo de Administración.
Sociedades de Inversión de
objeto limitado
➢ Estas Sociedades de Inversión trabajan con valores y
documentos que son emitidos por empresas que
necesitan recursos a largo plazo, y que tienen el objetivo
de invertir en el Plan Nacional de Desarrollo.
➢ Estas sociedades se crean de la unión de varias personas
que buscan un fin común, y que quieren crear la forma de
financiar o invertir en algo que beneficie su actividad
productiva. Para ello, los socios dan préstamos, créditos o
emiten valores representativos de una deuda.
TAREA I (SEGUNDO
PARCIAL)
➢ Realice una pequeña investigación
del tema de TIPOS DE SOCIEDADES
DE INVERSIÓN.
➢ Incluir conclusión personal.
➢ Mínimo dos cuartillas. Incluyendo
conclusión.
Se envía por correo electrónico:
universitaria_825@hotmail.com
Fecha de envío: 23 de junio hora
máxima: 21:00 hrs.