UNIVERSIDAD NACIONAL AGRARIA

“Por Un Desarrollo Agrario Integral y Sostenible”

DIRECCION DE DOCENCIA

Módulo de Matemáticas Financieras.

Facultad de Desarrollo Rural.
 UNIDAD I: INTERES SIMPLE Y COMPUESTO.

1.1- Introducción.

1.2 - Importancia de las Matemáticas Financieras.

1.3 - Descuento.

1.4 - El interés en el Mercado de dinero y su Impacto en

la Economía Nacional.
 OBJETIVO GENERAL DEL MÓDULO.
Comprender los distintos planteamiento y operaciones
Financieras que se Aplican en el Mercado , Modelando los
diversos procedimientos y a la vez saber aplicar: Normas, Leyes
y Reglamentos del Sistema Financiero que rigen el País.
OBJETIVO S ESPECÍFICOS.
1- Investigar los conceptos y herramientas necesarias para
comprender y calcular el valor del dinero en el tiempo.

2- proporcionar la posibilidad de su aplicación en operaciones

bancarias o bursátiles, en temas económicos y en muchas áreas
que impliquen finanzas, permitiendo al administrador financiero
tomar decisiones acertadas con rapidez y oportunidad.
 INTRODUCCIÓN.
En los tiempos modernos todo mundo aspira a lograr el máximo
beneficio como vendedor y comprador y los más atractivos
rendimientos como inversionista, las matemáticas financieras se
han constituido en una de las áreas más útiles e interesantes de la
matemática aplicada.

La realidad financiera y comercial en nuestros países demanda

cada vez más un mayor número de profesionales y personal
capacitado para asesorar y dar orientación apropiada a quienes
disponen de capitales para invertir y ponerlos a generar intereses
y otros beneficios, así como a quienes se ven en la necesidad de
conseguir dinero prestado ya sea en efectivo, en bienes o en
servicios.
Un tema fundamental de las Matemáticas
Financieras básicas es el que se deriva de transacciones
donde intervienen varias sumas de dinero. Dentro de
estas operaciones surgen elementos que permiten
abreviar las relaciones cuando estas sumas son iguales y
se dan en los mismos intervalos de tiempo.

La mayoría de créditos comerciales, tarjetas de crédito,

cuotas de ahorro programado, entre otras, son
aplicaciones concretas que serán abordadas en este
fascículo. Para ello, se analizarán diferentes variaciones
en los plazos, tasas de interés e intenciones de consolidar
información en diferentes momentos de la serie de
pagos.
A estos profesionales: Administradores, Agrónomos,
Contadores, Economistas, hombres y mujeres de
negocios en general con el fin de mostrar, de forma
clara, sencilla y accesible, los procedimientos y las
técnicas que nos permiten conocer cómo el dinero
pierde o cambia su valor y capacidad de compra con el
paso del tiempo; decimos esto porque es posible
asegurar que el estudio de la matemática de financiera
se reduce a ello: aprender cómo utilizar de manera
correcta las herramientas y la metodología para
trasladar, en el tiempo y de forma simbólica, los
capitales y los montos que intervienen en cualquier
operación de carácter financiero y comercial.
ESTRUCTURA CONCEPTUAL.
 Objetivo: Identificar y Calcular los elementos que intervienen en el
interés simple.

Podríamos pensar de manera hipotética en un país donde se

manejara solamente dinero en efectivo. En ese lugar
imaginario, todas las transacciones deben liquidarse en
moneda contante y sonante y las personas tienen que
guardar sus ahorros debajo del colchón. Una economía de
esta naturaleza no solamente resulta incómoda y peligrosa,
sino además muy ineficiente.
Por eso, todas las economías modernas trabajan con
créditos, es decir, en la confianza de que, al prestar o
facilitar bienes, servicios o dinero, posteriormente serán
pagados.
De hecho, la palabra “Crédito” viene del latín
“credere” que significa creer o confiar; entonces, la
mayoría de las transacciones se realizan con
base en la confianza. Ahora bien, cuando se usa un
Bien ajeno con propósitos lucrativos, es necesario pagar una
cantidad de dinero por ese uso; pero si se trata de bienes
comunes, a ese pago se le denomina alquiler o renta; en el ámbito
financiero, al alquiler pagado por utilizar el dinero ajeno (o que
cobramos al prestarlo) se conoce como interés o intereses.

De ahí la necesidad de calcular los intereses surgieron de la

Matemática Financiera. La forma más sencilla de calcularlos se
denomina interés simple.
Préstamo. Es una operación financiera por la cual
una persona (prestamista) otorga mediante un
contrato o acuerdo entre las partes, un activo
(normalmente una cantidad de dinero) a otra persona
(prestatario), a cambio de la obtención de un interés
(precio del dinero).

Los Préstamos se consideran una operación financiera

de prestación única (principal) y contraprestación
múltiple (abono de las cuotas). La amortización, es
decir, la devolución paulatina del préstamo, se hará de
acuerdo a la duración, interés y acuerdos alcanzados
que permitan devolver el principal del préstamo con
los intereses.
 Elementos que conforman un Préstamo.
Capital Principal: Es la cantidad de dinero que se ha
prestado y sobre la cual se pagará un interés en
función de la duración del préstamo y riesgo del
adquiriente del préstamo.
Interés: Es el coste financiero del préstamo, es decir, el
precio del dinero. Es el cargo que se cobra por la
utilización de dinero o capital ajeno durante un
tiempo, y viene representado en porcentaje sobre el
principal.
Cuota: Cada uno de los pagos de devolución donde
vengan repartidos el principal y el interés.
Plazo: Es el tiempo durante el cual se va a utilizar el
préstamo. El plazo contará desde que se inicia el
contrato hasta que se abone la última cuota,
devolviendo así la totalidad del principal y sus
intereses.
 Diferencias entre un Crédito y un Préstamo.

En materia Financiera, un ‘Préstamo’ y un Crédito,

aunque son similares, tienen diferencias. En el
Crédito, el banco le proporciona al cliente una cuenta,
donde el cliente accederá a la cantidad de dinero que
necesite y éste suele ir pagando el crédito solicitado
periódicamente, con los gastos e intereses añadidos por
la entidad.

Un ‘Préstamo’, el banco pone a disposición del deudor

una cantidad fija de dinero, que debe de ser devuelta,
junto a los intereses, en un tiempo predeterminado.
Suele ser una operación a medio o largo plazo, que se
amortiza en cuotas regulares, a medida que el cliente
lo va pagando. Sin embargo, en ambos casos, en un
determinado plazo le es devuelto (principal +
intereses).
La diferencia entre Préstamo y Crédito radica en el
tiempo, así como en la forma en la que se dispone la
cuantía de dinero por parte del deudor.

Los intereses de un Crédito suelen ser mayores a los de

los Préstamos.
La cuantía de los Créditos suele ser reducida. Es decir,
no ofrecen créditos para cantidades muy grandes. Por
tanto, para determinadas operaciones, no será posible
pedir un Crédito, tendrá que ser un Préstamo.
Aunque los intereses suelen ser mayores en un
Crédito, los requisitos para acceder a él suelen ser
también más reducidos.
El Crédito nos ofrece dinero del que disponer hasta
cierto límite (cuantía del crédito), mientras el
Préstamo nos lo dan todo de una vez.
INTERES.
 Otras formas de conceptualizar los Intereses o
Réditos son:
1- El cambio en el valor del dinero con el paso del
tiempo.
2- El dinero que produce un capital al prestarlo o
invertirlo para que otros lo usen sin ser de su propiedad.
Por ejemplo, si usted consigue un préstamo bancario,
estará utilizando un dinero que no es suyo sino del
banco. También si invierte un capital en un banco,
entonces el banco le pagará intereses por usar el dinero
de usted.
3- Es el precio que tiene el dinero como cualquier otro
bien; es el pago por la adquisición de bienes y servicios
en operaciones de crédito, etcétera.
El Interés Compuesto . Es la adición de interés a la suma
principal de un préstamo o depósito, o ─en otras palabras─ el
interés sobre el interés.

Representa la acumulación de intereses que se han generado

en un período determinado por un capital inicial (CI) o
principal a una tasa de interés (r) durante (n) períodos de
imposición, de modo que los intereses que se obtienen al final
de cada período de inversión no se retiran sino que se
reinvierten o añaden al capital inicial, es decir, se capitalizan.
Es aquel interés que se cobra por un crédito y al ser liquidado
se acumula al capital (capitalización del interés), por lo que
en la siguiente liquidación de intereses, el interés anterior
forma parte del capital o base del cálculo del nuevo interés.
Es un estándar en el mundo de la economía y las finanzas.
El Interés esta en función del Capital y el
Tiempo.
En una operación matemática financiera intervienen
básicamente tres elementos fundamentales: el Capital,
la Tasa de Interés y el Tiempo o Plazo.
Si al transcurrir el tiempo una cantidad de dinero, C se
incrementa hasta otra, M, entonces el.
interés es I = M − C, donde C es el capital, y M el monto
del capital.
Si la tasa de interés se multiplica por 100 se obtiene la tasa
de interés en porcentaje. De esta manera, la tasa de interés
es el valor de una unidad monetaria en el tiempo. Si está en
porciento será el valor de 100 unidades monetarias en el
tiempo.
Cuando la tasa de interés se expresa en porcentaje se le
llama tipo de interés, y al valor correspondiente expresado
en decimales, el que se emplea para las operaciones, se
denomina como tasa de interés, pero en la práctica es al
primero al que le llaman tasa de interés.
Ejemplo:
Para aplicar las fórmulas y resolver los problemas, los
datos de tiempo (n) y la tasa de interés (i) deben referirse
en una misma unidad de tiempo.
Si la tasa de interés esta dada en porcentaje (%) se divide
siempre entre 100.
Fórmula General del Cálculo de Interés
Simple:
I =Cin