DERECHO BANCARIO

CONTENIDO DE LA MATERIA

1- Aspectos Generales del Derecho Bancario

2- El Sistema Financiero Nacional
3- Negocio Bancario
4- Evolución Histórica del Derecho Bancario
5- Operaciones Bancarias

OBJETIVO GENERAL

Que el estudiante conozca la legislación y normativas bancarias y las diferentes operaciones que se

generan durante la actividad financiera.

 Desarrollo Histórico de la Banca

• 1- Generalidades: Qué son los bancos? Cumplen una función

social? Contribuyen los bancos al desarrollo económico de los
países? Es lo mismo sistema financiero que sistema bancario?
• 2- Época Antigua: Babilonia, Egipto, Grecia, Roma
• 3- Edad Media: Italia
• 4- Edad Moderna: Inglaterra, Escocia, Francia, Alemania,
EEUU, México
 Época Antigua

El Código Hammurabi legisló sobre operaciones que hoy se les llama

financieras, sobre actividades de comercio, préstamos con intereses,
depósitos de mercancías y metales, etc.
• Egipto: Surge la intervención del Estado exigiendo impuestos a los
incipientes bancarios.
• Babilonia: Siglo XV A.C se dan los primeros pasos de la actividad
bancaria, utilizando el cambio de determinada especie de moneda
por otra, estableciendo las diferencias de valor de cada bien, de
modo que una cantidad de bienes era similar en valor a otra cantidad
de otro bien.
Aparecen los primeros documentos contables o registros.
Aparecen procedimientos a través de los cuales se podía depositar
dinero a un banquero, que por orden del dueño realizaba un tercero.
 Época Antigua

• Grecia: Hay antecedentes de actividad bancaria desde el Siglo VII A.C. Se realizaban
préstamos con garantía prendaria o hipotecarias que tenían las características:
1- Cobraban intereses hasta de un 18%
2- Realizaban muchos movimientos de actividades bancarias.
3- Consideraban los riesgos, de modo que por el tráfico marino cobraban mayores tasas de
interés.
En el Siglo IV las ciudades estados trataron de fundar bancos públicos a fin de competir con
banqueros de menos recursos.
Roma: Tres clases de banqueros: NUMMULARI, que se dedicaban al cambio de moneda;
Mensulari y Argentari, que se dedicaban a la actividad de crédito. Posteriormente interviene
el Estado, ya que para ejercer la actividad tenían que obtener una licencia y una
envestidura.
Establecieron un sistema de libros de registro(CODEX), que eran códigos de control de gastos.
Los medios de pruebas de sus operaciones las constituían los libros Diario, de Caja y Mayor.
 Edad Media

• El oscurantismo incidió en el lento desarrollo de la actividad bancaria, ya que prohibían

el cobro de intereses por préstamo.
• Luego surgen los montes de piedad, para que los pobres pudieran obtener préstamos a
cambio de una garantía.
• Después de la segunda mitad de de este período y a principios del renacimiento
aparecen en las plazas públicas personas que ofrecían cambiar monedas, se ponían en
una mesa(Trapeza), llamándoseles Camsores o cambistas. Andaban de plaza en plaza,
ofreciendo posteriormente otros servicios. Por la confianza que se tenía en ellos los
utilizaban para hacer transacciones entre terceros de diferentes plazas, por lo que se
considera que esta labor puede ser la antecesora de la letra de cambio.
• En el año 1,156 en Venecia se crea un instituto o caja común para depositar oro o plata,
en lingotes o monedas, utilizando como unidad de medida la libra. También se hacían
asientos de abono y cargos entre los que tenían su cuenta en la caja común.
• En 1,407 surge la banca de San George en Génova, quien manejaba las cuentas del
Estado
 Edad Moderna

• Inglaterra: para el año 1,770 los Orfebres dominaban la economía

inglesa. Le prestaban al Estado y a la Corona para que resolvieran sus
problemas económicos y también a otros ciudadanos con altos
intereses.
• Por problemas surgidos entre ellos y la Corona, reclamaron la
creación de un monopolio bancario, que perseguía entre los
principales objetivos: 1) Obtener la confianza entre los depositantes,
2) La en la obtención de préstamos con intereses blandos.
• Así en 1,772 nace el Banco de Inglaterra como el primer banco de
descuento y emisión de ese país. Le fue reservado a este banco el
privilegio de emitir billetes y que pudiera ofrecer financiamiento a
los pequeños bancos. Era el único banco que poseía reservas
metálicas
 Edad Moderna

• Escocia: Introducen nuevos elementos bancarios, estableciendo el

crédito con garantía personal asegurado por un tercero con alto prestigio.
• Francia: consideraron la existencia de un Banco Central para regular las
deudas en que incurría el Estado por las constantes guerras; así en 1,716
surge la banca central de depósito y descuento con el principal propósito
de estabilizar la moneda. El Estado involucró al banco central en las
campañas en el extranjero, adquiriendo grandes deudas que ocasionaron
la quiebra del banco, sembrando la desconfianza de los ciudadanos. En
1,776 surge la caja de Alfaro fracasando por la intervención del Estado;
posteriormente se creó la Caja de Compensación y Crédito. Napoleón
creó la banca en 1,806 y con su reglamento, aporte que fue considerado
para la creación de la banca española
 Edad Moderna

• Alemania: La influencia del Estado era mayor que en Francia. Crearon el REICH
BANK que luego fue sustituida por el Banco de Prusia que funcionaba como una
sociedad anónima, pero controlada por el Estado. Este banco dirigía la política
nacional de crédito y regulaba todo el sistema bancario, convirtiéndose en en
Banco Central típico.
• EEUU: Surge después de la independencia. Se crearon los bancos agrícolas
especializados. Estos bancos privados fueron evolucionando hasta llegar a emitir
billetes, pero encargándose la Federación del acuñamiento de la moneda.
• En 1863 se promulga una ley para establecer una sola moneda nacional,
creándose el National Bank bajo el control y garantía solidaria del gobierno.
• En 1,913 se promulga la Ley Federal de Reserva lográndose por primera vez la
unidad del sistema bancario y a partir de ese momento ya nadie siguió emitiendo
billetes ni acuñando moneda.
Derecho Financiero
Mexicano
Lic. Roberto Alfonso Téllez Olague
El Sistema Financiero Mexicano

• Es el conjunto de personas y organizaciones, tanto públicas como

privadas, por medio de las cuales se captan, administran, regulan
y dirigen los recursos financieros que se negocian entre los
diversos agentes económicos, dentro del marco de la legislación
correspondiente.
EVOLUCIÓN HISTÓRICA DEL SFM

• Antes del siglo XX la actividad bancaria en México se realizó

fundamentalmente sin bancos, con las prácticas que hoy se
denominan informales. Los medios de pago predominantes fueron
el trueque, monedas metálicas nacionales y extranjeras, así como
pagarés y vales con varios endosos. El crédito fue proporcionado
por la Iglesia y por los comerciantes, quienes también se
dedicaban a la especulación y al agio
• La primera institución de crédito prendario, no banco, que se estableció
en la entonces Nueva España fue en 1774 el Monte de Piedad,
subsistente hasta la actualidad, fundado por Pedro Romero de Terreros.

• El primer antecedente bancario que se reporta es la creación en 1784,

durante el mandato de Carlos III, del novohispano Banco de Avío y Minas.
La institución se creó para financiar a los mineros de recursos medios y
escasos. Aunque existió hasta el siglo XIX sólo operó limitadamente
durante dos años debido a las necesidades de recursos de la Corona
española

• En 1849, se dio la creación de la Caja de Ahorros del Nacional Monte de

Piedad.
• En 1882 se fundó el Banco Internacional e Hipotecario, que por cerca de
20 años fue el único dedicado a los préstamos sobre bienes raíces.
• En 1897, se expidió la Ley General de Instituciones de Crédito.
ARRANQUE OFICIAL

• En el México independiente el origen oficial de la banca lo marca la fundación

en 1830 del Banco de Avío Industrial por parte de Lucas Alamán, autorizado
por decreto del presidente Anastasio Bustamante "para fomento de la
industria nacional", con capital inicial de un millón de pesos que no llegó a
completarse durante los doce años de vida de la institución, hasta 1842
cuando fue cerrado por Antonio López de Santa Anna con el argumento de
que la institución "ya no podía seguir cumpliendo con el objeto que se le
había asignado".
• La persistente carencia de recursos obligó al banco a otorgar un crédito
escaso y caro. De 1830 a 1840 aprobó sólo 37 préstamos por un millón 295 mil
520 pesos, de los cuales se entregaron en efectivo o en especie un millón 18
mil 966 pesos a 27 empresas.
En 1837 se creó el Banco Nacional de
Amortización de la Moneda de Cobre

• Como resultado de la promulgación de una ley que prohibía la

acuñación de monedas que no fueran de oro y plata. El banco tendría
la función de reemplazar y amortizar la moneda de cobre;
considerada como débil por su excesiva circulación y falsificación, y
que además había sido mal recibida por la población; cuidando de no
perjudicar a sus poseedores que eran el grueso de la población, ya
que los pobres recibían jornales de entre 25 y 30 centavos. A dos
meses de la creación del banco, el gobierno rebajó el valor nominal
de la moneda de cobre, contradiciendo la ley y perjudicando a los
tenedores de esas monedas. El banco canalizó recursos al propio
gobierno para financiar las guerras de Texas y contra Francia.
BANCOS PRIVADOS
• Durante la segunda mitad del siglo XIX se presentaron más de treinta proyectos y solicitudes de concesión

para bancos, sobre todo de parte de comerciantes, militares, políticos y extranjeros acaudalados, que no

prosperaron debido a la inestabilidad política e inseguridad jurídica y económica de aquella época.

• El primer banco privado comercial del país fue el Banco de Londres y México, que inició operaciones el 1

de agosto de 1864 como sucursal del banco inglés The London Bank of Mexico and South America Ltd

durante el Imperio de Maximiliano de Habsburgo, con un capital inicial de dos y medio millones de pesos,

equivalentes a medio millón de libras esterlinas. A esa institución se le reconoce el mérito de haber

introducido a México los billetes de banco, además de realizar operaciones de compra y cambio de

monedas, giros, cobranzas, descuentos mercantiles, depósitos a plazo fijo y a la vista, créditos a la

industria y al comercio, préstamos sobre prenda y sobre consignación y, en un principio préstamos

hipotecarios de los cuales se retiró debido a que la ley no garantizaba al acreedor.

Emisión de Billetes

• Chihuahua fue un estado excepcional al ser el único cuyo Congreso autorizó, entre
1875 y 1883, cuatro bancos: Santa Eulalia, Mexicano, Minero Chihuahuense y Banco
de Chihuahua, todos con la facultad de emitir billetes.
• En 1881 el Congreso de la Unión aprobó la creación del Banco Nacional Mexicano,
que emitió billetes de uno a mil pesos.
• El Banco Mercantil Mexicano abrió sus puertas el 27 de marzo de 1882. A pesar de
no contar con concesión oficial gozó de la confianza y estimación de la clientela por
la solvencia moral y económica de sus socios fundadores, en su mayoría empresarios
comerciantes ampliamente conocidos. En el Consejo de Administración se
encontraban nombres como: Porfirio Díaz, Rafael Dondé, José María Roa Bárcena,
Indalecio Sánchez Gavito, Antonio Escandón y Nicolás de Teresa.
• El Banco Nacional Mexicano y el Mercantil Mexicano fueron competidores acérrimos
hasta que con motivo de la crisis de 1884 y a instancias del gobierno se fusionaron a
partes iguales para formar una nueva institución: el Banco Nacional de México.
LEGISLACIÓN BANCARIA

• La actividad bancaria funcionó en México con su propios usos y costumbres

hasta el 20 de abril de 1884 cuando se decretó un nuevo Código de Comercio
que incluyó por primera vez preceptos aplicables a los bancos. Aunque sólo
estuvo vigente por cinco años existe el reconocimiento de que ese marco
legal fijó las bases para el sistema bancario mexicano.
• Se decretó el requerimiento de autorización expresa del gobierno para el
establecimiento de cualquier clase de bancos y que éstos debían constituirse
como sociedades anónimas con un mínimo de cinco socios, ostentando cada
uno propiedades de por lo menos el cinco por ciento del capital social.
• Se prohibió a los bancos establecer su domicilio o colocar su capital fuera del
territorio nacional, así como que personas o bancos extranjeros tuvieran en
México sucursales o agencias que emitieran billetes
• El Código de 1884 dificultó la creación de nuevos bancos y la existencia de
algunos ya establecidos que debían recabar autorización del Congreso de la
Unión.

• El más perjudicado fue el Banco de Londres y México por ser sucursal de un

banco inglés. La situación pudo arreglarse con la adquisición por parte de sus
representantes, Tomás Braniff, Juan Llamedo e Ignacio de la Torre y Mier, del
Banco de Empleados, que por lo limitado de sus operaciones se encontraba en
un estado de debilidad.
• En esos años la ley y el dominio del Banco Nacional de México, que también
ejercía funciones de banca central, desalentaron la creación de nuevos
bancos.
• En 1889 se promulgó un nuevo Código de Comercio que desechó los privilegios
del Banco Nacional de México y requería de nuevo la autorización, caso por
caso, para los bancos de parte de la Secretaría de Hacienda y del Congreso de
la Unión. Ello generó un caos hasta que en 1897 se emitió la Ley General de
Instituciones de Crédito.
IMPORTANCIA DEL SFM DENTRO DE LA
ECONOMÍA DEL PAÍS

• La importancia de cualquier sistema financiero radica en que

permite llevar a cabo la captación de recursos económicos para
ponerlo a disposición de otras empresas o instituciones
gubernamentales que lo requieren para invertirlo.

• Estas últimas harán negocios y devolverán el dinero que obtuvieron

además de una cantidad extra (rendimiento), como pago, lo cual
genera una dinámica en la que el capital es el motor principal del
movimiento dentro del sistema.
• Las instituciones de crédito se clasificaron de la
siguiente manera:
• Bancos de emisión (comerciales)
• Bancos hipotecarios (créditos a largo plazo)
• Bancos refaccionarios (créditos a mediano plazo)
• Almacenes generales de depósito

• En 1895, se inauguró la Bolsa de México, S.A.

• Para 1925 , existían 25 bancos de emisión, tres

hipotecarios, siete refaccionarios y la bolsa de valores.
• A partir de 1931, efectivamente el Banco de
México funcionó como el único banco de emisión
de billetes, controló el circulante y comenzó a
operar como banco central.

• En 1975 el Sistema Financiero Mexicano en ese

momento operaba de la siguiente manera:

• I. Autoridades
• La SHCP era la autoridad máxima que ejercía sus
funciones a través de la Subsecretaría de Crédito
Público y del Banco de México, S.A.
 • La Comisión Nacional Bancaria y de Seguros era la encargada de
vigilar a las instituciones de crédito y seguros.

• La Comisión Nacional de Valores vigilaba la actividad bursátil.

• II. Agrupación institucional

• Las Instituciones y Organizaciones Auxiliares Nacionales de Crédito.
• Las Instituciones Privadas de Crédito.
• Las Organizaciones Auxiliares Privadas del Crédito.

• En 1976, la banca dejó de ser especializada convirtiéndose en banca

múltiple.
• En 1982, se decretó la nacionalización de la banca.

• En 1983, se publicó la Ley Reglamentaria del Servicio Público

de Banca y Crédito

• De 1982 a 1988, la estructura básica del Sistema Financiero

Mexicano no varió, sólo cambió de propietarios.

• En 1984, se separó a las Sociedades Nacionales de Crédito en

instituciones de banca múltiple e instituciones de banca de
desarrollo.
• En 1990, se modificaron los artículos constitucionales 28 y 123 en los que se
ampliaba la participación de los sectores privado y social en el capital de
los bancos.

• En 1991, se legalizaron las Sociedades de Ahorro y Préstamo

(Cajas de ahorro).

• En 1993, surgen las Sociedades Financieras de Objeto Limitado

(Sofoles) y se le otorga la autonomía al Banco de México.
• A partir de 1995, con la fuerte crisis financiera.

• 2001 Ley de ahorro y Crédito Popular.

• 2003, Banrural por Financiera Rural.

• 2005, Ley de Mercado de valores.

• 2008, se sustituyo al Banco Nacional de Comercio Exterior por

Promexico.
• En la siguiente línea de tiempo puede resumirse la
evolución de la banca en México.
Secretaría de Hacienda y Crédito Público
(SHCP)

• Es una dependencia gubernamental centralizada, integrante del

Poder Ejecutivo Federal, cuyo titular es designado por el
Presidente de la República. Tiene la función gubernamental
orientada a obtener recursos monetarios de diversas fuentes para
financiar el desarrollo del país.
 Principales funciones

• Realizar o autorizar uso del crédito público

• Cobrar los impuestos
• Manejar la deuda pública de la Federación
• Proyectar y calcular los egresos del Gobierno Federal
• Planear, coordinar, evaluar y vigilar el sistema bancario
• Proyectar y calcular los ingresos de la Federación, y el Departamento de la Ciudad
de México.
• Determinar los estímulos fiscales
• Organizar y dirigir los servicios aduaneros y de inspección
• Controlar el presupuesto de los servicios personales
 Secretaría de Hacienda y Crédito
Público se subdivide en

• Subsecretaría de Hacienda y Crédito Público

• Subsecretaría de Ingresos
• Subsecretaría de Egresos
• Procuraduría Fiscal de la Federación
• Tesorería de la Federación
• Servicio de Administración Tributaria (SAT)
 Objetivo

• Clave de la institución y su misión es proponer, dirigir y controlar la

política económica del Gobierno Federal en materia financiera, fiscal,
gastos, ingresos y deuda pública.
• Asimismo, se encarga del control de estadísticas, geografía e
información, para cuidar y consolidar un país con crecimiento.

• Conjuntamente con la SHCP, existen otras seis instituciones públicas

que tienen por objeto la supervisión y regulación de las entidades que
forman parte del sistema financiero, así como la protección de los
usuarios de servicios financieros.
1. Banco de México

• El Banco de México es el banco central del Estado Mexicano,

constitucionalmente autónomo en sus funciones y administración,
cuya finalidad principal es proveer a la economía de moneda
nacional, teniendo como objetivo prioritario procurar la
estabilidad del poder adquisitivo de dicha moneda.
Adicionalmente, le corresponde promover el sano desarrollo del
sistema financiero y propiciar el buen funcionamiento de los
sistemas de pagos.
2. Comisión Nacional Bancaria y de Valores (CNBV)

• Es un órgano desconcentrado de la Secretaría de Hacienda y

Crédito Público, con autonomía técnica y facultades ejecutivas en
los términos de la propia Ley de la Comisión Nacional Bancaria y
de Valores. Tiene por objeto supervisar y regular, en el ámbito de
su competencia, a las entidades financieras, a fin de procurar su
estabilidad y correcto funcionamiento, así como mantener y
fomentar el sano y equilibrado desarrollo del sistema financiero en
su conjunto, en protección de los intereses del público.
3. Comisión Nacional de Seguros y Fianzas (CNSF)

• Es un órgano desconcentrado de la Secretaría de Hacienda y Crédito Público

cuyas funciones son: la inspección y vigilancia de las instituciones y de las
sociedades mutualistas de seguros, así como de las demás personas y
empresas que determina la ley sobre la materia.

• Misión
Supervisar, de manera eficiente, que la operación de los sectores se apegue al
marco normativo, preservando la solvencia y estabilidad financiera de las
instituciones, para garantizar los intereses del público usuario, así como
promover el sano desarrollo de estos sectores con el propósito de extender la
cobertura de sus servicios a la mayor parte posible de la población.
4. Comisión Nacional de Sistemas de Ahorro para el Retiro (CONSAR)

• Órgano administrativo desconcentrado de la Secretaría de

Hacienda y Crédito Público, con autonomía técnica y
facultades ejecutivas con competencia funcional propia en los
términos de la Ley de los Sistemas de Ahorro para el Retiro.
tiene como compromiso regular y supervisar la operación
adecuada de los participantes del nuevo sistema de
pensiones. Su misión es la de proteger el interés de los
trabajadores, asegurando una administración eficiente y
transparente de su ahorro, que favorezca un retiro digno y
coadyuve al desarrollo económico del país.
5. Comisión Nacional para la Protección y Defensa de los Usuarios de Servicios Financieros
(CONDUSEF)

• Es un Organismo Público Descentralizado, cuyo objeto es

promover, asesorar, proteger y defender los derechos e
intereses de las personas que utilizan o contratan un producto
o servicio financiero ofrecido por las Instituciones Financieras
que operen dentro del territorio nacional, así como también
crear y fomentar entre los usuarios una cultura adecuada
respecto de las operaciones y servicios financieros.
6. Instituto para la Protección al Ahorro Bancario (IPAB)

Misión
• Garantizar los depósitos bancarios, principalmente de los pequeños y
medianos ahorradores, y resolver al menor costo posible bancos con
problemas de solvencia, contribuyendo a la estabilidad del sistema
bancario y a la salvaguarda del sistema nacional de pagos
visión
• Ser reconocida como una institución generadora de confianza, líder y
promotora de mejores prácticas y estándares internacionales en
materia de seguro de depósito
Sistema Financiero
Sociedades Compañías de
Bancos
Financieras Seguros

Almacenes
Generales de Arrendadoras
Depósito Financieras

Bolsas de
Valores y
Oficinas de Puestos de
Microfinancieras
Representación Bolsas
Mercados

• 1- Mercado de dinero: Actividad crediticia que se realiza con

operaciones de corto plazo para el financiamiento del capital de
trabajo de las empresas.

• 2- Mercado de capitales: abarca las transacciones de capital a

largo plazo con el fin de financiar la formación de capitales fijos.
Pertenecen a este mercado bancos, sociedades financieras y de
inversión, las sociedades anónimas, y también el mercado de
valores, al que concurren instituciones y empresas para colocar, a
través de la intermediación bursátil, sus acciones, obligaciones y
otros títulos valores para ofrecerlos a los inversionistas.
3.- Según su Ubicación Geográfica

• -Mercado Mundial o Internacional: se refiere a todos los tipos de mercado

ubicados en el exterior, incluyendo todos los elementos que los componen. Por
ejemplo, el mercado mundial para un fabricante de teléfonos móviles chinos sería
la población europea, americana y del resto de Asia.
• -Mercado Nacional: es el que incluye a los potenciales compradores,
transacciones y demás factores que se encuentran dentro del país. Es denominado
también Mercado Interno.
• -Mercado Regional: en este tipo de mercado se agrupan aquellos pertenecientes
a una zona geográfica o económica definida. Ejemplos de mercados regionales
son el Mercado Común Europeo y el Mercado Común del Sur (Mercosur).
• -Mercado Local: un mercado local es aquel que se limita a un área bastante
restringida. Por ejemplo, una tienda en un centro comercial, ubicado en una
ciudad.
4.-Según sus Clientes

• -Mercado del Consumidor: este tipo de mercado se define según el producto que los
compradores o usuarios están dispuestos a comprar. Por ejemplo, el “mercado de ropa
deportiva” está formado por todas las personas que demandan o requieren comprar ropa
deportiva. En este sentido, una misma persona puede pertenecer a varios mercados de
consumidores, porque tiene diferentes necesidades qué cubrir.
• -Mercado Industrial o del Productor: el mercado industrial es esencialmente un mercado
de consumidores, sólo que a nivel corporativo. Esto quiere decir que utilizan los productos
que compran para fabricar bienes o servicios. Por ejemplo, el mercado industrial para el
dueño de una plantación de maíz es el conjunto de empresas que elaboran harina de maíz.
• -Mercado del Revendedor: se refiere a compañías que compran productos o servicios para
luego venderlos y obtener una ganancia. Los mayoristas y minoristas de alimentos, por
ejemplo, forman parte del mercado de revendedores de los productores de esos alimentos.
• -Mercado Gubernamental: este tipo de mercado está conformado por aquellas instituciones
del gobierno que adquieren productos o servicios para utilizarlos posteriormente en la
producción de bienes o servicios públicos. Como ejemplo podemos considerar que el
mercado gubernamental de un fabricante de cables eléctricos es la empresa eléctrica
estatal.
5.-Según la Competencia

• A)-Mercado de Competencia Perfecta: es aquel mercado en el cual todos

los bienes y/o servicios ofrecidos son iguales, es decir homogéneos. Es por
ello que los consumidores no distinguen entre productos de uno  más
fabricantes según sus características físicas y es posible sustituir una
marca con otra sin mayor dificultad. El precio del producto suele ser único
dada la elevada cantidad de compradores. Ejemplo: el mercado de
bebidas deportivas.
• B)-Monopolio: este tipo de mercado se caracteriza por la existencia de un
solo productor del bien o servicio para un gran número de compradores.
Un ejemplo de monopolio es la empresa estatal PDVSA en Venezuela, la
cual es la única productora de derivados del petróleo en ese país.
 C)-Mercado de Competencia Imperfecta: esta categoría se divide en tres subcategorías
de mercados en los cuales se observa la presencia de más de un vendedor:
:

3) Competencia
1) Duopolio: 2) Oligopolio: Monopolística:
• Es un mercado en el cual En este caso el número de
existen sólo dos productos vendedores/oferentes es
reducido y suele predominar En esta subcategoría de
que dominan el mercado. uno de ellos. Hay una alta mercados, los productos
• Un claro ejemplo es el demanda y una fuerte son sustituibles entre un
dependencia de los fabricante y otro tal como
caso de Pepsi y Coca- consumidores hacia los sucede en el mercado de
Cola. productores. Como ejemplos
competencia perfecta,
de oligopolio pueden
mencionarse el mercado de con la diferencia de que
telefonía móvil y el de TV por son productos bien
cable. diferenciados.
6.- Según lo que ofrecen

• -Mercado de Bienes: es aquel mercado en donde se ofrece un

producto físico, tangible.

• -Mercado de Servicios: es el marcado que ofrece un servicio a los

consumidores. Por ejemplo: servicio de internet, limpieza,
asesoría legal, entre otros.
7.-Según el tiempo que tardan en fijar precios.

• -Mercado de Oferta Instantánea: el precio es establecido de manera

rápida y se toma como referencia un precio de reserva (el último precio
de venta posible).

• -Mercado de Corto Plazo: en este tipo de mercado, la fijación del precio

del producto no es rápida y depende en gran medida de los costos de
producción.

• -Mercado de Largo Plazo: el cálculo del precio es muy lento y también

depende de los costos de producción.
8.-Mercados Especiales.

• -Mercado negro: es aquel donde se comercializan productos ilegales.

• -Mercado de trabajo: se trata de la oferta y la demanda de puestos de
trabajo.
• -Mercado informal: el mercado conformado por el comercio ambulante.
• -Mercado de divisas: es aquel mercado conformado por compradores y
vendedores de moneda extranjera, como la compra-venta de Euros en
Estados Unidos, por ejemplo.
• -Mercados virtuales: son aquellos en los que todas transacciones se
realizan a través de internet, como eBay, Amazon, etc.
• -Mercados de subastas: en este tipo de mercados, los compradores
compiten haciendo ofertas por un producto o servicio, que es
finalmente vendido al mejor postor.
Son las diversas formas por las cuales un banco y su
cliente acuerdan practicar un negocio caracterizado por
ser una transmisión de bienes, que pueden ser dinero o
títulos, de una de las partes a la otra, y con el compromiso
de restituirse posteriormente los bienes con un valor
equivalente en especie y calidad, y en la que priva una
remuneración por el ejercicio practicado.

Existe una operación bancaria siempre que la trasmisión

de bienes se produzca, ya sea porque el banco adquiere
esos bienes por depósitos de sus clientes, que el banco los
coloque a clientes que se los demanden, o que el banco
practique u otorgue servicios a sus clientes y en los tres
casos recibirá una utilidad.
 Características de las Operaciones Bancarias
Son Onerosas Son Bilaterales: Son Consensuales
Ambas partes
Una de las partes establecen Expresan las
Obtiene utilidades obligaciones voluntades del
recíprocas cliente y del banco

Clasificación de las Operaciones Bancarias

1) Operaciones Operaciones Operaciones

Pasivas Activas Neutras

2)
Típicas Atípicas
3)
Regulares Irregulares
Clasificación ….

• Pasivas: Depósitos y retiros de clientes

• Activas: Créditos otorgados por los bancos
• Neutras: no interviene la actividad de otorgar fondos, de una u otra
parte. Como servicios de transferencias, pagos por cuenta del cliente,
etc.
• Típicas: reguladas por la legislación nacional: Tarjetas de crédito
• Atípicas: underwriting, swap, leasing, factoring, forfaiting.
• Regulares: Surgen con el origen de los bancos.
• Irregulares: Surgen durante el desarrollo de los bancos.
• Operaciones de los Bancos.

• 1. Otorgar créditos en general, sea en moneda nacional o

extranjera y cobrarlos en la misma moneda en que se otorgaron;
• 2. Aceptar letras de cambio y otros documentos de crédito girados
contra ellos mismos o avalar los que sean contra otras personas y
expedir cartas de crédito;
• 3. Celebrar contratos de apertura de créditos, realizar
operaciones de descuentos y conceder adelantos;
• 4. Realizar operaciones de factoraje;
• 5. Realizar operaciones de arrendamiento financiero y operativo;
• 6. Emitir o administrar medios de pago tales como tarjetas de
crédito, tarjetas de débito y cheques de viajero;
• 7. Otorgar fianzas, avales y garantías que constituyan obligaciones
de pago.
• 8. Efectuar operaciones con divisas o monedas extranjeras;
• 9. Mantener activos y pasivos en moneda extranjera;
• 10. Participar en el mercado secundario de hipotecas;
• 11. Efectuar operaciones de titularización de activos;
• 12. Negociar por su propia cuenta o por cuenta de terceros:
• a. Instrumentos de mercado monetario tales como pagarés y
certificados de depósitos;
• b. Operaciones de comercio internacional;
• c. Contratos de futuro, opciones y productos financieros
similares;
• d. Toda clase de valores mobiliarios, tales como: Bonos,
cédulas, participaciones y otros; en el caso de inversiones en
acciones o participaciones, se procederá de acuerdo al Artículo
57, numeral 1 de esta Ley. Además podrán realizar cualquiera
otra operación de naturaleza financiera que apruebe de manera
general el Consejo Directivo de la Superintendencia de Bancos.
• Operaciones de Confianza(Operaciones Neutras)
• Todos los bancos podrán efectuar las siguientes operaciones de
confianza:
• 1. Recibir en custodia fondos, valores, documentos y objetos y
alquilar cajas de seguridad para guarda de valores como los
enumerados;
• 2. Comprar y vender por orden y cuenta de sus clientes toda
clase de valores mobiliarios tales como acciones, bonos, cédulas
y otros;
• 3. Hacer cobros y pagos por cuenta ajena y efectuar otras
operaciones por encargo de sus clientes, siempre que fueren
compatibles con la naturaleza de los negocios bancarios; en
estos casos no se aplican los privilegios bancarios;
• 4. Actuar como depositario judicial y extrajudicial;
• 5. Actuar como liquidador de toda clase de negocios
pertenecientes a personas naturales o jurídicas, siempre que
tales negocios no se hallaren en estado de quiebra o insolvencia.
• 6. Intervenir, con la autorización de la Superintendencia, en la
emisión de títulos de crédito de instituciones facultadas para
emitirlos garantizando la autenticidad de los mismos títulos o de
las firmas de los emisores y la identidad de éstos, encargándose
de
• A) que las garantías correspondientes queden debidamente
constituidas,
• B) cuidando de que la inversión de los fondos procedentes de la
emisión se haga en los términos pactados,
• C) recibiendo los pagos de los compradores,
• D) actuando como representante común de los tenedores de los
títulos,
• E) haciendo el servicio de caja o tesorería de las instituciones o
sociedades emisoras, llevando los libros de registro
correspondientes y
• F) Representar en juntas o asambleas, a los accionistas,
acreedores o deudores de las mismas instituciones o sociedades;
• 7. Actuar como mandatario de personas naturales o jurídicas en
cualquier clase de negocios o asuntos y ejercer las funciones de
albacea o de guardador de bienes pertenecientes a menores o
incapacitados;
• 8. Actuar como fiduciario de fideicomisos que se constituyeren en
virtud de leyes especiales, siempre que en estas operaciones el
banco no se comprometa a pagar rendimientos fijos o determinados
ni a efectuar la devolución íntegra del capital fideicometido;
• 9. Actuar como Administrador de Fondos de terceros, sean estos de
personas naturales o jurídicas, quienes en virtud de contratos
suscritos con el banco, transfieren a éste la capacidad de disponer
de dichos fondos, conforme a los términos, condiciones, mecanismos
y requisitos establecidos en el contrato;
• 10. Cualquier otra que autorice con carácter general, el Consejo
Directivo de la Superintendencia de Bancos.
• Los fondos, valores o efectos que los bancos recibieren en virtud de
las operaciones enumeradas en este artículo, los deberán
contabilizar debidamente separados de las cuentas de la institución.
Operaciones Atípicas

• Swap: es un préstamo simultáneo de una divisa a cambio de un

préstamo en otra divisa (intercambio de endeudamientos),
debiendo devolverse ambos préstamos transcurrido un mismo
plazo, pues swap significa cambio o canje y la definición podría
ser el canje transitorio de una moneda por otra.
Swap Contract (Contrato de Permuta Financiera)

• El español Antonio de la Torre Gallegos, expresa que "las

operaciones de permuta financiera o swaps son contratos en los
que dos agentes económicos acuerdan intercambiar flujos
monetarios, expresados en una o varias divisas, calculados sobre
diferentes tipos o índices de referencia que pueden ser fijos o
variables, durante un cierto periodo de tiempo".
• Arribando a una definición categórica y final diremos que el
swap es un préstamo simultáneo de una divisa a cambio de un
préstamo en otra divisa (intercambio de endeudamientos),
• debiendo devolverse ambos préstamos transcurrido un mismo
plazo, pues swap significa cambio o canje y la definición
podría ser el canje transitorio de una moneda por otra.
• Un Swap es una combinación de una compra al contado con
una venta simultánea de plazo (al tipo de cambio de entrega
o a futuro, forward) de monedas con el objetivo de eliminar
el riesgo bancario. La legislación mexicana lo define como "el
acuerdo mediante el cual las partes intercambian flujos de
dinero".
 Modalidades de Swap:
• La modalidad está determinada por la naturaleza de los flujos financieros,
así tenemos.

• Swaps de divisas (currency swap)

• Swaps de tipos de interés (interest rate swap)
• Swaps de commodities (o materias primas: minerales como cobre, aluminio, así como
también el petróleo, etc. Según las necesidades de los agentes económicos).
• Swaps de índices de acciones.
• Swaps de divisas (currency swap): Contratos por el cual dos partes asumen
la obligación de intercambiarse (venta) divisas en una fecha establecida y
con el posterior compromiso de reventa a la fecha de vencimiento del
contrato. En la práctica hay un intercambio de deudas de igual cuantía
expresada en monedas distintas. Recalcar que esta operación obliga a las
partes al pago de intereses recíprocos que se devenguen.
• 'swap' es un acuerdo de intercambio financiero en el que una de las partes
se compromete a pagar con una cierta periodicidad una serie de flujos
monetarios a cambio de recibir otra serie de flujos de la otra parte. Estos
flujos responden normalmente a un pago de intereses sobre el nominal del
'swap'.
• Swaps de tipos de interés (interest rate swap). Siguiendo a Rodríguez de Castro, por
este tipo de contratos, una parte de la transacción se compromete a pagar a la otra
parte una tasa de interés fijada por adelantado sobre un nominal también fijado por
adelantado, y la segunda parte se compromete a pagar a la primera, una tasa de
interés variable sobre el mismo nominal. Entonces tenemos un intercambio de un tipo
flotante de interés por un tipo fijo de la contraparte, basadas en una misma moneda
(V.Gr.: Una empresa tiene una deuda en nuevos soles, a una tasa fija anual de 20% y
prevé que la tasa de mercado se reduzca a 15% deseará llevar a cabo un swap, para
sustituir su tasa fija por una variable y de esta manera reducir su costo financiero).
• Swap de Commodities (o materias primas): Gracias a este tipo de swap es posible
separar el riesgo de precio del mercado del riesgo de crédito, y convertir a una
productor de materias primas en una simple fábrica que procesa materiales sin tomar
riesgo de precios. La eliminación de riesgo de precio permite abaratar enormemente
los costos de financiamiento (V.Gr.: Una empresa productora de azúcar que desea
despejar su incertidumbre acerca del precio futuro de este producto, puede realizar
un swap con un banco, que le permitirá intercambiar durante un plazo determinado su
precio variable por un precio fijo, y asegurarse así un flujo estable de ingresos,
independientemente de lo que ocurra con el precio del azúcar en los mercados
internacionales.
• Swap de índices de acciones: Por este contrato se intercambia el rendimiento del
mercado de dinero por el rendimiento de un mercado bursátil.
Factoring:

• Es la operación mediante la cual el Factor adquiere, a título

oneroso, de una persona natural o jurídica, denominada Cliente,
instrumentos de contenido crediticio, prestando en algunos casos
servicios adicionales a cambio de una retribución. El Factor asume
el riesgo crediticio de los deudores de los instrumentos adquiridos,
en adelante Deudores.
VENTAJAS DEL FACTORING

• Ahorro de tiempo, ahorro de gastos, y precisión de la obtención de

informes.
• Permite la máxima movilización de la cartera de deudores y
garantiza el cobro de todos ellos.
• Simplifica la contabilidad, ya que mediante el contrato de factoring
el usuario pasa a tener un solo cliente, que paga al contado.
• Saneamiento de la cartera de clientes.
• Permite recibir anticipos de los créditos cedidos.
• Reduce el endeudamiento de la empresa contratante. No
endeudamiento: Compra en firme y sin recurso.
• Se puede comprar de contado obteniendo descuentos.
• Para el personal directivo, ahorro de tiempo empleado en supervisar
y dirigir la organización de una contabilidad de ventas.
• Puede ser utilizado como una fuente de financiación y obtención de
recursos circulantes.
• Las facturas proporcionan garantiría para un préstamo que de otro
modo la empresa no sería capaz de obtener.
• Reduce los Costos de operación, al ceder las Cuentas por cobrar a una
empresa que se dedica a la factorización.
• Proporciona protección en procesos inflacionarios al contar con el
dinero de manera anticipada, con los que no pierde poder adquisitivo.
• En caso del Factoring Internacional, se incrementan las exportaciones
al ofrecer una forma de pago más competitiva.
• Eliminación del Departamento de Cobros de la empresa, como
normalmente el factor acepta todos los riesgos de créditos debe
cubrir los costos de cobranza.
• Asegura un patrón conocido de flujos de caja. La empresa que vende
sus Cuentas por Cobrar sabe que recibe el importe de las cuentas
menos la comisión de factorización en una fecha determinada, lo que
la planeación del flujo de caja de la empresa.
 INCONVENIENTES DEL FACTORING

• Coste elevado. Concretamente el tipo de interés aplicado es mayor que el

descuento comercial convencional.
• El factor puede no aceptar algunos de los documentos de su cliente.
• Quedan excluidas las operaciones relativas a productos perecederos y las de a
largo plazo (más de 180 días).
• El cliente queda sujeto al criterio de la sociedad factor para evaluar el riesgo de
los distintos compradores.
• El Factor sólo comprará la Cuentas por Cobrar que quiera, por lo que la
selección dependerá de la calidad de las mismas, es decir, de su plazo, monto y
posibilidad de recuperación.
• Una empresa que este en dificultades financieras temporales puede recibir muy
poca ayuda.
• Las empresas que se dedican al Factoring son impersonales, por lo tanto no
toleran que su cliente se deteriore por algún problema, porque es eliminada del
mercado
Underwriting:

• Contrato complejo – típico del mercado de capitales -

celebrado entre un ente o intermediario financiero
(Underwriter) con una institución, entidad o sociedad
comercial por medio del cual el primero se obliga a
prefinanciar valores mobiliarios emitidos por la segunda
(acciones, bonos u otras obligaciones) para su posterior
colocación en el mercado, garantizando su suscripción por los
inversionistas y adquiriendo – de ser el caso - dichos títulos
cuando no hayan podido colocarse o suscribirse por terceros.
 Características del Underwriting

• - Es un CONTRATO PRINCIPAL, que no depende de ningún otro para su validez y que, por cierto,
puede ser sumamente complejo, no tanto por su cercanía con otros ( Mandato, Corretaje,
Comisión, etc.) sino por la amplitud y variedad que pueden contener sus cláusulas al concluirlo por
lo que, de legislarlo puntualmente, se podría restringir sus alcances y beneficios .
- Es un CONTRATO DE COLABORACIÓN, por el beneficio económico-financiero mutuo que se genera
en el ente emisor y en el intermediario financiero quien es el colaborador mayor y único en la
ejecución contractual, pues, sin su participación especializada en el mercado de capitales no se
alcanzarían los fines pactados: prefinanciamiento y suscripción de valores a favor de la emisora.
- Es un CONTRATO FINANCIERO por antonomasia y constituye un nuevo y valioso mecanismo de
acceso al crédito. 

Es el contrato CONSENSUAL, BILATERAL, ONEROSO, INNOMINADO, celebrado entre una entidad o

intermediario financiero denominado underwriter y una entidad, institución o sociedad emisora de
valores mobiliarios, por el cual la primera se obliga a prefinanciar a la segunda, parcial o totalmente,
los recursos que se obtendrían como resultado de la colocación de tales valores en el mercado,
garantizado su total o parcial suscripción por los inversionistas dentro de un plazo determinado, bajo
el compromiso de adquirir a firme el saldo de los valores no colocados, en caso que al término del
plazo del acuerdo quedaran valores sin suscribir.
Forfaiting:

• Desde el punto de vista del exportador, el forfaiting o

descuento sin recurso consiste en la venta de unos
documentos financieros, con vencimientos a medio
plazo, correspondientes al pago de bienes y servicios
exportados, sin recurso contra el exportador.
Forfaiting: Características

• • Abstraíble: cualquiera que sea la documentación utilizada, tiene que permitir la

separación entre los derechos adquiridos con la compra del instrumento y la
operación comercial que ha originado su emisión. Esto quiere decir que ni el deudor
ni el banco garante pueden utilizar los incumplimientos, disputas comerciales u otras
incidencias como excusa para recusar el pago de la deuda.
• • Negociable: los créditos objeto de una operación deben ser libremente
transferibles.
• • Comercial: en una operación de forfaiting el crédito surge como consecuencia de
un contrato de compraventa de bienes y por tanto se califica como crédito
comercial.
• • Sin recurso: Una vez finalizada la operación, el vendedor puede desinteresarse
totalmente de los acontecimientos que afectan al crédito cedido, mientras que el
comprador no tiene ninguna posibilidad de devolver el crédito al vendedor en caso
que el deudor no pague, salvo en el caso de fraude.
• Leasing: La palabra leasing, de origen anglosajón, deriva del verbo inglés "to
lease", que significa arrendar o dar en arriendo, y del sustantivo "lease" que se
traduce como arriendo, escritura de arriendo, locación, etc.
• En Estados Unidos "Leasing"
• Francia "credit-bail", "equipement-bail", "location financiere avec promesse de
vente"
• Bélgica "location-financement"
• Italia "locazione finanziaria"
• España "Arrendamiento financiero“
• México "Arrendamiento financiero"
• Brasil "Arrendamiento Mercantil"
• Argentina "locación de bienes de capital o locación financiera"
• Uruguay "Arrendamiento Financiero" y "crédito de uso"
• Perú "Arrendamiento financiero"
• La denominación de arrendamiento financiero fue acogida favorablemente por
los países de América.
• El contrato de Arrendamiento Financiero o Leasing se estima que una
determinada entidad financiera (llamada Sociedad de Arrendamiento
Financiero)

• Adquiere una cosa para ceder su uso a una persona durante un cierto
tiempo la cual habrá de pagar a esa entidad una cantidad periódica
(constante o variable).

• Transcurrida la duración del contrato, el concesionario tiene la

facultad de adquirir la cosa a un precio determinado, que se
denomina residual, en cuanto a que su cálculo viene dado por la
diferencia entre el precio originario pagado por la sociedad de
Arrendamiento Financiero (mas los intereses y gastos) y las cantidades
abonadas por el cesionario a esa sociedad. Si el cesionario no ejercita
la opción de adquirir la cosa, ha de devolverla a la sociedad de
Arrendamiento financiero, de no convenir con ella una prórroga del
contrato mediante el pago de cantidades periódicas más reducidas.
Es la manifestación de voluntad acordada por un cliente o
usuario y un banco, destinado a regular los acuerdos
expresados en la relación económica u operación bancaria
plasmada en un instrumento jurídico.

El contrato bancario es el documento legal en el que se

constituye formalmente la práctica de una operación bancaria.
En este las partes expresan legalmente los términos acordados,
las cláusulas generales y/o especiales que orientan como se
dará cumplimiento a las obligaciones contraídas por ambas
partes, la prestación y la contraprestación, plazos, y
condiciones de los desembolsos o depósitos de fondos, las
cargas y las sanciones por los incumplimientos, etc.
1- Acentuado tecnicismo
2- Adhesivos: el cliente se somete a lo que el
banco expresa
3- Onerosos: está presente el ánimo de lucro.
4- Bilaterales: se establecen obligaciones de ambas
partes

tr a to:
Con édito
Cr
Son aquellos aspectos jurídicos financieros de mayor relevancia y
que son constantes u omnipresentes en la mayoría de los
contratos. Podemos considerar los siguientes elementos:

a) Representación
b) Cumplimiento de la obligación
c) Garantías
d) Estipulaciones especiales
e) Cláusulas de mantenimiento de valor
f) Renuncias
g) Cargos adicionales a cuenta del deudor
 REPRESENTACIÓN
a) CONCEPTO: es cuando una persona con alto nivel de dirección en el
Banco celebra a nombre de este y por cuenta del mismo un acto o contrato
bancario, de forma tal que sus efectos se producen directa e indirectamente
en la persona y patrimonio del Banco, materializándose una obligación
directa entre el Banco y el cliente.
b) ELEMENTOS: la representación bancaria se plasma en un
contrato(MANDATO), en el cual se regula la relación interna entre el
representado (BANCO) y el representante (APODERADO)
c) SUJETOS: el REPRESENTANTE y el REPRESENTADO
d) OBJETO: es un acto, negocio o contrato, que el representante practica en
nombre del banco.
e) CLASES: puede ser LEGAL o CONVENCIONAL. La representación
legal tiene su base en la ley.
 CUMPLIMIENTO DE LA OBLIGACIÓN

SE PRESENTAN DIVERSAS CIRCUNSTANCIAS

JURÍDICAS, DESTINADAS A DARLE CUMPLIMIENTO
AL CONTRATO EN FORMA ESTRICTA BAJO LAS
CONDICIONES PACTADAS.

1) Lugar de cumplimiento
2) Plazo o término de La Mora.
3) Pago de intereses, comisiones y otras cargas
pactadas:
 GARANTÍAS
CONSTITUYEN UN CONTRATO ACCESORIO
TENDIENTE A ASEGURAR EL CUMPLIMIENTO DE
LAS OBLIGACIONES DEREVADAS DE UN
CONTRATO PRINCIPAL.

TIPOS DE GARANTÍAS
a) Personales (Ejemplo: Fianza).
b) Reales(Prenda e Hipoteca).

CARACTERÍSTICAS COMUNES
c) Son contratos accesorios
d) Son indivisibles: Responde por el pago de toda la deuda
e) Son preferenciales: el acreedor tiene derecho privilegiado
Fianza

• Es una obligación accesoria en virtud de la cual una o más personas

responden de una obligación ajena, comprometiéndose para con el acreedor
a cumplirla en todo o en parte, si el deudor principal no la cumple.

OBSERVACIONES
• Es una obligación que se formaliza en un contrato accesorio.
• Es un contrato unilateral
• Debe constar por escrito
• Puede constituirse a favor de otro fiador (Subfianza)
Clases de fianza

• Subsidiaria o Simple: el fiador puede exigir al acreedor que le

cobre primero al deudor principal y solamente en caso de
insolvencia o de resultar infructuosa la gestión de cobro
proceda en su contra.
• Solidaria: el fiador se constituye en codeudor y principal
pagador.
• En materia mercantil, la fianza siempre será solidaria.
• Fianza con beneficio de división: cuando existen dos o más
fiadores al momento del cobro, un fiador puede pedir la
división de la deuda entre todos los fiadores.
 Prenda

• Es un contrato real, por el cual el deudor para asegurarse del

cumplimiento de una obligación, le entrega a su acreedor, o a quien lo
represente, algún objeto mueble para que le sirva de garantía de pago.
• La prenda a favor de un banco debe estar constituida por escrito en
documento privado o en escritura pública, de manera indistinta y con
igual valor jurídico.
• CLASES DE PRENDAS
• Prenda agraria o industrial
• Prenda comercial
• Prenda civil (prenda con desplazamiento):en poder del del acreedor.
• Prenda mercantil: bienes corpóreos o incorpóreos
• Prenda rotatoria (bienes fungibles)(prenda sin desplazamiento)
Hipoteca

• Es un derecho constituido sobre los bienes inmuebles

o derechos reales del deudor o de un tercero en
beneficio del acreedor, para asegurarse sobre las
mismas el cumplimiento de una obligación.
• CARACTERÍSTICAS
• Es unilateral,
• Accesorio
• Oneroso o gratuito
 (OPERACIONES PASIVAS)

1- Concepto
2- Clasificación
2- Depósitos regulares e irregulares
3- Depósitos a la vista, de ahorro y a plazo.
4- Contratos de cuenta corriente
5- Contrato de cuenta de ahorro
6 - Depósitos a plazo
7- Situaciones de iliquidez
7- Redescuento
8- Asistencia financiera
9- Línea de Crédito especial(Overnight)
 DEPÓSITOS BANCARIOS
Concepto: es la captación en propiedades de capitales ajenos, para el
fortalecimiento y financiamiento de las actividades de crédito que
otorgan los bancos.
Clasificación:
1) Regulares e Irregulares.
2) La Ley General de Bancos define que los depósitos pueden ser A la
Vista, de Ahorro o a Plazo.

Regulares: el depositante entrega al banco bienes para que este los conserve en su
poder y se los restituya cuando el depositante así lo requiera. La restitución es
del mismo bien entregado.

Irregulares: son los captados por el banco en los que éstos adquieren la
administración de los mismos, el cual se obliga a restituir una cantidad similar a
la adquirida bajo las condiciones pactadas.
 CONTRATO DE CUENTA CORRIENTE

Depósito irregular de dinero caracterizado por el hecho de que el

depositante puede hacer depósitos sucesivos para alimentar su
cuenta o efectuar retiros cuando así lo desee a través del giro
de cheques a cargo del banco depositario.

CARACTERÍSTICAS:
1) Es autónomo
2) Es un contrato real
3) Es bilateral
4) Es oneroso
5) Es un contrato de tracto sucesivo
6) Es adhesivo
CONTRATO DE CUENTA DE AHORRO
ES UN DEPÓSITO IRRGULAR DE DINERO QUE LAS PERSONAS
HACEN CON EL FIN DE OBTENER UN INTERÉS Y DE
ASUGURARLO CONTRA POSIBLES FLUCTUACIONES DE LA
MONEDA Y CON LA CONVENIENCIA DE QUE PUEDEN
RETIRARLO DE ACUERDO A LO PACTADO.

Características:
a) Multiplicidad de clientes(hay altos costos operativos)
b) Permanencia en los depósitos(los montos que se depositan son
mayores de los que se retiran)
c) Incentivos no monetarios(rifas, sorteos, etc) para atraer
clientes.
d) Excención de cargas fiscales: el ahorro menor de US$5,000 no
tiene carga fiscal o los mayores de esa cantidad a más de 4
años plazo.
Circunstancias de iliquidez

• Por diversas situaciones los bancos en determinado momento

sufren de iliquidez. La ley les otorga la posibilidad de recurrir al
Banco Central y pueden solicitar.
• Redescuento
• Asistencia Financiera: por 10 días avilés
• Línea de crédito especial overnight: plazo de 24 horas para
reembolsar lo prestado.
 REDESCUENTO
Concepto:
Es la operación por medio de la cual el Banco Central entrega
una determinada cantidad de dinero a un banco comercial,
mediante la transferencia como contraprestación de títulos
valores endosados a si favor, que a su vez habían sido objeto de
un contrato de descuento a favor del banco comercial.

Es una actividad de apoyo del BC a los bancos comerciales. A

través de los fondos obtenidos por el redescuento los bancos
pueden solucionar situaciones de iliquidez transitorias que se les
presentan por situaciones excepcionales y así evitan una
iliquidez real ante los depositantes.
 (OPERACIONES ACTIVAS)

1- Concepto
2- Mutuo Bancario
3- Contrato de apertura de crédito
4- El descuento
5- Tarjeta de crédito bancaria
 Crédito Bancario
(Operaciones Activas)
Concepto: son aquellas en que se manifiesta la razón de ser de los
bancos(Intermediación Financiera), ya que a través de esta
actividad los bancos colocan los recursos pactados, ya sea del
público o de cualquier otra fuente de financiamiento.

Son operaciones activas todas aquellas que involucran la ubicación

de fondos en personas que los necesitan y por lo cual el banco
recibirá una remuneración, que es mayor que la remuneración que
se entregará por las operaciones pasivas.

De la diferencia entre estas dos remuneraciones(Activas – Pasivas)

resultan las utilidades del banco.
Crédito Bancario.

Es un tipo de financiamiento a corto plazo que las empresas obtienen por

medio de los bancos con los cuales establecen relaciones funcionales.

    Importancia.
         El Crédito bancario es una de las maneras mas utilizadas por parte
de las empresas hoy en día de obtener un financiamiento necesario.

         Casi en su totalidad son bancos comerciales que manejan las

cuentas de cheques de la empresa y tienen la mayor capacidad de
préstamo de acuerdo con las leyes y disposiciones bancarias vigentes en la
actualidad y proporcionan la mayoría de los servicios que la empresa
requiera. Como la empresa acude con frecuencia al banco comercial en
busca de recursos a corto plazo, la elección  de uno en particular merece
un examen cuidadoso. La empresa debe estar segura de que el banco
podrá auxiliar a la empresa a satisfacer las necesidades de efectivo a
corto plazo que ésta tenga y en el momento en que se presente.
 • Ventajas.

    * Si el banco es flexible en sus condiciones, habrá mas probabilidades de

negociar un préstamo que se ajuste a las necesidades de la empresa, lo cual
la sitúa en el mejor ambiente para operar y obtener utilidades.

   * Permite a las organizaciones estabilizarse en caso de apuros con respecto

al capital

Desventajas.

    * Un banco muy estricto en sus condiciones,  puede limitar indebidamente la

facilidad de operación y actuar en detrimento de las utilidades de la empresa.

    * Un Crédito Bancario acarrea  tasa pasivas que la empresa debe cancelar
esporádicamente al banco por concepto de intereses.
 Formas de Utilización.

Cuando la empresa, se presente con el funcionario de prestamos del banco,

debe ser capaz de negociar. Debe dar la impresión de que es competente.
Si se va en busca de un préstamo, habrá que presentarse con el
funcionario correspondiente con los datos siguientes:
• La finalidad del préstamo.
• La cantidad que se requiere.
• Un plan de pagos definido.
• Pruebas de la solvencia de la empresa.
• Un plan bien trazado de cómo espera la empresa desenvolverse en el
futuro y lograr una situación que le permita pagar el préstamo.
• Una lista con avales y garantías colaterales que la empresa está
dispuesta a ofrecer, si las hay y son necesarias.
 MUTUO BANCARIO
ES UN CONTRATO DE CRÉDITO POR EL CUAL SE TRANSFIERE LA
PROPIEDAD DE DETERMINADA CANTIDAD DE DINERO, CON SU
CARGO PARA EL MUTUARIO, DE RESTITUIR EL ´PRÉSTAMO
ASUMIDO EN LA MISMA ESPECIE Y CALIDAD, MÁS LOS
INTERESES.

CARACTERÍSTICAS

1) Es un contrato típico(Regulado por las legislaciones)

2) Es onerosos.
3) Es real.
4) Es unilateral(solo surgen obligaciones para el mutuario)
5) Es principal.
CONTRATO DE APERTURA DE CRÉDITO
(Línea de crédito)
Es un contrato mediante el cual el banco(acreditante) se
comprometo con un cliente(acreditado) a concederle una
cantidad determinada de crédito y durante cierto tiempo
directamente a él o a una tercera persona que el cliente
indique, dentro de los límites establecidos y mediante el pago
por parte del acreditado de una remuneración(intereses)
preestablecida.

CARACTERÍSTICAS
1) Consensual
2) Bilateral
3) Onerosos
4) Principal
5) De tracto sucesivo: plazo definido
• Importancia.
Es importante ya que el banco esta de acuerdo en prestar a la
empresa hasta una cantidad máxima, y dentro de cierto
período, en el momento que lo solicite.  Aunque por lo general
no constituye una obligación legal entre las dos partes, la línea
de crédito es casi siempre respetada por el banco y evita la
negociación de un nuevo préstamo cada vez que la empresa
necesita disponer de recursos.

• Ventajas.
    * Es un efectivo "disponible" con el que la empresa cuenta.
• Desventajas.
    * Se debe pagar un porcentaje de interés cada vez que la
línea de crédito es utilizada.
    * Este tipo de financiamiento, esta reservado para los
clientes mas solventes del banco, y sin embargo en algunos
casos el mismo puede pedir garantía colateral antes de
extender la línea de crédito.
    * Se le exige a la empresa que mantenga la línea de crédito
"Limpia", pagando todas las disposiciones que se hayan hecho.
Formas de Utilización.
•
    El banco presta a la empresa una cantidad máxima
de dinero por un período determinado.  Una vez que
se efectúa la negociación, la empresa no tiene mas
que informar al banco de su deseo de "disponer" de
tal cantidad, firma un documento que indica que la
empresa dispondrá de esa suma, y el banco transfiere
fondos  automáticamente a la cuenta de cheques.
    El Costo de la Línea de Crédito por lo general se
establece durante la negociación original, aunque
normalmente fluctúa con la tasa prima.  Cada vez
que la empresa dispone de una parte de la línea de
crédito paga el interés convenido.
•     Al finalizar el plazo negociado originalmente, la
línea deja de existir y las partes tendrán que negociar
otra si así lo desean.
 Financiamiento por medio de los Inventarios
•          Es aquel en el cual se usa el inventario como garantía de un préstamo  en que se confiere al
acreedor el derecho de tomar posesión  garantía en caso de que la empresa deje de cumplir

    Importancia.
•          Es importante ya que le permite a los directores de la empresa usar el inventario de la empresa
como fuente de recursos, gravando el inventario como colateral es posible obtener recursos de acuerdo
con las formas específicas de financiamiento usuales, en estos casos, como son el Depósito en Almacén
Público, el Almacenamiento en la Fabrica, el Recibo en Custodia, la Garantía Flotante y la Hipoteca.

• Ventajas.

*  Permite aprovechar una importante pieza de la empresa como es el Inventario de Mercancía Brinda
oportunidad a la organización de hacer mas dinámica sus actividades.

Desventajas.

    *  Le genera un Costo de Financiamiento al deudor.

  * El deudor corre riesgo de perder el Inventario dado en garantía en caso de no poder cancelar el
contrato.
• Formas de Utilización.

•          Por lo general al momento de hacerse la negociación, se exige que los artículos
sean duraderos, identificables y susceptibles de ser vendidos al precio que
prevalezca en el Mercado. El acreedor debe tener derecho legal sobre los artículos,
de manera que si se hace necesario tomar posesión de ellos el acto no sea materia
de controversia.

•          El gravamen que se constituye sobre el inventario se debe formalizar mediante

alguna clase de convenio que pruebe la existencia del colateral. El que se celebra
con el banco específica no sólo la garantía sino también los derechos del banco y las
obligaciones del beneficiario, entre otras cosas. Los directores firmarán esta clase de
convenios en nombre de su empresa cuando se den garantías tales como el
inventarío.
•          Además del convenio de garantía, se podrán encontrar otros documentos
probatorios entre los cuales se pueden citar el Recibo en Custodia y el
Almacenamiento. Ahora bien, cualquiera que sea el tipo de convenio que se celebre,
para le empresa se generará un Costo de Financiamiento que comprende algo mas
que los intereses por el préstamo, aunque éste es el gasto principal. A la empresa le
toca absorber los cargos por servicio de mantenimiento del Inventario, que pueden
incluir almacenamiento, inspección por parte de los representantes del acreedor y
manejo, todo lo cual forma parte de la obligación de la empresa de conservar el
inventario de manera que no disminuya su valor como garantía. Normalmente no
debe pagar el costo de un seguro contra pérdida por incendio o robo.
 DESCUENTO
Consiste en la entrega de una cantidad de dinero por parte del
banco a su cliente, mediante la transferencia como
contraprestación de un crédito no vencido a cargo de un
tercero.

El banco entregará al cliente un monto por el valor del crédito

transferido, menos el interés equivalente al plazo pendiente
entre las fechas del descuento y la del vencimiento del
título.

MODALIDADES
1) Créditos incorporados en títulos valores
2) Créditos no incorporados en títulos valores
3) Créditos en libros.
 Crédito Comercial.

• Es el uso que se le hace a las cuentas por pagar de la empresa, del

pasivo a corto plazo acumulado, como los impuestos a pagar, las cuentas
por cobrar y del financiamiento de inventario como fuentes de recursos.

Importancia.
         El crédito comercial tiene su importancia en que es un uso inteligente
de los pasivos a corto plazo de la empresa a la obtención de recursos de la
manera menos costosa posible.

Ventajas.
* Es un medio mas equilibrado y menos costoso de obtener recursos.
* Da oportunidad a las empresas de agilizar sus operaciones comerciales.

Desventajas
* Existe siempre el riesgo de que el deudor no cancele la deuda, lo que
trae    como consecuencia una posible intervención legal.

• Si la negociación se hace acredito se deben cancelar tasas pasivas.

 Financiamientos a Largo Plazo
HIPOTECA.
•          Es un traslado condicionado de propiedad que es otorgado por el prestatario (deudor) al prestamista
(acreedor) a fin de garantiza el pago del préstamo.

   Importancia.
•          Es importante señalar que una hipoteca no es una obligación a pagar ya que el deudor es el que otorga la
hipoteca y el acreedor es el que la recibe, en caso de que el deudor no cancele dicha hipoteca, la misma le será
arrebatada y pasará a manos del banco.
•          Vale destacar que la finalidad de las hipotecas por parte del prestamista es obtener algún activo fijo,
mientras que para el prestatario es el tener seguridad de pago por medio de dicha hipoteca.

 
  Ventajas.
• Para el prestamista le es rentable debido a la posibilidad de obtener  ganancia por medio de los intereses generados de
dicha operación.
• Da seguridad al prestamista de no obtener perdida al otorgar el préstamo.
• El prestamista tiene la posibilidad de adquirir un bien

Desventajas.

· Al prestatario le genera una obligación ante terceros.

· Existe riesgo de surgir cierta intervención legal debido a falta de pago.

 BONOS.

Es un instrumento escrito en la forma de una promesa incondicional, certificada,

en la cual el prestatario promete pagar una suma especificada en una futura fecha
determinada, en unión a los intereses a una tasa determinada y en fechas
determinadas.
•
Importancia.
    Cuando una sociedad anónima tiene necesidad de fondos adicionales a largo
plazo se ve en el caso de tener que decidir entre la emisión de acciones
adicionales del capital o de obtener préstamo expidiendo evidencia del adeudo
en la forma de bonos. La emisión de bonos puede ser ventajosa si los actuales
accionistas prefieren no compartir su propiedad y las utilidades de la empresa
con nuevos accionistas. El derecho de emitir bonos se deriva de la facultad para
tomar dinero prestado que la ley otorga a las sociedades anónimas.

         El tenedor de un bono es un acreedor; un accionista es un propietario.

Debido a que la mayor parte de los bonos tienen que estar respaldados por activos
fijos tangibles de la empresa emisora, el propietario de un bono posiblemente
goce de mayor protección a su inversión, el tipo de interés que se paga sobre los
bonos es, por lo general, inferior a la tasa de dividendos que reciben las acciones
de una empresa.
 • Ventajas.
    * Los bonos son fáciles de vender ya que sus costos son menores.
    * El empleo de los bonos no diluye el control de los actuales accionistas.
    * Mejoran la liquidez y la situación de capital de trabajo de la empresa.
Desventajas.
    * La empresa debe ser cuidadosa al momento de invertir dentro de este
mercado
Formas de Utilización.
•
         Cada emisión de bonos está asegurada por una hipoteca conocida como
"Escritura de Fideicomiso".
         El tenedor del bono recibe una reclamación o gravamen en contra de la
propiedad que ha sido ofrecida como seguridad para el préstamo. Si el préstamo no
es cubierto por el prestatario, la organización que el fideicomiso puede iniciar
acción legal a fin de que se saque a remate la propiedad hipotecada y el valor
obtenido de la venta sea aplicada al pago del a deudo
 (OPERACIONES NEUTRAS)
SON SERVICIOS BANCARIOS AQUELLOS EN LOS CUALES LOS
BANCOS VAN A PARTICIPAR COMO MEDIADORES DE
DETERMINADOS ACTOS REQUERIDOS POR SUS CLIENTES, ES
DECIR QUE ACTÚA POR SU CUENTA Y EN NOMBRE DEL CLIENTE,
O BIEN EN OPERACIONES EN LAS QUE EL BANCO ACTÚA COMO
MANDATARIO DE PERSONAS NATURALES O JURÍDICAS EN
CUALQUIER CLASE DE NEGOCIOS.
Son servicios bancarios:
1) Depósitos en custodia(de títulos valores, de documentos, de
objetos de valor)
2) Alquiler de cajas de seguridad
3) Compra-venta de valores mobiliarios por orden y cuenta de sus
clientes.
4) El Fideicomiso
Ambito de competencia
• 1. Los bancos.
• 2. Las instituciones financieras no bancarias que presten
servicios de intermediación bursátil o servicios financieros
con recursos del público, calificadas como tales por la
Superintendencia de Bancos y de otras Instituciones
Financieras.
• 3. Sucursales de bancos extranjeros.
• 4. Los grupos financieros; y,
• 5. Las Oficinas de Representación de Bancos y Financieras
Extranjeras conforme lo establecido en la Ley.
• Las disposiciones contenidas en la presente Ley son de
orden público.
 Requisitos para la creación de un banco

• Tarea de Investigación.