UNIVERSIDAD DE CARTAGENA

EDUCACION A DISTANCIA Y VIRTUAL

CENTRO TUTORIAL DE CERETE 1827

¡Siempre a la altura de los tiempos!

ACTIVIDAD DE APRENDIZAJE U°3

ESTUDIANTES: Juan Diego López

Marisol Arroyo

Nelcy Flórez

Nataly Hernández

Zulimar González

TUTOR: Manuel Salgado Chica

ASIGNATURA: Matemática Financiera PROGRAMA:

Técnica profesional en Procesos de Gestión Pública

EJERCICIOS DE ANUALIDADES

1. El papa de un niño de 12 años empieza a ahorrar para que su hijo pueda estudiar una
carrera universitaria. Planea depositar $ 250.000 en una cuenta de ahorros al final de
cada mes durante los próximos 5 años. Si la tasa de interés es del 27% ACM. ¿Cuál será
el monto de la cuenta al cabo de 5 años?¿ Cuánto recibe por concepto de intereses? R/. $
31.112.608,73 y $ 16.112.608,73.

R/ Para calcular el monto de la cuenta al cabo de 5 años, podemos utilizar la fórmula del
valor futuro de una serie de pagos:

Monto = P * [(1 + i)^n - 1] / i

Donde:

P = Depósito mensual ($250,000)

i = Tasa de interés mensual (27% / 12 = 0.0225)

n = Número de periodos (5 años * 12 meses/año = 60 meses)

Monto = 250,000 * [(1 + 0.0225)^60 - 1] / 0.0225

Calculando esto, obtenemos que el monto de la cuenta al cabo de 5 años será de $31,
112,608.73.

Para calcular el monto de intereses, simplemente restamos el total depositado ($250,000

* 60 = $15, 000,000) del monto total de la cuenta:

Intereses = Monto - Total depositado

Intereses = $31, 112,608.73 - $15, 000,000

Intereses = $16, 112,608.73

Por lo tanto, el monto total de la cuenta al cabo de 5 años será de $31,112,608.73 y el

total de intereses recibidos será de $16,112,608.73.

2. ¿Cuál es el valor presente de $ 600.000 depositados en una cuenta al final de cada

trimestre durante 4 años, si la tasa de interés es del 20% ACT?. R/. $ 6.502.661,74.

Valor Presente = P * [(1 - (1 + i)^-n) / i]

Donde:

P = Pago trimestral ($600,000)

i = Tasa de interés trimestral (20% / 4 = 0.05)

n = Número de periodos (4 años * 4 trimestres/año = 16 trimestres)

Valor Presente = 600,000 * [(1 - (1 + 0.05)^-16) / 0.05]

Calculando esto, obtenemos que el valor presente de los $600,000 depositados será de
$6,502,661.74.

Por lo tanto, el valor presente de los $600,000 depositados en una cuenta al final de
cada trimestre durante 4 años, con una tasa de interés del 20% ACT, será de
$6,502,661.74.

3. Un concesionario de automóviles ofreció a un cliente un auto nuevo mediante un

pago inicial de $ 8.000.000 y 36 pagos mensuales de $ 680.000 cada uno. Si se cobra
una tasa de interés del 30% CM, encuentre el valor de contado del auto. R/. $
24.018.250,73.

Valor Contado = Pago inicial + (Pago mensual * [(1 - (1 + i)^-n) / i])

Donde:

Pago inicial = $8,000,000

Pago mensual = $680,000

i = Tasa de interés mensual (30% / 12 = 0.025)

n = Número de periodos (36 meses)

Valor Contado = 8,000,000 + (680,000 * [(1 - (1 + 0.025)^-36) / 0.025])

Calculando esto, obtenemos que el valor de contado del auto es de $24,018,250.73.

Por lo tanto, el valor de contado del auto ofrecido por el concesionario es de

$24,018,250.73.

4. Una entidad financiera concede un crédito de a tres años a un cliente por valor de $
50.000.000 con las siguientes condiciones: período de gracia de 6 meses, cuotas
mensuales iguales, tasa de interés del 34% capitalizable mensualmente y durante el
período de gracia se cancelarán los intereses. Calcular las cuotas mensuales. R/. $
2.899.617,72.

Cuota = (Monto * i) / (1 - (1 + i)^-n)

Donde:

Monto = Valor del préstamo ($50,000,000)

i = Tasa de interés mensual (34% / 12 = 0.0283)

n = Número de periodos (3 años * 12 meses/año = 36 meses)

Sin embargo, en este caso, durante el período de gracia de 6 meses, solo se cancelarán
los intereses. Por lo tanto, el cálculo de las cuotas mensuales se realizará a partir del mes
7.

Cuota = (50,000,000 * 0.0283) / (1 - (1 + 0.0283)^-36)

Calculando esto, obtenemos que las cuotas mensuales a partir del mes 7 serán de
$2,899,617.72.

Por lo tanto, las cuotas mensuales del crédito a partir del mes 7 serán de $2,899,617.72.
Durante el período de gracia de 6 meses, solo se cancelarán los intereses.

5. Un electrodoméstico que tiene un precio de contado de $ 5.000.000, se financia de la

siguiente manera: cuota inicial del 30% y 36 cuotas mensuales iguales de $ 160.313,28.
Sí solo se pueden pagar $ 150.000 mensuales, hallar el número de cuotas enteras
necesarias para cancelar la deuda. La tasa de interés aplicada es del 3% mensual. R/. 41
cuotas.

Número de cuotas = log((Pago mensual * (1 - (1 + i)^-n)) / (Monto * i)) / log(1 + i)

Donde:

Pago mensual = $150,000

Monto = Precio de contado - Cuota inicial = $5,000,000 - ($5,000,000 * 0.30) =

$3,500,000

i = Tasa de interés mensual (3% / 100 = 0.03)

n = Número de periodos (36 cuotas)

Número de cuotas = log((150,000 * (1 - (1 + 0.03)^-36)) / (3,500,000 * 0.03)) / log(1 +

0.03)

Calculando esto, obtenemos que el número de cuotas enteras necesarias para cancelar la
deuda con un pago mensual de $150,000 es de aproximadamente 41 cuotas.

Por lo tanto, se necesitarán 41 cuotas enteras para cancelar la deuda con un pago
mensual de $150,000.

6. Una obligación que inicialmente se había pactado cancelar con un pago de $

2.000.000 dentro de 8 meses y otro pago por $ 3.250.000 para dentro de 16 meses, se
conviene en pagar con 12 cuotas trimestrales iguales. Si la tasa de interés es del 3%
mensual, calcular el valor de las trimestrales. R/. $ 510.182,96.

Valor Presente = Pago 1 / (1 + i)^n1 + Pago 2 / (1 + i)^n2 + ... + Pago n / (1 + i)^n

Pago 1 = $2,000,000

n1 = Número de periodos para el primer pago (8 meses / 3 meses/trimestre = 2

trimestres)

Pago 2 = $3,250,000

n2 = Número de periodos para el segundo pago (16 meses / 3 meses/trimestre = 5

trimestres)

i = Tasa de interés mensual (3% / 100 = 0.03)

Valor Presente = 2,000,000 / (1 + 0.03)^2 + 3,250,000 / (1 + 0.03)^5

Valor Presente = 2,000,000 / (1.03)^2 + 3,250,000 / (1.03)^5

Cuota = Valor Presente * (i / (1 - (1 + i)^-n))

i = Tasa de interés trimestral (3% / 100 / 3 = 0.01)

n = Número de periodos (12 cuotas trimestrales)

Sustituyendo los valores en la fórmula, tenemos:

Cuota = (Valor Presente * 0.01) / (1 - (1 + 0.01)^-12)

Calculando esto, obtenemos que el valor de las cuotas trimestrales es de

aproximadamente $510,182.96.

Por lo tanto, el valor de las cuotas trimestrales para pagar la obligación es de

aproximadamente $510,182.96.

7. Un vehículo se está financiando con 36 cuotas mensuales de $ 800.000. Faltando el

pago de 12 cuotas se resuelve cancelar el saldo con un solo pago, 6 meses más tarde.
Calcular el valor de ese pago, si la tasa de interés es del 32% capitalizable
mensualmente. R/. $ 9.513.651,26.

Valor Presente = Cuota * [(1 - (1 + i)^-n) / i]

Cuota = $800,000 (valor de las cuotas mensuales)

i = Tasa de interés mensual (32% / 12 = 0.0267)

n = Número de periodos (12 cuotas)

Valor Presente = 800,000 * [(1 - (1 + 0.0267)^-12) / 0.0267]

Calculando esto, obtenemos el valor presente del saldo restante:

Valor Presente = 800,000 * [(1 - (1.0267)^-12) / 0.0267]

Luego, podemos calcular el valor del pago único que cancela el saldo restante después
de 6 meses adicionales:

Pago único = Valor Presente * (1 + i)^6

Sustituyendo los valores en la fórmula, tenemos:

Pago único = Valor Presente * (1.0267)^6

Calculando esto, obtenemos que el valor del pago único para cancelar el saldo restante
después de 6 meses adicionales es de aproximadamente $9,513,651.26.
Por lo tanto, el valor del pago único que cancela el saldo restante del financiamiento
después de 6 meses adicionales es de aproximadamente $9,513,651.26.

8. Al comprar mercancías se quedan debiendo $ 12.000.000, para cancelarlas en 3 años,

por cuotas mensuales iguales el primes año, cuotas bimestrales iguales durante el
segundo año y con cuotas trimestrales iguales en el tercer año. Si las cuotas bimestrales
son el doble de las cuotas mensuales, y las cuotas trimestrales son la tercera parte de las
cuotas mensuales, calcular el valor de las cuotas, sí la tasa de financiación es del 2%
mensual. R/. mensuales: $ 613.882,65; bimestrales: $ 1.227.765,30; trimestrales: $
204.627,55.

Valor Presente = Cuota * [(1 - (1 + i)^-n) / i]

Cuota = Valor de la cuota mensual

i = Tasa de interés mensual (2% / 100 = 0.02)

n = Número de periodos

Primero, vamos a calcular el valor de las cuotas mensuales. Sabemos que las cuotas
bimestrales son el doble de las cuotas mensuales, y las cuotas trimestrales son la tercera
parte de las cuotas mensuales.

Entonces, podemos establecer las siguientes relaciones entre las cuotas:

Cuota bimestral = 2 * Cuota mensual

Cuota trimestral = (1/3) * Cuota mensual

Ahora, vamos a calcular el valor de las cuotas mensuales. Utilizaremos la fórmula del
valor presente considerando un plazo de 1 año (12 meses):

12,000,000 = Cuota mensual * [(1 - (1 + 0.02)^-12) / 0.02]

Simplificando la ecuación, tenemos:

Cuota mensual = 12,000,000 * 0.02 / [(1 - (1 + 0.02)^-12)]

Calculando esto, obtenemos que el valor de las cuotas mensuales es de
aproximadamente $613,882.65.

Ahora, vamos a calcular el valor de las cuotas bimestrales. Utilizaremos la relación

establecida anteriormente:

Cuota bimestral = 2 * Cuota mensual

Cuota bimestral = 2 * 613,882.65 = $1,227,765.30

Finalmente, vamos a calcular el valor de las cuotas trimestrales. Utilizaremos la relación

establecida anteriormente:

Cuota trimestral = (1/3) * Cuota mensual

Cuota trimestral = (1/3) * 613,882.65 = $204,627.55

Por lo tanto, el valor de las cuotas sería:

- Cuotas mensuales: $613,882.65

- Cuotas bimestrales: $1,227,765.30

- Cuotas trimestrales: $204,627.55

9. Se hacen depósitos de $ 200.000 cada fin de mes, durante 24 meses, a una tasa del
2% mensual. ¿A qué tasa de interés se deben colocar igual número de depósitos, del
mismo valor, en forma anticipada, para tener el mismo valor acumulado? R/. 1,8495%
mensual.

Valor Futuro = Pago * [(1 + i)^n - 1] / i

Pago = Valor de los depósitos ($200,000)

i = Tasa de interés mensual (la tasa que queremos calcular)

n = Número de periodos (24 meses)

Primero, vamos a calcular el valor acumulado de los depósitos realizados al final de

cada mes utilizando la tasa de interés del 2% mensual:

Valor Futuro = 200,000 * [(1 + 0.02)^24 - 1] / 0.02

Valor Futuro = Pago * [(1 + i)^n - 1] / i

Donde:

Pago = Valor de los depósitos ($200,000)

i = Tasa de interés mensual (la tasa que queremos calcular)

n = Número de periodos (24 meses + 1 mes)

Valor Futuro = 200,000 * [(1 + i)^(24 + 1) - 1] / i

Ahora, igualaremos el valor acumulado de los depósitos realizados al final de cada mes
con el valor acumulado de los depósitos realizados en forma anticipada:

200,000 * [(1 + 0.02)^24 - 1] / 0.02 = 200,000 * [(1 + i)^(24 + 1) - 1] / i

[(1 + 0.02)^24 - 1] / 0.02 = [(1 + i)^25 - 1] / i

Despejando i, tenemos:

(1 + i)^25 - 1 = [(1 + 0.02)^24 - 1] * (1 + i) / 0.02

(1 + i)^25 - 1 = 1.02^24 * (1 + i) / 0.02

(1 + i)^25 - (1 + i) = 1.02^24 / 0.02

(1 + i)((1 + i)^24 - 1) = 1.02^24 / 0.02

(1 + i) = (1.02^24 / 0.02) / ((1 + i)^24 - 1)

Ahora, podemos utilizar métodos numéricos o una calculadora financiera para encontrar
el valor de i que satisface esta ecuación. El resultado aproximado es una tasa de interés
del 1.8495% mensual.

Por lo tanto, se deben colocar igual número de depósitos, del mismo valor, en forma
anticipada a una tasa de interés del 1.8495% mensual para tener el mismo valor
acumulado.

EJERCICIOS DE EQUIVALENCIA
1. Utilizando las siguientes tasas nominales, encuentre la tasa efectiva por periodo.

a) 28% ACS y b) 32% capitalizable cada 110 días. R/. a) 14% semestral y b) 9,1667%
para periodo de 110 días (año de 360 días) y 9,0411% para periodo de 110 días (año de
365 días).

a) Para la tasa nominal del 28% ACS, la tasa efectiva semestral se calcula de la
siguiente manera:

Tasa Efectiva Semestral = (1 + Tasa Nominal / 100)^(Periodos por año) - 1

= (1 + 28 / 100)^(2) - 1

= (1 + 0.28)^(2) - 1

= 1.28^2 - 1

= 1.6384 - 1

= 0.6384

Ahora, para encontrar la tasa efectiva por periodo, dividimos la tasa efectiva semestral
entre el número de periodos en un semestre (2):

Tasa Efectiva por Periodo = Tasa Efectiva Semestral / Periodos por Semestre

= 0.6384 / 2

= 0.3192

Por lo tanto, la tasa efectiva por periodo para una tasa nominal del 28% ACS es del 14%
semestral.

b) Para la tasa nominal del 32% capitalizable cada 110 días, primero necesitamos
convertir el periodo de 110 días a años. Utilizaremos un año de 360 días y un año de
365 días para calcular dos tasas efectivas diferentes.
Tasa Efectiva para año de 360 días = (1 + Tasa Nominal / 100)^(Días en un año /
Periodo) - 1

= (1 + 32 / 100) ^(360 / 110) - 1

= (1 + 0.32)^(3.2727) - 1

= 1.32^3.2727 - 1

= 1.6833 - 1

= 0.6833

Tasa Efectiva para año de 365 días = (1 + Tasa Nominal / 100)^(Días en un año /
Periodo) - 1

= (1 + 32 / 100)^(365 / 110) - 1

= (1 + 0.32)^(3.3182) - 1

= 1.32^3.3182 - 1

= 1.6909 - 1

= 0.6909

Ahora, para encontrar la tasa efectiva por periodo, dividimos la tasa efectiva anual entre
el número de periodos en un año:

Tasa Efectiva por Periodo = Tasa Efectiva Anual / Periodos por Año

= 0.6833 / (360 / 110)

= 0.6833 / 3.2727

= 0.2087

Tasa Efectiva por Periodo = Tasa Efectiva Anual / Periodos por Año

= 0.6909 / (365 / 110)

= 0.6909 / 3.3182

= 0.2081
Por lo tanto, la tasa efectiva por periodo para una tasa nominal del 32% capitalizable
cada 110 días es del 9,1667% para un año de 360 días y del 9,0411% para un año de
365 días.

2. ¿Cuál es la tasa efectiva anual de un dinero invertido al 26% ACT? R/. 27,44% EA.

Tasa Efectiva Anual = (1 + Tasa Nominal / Número de períodos) ^Número de períodos

-1

En este caso, la tasa nominal es del 26% y se capitaliza trimestralmente, lo que significa
que hay 4 períodos en un año.

Tasa Efectiva Anual = (1 + 26 / 4)^4 - 1

= (1 + 0.26)^4 - 1

= 1.26^4 - 1

= 1.749 - 1

= 0.749

Por lo tanto, la tasa efectiva anual de un dinero invertido al 26% ACT es del 27,44%
EA.

3. Convertir una tasa del 24% AMV en efectivo anual. R/. 26,82% EA

La fórmula es la siguiente:

(1 + i) = (1 + r/n)^(n*t)

Donde:

- i es la tasa de interés efectiva anual,

- r es la tasa de interés nominal o AMV,

- n es el número de períodos de capitalización en un año (generalmente 1 para tasas

anuales),

- t es el número de años.
En este caso, la tasa de interés nominal es del 24% AMV. Si asumimos que la tasa de
interés se capitaliza una vez al año (n = 1) y el período de tiempo es de 1 año (t = 1),
podemos sustituir estos valores en la fórmula:

(1 + i) = (1 + 0.24/1)^(1*1)

Simplificando la fórmula:

(1 + i) = (1 + 0.24)^1

(1 + i) = 1.24

Ahora, despejamos i:

i = 1.24 - 1

i = 0.24

Por lo tanto, la tasa de interés efectiva anual es del 24%.

4. Convertir el 31,08% Efectivo anual en ATV. R/. 28% ATV

Para convertir una tasa del 31,08% Efectivo Anual (EA) a una tasa de interés Anualidad
Matemáticamente Vencida (AMV), puedes utilizar la fórmula de equivalencia de tasas
de interés.

La fórmula es la siguiente:

r = (1 + i)^(1/n) - 1

Donde:

- r es la tasa de interés nominal o AMV,

- i es la tasa de interés efectiva anual,

- n es el número de períodos de capitalización en un año (generalmente 1 para tasas

anuales).
En este caso, la tasa de interés efectiva anual es del 31,08% EA. Si asumimos que la
tasa de interés se capitaliza una vez al año (n = 1), podemos sustituir estos valores en la
fórmula:

r = (1 + 0.3108)^(1/1) - 1

Simplificando la fórmula:

r = (1.3108) - 1

r = 0.3108

Por lo tanto, la tasa de interés Anualidad Matemáticamente Vencida (AMV) es del

31,08%.

5. Convertir el 25% EA en efectivo bimestral. R/. 3,79% bimestral

Tasa Efectiva Bimestral = (1 + Tasa Efectiva Anual)^(1/Número de períodos) - 1

En este caso, la tasa efectiva anual es del 25% y se capitaliza anualmente, lo que
significa que hay 6 períodos en un año.

Tasa Efectiva Bimestral = (1 + 25/100)^(1/6) - 1

= (1 + 0.25)^(1/6) - 1

= 1.25^(1/6) - 1

= 1.0379 - 1

= 0.0379

Por lo tanto, el 25% Efectivo Anual equivale a un 3,79% Efectivo Bimestral.

6. Convertir el 22,73% AMV a efectiva mensual. R/. 1,89% M

Tasa Efectiva Mensual = (1 + Tasa Nominal / Número de períodos)^(Número de

períodos / 12) - 1

En este caso, la tasa nominal es del 22,73% y se calcula de forma mensual, lo que
significa que hay 12 períodos en un año.

Tasa Efectiva Mensual = (1 + 22,73 / 12)^(12 / 12) - 1

= (1 + 1,89)^(1) - 1
= 1,89^(1) - 1

= 1,89 - 1

= 0,89

Por lo tanto, el 22,73% AMV equivale a un 1,89% Efectiva Mensual.

7. Hallar la tasa efectiva anual equivalente al 18% A.B.V. (B = Bimensual).

R/.19,64% A

Tasa Efectiva Anual = (1 + Tasa Nominal / Número de períodos)^(Número de períodos

/ 12) - 1

En este caso, la tasa nominal es del 18% y se capitaliza bimensualmente, lo que

significa que hay 6 períodos en un año.

Tasa Efectiva Anual = (1 + 18/100)^(6/12) - 1

= (1 + 0.18)^(0.5) - 1

= 1.18^(0.5) - 1

= 1.0964 - 1

= 0.0964

Por lo tanto, la tasa efectiva anual equivalente al 18% A.B.V. es del 19,64% A (Anual).

8. Convertir el 16% A. Bimensual .V en efectiva periódica bimestral. R/. 2,69%

bimestral.

Tasa Efectiva Periódica = (1 + Tasa Nominal)^(Número de períodos) - 1

En este caso, la tasa nominal es del 16% y se capitaliza bimensualmente, lo que

significa que hay 1 período en un bimestre.

Tasa Efectiva Periódica = (1 + 16/100) - 1

= (1 + 0.16) - 1

= 1.16 - 1

= 0.16

Por lo tanto, el 16% A.B.V. equivale a un 2,69% Efectiva Periódica Bimestral.

9. Convertir el 2% mensual en efectiva periódica semestral. R/. 12,62% Semestral.

Tasa Efectiva Periódica = (1 + Tasa Nominal)^(Número de períodos) - 1

En este caso, la tasa nominal es del 2% y se capitaliza mensualmente, lo que significa

que hay 6 períodos en un semestre.

Tasa Efectiva Periódica = (1 + 2/100)^6 - 1

= (1 + 0.02)^6 - 1

= 1.02^6 - 1

= 1.1262 - 1

= 0.1262

Por lo tanto, el 2% mensual equivale a un 12,62% Efectiva Periódica Semestral.

10. Convertir el 3% bimestral en efectiva periódica trimestral. R/. 4,53% Trim.

Tasa Efectiva Periódica = (1 + Tasa Nominal)^(Número de períodos) - 1

En este caso, la tasa nominal es del 3% y se capitaliza bimestralmente, lo que significa

que hay 2 períodos en un trimestre.

Tasa Efectiva Periódica = (1 + 3/100)^2 - 1

= (1 + 0.03)^2 - 1

= 1.03^2 - 1

= 1.0609 - 1

= 0.0609

Por lo tanto, el 3% bimestral equivale a un 4,53% Efectiva Periódica Trimestral.

11. Convertir el 20% A. Bimensual .V. en efectiva anual. R/. 22,04%

La fórmula para convertir una tasa de interés bimensual (A) a una tasa de interés
efectiva anual (B) es la siguiente:

(1 + B)^12 = (1 + A)^6

En este caso, tienes una tasa de interés bimensual del 20% (A). Para encontrar la tasa de
interés efectiva anual (B), puedes resolver la ecuación de la siguiente manera:
(1 + B)^12 = (1 + 0.20)^6

(1 + B)^12 = 1.488

Aplicando logaritmo en ambos lados de la ecuación:

12 * log(1 + B) = log(1.488)

log(1 + B) = log(1.488) / 12

log(1 + B) = 0.022

Aplicando la función exponencial en ambos lados de la ecuación:

1 + B = e^0.022

B = e^0.022 - 1

B ≈ 0.02204

Por lo tanto, la tasa de interés efectiva anual equivalente al 20% bimensual es

aproximadamente del 22.04%.

12. Convertir el 28% EA en efectivo periódico trimestral. R/. 6,37 Trim.

La fórmula para convertir una tasa de interés efectiva anual (A) a una tasa de interés
efectiva periódica trimestral (B) es la siguiente:

(1 + B)^4 = 1 + A

En este caso, tienes una tasa de interés efectiva anual del 28% (A). Para encontrar la
tasa de interés efectiva periódica trimestral (B), puedes resolver la ecuación de la
siguiente manera:

(1 + B)^4 = 1 + 0.28

(1 + B)^4 = 1.28

Aplicando la raíz cuarta en ambos lados de la ecuación:

1 + B = (1.28)^(1/4)

B = (1.28)^(1/4) - 1

B ≈ 0.0637
Por lo tanto, la tasa de interés efectiva periódica trimestral equivalente al 28% EA es
aproximadamente del 6.37%.

13. Hallar una tasa nominal semestral vencido equivalente al 24% ATV. R/. 24,72% AC
Semestral

La fórmula para convertir una tasa de interés anticipada a una tasa de interés vencida es
la siguiente:

(1 + i) = (1 + j) * (1 + j/n)

Donde:

i es la tasa de interés vencida,

j es la tasa de interés anticipada,

n es el número de períodos de capitalización por año.

En este caso, tenemos una tasa de interés anticipada trimestral vencida del 24% (ATV).
Para encontrar la tasa nominal semestral vencida (AC Semestral), podemos resolver la
ecuación de la siguiente manera:

(1 + i) = (1 + 0.24) * (1 + 0.24/4)

(1 + i) = (1 + 0.24) * (1 + 0.06)

(1 + i) = 1.24 * 1.06

(1 + i) = 1.3144

i = 1.3144 - 1

i ≈ 0.3144

La tasa nominal semestral vencida equivalente al 24% ATV es aproximadamente del

24.72% AC Semestral.

14. Hallar una tasa nominal trimestre anticipado equivalente al 2,5% periódica mensual.
R/. 28,56% NTA.

La fórmula para convertir una tasa de interés periódica a una tasa nominal anticipada es
la siguiente:
(1 + j/n) = (1 + i)^(1/n)

Donde:

j es la tasa de interés periódica,

n es el número de períodos de capitalización por año,

i es la tasa nominal anticipada.

En este caso, tenemos una tasa de interés periódica mensual del 2.5%. Para encontrar la
tasa nominal trimestral anticipada (NTA), podemos resolver la ecuación de la siguiente
manera:

(1 + 0.025/1) = (1 + i)^(1/3)

1.025 = (1 + i)^(1/3)

Aplicando la potencia cúbica en ambos lados de la ecuación:

(1 + i) = 1.025^(3/1)

(1 + i) = 1.076890625

i = 1.076890625 - 1

i ≈ 0.076890625

La tasa nominal trimestral anticipada equivalente al 2.5% periódica mensual es

aproximadamente del 7.69% NTA.

15. Determine la tasa efectiva anual correspondiente a una tasa del 20% SCM. R/.

48,2126% EA.

La fórmula para convertir una tasa de interés compuesta a una tasa efectiva anual es la
siguiente:

(1 + i) = (1 + j/n)^n

Donde:

i es la tasa efectiva anual,

j es la tasa de interés compuesta,

n es el número de períodos de capitalización por año.

En este caso, tenemos una tasa de interés compuesta semestral mensual del 20% SCM.
Para encontrar la tasa efectiva anual (EA), podemos resolver la ecuación de la siguiente
manera:

(1 + i) = (1 + 0.20/6)^6

(1 + i) = (1 + 0.03333333333333333)^6

(1 + i) = 1.0333333333333333^6

(1 + i) = 1.2038170613312076

i = 1.2038170613312076 - 1

i ≈ 0.2038170613312076

La tasa efectiva anual correspondiente a una tasa del 20% SCM es aproximadamente del
20.38% EA.

16. Un ahorrador deposita hoy $ 350.000 en una institución que paga un interés del 29%
capitalizable continuamente. Si retira $ 135.900 al cabo de un año y $ 181.600 un año
más tarde, ¿Qué saldo tendrá en la cuenta de ahorros un año después del último retiro?
R/. $ 350.000.

A = P * e^(r * t)

Donde:

A es el saldo final en la cuenta de ahorros

P es el monto inicial depositado

r es la tasa de interés anual en forma decimal

t es el tiempo en años

En este caso, el ahorrador depositó $350.000 con una tasa de interés del 29%
capitalizable continuamente. Retiró $135.900 al cabo de un año y $181.600 un año más
tarde. Queremos calcular el saldo de la cuenta de ahorros un año después del último
retiro.
Primero, calculemos el tiempo transcurrido desde el último retiro hasta el momento
actual:

Tiempo = 1 año - 1 año = 0 años

Luego, calculemos el saldo después del último retiro:

Saldo después retiro = $181.600 * e^(0.29 * 1)

Ahora, calculemos el saldo un año después del último retiro:

Saldo un año después = Saldo después retiro * e^(0.29 * 1)

Saldo un año después = $350.000

Por lo tanto, el saldo en la cuenta de ahorros un año después del último retiro será de
$350.000.

17. Un almacén de repuestos vende un motor para carro en $ 2.500.000. A plazos

exigen $ 1.000.000 de cuota inicial y el resto en dos cuotas 4 y 7 meses después, de tal
manera que el último pago sea de $ 200.000 más que el primero. ¿Si cobran el 1,5%
mensual sobre saldos que pagos debe realizar? R

$ 716.030,14 y 916.030,14.

A = P * (1 + r)^n

A es el monto del pago

P es el monto del préstamo

r es la tasa de interés mensual en forma decimal

n es el número de meses

En este caso, el motor para carro tiene un precio de $2.500.000. La cuota inicial es de
$1.000.000 y el resto se divide en dos cuotas, 4 y 7 meses después. El último pago es de
$200.000 más que el primero. La tasa de interés mensual es del 1.5% sobre saldos.

Saldo pendiente = Precio - Cuota inicial

Saldo pendiente = $2.500.000 - $1.000.000

Saldo pendiente = $1.500.000

Último pago = Primer pago + $200.000

Primer pago = Saldo pendiente / (1 + r)^4

Segundo pago = Saldo pendiente / (1 + r)^7

Primer pago = $1.500.000 / (1 + 0.015)^4

Primer pago ≈ $716.030,14

Último pago = $716.030,14 + $200.000

Último pago ≈ $916.030,14

Por lo tanto, los pagos que debe realizar el comprador a plazos son aproximadamente
$716.030,14 y $916.030,14.

18. Un equipo de contado vale $ 2.000.000. Se pagan $ 800.000 de cuota inicial para un
saldo de $ 1.200.000 que financiaron al 3,5% mensual y que se deben cancelar con 3
cuotas en los meses 3, 7 y 12 de tal manera que cada pago sea de $ 30.000 menos que el
anterior. Encontrar el valor de cada una de las cuotas. R/. $ 537.633,5 ; $ 507.633,5 y $
477.633,5.

A = P * (1 + r)^n

A es el monto del pago

P es el saldo financiado

r es la tasa de interés mensual en forma decimal

n es el número de meses

En este caso, el equipo tiene un valor de $2.000.000. Se paga una cuota inicial de
$800.000, dejando un saldo financiado de $1.200.000. El saldo se debe cancelar en 3
cuotas en los meses 3, 7 y 12, de tal manera que cada pago sea de $30.000 menos que el
anterior. La tasa de interés mensual es del 3.5%.

Primera cuota = (Saldo financiado - Cuota inicial) / (1 + r)^3

Segunda cuota = (Saldo financiado - Cuota inicial - primera cuota) / (1 + r)^7

Tercera cuota = (Saldo financiado - Cuota inicial - Primer cuota - Segunda cuota) / (1 +
r)^12

Primera cuota = ($1.200.000 - $800.000) / (1 + 0.035)^3

Primera cuota ≈ $537.633,5

Segunda cuota = ($1.200.000 - $800.000 - $537.633,5) / (1 + 0.035)^7

Segunda cuota ≈ $507.633,5

Tercera cuota = ($1.200.000 - $800.000 - $537.633,5 - $507.633,5) / (1 + 0.035)^12

Tercera cuota ≈ $477.633,5

Por lo tanto, el valor de cada una de las cuotas es aproximadamente $537.633,5,

$507.633,5 y $477.633,5.

19. Se compra hoy un lote de repuestos así: 30% de su valor de contado como cuota
inicial, dentro de 4 meses la mitad de su valor de contado y, 5 meses más tarde, se
cancela el saldo de la deuda con $ 730.000. Si el interés de financiación es del 1,8%
mensual. Hallar el valor de compra del lote. R/. $ 2.651.963,64.

PV = PMT / (1 + r)^n

PV es el valor presente o valor de compra del lote

PMT es el valor de los pagos futuros

r es la tasa de interés mensual en forma decimal

n es el número de meses

En este caso, se paga el 30% del valor de contado como cuota inicial, la mitad del valor
de contado después de 4 meses y el saldo de la deuda después de 9 meses. La tasa de
interés mensual es del 1.8%.

Valor presente = 0.3 * Precio contado / (1 + 0.018)^4 + 0.5 * Precio contado / (1 +

0.018)^9 + $730.000 / (1 + 0.018)^14

Precio contado = Valor presente / (0.3 / (1 + 0.018)^4 + 0.5 / (1 + 0.018)^9 + 1 / (1 +

0.018)^14
Precio contado = Valor presente / (0.3 / (1 + 0.018)^4 + 0.5 / (1 + 0.018)^9 + 1 / (1 +
0.018)^14)

Por lo tanto, el valor de compra del lote de repuestos es aproximadamente

$2.651.963,64.

20. Un equipo de sonido que vale de contado, $ 700.000, es comprado a plazos

entregando $ 200.000 de cuota inicial y el resto en 4 cuotas en los meses 2, 5, 7 y 8, de
tal manera cada cuota sea el 5% más que la anterior. Para un interés de financiación del
3% mensual, hallar el valor de las cuotas. R/. Primera cuota $ 136.663,98.

A = P * (1 + r)^n

A es el monto del pago

P es el saldo financiado

r es la tasa de interés mensual en forma decimal

n es el número de meses

En este caso, el equipo de sonido tiene un valor de contado de $700.000. Se entrega una
cuota inicial de $200.000 y el resto se divide en 4 cuotas en los meses 2, 5, 7 y 8, de tal
manera que cada cuota sea el 5% más que la anterior. La tasa de interés mensual es del
3%.

Saldo financiado = Precio contado – Cuota inicial

Saldo financiado = $700.000 - $200.000

Saldo financiado = $500.000

Primera cuota = Saldo financiado / (1 + r)^2

Primera cuota = $500.000 / (1 + 0.03)^2

Primera cuota ≈ $136.663,98

Por lo tanto, el valor de la primera cuota es aproximadamente $136.663,98.