UNIVERSIDAD CENTRAL – DESARROLLO CONTABLE IV

PARTE a

Préstamo bancario:

1. La empresa recibe un préstamo bancario del BBVA $50.100.000, a 3 años, con una tasa del
17%efectiva anual pagadero semestre vencido.

a) calcule el valor de la cuota fija.

b) liquide toda la amortización de los intereses, del abono a capital y regístrelo contablemente
hasta el final del periodo del crédito.

Emisión de un instrumento de deuda convertible en acciones (derivado implícito).

El día 31 de octubre 2010, la Sociedad LOPRAM emite un bono convertible con un vencimiento de
5 años. La emisión es por un total de 500 bonos convertibles. Cada bono tiene un valor nominal de
$20.000.000, una tasa de interés cupón de 6% por año y es convertible en 500.000 acciones
ordinarias de la Sociedad LOPRAM. Los bonos convertibles se emiten a la par. El precio por acción
de la Sociedad LOPRAM es $42. Las cotizaciones para bonos similares al emitido por la Sociedad
LOPRAM sin opción de convertibilidad (es decir, bonos con similares flujos de caja de principal e
intereses) indican que pueden ser vendidas por $ 18.000.000.

Pasivos financieros mantenidos para negociar Bonos ( a la par, con descuento y con prima)

La compañía ABC emite bonos en el mercado financiero con las siguientes características, bonos
$20.000.000, tiempo de emisión 8 años, cantidad de Bonos 1000, tasa de rentabilidad de Bonos
16% EA, pagaderos semestre vencido.

Escenario 1 – La empresa ABC ha tenido problemas para emitir bonos, ya que las fluctuaciones del
mercando no son las mejores. El mercado está ofreciendo bonos de similares características a una
tasa del 12%, por lo cual va a ofrecer sus bonos con esta tasa de descuento.

Escenario 2 – La empresa ABC ha tenido gran aceptación para emitir bonos, por las fluctuaciones
del mercando. El mercado está ofreciendo bonos de similares características a una tasa del 18%.

Costo amortizado

Con fecha 1.1.X1 la sociedad X ha obtenido de un entidad bancaria un préstamo a 3 años de $

200.000.000 amortizable mediante anualidades constantes pospagables a tipo de interés variable
de DTF + 1 punto. La revisión del tipo de interés se produce cada año, tras el pago de la cuota
correspondiente.
Los gastos y comisiones de apertura del préstamo ascienden a $ 6.000.000
Contabilizar las operaciones correspondientes a la vida del empréstito, sabiendo que la evolución
del DTF es la siguiente:

año dtf

año 20x1 4.5

año 20x2 4.5
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año 20x3 4.5

PARTE B

Préstamo bancario:

1. La empresa recibe un préstamo bancario del BBVA $50.100.000, a 3 años, con una tasa del
17%efectiva anual pagadero semestre vencido.

a) calcule el valor de la cuota fija.

b) liquide toda la amortización de los intereses, del abono a capital y regístrelo contablemente
hasta el final del periodo del crédito.

Emisión de un instrumento de deuda convertible en acciones (derivado implícito).

El día 31 de octubre 2010, la Sociedad LOPRAM emite un bono convertible con un vencimiento de
5 años. La emisión es por un total de 500 bonos convertibles. Cada bono tiene un valor nominal de
$20.000.000, una tasa de interés cupón de 6% por año y es convertible en 500.000 acciones
ordinarias de la Sociedad LOPRAM. Los bonos convertibles se emiten a la par. El precio por acción
de la Sociedad LOPRAM es $42. Las cotizaciones para bonos similares al emitido por la Sociedad
LOPRAM sin opción de convertibilidad (es decir, bonos con similares flujos de caja de principal e
intereses) indican que pueden ser vendidas por $ 18.000.000.

Pasivos financieros mantenidos para negociar Bonos ( a la par, con descuento y con prima)

La compañía ABC emite bonos en el mercado financiero con las siguientes características, bonos
$20.000.000, tiempo de emisión 8 años, cantidad de Bonos 1000, tasa de rentabilidad de Bonos
16% EA, pagaderos semestre vencido.

Escenario 1 – La empresa ABC ha tenido problemas para emitir bonos, ya que las fluctuaciones del
mercando no son las mejores. El mercado está ofreciendo bonos de similares características a una
tasa del 12%, por lo cual va a ofrecer sus bonos con esta tasa de descuento.

Escenario 1 – La empresa ABC ha tenido gran aceptación para emitir bonos, por las fluctuaciones
del mercando. El mercado está ofreciendo bonos de similares características a una tasa del 18%.

A - La sociedad X realiza el 1.1.X7 una emisión de bonos no cotizados cuyas condiciones son las
siguientes:

- Valor de emisión: 26.000.

- Valor de reembolso: 26.250.
- Fecha de reembolso: 1.1.X9
- Gastos de emisión: 500 u.m.
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- Interés anual: cupón de 750 u.m. (unidad monetaria)

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PARTE C

Costo amortizado

Con fecha 1.1.X1 la sociedad X ha obtenido de un entidad bancaria un préstamo a 3 años de $

200.000.000 amortizable mediante anualidades constantes pospagables a tipo de interés variable
de DTF + 1 punto. La revisión del tipo de interés se produce cada año, tras el pago de la cuota
correspondiente.
Los gastos y comisiones de apertura del préstamo ascienden a $ 6.000.000
Contabilizar las operaciones correspondientes a la vida del empréstito, sabiendo que la evolución
del DTF es la siguiente:

año dtf

año 20x1 4.5

año 20x2 4.5
año 20x3 4.5

Emisión de un instrumento de deuda convertible en acciones (derivado implícito).

El día 31 de octubre 2010, la Sociedad LOPRAM emite un bono convertible con un vencimiento de
5 años. La emisión es por un total de 500 bonos convertibles. Cada bono tiene un valor nominal de
$20.000.000, una tasa de interés cupón de 6% por año y es convertible en 500.000 acciones
ordinarias de la Sociedad LOPRAM. Los bonos convertibles se emiten a la par. El precio por acción
de la Sociedad LOPRAM es $42. Las cotizaciones para bonos similares al emitido por la Sociedad
LOPRAM sin opción de convertibilidad (es decir, bonos con similares flujos de caja de principal e
intereses) indican que pueden ser vendidas por $ 18.000.000.

Pasivos financieros mantenidos para negociar Bonos ( a la par, con descuento y con prima)

La compañía ABC emite bonos en el mercado financiero con las siguientes características, bonos
$20.000.000, tiempo de emisión 8 años, cantidad de Bonos 1000, tasa de rentabilidad de Bonos
16% EA, pagaderos semestre vencido.

Escenario 1 – La empresa ABC ha tenido problemas para emitir bonos, ya que las fluctuaciones del
mercando no son las mejores. El mercado está ofreciendo bonos de similares características a una
tasa del 12%, por lo cual va a ofrecer sus bonos con esta tasa de descuento.

Escenario 1 – La empresa ABC ha tenido gran aceptación para emitir bonos, por las fluctuaciones
del mercando. El mercado está ofreciendo bonos de similares características a una tasa del 18%.

A - La sociedad X realiza el 1.1.X7 una emisión de bonos no cotizados cuyas condiciones son las
siguientes:

- Valor de emisión: 26.000.

- Valor de reembolso: 26.250.
- Fecha de reembolso: 1.1.X9
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- Gastos de emisión: 500 u.m.

- Interés anual: cupón de 750 u.m. (unidad monetaria)
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TALLER OBLIGACIONES FINANCIERAS

A - Préstamo bancario:
La empresa recibe un préstamo bancario de $12.000.000, a 24 meses, con tasa del 18%EA:
a) calcule la cuota fija mediante la fórmula CF
b) amortización mensual vencida
b) liquide la amortización de los dos primeros meses del capital y el pago de interés.
c) determine el valor del préstamo a corto largo plazo, partiendo que el crédito se toma el 01 de
septiembre y la empresa está realizando el cierre de información financiera de este año el 31 de
diciembre.

B - Préstamo bancario:
La empresa recibe un préstamo bancario de $19.500.000, a 12 meses, con tasa de interés mensual
del 8% Nominal Mes Anticipado
a) calcule la cuota variable
b) liquide toda la amortización de los intereses, del abono a capital y regístrelo contablemente los
tres primeros meses
c) determine el valor del préstamo a corto largo plazo, partiendo que el crédito se toma el 01 de
Marzo y la empresa está realizando el cierre de información financiera de este año el 31 de
diciembre

C- Préstamo Bancario
La compañía ABC adquiere un crédito con las Villas a una tasa del 18%EA, pagadero en 1 año por
valor de $20.000.000 amortización trimestral vencida, Se Pide:
1- Calcule la cuota fija
2- realizar la amortización de los pagos del crédito cada trimestre de los primeros 6 meses
3- Registrar contablemente el pago de los intereses
4- Después del pago de la segunda cuota, realiza un abono del 50% del saldo de la deuda, y el
banco realiza un ajuste y vuelve a calcular la cuota fija para las dos siguientes cuotas con la
misma tasa de interés.
5- Registrar contablemente los pagos de capital cada Trimestre y el abono de capital.

D - Préstamo bancario:
1. La empresa recibe un préstamo bancario del BBVA $50.100.000, a 7 años, con una tasa del
17%EA.
a) calcule el valor de la cuota fija
b) liquide toda la amortización de los intereses, del abono a capital y regístrelo contablemente
hasta el final del periodo del crédito
c) con amortizaciones semestre vencido
d) En la cuota 6 se realizar un abono extraordinario a capital, refleje el respectivo asiento contable,
se realiza a partir de este abono VALOR ABONO DE CAPITAL 10.000.000, se liquida nuevamente
el préstamo (calcular cuota fija nuevamente)
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E - Realizar los siguientes análisis:

1 - La sociedad pollitos ltda, obtuvo un préstamo del Banco BBVA por valor de $20.000.000 a 3
años, con intereses pagaderos trimestre vencido del 20%EA. Con los anteriores Datos:
1- Calcular la cuota fija
2- Elaborar la tabla de amortización trimestral.
3- Contabilizar la obligación y descontar por concepto de papelería el 0.1% y el 0.5% por
seguro de vida del representante legal de la sociedad sobre el valor del crédito.
4- Realizar las causaciónes de las cuotas del primer año
5- Determinar el pago del servicio de la deuda del préstamo (interés).

2 - La sociedad pollitos ltda, obtuvo un préstamo del Banco Santander por valor de $20.000.000 a
3 años, con intereses pagaderos semestre anticipado del 20.5%EA.Con los anteriores Datos:
1- Calcular la cuota fija
2- Elaborar la tabla de amortización semestral.
3- Contabilizar la obligación y descontar por concepto de papelería el 0.1% y el 0.5% por
seguro de vida del representante legal de la sociedad sobre el valor del crédito.
4- Realizar las causaciónes de las cuotas del primer año
5- Determinar el pago del servicio de la deuda del préstamo (interés).
Como Punto adicional deberá determinar cual opción de préstamo le conviene tomar a la sociedad
Pollitos ltda.

F - . Realizar las siguientes análisis:

La sociedad el maicito sa, esta estudiando un opción de préstamo para ampliar la bodega de sus
instalaciones en el Municipio de Girón Santander con el Banco Popular por valor de
$1.500.000.000 10 años con amortización mensual vencida con una tasa del 16% tasa efectiva
anual. De igual manera se tiene otro estudio de crédito que le ofrece las mismas características
del préstamo pero este Banco le ofrece una tasa 16.5%efectiva anual con amortización anticipada
semestral. Con los datos anteriores:
1- Calcular el interés periódico, de todo el prestamo
2- Elaborar la tabla de amortización en ambos casos .
3- Contabilizar la obligación y descontar por concepto de papelería el 0.6% y el 1% por seguro
de vida del representante legal de la sociedad sobre el valor del crédito.
4- Realizar el registro contable de las primeras 10 cuotas de ambos prestamos, y evidenciar
el efecto del diferido (interés).
5- Determinar cuál de las dos opciones es más favorable desde el punto de vista financiero y
desde el punto de vista de flujo de caja de la empresa.