FACULTAD DE CIENCIAS CONTABLES, FINANCIERAS Y

ADMINISTRATIVAS
ESCUELA PROFESIONAL DE CONTABILIDAD

TEMA:
TRATAMIENTO CONTABLE DE LOS VALORES: CHEQUES, LETRA DE
CAMBIO, PAGARÉS Y CARTAS FIANZA
ASIGNATURA:
PERITAJE CONTABLE Y JUDICIAL
DOCENTE:
GUTTIERREZ REMON, HECTOR FLAVIO
INTEGRANTES:
BAUTISTA CISNEROS JHOSELYN
ESPINOZA MENDOZA, WRANGLER
FERNANDEZ HUAMAN, YOLANDA
HUARACA CUSIHUAMAN MAYUMI
LÓPEZ LÓPEZ, MARIA DE LOS ANGELES ABIGAIL
MUÑOZ PEREZ DIEMER DEAN
SOTO CHOQUECAHUA, MELVA IDIANA
GRUPO:
B
CICLO:
IX
AYACUCHO-PERÚ
2019
CONTENIDO
I. INTRODUCCIÓN .......................................................................................................................... 3
II. MARCO TEORICO ....................................................................................................................... 4
2.1 Títulos valores ..................................................................................................................... 4
2.1.1 Concepto ...................................................................................................................... 4
2.1.2 Principales funciones.................................................................................................... 4
2.1.3 Circulación de los títulos valores .................................................................................. 5
2.1.4 Clases de Endoso .......................................................................................................... 6
2.2 Tipos de títulos valores ....................................................................................................... 6
2.2.1 Cheque ......................................................................................................................... 6
2.2.2 La letra de cambio ........................................................................................................ 8
2.2.3 Pagares ....................................................................................................................... 10
2.2.4 Carta fianza................................................................................................................. 11
2.3 Tratamiento contable de títulos valores ........................................................................... 12
2.3.1 Definición ................................................................................................................... 12
2.3.3 ¿Cómo se puede contabilizar un pagaré? .................................................................. 16
III. CONCLUSIONES ...................................................................................................................... 17
IV. BIBLIOGRAFÍA ......................................................................................................................... 18
I. INTRODUCCIÓN

Los títulos valores están regulados en nuestro país por la Ley n. º 27287 promulgada el

17 de junio del 2000 y publicada en el Diario Oficial el 19 del mismo mes y año por el

presidente de la República, ALBERTO FUJIMORI. La ley presente se subdivide en dos

libros: el primero de Parte general y el segundo de Parte especial; en ellos se presentan

secciones y títulos que dan mayores explicaciones sobre los títulos valores.

Los títulos valores en el Perú, vemos que desde marzo de 1968 y hasta octubre del 2000

se ejerció la Ley n. º 16587 de títulos valores, aunque algunos títulos no eran considerados

como tal ya que presentaban distintos mecanismos como en el caso del warrant y las

acciones; el primero estaba incluido en el Decreto Legal n.º 2763 y las segundas, en el

Decreto Legal n.º 861 de la Ley de mercado de valores. Asimismo, de acuerdo con el

libro Cajeros IFB para bancos y empresas de la Institución de Formación Bancaria, “en

el Perú, a partir del 17 de octubre del 2000, entró en vigencia la Ley n. º 27287 que reúne

de forma ordenada, clara y sistemática, en un solo cuerpo legal, todos los títulos valores

contemplados por nuestro ordenamiento jurídico” (2010, p. 224). Cabe señalar que los

documentos de esta Nueva Ley de Títulos Valores están en concordancia con las leyes ya

establecidas en el país, como, por ejemplo, la Ley General del Sistema Bancario, la Ley

de Mercado de Valores, el Código Civil, la Ley General de Sociedades, entre otras.

I. II. MARCO TEORICO

2.1 Títulos valores

2.1.1 Concepto

Según (Villanueva, 2012) de manera genérica, los Títulos Valores es, un documento que

representa o contiene derechos patrimoniales, lo cual les confiere carácter de instrumentos

con contenido económico, el destino a que están dedicados, o sea, a la circulación, es

decir que están hechos para movilizar valores. Su carácter formal, o sea, que deben

otorgarse de conformidad con las prescripciones legales que les imponen determinados

requisitos. Se puede señalar a los títulos valores como materiales o físicos que se

manifiestan a través de soportes de papel denominados documentos; también pueden ser

desmaterializados, plasmados en anotación en cuenta y registrados en la Institución de

Compensación y Liquidación de Valores.

Entre los principios de los títulos valores podemos mencionar: cheques, letra de cambio,

pagarés y cartas fianza

2.1.2 Principales funciones

Según (BBVA, s.f.)

 Los títulos valores han servido históricamente y aún continúan sirviendo

como instrumento de traslado de dinero.

 Además sirven como instrumento de crédito a corto y medio plazo.

Por ello, si vuestra intención es efectuar de una manera rápida el cobro de un coche, un

cheque, por ejemplo, es una buena opción. Como hemos dicho el título valor incorpora

un derecho, el cual, tiene una serie de características:

  Literalidad. Se lleva a cabo el derecho tal y como se establece en el documento.

Si establece que se va a pagar 2.000 euros en 30 días, pues se tiene que hacer así.

 Autonomía, en el sentido de al nuevo adquirente le corresponde un derecho

totalmente independiente de las relaciones de carácter personal que hubieran

podido existir entre los anteriores titulares del documento y el deudor. Si el título

valor primeramente contiene un derecho de crédito, y posteriormente pasa a otra

mano, ese derecho de crédito “caduca”, y nace un nuevo derecho, por ejemplo, de

obligación.

 Legitimación por la posesión. El título valor otorga a su poseedor la legitimidad

para ejercer el derecho que en él se contiene. Si no lo posee, no queda legitimado.

2.1.3 Circulación de los títulos valores

los títulos valores pueden contener la cláusula “al portador” y el legítimo tenedor será

aquel que lo tenga en su poder; para transferir el poder solo es necesaria una entrega

común denominada tradición, y en caso de que se inscriba un nombre no generará ninguna

responsabilidad, salvo que se especifique claramente que es un obligado. a pesar de que

cualquiera que tenga en su poder el título lo puede cobrar, es necesario que se identifique

con su nombre, su DOI y su firma.

Los títulos valores también pueden contener la cláusula “a la orden” en la cual se indica

el nombre del beneficiario (legítimo titular); si no se establece lo contrario, este título

valor se puede transferir a través del endoso. El endoso manifiesta que “el cedente o

transfiriente (sic) tiene la obligación de entregar el título al cesionario o adquiriente” (ltv,

2000, art. 27); en este artículo se expresa que el endoso se puede hacer mediante otro

mecanismo además del físico. Como ya se manifestó en el esquema anterior, si se omite

el nombre es un endoso en blanco, si se omite la clase es un endoso de propiedad y si se

omite la fecha, se dará tiempo máximo; el resto no se omite.

2.1.4 Clases de Endoso

Endoso de propiedad: opera con la entrega física en la cual se señala la indicación de

"páguese a la orden de..." o alguna similiar o al omitir, se sobreentiende este endoso.

Endoso en garantía: se da cuando el endosatario recibe el título como prenda de

cumplimiento de alguna obligación que tenga el endosante (quien entrega). el endosatario

puede cobrarlo.

Endoso de procuración: otorga un poder que permite al endosatario (quien lo recibe) a

que pueda presentar el título para cobrarlo. Presenta la cláusula "en procuración", "en

cobranza" u otra similar

Endoso en fideicomiso: mediante este endoso se trasmite el dominio fiduciario del título

valor a favor del fiduciario, con las cláusulas "endosado en fideicomiso".

2.2 Tipos de títulos valores

2.2.1 Cheque

Janhil (2015) menciona en su concepto y caracteres jurídicos del cheque. La ley general

de títulos y operaciones de crédito vigente, no define al cheque, sino que se limita, como

lo hacen también la ley uniforme sobre el cheque aprobada en Ginebra y las legislaciones

nacionales que la han aceptado o imitado, a establecer sus presupuestos, requisitos y

caracteres jurídicos. Han definido como "un título cambiario, a la orden o al portador,

literal, formal, autónomo y abstracto que contiene la orden incondicional, dirigida a un

banquero, en poder del cual el librador tiene fondos disponibles suficientes, que vincula

solidariamente a todos los signatarios y que está provisto de fuerza ejecutiva” Gvillalobos

(2015).

Cheque Documento literal que contiene

 Orden incondicional de pago.

  Dada por una persona (Librador).

 A una Institución de crédito (Librado).

 De pagar a la vista.

 A un tercero o al portador (Beneficiario), Una cantidad de dinero.

Requisitos para el libramiento

 Solo se libra contra una institución de crédito.

 Solo puede librar la persona que tenga celebrado un contrato de depósito de dinero

a la vista en cuenta corriente de cheques, con el banco librado.

 Solo se puede librar cuando el librador tenga fondos suficientes en su cuenta.

Requisitos del cheque

 Mención de ser cheque insertada en el documento.

 Lugar y Fecha de Expedición.

 Orden incondicional de pagar una suma determinada de dinero.

 Nombre del librado.

 Lugar del pago.

 Firma del librador.

Tipos de cheque

 cruzado: Cheque nominativo cruzado en su adverso por dos líneas paralelas las

cuales indican que ese cheque sólo puede ser cobrado por otra institución de

crédito. Cruzamiento General. Entre líneas no se anota la denominación de

ninguna institución de crédito y puede depositarse en cualquier banco.

 para abono en cuenta: Cheque nominativo en el que se anota dicha cláusula, que

prohíbe al banco el cheque en efectivo y solo puede recibirlo para abono en cuenta.

El cheque no es negociable a partir de la inserción de la cláusula

  certificado: El librador de un cheque nominativo le solicita al banco librado, al

momento de expedir el cheque que lo certifique, declarando que existen fondos

suficientes para cubrir el importe. Es una anotación del banco en el cheque, firma

o por los autorizados para ello. No es negociable, solo puede endosarse a una

institución de crédito para su cobró.

 de caja: Instrumento de pago de mayor para beneficiario respecto a la existencia

de fondos.

 solo la puede expedir una institución de crédito a su propio cargo.

 Nominativo y no negociable.

 de viajero: Igual que un cheque nominativo. Emitido por la oficina matriz de un

banco a sus propios cargo y luego es vendido por sucursales. Agencias del banco

 de ventanilla: Cheque de emergencia puesto al servicio del cliente del banco,

cuando necesita retirar fondos una cuenta habiente de su cuenta y no tiene

chequera la sucursal libra un cheque de ventanilla para prestárselo.

 posfechados: Se inserta una fecha posterior a la que se libra, pretendiendo

acentuar al tomador que no habrá fondos sino hasta ese día que aparece en el texto.

 giro bancario: Orden de pago de sucursal a sucursal o sucursal corresponsal de

pagar a una persona en otro lugar.

2.2.2 La letra de cambio

La letra de cambio, denominada en nuestro país "giro", es un documento mercantil que

contiene una promesa u obligación de pagar una determinada cantidad de dinero a una

convenida fecha de vencimiento. Y constituye una orden escrita, mediante el cual una

persona llamada Librador, manda a pagar a su orden o a la otra persona llamada Tomador

o Beneficiario, una cantidad determinada, en una cierta fecha, a una tercera persona

llamada Librado.
Personas que intervienen en una letra de cambio

1. El Librado o girado: la persona a la que se da la orden de pago (quien debe pagar),

es el destinatario de la orden dada por el librador. El Código de Comercio requiere

que en la Letra de Cambio se diga el nombre del Librado, es decir, el nombre del que

debe pagar (Art. 410, Ord. 3).

2. El Librador o Girador: la persona que ordena hacer el pago. En el Código de

Comercio se exige que la letra de cambio lleve su firma (Art. 410, Ord. 3).

3. El Beneficiario o Tomador: es aquel a cuya orden debe hacerse el pago de la suma

ordenada por el Librador. Es necesario que en la letra se indique el nombre del

beneficiario o tomador; en nuestro derecho no es válida la Letra al Portador, es

imprescindible expresar el nombre de una persona como beneficiaria (Art. 410, Ord.

6)

4. El Fiador o Avalista: la persona que garantiza el pago de la letra.

Parte legal

La Letra de Cambio debe contener los siguientes requisitos como indispensables

(Artículo 410 del Código de Comercio):

1) La denominación de Letra de Cambio inserta en el mismo texto del Título y

expresado en el mismo idioma empleado en la redacción del documento.

2) La orden pura y simple de pagar una suma determinada.

3) Nombre del que debe pagar (Librado).

4) Indicación de la fecha de vencimiento.

5) Lugar donde el pago debe efectuarse.

6) Nombre de la persona a cuyo cargo debe efectuarse el pago (Beneficiario o

Tomador).

7) Fecha y lugar donde se emitió la letra.

 8) La firma del que gira la letra (Librador).

2.2.3 Pagares

Es un título valor o instrumento financiero muy similar a la letra de cambio y se usa,

principalmente para obtener recursos financieros. Documento escrito mediante el cual

una persona se compromete a pagar a otra persona o a su orden una determinada cantidad

de dinero en una fecha acordada previamente. Los pagarés pueden ser al portador o

endosables, es decir, que se pueden transmitir a un tercero AVALOS (2016). Los pagarés

pueden emitirlos individuos particulares, empresas o el Estado; aunque este instrumento

de crédito se suele usar entre banqueros y compañías de financiamiento, en las relaciones

con sus clientes cuando precisan efectivo para operaciones, generalmente a corto o

mediano plazo.

Características:

 Es un título con categoría de crédito, integrante de la trilogía famosa de estos

efectos (junto con la letra de cambio y el cheque); y constituye, por tanto, la especie

fundamental de los títulos valores. El derecho que incorpora es un derecho de crédito

(no real, ni mixto, ni de participación, etc.).

 Es un título formal, porque la ley determina los requisitos que debe llenar a objeto

de su vigencia y consiguiente validez. Y lo hace de forma imperativa: "El pagaré

debe contener… “las menciones que señala la norma, característica que suple una

declaración expresa de nulidad para el caso de infracción. De modo que si tales

requisitos no están presentes, el título carece de efectos cambiarios.

 Circula por endoso: Forma característica de transmitir los títulos "a la orden". Por

su parte, la letra de cambio puede contener la cláusula no a la orden, en cuyo caso no

es transmisible sino en la forma y con los efectos de una cesión ordinaria (Art. 419,

ap., 1°); transformándose, por tanto, el título en nominativo.

Requisitos del Pagaré

 La denominación del pagaré.

 La indicación de lugar y la fecha de su emisión.

 La promesa incondicional de pagar una cantidad determinada de dinero.

 El nombre de la persona a quien o a la orden de quien debe hacerse el pago.

 La indicación de su vencimiento único de los vencimientos parciales en casos

señalados en el siguiente párrafo.

 La indicación de lugar de pago y/o en casos previstos por el art. 53°, la forma como

ha de efectuarse este.

 El nombre, el número de documento oficial de identidad y firma del emitente, quien

tiene la calidad de obligado principal.

Clases del Pagaré

 Pagaré a la orden: indica el nombre de la persona determinada quien es su legítimo

titular. Se transmite por endoso y consiguiente la entrega del título valor.

 Pagaré al portador: Otorga la calidad desde título de los derechos que representa a

su legítimo poseedor. Para su transmisión no se requiere de más formalidad que su

simple tradición o entrega.

 Pagaré Nominativo: Es emitido a favor a nombre de persona determinada, quien es

su titular. Se transmite por donación de derechos. Estos últimos carecen de la cláusula

"a la orden" y si se consigna no lo convierte en título valor endosable.

2.2.4 Carta fianza

Un contrato de garantía de cumplimiento de pago de un tercero, firmado entre un banco,

o entidad financiera, y el deudor. Este es representado en un documento emitido por dicho

banco a favor de un acreedor. Esta carta garantiza que si el deudor no puede pagar

sus obligaciones, el banco se hará cargo.

Características

 Se puede otorgar Cartas Fianza puntuales o líneas de Carta Fianza.

 Vigencia hasta un año, renovable al vencimiento por un período mayor o igual, previa

evaluación.

 Puede ser en nuevos soles o dólares.

 Es solidaria ya que el acreedor puede accionar contra el deudor principal o el fiador.

 Es irrevocable y de realización automática: debe hacerse efectiva al beneficiario si lo

solicita dentro del plazo de vigencia.

Requisitos para obtener una carta fianza

 Ser cliente del fiador: se requiere tener una cuenta corriente en la entidad donde se

solicite el servicio.

 Contar con una Línea de Crédito aprobada para este servicio. Todas las operaciones

de Carta Fianza deberán obligatoriamente estar respaldadas por una línea de crédito.

 Llenar la solicitud de Carta Fianza.

 Llenar Pagaré a favor del fiador.

 Contar con el Contrato Marco para Emisión de Cartas Fianza debidamente firmado.

 Presentar los documentos que el fiador solicite.

2.3 Tratamiento contable de títulos valores

2.3.1 Definición

La Cuenta 45 “Obligaciones Financieras” agrupa las subcuentas que representan

obligaciones por operaciones de financiación que contrae la empresa con instituciones

financieras y otras entidades no vinculadas, y por emisión de instrumentos financieros de

deuda.

También incluye las acumulaciones y costos financieros asociados a dicha financiación y

otras obligaciones relacionadas con derivados financieros.

2.3.2 Nomenclatura

La cuenta en análisis está compuesta por las siguientes subcuentas, divisionarias y

subdivisionarias:

451 Préstamos de instituciones financieras y otras entidades

4511 Instituciones financieras

4512 Otras entidades

452 Contratos de arrendamiento financiero

453 Obligaciones emitidas

4531 Bonos emitidos

4532 Bonos titulizados

4533 Papeles comerciales

4539 Otras obligaciones

454 Otros Instrumentos financieros por pagar

4541 Letras

4542 Papeles comerciales

4543 Bonos

4544 Pagarés

4545 Facturas conformadas

4549 Otras obligaciones financieras

455 Costos de financiación por pagar

4551 Préstamos de instituciones financieras y otras entidades

45511 Instituciones financieras

45512 Otras entidades

4552 Contratos de arrendamiento financiero

4553 Obligaciones emitidas

 45531 Bonos emitidos

45532 Bonos titulizados

45533 Papeles comerciales

45539 Otras obligaciones

4554 Otros instrumentos financieros por pagar

45541 Letras

45542 Papeles comerciales

45543 Bonos

45544 Pagarés

45545 Facturas conformadas

45549 Otras obligaciones financieras

456 Préstamos con compromisos de recompra

Subcuentas

El contenido de cada una de las subcuentas que conforman esta cuenta es la siguiente:

• Subcuenta 451 Préstamos de instituciones financieras y otras entidades:

Incluye operaciones de préstamos en general obtenidos de bancos y otras

instituciones.

• Subcuenta 452 Contratos de arrendamiento financiero:

Contiene préstamos obtenidos bajo la modalidad de arrendamiento financiero, los

que están relacionados con los activos adquiridos (Inversión inmobiliaria e

Inmuebles, maquinaria y equipo).

• Subcuenta 453 Obligaciones emitidas:

Agrupa obligaciones por concepto de deuda emitida para la consecución de

fondos, tales como papeles comerciales y bonos corporativos.

• Subcuenta 454 Otros instrumentos financieros por pagar:

 Incluye obligaciones por concepto de letras; papeles comerciales; bonos; pagarés,

entre otros, que la empresa ha adquirido.

• Subcuenta 455 Costos de financiación por pagar:

Acumula todos los costos de financiación relacionados con obligaciones

financieras contraídas de acuerdo con las subcuentas precedentes, tales como:

intereses, comisiones, costos de reestructuración de deuda, legales y costos

incrementales relacionados con la obligación financiera contraída.

• Subcuenta 456 Préstamos con compromisos de recompra:

Registra las obligaciones contraídas con terceros referidas a préstamos obtenidos

dando a cambio valores en garantía (con pacto de recompra), los que son

readquiridos en plazos y condiciones predeterminados.

A tener en cuenta

a) Reconocimiento

Los préstamos de instituciones financieras y otros instrumentos financieros por pagar se

reconocen al valor razonable, que es generalmente igual al costo.

Después de su reconocimiento inicial se medirán al costo amortizado, utilizando la tasa

de interés efectiva.

b) Operaciones en Moneda Extranjera

Las cuentas en moneda extranjera pendientes de pago a la fecha de los estados financieros,

se expresarán al tipo de cambio aplicable a las transacciones a dicha fecha.

Para estos efectos se utilizará el Tipo de cambio promedio ponderado venta cotización de

oferta y demanda que corresponde al cierre de operaciones de la fecha del balance general,

de acuerdo con la publicación que realiza la Superintendencia de Banca, Seguros y

Administradoras Privadas de Fondos de Pensiones

Importante

Los activos dados en garantía se registran en cuentas de orden: subcuenta 012 Valores y

bienes entregados en garantía.

2.3.3 ¿Cómo se puede contabilizar un pagaré?

El pagaré en contabilidad se refleja como un efecto comercial, igual que la letra de

cambio, asignándose a las cuentas de clientes o proveedores previstas para ello.

Para saber cómo contabilizar un pagare hay que distinguir la posición de cada parte. El

título lo emite y firma el deudor, asumiendo la promesa firme de pagar una factura. En él

indicará el nombre del beneficiario, el importe que ha de pagar y el vencimiento del

pagaré, es decir, la fecha y lugar donde se realizará el pago.

Si una empresa recibe un pagaré bancario en contabilidad lo puede reflejar como un

derecho con más garantías (aplicando una subcuenta específica) porque el cliente lo habrá

emitido con el formato y el respaldo de su banco.

La contabilidad del pagaré debe registrar cada movimiento producido en su fecha

correspondiente, tanto por parte del emisor del documento como del que lo recibe.
II. III. CONCLUSIONES

1. Tanto la Letra de Cambio como el Pagaré son documentos de crédito de mucha

importancia para realizar las transacciones legales en cualquier país.

En Venezuela, esas transacciones tienen su base legal en el Código de Comercio

Vigente, en donde se estipula todo lo referente a las mismas.

2. Una letra de cambio o pagaré pasan a formar parte de los Efectos a Cobrar o

Efectos a Pagar, según sea el caso, del Balance General y para lo cual tienen una

forma muy específica de presentación, al momento de realizarse la transacción,

cuando son enviados al cobro o al descuento o cuando son simplemente

cancelados.

3. Estos documentos de crédito son mucha importancia ya que los mismos

conforman una garantía de recuperación del valor de la prestación de un servicio o

de la venta de algún bien, ya sea mueble o inmueble; puesto que mediante su

emisión, el tomador puede recurrir a fuentes legales establecidas, como ya se dijo

en el Código de Comercio, para hacer efectivo su pago.

4. Es muy importante saber todo lo relacionado al cheque ya que es un documento

esencial en la sociedad tanto civil como mercantil, ya que se utiliza diariamente

en diversas circunstancias y con diversos propósitos.

5. Aunque la mayoría de las veces, he conocido gente que hace los cheques posta

datados y eso no me parece bien ya que de cierto modo es un arma de doble filo

en cuanto a las fechas de cobro y expedición del mismo.

IV. BIBLIOGRAFÍA

AVALOS, A. (03 de junio de 2016). El pagaré - Legislación comercial. Obtenido de

monografias.com: https://www.monografias.com/trabajos99/pagare-legislacion-
comercial/pagare-legislacion-comercial.shtml

BBVA. (s.f.). www.bbva.com. Obtenido de www.bbva.com:

https://www.bbva.com/es/finanzas-para-todos-los-titulos-valores-letra-de-cambio-
cheque-y-pagare/

janhil_hyde. (12 de julio de 2015). El cheque. Obtenido de monografias.com:

https://www.monografias.com/trabajos10/cheq/cheq.shtml

Villanueva Haro, B. (2012). Los títulos valores en el Perú. Mercatoria, 11(2), 2. Obtenido de
file:///C:/Users/MiLaptop/Downloads/Dialnet-LosTitulosValoresEnElPeru-4190323.pdf