EMPRESA:

INICIO ACTIVIDAD

El objetivo de la aplicación es realizar un simulación rápida de la viabilidad de un negocio con un n.º reducido de dato

INVERSIONES

DEUDA

HOJAS DE PRODUCTOS
DATOS
(completar todos
los datos antes
de ver GASTOS
resultados)

CTN

MERCADO

EGP

FC

ESF
HOJAS DE
RESULTADOS
COSTOS

ANÁLISIS

IGV
 SuperMix

mayo-22

ción es realizar un simulación rápida de la viabilidad de un negocio con un n.º reducido de datos

Introducir el importe de las inversiones iniciales y las necesarias durante cada

año para el funcionamiento adecuado de la empresa.

Introducir la financiación inicial (que ha de ser igual a las inversiones iniciales) y

la necesarias para los ejercicios siguientes

Previsiones de número del unidades de productos o servicios a vender y a

comprar, con sus precios medios, para calcular las cifras de ventas y
aprovisionamiento.

Gastos de personal, alquileres y servicios previstos

Capital de Trabajo y selección de Método de cálculo

Estudio de Mercado

Genera la cuenta de resultados previsional. En esta hoja también se introducen

los porcentajes de impuestos y beneficios a distribuir.

Calcula la situación de la tesorería a final de cada ejercicio. A partir del resultado,

sumando y restando los cobros y pagos por operaciones de inversión y
financiación.

Balance inicial y al final de cada año completo de actividad

Costos del capital. Compuesto por el costo del patrimonio hallado con el metodo
de CAPM y el costo de la Deuda toma como referencia una tasa del sistema
financiero.

Estudio de la viabilidad a través del análisis de los ratios del balance, el punto de
equilibrio y la rentabilidad

Módulo del IGV

? SuperMix

INICIO
INVERSIONES S/IGV ACTIVIDAD (VV)
AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3

ACTIVO NO CORRIENTE (A)

Mobiliario 2,940.00
Laptops 10,084.75
Impresora 1,686.44
Licencia 220.00
Acreditación 3,500.00

D
E
F
TOTAL NO CORRIENTE 18,431.19 0.00 0.00 0.00
ACTIVO CORRIENTE (B)

CTN en efectivo inicial 475,627.03

Con el IGV adicional
por la compras a
TOTAL CORRIENTE 475,627.03 realizar en la
inversión inicial
TOTAL INVERSIÓN (A + B) 497,375.83

CÁLCULOS INTERMEDIOS
1.00 2.00 3.00
TOTAL ACTIVO NO CORRIENTE INICIO AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3
0 0.00 0.00 0.00 0.00
Mobiliario 2,940.00 2,940.00 2,940.00 2,940.00
Laptops 10,084.75 10,084.75 10,084.75 10,084.75
Impresora 1,686.44 1,686.44 1,686.44 1,686.44
Licencia 220.00 220.00 0.00 0.00
Acreditación 3,500.00 3,500.00 0.00 0.00
0 0.00 0.00 0.00 0.00
D 0.00 0.00 0.00 0.00
E 0.00 0.00 0.00 0.00
F 0.00 0.00 0.00 0.00
TOTAL 18,431.19 18,431.19 14,711.19 14,711.19

DOTACIÓN AMORT. O DEPREC. INICIO AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3

0 0.00 0.00 0.00 0.00
Mobiliario 0.00 294.00 294.00 294.00
Laptops 0.00 2,016.95 2,016.95 2,016.95
Impresora 0.00 337.29 337.29 337.29
Licencia 0.00 220.00 0.00 0.00
Acreditación 0.00 3,500.00 0.00 0.00
0 0.00 0.00 0.00 0.00
D 0.00 0.00 0.00 0.00
E 0.00 0.00 0.00 0.00
F 0.00 0.00 0.00 0.00
TOTAL 0.00 6,368.24 2,648.24 2,648.24

AMORT. O DEPREC. ACUMULADA INICIO AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3

0 0.00 0.00 0.00 0.00
Mobiliario 0.00 294.00 588.00 882.00
Laptops 0.00 2,016.95 4,033.90 6,050.85
Impresora 0.00 337.29 674.58 1,011.86
Licencia 0.00 220.00 0.00 0.00
Acreditación 0.00 3,500.00 0.00 0.00
0 0.00 0.00 0.00 0.00
D 0.00 0.00 0.00 0.00
E 0.00 0.00 0.00 0.00
F 0.00 0.00 0.00 0.00
TOTAL 0.00 6,368.24 5,296.48 7,944.71
 A CUANTO SE PUEDEN
user:
VENDER ESTOS ACTIVOS
La Vida útil esta en años y son los EN EL AÑO 5
años en los que se depreciará.

VIDA
AÑO 4 AÑO 5 (%) Deprec. LIQUIDACION
ÚTIL

0%
10 10% 1,000.00
5 20% 1,000.00
5 20% 500.00
1 100%
1 100%
0%

0%
0%
0.00 0.00 TOTAL 2500.00

4.00 5.00
AÑO 4 AÑO 5
0.00 0.00
2,940.00 2,940.00
10,084.75 10,084.75
1,686.44 1,686.44
0.00 0.00
0.00 0.00
0.00 0.00
0.00 0.00
0.00 0.00
0.00 0.00
14,711.19 14,711.19

AÑO 4 AÑO 5
0.00 0.00
294.00 294.00
2,016.95 2,016.95
337.29 337.29
0.00 0.00
 0.00 0.00
0.00 0.00
0.00 0.00
0.00 0.00
0.00 0.00
2,648.24 2,648.24

AÑO 4 AÑO 5
0.00 0.00 18,431.19 18,431.19 18,431.19 18,431.19
1,176.00 1,470.00 6,368.24 9,016.48 11,664.71 14,312.95
8,067.80 10,084.75 12,062.95 9,414.71 6,766.48 4,118.24
1,349.15 1,686.44 -5,694.71 -398.24 4,898.24 10,194.71
0.00 0.00 17,757.67 9,812.95 1,868.24 -6,076.48
0.00 0.00 -23,452.38 -10,211.19 3,030.00 16,271.19
0.00 0.00 41,210.05 20,024.14 -1,161.76 -22,347.67
0.00 0.00 -64,662.43 -30,235.33 4,191.76 38,618.86
0.00 0.00 105,872.47 50,259.47 -5,353.52 -60,966.52
0.00 0.00 -170,534.90 -80,494.81 9,545.29 99,585.38
10,592.95 13,241.19
A CUANTO SE PUEDEN VALOR EN LIBROS DE LOS
VENDER ESTOS ACTIVOS ACTIVOS EN EL AÑO 5
EN EL AÑO 5

VL EN LIQ.

-
1,470.00
-
-
-
-
-
-
-
-
 18,431.19
16,961.19
1,470.00
15,491.19
-14,021.19
29,512.38
-43,533.57
73,045.95
-116,579.52
189,625.47
 ? SuperMix

INICIO
FINANCIACIÓN ACTIVIDAD
65.0% RECURSOS PROPIOS 323,294.29
35.0% PRESTAMOS 174,081.54
Tipo de interés 15.31%
Condiciones
Años 5
TOTAL INVERSION INC IGV 497,375.83

INVERSIÓN 497,375.83 0.00 0.00 0.00

COMPARACIÓN
FINANCIACIÓN 497,375.83 0.00 0.00 0.00

CÁLCULOS INTERMEDIOS

SALDO DEL PRESTAMO AÑO O AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3

Préstamos año0 174,081.54 148,422.21 118,833.58 84,713.94
Préstamos año1 0.00 Err:502 Err:502
Préstamos año2 0.00 Err:502
Préstamos año3 0.00
Préstamos año4
Préstamos año5
TOTAL Préstamos 174,081.54 148,422.21 118,833.58 84,713.94

GASTOS FINANCIEROS AÑO O AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3

Préstamos año0 26,657.69 22,728.39 18,197.38
Préstamos año1 Err:502 Err:502
Préstamos año2 Err:502
Préstamos año3
Préstamos año4
TOTAL Préstamos 0.00 26,657.69 22,728.39 18,197.38

DEVOLUCIÓN PRESTAMOS AÑO O AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3

Préstamos año0 25,659.33 29,588.63 34,119.64
Préstamos año1 Err:502 Err:502
Préstamos año2 Err:502
Préstamos año3
Préstamos año4
TOTAL Préstamos 0.00 25,659.33 29,588.63 34,119.64

33523.35073621 36293.50668423 39487.86584642

 RANGOS DE DEUDA
ENTRE 40%
60%
NOTA
El financiamiento regular se encuentra en los rangos de 40% y 60%.

SBS
ESTADISTICAS
MYCRO 3 ENTIDADES MAS BAJAS
CALCULAR UN PROMEDIO
0.00 0.00 *TENER CUIDADO CON ALGUNOS DATOS
0.00 0.00 QUE ESCAPEN DE LOS PROMEDIOS

Banco Interés
BBVA 14.16%
Interbank 17.07%
Scotiabank 14.71%
PROMEDIO 15.31%
AÑO 4 AÑO 5
45,369.45 0.00
Err:502 Err:502
Err:502 Err:502
Err:502 Err:502
0.00 Err:502
0.00
45,369.45 0.00

AÑO 4 AÑO 5
12,972.53 6,947.57
Err:502 Err:502
Err:502 Err:502
Err:502 Err:502
Err:502
12,972.53 6,947.57

AÑO 4 AÑO 5
39,344.49 45,369.45
Err:502 Err:502
Err:502 Err:502
Err:502 Err:502
Err:502
39,344.49 45,369.45

43171.38787498 47418.97991018
ES MAS BAJAS
UN PROMEDIO
IDADO CON ALGUNOS DATOS
PEN DE LOS PROMEDIOS

Microempresas
? SuperMix

VENTAS / INGRESOS AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3

unidades 73,102 75,990 77,897
PRODUCTO / SERVICIO 1 precio (VV) 22.00 22.00 22.00
ingresos 1,608,244.00 1,671,769.64 1,713,731.06
TOTAL INGRESOS 1,608,244.00 1,671,769.64 1,713,731.06

COSTO VARIABLE AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3

PRODUCTO 1 unidades 73,102 75,990 77,897
precio 16.04 16.04 16.04
costes 1,172,556.08 1,218,872.05 1,249,465.73
TOTAL COSTES 1,172,556.08 1,218,872.05 1,249,465.73
AÑO 4 AÑO 5
79,065 79,935
22.00 22.00
1,739,437.02 1,758,570.83
1,739,437.02 1,758,570.83

AÑO 4 AÑO 5
79,065 79,935
16.04 16.04
1,268,207.72 1,282,158.00
1,268,207.72 1,282,158.00
0.00
0.00
? SuperMix

CÁLCULOS INTERMEDIOS
PERSONAL DATOS AÑO 1 AÑO 2
Salario medio mensual 2,083.33 149,999.76 165,374.74
Incremento salarial anual 5.00%
Nº de empleados año 1 6
Nº de empleados año 2 6
Nº de empleados año 3 6
Nº de empleados año 4 6
Nº de empleados año 5 6
% Costos adicionales 21.00% 31,499.95 34,728.69
Total gastos de personal 181,499.71 200,103.43

ALQUILER
Alquiler mensual 0.00 0.00
Subida anual prevista en % 0.00%

OTROS GASTOS SIN IGV

Electricidad 500.00 6,000.00 6,000.00
Teléfono e Internet 120.00 1,440.00 1,440.00
Material de Oficina 60.00 720.00 720.00
Agua 150.00 1,800.00 1,800.00
Seguros 80.00 960.00 960.00
Otros 80.00 960.00 960.00
Dominio y Hosting (GoDaddy) 1,200.00 14,400.00 14,400.00
Gel y Mascarillas 220.00 2,640.00 2,640.00

0.00 0.00
Subida media anual en % 0.00%
TOTAL OTROS GASTOS 28,920.00 28,920.00

TOTAL GASTOS 210,419.71 229,023.43

CÁLCULOS INTERMEDIOS
AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5
173,643.47 182,325.65 191,441.93

36,465.13 38,288.39 40,202.80

210,108.60 220,614.03 231,644.73

0.00 0.00 0.00

6,000.00 6,000.00 6,000.00

1,440.00 1,440.00 1,440.00
720.00 720.00 720.00
1,800.00 1,800.00 1,800.00
960.00 960.00 960.00
960.00 960.00 960.00
14,400.00 14,400.00 14,400.00
2,640.00 2,640.00 2,640.00

0.00 0.00 0.00

28,920.00 28,920.00 28,920.00

239,028.60 249,534.03 260,564.73

 ELEGIR EL METODO DE CALCULO DEL C
CUENTA DE RESULTADOS AÑO 0 AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3
Ventas 1,608,244.00 1,671,769.64 1,713,731.06
Costo de Ventas 1,172,556.08 1,218,872.05 1,249,465.73

Método de CTN
Porcentaje AÑO 0 AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3
30% 0.00 475,627.03 494,414.30 506,824.10
CTN Flujo -475,627.03 -18,787.27 -12,409.80 -7,602.36

Método de CTN
Desfase AÑO 0 AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3
SUSTENTAR Costo de Ventas 1172556 1218872 1249466
Gastos de personal 181499.7096 200103.4298 210108.601326
Alquileres 0 0 0
Otros gastos 28920 28920 28920
TOTAL EGRESOS 1382976 1447895 1488494
EGRESOS DIARIOS 3842 4022 4135
0 0 0
CTN Flujo 0.00 0.00 0.00 0.00

Porcentaje
CTN A USAR -475,627 -18,787 -12,410 -7,602
ULO DEL CTN
AÑO 4 AÑO 5
1,739,437.02 1,758,570.83
1,268,207.72 1,282,158.00 Rolling Juice To go

ctn=ac-pc 2016
AÑO 4 AÑO 5 %ctn/vta (ac-pc)/vta
514,426.46 520,085.15 34%
-5,658.69 520,085.15 1
CTN 2020
AC S/ 265,521,900.00
AÑO 4 AÑO 5 PC S/ 82,029,306.00
1268208 1282158 TOTAL S/ 183,492,594.00
220614.03139 231644.732962 Ventas S/ 531,999,871.00
0 0 CTN 34%
28920 28920
1517742 1542723
4216 4285
0 0
0.00 0.00 0
ELEGIR

-5,659 520,085
 2015 2014
(ac-pc)/vta (ac-pc)/vta
30% 24% 29.57%

2019 2018
S/ 189,801,556.00 S/ 132,963,865.00
S/ 62,761,778.00 S/ 49,947,218.00
S/ 127,039,778.00 S/ 83,016,647.00
S/ 425,599,896.00 S/ 340,479,896.00
30% 24%
? SuperMix

TESORERÍA AL FINAL DE CADA AÑO

AÑO 0 AÑO 1 AÑO 2
EBIT 218,899.97 221,225.93
IR 64,575.49 65,261.65
+ Amortizaciones+Depreciación 6,368.24 2,648.24
FCO 0.00 160,692.72 158,612.52
0 0.00 0.00 0.00
Mobiliario -2,940.00 0.00 0.00
Laptops -10,084.75
Impresora -1,686.44
Licencia -220.00
Acreditación -3,500.00
0 0.00
0 0.00 0.00 0.00
CTN en efectivo inicial -475,627.03 -18,787.27 -12,409.80
FCL -494,058.22 141,905.45 146,202.72
IGV NETO -3,317.61 73,218.23 76,315.97
IGV A PAGAR 0.00 -69,900.61 -76,315.97
FCL INC IGV -497,375.83 145,223.07 146,202.72
FFN 174,081.54 -44,453.00 -45,612.15
FCF -323,294.29 100,770.06 100,590.57

CAJA INICIAL #VALUE! 475,627.03 576,397.09

FCF 100,770.06 100,590.57
Saldo final #VALUE! 576,397.09 676,987.66

1,600,000
1,400,000
1,200,000
SITUACIÓN 1,000,000
DE LA
SALDOS

CAJA 800,000
AL FINAL DE
CADA AÑO 600,000
400,000
200,000
0
1 2 3 4
AÑOS
 AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5
222,588.48 219,047.03 213,199.85
65,663.60 64,618.87 62,893.96
2,648.24 2,648.24 2,648.24
159,573.12 157,076.40 152,954.13
0.00 0.00 0.00
0.00 0.00 1,138.65
705.00
352.50
0.00
0.00
0.00
0.00 0.00 0.00
-7,602.36 -5,658.69 520,085.15
151,970.76 151,417.71 675,235.43
78,362.16 79,615.67 80,998.71
RECUPERACIÓN DEL
-78,362.16 -79,615.67 -80,998.71 CTN
151,970.76 151,417.71 675,235.43
-46,948.79 -48,490.12 -50,267.49
105,021.96 102,927.58 624,967.95
675,235.43
676,987.66 782,009.63 884,937.21
105,021.96 102,927.58 624,967.95
782,009.63 884,937.21 1,509,905.15

RECORDAR QUE NO PUEDEN EXISTIR SALDOS NEGATIVOS

3 4 5
AÑOS
N EXISTIR SALDOS NEGATIVOS
? SuperMix

ANALISIS ANALISIS
ESF AÑO 0 VERTICAL AÑO 1 VERTICAL
ACTIVO
Activos Fijos 18,431.19 3.7% 18,431.19 3.1%
Depreciación Acumulada 0.00 0.0% 6,368.24 1.1%
TOTAL ACTIVO NO CORRIENTE 18,431.19 3.7% 12,062.95 2.0%
0.0% 0.0%
Caja Bancos 475,627.03 96.3% 576,397.09 98.0%
TOTAL ACTIVO CORRIENTE 475,627.03 96.3% 576,397.09 98.0%

TOTAL ACTIVO 494,058.22 100% 588,460.04 100%

PASIVO
Cuentas por pagar+TxP+SxP+otros -3,317.61 -0.7% 0.00 0.0%
TOTAL PASIVO CORRIENTE -3,317.61 -0.7% 0.00 0.0%
Prestamos 174,081.54 35.2% 148,422.21 25.2%
TOTAL PASIVO NO CORRIENTE 174,081.54 35.2% 148,422.21 25.2%
PATRIMONIO 0.0% 0.0%
Recursos propios 323,294.29 65.4% 323,294.29 54.9%
Reservas 116,743.54 19.8%
Resultados Acumulados 0.00
Resultado de Enajenación de Activos
TOTAL PASIVO+PATRIMONIO 494,058.22 100% 588,460.04 100%

COMPROBACION 0.00 0.00

 ANALISIS ANALISIS ANALISIS
AÑO 2 VERTICAL AÑO 3 VERTICAL AÑO 4 VERTICAL

14,711.19 2.1% 14,711.19 1.9% 14,711.19 1.7%

5,296.48 0.8% 7,944.71 1.0% 10,592.95 1.2%
9,414.71 1.4% 6,766.48 0.9% 4,118.24 0.5%
0.0% 0.0% 0.0%
676,987.66 98.6% 782,009.63 99.1% 884,937.21 99.5%
676,987.66 98.6% 782,009.63 99.1% 884,937.21 99.5%

686,402.38 100% 788,776.10 100% 889,055.45 100%

0.00 0.0% 0.00 0.0% 0.00 0.0%

0.00 0.00 0.00
118,833.58 17.3% 84,713.94 10.7% 45,369.45 5.1%
118,833.58 17.3% 84,713.94 10.7% 45,369.45 5.1%
0.0% 0.0% 0.0%
323,294.29 47.1% 323,294.29 41.0% 323,294.29 36.4%
244,274.51 35.6% 380,767.87 48.3% 520,391.71 58.5%
0.00 0.00 0.00

686,402.38 100% 788,776.10 100% 889,055.45 100%

0.00 0.00 0.00

 ANALISIS
AÑO 5 VERTICAL

14,711.19 1.5%
13,241.19 1.3%
1,470.00 0.1%
0.0%
989,820.01 99.9%
989,820.01 99.9%

991,290.01 100%

0.00 0.0% Sólo el año 0 se genera un crédito fiscal por el IGV de la inversión inicial.
0.00
0.00
0.00

323,294.29 32.6%
665,799.57 67.2% Las reservas disminuyen dado que deben existir inversiones adicionales de CTN
0.00 0.0%
2,196.15 0.2%
991,290.01 100%

0.00
e la inversión inicial.

ersiones adicionales de CTN

 FLUJO REAL

AÑO 0
VENTAS
COSTO DE VENTAS
GASTOS DE PERSONAL
ALQUILERES
OTROS GASTOS
DEPRECIACION
EBIT
29.50% IR
DEPRECIACION
FCO

INVERSIONES

MOBILIARIO - 2,940.00
LAPTOSP - 10,084.75
MOTO - 1,686.44
LICENCIA - 220.00
ACREDITACIÓN - 3,500.00
CTN - 475,627.03
FCL - 494,058.22

TASA NOMINAL
TASA DE INFLACION
TR
TR ACUMULADA
HALLAR LA TASA REAL TR = (1+TN)/(1+INFLACION DEL AÑO)-1

VP - 494,058.22

VNA 466,076.55

FLUJO NOMINAL
AÑO 0
VENTAS
COSTO DE VENTAS
GASTOS DE PERSONAL
ALQUILERES
OTROS GASTOS
DEPRECIACION
EBIT
29.50% IR
DEPRECIACION
FCO

INVERSIONES

MOBILIARIO - 2,940.00
LAPTOSP - 10,084.75
MOTO - 1,686.44
REGISTRO DE LA EMPRESA - 220.00
MATERIAL DE BIOSEGURIDAD- 3,500.00
CTN - 475,627.03
FCL - 494,058.22

VNA 466,076.55
AÑO 1 AÑO 2 AÑOS 3 AÑO 4 AÑO 5
1,608,244.00 1,671,769.64 1,713,731.06 1,739,437.02 1,758,570.83
- 1,172,556.08 - 1,218,872.05 - 1,249,465.73 - 1,268,207.72 - 1,282,158.00
- 181,499.71 - 200,103.43 - 210,108.60 - 220,614.03 - 231,644.73
- - - - -
- 28,920.00 - 28,920.00 - 28,920.00 - 28,920.00 - 28,920.00
- 6,194.78 - 2,542.55 - 2,489.27 - 2,444.54 - 2,395.43
219,073.43 221,331.62 222,747.45 219,250.73 213,452.66
- 64,626.66 - 65,292.83 - 65,710.50 - 64,678.97 - 62,968.53
6,194.78 2,542.55 2,489.27 2,444.54 2,395.43
160,641.55 158,581.34 159,526.22 157,016.31 152,879.56

LIQUIDACIONES

1,097.25
705.00
352.50

- 18,787.27 - 12,409.80 - 7,602.36 - 5,658.69 520,085.15

141,854.28 146,171.54 151,923.86 151,357.61 675,119.46

0.10 0.10 0.10 0.10 0.10

2.80% 1.32% 2.14% 1.83% 2.05%
0.07 0.08 0.08 0.08 0.08
1.07 1.16 1.25 1.34 1.45

132,752.94 126,173.54 121,937.11 112,615.59 466,655.59

AÑO 1 AÑO 2 AÑOS 3 AÑO 4 AÑO 5

1,653,274.83 1,741,264.43 1,823,168.53 1,884,380.50 1,944,163.42
- 1,205,387.65 - 1,269,540.07 - 1,329,255.60 - 1,373,884.69 - 1,417,471.87
- 186,581.70 - 208,421.65 - 223,525.97 - 238,997.32 - 256,091.60
- - - - -
- 29,729.76 - 30,122.19 - 30,766.81 - 31,329.84 - 31,972.10
- 6,368.24 - 2,648.24 - 2,648.24 - 2,648.24 - 2,648.24
225,207.48 230,532.28 236,971.92 237,520.41 235,979.60
- 66,436.21 - 68,007.02 - 69,906.72 - 70,068.52 - 69,613.98
6,368.24 2,648.24 2,648.24 2,648.24 2,648.24
165,139.51 165,173.50 169,713.44 170,100.13 169,013.86

LIQUIDACIONES

1,213.05
779.40
389.70
- 19,313.31 - 12,925.67 - 8,087.84 - 6,130.22 574,972.87
145,826.20 152,247.83 161,625.60 163,969.91 746,368.89
 Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5
TASA DE INFLACION 2.80% 1.32% 2.14% 1.83% 2.05%
TR ACUMULADA 1.03 1.0415696 1.06385919 1.08332781 1.10553603
Buscar

CAMBIO DE DEPRECIACION A REAL

-6,368.24 -2,648.24 -2,648.24 -2,648.24 -2,648.24 NOMINAL

- 6,194.78 - 2,542.55 - 2,489.27 - 2,444.54 - 2,395.43 REAL

VL EN REAL

MOBILIARIO
VM 1,000.00
VL 1329.67172
VNR 1097.25316

LAPTOPS
VM 1,000.00
VL 0
VNR 705

IMPRESORA
VM 500.00
VL 0
VNR 352.5

MOBILIARIO
VM 1,105.54
VL 1470
VNR 1213.0529

LAPTOPS
VM 1,105.54
VL 0
VNR 779.402903
IMPRESORA
VM 552.77
VL 0
VNR 389.701452
? SuperMix

¿Impuesto sobre beneficios? 29.50%

ANALISIS
CUENTA DE RESULTADOS AÑO 1 VETICAL AÑO 2
Ventas 1,608,244.00 100% 1,671,769.64
Costo de Ventas 1,172,556.08 73% 1,218,872.05
Margen Bruto 435,687.92 27% 452,897.59
Gastos de personal 181,499.71 11% 200,103.43
Alquileres 0.00 0% 0.00
Otros gastos 28,920.00 2% 28,920.00
EBITDA ? 225,268.21 14% 223,874.16
Amortizaciones o Depreciaciones 6,368.24 0.4% 2,648.24
EBIT ? 218,899.97 14% 221,225.93
Gastos financieros 26,657.69 2% 22,728.39
UAI 192,242.29 12% 198,497.54
IR 56,711.47 4% 58,556.77
UDI O UN 135,530.81 8% 139,940.76

DISTRIBUCIÓN DE BENEFICIOS
DIVIDENDO 0.00 0.00
RESERVAS 135,530.81 139,940.76
ANALISIS ANALISIS ANALISIS
VETICAL AÑO 3 VETICAL AÑO 4 VETICAL AÑO 5
100% 1,713,731.06 100% 1,739,437.02 100% 1,758,570.83
73% 1,249,465.73 73% 1,268,207.72 73% 1,282,158.00
27% 464,265.32 27% 471,229.30 27% 476,412.82
12% 210,108.60 12% 220,614.03 13% 231,644.73
0% 0.00 0% 0.00 0% 0.00
2% 28,920.00 2% 28,920.00 2% 28,920.00
13% 225,236.72 13% 221,695.27 13% 215,848.09
0.2% 2,648.24 0.2% 2,648.24 0.2% 2,648.24
13% 222,588.48 13% 219,047.03 13% 213,199.85
1% 18,197.38 1% 12,972.53 1% 6,947.57
12% 204,391.10 12% 206,074.51 12% 206,252.28
4% 60,295.37 4% 60,791.98 3% 60,844.42
8% 144,095.73 8% 145,282.53 8% 145,407.86

0.00 0.00 0.00

144,095.73 145,282.53 145,407.86
ANALISIS
VETICAL
100%
73%
27%
13%
0%
2%
12%
0.2%
12%
0.4%
12%
3%
8%
? SuperMix

IGV 18.00%

CUENTA DE RESULTADOS AÑO 0 AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3

IGV DE INGRESOS
Por ventas del Negocio 289,483.92 300,918.53 308,471.59
Por liquidaciòn de activos
TOTAL IGV DE INGRESOS 0.00 289,483.92 300,918.53 308,471.59

IGV DE COMPRAS
Por inversiones AF 3,317.61
Por compras de inventarios 0.00 211,060.09 219,396.97 224,903.83
Por gastos alquiler y otros 5,205.60 5,205.60 5,205.60
TOTAL IGV DE EGRESOS 3,317.61 216,265.69 224,602.57 230,109.43
IGV NETO -3,317.61 73,218.23 76,315.97 78,362.16
CREDITO FISCAL 3,317.61 0.00 0.00 0.00
IGV A PAGAR 0.00 -69,900.61 -76,315.97 -78,362.16
AÑO 4 AÑO 5

313,098.66 316,542.75
450.00
313,098.66 316,992.75

228,277.39 230,788.44
5,205.60 5,205.60
233,482.99 235,994.04
79,615.67 80,998.71
0.00 0.00
-79,615.67 -80,998.71
COSTO PATRIMONIO
RF YIELD 0.72% curva YTM Treasury
RF HISTORICO 5.21% damodaran histret sp
RM HISTORICO 11.64% damodaran histret sp
BETA 1.14
RP 1.41%
KE DOLARES 9.45% TASA EN DÓLARES
KE SOLES 9.34% SI LOS DATOS ESTAN EN SOLES

COSTO DEUDA Soles Dólares

KD 15% 18% Usar solo una actualizarla con la misma tasas usada en la H
IMPUESTO RTA. 29.50% 29.50%
KD*(1-T) 10.80% 12.69%

AJUSTE A TASA EN SOLES

INFLACION USA 6.20%
INFLACION PERU 4.95%

ELEGIR MONEDA
Soles
COSTO DE CAPITAL PROMEDIO COSTOS PESOS POND.
KE 9.34% 65.00% 6.07%
KD*(1-T) 10.80% 35.00% 3.78%
WACC 9.85%
 CALCULO DEL BETA
BETA SIN APALANCAMIENTO 0.55 Damodaran EMBI betas Retail online 1.51
ESTRUCTURA DE DEUDA D/E 0.54
AJUSTE DEL 1.5 SI
BETA CON APALANCAMIENTO 1.14

tualizarla con la misma tasas usada en la HOJA DEUDA

MONEDA KE KD(1-T) SI
Soles 9.34% 10.80% NO
Dólares 9.45% 12.69%
https://bit.ly/BETAEMERG
? SuperMix

INICIAL AÑO 1 AÑO 2

ANÁLISIS DEL BALANCE
Capital de trabajo = AC ? 478,944.64 576,397.09 676,987.66
Caja Final por año ? 475,627.03 576,397.09 676,987.66
Ratio de Endeudamiento ? 0.35 0.25 0.17

PUNTO DE EQUILIBRIO
Ventas (V) ? S/ 1,608,244.00 S/ 1,671,769.64
Costos variables (C) ? S/ 1,172,556.08 S/ 1,218,872.05
Margen (M) ? S/ 435,687.92 S/ 452,897.59
% Margen s/ventas ? 27% 27%
Costes fijos (CF) ? S/ 210,419.71 S/ 229,023.43
Umbral Rentabilidad ? S/ 776,717.05 S/ 845,388.50
PUNTO EQUILIB. ? 35,305 38,427

RENTABILIDAD
Económica
VAN 397,117.44 >0
TIR 30.46% >0
Financiera
VAN 405,341.90 >0
TIR 37.44%

ROE 0.4192 >0

ROE en % 41.92% >0

Económica
B/C

Financiera
B/C
 AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5 LIMITES

782,009.63 884,937.21 989,820.01 >0.00

782,009.63 884,937.21 1,509,905.15 >0,00
0.11 0.05 0.00 <0,60

S/ 1,713,731.06 S/ 1,739,437.02 S/ 1,758,570.83

S/ 1,249,465.73 S/ 1,268,207.72 S/ 1,282,158.00
S/ 464,265.32 S/ 471,229.30 S/ 476,412.82 >CF
27% 27% 27%
S/ 239,028.60 S/ 249,534.03 S/ 260,564.73 <M
S/ 882,320.34 S/ 921,098.77 S/ 961,816.13 <V
40,105 41,868 43,719 <V

ECONOMICA

TASA 19%

SUMA VP 676,142.47
INVERSIÓN -494,058.22
VAN 182,084.25

B/C 1.37

FINANCIERA

TASA 27%

SUMA VP 425,281.42
INVERSIÓN -323,294.29
VAN 101,987.13

B/C 1.32
 169.2 5.64

0 1 2 3 4
FLUJO -494,058.22 141,905.45 146,202.72 151,970.76 151,417.71
VP FLUJO -494,058.22 119,505.42 103,688.95 90,766.50 76,160.67
VP ACUMULADO -494,058.22 -374,552.80 -270,863.85 -180,097.35 -103,936.68

PRD 4.36

0 1 2 3 4
FLUJO -323,294.29 100,770.06 100,590.57 105,021.96 102,927.58
VP FLUJO -323,294.29 79,539.41 62,669.89 51,645.52 39,951.68
VP ACUMULADO -323,294.29 -243,754.88 -181,084.99 -129,439.48 -89,487.79

PRD 4.47
 5
675,235.43
286,020.94
182,084.25

5
624,967.95
191,474.92
101,987.13
 ESTUDIO DEL MERCADO / DEMANDA PROYECTADA PARA EL PLAN DE NEGOCIO

Poblacion de Estados Unidos ###

Poblacion de Miami (%) con respecto al total 0.84%
Poblacion de Miami 2,751,796.00
Edad 20 - 54 años 49%
Total de habitantes de Miami entre el rango de Edad de 20 - 54 años 1,353,730.00
Estilo de vida Balanced Optimist 21%
Total de habitantes de 20 - 54 años identificados como Balanced Optmist 284,283
Total de demanda al mes 23,690.28
Punto de equilibrio (Mensual) 5,614.00
Crecimiento de mercado 1.52%
Proyeccion Anual 73102
MERCADO OBJETIVO
DEMANDA PROYECTADA PARA CINCO AÑOS
Demanda del Proyecto Año 1 73,102.00 103.95% CRECIMIENTO
Demanda del Proyecto Año 2 75,989.53 2.51%
Demanda del Proyecto Año 3 77,896.87 1.50%
Demanda del Proyecto Año 4 79,065.32 1.10%
Demanda del Proyecto Año 5 79,935.04

tasa de crecimiento poblacional anual neta es de 2,24% puede depender de varios factores. Pj. El crecim. Del Sector.
 FORMULA ESTADISTICA PARA DETERMINAR EL NUMERO DE ENCUESTAS EN EL ESTUDIO DEL MERCADO

SOLO REEMPLACE LOS VALORES RESALTADOS

TAMAÑO DE MUESTRA MEDIAS :

N = 73,102.00 ### 49153.78 82.92 Tamaño de muestra de:

Z = 1.64 592.7905 (Nº de encuestas a aplicar)
p = 0.5
q = 0.5
d = 0.09

N TOTAL DE LAS UNIDADES DE LA POBLACION SELECCIONADA

Z CONFIANZA DEL 90%
p EJEMPLO: PROPORCION DE MyPES QUE UTILIZAN INDICADORES EN LA TOMA DE DECISIONES ….
YO LE DOY UN 35% … USTED PUEDE MODIFICARLO A LO QUE USTED PIENSA
q 1-p
d ERROR QUE ME PERMITO COMO INVESTIGADOR SE RECOMIENDA … ENTRE 0,03 Y 0,06 .. PERO PODRIA SERA
HASTA 0,10
 1 Ppto de Ventas
Ventas → Cantidad 8300
Precio S/ 130.00
Totales:
2 Ppto de Producción y CVTA
(Costeo Variable)
Poleras y Buzos
Q Kg CU CT
(+) IIPT 0.0000 0
(+) CPT (Qp) 8,300 38.3655 318,434
(=) IDPT 8,300 38.3655 318,434
0% (-) IFPT 20% Qv 0 38.3655 0
(=) CVTA (Qv) 8,300 38.3655 318,434

3 Ppto de Material Directo

Tela de Algodón Organico
Q kg CU CT
(+) IIMD - - -
(+) COMPRAS MD 2,767 39.0000 107,900
(=) IDMD 2,767 39.0000 107,900
0% (-) IFMD 0% - 39.0000 -
(=) MD CONSUMI 2,767 39.0000 107,900
↑
MD Consumi 8,300 0.333333333
Kg

4 Ppto de Mano de Obra Directa

Horas y Costo MOD HRs MOD CU Hrs
Costurero 8,300 0.2667 8.7132
Personal serig 300 0.2667 4.3566
MOD del mes:

5 Ppto de CIF
CIF Variable HRs MOD Costo CIF variable
Tasa CIF var. 8,300 8300 8,300

CIF variable del mes:

Ppto de CPT (Costo de Producción)

 Qp CU CT

MD 1 8,300 23.0000 190,900

MOD 8,300 2.3655 19,634
CIF Variable 8,300 1.0000 8,300
MI 8,300 12.00000 99,600
6 CPT Presupue 8,300 38.3655 318,434
x ARTICULO
 914,407

914,407 Soles

3 Ppto de Material Directo

Tela de Algodón Organico
Q kg CU
(+) IIMD - -
(+) COMPRAS MD 2,128 39.0000
(=) IDMD 2,128 39.0000
(-) IFMD 0% - 39.0000
(=) MD CONSUMI 2,128 39.0000
1 kilo de tela 3,9 metros ↑
0.33333333333 1,3 metros MD Consumi 8,300 0.256410256
Kg

Costo MOD
19,285 horas MOD
349 8h diarias 20 poleras
19,634 0.266666667 HMOD

sto CIF variable

8,300
Por unidad Producida
CIF Variable
Hilo 0.070
Etiquetas 0.150
Empaquetado 0.780
Total 1.000
Algodón Organico
CT
-
83,000
83,000
-
83,000
1 kilo de tela 3,9 metros
0.256410256 1,3 metros
Inversion

Maquinaria: Precio Cantidad Total

Remalladora 2400 2 4800
Cosedora 1750 2 3500
Cortadora 1000 2 2000
10300

Mobiliario Precio Cantidad Total

Escritorio 200 5 1000
Sillas 300 5 1500
Estanterias 220 2 440
2940

Laptops
Precio Cantidad Total
laptop ASUS 2300 4 9200

Moto (Delivery)
Precio Tipo de cambTotal
Honda Cb 300r 5000 3.93 19650

Registro de la empresa
Registro de empresa 650.00
Registro de marca 900.00
1,550.00

Material de Bioseguridad
Extintor 165 3 495
Botiquin 38 1 38
Señales 10 4 40
Cámaras 80 3 240
813

Alquiler
Local 2800
Almacen 6000
8800
SUELDOS NETOS
Gerencia 4600 1
Admin 1700 1
Ventas 1700 1
Delivery 1000 1
Marketing 1400 1
Manufactura 1583 3
1997.17 8
 ARBOL DE DECISIONES

IR 29.50%

ESCENARIO VAN VAN*PROB

OPTIMISTA 30% 526,197.52 157,859.26
MODERADO 30% 397,117.44 119,135.23
PESIMISTA 40% 269,266.69 107,706.68
VAN E 384,701.16

FC MODERADO TODO SE MANTIENE IGUAL

AÑO 0 AÑO 1 AÑO 2

VENTAS 1,608,244.00 1,671,769.64
COSTO DE VENTAS - 1,172,556.08 - 1,218,872.05
GASTOS DE PERSONAL - 181,499.71 - 200,103.43
ALQUILERES - -
OTROS GASTOS - 28,920.00 - 28,920.00
DEPRECIACION - 6,368.24 - 2,648.24
EBIT 218,899.97 221,225.93
IR - 64,575.49 - 65,261.65
DEPRECIACION 6,368.24 2,648.24
FCO 160,692.72 158,612.52

INVERSIONES
MAQUINARIA -
MOBILIARIO - 2,940.00
LAPTOSP - 10,084.75
IMPRESORA - 1,686.44
LICENCIA - 220.00
ACREDITACIÓN - 3,500.00
CTN - 475,627.03 - 18,787.27 - 12,409.80
FCL - 494,058.22 141,905.45 146,202.72

VAN 397,117.44

FC OPTIMISTA 10.50% AUMNETO DE LAS VENTAS

AÑO 0 AÑO 1 AÑO 2

VENTAS 1,777,109.62 1,847,305.45
 COSTO DE VENTAS - 1,295,674.47 - 1,346,853.61
GASTOS DE PERSONAL - 181,499.71 - 200,103.43
ALQUILERES - -
OTROS GASTOS - 28,920.00 - 28,920.00
DEPRECIACION - 6,368.24 - 2,648.24
EBIT 264,647.20 268,780.17
IR - 78,070.93 - 79,290.15
DEPRECIACION 6,368.24 2,648.24
FCO 192,944.52 192,138.26

INVERSIONES
MAQUINARIA -
MOBILIARIO - 2,940.00
LAPTOSP - 10,084.75
IMPRESORA - 1,686.44
LICENCIA - 220.00
ACREDITACIÓN - 3,500.00
CTN - 475,627.03 - 18,787.27 - 12,409.80
FCL - 494,058.22 174,157.25 179,728.46

VAN 526,197.52

FC PESIMISTA 10.4% DISMINUCION DE LAS VENTAS

AÑO 0 AÑO 1 AÑO 2

VENTAS 1,440,986.62 1,497,905.60
COSTO DE VENTAS - 1,050,610.25 - 1,092,109.35
GASTOS DE PERSONAL - 181,499.71 - 200,103.43
ALQUILERES - -
OTROS GASTOS - 28,920.00 - 28,920.00
DEPRECIACION - 6,368.24 - 2,648.24
EBIT 173,588.43 174,124.58
IR - 51,208.59 - 51,366.75
DEPRECIACION 6,368.24 2,648.24
FCO 128,748.08 125,406.06

INVERSIONES
MAQUINARIA -
MOBILIARIO - 2,940.00
LAPTOSP - 10,084.75
IMPRESORA - 1,686.44
LICENCIA - 220.00
ACREDITACION - 3,500.00
CTN - 475,627.03 - 18,787.27 - 12,409.80
FCL - 494,058.22 109,960.81 112,996.26

VAN 269,266.69
 VAN 0
VAN ( E) 384,701.16
PROB*(E(VAN)-VAN)^2 dS 106,689.56
6,006,365,392.41 Z= -3.605799649446
46,249,159.96 Prob. Pérdida 0.02%
5,330,046,802.16 Pron. Gan 99.98%
11,382,661,354.53

DE(VAN) 106,689.56
CV 27.73% PROBABILIDA DE GANAR --> P(VAN>0)
PROBABILIDA DE PERDIDA --> P(VAN<0)
Z=(VAN - E(VAN))/DE(VAN))

AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5

1,713,731.06 1,739,437.02 1,758,570.83
- 1,249,465.73 - 1,268,207.72 - 1,282,158.00
- 210,108.60 - 220,614.03 - 231,644.73
- - -
- 28,920.00 - 28,920.00 - 28,920.00
- 2,648.24 - 2,648.24 - 2,648.24
222,588.48 219,047.03 213,199.85
- 65,663.60 - 64,618.87 - 62,893.96
2,648.24 2,648.24 2,648.24
159,573.12 157,076.40 152,954.13

LIQUIDACIONES
-
1,138.65
705.00
352.50

- 7,602.36 - 5,658.69 520,085.15

151,970.76 151,417.71 675,235.43

ETO DE LAS VENTAS

AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5

1,893,672.82 1,922,077.91 1,943,220.77
 - 1,380,659.64 - 1,401,369.53 - 1,416,784.59
- 210,108.60 - 220,614.03 - 231,644.73
- - -
- 28,920.00 - 28,920.00 - 28,920.00
- 2,648.24 - 2,648.24 - 2,648.24
271,336.34 268,526.11 263,223.20
- 80,044.22 - 79,215.20 - 77,650.84
2,648.24 2,648.24 2,648.24
193,940.36 191,959.15 188,220.59

LIQUIDACIONES
-
1,138.65
705.00
352.50

- 7,602.36 - 5,658.69 520,085.15

186,338.00 186,300.45 710,501.89

NUCION DE LAS VENTAS

AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5

1,535,503.03 1,558,535.57 1,575,679.46
- 1,119,521.30 - 1,136,314.12 - 1,148,813.57
- 210,108.60 - 220,614.03 - 231,644.73
- - -
- 28,920.00 - 28,920.00 - 28,920.00
- 2,648.24 - 2,648.24 - 2,648.24
174,304.89 170,039.19 163,652.92
- 51,419.94 - 50,161.56 - 48,277.61
2,648.24 2,648.24 2,648.24
125,533.19 122,525.86 118,023.55

LIQUIDACIONES
-
1,138.65
705.00
352.50

- 7,602.36 - 5,658.69 520,085.15

117,930.82 116,867.17 640,304.84
 GANAR --> P(VAN>0)
PERDIDA --> P(VAN<0)