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Y SUBSIDIARIAS
CONTENIDO Páginas
S/ = Sol
US$ = Dólares americanos
¥ = Yenes
Tanaka, Valdivia & Asociados
Sociedad Civil de R. L
Opinión
Hemos auditado los estados financieros consolidados de Banco de Crédito del Perú S.A. (una entidad financiera
peruana, subsidiaria de Credicorp Ltd. domiciliada en Bermudas) y Subsidiarias (en adelante “el Grupo”), que
comprenden el estado consolidado de situación financiera al 31 de diciembre de 2023, y los estados
consolidados de resultados, de resultados integrales, de cambios en el patrimonio neto y de flujos de efectivo por
el año terminado en esa fecha; así como las notas explicativas a los estados financieros consolidados, que
incluyen un resumen de las políticas contables significativas.
En nuestra opinión, los estados financieros consolidados adjuntos presentan razonablemente, en todos los
aspectos significativos, la situación financiera consolidada del Grupo al 31 de diciembre de 2023, así como su
desempeño financiero y sus flujos de efectivo consolidados por el año terminado en esa fecha, de acuerdo con
las normas contables establecidas por la Superintendencia de Banca, Seguros y AFP (en adelante “la SBS”) para
las entidades financieras en el Perú, ver nota 3.
Base de la opinión
Realizamos nuestra auditoría de conformidad con las Normas Internacionales de Auditoría (NIA) aprobadas para
su aplicación en el Perú por la Junta de Decanos de Colegios de Contadores Públicos del Perú. Nuestras
responsabilidades en virtud de esas normas se describen con más detalle en la sección Responsabilidades del
auditor en relación con la auditoría de los estados financieros consolidados de nuestro informe. Somos
independientes del Grupo de acuerdo el Código de Ética para Profesionales de la Contabilidad del Consejo de
Normas Internacionales de Ética para Contadores (Código IESBA) junto con los requisitos éticos que son
relevantes para nuestra auditoría de los estados financieros en Perú, y hemos cumplido con nuestras otras
responsabilidades éticas de acuerdo con estos requisitos y el Código IESBA. Consideramos que la evidencia de
auditoría que hemos obtenido proporciona una base suficiente y adecuada para nuestra opinión.
Los asuntos clave de auditoría son aquellos asuntos que, a nuestro juicio profesional, fueron de mayor
importancia en la auditoría de los estados financieros consolidados del período actual. Estos asuntos se
abordaron en el contexto de la auditoría de los estados financieros consolidados en su conjunto, y en la
formación de nuestra opinión sobre los mismos; por lo que no proporcionamos una opinión separada sobre estos
asuntos. Con base en lo anterior, más adelante, se detalla la manera en la que cada asunto clave fue abordado
durante nuestra auditoría.
Informe de los auditores independientes (continuación)
Hemos cumplido con las responsabilidades descritas en la sección Responsabilidades del auditor en relación con
la auditoría de los estados financieros consolidados de nuestro informe, incluso en relación con estos
asuntos. En consecuencia, nuestra auditoría incluyó la realización de procedimientos diseñados para
responder a los riesgos de incorrección material evaluados en los estados financieros consolidados. Los
resultados de los procedimientos de auditoría, incluidos los procedimientos realizados para abordar los asuntos
que se mencionan a continuación, constituyen la base para la opinión de auditoría sobre los estados financieros
consolidados adjuntos.
El entorno de tecnología de información (TI) del Con el apoyo de nuestros especialistas de Tecnología
Grupo consta de una infraestructura de un gran de la Información (TI), nuestros esfuerzos de
número de sistemas claves para el procesamiento auditoría se centraron en los sistemas claves
de sus operaciones, registros contables y relacionados a procesamiento de sus operaciones,
elaboración de sus estados financieros registros contables y elaboración de los estados
consolidados. Además, la Gerencia del Grupo ha financieros consolidados del Grupo; realizando los
diseñado una serie de controles automáticos, siguientes procedimientos:
interfaces entre los sistemas y cálculos ejecutados
de las aplicaciones; con el objetivo de garantizar la - Evaluación del marco de gobierno de TI del
integridad y exactitud de los registros contables e Grupo.
informes financieros precisos, y así mitigar el - Entendimiento del ambiente de control e
potencial riesgo de fraude o error. identificación de riesgos de los procesos de
TI.
Por lo expuesto, consideramos el entorno de la - Prueba de los controles claves sobre la
tecnología de la información como un asunto clave, gestión de accesos a aplicaciones y datos,
dado que, el Grupo depende del funcionamiento cambios a programas y desarrollos de
eficaz y continuo de las aplicaciones de TI así como aplicaciones y las operaciones de TI.
de sus controles automáticos, de modo que, existe - Prueba del diseño y la efectividad operativa
el riesgo de que las brechas en el entorno de de los controles automáticos claves
control de TI puedan dar lugar a que los registros identificados en los distintos procesos
contables tengan una incorrección material. relevantes del Grupo.
- Prueba del diseño y la efectividad operativa
de los controles de compensación
aplicables.
Informe de los auditores independientes (continuación)
Como se describe en las notas 3(f), 6 y 29.1 de los Obtuvimos un entendimiento, evaluamos el diseño y
estados financieros consolidados, la estimación de probamos la efectividad operativa de los controles
la provisión de cartera de créditos se determina del proceso de estimación de la provisión de cartera,
siguiendo la metodología definida por la SBS en la que incluyeron:
Resolución 11356-2008 y sus modificatorias, la - Entendimiento de la metodología y los
cual establece porcentajes específicos para el criterios establecidos para el cálculo según
cálculo de la provisión, que dependen de la la SBS.
clasificación crediticia de riesgo del deudor, tipo de - Revisión de la integridad y exactitud de la
créditos y las garantías asociadas a los créditos. La base de datos en los sistemas del Grupo.
asignación del tipo de crédito se realiza en base a - Asignación correcta del tipo de crédito a
la naturaleza del préstamo para créditos minorista cada una de las operaciones que registró el
y naturaleza del deudor para no minoristas. Con Grupo.
respecto a la clasificación del deudor, el Grupo, - Clasificación crediticia de los deudores en
considera principalmente los días de atraso y base a los días de atraso y factores
alineamiento con el sistema financiero. Además, en cualitativos.
el caso de deudores no minoristas, para la - Revisión del cálculo de la provisión de
clasificación crediticia del deudor, además de los cartera de créditos en el sistema del Grupo.
días de atraso se considera, los siguientes - Revisión del registro y actualización del
factores: la experiencia de pagos del deudor, la valor de las garantías asociadas a los
historia de las relaciones comerciales con la créditos.
gerencia del deudor, la historia de las operaciones, - Revelación en las notas a los estados
la capacidad de pago y disponibilidad de fondos del financieros consolidados.
deudor, las situaciones de los colaterales y las
garantías recibidas, el análisis de los estados Además, realizamos procedimientos sustantivos de
financieros del deudor, el riesgo del deudor en detalle, que incluyeron:
otras instituciones financieras del mercado; así - Evaluación de que las políticas contables
como otros factores como sectoriales y definidas por el Grupo sean coherentes con
macroeconómicos. la metodología de la SBS.
Por lo expuesto, consideramos que la estimación - Prueba de la integridad y precisión de los
de la provisión de cartera de créditos es un asunto datos utilizados en el cálculo de la
clave de auditoría; dado que, la asignación no provisión.
adecuada de los porcentajes requeridos para el - Inspección de manera selectiva la
cálculo, la incorrecta clasificación crediticia del clasificación crediticia del deudor evaluando
deudor o tipo de crédito podría generar una la razonabilidad de los supuestos más
relevantes de la Gerencia.
Informe de los auditores independientes (continuación)
Otro asunto
Los estados financieros consolidados al y por el año terminado el 31 de diciembre de 2022 y 2021, fueron
auditados por otros auditores independientes, cuyo informe de fecha 22 de febrero de 2023 y 22 de febrero
de 2022 respectivamente, no contuvo salvedades. Como se describe en la nota 25 dichos estados fueron
reexpresados debido a un ajuste retroactivo en el cálculo de la utilidad por acción básica y diluida, originado en
la capitalización de utilidades que ha realizado el Grupo. Como parte de nuestra auditoría de los estados
financieros consolidados al 31 de diciembre de 2023, también examinamos dichos ajustes descritos en la nota
25 relacionados con los ejercicios comparativos terminado el 31 de diciembre de 2022 y 2021. Concluimos
que dichos ajustes son apropiados y se han aplicado correctamente. No fuimos contratados para auditar,
revisar o aplicar ningún otro procedimiento sobre esos estados financieros consolidados y, en consecuencia, no
expresamos una opinión ni ninguna otra forma de seguridad sobre los estados financieros consolidados al y por
el año terminado el 31 de diciembre de 2022 y 2021 de Banco de Crédito del Perú S.A. y sus Subsidiarias,
tomados en su conjunto.
Otra información consiste en la información incluida en la Memoria Anual, distinta de los estados financieros
consolidados y nuestro informe de auditoría sobre los mismos. La Gerencia es responsable de la otra
información.
Nuestra opinión sobre los estados financieros consolidados no cubre la otra información y no expresamos
ninguna forma de conclusión que proporcione un grado de seguridad sobre ésta.
Informe de los auditores independientes (continuación)
En relación con nuestra auditoría de los estados financieros consolidados, nuestra responsabilidad es leer la
otra información y, al hacerlo, considerar si la otra información es materialmente inconsistente con los estados
financieros consolidados o nuestro conocimiento obtenido en la auditoría o si de otra manera parece estar
materialmente mal expresada. Si, en base al trabajo que hemos realizado, concluimos que existe un error
material de esta otra información, estamos obligados a informar de ese hecho. No tenemos nada que informar
a este respecto.
Responsabilidades de la Gerencia y los responsables del gobierno corporativo del Grupo en relación con los
estados financieros consolidados
Al preparar los estados financieros consolidados, la Gerencia es responsable de evaluar la capacidad del Grupo
para continuar como una empresa en marcha, revelando, según corresponda, los asuntos relacionados con la
empresa en marcha y utilizando la base contable de la empresa en marcha, a menos que la Gerencia tenga la
intención de liquidar al Grupo o cesar las operaciones, o no tenga otra alternativa realista diferente a hacerlo.
Los responsables del gobierno corporativo del Grupo son responsables de la supervisión del proceso de
información financiera del Grupo.
Responsabilidades del Auditor en relación con la auditoría de los estados financieros consolidados
Nuestros objetivos son obtener seguridad razonable sobre si los estados financieros consolidados en su
conjunto están libres de incorrección material, ya sea debido a fraude o error, y emitir un informe que incluya
nuestra opinión. La seguridad razonable es un alto nivel de aseguramiento, pero no garantiza que una auditoría
realizada de conformidad con las NIAs aprobadas para su aplicación en el Perú siempre detectará una
incorrección importante cuando exista. Las incorrecciones pueden surgir debido a fraude o error y se
consideran materiales si, individualmente o acumuladas, podría esperar que influyan razonablemente en las
decisiones económicas que los usuarios toman basándose en los estados financieros consolidados.
Como parte de una auditoría de acuerdo con las Normas Internacionales de Auditoría (NIAs) aprobadas para su
aplicación en el Perú por la Junta de Decanos de Colegios de Contadores Públicos del Perú, ejercemos un juicio
profesional y mantenemos el escepticismo profesional durante toda la auditoría. También:
Informe de los auditores independientes (continuación)
- Identificamos y evaluamos los riesgos de incorrección material de los estados financieros consolidados,
ya sea debido a fraude o error, diseñamos y ejecutamos procedimientos de auditoría que respondan a
esos riesgos, y obtenemos evidencia de auditoría que sea suficiente y apropiada para proporcionarnos
una base para nuestra opinión. El riesgo de no detectar una incorrección material debido a fraude es
mayor que la resultante de un error, ya que el fraude puede implicar colusión, falsificación, omisiones
intencionales, declaraciones falsas o sobrepaso del sistema de control interno.
- Obtuvimos un entendimiento del control interno relevante para la auditoría con el fin de diseñar
procedimientos de auditoría que sean apropiados en las circunstancias, pero no con el propósito de
expresar una opinión sobre la efectividad del control interno del Grupo.
- Evaluamos la idoneidad de las políticas contables utilizadas, la razonabilidad de las estimaciones
contables y las respectivas revelaciones realizadas por la Gerencia.
- Concluimos sobre la idoneidad del uso por parte de la Gerencia de la base contable de empresa en
marcha y, sobre la base de la evidencia de auditoría obtenida, si existe una incertidumbre material
relacionada con eventos o condiciones que puedan generar dudas significativas sobre la capacidad del
Grupo para continuar como una empresa en marcha. Si llegamos a la conclusión de que existe una
incertidumbre material, estamos obligados a llamar la atención en nuestro informe de auditoría sobre
las revelaciones relacionadas en los estados financieros o, si dichas revelaciones son inadecuadas, a
modificar nuestra opinión. Las conclusiones se basan en la evidencia de auditoría obtenida hasta la
fecha de nuestro informe de auditoría. Sin embargo, los eventos o condiciones futuras pueden hacer
que el Grupo deje de continuar como una empresa en marcha.
- Evaluamos la presentación general, la estructura, el contenido de los estados financieros consolidados,
incluidas las revelaciones, y si los estados financieros consolidados representan las transacciones y
eventos subyacentes de manera que logre una presentación razonable.
- Obtuvimos evidencia de auditoría suficiente y adecuada en relación con la información financiera de las
entidades o actividades de negocio que hacen parte del Grupo, con el fin de expresar una opinión sobre
los estados financieros consolidados. Somos responsables de la dirección, supervisión y ejecución de la
auditoría del Grupo y, por lo tanto, de nuestra opinión de auditoría.
Comunicamos a los responsables del gobierno corporativo del Grupo, entre otros asuntos, al alcance planeado
y el momento de realización de la auditoría, los hallazgos significativos de la misma, así como cualquier
deficiencia significativa del control interno identificada en el transcurso de la auditoría.
También proporcionamos a los responsables del gobierno corporativo del Grupo una declaración de que hemos
cumplido con los requerimientos éticos relevantes respecto a independencia y les hemos comunicado acerca de
todas las relaciones y otros asuntos que podrían razonablemente afectar nuestra independencia y, según
corresponda, incluyendo las respectivas salvaguardas.
Informe de los auditores independientes (continuación)
Entre los asuntos que han sido objeto de comunicación con los responsables del gobierno corporativo del
Grupo, determinamos los que han sido de la mayor significatividad en la auditoría de los estados financieros
consolidados del periodo corriente y, por lo tanto, son los asuntos clave de auditoría. Hemos descrito esos
asuntos en nuestro informe de auditoría salvo que las disposiciones legales o reglamentarias prohíban revelar
públicamente el asunto o, en circunstancias extremadamente poco frecuentes, determinemos que un asunto
no se debería comunicar en nuestro informe porque se esperaría razonablemente que las consecuencias
adversas de hacerlo superarían los beneficios de interés público del mismo.
Lima, Perú
28 de febrero de 2024
Refrendado por:
_______________________
Victor Tanaka
Socio a cargo
C.P.C.C. Matrícula No. 25613
BANCO DE CREDITO DEL PERU S.A. Y SUBSIDIARIAS
Riesgos y compromisos contingentes 18 96,723,812 95,727,964 Riesgos y compromisos contingentes 18 96,723,812 95,727,964
Las notas a los estados financieros consolidados adjuntas son parte integral de este estado consolidado.
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BANCO DE CREDITO DEL PERU S.A. Y SUBSIDIARIAS
Ingresos no financieros
Comisiones por servicios bancarios, neto 20 3,096,714 3,034,281 2,718,530
Resultado de productos financieros derivados de
101,855 4,804 72,095
negociación
Resultado neto en valores 21 (80,521) (24,657) (132,712)
Ganancia neta en operaciones de cambio 997,648 1,003,855 891,739
Otros ingresos no financieros 22 355,973 213,264 155,000
4,471,669 4,231,547 3,704,652
Gastos operativos
Remuneraciones y beneficios sociales 23 (3,071,113) (2,888,728) (2,585,269)
Generales y administrativos 24 (2,944,336) (2,580,473) (2,249,233)
Depreciación y amortización 7 y 9(e) (435,817) (418,722) (409,429)
Provisión para bienes recibidos en pago y adjudicados 20,523 (14,954) (14,807)
Impuestos y contribuciones (162,185) (193,846) (182,760)
Otros gastos operativos 22 (288,244) (204,761) (210,105)
(6,881,172) (6,301,484) (5,651,603)
Atribuible a:
Accionistas del Banco de Crédito del Perú 4,653,039 4,480,438 3,036,113
Interés no controlador 13,031 21,759 8,420
Las notas a los estados financieros consolidados adjuntas son parte integral de este estado consolidado.
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BANCO DE CREDITO DEL PERU S.A. Y SUBSIDIARIAS
Ganancia (pérdida) neta en inversiones disponibles para la venta 15(e) 534,920 (692,051) (1,271,766)
Movimiento neto de cobertura de flujo de efectivo 15(e) (16,138) 1,419 57,778
Diferencia en cambio por conversión de operaciones en el extranjero 15(e) (425) (4,778) 1,460
Impuesto a la renta 15(e) (26,333) 53,822 23,456
Otros resultados integrales por el año, neto de impuesto a la renta 492,024 (641,588) (1,189,072)
Total resultados integrales por el año, neto de impuesto a la renta 5,158,094 3,860,609 1,855,461
Atribuible a:
Accionistas del Banco de Crédito del Perú 5,144,540 3,839,160 1,847,714
Interés no controlador 13,554 21,449 7,747
Utilidad Neta de Resultados Integrales 5,158,094 3,860,609 1,855,461
Las notas a los estados financieros consolidados adjuntas son parte integral de este estado consolidado.
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BANCO DE CREDITO DEL PERU S.A. Y SUBSIDIARIAS
Saldos al 1 de enero de 2021 11,067,387 11,067,387 3,887,157 2,279,513 731,040 (41,768) 1,822 893,270 18,818,421 124,948 18,943,369
Cambios en el patrimonio durante el 2021
Utilidad neta - - - - - - - 3,036,113 3,036,113 8,420 3,044,533
Otros resultados integrales - - - - (1,230,682) 40,829 1,454 - (1,188,399) (673) (1,189,072)
Total resultados integrales - - - - (1,230,682) 40,829 1,454 3,036,113 1,847,714 7,747 1,855,461
Capitalización de utilidades, Nota 15(a) 250,000 250,000 - - - - - (250,000) - - -
Transferencia a Reservas, Nota 15(b) - - 83,289 457,544 - - - (540,833) - - -
Distribución de dividendos, Nota 15(f) - - - - - - - (42,056) (42,056) - (42,056)
Reducción del capital de Mibanco - - - (272,289) - - - - (272,289) (14,539) (286,828)
Otros - - 327 1 - - - 1,246 1,574 1 1,575
Saldos al 31 de diciembre de 2021 11,317,387 11,317,387 3,970,773 2,464,769 (499,642) (939) 3,276 3,097,740 20,353,364 118,157 20,471,521
Cambios en el patrimonio durante el 2022
Utilidad neta - - - - - - - 4,480,438 4,480,438 21,759 4,502,197
Otros resultados integrales - - - - (637,684) 1,184 (4,778) - (641,278) (310) (641,588)
Total resultados integrales - - - - (637,684) 1,184 (4,778) 4,480,438 3,839,160 21,449 3,860,609
Capitalización de utilidades, Nota 15(a) 858,978 858,978 - - - - - (858,978) - - -
Transferencia a Reservas, Nota 15(b) - - 303,140 505,539 - - - (808,679) - - -
Distribución de dividendos, Nota 15(f) - - - (757,370) - - - (1,363,745) (2,121,115) - (2,121,115)
Reducción del capital de Mibanco - - - (10,082) - - - - (10,082) (583) (10,665)
Otros - - 387 - - - - 625 1,012 40 1,052
Saldos al 31 de diciembre de 2022 12,176,365 12,176,365 4,274,300 2,202,856 (1,137,326) 245 (1,502) 4,547,401 22,062,339 139,063 22,201,402
Cambios en el patrimonio durante el 2023
Utilidad neta - - - - - - - 4,653,039 4,653,039 13,031 4,666,070
Otros resultados integrales - - - - 502,633 (10,707) (425) - 491,501 523 492,024
Total resultados integrales - - - - 502,633 (10,707) (425) 4,653,039 5,144,540 13,554 5,158,094
Capitalización de utilidades, Nota 15(a) 796,810 796,810 - - - - - (796,810) - - -
Transferencia a Reservas, Nota 15(b) - - 279,354 - - - - (279,354) - - -
Distribución de dividendos, Nota 15(f) - - - (448,872) - - - (2,690,410) (3,139,282) - (3,139,282)
Reducción del capital de Mibanco - - - (42,806) - - - - (42,806) (2,285) (45,091)
Otros - - 912 - - - - - 912 - 912
Saldos al 31 de diciembre de 2023 12,973,175 12,973,175 4,554,566 1,711,178 (634,693) (10,462) (1,927) 5,433,866 24,025,703 150,332 24,176,035
10,618
Las notas a los estados financieros consolidados adjuntas son parte integral de este estado consolidado.
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BANCO DE CREDITO DEL PERU S.A. Y SUBSIDIARIAS
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BANCO DE CREDITO DEL PERU S.A. Y SUBSIDIARIAS
CONCILIACIÓN DEL EFECTIVO Y EQUIVALENTES DEL EFECTIVO AL FINAL DEL AÑO CON LOS
SALDOS DE
CUENTAS DEL ESTADO DE SITUACIÓN FINANCIERA
(Montos expresados en miles de soles)
Las notas a los estados financieros consolidados adjuntas son parte integral de este estado consolidado.
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BANCO DE CREDITO DEL PERU S.A. Y SUBSIDIARIAS
Cambios que generan flujos de Efectivo Cambios que no generan flujos de Efectivo
Cambios que generan flujos de Efectivo Cambios que no generan flujos de Efectivo
Las notas a los estados financieros consolidados adjuntas son parte integrante de este estado consolidado.
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BANCO DE CREDITO DEL PERU S.A.Y SUBSIDIARIAS
1 OPERACIONES
El Banco de Crédito del Perú S.A. (en adelante “el Banco” o “BCP”) es una sociedad anónima
constituida en 1889, subsidiaria de Credicorp Ltd. (un holding constituido en Bermuda en 1995), que
posee directa e indirectamente el 97.74 por ciento de su capital social al 31 de diciembre de 2023 y de
2022.
El domicilio legal del Banco es Calle Centenario Nº156, La Molina, Lima, Perú. Al 31 de diciembre de
2023, el Banco tiene 321 sucursales y agencias en el Perú, y 2 sucursales en el exterior; en Estados
Unidos de América (Miami) y Panamá (al 31 de diciembre de 2022 tenía 336 sucursales y agencias en
el Perú, y 2 sucursales en el exterior).
El domicilio legal de su principal subsidiaria Mibanco, Banco de la Microempresa S.A. (en adelante
“Mibanco”), es Av. República de Panamá 4575, Surquillo, Lima, Perú. Al 31 de diciembre de 2023 y al
31 de diciembre de 2022 cuenta con 294 y 289 oficinas en Lima y provincias, respectivamente.
Las operaciones del Banco están normadas por la Ley General del Sistema Financiero y de Seguros y
Orgánica de la Superintendencia de Banca, Seguros y AFP (en adelante la “Ley de Banca, Seguros y
AFP”) - Ley N°26702; encontrándose autorizado a operar como banco múltiple por la
Superintendencia de Banca, Seguros (en adelante “SBS”), de acuerdo con los dispositivos legales
vigentes en el Perú.
Los estados financieros consolidados al 31 de diciembre de 2022 fueron aprobados por la Junta
General Obligatoria Anual de Accionistas celebrada el 27 de marzo de 2023, sin modificaciones. Los
estados financieros consolidados al 31 de diciembre de 2023 han sido aprobados y autorizados para
su emisión por el Comité de Auditoría y la Gerencia el 27 de febrero de 2024 y por el Directorio el 28
de febrero de 2024, y serán presentados para la aprobación de la Junta General Obligatoria Anual de
Accionistas que se efectuarán dentro de los plazos establecidos por ley. En opinión de la Gerencia,
dichos estados financieros consolidados serán aprobados por el Directorio y la Junta General
Obligatoria Anual de Accionistas sin modificaciones.
2 EVENTOS SIGNIFICATIVOS
Nuestro país, se vio afectado por acontecimientos políticos y sociales, así como por desastres
naturales que afectaron distintas regiones, tal como se indica a continuación:
- Durante el primer trimestre de 2023, el Estado Peruano declaró en emergencia ciertas zonas del
territorio nacional ante el peligro inminente y las emergencias por impacto de daños o desastre
de gran magnitud ante la ocurrencia de intensas precipitaciones pluviales y peligros asociados
ocurridos en dichas zonas. Como resultado de las lluvias e inundaciones, se produjeron pérdidas
económicas y dificultades de pago en los deudores de estas zonas.
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- El 08 de junio de 2023, el Gobierno declaró el Estado de Emergencia por 60 días en
determinadas zonas, debido a las intensas precipitaciones y posible Fenómeno del Niño, medida
que ha venido siendo prorrogada hasta la fecha.
Como consecuencia de estos eventos la SBS implementó medidas de excepción para que las
empresas del sistema financiero puedan modificar condiciones contractuales de los diversos tipos de
crédito de los deudores minoristas, sin que la modificación constituya un refinanciamiento. En ese
sentido, en el marco del Oficio SBS N°12174-2023 que detalla las condiciones que se deben tener en
cuenta para otorgar estas facilidades a deudores que se vieron afectados por los eventos antes
mencionados, al 31 de diciembre de 2023 el Banco y sus Subsidiarias han reprogramado un total de
S/959.6 millones de créditos minoristas (S/650.2 millones al 31 de diciembre de 2022). En opinión de
la Gerencia, esta coyuntura no ha afectado las operaciones del Banco y sus Subsidiarias ni ha
generado algún impacto significativo en los estados financieros presentados al 31 de diciembre de
2023 y de 2022.
Los estados financieros consolidados adjuntos han sido preparados en Soles a partir de los registros
de contabilidad del Banco y sus Subsidiarias, de acuerdo con los principios de contabilidad
generalmente aceptados en el Perú aplicables a entidades financieras. Los principios contables
comprenden, substancialmente las normas de la SBS y, supletoriamente, cuando no haya normas
específicas de la SBS, con las Normas Internacionales de Información Financiera - NIIF oficializadas
en el Perú a través de las resoluciones emitidas por el Consejo Normativo de Contabilidad (en
adelante “CNC”) y vigentes al 31 de diciembre de 2023. Estos principios contables son consistentes
con los utilizados en el 2022, ver párrafo (u).
La preparación de los estados financieros consolidados adjuntos requiere que la Gerencia realice
estimaciones que afectan las cifras reportadas de activos y pasivos, de ingresos y gastos y la
divulgación de eventos significativos en las notas a los estados financieros consolidados.
Las estimaciones son continuamente evaluadas y están basadas en la experiencia histórica y otros
factores. Los resultados finales podrían diferir de dichas estimaciones; sin embargo, la Gerencia
espera que las variaciones, si las hubiera, no tengan un efecto importante sobre los estados
financieros consolidados.
Las estimaciones más significativas en relación con los estados financieros consolidados adjuntos
corresponden a la provisión para créditos de cobranza dudosa, la valorización y el deterioro de las
inversiones y la valorización de los instrumentos financieros derivados; asimismo, realizan otras
estimaciones tales como la estimación de la vida útil y el valor recuperable de los inmuebles,
mobiliario y equipo e intangibles y los activos y pasivos por impuesto a la renta diferido. Los criterios
contables de dichas estimaciones se describen en esta nota.
Asimismo, los estados financieros de las Subsidiarias y Sucursales del exterior han sido uniformizados
a las normas contables de la SBS.
b) Bases de consolidación -
Los estados financieros consolidados incluyen los estados financieros del Banco y sus Subsidiarias
para todos los ejercicios presentados.
- 18 -
Subsidiarias son todas las entidades sobre las cuales el Banco tiene control, es decir el poder de
dirigir las políticas financieras y operativas. Esto se observa generalmente por una participación
accionaria de más de la mitad de sus acciones con derechos de voto. Las Subsidiarias son
consolidadas desde la fecha en que se transfirió el control efectivo de las mismas al Banco y dejan de
ser consolidadas desde la fecha en que cesa dicho control.
Toda operación o saldo existente entre el Banco y sus Subsidiarias y cualquier ganancia o pérdida
que se hubiese realizado entre ellas han sido eliminados en el proceso de consolidación.
Un cambio en la participación de una subsidiaria, sin pérdida de control, se contabiliza como una
transacción de capital (transacción patrimonial) y cualquier diferencia entre el monto pagado y el
monto correspondiente a los accionistas no controladores deben ser reconocidas directamente en el
patrimonio neto consolidado.
- 19 -
Los estados financieros consolidados incluyen los estados financieros del Banco y de sus Subsidiarias sobre las cuales el Banco tiene el control de forma
directa e indirecta. A continuación, se presentan los principales datos del Banco y de sus Subsidiarias que participan en el proceso de consolidación al 31 de
diciembre de 2023, de 2022 y de 2021, antes de las eliminaciones que se han realizado en el referido proceso:
Porcentaje de
Actividad y país participación
Entidad de constitución (directa e indirecta) Activos Pasivos Patrimonio neto Utilidad neta
2023 2022 2023 2022 2023 2022 2023 2022 2023 2022 2021
% % S/000 S/000 S/000 S/000 S/000 S/000 S/000 S/000 S/000
Banco de Crédito del Perú Bancaria, Perú - - 179,230,213 178,287,530 155,255,702 156,286,661 23,974,511 22,000,869 4,664,508 4,484,017) 3,031,403
Solución Empresa
Administradora Administradora
Hipotecaria S.A. hipotecaria, Perú 100.00 100.00 76,552 93,771 53,534 62,214 23,018 31,557 2,280 2,810) 3,180
- 20 -
c) Moneda extranjera -
El Banco y sus Subsidiarias consideran al Sol como moneda funcional y de presentación, debido a
que refleja la naturaleza de los eventos económicos y las circunstancias relevantes, dado que sus
principales operaciones y/o las transacciones tales como: créditos otorgados, financiamientos
obtenidos, ingresos financieros, gastos financieros, así como un porcentaje importante de las
compras; son establecidas y liquidadas en Soles.
Los activos y pasivos en moneda extranjera son inicialmente registrados por el Banco y sus
Subsidiarias a los tipos de cambio de la fecha en que se realizan las transacciones. Los activos y
pasivos monetarios denominados en moneda extranjera se ajustan al tipo de cambio de la moneda
funcional vigente a la fecha del estado consolidado de situación financiera, fijado por la SBS, ver nota
29.3(b)(ii). Las ganancias o pérdidas que resultan de reexpresar los activos y pasivos monetarios en
moneda extranjera a las tasas de cambio vigentes a la fecha del estado consolidado de situación
financiera se registran en los resultados del ejercicio en el rubro “Ganancia neta por diferencia en
cambio”.
d) Instrumentos financieros -
Un instrumento financiero es cualquier acuerdo que da origen a un activo financiero de una entidad y
a un pasivo financiero o instrumento patrimonial de otra entidad.
De acuerdo con las normas emitidas por la SBS que regulan el tratamiento contable de los
instrumentos financieros, que recogen lineamientos y criterios de la NIC 39, todos los activos y
pasivos financieros, incluyendo los instrumentos financieros derivados, deben ser reconocidos en el
estado de situación financiera y medidos de acuerdo con su clasificación.
El Banco y sus Subsidiarias clasifican sus instrumentos financieros en una de las categorías definidas
por la NIC 39 y establecidas en la Resolución SBS N°7033-2012 y sus modificatorias en: (i) activos y
pasivos financieros al valor razonable con cambios en resultados; (ii) créditos y cuentas por cobrar;
(iii) inversiones disponibles para la venta; (iv) inversiones mantenidas hasta su vencimiento; y (v)
pasivos financieros al costo amortizado. El Banco y sus Subsidiarias determinan la clasificación de
sus instrumentos financieros en el momento del reconocimiento inicial.
La clasificación inicial de los instrumentos financieros depende de la finalidad e intención para la cual
fueron adquiridos por la Gerencia. Todos los instrumentos financieros son reconocidos inicialmente a
su valor razonable más los costos incrementales relacionados a la transacción que sean atribuibles
directamente a la compra o emisión del instrumento, excepto en el caso de los activos o pasivos
financieros llevados a valor razonable con efecto en resultados.
Las compras o ventas de activos financieros que requieren la entrega de los activos dentro de un
plazo establecido de acuerdo con regulaciones o convenciones en el mercado (plazos regulares de
mercado) son reconocidas a la fecha de negociación, es decir, la fecha en la que el Banco y sus
Subsidiarias se comprometen a comprar o vender el activo. Los derivados son reconocidos a la fecha
de la negociación.
- 21 -
Los activos y pasivos financieros presentados en el estado consolidado de situación financiera
corresponden a los fondos disponibles; los fondos interbancarios; las inversiones a valor razonable
con cambios en resultados; inversiones disponibles para la venta; inversiones a vencimiento; la
cartera de créditos, las cuentas por cobrar por los instrumentos financieros derivados; las cuentas por
cobrar, presentadas dentro del rubro “Otros activos, neto”, ver nota 9(a); y los pasivos en general,
excepto por los identificados dentro del rubro “Otros pasivos” como instrumentos no financieros, ver
nota 9(a). Asimismo, se consideran instrumentos financieros todos los créditos indirectos. Las políticas
contables sobre el reconocimiento y la valuación de estas partidas se describen en las respectivas
políticas contables descritas en esta nota.
Los ingresos y gastos por intereses se reconocen en los resultados del periodo en que se devengan,
en función al tiempo de vigencia de las operaciones que los generan y las tasas de interés pactadas
libremente con los clientes; excepto en el caso de los intereses generados por créditos en situación de
vencidos, refinanciados, reestructurados y en cobranza judicial; así como los créditos clasificados en
las categorías de dudoso y pérdida, cuyos intereses se reconocen como ganados en la medida en que
son cobrados. Cuando la Gerencia determina que la condición financiera del deudor ha mejorado y el
crédito es reclasificado a la situación de vigente y/o a las categorías de normal, con problemas
potenciales o deficientes, los intereses se reconocen nuevamente sobre la base del devengado.
Los ingresos por intereses incluyen los rendimientos sobre las inversiones de renta fija clasificadas
como inversiones a valor razonable con cambios en resultados, disponibles para la venta y a
vencimiento, que incluyen el reconocimiento del descuento y la prima sobre dichos instrumentos
financieros.
Las comisiones y gastos por formalización de créditos, así como por apertura, estudio y evaluación de
créditos directos e indirectos son registrados como ingreso en función a su devengamiento en el plazo
de sus contratos respectivos.
Las comisiones por servicios financieros relacionados al mantenimiento de los créditos otorgados y a
retribuciones por operaciones o servicios adicionales y/o complementarios a dichos créditos, distintas
de las señaladas en el párrafo anterior, se reconocen como ingresos cuando se perciban. Los otros
ingresos y gastos se reconocen como ganados o incurridos en el periodo en que se devengan.
Los créditos directos se registran cuando se realiza el desembolso de los fondos a favor de los
clientes. En el caso de las operaciones con tarjeta de crédito, éstas son registradas como créditos por
el monto de los consumos y/o retiros de efectivo realizados. Los créditos indirectos (contingentes) se
registran cuando se emiten los documentos que soportan dichas facilidades de crédito. Se consideran
como refinanciados a los créditos o financiamientos directos respecto del cual se producen
variaciones de plazo y/o monto del contrato original que obedecen a dificultades en la capacidad de
pago del deudor; y reestructurados a aquellos créditos que están sujetos a reprogramación de pagos
aprobados en un proceso de reestructuración conforme a la Ley General del Sistema Concursal, Ley
N°27809.
Los ingresos financieros se basan en un patrón que refleja una tasa interna de retorno fija sobre el
crédito neto.
- 22 -
Provisión para cobranza dudosa -
La provisión incluye, en términos generales, los siguientes componentes: (i) la provisión que resulta de
la clasificación de la cartera, (ii) la provisión procíclica que es activada por la SBS considerando el
comportamiento de determinadas variables macroeconómicas del país (hasta 2014), (iii) la provisión
por sobreendeudamiento de la cartera minorista, de ser aplicable, y (iv) la provisión por riesgo
cambiario crediticio y riesgo país, de ser aplicable.
La provisión para los créditos indirectos es determinada sobre la base de la “Exposición equivalente a
riesgo crediticio”, de acuerdo con el factor de conversión crediticio que puede ser 0, 20, 50 y 100 por
ciento.
Cálculo de la provisión -
A continuación, se describen las principales consideraciones que se tienen en cuenta para calcular la
provisión de cobranza dudosa:
- 23 -
- La provisión de clientes clasificados en las categorías de dudoso o pérdida por más de 36 y 24
meses, respectivamente, se determina sin considerar el valor de las garantías.
- Para los créditos con más de 90 días de atraso se estima su pérdida esperada y, si es mayor a la
provisión constituida, se registran provisiones adicionales.
- La provisión procíclica era calculada para los créditos clasificados en la categoría normal y de
acuerdo con los porcentajes establecidos por la SBS. Al 31 de diciembre de 2023, al igual que en
el periodo 2022, el componente procíclico de la provisión se encuentra desactivado de acuerdo a lo
establecido por la Circular SBS N° B-2224-2014.
Las provisiones para los créditos directos se presentan deduciendo el saldo de los mismos en el
activo, ver nota 6, mientras que las provisiones para créditos indirectos se presentan en el pasivo, ver
nota 9(a).
Los instrumentos financieros derivados se registran siguiendo los criterios contables establecidos por
la Resolución SBS N°1737-2006 “Reglamento para la Negociación y Contabilización de Productos
Financieros Derivados en las Empresas del Sistema Financiero” y modificatorias, conforme se explica
en mayor detalle a continuación:
Negociación -
- 24 -
Los valores razonables son obtenidos sobre la base de los tipos de cambio y las tasas de interés de
mercado.
Cobertura -
Un instrumento financiero derivado que busca lograr una cobertura financiera de un determinado
riesgo es designado contablemente como con fines de cobertura si, a su negociación, se prevé que
los cambios en su valor razonable o en sus flujos de efectivo serán altamente efectivos en compensar
los cambios en el valor razonable o en los flujos de efectivo de la partida cubierta directamente
atribuibles al riesgo cubierto desde un inicio, lo cual debe quedar documentado en la fecha de
negociación del instrumento financiero derivado y durante el plazo de cobertura. Una cobertura es
considerada como altamente efectiva si se espera que los cambios en el valor razonable o en los
flujos de efectivo del instrumento cubierto y del utilizado como cobertura se encuentren en un rango
de 80 por ciento a 125 por ciento.
Para las coberturas de flujo de efectivo que califican como tal, la parte efectiva de la ganancia o
pérdida sobre el instrumento de cobertura, neto de su efecto impositivo, es reconocida directamente
en el estado consolidado de cambios en el patrimonio neto en el rubro “Resultados no realizados”
como una reserva de coberturas de flujo de efectivo. La porción inefectiva de ganancia o pérdida del
instrumento de cobertura es reconocida en el estado consolidado de resultados. Los importes
registrados en el patrimonio son transferidos al estado consolidado de resultados en los periodos en
que la partida cubierta es registrada en el estado consolidado de resultados o cuando una transacción
prevista ocurre.
Para las coberturas de valor razonable que califican como tal, el cambio en el valor razonable del
derivado de cobertura es reconocido en el estado consolidado de resultados. Los cambios en el valor
razonable de la partida cubierta atribuido al riesgo coberturado son registrados como parte del saldo
de la partida cubierta y reconocidos en el estado consolidado de resultados.
h) Inversiones a valor razonable con cambios en resultados (negociables), disponibles para la venta
y a vencimiento -
Los criterios de valuación de las inversiones de acuerdo con su clasificación son como sigue:
- 25 -
contable inicial y su valor razonable se reconocerá directamente en el patrimonio, a menos
que exista un deterioro permanente en su valor en cuyo caso se reclasificará al resultado del
ejercicio. Cuando el instrumento sea vendido o realizado, la ganancia o pérdida, previamente
reconocida como parte del patrimonio, será transferida a los resultados del ejercicio.
Los intereses se reconocen utilizando la metodología de la tasa de interés efectiva, la cual incorpora
tanto los intereses que van a ser cobrados como la amortización de la prima o descuento que exista
en su adquisición.
Las ganancias o pérdidas por diferencias de cambio relacionadas al costo amortizado de instrumentos
representativos de deuda afectan el resultado del ejercicio y las relacionadas con la diferencia entre el
costo amortizado y el valor razonable se registran como parte de la ganancia o pérdida no realizada
en el estado consolidado de cambios en el patrimonio neto.
La diferencia entre los ingresos recibidos por la enajenación de las inversiones y su valor en libros se
reconoce en el estado consolidado de resultados.
Evaluación de deterioro -
La Resolución SBS N°7033-2012, que fue modificada con la Resolución SBS N°2610-2018 y la
Resolución SBS N°4034-2022, establece una metodología estándar para la identificación del deterioro
de los instrumentos financieros clasificados como inversiones disponibles para la venta e inversiones
a vencimiento, la cual debe ser aplicada trimestralmente a todos los instrumentos de deuda y capital
de la siguiente manera:
- 26 -
3. Interrupción de transacciones o de un mercado activo para el activo financiero, debido a
dificultades financieras del emisor.
4. Los datos observables indican que, desde su reconocimiento inicial de un grupo de activos
financieros con características similares al instrumento evaluado, existe una disminución
medible en sus flujos futuros estimados de efectivo, aunque no pueda todavía identificársela
con activos financieros individuales del grupo.
El valor razonable a utilizar a efectos de evaluar los criterios 6 y 7 es aquel considerado para
efectos de la valorización de los instrumentos de deuda disponibles para la venta, de acuerdo a
los criterios establecidos en la indicada Resolución, independientemente de la clasificación
contable que tenga el instrumento de deuda. Sin embargo, si el descenso total o parcial en el
valor razonable en el instrumento representativo de deuda es consecuencia de un incremento en
el tipo de interés libre de riesgo, este descenso no debe considerarse para la evaluación de los
criterios 6 y 7.
En caso se cumplan por lo menos dos (2) de las situaciones anteriormente descritas, se
considerará que existe deterioro.
En caso no se hayan dado por lo menos dos (2) de las situaciones arriba descritas, bastará con
que se presente alguna de las siguientes situaciones específicas para considerar que existe
deterioro:
- 27 -
3. Debilitamiento en la situación financiera o ratios financieros del emisor y de su grupo
económico.
5. Los datos observables indican que, desde su reconocimiento inicial de un grupo de activos
financieros similares al instrumento evaluado, existe una disminución medible en sus flujos
futuros estimados de efectivo, aunque no pueda todavía identificársela con activos financieros
individuales del grupo.
En caso se cumplan por lo menos dos (2) de las situaciones anteriormente descritas, se
considerará que existe deterioro.
En caso no se hayan dado por lo menos dos (2) de las situaciones arriba descritas, bastará con
que se presente alguna de las siguientes situaciones específicas para considerar que existe
deterioro:
3. Incumplimiento de las disposiciones estatutarias por parte del emisor, relacionadas al pago de
dividendos.
i) Inversiones en asociadas -
Una asociada es una entidad sobre la cual el Banco y sus Subsidiarias ejercen influencia significativa.
Influencia significativa es el poder para participar en las decisiones sobre políticas financieras y
operativas de la entidad, pero sin ejercer control sobre dichas políticas.
- 28 -
Las consideraciones realizadas para determinar la influencia significativa son similares a los que se
necesitan para determinar el control sobre subsidiarias.
Las inversiones del Banco y sus Subsidiarias en sus asociadas son reconocidas inicialmente al valor
razonable incluido los costos de transacción que sean directamente atribuible a la adquisición de las
mismas. Posterior a su registro inicial, estas inversiones son registradas utilizando el método de
participación patrimonial.
Las inversiones en asociadas están incluidas en el rubro “Inversiones en asociadas” del estado
consolidado de situación financiera; las ganancias resultantes del uso del método de participación
patrimonial son incluidas en el rubro “Resultado neto en valores” del estado consolidado de
resultados.
Los inmuebles, mobiliario y equipo son registrados al costo histórico de adquisición, menos la
depreciación acumulada y el importe acumulado de las pérdidas por deterioro del activo de ser
aplicable, ver párrafo (n) siguiente. Los costos de mantenimiento y reparación se cargan a resultados
y toda renovación y mejora significativa se capitaliza siempre que: i) sea probable que se obtenga los
beneficios económicos futuros derivados de la misma; y, ii) su costo pueda ser valorizado con
fiabilidad. El costo y la correspondiente depreciación acumulada de los activos vendidos o retirados
son eliminados de las cuentas respectivas y la utilidad o pérdida generada se incluye en los resultados
del ejercicio.
Los trabajos en curso y las unidades por recibir son registrados al costo de adquisición. Estos bienes
no se deprecian hasta que se encuentren operativos.
Los terrenos no se deprecian. La depreciación de los otros activos que conforman este rubro es
calculada siguiendo el método de línea recta, a fin de asignar el costo durante su vida útil estimada,
como sigue:
Años
El valor residual y la vida útil se revisan anualmente para asegurar que el método y periodo de la
depreciación sean consistentes con el beneficio económico futuro y las expectativas de vida de las
partidas de inmuebles, mobiliario y equipo.
Las ganancias y pérdidas en la venta de inmuebles, mobiliario y equipo son registradas en el estado
de resultados en el rubro ingresos no financieros por venta de activo fijo.
Los activos intangibles son incluidos en el rubro “Otros activos, neto” del estado consolidado de
situación financiera, son registrados al costo histórico de adquisición, menos la amortización
acumulada y el importe acumulado de las pérdidas por deterioro de valor del activo, de ser aplicable,
ver párrafo (n) siguiente. Los activos intangibles de vida limitada comprenden principalmente
- 29 -
desarrollos y adquisiciones de licencias de software utilizados en las operaciones propias del Banco y
sus Subsidiarias, los cuales se registran al costo.
De acuerdo con la Resolución SBS N°1967-2010, los activos intangibles de vida limitada se amortizan
en un plazo máximo de cinco años, excepto en casos en los que se cuente con autorización de la
SBS.
La amortización de los intangibles de vida limitada del Banco y sus Subsidiarias es calculada
siguiendo el método de línea recta sobre la base de su vida útil estimada la cual fluctúa entre 5 y 10
años, ver nota 9(e).
l) Valores, títulos y obligaciones en circulación -
Incluye los pasivos por la emisión de los diversos tipos de bonos y deuda subordinada, los cuales son
contabilizados inicialmente a su valor razonable más los costos incrementales relacionados a la
transacción que sean atribuibles directamente a la emisión del instrumento. Después del
reconocimiento inicial, son medidos al costo amortizado usando el método de la tasa de interés
efectiva. El costo amortizado es calculado considerando cualquier descuento o prima en la emisión y
los costos que son parte integral de la tasa de interés efectiva. Los bonos coberturados son
registrados a su valor razonable. Asimismo, los intereses devengados son reconocidos en el estado
consolidado de resultados en la cuenta “Intereses por valores, títulos y obligaciones en circulación” del
rubro “Gastos financieros” según los términos del contrato.
m) Impuesto a la renta -
El impuesto a la renta corriente se calcula sobre la base de la renta imponible determinada para fines
tributarios, la cual es determinada utilizando criterios que difieren de los principios contables que
utilizan el Banco y sus Subsidiarias.
Asimismo, el Banco y sus Subsidiarias han registrado el impuesto a la renta diferido; considerando los
lineamientos de la NIC 12 - Impuesto a las Ganancias, así como de la CINIIF23 - La Incertidumbre
frente a los Tratamientos del Impuesto a las Ganancias. El impuesto a la renta diferido refleja los
efectos de las diferencias temporales entre los saldos de activos y pasivos para fines contables y los
determinados para fines tributarios. Los activos y pasivos diferidos se miden utilizando las tasas de
impuesto que se espera aplicar a la renta imponible en los años en que estas diferencias se recuperen
o eliminen. La medición de los activos y pasivos diferidos refleja las consecuencias tributarias
derivadas de la forma en que se espera, a la fecha del estado consolidado de situación financiera,
recuperar o liquidar el valor de los activos y pasivos.
El importe en libros de los activos y pasivos por impuestos diferidos puede cambiar, incluso cuando no
haya cambiado el importe de las diferencias temporales, debido a un cambio en la tasa del impuesto a
la renta. El efecto del cambio en el impuesto diferido, correspondiente al cambio de tasa, se
reconocerá en el estado consolidado de resultados del periodo, excepto en las partidas previamente
reconocidas fuera del estado consolidado de resultados (sea en otros resultados integrales o
directamente en el patrimonio).
El activo y pasivo diferido se reconocen sin tomar en cuenta el momento en que se estime que las
diferencias temporales se anularán. Los activos diferidos son reconocidos cuando es probable que
existan beneficios tributarios futuros suficientes para que el activo diferido se pueda aplicar. A la fecha
del estado consolidado de situación financiera, el Banco y sus Subsidiarias evalúan los activos
diferidos no reconocidos y el saldo de los reconocidos; registrando un activo diferido previamente no
reconocido en la medida en que sea probable que los beneficios futuros tributarios permitan su
recuperabilidad o reduciendo un activo diferido en la medida en que no sea probable que se disponga
de beneficios tributarios futuros suficientes para permitir que se utilice parte o todo el activo diferido
reconocido contablemente.
- 30 -
Conforme lo establece la NIC 12, el Banco y sus Subsidiarias determinan su impuesto a la renta
diferido sobre la base de la tasa de impuesto aplicable a sus utilidades no distribuidas, reconociendo
cualquier impuesto adicional por la distribución de dividendos en la fecha que se reconoce el pasivo.
Cuando existen acontecimientos o cambios económicos que indiquen que el valor de un activo puede
no ser recuperable, el mismo es sometido a pruebas para evaluar que no existe ningún deterioro
permanente en su valor. Cuando el valor del activo en libros excede su valor recuperable, se reconoce
una pérdida por deterioro en el estado consolidado de resultados. El valor recuperable es el mayor
entre el precio de venta neto y su valor en uso. El precio de venta neto es el monto que se puede
obtener en la venta de un activo en un mercado libre, mientras que el valor en uso es el valor presente
de los flujos futuros estimados del uso continuo de un activo y de su disposición al final de su vida útil.
Los importes recuperables se estiman para cada activo o, si no es posible, para la unidad generadora
de efectivo.
o) Provisiones -
Se reconoce una provisión sólo cuando el Banco y sus Subsidiarias tienen una obligación presente
(legal o implícita) como resultado de un evento pasado, es probable que se requieran recursos para
liquidar dicha obligación y, al mismo tiempo, es posible estimar confiablemente el monto de la
obligación. Las provisiones se revisan cada período y se ajustan para reflejar la mejor estimación que
se tenga a la fecha del estado consolidado de situación financiera. Cuando el efecto del valor del
dinero en el tiempo es importante, el monto de la provisión es el valor presente de los desembolsos
que se espera incurrir para cancelarla.
p) Contingencias -
Los pasivos contingentes no se reconocen en los estados financieros consolidados. Estos se divulgan
en notas a los estados financieros consolidados, a menos que la posibilidad de que se realice un
desembolso sea remota. Los activos contingentes no son registrados en los estados financieros
consolidados, pero son divulgados si es que es probable que una entrada o ingreso de beneficios
económicos se realice.
La utilidad por acción básica y diluida se calcula dividiendo la utilidad neta consolidada entre el
promedio ponderado del número de acciones comunes en circulación durante el período. Las
acciones que provienen de la capitalización de utilidades constituyen una división de acciones y;
por lo tanto, para el cálculo del promedio ponderado de acciones se considera que esas acciones
siempre estuvieron en circulación.
r) Operaciones de reporte -
A través de la Resolución SBS N°5790-2014, la cual entró en vigencia a partir del 3 de setiembre de
2014, la SBS aprobó el “Reglamento de las operaciones de reporte aplicables a las empresas del
sistema financiero”.
Dicha Resolución permite el desarrollo de las operaciones de venta con compromiso de recompra,
operaciones de venta y compra simultáneas de valores y operaciones de transferencia temporal de
valores; asimismo, establece el tratamiento contable de dichas operaciones.
Las disposiciones establecidas en dicho reglamento se encuentran en concordancia con los criterios
contenidos en la NIC 39 “Instrumentos financieros: Reconocimiento y Medición”.
- 31 -
Los valores vendidos bajo acuerdos de recompra en una fecha futura determinada no se dan de baja
del estado consolidado de situación financiera debido a que el Banco y sus Subsidiarias retienen de
manera sustancial todos los riesgos y beneficios inherentes a la propiedad. El efectivo recibido se
contabiliza en el estado consolidado de situación financiera como un activo, con la correspondiente
obligación de devolverlo, incluyendo los intereses devengados como pasivo en el rubro "Cuentas por
pagar por pactos de recompra", reflejando la sustancia económica de la operación como un préstamo
al Banco y sus Subsidiarias.
La diferencia entre los precios de venta y de recompra se registra en la cuenta "Gastos financieros"
del estado consolidado de resultados y se devenga durante el plazo del acuerdo utilizando el método
de la tasa de interés efectiva.
En el mismo sentido, los valores comprados bajo acuerdos de reventa en una fecha futura
determinada no se reconocen en el estado consolidado de situación financiera. La contraprestación
pagada, incluyendo los intereses devengados, se registran en el estado consolidado de situación
financiera, en el rubro "Cuentas por cobrar por pactos de recompra", reflejando la sustancia
económica de la operación en calidad de préstamo otorgado por el Banco y sus Subsidiarias. La
diferencia entre los precios de compra y de reventa se registra en la cuenta "Ingresos financieros" del
estado consolidado de resultados y se devenga durante el plazo del acuerdo utilizando el método de
la tasa de interés efectiva.
Si los valores comprados bajo acuerdo de reventa son posteriormente vendidos a terceros, la
obligación de devolver los valores se registra como una venta en corto en la cuenta “Pasivos
financieros a valor razonable con cambios en resultados” del estado consolidado de situación
financiera, y se mide a su valor razonable registrando las ganancias o pérdidas en el rubro "Otros
ingresos no financieros” y “Otros gastos operativos”, según corresponda en el estado consolidado de
resultados.
Los préstamos de valores usualmente son garantizados por títulos. La transferencia de los valores a
las contrapartes sólo se refleja en el estado consolidado de situación financiera si los riesgos y
beneficios inherentes a la propiedad también son transferidos.
Con fecha 6 de enero de 2015, entra en vigencia la Circular N°002-2015-BCRP incluyendo esquemas
adicionales de operaciones de reporte de monedas con la finalidad de apoyar el proceso de
desdolarización del crédito; denominados de Expansión (teniendo como objetivo apoyar el crecimiento
del crédito en moneda nacional y por el cual el monto en moneda extranjera transferido al BCRP será
deducido del régimen general del requerimiento de encaje en moneda extranjera), de sustitución
(teniendo como objetivo apoyar la conversión de créditos en moneda extranjera a moneda nacional); y
denominados regulares (utilizados para aliviar las necesidades de liquidez), dejando sin efecto las
circulares anteriores.
Bajo los tres esquemas, el Banco y sus Subsidiarias reciben efectivo en soles del BCRP que deberán
devolver al vencimiento, por lo que registra un pasivo en el rubro “Cuentas por pagar por pactos de
recompra” del estado consolidado de situación financiera, que incluye los intereses devengados
calculados de acuerdo con el método de la tasa de interés efectiva. En forma simultánea, el Banco y
sus subsidiarias entregan efectivo en dólares al BCRP; la disponibilidad de este efectivo estará
restringida hasta el vencimiento, por lo que el Banco y sus Subsidiarias registran un activo en el rubro
“Fondos sujetos a restricción” en el estado consolidado de situación financiera.
- 32 -
El interés generado por el efectivo recibido se registrará en los rubros “Gastos financieros” del estado
consolidado de resultados.
Las modificaciones cuya aplicación no es requerida para el año 2023 y que no han sido
adoptadas anticipadamente por el Banco y sus Subsidiarias se resumen a continuación:
- 33 -
- Modificaciones a la NIC 7: Estado de flujos de efectivo y NIIF 7 Instrumentos financieros.
Efectivas para periodos anuales que comienzan a partir del 1 de enero de 2024. Se
permite su aplicación anticipada siempre que este hecho sea revelado.
Debido a que estas normas solo aplican en forma supletoria a los principios y prácticas contables
establecidos por la SBS, el Banco y sus Subsidiarias no han estimado ningún efecto en sus
estados financieros si dichas normas fueran adoptadas por la SBS.
4 FONDOS DISPONIBLES
Los fondos disponibles incluyen el encaje legal que el Banco y sus Subsidiarias deben mantener por
sus obligaciones con el público y se mantienen dentro de los límites fijados por las disposiciones
vigentes. A continuación, se presenta la composición del rubro:
2023 2022
S/000 S/000
(a) Estas cuentas incluyen principalmente los fondos de encaje que el Banco y sus Subsidiarias
deben mantener por sus obligaciones con el público, y están dentro de los límites establecidos por
la legislación vigente. A continuación, se presenta la composición de estos fondos:
2023 2022
S/000 S/000
Fondos de encaje:
Fondos adicionales:
Los fondos de encaje que representan el mínimo legal no generan intereses; sin embargo, los
fondos de encaje mantenidos en el BCRP en exceso del mínimo legal devengan intereses a una
tasa nominal establecida por el BCRP.
- 34 -
Al 31 de diciembre de 2023, el Banco y sus Subsidiarias presentan exceso de encaje en moneda
extranjera por aproximadamente a US$3,865.1 millones, equivalente aproximadamente a
S/14,335.6 millones, el cual devengó intereses a una tasa de 4.86 por ciento y un exceso en
moneda nacional que asciende aproximadamente a S/8.9 millones, el cual devengó intereses a
una tasa de 2.15 por ciento (presentaron un exceso de encaje en moneda extranjera por
aproximadamente US$3,664.2 millones, equivalente aproximadamente a S/13,975.3 millones, el
cual devengó intereses a una tasa de 3.79 por ciento y un exceso de encaje en moneda nacional
por S/8.0 millones, los cuales devengaron intereses a una tasa de 3.30 por ciento, al 31 de
diciembre de 2022).
Al 31 de diciembre de 2023, parte de los fondos de encaje adicional en dólares a tasa variable
ascendente a US$150 millones, equivalentes a S/556.4 millones, tienen cobertura de flujo de
efectivo mediante swaps de tasa de interés (IRS), mediante los cuales dichos fondos son
convertidos a dólares a tasa fija, ver nota 9(c).
(b) Los depósitos en bancos del país y del exterior corresponden, principalmente, a saldos en soles y
dólares americanos; son de libre disponibilidad y generan intereses a tasas de mercado. Al 31 de
diciembre de 2023 y 2022, el Banco y sus Subsidiarias no mantienen depósitos significativos con
ningún banco comercial en particular.
(c) Adicionalmente, el Banco y sus Subsidiarias mantienen fondos restringidos relacionados con:
2023 2022
S/000 S/000
- 35 -
5 INVERSIONES
2023 2022
S/000 S/000
(a) Al 31 de diciembre de 2023, el rubro incluye certificados de depósito del BCRP por S/190.3
millones, bonos soberanos del Gobierno peruano por S/121.0 millones, bonos de Gobiernos
extranjeros por S/33.5 millones y bonos corporativos por S/11.2 millones (instrumentos de
titulización por S/1.0 millón, al 31 de diciembre de 2022). Asimismo, al 31 de diciembre de
2023, los intereses devengados de estas inversiones ascienden a S/6.3 millones (S/19.0 mil
al 31 de diciembre de 2022).
- 36 -
(b) Las inversiones disponibles para la venta se presentan a continuación:
2023 2022
Monto bruto no realizado Monto bruto no realizado
Valor Valor
Costo razonable Costo razonable
amortizado Ganancias Pérdidas estimado amortizado Ganancias Pérdidas estimado
S/000 S/000 S/000 S/000 S/000 S/000 S/000 S/000
- 37 -
(i) Al 31 de diciembre de 2023, el Banco y sus Subsidiarias mantienen 111,613 certificados de
depósito del BCRP, los cuales son instrumentos emitidos a descuento adquiridos mediante
subasta pública del BCRP, negociados en el mercado secundario peruano y liquidables en
soles (70,253 certificados de depósito del BCRP, al 31 de diciembre de 2022). Al 31 de
diciembre de 2023, el Banco mantiene parte de estos certificados de depósitos restringidos en
operaciones de reporte por un importe de S/2,722.7 millones (S/804.8 millones al 31 de
diciembre de 2022), Ver nota 11(a).
(ii) Al 31 de diciembre de 2023, los bonos soberanos son emitidos por la República del Perú y
ascienden a S/5,321.4 millones (S/3,754.4 millones en soles, al 31 de diciembre de 2022).
Asimismo, al 31 de diciembre de 2023, parte de estos bonos se encuentran restringidos en
operaciones de reporte por un importe de S/259.6 millones (S/277.1 millones al 31 de
diciembre de 2022), ver nota 11(a).
(iii) Al 31 de diciembre de 2023, los bonos corporativos incluyen bonos emitidos por entidades de
Estados Unidos de América, Perú, Colombia y otros países, los cuales representan el 49.11
por ciento, 24.57 por ciento, 14.27 por ciento y 12.05 por ciento del total, respectivamente
(bonos corporativos emitidos por empresas de Perú, Estados Unidos de América, Colombia y
otros países, los cuales representan el 43.52 por ciento, 32.40 por ciento, 11.19 por ciento y
12.89 por ciento del total, respectivamente, al 31 de diciembre de 2022).
(iv) Al 31 de diciembre de 2023, los Bonos de Gobiernos extranjeros por US$55.1 millones,
equivalente a S/204.5 millones, y US$21.0 millones, equivalente a S/78.0 millones,
corresponden a bonos emitidos por el Gobierno de Colombia y de Chile, respectivamente,
(US$34.3 millones, equivalente a S/130.7 millones y US$20.6 millones, equivalente a S/78.5
millones, corresponden a bonos emitidos por el Gobierno de Colombia y de Chile,
respectivamente, al 31 de diciembre de 2022).
(v) Al 31 de diciembre de 2023, el Banco y sus Subsidiarias mantienen swaps de tasa de interés
(IRS), los cuales fueron designados como coberturas del valor razonable de bonos
corporativos emitidos a tasa fija en dólares americanos emitidos por un importe nominal de
S/778.9 millones (bonos a tasa fija en dólares americanos emitidos por empresas corporativas
por un importe nominal de S/926.5 millones, al 31 de diciembre de 2022), mediante dichos
swaps de tasa de interés (IRS) estos bonos fueron económicamente convertidos a tasa
variable, ver nota 9(c)
- 38 -
Al 31 de diciembre de 2023 y de 2022, los vencimientos y las tasas anuales de rendimiento de mercado de las inversiones disponibles para la venta en
instrumentos representativos de deuda son:
Tasas de interés efectivas anuales
2023 2022
Vencimiento S/ US$ Otras monedas S/ US$ Otras monedas
2023 2022 Min Max Min Max Min Max Min Max Min Max Min Max
% % % % % % % % % % % %
Certificados de depósito del BCRP Ene-24/Dic-24 Ene-23/Set-23 5.42 6.74 - - - - 7.13 7.48 - - - -
Bonos soberanos - República del Perú Ago-26/Ago-33 Set-23/Ago-31 5.59 6.63 - - - - 6.55 7.68 - - - -
Bonos corporativos Feb-24/Abr-36 Ene-23/Abr-36 6.24 18.23 4.10 9.82 6.18 14.60 7.44 12.09 4.39 11.39 10.6 17.61
Bonos de Gobiernos extranjeros May-24/Abr-33 May-24/Feb-28 - - 4.60 6.76 - - - - 4.89 7.88 - -
Bonos titulizados Nov-29/Set-34 Nov-29/Set-34 8.10 9.05 6.58 6.58 - - 9.45 14.21 5.64 5.64 - -
Bonos del Tesoro Público Peruano Jul-25 Jul-25 - - 5.10 5.10 - - - - 5.31 5.31 - -
Certificados de depósitos negociables - Ene-23 - - - - - - - - - - 12.46 13.5
Al 31 de diciembre de 2023 y de 2022, la Gerencia ha estimado el valor de mercado de las inversiones disponibles para la venta sobre la base de las
cotizaciones disponibles en el mercado o, de no existir, descontando los flujos de efectivo esperados a una tasa de interés observable en el mercado, que
refleje la clasificación de riesgo del título.
La Gerencia del Banco y sus Subsidiarias han determinado que las pérdidas no realizadas de sus inversiones disponibles para la venta al 31 de
diciembre de 2023 y de 2022 son de naturaleza temporal. Asimismo, han decidido y tienen la capacidad de mantener cada una de las inversiones
disponibles para la venta que presentan pérdida no realizada por un periodo de tiempo suficiente que permita una recuperación anticipada en el valor
razonable; lo que puede ocurrir en el vencimiento de las mismas, en el caso de instrumentos representativos de deuda.
Durante los años 2023 y 2022, producto de la negociación de las inversiones disponibles para la venta, se generaron pérdidas netas de S/76.3 millones y
S/7.8 millones, respectivamente, ver nota 21(a).
- 39 -
(c) Inversiones a vencimiento -
Bonos soberanos - República del Perú (i) 8,791,610 8,860,624 8,995,523 8,055,873
Certificados de reconocimiento de derechos
sobre el pago anual por obras (ii) 22,717 22,433 47,591 46,786
8,814,327 8,883,057 9,043,114 8,102,659
Intereses devengados 210,685 210,685 211,355 211,355
Total 9,025,012 9,093,742 9,254,469 8,314,014
(i) Al 31 de diciembre de 2023, corresponden a bonos con vencimientos entre agosto 2024 y
febrero 2042, devengando intereses a una tasa efectiva anual entre 5.59 y 6.82 por ciento (al
31 de diciembre de 2022, corresponden a bonos con vencimientos entre setiembre 2023 y
febrero 2042 devengando intereses a una tasa efectiva anual entre 6.65 y 8.13 por
ciento). Asimismo, al 31 de diciembre de 2023, el Banco mantiene bonos soberanos por un
importe de S/2,909.2 millones restringidos en operaciones de reporte (S/2,643.8 millones al 31
de diciembre de 2022), ver nota 11(a).
- 40 -
Al 31 de diciembre de 2023 y de 2022, la Gerencia del Banco y sus Subsidiarias han determinado
que las pérdidas no realizadas de ciertas inversiones a vencimiento mantenidas son de naturaleza
temporal. Por lo tanto, a dichas fechas, el Banco y sus Subsidiarias no han reconocido ninguna
pérdida por deterioro de sus inversiones a vencimiento.
2023 2022
S/000 S/000
Créditos directos
Préstamos 102,964,814 107,962,169
Arrendamiento financiero 5,735,973 6,174,850
Tarjeta de crédito 6,942,793 6,066,283
Descuento 3,169,393 2,980,070
Operaciones de factoring 3,431,323 3,976,898
Sobregiros y avances en cuenta corriente 314,729 212,259
Créditos refinanciados 2,339,799 2,066,472
Total cartera por vencer 124,898,824 129,439,001
Créditos vencidos y en cobranza judicial 5,825,213 5,656,467
Total cartera 130,724,037 135,095,468
Más (menos)
Rendimientos devengados de créditos vigentes 1,130,533 1,036,924
Intereses no devengados en documentos descontados (140,151) (133,425)
Total crédito directos 131,714,419 135,998,967
Provisión para créditos de cobranza dudosa (f) (8,128,630) (8,050,868)
Total créditos directos, netos 123,585,789 127,948,099
- 41 -
Al 31 de diciembre de 2023 los créditos directos del programa Reactiva Perú ascienden a
S/2,877.2 millones y los créditos del programa FAE-MYPE ascienden a S/3.6 millones y S/10.1
millones para FAE-MYPE 1 y FAE-MYPE 2, respectivamente. Al 31de diciembre 2022, los
créditos directos del programa Reactiva Perú ascendieron a S/8,877.2 millones y los créditos del
programa FAE-MYPE a S/3.9 millones y S/83.6 millones para FAE-MYPE 1 y FAE-MYPE 2,
respectivamente.
2023 2022
S/000 S/000
Créditos no minoristas
Corporativos 33,394,238 31,974,131
Grandes empresas 17,529,032 20,717,205
Medianas empresas 20,731,820 24,234,162
Sub total 71,655,090 76,925,498
Créditos minoristas
Hipotecarios para vivienda 21,495,440 20,489,812
Consumo revolvente y no revolvente 18,540,084 18,295,899
Pequeñas empresas 15,893,996 15,653,679
Microempresas 3,139,427 3,730,580
Sub total 59,068,947 58,169,970
Total 130,724,037 135,095,468
- 42 -
d) De acuerdo con las normas de la SBS, al 31 de diciembre de 2023 y de 2022 la cartera de créditos del Banco y sus Subsidiarias está clasificada por
riesgo como sigue:
2023 2022
Categoría de riesgo Créditos directos Créditos indirectos Total Créditos directos Créditos indirectos Total
S/000 % S/000 % S/000 % S/000 % S/000 % S/000 %
Normal 118,077,306 90.33 17,883,617 90.59 135,960,923 90.36 122,046,782 90.35 18,073,366 88.42 140,120,148 90.09
Con problemas
Potenciales 3,866,635 2.96 1,157,328 5.86 5,023,963 3.34 4,241,676 3.15 873,275 4.26 5,114,951 3.29
Deficiente 2,337,079 1.79 357,663 1.81 2,694,742 1.79 2,598,587 1.92 1,082,835 5.29 3,681,422 2.37
Dudoso 2,622,629 2.01 24,780 0.13 2,647,409 1.76 2,546,310 1.88 148,319 0.73 2,694,629 1.73
Pérdida 3,820,388 2.91 317,520 1.61 4,137,908 2.75 3,662,113 2.70 259,775 1.30 3,921,888 2.52
Total 130,724,037 100.00 19,740,908 100.00 150,464,945 100.00 135,095,468 100.00 20,437,570 100.00 155,533,038 100.00
- 43 -
e) Al 31 de diciembre de 2023 y de 2022, las entidades financieras en el Perú deben constituir su
provisión para créditos de cobranza dudosa sobre la base de la clasificación de riesgo indicada en
el párrafo (d) anterior y utilizando los porcentajes indicados en la Resolución SBS N°11356-2008,
según se detalla a continuación:
(*) En caso los créditos cuenten con garantías preferidas autoliquidables (CGPA), el
componente procíclico será 0 por la porción cubierta por dichas garantías. La provisión
procíclica fue desactivada por la SBS desde noviembre de 2014.
(**) Mediante Resolución SBS N°3718-2021 del 7 de diciembre de 2021, se modificaron las
tasas y las condiciones de activación y desactivación de la regla procíclica y se
establecieron condiciones especiales de activación y desactivación como eventos de caso
fortuito o fuerza mayor; o situaciones prudenciales, debidamente fundamentadas, tales
como la necesidad de preservar las condiciones de estabilidad del sistema financiero, o
cuando por circunstancias extraordinarias se origine una excesiva volatilidad sobre las
variables que determinan la activación y desactivación de la regla procíclica; entre otras.
La regla procíclica se podrá activar con los nuevos lineamientos a partir del 30 de junio de
2024.
(ii) Para los créditos clasificados en las categorías “Con problemas potenciales”, “Deficiente”,
“Dudoso” y “Pérdida”, según se trate de Créditos sin Garantías (CSG), Créditos con Garantías
Preferidas (CGP), Créditos con Garantías Preferidas de Muy Rápida Realización (CGPMRR)
o Créditos con Garantías Preferidas Autoliquidables (CGPA):
Para los créditos que presentan montos afectos a sustitución de contraparte crediticia, nota
3(f), el requerimiento de provisiones depende de la clasificación de la respectiva contraparte,
por el monto cubierto, independientemente de la clasificación del deudor y utilizando los
porcentajes indicados anteriormente.
- 44 -
Mediante Resolución SBS N°1214-2023, la SBS establece excepcionalmente aplicar una tasa
de provisión por riesgo de crédito de cero por ciento a la parte del crédito que cuente con la
cobertura del Programa Empresarial MYPE – IMPULSO MYPERU creado mediante Ley
N°31658 con la finalidad apoyar el proceso de recuperación económica y crecimiento de las
MYPE e impulsar su inclusión financiera.
- 45 -
A continuación, presentamos la distribución de la provisión para cobranza dudosa por tipo de crédito al 31 de diciembre:
2023 2022
Genérica Específica Voluntaria Total Genérica Específica Voluntaria Total
S/000 S/000 S/000 S/000 S/000 S/000 S/000 S/000
Tipos de Crédito
Microempresa 38,139 99,911 252,232 390,282 40,682 103,578 347,632 491,892
Consumo 192,378 977,646 864,946 2,034,970 186,485 716,896 715,355 1,618,736
Hipotecario 143,509 570,093 150,216 863,818 139,131 565,764 165,404 870,299
Sector público 5,454 529 - 5,983 5,256 1 - 5,257
Intermediario de valores 7,030 45,877 - 52,907 6,110 93,209 - 99,319
Empresas del sistema financiero 36,714 - - 36,714 39,471 - - 39,471
Corporativo 248,745 165,437 (577) 413,605 257,302 262,195 - 519,497
Grandes empresas 129,633 215,203 - 344,836 145,080 263,226 - 408,306
Medianas empresas 158,482 1,996,938 310,783 2,466,203 159,088 2,028,391 415,517 2,602,996
Pequeñas empresas 149,189 1,013,957 649,972 1,813,118 141,118 912,689 679,642 1,733,449
Riesgo país 44,177 - - 44,177 77,407 - - 77,407
Riesgo cambiario 845 - - 845 716 - - 716
Total 1,154,295 5,085,591 2,227,572 8,467,458 1,197,846 4,945,949 2,323,550 8,467,345
El Banco y sus Subsidiarias registran las provisiones regulatorias para su cartera de créditos de acuerdo con la política descrita en la nota 3(f). En adición, el
Banco y sus Subsidiarias, basado en la experiencia del negocio, mantiene provisiones genéricas voluntarias adicionales a las requeridas por la SBS para
cubrir eventuales pérdidas adicionales producto de potenciales condiciones económicas adversas que incrementen la probabilidad de impago de los créditos.
Al 31 de diciembre de 2023, tales provisiones ascienden a S/2,227.6 millones (S/2,323.5 millones al 31 de diciembre de 2022).
En opinión de la Gerencia del Banco y sus Subsidiarias, la provisión para créditos de cobranza dudosa registrada al 31 de diciembre de 2023 y de 2022,
cumple con las normas de la SBS vigentes en esas fechas, nota 3(f).
- 46 -
g) Una parte de la cartera de créditos está respaldada con garantías recibidas de clientes,
conformadas en su mayoría por hipotecas, fianzas, títulos valores, prendas industriales y prendas
mercantiles.
h) Los intereses que genera la cartera de créditos son pactados libremente teniendo en cuenta las
tasas de interés vigentes en los mercados donde operan el Banco y sus Subsidiarias.
Los intereses, comisiones y gastos sobre créditos o cuotas que se encuentren en situación de
vencidos, refinanciados, en cobranza judicial, o clasificados en las categorías Dudoso o Pérdida,
se contabilizan como rendimientos en suspenso y son reconocidos como ingreso en el estado
consolidado de resultados cuando son efectivamente cobrados.
2023 2022
S/000 S/000
Por vencer:
Hasta 1 mes 14,200,759 14,902,497
De 1 hasta 3 meses 15,278,874 17,311,089
De 3 meses a 1 año 34,014,236 33,907,866
De 1 a 3 años 27,508,192 28,208,376
De 3 a 5 años 9,376,664 10,273,241
Más de 5 años 24,520,099 24,835,932
Total cartera por vencer 124,898,824 129,439,001
Vencidos:
Hasta 4 meses 1,906,066 1,555,796
Más de 4 meses 1,913,484 1,907,881
En cobranza judicial 2,005,663 2,192,790
Total Cartera vencida y cobranza judicial 5,825,213 5,656,467
Total 130,724,037 135,095,468
- 47 -
7 INMUEBLES, MOBILIARIO Y EQUIPO, NETO
a) A continuación, se presenta el movimiento del rubro por los ejercicios 2023, 2022 y 2021:
Equipos y Trabajos en
curso y
Edificios y otras Muebles y Equipos unidades de unidades
Terrenos construcciones Instalaciones enseres de cómputo transporte por recibir 2023 2022 2021
S/000 S/000 S/000 S/000 S/000 S/000 S/000 S/000 S/000 S/000
Costo -
Saldo al 1° de enero 302,583 1,091,948 905,356 397,443 452,188 111,240 57,997 3,318,755 3,455,109 3,511,045
Adiciones - 13 10,577 29,517 56,709 192 167,604 264,612 134,375 78,686
Ventas (44,878) (9,503) (3,574) - - - - (57,955) (44,967) (16,163)
Transferencias - - 75,796 10,834 818 259 (87,707) - - -
Retiros y otros - - (11,021) (20,528) (44,713) (4,815) (20,641) (101,718) (225,762) (118,459)
Saldo al 31 de diciembre 257,705 1,082,458 977,134 417,266 465,002 106,876 117,253 3,423,694 3,318,755 3,455,109
Depreciación acumulada -
Saldo al 1° de enero - 760,987 703,775 276,363 392,555 89,814 - 2,223,494 2,324,855 2,299,347
Depreciación del ejercicio - 19,401 40,357 25,231 24,227 4,979 - 114,195 116,857 131,777
Ventas - (3,183) (3,409) - - - - (6,592) (11,114) (6,339)
Retiros y otros - - (10,860) (17,730) (44,604) (4,807) - (78,001) (207,104) (99,930)
Saldo al 31 de diciembre - 777,205 729,863 283,864 372,178 89,986 - 2,253,096 2,223,494 2,324,855
Valor neto en libros 257,705 305,253 247,271 133,402 92,824 16,890 117,253 1,170,598 1,095,261 1,130,254
- 48 -
b) Las empresas del sistema financiero están prohibidas de dar en garantía los bienes de su activo
fijo, asimismo, el Banco y sus subsidiarias mantiene seguros sobre sus principales activos de
acuerdo con las políticas establecidas por la Gerencia.
c) Durante el año 2023 y 2022, el Banco y sus Subsidiarias, como parte de la inversión en activo fijo,
han efectuado desembolsos relacionados principalmente con la compra de equipos de cómputo,
muebles y enseres y la remodelación de sus diversas agencias.
d) Durante el año 2023, la Gerencia decidió vender diversos terrenos y edificios, cuyo precio
aproximado de venta fue por S/53.1 millones, con un costo neto de S/51.4 millones. Durante el
año 2022, la Gerencia decidió realizar la venta de diversos inmuebles, principalmente terrenos y
edificios, cuyo precio aproximado de venta fue por S/46.1 millones, con un costo neto de S/33.8
millones.
e) La Gerencia revisa periódicamente el valor residual de los activos, la vida útil y el método de
depreciación utilizado; con la finalidad de asegurar que sean consistentes con el beneficio
económico y las expectativas de vida. En opinión de la Gerencia del Banco y sus Subsidiarias, no
existe evidencia de deterioro del valor de los activos fijos mantenidos por el Banco y sus
Subsidiarias al 31 de diciembre de 2023 y de 2022.
8 CREDITO MERCANTIL
El crédito mercantil generado mediante combinaciones de negocios ha sido asignado a cada unidad
generadora de efectivo (UGE) para los propósitos de evaluar el deterioro, de acuerdo como la
Gerencia evalúa los resultados y asigna recursos a dichas UGE. El crédito mercantil ha sido generado
en las compras de las entidades Edyficar y Mibanco y asciende a S/276,321.0 miles al 31 de
diciembre de 2023 y 2022.
El importe recuperable para todas las UGE ha sido determinado basándose en los cálculos del valor
razonable menos costo de venta, determinado mediante los flujos de caja futuros descontados que se
espera se generen por el continuo uso de las UGE.
Al 31 de diciembre de 2023, los supuestos claves usados para el cálculo del valor razonable
consideraron una tasa de crecimiento perpetuo de 5.60 por ciento y una tasa de descuento de 13.10
por ciento (5.60 por ciento y 14.30 por ciento al 31 de diciembre de 2022, respectivamente).
La valorización incluye supuestos sobre diversos parámetros clave de las entidades. Los ejercicios de
sensibilización de parámetros, principalmente los de crecimiento y de tasas de descuento, arrojan
escenarios en los que dicho valor resulta superior, y también algunos escenarios con un deterioro no
material en el valor de los activos. Consideramos que los saldos presentados en los estados
financieros son apropiados y no requieren de ningún registro de provisión por deterioro de nuestras
inversiones, dada la razonabilidad de los supuestos con la información con la que se cuenta en este
momento; tomando en cuenta que el proceso de valorización se produce en un contexto de tasas
excepcionalmente altas y que no hay indicios de contracción del crecimiento.
- 49 -
9 OTROS ACTIVOS Y OTROS PASIVOS, NETO
Otros pasivos
Instrumentos financieros
Cuentas por pagar diversas (b) 1,453,973 576,039
Cuentas por pagar por instrumentos financieros
derivados (c) 708,942 1,038,136
Cuentas por pagar a proveedores 341,784 402,421
Provisiones para créditos indirectos, nota 6(f) 338,828 416,477
Participación legal de los trabajadores 270,034 275,083
Operaciones en trámite (d) 257,876 88,241
Cuentas por pagar al personal 239,507 230,369
Participación adicional de utilidades a los trabajadores 216,007 237,459
Pagos basados en acciones 35,108 40,341
3,862,059 3,304,566
Instrumentos no financieros
Provisión para riesgos diversos (g) 309,137 331,124
Tributos por pagar (h) 148,685 692,108
Primas al Fondo de Seguro de Depósitos 60,053 57,665
Otros (i) 156,445 225,824
674,320 1,306,721
Total 4,536,379 4,611,287
b) Las cuentas por cobrar diversas corresponden principalmente a cuentas por cobrar a Visa por
abonos a establecimientos, cuentas por cobrar por venta de valores, comisiones por cobranza e
intermediación con Pacífico Compañía de Seguros y Reaseguros, cuentas por cobrar por ventas
en corto y Obras por Impuestos. Las cuentas por pagar diversas corresponden principalmente a
las operaciones por liquidar de Visa, cuentas por pagar por venta de valores, cuentas por pagar a
empresas remesadoras y cuentas por pagar por seguros, entre otros menores.
- 50 -
c) El riesgo en contratos de derivados nace de la posibilidad de que la contraparte no cumpla con los términos y condiciones acordadas, y de que las tasas de referencia, en las cuales la transacción fue acordada, varíen
significativamente.
2023 2022 2023 y 2022
Importe Importe
Activos Pasivos nominal Vencimiento Activos Pasivos nominal Vencimiento Instrumentos relacionados
S/000 S/000 S/000 S/000 S/000 S/000
Derivados para negociación (i) -
Forwards de moneda extranjera 275,504 134,332 28,211,133 Entre enero 2024 y enero 2025 343,841 141,814 28,437,958 Entre enero 2023 y agosto 2024 -
Swaps de tasas de interés 240,308 95,623 13,387,572 Entre enero 2024 y diciembre 2033 256,919 125,669 6,859,135 Entre enero 2023 y diciembre 2032 -
Swaps de moneda 229,755 428,352 12,854,176 Entre enero 2024 y agosto 2033 401,926 742,704 14,091,539 Entre enero 2023 y enero 2033 -
Opciones de moneda extranjera 849 3,747 464,099 Entre enero 2024 y abril 2025 1,348 3,167 362,252 Entre enero 2023 y junio 2024 -
746,416 662,054 54,916,980 1,004,034 1,013,354 49,750,884
De valor razonable -
Swaps de tasas de interés (IRS) 5(b)(v) 41,554 - 778,890 Entre marzo 2025 y febrero 2028 52,106 397 926,497 Entre enero 2023 y febrero 2028 Inversiones disponibles para la venta
78,151 46,888 2,633,745 150,762 24,782 2,347,794
824,567 708,942 57,550,725 1,154,796 1,038,136 52,098,678
El siguiente cuadro presenta el valor razonable de los instrumentos financieros derivados, registrados como un activo o pasivo, junto con sus importes nominales y vencimiento al 31 de diciembre de 2023 y de 2022. El importe nominal,
es el importe del activo y pasivo subyacente del derivado y es la base sobre la cual los cambios en el valor razonable de los derivados son medidos, nota 18(d).
La disminución en el monto nominal de los swaps de moneda al 31 de diciembre de 2023 respecto al 31 de diciembre de 2022 se debe principalmente al vencimiento de las operaciones de negociación con el Banco Central de Reserva
del Perú.
- 51 -
(i) Los derivados para negociación se efectúan principalmente con el propósito de satisfacer las necesidades de los clientes. Por otro lado, el Banco y sus Subsidiarias también pueden tomar posiciones con la expectativa de obtener
ganancias por movimientos favorables en precios o tasas. A continuación, se presenta el valor razonable de los derivados para negociación, clasificado por vencimiento:
Forwards de moneda extranjera 162,842 109,836 2,826 - - 275,504 158,285 185,273 283 - - 343,841
Swaps de tasas de interés 857 8,033 60,208 102,352 68,858 240,308 724 7,545 15,786 95,124 137,740 256,919
Swaps de moneda 4,692 44,645 69,953 78,513 31,952 229,755 61,926 55,090 88,762 81,714 114,434 401,926
Opciones de moneda extranjera 369 439 41 - - 849 153 1,162 33 - - 1,348
Total activos 168,760 162,953 133,028 180,865 100,810 746,416 221,088 249,070 104,864 176,838 252,174 1,004,034
Forwards de moneda extranjera 97,738 33,809 2,785 - - 134,332 97,113 44,336 365 - - 141,814
Swaps de tasas de interés 730 8,184 23,262 12,581 50,866 95,623 44 1,902 4,697 31,457 87,569 125,669
Swaps de moneda 78,696 129,171 86,453 99,804 34,228 428,352 139,167 254,517 99,194 127,404 122,422 742,704
Opciones de moneda extranjera 1,253 2,372 122 - - 3,747 554 2,482 131 - - 3,167
Total pasivos 178,417 173,536 112,622 112,385 85,094 662,054 236,878 303,237 104,387 158,861 209,991 1,013,354
- 52 -
(ii) El Banco y sus Subsidiarias están expuestos a la fluctuación en los flujos de caja futuros de
activos y pasivos en moneda extranjera y/o que generan intereses a tasas variables. El Banco
y sus Subsidiarias, de acuerdo con lo indicado en la nota 3(g), utilizan instrumentos
financieros derivados como coberturas de flujo de efectivo para cubrir estos riesgos.
A continuación, se presenta un resumen indicando los períodos en los que se espera que
ocurran los flujos de efectivo de las coberturas vigentes, y los importes que se espera que
afecten el estado consolidado de resultados, neto de impuesto a la renta diferido:
Hasta 1 De 1 a De 3 a
año 3 años 5 años Total
S/000 S/000 S/000 S/000
Al 31 de diciembre de 2023
Entrada de flujo de efectivo (activo) 160,643 1,742,147 - 1,902,790
Salida de flujo de efectivo (pasivo) (153,240) (1,749,748) - (1,902,988)
Efecto en estado consolidado de resultados 485 (17,192) - (16,707)
Al 31 de diciembre de 2022
Entrada de flujo de efectivo (activo) 250,835 938,513 76,280 1,265,628)
Salida de flujo de efectivo (pasivo) (294,548) (934,119) (73,232) (1,301,899)
Efecto en estado consolidado de resultados 397) (7,222) 7,070 245)
Al 31 de diciembre de 2023, el saldo acumulado del resultado no realizado por las coberturas
de flujo de efectivo, neto del correspondiente impuesto a la renta diferido, resulta de
coberturas vigentes las cuales mantienen una pérdida no realizada de aproximadamente
S/16.7 millones y de coberturas revocadas que mantienen una ganancia no realizada de S/5.8
millones (Al 31 de diciembre de 2022, las coberturas vigentes mantuvieron una ganancia no
realizada de aproximadamente S/0.2 millones).
d) De acuerdo con la operatividad del Banco y sus Subsidiarias, las operaciones en trámite están
relacionadas a depósitos recibidos, créditos otorgados y/o cobrados, fondos transferidos y
operaciones similares efectuadas en los últimos días del mes, que son reclasificadas a sus
cuentas definitivas en el mes siguiente. La regularización de estas transacciones no afecta los
resultados consolidados del Banco y sus Subsidiarias al 31 de diciembre de 2023 y de 2022.
- 53 -
e) El movimiento de los intangibles de vida limitada durante los años 2023, 2022 y 2021 fue como sigue:
Software y otros
Descripción Marca desarrollos Intangibles en curso 2023 2022 2021
S/000 S/000 S/000 S/000 S/000 S/000
Costo
Saldo al 1° de enero 170,700 2,839,904 686,050 3,696,654 3,329,520 2,949,192
Adiciones (i) - 52,763 586,102 638,865 544,910 416,765
Transferencia - 407,451 (407,451) - - -
Retiros - (47,789) (105,107) (152,896) (177,776) (36,437)
Saldo al 31 de diciembre 170,700 3,252,329 759,594 4,182,623 3,696,654 3,329,520
Amortización acumulada
Saldo al 1° de enero 59,745 2,068,657 - 2,128,402 1,946,115 1,679,597
Amortización del ejercicio 6,828 314,795 - 321,623 301,865 277,652
Retiros y otros - (42,667) - (42,667) (119,578) (11,134)
Saldo al 31 de diciembre 66,573 2,340,785 - 2,407,358 2,128,402 1,946,115
Valor neto en libros 104,127 911,544 759,594 1,775,265 1,568,252 1,383,405
(i) Durante el año 2023, los desembolsos activados estuvieron relacionados principalmente con la implementación y desarrollo de diversos proyectos
informáticos como Yape, Suite de Recaudación, Telecrédito - Office Banking, Data Lake - Data Vault, Gestión Integrada De Soluciones De Pago,
CRM Operativo, IO App, entre otros.
Durante el año 2022, los desembolsos activados estuvieron relacionados principalmente con la implementación y desarrollo de diversos proyectos
informáticos como Yape, Cubo – Mis Financiero, CRMA_Campaign, CRM Operativo, Ventas Digitales, entre otros.
La Gerencia revisa periódicamente el valor residual de los intangibles, la vida útil y el método de amortización utilizado con la finalidad de asegurar que
sean consistentes con el beneficio económico y las expectativas de vida. En opinión de la Gerencia del Banco y sus Subsidiarias, no existe evidencia de
deterioro del valor de los intangibles mantenidos por el Banco y sus Subsidiarias al 31 de diciembre de 2023 y de 2022.
- 54 -
f) Al 31 de diciembre de 2023, los saldos corresponden principalmente al pago a favor de Latam
Airlines Group SA Sucursal Perú por US$169.7 millones, equivalente a S/629.5 millones
(US$128.1 millones, equivalente a S/488.4 millones, al 31 de diciembre de 2022) a cuenta de las
Millas Latam Pass que el Banco viene acreditando a sus clientes por el uso de sus tarjetas de
crédito y débito, y otros productos financieros BCP Latam Pass. Los clientes podrán usar esas
millas directamente con Latam para intercambiar boletos, bienes o servicios ofrecidos por ellos.
- 55 -
10 DEPOSITOS Y OBLIGACIONES
2023 2022
S/000 S/000
El Banco y sus Subsidiarias tienen como política remunerar los depósitos y obligaciones a la vista
y de ahorros de acuerdo con una escala creciente de tasas de interés, dependiendo del plazo y
saldo promedio mantenido en dichas cuentas. Adicionalmente, como parte de esta política, se
estableció que los saldos menores a un importe determinado por cada tipo de cuenta no generen
intereses. Las tasas de interés aplicadas a las diferentes cuentas de depósitos y obligaciones son
determinadas por el Banco y sus Subsidiarias teniendo en cuenta las tasas de interés vigentes en
los mercados donde desarrolla sus operaciones.
b) Al 31 de diciembre de 2023 y de 2022, los depósitos y obligaciones por tipo de transacción están
clasificados como sigue:
2023 2022
S/000 S/000
- 56 -
d) A continuación, se presenta el saldo de los depósitos a plazo clasificados por vencimiento:
2023 2022
S/000 S/000
- 57 -
11 CUENTAS POR PAGAR POR PACTOS DE RECOMPRA
a) Al 31 de diciembre de 2023 y 2022, el Banco y sus Subsidiarias mantienen pactos de recompra con garantías en: (i) efectivo, ver nota 4(c), (ii) inversiones
disponibles para la venta, ver nota 5(b), (iii) inversiones a vencimiento, ver nota 5(c) y (iv) cartera de créditos, ver nota 6. Tal como se detalla a
continuación:
2023 2022
Vencimiento Valor en libros Garantía Vencimiento Valor en libros Garantía
S/000 S/000
Al 31 de diciembre de 2023, el Banco y sus Subsidiarias mantenían pactos de recompra garantizados por créditos del programa Reactiva S/2,128.3
millones y otros instrumentos financieros, tales como certificados de depósitos del BCRP, Bonos de gobiernos extranjeros, Bonos soberanos y Bonos del
Tesoro Público Peruano, los cuales están clasificados como Inversiones Disponibles a la Venta e inversiones a Vencimiento por un valor aproximado de
US$1,763.3 millones , equivalentes a S/6,540.1 millones (Al 31 de diciembre de 2022, se mantuvieron pactos de recompra garantizados con efectivo por
aproximadamente S/200.3 millones, créditos del programa Reactiva por S/8,851.0 millones y otros instrumentos financieros, tales como certificados de
depósitos del BCRP, Bonos de gobiernos extranjeros, Bonos soberanos y Bonos del Tesoro Público Peruano, los cuales están clasificados como
Inversiones Disponibles a la Venta e inversiones a Vencimiento por un valor aproximado de US$1,108.2 millones , equivalentes a S/4,226.6 millones).
Dichas operaciones devengan intereses a tasa fija y a tasa variable entre 0.50 y 7.41 por ciento y SOFR entre 7.42 y 7.64 por ciento, al 31 de diciembre
de 2023 (entre 0.50 por ciento y 9.00 por ciento y entre Libor seis meses más 1.90 por ciento, respectivamente, al 31 de diciembre de 2022).
- 58 -
(*) Mediante Operaciones de Reporte, el Banco y sus Subsidiarias venden títulos valores
representativos de créditos garantizados por el Gobierno Nacional al Banco Central de Reserva
del Perú (BCRP), recibe soles y está obligado a recomprarlos en fecha posterior. Los títulos
valores representativos de Créditos con Garantía del Gobierno Nacional pueden tener la forma
de cartera de títulos representativos de créditos (Créditos Reactiva) o de Certificados de
Participación en fidecomiso de cartera de créditos garantizados por el Gobierno Nacional
(Créditos Reactiva Especial). El BCRP cobrará mensualmente por la Operación una tasa de
interés fija en soles del 0.50 por ciento anual e incluirá un periodo de gracia de doce meses sin
pago de intereses ni principal.
En julio 2023 se cancelaron anticipadamente swaps cruzados de moneda (CCS) que cubrían ciertos
pactos de recompra, el detalle de los mismos a continuación:
(i) Swaps cruzados de moneda (CCS) designados como cobertura de flujo de efectivo de ciertos
pactos de recompra en dólares estadounidenses a tasa variable por un importe nominal de
US$45.0 millones (US$45.0 millones, equivalente a S/171.6 millones, al 31 de diciembre de
2022). Mediante el swap cruzado de moneda (CCS), dichos pactos de recompra fueron
económicamente convertidos a soles a tasa fija, ver nota 9(c).
(ii) Swap cruzado de moneda (CCS) designado como cobertura de flujo de efectivo de un pacto de
recompra en dólares estadounidenses a tasa variable por un importe nominal de US$25.0
millones (US$25.0 millones, equivalente a S/95.4 millones, al 31 de diciembre de 2022).
Mediante el swap cruzado de moneda (CCS), dicho pacto de recompra fue económicamente
convertido a soles a tasa fija, ver nota 9(c).
2023 2022
S/000 S/000
Por tipo:
Deudas a bancos, corresponsales e instituciones
financieras (b) 7,036,222 4,373,346
Líneas de crédito promocionales con COFIDE
y FONCODES (c) 4,389,433 4,107,294
11,425,655 8,480,640
Intereses por pagar 119,884 58,555
Total 11,545,539 8,539,195
Por término:
Deuda a corto plazo 6,292,271 2,381,716
Deuda a largo plazo 5,253,268 6,157,479
Total 11,545,539 8,539,195
- 59 -
b) Al 31 de diciembre de 2023 y de 2022, incluyen las deudas a bancos y corresponsales e
instituciones financieras, préstamos para financiar operaciones de comercio exterior y de capital
de trabajo. A continuación, se presenta la composición del rubro sin intereses:
2023 2022
S/000 S/000
Al 31 de diciembre de 2023, los préstamos tienen vencimientos entre enero de 2024 y diciembre
de 2031 (al 31 de diciembre de 2022, tenían vencimientos enero de 2023 y enero de 2031).
Además, el devengo de sus intereses se calcula en función a tasas que fluctúan entre 2.23 y 9.33
por ciento en soles y 5.78 y 7.09 por ciento en dólares (2.23 y 9.45 por ciento en soles y 3.03 y
6.32 por ciento en dólares al 31 de diciembre de 2022).
(i) Corresponde a un préstamo bajo formato Club Deal Loan a 25 meses por US$250.0
millones equivalentes a S/924.0 millones, neto de gastos asociados, pactado en noviembre
de 2022 con cinco bancos del exterior: Wells Fargo Bank NY– Agente Administrativo,
Standard Chartered Bank, JP Morgan Chase Bank N.A., HSBC Bank y Bank of America.
Posteriormente, en abril del 2023, JP Morgan Chase Bank llevó a cabo una cesión parcial de
sus derechos de cobro a favor de ICBC Perú Bank S.A. por US$20.0 millones o S/74.2
millones, haciéndolo sexto prestatario del Club Deal.
El préstamo devenga intereses a tasa variable SOFR a 3 meses más un spread de 1.5 por
ciento. Asimismo, los gastos vinculados a dicha transacción fueron diferidos y se vienen
devengando proporcionalmente durante la vigencia del préstamo.
- 60 -
c) Las líneas de crédito promocionales representan préstamos recibidos de la Corporación Financiera de Desarrollo (COFIDE) y del Fondo de Cooperación
para el Desarrollo Social (FONCODES) con el objetivo de promover el desarrollo social en el Perú, tienen vencimientos entre enero 2024 y enero 2032 y
sus tasas de interés anual fluctúan entre 3.50 por ciento y 7.60 por ciento en soles y 7.75 por ciento en dólares al 31 de diciembre de 2023 (entre enero
2023 y enero 2032 y entre 3.50 por ciento y 7.60 en soles y 7.75 por ciento en dólares al 31 de diciembre de 2022). Estas líneas de crédito se encuentran
garantizadas con una cartera crediticia hasta por S/4,389.4 millones y S/4,107.3 millones, al 31 de diciembre de 2023 y de 2022, respectivamente.
2023 2022
BCP MIBANCO TOTAL BCP MIBANCO TOTAL
Colocaciones Deuda que Colocaciones Deuda que Colocaciones Deuda que Colocaciones Deuda que Colocaciones Deuda que Colocaciones Deuda que
netas respalda netas respalda netas respalda netas respalda netas respalda netas respalda
S/000 S/000 S/000 S/000 S/000 S/000 S/000 S/000 S/000 S/000 S/000 S/000
Créditos Hipotecarios-
Fondo MiVivienda S/ 4,451,911 4,374,217 196,804 176 4,648,715 4,374,393 4,159,379 4,090,474 286,635 359 4,446,014 4,090,833
Créditos Hipotecarios-
Fondo MiVivienda US$ 8,168 40 - - 8,168 40 14,870 1,461 - - 14,870 1,461
4,460,079 4,374,257 196,804 176 4,656,883 4,374,433 4,174,249 4,091,935 286,635 359 4,460,884 4,092,294
- 61 -
d) A continuación, se presenta el saldo del rubro al clasificado por vencimiento; sin considerar el
interés por pagar:
2023 2022
S/000 S/000
e) Ciertas deudas a bancos, corresponsales y otras entidades incluyen acuerdos específicos sobre
cómo deben ser usados los fondos recibidos, las condiciones financieras que el Banco y sus
Subsidiarias deben mantener, así como otros asuntos administrativos. En opinión de la Gerencia,
estos acuerdos específicos han sido cumplidos por el Banco y sus Subsidiarias al 31 de diciembre
de 2023 y de 2022.
- 62 -
13 VALORES, TITULOS Y OBLIGACIONES EN CIRCULACION
Cobertura contable
Notas Senior (i) (ii) (iii) 2.70 Semestral CCS US$220,000 815,980 Enero 2025 US$ 700,000 2,574,680 2,627,066
Notas Senior (iv) 4.65 Semestral Setiembre 2024 S/ 2,900,000 2,496,413 2,491,534
Notas Senior 5.05 Semestral Junio 2027 US$ 30,000 111,143 114,246
Notas Senior (v) 0.97 Semestral CCS JPY¥3,000,000 78,969 Noviembre 2025 ¥ 3,000,000 78,828 -
Notas Senior (v) 0.45 Semestral Diciembre 2023 ¥ 5,000,000 - 145,522
Notas Senior (vi) 4.25 Semestral Abril 2023 US$ 716,301 - 2,727,455
Total Notas Senior y bonos
5,261,064 8,105,823
corporativos
Bonos subordinados
Entre abril 2027 y
Bonos subordinados (vii) (*) Entre 3.13 y 3.25 Semestral US$ 1,350,000 4,958,210 5,069,130
setiembre 2031
Segundo programa
Primera emisión (Series B) - MiBanco 7.22 Semestral Junio 2027 S/ 30,000 30,000 30,000
Cuarto programa
Primera emisión (Series A) - MiBanco
5.84 Semestral Marzo 2031 S/ 155,000 155,000 155,000
(viii)
Total Bonos subordinados 5,143,210 5,254,130
(*) Las emisiones internacionales se encuentran listadas en la Bolsa de Valores de Luxemburgo. Asimismo, las emisiones internacionales mantienen ciertos “covenants”
operativos, por los cuales, en opinión de la Gerencia, el Banco y sus Subsidiarias han cumplido a las fechas del estado consolidado de situación financiera.
- 63 -
Los bonos se encuentran respaldados por los activos del Banco y sus Subsidiarias, y están
sujetos al orden de prelación establecido por la SBS.
(i) El Banco puede redimir la totalidad o parte de las notas en cualquier fecha, descontando
los flujos remanentes a una tasa de descuento equivalente a la tasa de interés del Tesoro
de los Estados Unidos de América más 40 puntos básicos. El pago del principal tendrá
lugar en la fecha de vencimiento de las notas o cuando el Banco realice la redención de los
mismos.
(ii) El Banco realizó la emisión de Notas Senior bajo el marco del Programa de Bonos de
Mediano Plazo por US$700.0 millones a una tasa cupón semestral de 2.70 por ciento con
vencimiento en enero de 2025. Entre el 11 de octubre de 2021 y antes del 11 de diciembre
de 2024, el Banco puede redimir la totalidad o parte de las Notas a un precio de redención
que sea igual al mayor entre (1) el 100.00 por ciento del monto del principal de las Notas y
(2) descontando la suma de los flujos remanentes a una tasa de descuento equivalente a
la tasa de interés del Tesoro de los Estados Unidos de América más 20 puntos básicos. A
partir del 11 de diciembre de 2024, el Banco puede redimir la totalidad o parte de las Notas
a un precio de redención que es igual al 100.00 por ciento del monto agregado del principal
de las Notas a ser redimidas. El pago del principal tendrá lugar en la fecha de vencimiento
de las Notas o cuando el Banco realice la redención de los mismos.
(iii) Al 31 de diciembre de 2023, el banco mantiene un swap cruzado de moneda (CCS) por un
importe nominal ascendente a US$220.0 millones equivalente a S/815.9 millones
(US$220.0 millones equivalentes a S/839.1 millones, al 31 de diciembre de 2022), nota
9(c), el cual fue designado como una cobertura parcial de flujo de efectivo de una nota
senior emitida en dólares estadounidenses a tasa fija; a través de dicho CCS, la nota
senior fue convertida económicamente a soles a tasa fija.
(iv) Entre el 17 de octubre de 2021 y antes del 17 de agosto de 2024, el Banco puede redimir
la totalidad o parte de las Notas Senior a un precio de redención que sea igual al mayor
entre (1) el 100.00 por ciento del monto del principal de las Notas Senior y (2) descontando
la suma de los flujos remanentes a una tasa de descuento equivalente a la tasa de interés
de los Bonos Soberanos emitidos por el Gobierno del Perú, u otro título valor comparable,
más 25 puntos básicos. A partir del 17 de agosto de 2024, el Banco puede redimir la
totalidad o parte de las Notas Senior a un precio de redención que es igual al 100.00 por
ciento del monto agregado del principal de las notas a ser redimidas. El pago del principal
tendrá lugar en la fecha de vencimiento de las notas senior o cuando el Banco realice la
redención de los mismos.
(v) Al 31 de diciembre de 2023, el Banco mantiene un swap cruzado de moneda (CCS) por un
importe nominal de ¥3,000.0 millones, equivalentes a S/78.9 millones (¥5,000.0 millones
equivalentes a S/145.7 millones, al 31 de diciembre de 2022), ver nota 9(c), el cual fue
descompuesto por variables de riesgo en dos swaps cruzados de moneda (CCS) con la
finalidad de ser designados como cobertura de flujo de efectivo de un bono emitido en
yenes a tasa fija, el cual fue convertido a soles a través de este swap y como cobertura de
flujo de efectivo de colocaciones.
(vi) El Banco puede redimir la totalidad o parte de las notas en cualquier fecha, descontando
los flujos remanentes a una tasa de descuento equivalente a la tasa de interés del Tesoro
de los Estados Unidos de América más 50 puntos básicos. El pago del principal tendrá
lugar en la fecha de vencimiento de las notas o cuando el Banco realice la redención de los
mismos.
- 64 -
(vii) Con fecha efectiva 01 de julio de 2020, el Banco realizó la emisión de Notas Subordinadas
bajo el marco del Programa de Bonos de Mediano Plazo por US$850.0 millones a una tasa
cupón semestral de 3.125 por ciento con vencimiento en julio del 2030 denominado
“3.125% Subordinated Fixed-to-Fixed Rate Notes due 2030 (Callable 2025)”. A partir del 01
de julio del 2025, se pagará una tasa de interés fija igual a la tasa de interés del Tesoro de
los Estados Unidos de América, comparable a 5 años, más 300.0 puntos básicos. El 01 de
julio del 2025 el Banco puede redimir la totalidad o parte de las notas a un precio de
redención que igual al 100.00 por ciento del monto agregado del principal de las notas a
ser redimidas. En adelante, el Banco puede redimir la totalidad o parte de las notas a un
precio de redención que sea igual al mayor entre (1) el 100.00 por ciento del monto del
principal de las notas y (2) la suma de los flujos remanentes descontados a una tasa
equivalente a la tasa de interés del Tesoro de los Estados Unidos de América más 45
puntos básicos. El pago del principal tendrá lugar en la fecha de vencimiento de las notas o
cuando el Banco realice la redención de los mismos.
Por otro lado, con fecha efectiva 30 de marzo de 2021, el Banco realizó la emisión de
Notas Subordinadas bajo el marco del Programa de Bonos de Mediano Plazo por
US$500.0 millones a una tasa cupón semestral de 3.25 por ciento con vencimiento en
setiembre de 2031 denominado “3.250% Subordinated Fixed-to-Fixed Rate Notes due
2031 (Callable 2026)”. A partir del 30 de setiembre de 2026 se pagará una tasa de interés
fija igual a la tasa de interés del Tesoro de los Estados Unidos de América, comparable a 5
años, más 245.0 puntos básicos. El 30 de septiembre de 2026 el Banco puede redimir la
totalidad o parte de las notas subordinadas a un precio de redención que igual al 100.00
por ciento del monto agregado del principal de las notas subordinadas a ser redimidas. En
adelante, el Banco puede redimir la totalidad o parte de las notas subordinadas a un precio
de redención que sea igual al mayor entre (1) el 100.00 por ciento del monto del principal
de las notas subordinadas y (2) la suma de los flujos remanentes descontados a una tasa
equivalente a la tasa de interés del Tesoro de los Estados Unidos de América más 40
puntos básicos. El pago del principal tendrá lugar en la fecha de vencimiento de las notas
subordinadas o cuando el Banco realice la redención de los mismos.
(viii) Al 30 de marzo de 2021, Mibanco S.A. emitió el Cuarto Programa de Bonos Subordinados
Serie A por S/155.0 millones con una tasa fija de 5.84 por ciento, cuyo vencimiento es el 31
de marzo de 2031. El pago del principal se realizará en la fecha de vencimiento, o cuando
Mibanco S.A. lo redima, sólo después de un plazo mínimo de 5 años desde la fecha de
emisión.
2023 2022
S/000 S/000
- 65 -
14 IMPUESTO A LA RENTA
2023 2022
S/000 S/000
Pasivo diferido
Diferencia en intangibles (ii) (170,722) (247,641)
Diferencia entre tipo de cambio contable SBS y el
definido por la ley del impuesto a la renta (45,016) (61,858)
Diferencia en tasa de depreciación de edificios (57,865) (58,931)
Otros (10,505) (10,506)
(284,108) (378,936)
- 66 -
Al 31 de diciembre de 2023, la variación del gasto por impuesto a la renta diferido se debe
principalmente al ajuste por Declaración Jurada del ejercicio anterior BCP por S/43.9 millones y al
efecto a la provisión genérica de colocaciones MiBanco por S/20.0 millones. Al 31 de diciembre de
2022, la variación del gasto por impuesto a la renta diferido se debe principalmente a la provisión
genérica de colocaciones BCP por S/126.0 millones y a la provisión genérica de colocaciones
MiBanco por S/112.0 millones.
c) A continuación, se presenta la reconciliación de la tasa efectiva del impuesto a la renta con la tasa
tributaria por los ejercicios 2023, 2022 y 2021:
15 PATRIMONIO
a) Capital social -
Al 31 de diciembre de 2023, el capital social del Banco está representado por 12,973.2 millones
de acciones comunes (12,176.4 millones y 11,317.4 millones de acciones al 31 de diciembre de
2022 y 2021, respectivamente.) cuyo valor nominal es de un sol por acción.
b) Reserva legal -
De conformidad con las normas legales vigentes, el Banco debe alcanzar una reserva legal no
menor al 35.00 por ciento de su capital pagado. Esta reserva se constituye mediante el traslado
anual de no menos del 10.00 por ciento de sus utilidades netas. Al 31 de diciembre de 2023, de
2022 y de 2021, el Banco cubrió dicha exigencia legal.
- 67 -
El importe de las reservas legales individuales de las subsidiarias asciende aproximadamente a
S/315.4 millones, S/279.6 millones y S/261.2 millones al 31 de diciembre de 2023, de 2022 y de
2021, respectivamente.
c) Reserva facultativa -
d) Resultados no realizados -
- 68 -
Resultados no realizados:
Reserva de Reserva de
Inversiones coberturas Resultado
disponibles de flujo de por
para la venta efectivo traslación Total
S/000 S/000 S/000 S/000
- 69 -
e) Componentes de otros resultados integrales -
f) Distribución de dividendos -
De acuerdo con las normas legales vigentes, no existe restricción para la remesa de dividendos al
exterior ni a la repatriación de la inversión extranjera. A partir del 2017, disminuyó a 5.00 por
ciento la tasa a aplicar sobre dividendos a personas jurídicas no domiciliadas en el Perú y las
personas naturales, el cual debe ser retenido y pagado por la entidad que los distribuye.
- 70 -
Según lo dispuesto por el Decreto Legislativo N°1261, publicado el 10 de diciembre de 2016,
quedó sin efecto lo dispuesto por la Ley N°30296 respecto de las tasas establecidas para los años
2017 en adelante.
g) Patrimonio efectivo -
De acuerdo a lo dispuesto por el artículo 199° del Decreto Legislativo N°1028, el patrimonio
efectivo deber ser igual o mayor al 10.00 por ciento de los activos y créditos contingentes
ponderados por riesgo totales que corresponden a la suma de: el requerimiento de patrimonio
efectivo por riesgo de mercado multiplicado por 10, el requerimiento de patrimonio efectivo por
riesgo operacional multiplicado por 10, y los activos y créditos contingentes ponderados por riesgo
de crédito.
En marzo 2022, se aprobó el Decreto Legislativo N°1531 modificando la Ley N°26702, el cual
sienta la base legal para completar el alineamiento a los estándares de calidad del capital de
Basilea III. A fines de 2022, la SBS publicó diversas resoluciones que complementan lo
establecido en el Decreto Legislativo N°1531 e incorpora un cronograma de adecuación para los
requerimientos de los tres colchones de Basilea: colchón de conservación de capital, colchón
contracíclico y colchón por riesgo sistémico.
La SBS mediante normas de carácter general, estableció las formas y plazos de adecuación. Es
así que, a través de la Resolución SBS N°03952-2022 del 27 de diciembre de 2022 y modificado
por la Resolución SBS N°2192-2023 del 23 de junio de 2023, se establecieron los requerimientos
mínimos de solvencia establecidos en el artículo 199° de la Ley General, con los siguientes plazos
de adecuación:
Requerimiento
Requerimiento mínimo de
mínimo de capital patrimonio efectivo
Periodo ordinario de nivel 1 de nivel 1 Límite global
- 71 -
Al 31 de diciembre de 2023, el patrimonio efectivo del Banco determinado según las normas
legales vigentes es de S/26,792.8 millones (S/23,364.4 millones al 31 de diciembre de 2022),
calculado de la siguiente manera:
2023 2022
Al 31 de diciembre de 2023 y de 2022, el Banco viene cumpliendo con las Resoluciones SBS
N°2115–2009, N°6328-2009, N°14354-2009 Reglamentos para el Requerimiento de Patrimonio
Efectivo por Riesgo Operacional, por Riesgo de Mercado y por Riesgo de Crédito,
respectivamente, y modificatorias. Estas Resoluciones establecen, principalmente, las
metodologías a ser utilizadas por las entidades financieras para calcular los activos y créditos
ponderados para cada tipo de riesgo.
- 72 -
Al 31 de diciembre de 2022, estaba vigente la Resolución SBS N°8425-2011, la cual requirió a las
entidades financieras un patrimonio efectivo adicional equivalente a la suma de los requerimientos
de patrimonio efectivo calculados para cada uno de los siguientes componentes: ciclo económico,
riesgo por concentración, riesgo por concentración de mercado, riesgo por tasa de interés y otros
riesgos. Al 31 de diciembre de 2023 y 31 de diciembre de 2022, el patrimonio efectivo del grupo
consolidable financiero ascendió a US$8,550.7 millones, equivalentes a S/31,714.4 millones y
US$7,873.3 millones, equivalentes a S/30,028.7 millones, respectivamente.
En opinión de la Gerencia, el Banco y sus Subsidiarias vienen cumpliendo con los requerimientos
establecidos en la resolución anteriormente mencionada.
16 SITUACION TRIBUTARIA
a) El Banco y sus Subsidiarias están sujetas al régimen tributario peruano. La tasa del impuesto a la
renta al 31 de diciembre de 2023, de 2022 y 2021 fue de 29.50 por ciento.
b) La Ley N°30341 y sus modificatorias dispusieron la exoneración del Impuesto a la Renta hasta el
31 de diciembre de 2022 a las rentas provenientes de la enajenación de acciones y demás
valores representativos de acciones realizadas a través de un mecanismo centralizado de
negociación supervisado por la Superintendencia del Mercado de Valores efectuadas por
personas jurídicas.
c) Para propósito de la determinación del impuesto a la renta, los precios de transferencia de las
transacciones con empresas vinculadas y a las que se realicen desde, hacia o a través de países
o territorios no cooperantes o de baja o nula imposición; o a las que se realicen con sujetos cuyas
rentas, ingresos o ganancias provenientes de dichas transacciones están sujetos a un régimen
fiscal preferencial, deben estar sustentados con documentación e información sobre los métodos
de valoración utilizados y los criterios considerados para su determinación. Sobre la base del
análisis de las operaciones del Banco, la Gerencia y sus asesores legales internos opinan que,
como consecuencia de la aplicación de estas normas, no surgirán contingencias de importancia
para el Banco al 31 de diciembre de 2023 y de 2022.
d) Mediante Decreto Legislativo N°1425, vigente desde el 1 de enero de 2019, se definió el concepto
de devengo para fines tributarios, estableciéndose reglas generales y específicas para el
reconocimiento de ingresos y gastos para fines fiscales.
e) Mediante Ley Nº31659, que modifica la Ley N°30309, norma que promueve la investigación
científica, desarrollo e innovación tecnológicos vigente desde el 01 de enero de 2023, se
establece que las compañías podrán realizar deducciones adicionales en la determinación del
Impuesto a la Renta que van entre el 60.00, 90.00 o 140.00 por ciento que no pueden exceder en
cada caso el límite anual de 500 UIT. El citado beneficio tributario se amplía hasta el año 2025.
- 73 -
f) Mediante el Decreto Legislativo N°1529, se modifica la Ley para la lucha contra la evasión y para
la formalización de la economía en lo que respecta al uso de medios de pago. Entre las
modificaciones realizadas, se reduce el monto a partir del cual se debe utilizar medios de pago de
S/3,500.0 o US$1,000.0 a S/2,000.0 o US$500.0, respectivamente; así mismo, se establece que
el uso de medios de pago se tiene por cumplido solo si el pago se efectúa directamente al
acreedor, proveedor del bien y/o prestador del servicio, o cuando dicho pago se realice a un
tercero designado por aquel, siempre que la designación se comunique a la SUNAT con
anterioridad al pago, en la forma y condiciones que se señale mediante resolución de
superintendencia. Estas disposiciones se encuentran vigentes a partir del 01 de abril de 2022.
g) En cuanto al impuesto general a las ventas, no se encuentran gravados los ingresos por servicios
de crédito percibidos, entre otros, por las empresas bancarias y financieras, domiciliadas o no en
el país, por concepto de ganancias de capital, derivadas de las operaciones de compraventa de
letras de cambio, pagarés, facturas comerciales y demás papeles comerciales, así como por
concepto de comisiones e intereses derivados de las operaciones propias de estas empresas.
h) Mediante la Ley Nº 31651 vigente desde 1 de enero de 2023, se prorroga las exoneraciones
contenidas en el Apéndices II, las cuales tendrán vigencia hasta el 31 de diciembre de 2025.
i) La Autoridad Tributaria peruana tiene la facultad de revisar y, de ser aplicable, hacer una nueva
determinación por el Impuesto a la Renta calculado individualmente por el Banco y sus
Subsidiarias establecidas en dichos países en los cuatro años posteriores al año de la
presentación de la declaración de impuestos.
Las declaraciones juradas anuales pendientes de revisión por las Autoridades Tributarias del
Banco y sus principales Subsidiarias corresponden a los ejercicios:
(*) Excepto por el 2018 el cual fue fiscalizado por la autoridad tributaria el presente año. Al 31 de
diciembre de 2023, la Autoridad Tributaria viene revisando la declaración jurada del Impuesto a la
Renta del ejercicio 2019.
Con fecha 15 de diciembre 2023, Mibanco ha sido notificado por la Autoridad Tributaria para el
inicio de la fiscalización del Impuesto a la Renta 2021, actualmente el procedimiento de
fiscalización se encuentra en proceso.
Debido a las posibles interpretaciones que las Autoridades Tributarias puede dar a las normas
legales vigentes, no es posible determinar a la fecha si de las revisiones que se realicen
resultarán o no pasivos para el Banco y sus principales Subsidiarias, por lo que cualquier mayor
impuesto, intereses moratorios y sanciones que pudieran resultar de tales revisiones fiscales
serían aplicados a los resultados del ejercicio en que éstos se determinen. Sin embargo, en
opinión de la Gerencia y de sus asesores legales internos, cualquier eventual liquidación adicional
de impuestos no sería significativa para los estados financieros consolidados del Banco y sus
principales Subsidiarias por los ejercicios fiscales de los periodos 2023 y 2022.
17 CONTINGENCIAS
2023 2022
S/000 S/000
El Banco y sus Subsidiarias aplican las mismas políticas que utilizan para la concesión de créditos
directos al realizar operaciones contingentes, incluyendo la obtención de garantías cuando lo
estiman necesario. Las garantías son diversas e incluyen depósitos mantenidos en instituciones
financieras, hipotecas, valores u otros activos.
Considerando que la mayoría de las operaciones contingentes (créditos indirectos) deben llegar a
su vencimiento sin que se haya tenido que hacer frente a las mismas, el total de las operaciones
contingentes no representa, necesariamente, requerimientos futuros de efectivo.
Las aceptaciones bancarias son derechos de cobro que tiene el Banco y sus Subsidiarias
originados en el momento de la negociación de la carta de crédito frente al importador local
(cuando se trate de una operación de importación) y al banco corresponsal (cuando se trate de
una operación de exportación).
c) Las líneas de crédito no utilizadas y créditos concedidos no desembolsados, incluyen las líneas
de crédito de los créditos de consumo, microempresa, pequeña empresa mediana empresa y
corporativo, que son cancelables cuando el cliente recibe el aviso para tal efecto.
d) Cabe resaltar que, al 31 de diciembre de 2023 y de 2022, las operaciones con instrumentos
financieros derivados son registradas en cuentas fuera de balance a su valor de referencia en la
moneda comprometida como se presenta a continuación:
- 75 -
2023 2022
S/000 S/000
Gastos financieros
Intereses y comisiones por depósitos y
obligaciones (2,536,249) (1,252,113) (483,363)
Intereses por deudas a bancos y
corresponsales y otras entidades (538,918) (666,784) (434,794)
Intereses por valores, títulos y obligaciones
en circulación (1,139,428) (628,657) (736,239)
Primas al Fondo de Seguro de Depósitos (233,362) (227,733) (213,741)
Otros (7,343) (1,513) (3,763)
(4,455,300) (2,776,800) (1,871,900)
Margen financiero bruto 12,071,634 10,225,230 7,905,761
- 76 -
El aumento del margen financiero se debe principalmente al incremento de los ingresos financieros,
como resultado del aumento de las tasas de interés durante gran parte del 2023, tanto en soles como
en dólares. Este crecimiento está parcialmente compensado por el aumento de los gastos financieros
que también estuvo afecto al incremento de tasas de mercado.
- 77 -
21 RESULTADO NETO EN VALORES
(a) Durante el año 2023, el importe incluye pérdidas netas en venta de bonos soberanos por S/74.6
millones y en otras inversiones disponibles para la venta por S/1.7 millones (Durante el año 2022,
el importe incluye pérdidas netas en venta de bonos soberanos por S/2.0 millones y ganancias
netas por ventas de otras inversiones disponibles para la venta por S/3.2 millones), ver nota 5(b).
Asimismo, durante el año 2023, se reconoció una pérdida de S/47.0 millones correspondiente al
devengo de la pérdida no realizada asociada a los bonos soberanos que fueron reclasificados de
la categoría disponible para la venta a vencimiento (pérdida de S/9.0 millones durante el año
2022).
(b) Durante el año 2023, el importe incluye ganancias netas en venta de bonos soberanos por S/1.3
millones, bonos de gobiernos extranjeros por S/10.0 millones y bonos corporativos por S/0.2
millones (Durante el año 2022, el importe incluye pérdidas netas en venta de bonos soberanos
por S/11.0 millones, bonos de gobiernos extranjeros por S/8.5 millones y bonos corporativos por
S/3.2 millones).
- 78 -
22 OTROS INGRESOS NO FINANCIEROS Y OTROS GASTOS OPERATIVOS
(a) Al 31 de diciembre de 2023, los ingresos por venta de cartera de créditos por la venta de cartera
castigada y en litigio en la modalidad de cesión de derechos a terceros con un costo neto de
provisión para riesgos crediticios de S/70.9 millones, la cual fue vendida a un valor de S/239.6
millones (al 31 de diciembre de 2022, los ingresos del banco por venta de cartera de créditos se
debieron a la venta de cartera castigada y en litigio con un costo neto de provisión para riesgos
crediticios de S/1.2 millones, la cual fue vendida a un valor de S/24.0 millones) ver nota 6(f).
(b) Corresponde principalmente a los resultados favorables de casos que estaban en proceso de
reclamación ante el regulador tributario relacionados con el impuesto a la renta de años
anteriores.
- 79 -
(c) El saldo está conformado principalmente por sobrantes de caja, penalidades por incumplimiento
de contratos, cobro de comisiones a clientes leasing por recolocación, impuestos vehiculares,
prediales, multas e infracciones referente al producto leasing, mejoras en el proceso de
negociación de servicios compartidos con empresas del grupo, entre otros.
(d) Corresponde principalmente a la provisión por multas relacionadas al proceso de fiscalización del
periodo 2018 y a las multas correspondientes al proceso de fiscalización de operaciones con no
domiciliados del periodo 2020.
(e) Durante el año 2023 el saldo corresponde a compras efectuadas como consecuencia de la
coyuntura por huaycos y lluvias; mientras que por 2022 corresponde principalmente a gastos
relacionados a la emergencia sanitaria como pruebas rápidas, equipos de seguridad, limpieza de
locales, bono de movilidad, alimentación, entre otros. A su vez, durante el 2021 el saldo
corresponde a compras que fueron ejecutadas por el equipo de Ingeniería, Logística y Marketing
& Staff, como consecuencia de la emergencia sanitaria, tales como: equipos de seguridad, bono
de movilidad, alimentación, gastos médicos y operativos, pruebas rápidas, servicio de medición de
temperatura, vigilancia, transportes, entre otros.
(f) El saldo está conformado principalmente por provisión para riesgos diversos, devoluciones de
comisiones e intereses, gastos no deducibles, castigos por operaciones Visa, entre otros.
- 80 -
24 GENERALES Y ADMINISTRATIVOS
(a) El saldo está conformado principalmente por servicios de limpieza y fumigación, gastos de
mantenimiento de agencias, gastos Reniec, grabación de tarjetas, servicios de instalación de
ATM, alquileres de impresoras, gastos por suscripciones, entre otros.
Ejercicio 2021
Saldo al 1° de enero de 2021 11,067,387 11,067,387 365 11,067,387
Capitalización de utilidades en el 2021 250,000 250,000 365 250,000
Capitalización de utilidades en el 2022 - 858,978 365 858,978
Capitalización de utilidades en el 2023 - 796,810 365 796,810
Saldo al 31 de diciembre de 2021 11,317,387 12,973,175 12,973,175
Ejercicio 2022
Saldo al 1° de enero de 2022 11,317,387 11,317,387 365 11,317,387
Capitalización de utilidades en el 2022 858,978 858,978 365 858,978
Capitalización de utilidades en el 2023 - 796,810 365 796,810
Saldo al 31 de diciembre de 2022 12,176,365 12,973,175 12,973,175
Ejercicio 2023
Saldo al 1° de enero de 2023 12,176,365 12,176,365 365 12,176,365
Capitalización de utilidades en el 2023 (i) 796,810 796,810 365 796,810
Saldo al 31 de diciembre de 2023 12,973,175 12,973,175 12,973,175
- 81 -
(i) Durante el año 2023, el Banco emitió 796,810 miles de acciones mediante la capitalización de
utilidades retenidas. Dado que las acciones se emitieron sin ninguna entrada de recursos, se
las ha tratado como si hubieran estado en emisión durante todo el período y también se han
incluido en el cálculo de la utilidad por acción del periodo anterior para dar un resultado
comparable, de acuerdo con lo requerido por la NIC 33.
Al 31 de diciembre de 2023, 2022 y 2021; la utilidad por acción calculada sobre la base del promedio
ponderado por acción ascendió a S/0.3587, S/0.3454 y S/0.2340.
- 82 -
26 INFORMACION FINANCIERA POR UBICACION GEOGRAFICA
El siguiente detalle muestra las operaciones del Banco y sus Subsidiarias por los años terminados el 31 de diciembre de 2023, de 2022 y de 2021 por localización geográfica (importes en millones de soles):
Perú 21,230 11,958 440 3,190 194,495 17,669 10,154 422 2,904 194,990 13,647 7,874 410 2,759 198,060
Panamá 51 46 (1) 8 269 27 26 - 10 1,655 51 7 - 8 1,830
Estados Unidos
de América 166 68 (3) 24 2,618 88 45 (3) 26 2,795 46 27 (1) 23 4,948
Eliminaciones (448) - - - (5,524) (550) - - - (8,585) (262) (2) - - (7,005)
Total 20,999 12,072 436 3,222 191,858 17,234 10,225 419 2,940 190,855 13,482 7,906 409 2,790 197,833
- 83 -
27 TRANSACCIONES CON PARTES RELACIONADAS Y COMPAÑIAS VINCULADAS
a) Durante los ejercicios 2023 y 2022, el Banco y sus Subsidiarias han adquirido bonos, otorgado
créditos, provisto y solicitado servicios bancarios, relaciones de corresponsalía y otras
operaciones con empresas subsidiarias del Grupo Credicorp, cuyos saldos detallamos a
continuación:
2023 2022
S/000 S/000
Activo -
Fondos disponibles 4,403 5,234
Cartera de créditos, neto 109,023 310,558
Inversiones disponibles para la venta (acciones de
Credicorp Ltd.), nota 5(b) 58,597 68,780
Otros activos 112,645 97,806
Pasivo -
Depósitos y obligaciones 1,597,033 1,207,955
Valores, títulos y obligaciones en circulación 15,488 30,598
Otros pasivos 9,353 6,909
De acuerdo con la legislación peruana, los préstamos otorgados a partes vinculadas no pueden
efectuarse en condiciones más favorables que las que un banco otorga al público en general. La
Gerencia del Banco y sus Subsidiarias consideran que han cumplido con todos los requerimientos
establecidos en los dispositivos legales vigentes para las transacciones con entidades o personas
vinculadas. Los préstamos cuentan con garantías y colaterales entregados por la parte vinculada.
- 84 -
Los saldos con entidades vinculadas comprenden:
2023 2022
S/000 S/000
b) Todas las transacciones con partes relacionadas se realizan de acuerdo con las condiciones de
mercado disponibles para otros clientes. Al 31 de diciembre de 2023, los préstamos directos
cuentan con garantías y colaterales entregados por la parte relacionada, tienen vencimiento entre
enero 2024 y julio 2032, y devengan un interés promedio anual en soles de 7.54 por ciento y a
una tasa de interés promedio anual en moneda extranjera de 6.26 por ciento (al 31 de diciembre
de 2022, tienen vencimiento entre enero 2023 y setiembre 2032, y devengaron un interés
promedio anual en soles de 6.87 por ciento y a una tasa de interés promedio anual en moneda
extranjera de 5.89 por ciento). Al 31 de diciembre de 2023 y de 2022, el Banco y sus Subsidiarias
mantienen una provisión para créditos de cobranza dudosa con partes vinculadas ascendentes a
S/15.2 millones y S/2.2 millones, respectivamente.
El Banco y sus Subsidiarias otorgan préstamos a su personal y familiares por plazos que fluctúan
de acuerdo con las diferentes modalidades de créditos que mantiene el Banco y sus Subsidiarias
hacia terceros; los préstamos son principalmente créditos hipotecarios y se presentan en el rubro
de “Cartera de créditos, neto” del estado consolidado de situación financiera.
d) La remuneración del personal clave del Banco y Subsidiarias por los años 2023, 2022 y 2021
considerando todos los pagos que reciben, fue la siguiente:
Adicionalmente, durante los años 2023, 2022 y 2021, el Banco y sus Subsidiarias registraron
como gasto aproximadamente S/7.9 millones, S/11.7 millones y S/7.2 millones, respectivamente,
relacionados a las acciones otorgadas. El impuesto a la renta es asumido por el Banco y sus
Subsidiarias.
- 85 -
28 CLASIFICACION DE INSTRUMENTOS FINANCIEROS
Los siguientes son los importes de los activos y pasivos financieros de los rubros del estado consolidado de situación financiera, clasificados por categoría:
Activos
Fondos disponibles - - 30,853,387 - - - 30,853,387 - - 31,441,299 - - - 31,441,299
Fondos interbancarios - - - - - - - - - 267,082 - - - 267,082
Inversiones a valor razonable con cambios
en resultado y disponibles para la venta 362,360 - - 20,588,793 - - 20,951,153 1,011 - - 15,255,787 - - 15,256,798
Inversiones a vencimiento - - - - 9,025,012 - 9,025,012 - - - - 9,254,469 - 9,254,469
Cartera de créditos, neto - - 123,585,789 - - - 123,585,789 - - 127,948,099 - - - 127,948,099
Otros activos, neto, nota 9(a) 824,567 - 1,421,922 - - - 2,246,489 1,154,796 - 792,019 - - - 1,946,815
1,186,927 - 155,861,098 20,588,793 9,025,012 - 186,661,830 1,155,807 - 160,448,499 15,255,787 9,254,469 - 186,114,562
Pasivos
Depósitos y obligaciones - - - - - 132,308,517 132,308,517 - - - - - 129,819,665 129,819,665
Fondos interbancarios - - - - - 324,577 324,577 - - - - - 22 22
Cuentas por pagar por pactos de recompra - - - - - 8,005,844 8,005,844 - - - - - 11,843,594 11,843,594
Deudas a bancos, corresponsales y
otras entidades - - - - - 11,545,539 11,545,539 - - - - - 8,539,195 8,539,195
Valores, títulos y obligaciones
en circulación - - - - - 10,961,427 10,961,427 - - - - - 13,840,114 13,840,114
Otros pasivos, neto, nota 9(a) 708,942 - - - - 3,153,117 3,862,059 1,038,136 - - - - 2,266,430 3,304,566
708,942 - - - - 166,299,021 167,007,963 1,038,136 - - - - 166,309,020 167,347,156
- 86 -
29 MANEJO DE RIESGO FINANCIERO
Las actividades del Banco y sus Subsidiarias comprenden principalmente el uso de instrumentos
financieros, incluyendo derivados. Asimismo, el Banco y sus Subsidiarias aceptan depósitos de sus
clientes a tasa fija y variable, para diferentes periodos, e invierte estos fondos en activos de alta
calidad. Asimismo, coloca estos depósitos a tasa fija y variable a personas jurídicas y naturales,
considerando los costos financieros y la rentabilidad esperada.
En este sentido, el riesgo es inherente a las actividades del Banco y sus Subsidiarias el cual es
manejado a través de un proceso de identificación, medición y monitoreo continuo, con sujeción a los
límites de riesgo y otros controles. Este proceso de manejo de riesgo es crítico para la rentabilidad
sostenida del Banco y sus Subsidiarias y cada Gerencia es responsable por las exposiciones de
riesgo relacionadas con sus funciones. El Banco y sus Subsidiarias están expuestos principalmente al
riesgo de operación, riesgo de crédito, riesgo de liquidez y riesgo de mercado.
El Directorio del Banco y sus Subsidiarias es responsable de identificar y controlar los riesgos; no
obstante, existen diferentes organismos separados e independientes responsables del manejo y
monitoreo de riesgos, como se explica a continuación:
(i) Directorio -
Está formado por no menos de cuatro miembros del Directorio (al menos uno deberá ser
independiente), el Gerente General del BCP, el Gerente Central de Planeamiento y Finanzas,
el Gerente Central de Riesgos y el Gerente de la División de Administración de Riesgos.
Asimismo, con el fin de gestionar de forma eficaz todos los riesgos, el Comité de Riesgos
designa algunas funciones de riesgo a los siguientes comités tácticos, los cuales reportan
mensualmente los cambios o asuntos relevantes de los riesgos administrados:
El Comité de Riesgo de Tesorería y ALM propone los lineamientos y políticas para la Gestión
de Riesgos de Tesorería y ALM dentro del marco de gobierno y la organización para la
gestión integral de riesgos de mercado y liquidez. Se encarga de analizar y proponer las
acciones correctivas en caso existan desviaciones en los niveles de tolerancia al riesgo
asumidos en el apetito por riesgo para Tesorería. Asimismo, es responsable de proponer la
aprobación de cualquier modificación de las funciones descritas anteriormente y de reportar
cualquier hallazgo al Comité de Riesgos.
El Comité de Riesgo de Modelo BCP monitorea la estrategia de data y la analítica del Banco y
el estado de salud de su portafolio de modelos. Se encarga de analizar y proponer las
acciones correctivas en caso existan desviaciones con respecto a los grados de exposición
asumidos en el apetito por riesgo de modelo. Así también, propone la creación y/o
modificación del gobierno para la administración del riesgo de modelo, supervisando el
cumplimiento del mismo. Asimismo, es responsable de informar al Comité de Riesgos sobre
las exposiciones, relacionadas a riesgo de modelo, que involucren variaciones en el perfil de
riesgo de BCP.
- 88 -
División de Créditos
- 89 -
datos y sistemas de información del Banco y sus Subsidiarias. Finalmente asegura la
independencia entre las funciones de las unidades de riesgos y negocio.
El Banco y sus Subsidiarias cuentan con bases de información independientes y que luego son
integradas a través de reportes corporativos. Estos reportes le permiten monitorear a nivel
agregado y detallado los distintos tipos de riesgos a los que se encuentra expuesta cada
subsidiaria. El sistema le brinda la facilidad de cumplir con las necesidades de revisión del
apetito por riesgo solicitadas por los comités y áreas antes expuestas; así como también cumplir
con los requerimientos regulatorios.
c) Mitigación de riesgos -
Dependiendo del tipo de riesgo, el Banco y sus Subsidiarias utilizan mitigantes que reducen su
exposición, como garantías, derivados, controles, seguros, entre otros. Asimismo, tiene políticas
vinculadas al apetito de riesgo y procedimientos establecidos para cada tipo de riesgos.
Finalmente, el Banco y sus Subsidiarias utilizan activamente garantías para reducir sus riesgos
crediticios.
d) Apetito de riesgos -
- Las métricas core preservan los pilares estratégicos de la organización, definidos como
solvencia, liquidez, beneficio y crecimiento, estabilidad de resultados, estructura de balance y
riesgos de ciberseguridad.
- Declaración de apetito de riesgo: Hace explícitos los principios generales y las declaraciones
cualitativas que complementan la estrategia de riesgo del Banco y sus Subsidiarias.
- Tablero de métricas: Se utilizan métricas para definir los niveles de exposición al riesgo en los
distintos pilares estratégicos.
- Esquema de Gobierno: Busca garantizar el cumplimiento del marco a través de distintos roles
y responsabilidades asignados a las unidades involucradas.
- 90 -
El apetito se encuentra integrado en los procesos de lineamientos estratégicos y de capital, así
como en la definición del ejercicio presupuestal, facilitando la toma de decisiones estratégicas de
la organización.
e) Concentración de riesgos -
Las concentraciones surgen cuando un número reducido y representativo del total de contrapartes
del Banco y sus Subsidiarias se dedican a actividades comerciales similares, o a actividades en la
misma región geográfica, o tienen similares condiciones económicas, políticas u otras.
Con el fin de evitar las excesivas concentraciones de riesgo, las políticas y procedimientos
incluyen límites específicos para garantizar una cartera diversificada.
a) El Banco y sus Subsidiarias toman posiciones afectas al riesgo crediticio, que es la probabilidad
de sufrir pérdidas causadas por el incumplimiento de pago por parte de los deudores o
contrapartes en las exposiciones dentro y fuera de balance.
El riesgo crediticio es el riesgo más importante para las actividades del Banco y sus Subsidiarias;
por lo tanto, la Gerencia maneja cuidadosamente la exposición. Las exposiciones crediticias
surgen principalmente de las actividades de financiamiento que se concretan en créditos directos;
además, éstas también tienen un origen en las actividades de inversión. Existen también riesgo
crediticio en instrumentos financieros fuera del estado de situación financiera, créditos
contingentes (créditos indirectos); los cuales podrían exponer al Banco y sus Subsidiarias a
riesgos similares a los de créditos directos. Asimismo, el riesgo de crédito que surge también de
los instrumentos financieros derivados contenidos en aquellos instrumentos con valores
razonables positivos. Finalmente, toda exposición a riesgo de crédito (directo o indirecto) es
mitigada por los procesos y políticas de control.
Como parte de la gestión de este tipo de riesgo el Banco y sus Subsidiarias asignan provisiones
por deterioro de su cartera a la fecha del estado de situación financiera.
(i) Garantías -
El Banco y sus Subsidiarias utilizan una variedad de políticas y prácticas para mitigar el riesgo
crediticio. La más tradicional de éstas es solicitar garantías para los créditos, lo que constituye
una práctica común. El Banco y sus Subsidiarias implementan políticas de aceptación de las
clases específicas de garantías o mitigación del riesgo crediticio. Los principales tipos de
garantía para los créditos son las siguientes:
- Para préstamos y anticipos, las garantías incluyen, entre otras, hipotecas sobre viviendas;
gravámenes sobre activos comerciales como planta, inventario y cuentas por cobrar; así
como gravámenes sobre instrumentos financieros tales como títulos sobre valores de
deuda y acciones.
- 91 -
- Para pactos de recompra y prestamos de valores, la garantía son los instrumentos de
renta fija, efectivo y cartera de créditos.
La garantía que se emplea para activos financieros distintos a los créditos es determinada por
la naturaleza del instrumento. Los títulos de deuda, papeles del tesoro y otros documentos
elegibles generalmente no son garantizados, con excepción de los títulos valores respaldados
con activos e instrumentos similares, que son garantizados por carteras de instrumentos
financieros.
(ii) Derivados -
El importe sujeto al riesgo crediticio está limitado al valor razonable actual y potencial de los
instrumentos que son favorables para el Banco y sus Subsidiarias (valor razonable es
positivo). Para el caso de los derivados, éste es sólo una pequeña fracción del contrato o
valores nominales usados para expresar el volumen de los instrumentos pendientes. La
exposición al riesgo crediticio es manejada como parte de los límites de crédito totales con los
clientes, junto con las exposiciones potenciales de los movimientos de mercado. El riesgo
crediticio del portafolio de derivados se reduce si el instrumento es pactado mediante una
cámara de compensación.
El objetivo principal de estos instrumentos es asegurar que los fondos estén disponibles para
el cliente según sea necesario. Las garantías y cartas de crédito tienen el mismo riesgo
crediticio que los créditos directos. Las cartas de crédito documentarias y comerciales, que
son compromisos suscritos por el Banco y sus Subsidiarias en representación de un cliente
que autoriza a un tercero a girar letras en el Banco y sus Subsidiarias hasta un monto
estipulado en virtud de términos y condiciones específicos, son garantizadas por los
embarques de bienes subyacentes a los que están relacionados y, por lo tanto, tienen menos
riesgo que un crédito directo. El Banco y sus Subsidiarias no tienen ningún compromiso de
extender el crédito.
- 93.29 por ciento de la cartera de créditos directos está clasificada en los dos niveles
superiores del sistema de clasificación al 31 de diciembre de 2023 (93.48 por ciento al 31 de
diciembre de 2022); nota 6(d).;
- 92 -
- 90.62 por ciento de la cartera bruta de créditos directos está considerada como ni vencida ni
deteriorada al 31 de diciembre de 2023 (91.64 por ciento al 31 de diciembre de 2022);
- 96.46 por ciento de las inversiones tiene por lo menos grado de inversión (BBB- o mayor) o
son instrumentos de deuda emitidos por el Banco Central de Reserva del Perú - BCRP (no
clasificado) al 31 de diciembre del 2023 (95.38 por ciento al 31 de diciembre de 2022);
- 15.13 por ciento y 76.73 por ciento de los fondos disponibles representan los importes
depositados en las bóvedas del Banco y del Banco Central de Reserva del Perú - BCRP,
respectivamente, al 31 de diciembre de 2023 (15.59 por ciento y 76.84 por ciento,
respectivamente, al 31 de diciembre de 2022).
El Banco y sus Subsidiarias establecen políticas para gestionar el riesgo de crédito, para cada
una de las operaciones en las que decide participar. Estas políticas se establecen sobre la base al
apetito de riesgo fijado por el Directorio, respetando las leyes y reglamentos vigentes.
La medición del riesgo crediticio se efectúa mediante un análisis cuantitativo y cualitativo del
cliente o la operación solicitada, teniendo en cuenta su situación financiera, su comportamiento
crediticio en el mercado en el que opera. La medición cuantitativa está basada en el uso de
modelos de rating y scoring, para las bancas mayorista y minorista respectivamente.
El Banco y sus Subsidiarias clasifican la totalidad de sus créditos en cinco categorías de riesgo de
acuerdo con el numeral 2 Capítulo II de la Resolución SBS N°11356-2008, la cual considera el
grado de riesgo de incumplimiento en el pago de cada deudor. Las categorías que utiliza el Banco
y sus Subsidiarias son: (i) normal - (0), (ii) problemas potenciales - (1), (iii) deficiente - (2), (iv)
dudoso - (3) y (v) pérdida - (4), y tienen las siguientes características:
(i) Normal (0): Los deudores no minoristas están clasificados en esta categoría cuando
presentan una situación financiera líquida, un bajo nivel de endeudamiento patrimonial,
capacidad de generar utilidad y su generación de fondos les permite cumplir con sus
obligaciones y además cumplen puntualmente con el pago de sus obligaciones. Asimismo, los
deudores minoristas son clasificados en esta categoría cuando cumplen puntualmente con el
pago de sus obligaciones o registran un atraso de hasta 8 días. Por otro lado, los deudores
con créditos hipotecarios se clasifican en esta categoría cuando cumplen con el cronograma
establecido o presentan un atraso de hasta 30 días.
(ii) Problemas potenciales (1): Los deudores no minoristas están clasificados en esta categoría
cuando presentan una buena situación financiera y de rentabilidad, con moderado
endeudamiento patrimonial y adecuado flujo de caja para el pago de las deudas por capital e
intereses, el flujo de caja podría debilitarse en los próximos doce meses para afrontar posibles
pagos. Asimismo, los deudores minoristas son clasificados en esta categoría cuando
presentan atraso en el pago de sus créditos entre 9 y 30 días, mientras que los deudores con
créditos hipotecarios son clasificados en esta categoría cuando presentan atrasos en sus
pagos entre 31 a 60 días.
(iii) Deficiente (2): Los deudores no minoristas son clasificados en esta categoría cuando
presentan débil situación financiera y su flujo de caja no le permite cumplir con el pago total
de capital e intereses, o presenta atrasos entre 60 y 120 días. Asimismo, los deudores
minoristas son clasificados en la categoría cuando presentan atrasos en el pago de sus
créditos entre 31 y 60 días, mientras que los deudores con créditos hipotecarios son
clasificados en esta categoría cuando presentan atrasos en sus pagos entre 61 y 120 días.
- 93 -
(iv) Dudoso (3): Los deudores no minoristas son clasificados en esta categoría cuando presentan
una crítica situación financiera que no le permite atender ni el capital ni intereses, tienen
elevado endeudamiento patrimonial, y se encuentra obligado a vender activos de importancia,
o presentan atrasos de pago entre 120 y 365 días; en esta categoría la recuperabilidad del
crédito es incierta. Asimismo, los deudores minoristas son clasificados en categoría cuando
presentan atrasos en el pago de sus créditos entre 61 y 120 días, mientras que los deudores
con créditos hipotecarios son clasificados en esta categoría cuando presentan atrasos en sus
pagos entre 121 y 365 días.
(v) Pérdida (4): Los deudores no minoristas son clasificados en esta categoría cuando su
situación financiera no les permite atender los acuerdos de refinanciación, la empresa no se
encuentra operando o está en liquidación y presenta atrasos mayores a los 365 días.
Asimismo, los deudores minoristas son clasificados en esta categoría cuando presentan
atrasos en el pago de sus créditos por más de 120 días, mientras que los deudores con
créditos hipotecarios son clasificados en esta categoría cuando presentan atrasos en sus
pagos por más de 365 días.
El Banco y sus Subsidiarias consideran como créditos vencidos a los créditos corporativos,
grandes y medianas empresas cuya morosidad sea mayor a 15 días, a las pequeñas y
microempresas cuya morosidad sea mayor a 30 días, a los sobregiros de cuentas corrientes cuya
morosidad sea mayor a 30 días, y a los créditos de consumo, hipotecarios y de arrendamiento
financiero cuya morosidad sea mayor a 90 días. En el caso de los créditos de consumo,
hipotecarios y de arrendamiento financiero, cuyas cuotas tienen morosidad entre 30 a 90 días, se
considera solo a la cuota morosa como vencida; sin embargo, después de los 90 días de
morosidad, se considera el saldo total del crédito como vencido.
El Banco y sus Subsidiarias revisan sus carteras de créditos de forma continua con el fin de
evaluar la asignación y precisión de sus categorías de riesgos. Además, cumplen con calcular las
provisiones por riesgo crediticio según las exigencias definidas por la regulación local vigente.
Cabe señalar que el Banco y sus subsidiarias cuentan con metodologías distintas de cálculo de
provisiones por riesgo crediticio, las cuales están en función del regulador al que reporten, el
segmento de negocio al que pertenecen los créditos, la situación de deterioro de los créditos,
entre otros.
- 94 -
Al 31 de diciembre de 2023 Al 31 de diciembre de 2022
Créditos Créditos
a pequeñas a pequeñas
Créditos no Créditos y micro- Créditos de Créditos no Créditos y micro- Créditos de
minoristas hipotecarios empresas consumo Total minoristas hipotecarios empresas consumo Total
S/000 S/000 S/000 S/000 S/000 % S/000 S/000 S/000 S/000 S/000 %
No vencidos ni deteriorados -
Normal(*) 62,333,031 19,158,564 17,092,559 16,258,513 114,842,667 93.68 66,765,176 18,817,684 17,445,330 16,751,252 119,779,442 94.28
Problema potencial 2,967,617 173,141 209,782 263,623 3,614,163 2.95 3,525,582 101,870 227,210 162,395 4,017,057 3.16
Deteriorados -
Deficiente 1,402,919 221,975 347,375 364,810 2,337,079 1.90 1,819,383 168,816 347,162 263,226 2,598,587 2.05
Dudoso 1,097,407 357,783 557,482 609,957 2,622,629 2.14 1,288,768 277,968 534,152 445,422 2,546,310 2.00
Pérdida 1,861,547 669,684 812,953 476,204 3,820,388 3.12 1,936,994 606,495 819,225 299,399 3,662,113 2.88
Bruto 71,655,090 21,495,440 19,033,423 18,540,084 130,724,037 106.63 76,925,498 20,489,812 19,384,259 18,295,899 135,095,468 106.33
Menos: Provisión para créditos
de cobranza dudosa 3,105,056 886,188 2,158,528 1,978,858 8,128,630 6.63 3,369,451 883,061 2,186,172 1,612,184 8,050,868 6.33
Total, neto 68,550,034 20,609,252 16,874,895 16,561,226 122,595,407 100.00 73,556,047 19,606,751 17,198,087 16,683,715 127,044,600 100.00
(*) Estos saldos incluyen S/902.1 millones y S/2,134.3 millones al 31 de diciembre de 2023 y de 2022 respectivamente, correspondientes a créditos de consumo, micro y pequeña empresa que fueron
reprogramados por los clientes producto de impactos financieros relacionados con la pandemia del COVID-19. De acuerdo a lo requerido por la SBS, el Banco realizó provisiones específicas con tasas
de créditos clasificados en problemas potenciales, deficiente o dudoso, según corresponda en aplicación de la Resolución SBS 3922-2021.Ver nota 6(e).
La siguiente tabla muestra la calificación crediticia de los clientes de acuerdo con la resolución de SBS N°11356 y la nota 6 refleja la situación contable de acuerdo con el manual de contabilidad SBS.
Al 31 de diciembre de 2023 y de 2022, los créditos refinanciados ascienden aproximadamente a S/2,339.8 millones y S/2,066.5 millones, respectivamente, de los cuales S/959.5 millones y S/848.9 millones, respectivamente, son
clasificadas como no vencidas ni deterioradas, S/407.2 millones y S/279.1 millones como vencidos, pero no deteriorados y S/973.1 millones y S/938.4 millones como deteriorados, respectivamente.
Al 31 de diciembre de 2023 y de 2022, los créditos vencidos, pero no deteriorados, se encuentran vencidos entre 30 y 60 días.
El detalle del monto bruto de los créditos deteriorados por tipo de crédito, junto con el valor razonable de la garantía relacionada y los montos de su provisión para créditos de cobranza dudosa, son como sigue:
Créditos deteriorados 4,361,873 1,249,442 1,717,810 1,450,971 8,780,096 5,045,145 1,053,279 1,700,539 1,008,047 8,807,010
Valor de la garantía recibida 3,341,437 1,034,641 11,993 195,252 4,583,323 4,144,016 869,049 23,044 153,554 5,189,663
Provisión para créditos de
cobranza dudosa 2,098,594 560,963 1,094,136 942,634 4,696,327 2,224,122 559,872 990,197 675,520 4,449,711
- 95 -
d) Manejo de riesgo crediticio en inversiones negociables, disponibles para la venta y mantenidas
hasta su vencimiento.
El Banco y sus Subsidiarias evalúan el riesgo crediticio identificado de cada uno de los
instrumentos financieros en estas categorías, exponiendo la calificación de riesgo otorgada por
una agencia clasificadora de riesgo. Para las inversiones negociadas en el Perú, las
clasificaciones de riesgo usadas son aquellas proporcionadas por las tres más prestigiosas
agencias clasificadoras peruanas (autorizadas por la Superintendencia de Banca y Seguros y
AFPs) y para las inversiones negociadas en el extranjero, las clasificaciones de riesgo usadas son
las proporcionadas por las tres más prestigiosas agencias clasificadoras internacionales.
La siguiente tabla muestra el análisis de riesgo de las inversiones a valor razonable con cambios
en resultados, disponibles para la venta y a vencimiento proporcionadas por las instituciones a las
que se hizo referencia anteriormente:
Al 31 de diciembre de
2023 2022
S/000 % S/000 %
- 96 -
e) Concentración de instrumentos financieros expuestos al riesgo crediticio -
Al 31 de diciembre de 2023 y de 2022, los instrumentos financieros con exposición al riesgo crediticio fueron distribuidos de acuerdo a los siguientes sectores económicos:
Banco Central de Reserva del Perú 209,398 - 23,642,580 10,935,254 - 34,787,232 3,345 - 24,408,936 7,019,479 - 31,431,760
Comercio 3,681 - 22,588,450 108,153 - 22,700,284 8,750 - 24,668,986 535,649 - 25,213,385
Manufactura 18,591 - 19,853,337 738,072 - 20,610,000 12,773 - 20,238,335 531,051 - 20,782,159
Gobierno y administración pública 158,450 - 157,943 5,815,302 9,025,012 15,156,707 - - 370,011 4,229,762 9,254,469 13,854,242
Servicios financieros 686,465 - 9,691,581 700,951 - 11,078,997 978,675 - 11,338,598 1,063,211 - 13,380,484
Negocios de bienes raíces y arrendamiento 3,994 - 8,631,499 - - 8,635,493 15,506 - 9,600,425 - - 9,615,931
Comunicaciones, almacenaje y transporte 2,440 - 7,697,593 135,555 - 7,835,588 3,672 - 6,260,677 237,422 - 6,501,771
Servicios comunitarios - - 6,432,492 - - 6,432,492 - - 6,273,022 - - 6,273,022
Electricidad, gas y agua 84,897 - 4,123,187 631,164 - 4,839,248 121,582 - 4,316,099 895,099 - 5,332,780
Minería 13 - 3,616,948 - - 3,616,961 2 - 3,756,050 7,451 - 3,763,503
Agricultura 3,645 - 3,146,437 1,227 - 3,151,309 484 - 3,592,513 2,426 - 3,595,423
Educación, salud y otros servicios 2,341 - 2,411,303 462,514 - 2,876,158 4,290 - 2,555,489 362,511 - 2,922,290
Construcción 1,353 - 2,599,169 - - 2,600,522 76 - 2,929,274 - - 2,929,350
Hoteles y restaurantes - - 2,350,462 - - 2,350,462 - - 2,619,632 - - 2,619,632
Pesca - - 550,756 - - 550,756 506 - 474,805 - - 475,311
Seguros 5,138 - 100,094 - - 105,232 1,363 - 86,070 - - 87,433
Otros 6,521 - 99,626 1,060,601 - 1,166,748 4,783 - 118,829 371,726 - 495,338
Sub - Total 1,186,927 - 117,693,457 20,588,793 9,025,012 148,494,189 1,155,807 - 123,607,751 15,255,787 9,254,469 149,273,814
Crédito hipotecario para vivienda - - 20,657,435 - - 20,657,435 - - 19,630,461 - - 19,630,461
Crédito de consumo revolvente y no revolvente - - 17,510,206 - - 17,510,206 - - 17,210,287 - - 17,210,287
Total 1,186,927 - 155,861,098 20,588,793 9,025,012 186,661,830 1,155,807 - 160,448,499 15,255,787 9,254,469 186,114,562
- 97 -
Al 31 de diciembre de 2023 y de 2022, los instrumentos financieros con exposición a riesgo crediticio fueron distribuidos por las siguientes áreas geográficas:
América:
Perú 511,993 - 150,862,863 17,385,665 9,025,012 177,785,533 349,788 - 154,265,642 12,232,488 9,254,469 176,102,387
Estados Unidos de América 365,687 - 2,088,747 1,853,282 - 4,307,716 487,169 - 1,033,705 1,747,238 - 3,268,112
Colombia 34,372 - 1,016,115 751,273 - 1,801,760 - - 2,208,206 603,121 - 2,811,327
Chile 210 - 1,065,700 320,814 - 1,386,724 538 - 1,414,228 403,516 - 1,818,282
Panamá - - 169,523 45,248 - 214,771 - - 201,198 25,299 - 226,497
México - - 4,470 139,934 - 144,404 - - 3,155 135,317 - 138,472
Ecuador - - 110,563 - - 110,563 - - 134,974 - - 134,974
Canadá 31,774 - 29,491 - - 61,265 38,412 - 34,174 - - 72,586
Guatemala - - 47,610 4,766 - 52,376 - - 35,053 4,952 - 40,005
Uruguay - - 22,462 - - 22,462 - - 45,965 - - 45,965
Brasil - - - 12,921 - 12,921 - - 927,122 17,562 - 944,684
Europa:
Alemania 8,972 - 266,007 - - 274,979 25,546 - 20,562 - - 46,108
Francia 145,041 - 7,600 - - 152,641 160,784 - 23,429 - - 184,213
Reino Unido 65,520 - 39,591 - - 105,111 93,570 - 15,944 - - 109,514
España 23,358 - 11,797 - - 35,155 - - 33,904 - - 33,904
Países Bajos - - 2,247 - - 2,247 - - 31,483 - - 31,483
Suiza - - 166 - - 166 - - 175 - - 175
Otros europeos - - 142 11,909 - 12,051 - - 643 12,156 - 12,799
Otros - - 116,004 62,981 - 178,985 - - 18,937 74,138 - 93,075
Total 1,186,927 - 155,861,098 20,588,793 9,025,012 186,661,830 1,155,807 - 160,448,499 15,255,787 9,254,469 186,114,562
- 98 -
29.2 Riesgos de liquidez -
El riesgo de liquidez es el riesgo de que el Banco y sus Subsidiarias no puedan cumplir con sus
obligaciones de corto plazo relacionadas con pasivos financieros al vencimiento y reemplazar los
fondos cuándo éstos sean retirados. En este sentido, si el Banco y sus Subsidiarias enfrentan una
crisis de liquidez estarían incumpliendo con el pago de las obligaciones con los depositantes,
compromisos de préstamos u otros requerimientos operativos de efectivo.
El procedimiento de controlar los descalces de los vencimientos y de las tasas de interés de los
activos y pasivos son fundamentales para la Gerencia del Banco y sus Subsidiarias. No es usual que
los bancos se encuentren totalmente calzados, dados los términos inciertos y los diversos tipos de
transacciones que realizan. Una posición descubierta en los plazos o tasas puede potencialmente
aumentar la rentabilidad, pero también aumenta el riesgo de iliquidez, el cual genera exposición a
potenciales pérdidas.
Un descalce en los vencimientos de los activos ilíquidos a largo plazo contra pasivos a corto plazo,
exponen al estado consolidado de situación financiera a riesgos relacionados tanto con los
refinanciamientos como con las tasas de interés. Si los activos líquidos no cubren las deudas al
vencimiento, el estado consolidado de situación financiera es vulnerable al riesgo de refinanciamiento.
Asimismo, un aumento significativo en las tasas de interés puede aumentar sustancialmente el costo
de refinanciar los pasivos a corto plazo, llevando a un rápido aumento en el costo de la deuda. El
reporte de descalce de vencimiento contractual es útil para mostrar la posición de liquidez.
Se han establecido lineamientos para la gestión del riesgo de liquidez en el Banco y sus Subsidiarias.
La gerencia de riesgos establece límites y un esquema de autonomías para los indicadores liquidez
con los que se gestionan.
La gestión del Riesgo de Liquidez se realiza a través de indicadores como el Ratio de Cobertura de
Liquidez Interno (RCLI), que mide la cantidad de activos líquidos con los que se dispone para hacer
frente a los flujos de salida de caja en un determinado escenario de estrés (específico o sistémico)
para un período usualmente de 30 días, (el Banco y sus Subsidiarias realizan un control adicional del
RCLI de 15 y 60 días) y Ratio de Fondeo Neto Estable Interno (RFNEI), que se ha definido para
garantizar que los activos de largo plazo se financien al menos con un mínimo de pasivos estables en
un escenario de crisis de liquidez prolongado y funciona como mecanismo de cumplimiento mínimo
que complemente del RCLI. Estos indicadores tienen límites core de 100.00 por ciento y cualquier
exceso es presentado en el Comité de Riesgos de Tesorería, Comité de Riesgos y Comité de Activos
y Pasivos (ALCO), por sus siglas en inglés.
En las notas a los estados financieros se incluye un análisis de los pasivos relevantes del Banco y sus
Subsidiarias agrupados según su vencimiento contractual.
- 99 -
El siguiente cuadro presenta los flujos de efectivo por cobrar y por pagar por el Banco y sus Subsidiarias de acuerdo a plazos contractuales pactados (incluyendo el pago de intereses futuros) en las fechas del estado consolidado de
situación financiera. Los importes revelados son los flujos de efectivo de acuerdo a los plazos contractuales no descontados:
Activos financieros 54,475,547 54,001,724 48,958,212 30,945,854 30,512,229 218,893,566 60,864,467 45,411,659) 48,895,278) 30,458,009) 32,084,220) 217,713,633)
El siguiente cuadro muestra el vencimiento del plazo contractual de los créditos contingentes otorgados por el Banco y sus Subsidiarias a las fechas del estado consolidado de situación financiera:
Créditos contingentes
(Créditos indirectos) 385,752 851,642 13,147,121 5,316,268 40,125 19,740,908 399,365) 881,697) 13,611,087) 5,503,880) 41,541 20,437,570)
El Banco y sus Subsidiarias estiman que no todos los créditos contingentes o compromisos serán utilizados antes de la fecha de vencimiento de los compromisos.
- 100 -
29.3 Riesgos de mercado -
El Banco y sus Subsidiarias están expuestos a riesgo de mercado, el cual es el riesgo de que el valor
razonable o los flujos de caja futuros de los instrumentos financieros fluctúen debido a cambios en los
precios de mercado. Los riesgos de mercado surgen de las posiciones abiertas en tasas de interés,
moneda, “commodities” y productos de capital; los cuales están expuestos a los movimientos
generales y específicos del mercado y cambios en el nivel de volatilidad de los precios, como tasas de
interés, márgenes crediticios, tasas de cambio de moneda extranjera y precios de las acciones.
Debido al mandato de las operaciones actuales del Banco y las Subsidiarias, el riesgo de precios de
los “commodities” no ha sido aprobado, por lo que este tipo de instrumentos no son pactados.
El Banco y sus Subsidiarias separa la exposición al riesgo del mercado en dos grupos: (i) aquellas
que surgen de la fluctuación del valor de los portafolios de inversiones para negociación (trading),
debido a los movimientos de las tasas o precios de mercado (“Trading Book”) y; (ii) las que surgen de
los cambios en las posiciones estructurales de los portafolios que no son de negociación (libro
bancario o “Banking book”), debido a los movimientos en las tasas de interés, precios y tipos de
cambio de moneda.
Los riesgos a los que están expuestas las carteras de negociación son monitoreados a través de
técnicas de simulación histórica de “Valor en Riesgo” (VaR por sus siglas en inglés); mientras que las
carteras que conforman el libro bancario son monitoreadas usando métricas de sensibilidad de tasas,
que son parte de la “Gestión de Activos y Pasivos” (ALM por sus siglas en inglés).
El libro de negociación se caracteriza por tener posiciones líquidas en acciones, bonos, moneda
extranjera y derivados productos de las transacciones de mercado donde el Banco actúa como
principal con clientes o con el mercado. Dicho portafolio incluye las inversiones y derivados
clasificados por la Gerencia como mantenidos para negociación.
El modelo VaR expresa el monto “máximo” que el Banco y sus Subsidiarias podrían perder,
pero con un cierto nivel de confianza (99.00 por ciento). Por lo tanto, hay una probabilidad
estadística específica (1.00 por ciento) de que la pérdida real sea mayor al estimado VaR. El
modelo VaR asume un cierto “periodo de retención” hasta que se puedan cerrar las
posiciones (1 - 10 días).
El horizonte de tiempo usado para calcular el VaR es un día; no obstante, el VaR de un día es
ampliado a un marco de tiempo de 10 días y es calculado multiplicando el VaR de un día por
la raíz cuadrada de 10. Dicho ajuste asume que los cambios en el portafolio durante los días
siguientes siguen una distribución normal, idéntica e independiente; ante ello, el resultado es
multiplicado por un factor de ajuste de no normalidad.
- 101 -
La evaluación de los movimientos del portafolio de negociación ha sido basada en información
histórica anual y en 42 factores de riesgo de mercado, los cuales se detallan a continuación:
25 curvas de mercado, 15 tipos de cambio y 2 series de volatilidad. El Banco y sus
Subsidiarias aplican estos cambios históricos en los factores de riesgo a cada posición de su
portafolio actual (método conocido como simulación histórica).
La Gerencia del Banco y sus Subsidiarias consideran que los factores de riesgo de mercado y
cambiario, incorporados en su modelo VaR, son adecuados para medir el riesgo de mercado
al cual su portafolio de negociación se encuentra expuesto.
El uso de este enfoque no evita pérdidas fuera de estos límites en el caso de movimientos de
mercado más significativos. Las pérdidas que excedan la cifra del VaR pueden ocurrir en
promedio, bajo condiciones normales de mercado, no más de una vez cada cien días.
Los límites VaR fueron establecidos para control y seguimiento de los riesgos asumidos, que
surgen del tamaño de las posiciones y/o de la volatilidad de los factores de riesgo incluidos en
cada instrumento financiero. Los reportes regulares son preparados para el Comité de
Riesgos de Tesorería y ALM, para el Comité de Riesgos y para la Gerencia.
Los resultados de VaR son utilizados para generar estimaciones de capital económico por
riesgo de mercado, las cuales son monitoreadas periódicamente y forman parte del apetito
por riesgo global del Banco.
El VaR del Banco y sus Subsidiarias presentó una disminución durante el año 2023, como
consecuencia de un menor riesgo de volatibilidad ocasionado por el tipo de cambio USD/PEN.
Durante el período, el VaR se mantuvo dentro de los límites del apetito de riesgo establecido
por la Gerencia de Riesgos del Banco y sus Subsidiarias.
Al 31 de diciembre de 2023 y de 2022, el VaR del Banco y sus Subsidiarias por tipo de riesgo
es como sigue:
2023 2022
S/000 S/000
El riesgo de tasa de interés en el libro bancario hace referencia al riesgo de que las
variaciones de tasa de interés afecten negativamente las ganancias esperadas (ganancias en
riesgo) o el valor de mercado de los activos y pasivos del balance (Valor económico neto). El
Banco y sus Subsidiarias asumen la exposición a los efectos de las fluctuaciones en los
niveles prevalecientes de tasas de interés de mercado, que afectan el valor razonable y el
riesgo de flujos de caja futuros de activos y pasivos.
- 102 -
El Comité de Riesgos establece los límites sobre el nivel de desbalance de reprecio de tasas
de interés que se puede tolerar y que es monitoreado periódicamente en el ALCO.
La gestión del Riesgo de tasa de interés en Banco y sus Subsidiarias se lleva a cabo
mediante el análisis de brechas de reprecio, sensibilidad del Margen financiero (GER) y
sensibilidad del Valor Económico Neto (VEN). Estos cálculos consideran diferentes shocks de
tasas, los cuales son generados a través de diferentes simulaciones de escenarios y toman
en cuenta períodos de alta volatilidad.
El análisis de brecha de reprecio tiene como objetivo medir la exposición al riesgo de tasa de
interés por plazos de reprecio, en los que se agrupan activos y pasivos tanto de balance como
de fuera de balance. Esto permite identificar aquellos tramos en los que las variaciones de
tasa tendrían impacto potencial.
En el siguiente cuadro se resume la exposición del Banco y sus Subsidiarias a los riesgos de
tasas de interés. Los instrumentos financieros del Banco y sus Subsidiarias se muestran a
sus valores en libros, clasificados entre el periodo de reprecio de tasa de interés del contrato
o fecha de vencimiento, lo que ocurra primero:
- 103 -
Al 31 de diciembre de 2023
Hasta 1 De 1 a 3 De 3 a 12 De 1 a 5 Más de 5 No devengan
mes meses meses año años intereses Total
S/000 S/000 S/000 S/000 S/000 S/000 S/000
Activos
Fondos disponibles e interbancarios 11,384,144 1,689,911 2,852,003 8,372,509 273,704 6,281,116 30,853,387
Cartera de Créditos (*) 18,697,586 15,841,366 34,660,678 42,355,955 12,490,367 (460,163) 123,585,789
Inversiones 1,059,769 3,638,012 8,002,682 7,442,706 9,407,411 63,225 29,613,805
Otros activos - - - - - 1,500,073 1,500,073
Total activos 31,141,499 21,169,289 45,515,363 58,171,170 22,171,482 7,384,251 185,553,054
Pasivos
Depósitos, obligaciones y fondos interbancarios 38,373,249 15,566,966 19,161,614 53,573,099 5,314,485 643,681 132,633,094
Cuentas por pagar por pactos de recompra, deudas
a bancos, corresponsales y otras entidades 4,584,880 5,397,643 3,286,735 3,155,732 2,947,765 178,628 19,551,383
Valores, título y obligaciones en circulación 6 92,215 5,384,906 5,180,319 154,861 149,120 10,961,427
Otros pasivos - - - - - 3,199,997 3,199,997
Patrimonio - - - - - 24,176,035 24,176,035
Total pasivo y patrimonio 42,958,135 21,056,824 27,833,255 61,909,150 8,417,111 28,347,461 190,521,936
(*) El saldo presentado en la columna “No devenga intereses” incluye rendimientos devengados de créditos, créditos vencidos, créditos en cobranza
judicial y la provisión para créditos de cobranza dudosa.
- 104 -
Al 31 de diciembre de 2022
Hasta 1 De 1 a 3 De 3 a 12 De 1 a 5 Más de 5 No devengan
mes meses meses año años intereses Total
S/000 S/000 S/000 S/000 S/000 S/000 S/000
Activos
Fondos disponibles e interbancarios 13,148,654 1,323,767 2,559,633 8,895,267 184,864 5,596,196 31,708,381
Cartera de Créditos (*) 17,897,569 19,766,384 34,373,683 42,320,632 13,205,234 384,597 127,948,099
Inversiones 5,353,725 1,500,022 1,164,754 6,362,005 10,051,101 78,649 24,510,256
Otros activos - - - - - 942,782 942,782
Total activos 36,399,948 22,590,173 38,098,070 57,577,904 23,441,199 7,002,224 185,109,518
Pasivos
Depósitos, obligaciones y fondos interbancarios 33,598,463 11,865,165 20,829,185 55,986,938 5,159,010 2,380,926 129,819,687
Cuentas por pagar por pactos de recompra, deudas
a bancos, corresponsales y otras entidades 2,433,455 2,106,173 4,652,835 7,356,697 3,160,937 672,692 20,382,789
Valores, título y obligaciones en circulación 40 71,060 3,045,575 10,555,419 156,716 11,304 13,840,114
Otros pasivos - - - - - 2,291,213 2,291,213
Patrimonio - - - - - 22,201,402 22,201,402
Total pasivo y patrimonio 36,031,958 14,042,398 28,527,595 73,899,054 8,476,663 27,557,537 188,535,205
(*) El saldo presentado en la columna “No devenga intereses” incluye rendimientos devengados de créditos, créditos vencidos, créditos en cobranza
judicial y la provisión para créditos de cobranza dudosa.
(**) Los rubros Otros Activos y Otros Pasivos sólo incluyen cuentas financieras.
No se consideran las inversiones contabilizadas a valor razonable con cambios en resultados y los derivados de negociación, debido a que estos
instrumentos son parte del trading book y se utiliza la metodología Value at Risk para la medición de sus riesgos de mercado.
- 105 -
Sensibilidad a los cambios en las tasas de interés -
El análisis de sensibilidad de tasa de interés para el libro bancario se realiza a través de una
evaluación de la sensibilidad al margen financiero, que busca medir el cambio en los devengos
esperados a un plazo determinado y ante un desplazamiento paralelo de las curvas de tasa de
interés, y la sensibilidad al Valor Económico Neto, que es una medida de largo plazo y se
determina como la diferencia del valor neto de los activos y pasivos antes y después de una
variación en las tasas de interés.
La sensibilidad del margen financiero es el efecto de los cambios estimados en las tasas de
interés en los ingresos financieros, netos durante un año, antes del impuesto a la renta e interés
no controlador en base a los activos financieros no negociables a tasa variable y a los pasivos
financieros al 31 de diciembre de 2023 y de 2022; incluido el efecto de los instrumentos
financieros derivados. La sensibilidad del valor económico neto se calcula revaluando los activos y
pasivos financieros sensibles a tasa y que conforman el libro bancario, y mantenidos a
vencimiento a tasa fija, antes del impuesto a la renta e interés no controlador, incluido el efecto de
cualquier cobertura relacionada e instrumentos financieros derivados designados como coberturas
de flujos de caja. Para fines de gestión del riesgo de tasa, no se realiza una diferenciación por
categoría contable para las inversiones que conforman el libro bancario, donde se incluyen
instrumentos clasificados como disponible para la venta y a vencimiento. Los resultados de
sensibilidad por cambios estimados en tasas de interés al 31 de diciembre 2023 y de 2022 se
muestran a continuación:
Sensibilidad del
Cambios en Sensibilidad del valor económico
Moneda puntos básicos margen financiero neto
S/000 S/000
Al 31 de diciembre de 2023 -
Dólares estadounidenses +/- 50 +/- 47,377 +/- 68,399
Dólares estadounidenses +/- 75 +/- 71,065 +/- 102,599
Dólares estadounidenses +/- 100 +/- 94,754 +/- 136,799
Dólares estadounidenses +/- 150 +/- 142,130 +/- 205,198
Dólares estadounidenses +/- 300 +/- 284,261 +/- 410,396
Soles +/- 50 +/- 9,817 -/+ 492,666
Soles +/- 75 +/- 14,725 -/+ 738,999
Soles +/- 100 +/- 19,634 -/+ 985,332
Soles +/- 150 +/- 29,450 -/+ 1,477,998
Soles +/- 300 +/- 58,901 -/+ 2,955,995
Al 31 de diciembre de 2022 -
Dólares estadounidenses +/- 50 +/- 92,462 +/- 178,407
Dólares estadounidenses +/- 75 +/- 138,693 +/- 267,610
Dólares estadounidenses +/- 100 +/- 184,924 +/- 356,814
Dólares estadounidenses +/- 150 +/- 277,386 +/- 535,220
Dólares estadounidenses +/- 300 +/- 554,772 +/- 1,070,441
Soles +/- 50 +/- 37,764 -/+ 370,585
Soles +/- 75 +/- 56,646 -/+ 555,877
Soles +/- 100 +/- 75,528 -/+ 741,170
Soles +/- 150 +/- 113,293 -/+ 1,111,754
Soles +/- 300 +/- 226,585 -/+ 2,223,509
Las sensibilidades de las tasas de interés mostradas en los cuadros anteriores son sólo
ilustrativas y se basan en escenarios simplificados. Las cifras representan el efecto de los
movimientos proforma en el ingreso financiero neto en base a los escenarios proyectados de la
curva de rendimiento y el perfil de riesgos de tasa de interés que tiene actualmente el Banco y sus
Subsidiarias. Sin embargo, este efecto no incluye las acciones que serían tomadas por la
Gerencia para mitigar el impacto de este riesgo en las tasas de interés.
- 106 -
Asimismo, el Banco y sus Subsidiarias buscan proactivamente cambiar el perfil de riesgo de las
tasas de interés para minimizar las pérdidas y optimizar los ingresos netos. Las proyecciones
anteriores también asumen que la tasa de interés de todos los vencimientos se mueve por el
mismo monto y, por lo tanto, no reflejan el impacto potencial en el ingreso financiero neto de
algunas tasas que cambian mientras otras siguen invariables. Las proyecciones también incluyen
supuestos para facilitar los cálculos; por ejemplo, que todas las posiciones se mantienen al
vencimiento.
Las inversiones disponibles para la venta en acciones y los fondos de inversión no son
considerados como parte de las inversiones para fines de cálculo de sensibilidad a la tasa de
interés; no obstante, se han realizado pruebas de sensibilidad de variaciones de 10.00, 25.00 y
30.00 por ciento en los precios de mercado de estos títulos valores a fin de evaluar el efecto en
otros resultados integrales de las ganancias y pérdidas no realizadas esperadas, antes del
impuesto a la renta, al 31 de diciembre de 2023 y de 2022, tal como se presentan a continuación:
El Banco y sus Subsidiarias están expuestos a las fluctuaciones en los tipos de cambio de la
moneda extranjera prevalecientes en su situación financiera consolidada y flujos de caja
consolidado. La Gerencia fija límites en los niveles de exposición por moneda y el total de las
posiciones diarias y “overnight”, las cuales son monitoreadas diariamente.
Las operaciones en moneda extranjera se efectúan a las tasas de cambio del mercado libre.
A continuación, se presenta el detalle de los activos y pasivos del Banco y sus Subsidiarias en
moneda extranjera, expresados en miles de dólares americanos:
2023 2022
Dólares Otras Dólares Otras
estadounidenses monedas (*) estadounidenses monedas (*)
US$000 US$000 US$000 US$000
Activos monetarios
Fondos disponibles e interbancarios 6,919,929 11,274 7,213,181 -
Inversiones a valor razonable con
cambios en resultados y disponibles
para la venta, neto 1,051,335 35,390 968,468 27,811
Inversiones a vencimiento 6,125 ) 12,478 -
Cartera de créditos, neto 10,101,245 - 9,936,322 -
Otros activos 340,251 - 267,272 -
18,418,885 46,664) 18,397,721 27,811
- 107 -
2023 2022
Dólares Otras Dólares Otras
Pasivos monetarios
Depósitos y obligaciones (15,068,943) (88) (14,506,661) (94)
Cuentas por pagar por pactos de
recompra (72,029) - (70,509) -
Deudas a bancos, corresponsales, otras
entidades y fondos interbancarios (1,629,758) - (838,792) -
Valores, títulos y obligaciones en
circulación (2,086,951) (21,311) (2,783,111) (38,156)
Otros pasivos (222,662) (73) (197,132) (453)
(19,080,343) (21,472) (18,396,205) (38,703)
La posición monetaria neta del Banco y sus Subsidiarias es la suma de sus posiciones abiertas
positivas en monedas distintas a los soles (posición larga neta) menos la suma de sus posiciones
abiertas negativas en monedas distintas a los soles (posición corta neta); y cualquier
devaluación/revaluación de la moneda extranjera afectaría el estado consolidado de resultados.
Un desbalance de la posición monetaria haría al estado consolidado de situación financiera del
Banco y sus Subsidiarias vulnerable a la fluctuación de la moneda extranjera (“shock” de tipo de
cambio).
- 108 -
El siguiente cuadro muestra el análisis de sensibilidad de los dólares americanos, la principal
moneda a la que el Banco y sus Subsidiarias tienen exposición al 31 de diciembre de 2023 y de
2022, en sus activos y pasivos monetarios que no son de negociación y sus flujos de caja
estimados. El análisis determina el efecto de una variación razonablemente posible del tipo de
cambio contra los soles, considerando las otras variables constantes, en el estado consolidado de
resultados antes del impuesto a la renta. Un monto negativo muestra una reducción potencial neta
en el estado consolidado de resultados, mientras que un monto positivo refleja un incremento
potencial neto:
Cambio en
Análisis de sensibilidad tasas de cambio 2023 2022
% S/000 S/000
Depreciación -
Del sol respecto al dólar 5.00 7,796) 5,984)
Del sol respecto al dólar 10.00 14,884) 11,424)
Apreciación -
Del sol respecto al dólar 5.00 (8,617) (6,614)
Del sol respecto al dólar 10.00 (18,191) (13,963)
Un riesgo no financiero (RNF) es un término amplio que generalmente se define por exclusión; es
decir, cualquier riesgo distinto de los riesgos financieros tradicionales de mercado, crédito y liquidez.
Los RNF pueden tener implicaciones estratégicas, comerciales, económicas y /o de reputación
negativas sustanciales. RNF incluye los riesgos operativos definidos en los siete tipos de eventos de
riesgo operativo de Basilea, pero también otros riesgos importantes como el riesgo tecnológico,
cibernético, de conducta, de modelo, de cumplimiento, estratégico y de terceros.
Riesgo operacional -
Los riesgos de operación se agrupan por fraude interno, fraude externo, relaciones laborales y
seguridad en el puesto de trabajo, relaciones con nuestros clientes, productos y prácticas
empresariales, daños a activos materiales, interrupción en el negocio y en los sistemas, y fallos en la
ejecución, entrega y gestión de procesos.
El Banco y sus Subsidiarias tienen como uno de sus pilares desarrollar una cultura eficiente de
riesgos, y para lograrlo, registra los riesgos de operación y sus respectivos controles por proceso. El
mapa de riesgos permite su monitoreo, priorización y propuesta de tratamiento de acuerdo con el
gobierno establecido.
- 109 -
El sistema de gestión de continuidad del negocio permite establecer, implementar, operar, monitorear,
revisar, mantener y mejorar la continuidad del negocio en base a las mejores prácticas y
requerimientos regulatorios. El Banco y sus Subsidiarias realizan la implementación de las estrategias
de recuperación para los recursos que soportan los productos y servicios importantes de la
organización, las cuales se probarán periódicamente para medir la efectividad de la estrategia.
Ciberseguridad -
El Banco y sus Subsidiarias enfocan sus esfuerzos en las estrategias más costo-eficientes para
reducir la exposición al riesgo de ciberseguridad; con ello, cumplir su apetito de riesgo. Para lograrlo,
se aplican distintos niveles de controles adaptados a sus distintas áreas potencialmente expuestas.
Por ello, mantiene un importante programa de inversión, el cual permite contar con las tecnologías y
los procesos necesarios para mantener las operaciones y los activos seguros.
Como parte de la gestión de ciberseguridad, el Banco y sus subsidiarias cuentan con líneas de acción
que permiten mitigar dicho riesgo. Dichas líneas de trabajo comprenden la estrategia de
ciberseguridad, la cual se revisa constantemente considerando el escenario global, estándares,
marcos y regulaciones, con el fin de garantizar la continuidad del negocio, la resiliencia y la privacidad
de los datos, así como la adopción de marcos de seguridad y ciberseguridad que permiten adaptar los
controles de ciberseguridad para cada una de las empresas del Grupo, adecuada gestión y
remediación de vulnerabilidades de manera temprana y oportuna.1
El Gobierno de terceros2, nos permite asegurar la adherencia y cumplimiento de las políticas del
Grupo, así como la implementación de tecnologías de seguridad, para asegurar de manera integral
todos los procesos de negocio.
1
NIST 800-53: Catálogo de controles de seguridad y privacidad para organizaciones y sistemas de información
FFIEC CAT: Cybersecurity Assessment Tool del Federal Financial Institutions Examination Council
ISO 27002; Estándar internacional utilizado como referencia para los controles al implementar un Sistema de Gestión de
Seguridad de la Información
NIST CSF: Marco de Ciberseguridad para mitigar los riesgos de ciberseguridad organizacional
CSA: Catálogo de controles de ciberseguridad para la nube
2
Incluye Proveedores, Consumidores, Aliados Estratégicos y Clientes
- 110 -
Finalmente, la gestión de la seguridad de la información de los activos de información se realiza
mediante un proceso sistémico, documentado y conocido por toda la organización bajo las mejores
prácticas y requerimientos regulatorios. Se diseñan y desarrollan lineamientos a partir de las políticas
y procedimientos para contar con estrategias de disponibilidad, privacidad e integridad.
Como parte de la gestión de los riesgos no financieros, el “Corporate Security & Cybercrime
Operations Center” tiene por función las acciones de detección y respuesta ante incidentes de
fraudes, crimen cibernético y seguridad física.
Para este fin, la estrategia diseñada comprende el uso de herramientas tecnológicas de última
generación en plataforma de monitoreo, videovigilancia digital y modelos avanzados de análisis de
perfiles de riesgo, entre otros frentes. Asimismo, se cuenta con talento altamente especializado y
entrenado en estos frentes que permite el adecuado uso de inteligencia artificial, electrónica, analítica
avanzada y cyber forensic logrando altos estándares de eficiencia.
Finalmente, se contribuye a la seguridad del Sistema Financiero por medio de actividades gremiales
que se desarrollan a nivel local en la Asociación de Bancos del Perú (ASBANC) y a nivel LATAM en el
comité de expertos de seguridad de Federación Latinoamericana de Bancos (FELABAN).
Modelo se define como un algoritmo o sistema de algoritmos optimizados que procesa datos para
convertirlos en información útil para la toma de decisión en una población relevante para el negocio.
Los modelos son representaciones simplificadas del mundo real que son objeto de interés, de estudio
o de análisis. Esta simplificación le permite al Banco centrar su atención en los aspectos concretos
que se consideran más importantes para la aplicación de un modelo determinado. El Banco y sus
Subsidiarias usa modelos para diferentes propósitos tales como la admisión crediticia, cálculo de
capital, comportamiento, provisiones, riesgo de mercado, liquidez, entre otros.
La gestión del riesgo de modelo es proporcional a la importancia de cada modelo. En este sentido, se
define un concepto de “tiering” como principal atributo para sintetizar el nivel de importancia o
relevancia de un modelo, a partir del cual se determina la intensidad de los procesos de gestión de
riesgo modelo que deben seguirse.
La gestión del riesgo de modelo está estructurada alrededor de un conjunto de procesos conocidos
como el ciclo de vida del modelo. La definición de fases del ciclo de vida del modelo en el Banco y sus
Subsidiarias se detalla a continuación: Identificación, Planificación, Desarrollo, Validación interna,
Aprobación, Implantación y uso, y Seguimiento y control.
- 111 -
29.6 Manejo de capital -
El Banco y sus Subsidiarias administran de manera activa una base de capital para cubrir los riesgos
inherentes en sus actividades. La adecuación del capital del Banco y sus Subsidiarias es monitoreada
considerando, entre otras medidas, las requeridas por la SBS, ver nota 15(g). Asimismo, la gestión del
capital toma en cuenta las expectativas del mercado en relación con la solvencia del Banco y sus
Subsidiarias y para respaldar el crecimiento de los negocios considerados en la planificación
estratégica. De esta manera, el capital que mantienen el Banco y sus Subsidiarias les permite cubrir
pérdidas no esperadas en condiciones normales del mercado y de estrés severas.
La gestión del capital tiene como objetivos principales: (i) cumplir con los requerimientos de capital
establecidos por el ente regulador; (ii) salvaguardar la capacidad de operación del Banco y sus
Subsidiarias de manera que continúe brindando retornos a los accionistas y beneficios a las otras
partes interesadas; y (iii) mantener una base sólida de capital para apoyar el desarrollo de sus
actividades, en línea con los límites y tolerancias establecidas en la declaración de apetito de riesgo.
El Decreto Legislativo N°1028 modificó la Ley de Banca, Seguros y AFP, estableciéndose que el
patrimonio efectivo de las empresas de las instituciones financieras deber ser igual o mayor al 10.00
por ciento de los activos y créditos contingentes ponderados por riesgo totales que corresponden a la
suma de: el requerimiento de patrimonio efectivo por riesgo de mercado multiplicado por 10, el
requerimiento de patrimonio efectivo por riesgo operacional multiplicado por 10, y los activos y
créditos contingentes ponderados por riesgo de crédito. Adicionalmente, en julio de 2011, la SBS
emitió la resolución SBS N°8425- 2011 mediante la cual requiere un patrimonio efectivo adicional por
ciclo económico, riesgo por concentración (individual y sectorial), riesgo por concentración de
mercado, riesgo por tasa de interés y otros riesgos.
Por otro lado, mediante resolución SBS N°03921-2021 se modifica el requerimiento de Patrimonio
Efectivo Adicional, aprobado por Resolución SBS N°8425-2011, y se determina el requerimiento en
función al Indicador de Riesgo de Concentración de Mercado. Asimismo, mediante resolución SBS
N°03921-2021, se modifica el criterio de activación de la regla procíclica (promedio de la variación
porcentual anualizada del PBI de los últimos 30 meses pase de un nivel menor al 4.00 por ciento a
uno mayor o igual a este umbral, antes 5.00 por ciento). La regla procíclica se puede activar a partir
del 31 de diciembre de 2023.
En marzo 2022 se aprobó el Decreto Legislativo N°1531, que modificó la Ley de Banca, Seguros y
AFP – Ley N°26702, sentando la base legal para completar el alineamiento a los estándares de
calidad de capital de Basilea III. En diciembre de 2022, la SBS ha publicado diversas resoluciones que
complementan lo establecido en el Decreto Legislativo N°1531 y establecen un cronograma de
adecuación para los requerimientos de los tres colchones de Basilea III: colchón de conservación de
capital, colchón contracíclico y colchón por riesgo sistémico. La Gerencia ha realizado una evaluación
de los efectos de esta nueva regulación en los estados financieros del Banco, y no espera un impacto
significativo en los mismos.
- 112 -
29.7 Valores razonables -
El siguiente cuadro muestra un análisis de los instrumentos financieros que son medidos a valor
razonable al 31 de diciembre de 2023 y de 2022, incluyendo el nivel de la jerarquía de su valor
razonable. Los importes se basan en saldos presentados en el estado consolidado de situación
financiera:
Al 31 de diciembre de 2023
Activos financieros
Instrumentos financieros derivados:
Forward de moneda extranjera - 275,561 - 275,561
Swaps de tasa de interés - 281,862 - 281,862
Swaps cruzados de moneda - 36,540 - 36,540
Swaps de moneda - 229,755 - 229,755
Opciones de moneda extranjera - 849 - 849
Cuentas por cobrar de instrumentos
9(c) - 824,567 - 824,567
financieros derivados
Pasivos financieros
Instrumentos financieros derivados:
Forward de moneda extranjera - 134,332 - 134,332
Swaps de tasa de interés - 95,623 - 95,623
Swaps cruzados de moneda - 46,888 - 46,888
Swaps de moneda - 428,352 - 428,352
Opciones de moneda extranjera - 3,747 - 3,747
Cuentas por pagar de instrumentos
9(c) 708,942 - 708,942
financieros derivados
Total pasivos financieros - 708,942 - 708,942
- 113 -
Nota Nivel 1 Nivel 2 Nivel 3 Total
S/000 S/000 S/000 S/000
Al 31 de diciembre de 2022
Activos financieros
Instrumentos financieros derivados:
Forward de moneda extranjera - 343,841 - 343,841
Swaps de tasa de interés - 309,025 - 309,025
Swaps cruzados de moneda - 98,656 - 98,656
Swaps de moneda - 401,926 - 401,926
Opciones de moneda extranjera - 1,348 - 1,348
Cuentas por cobrar de instrumentos
9(c) - 1,154,796 - 1,154,796
financieros derivados
Pasivos financieros
Instrumentos financieros derivados:
Forward de moneda extranjera - 141,814 - 141,814
Swaps de tasa de interés - 126,066 - 126,066
Swaps cruzados de moneda - 24,385 - 24,385
Swaps de moneda - 742,704 - 742,704
Opciones de moneda extranjera - 3,167 - 3,167
Cuentas por pagar de instrumentos
9(c) 1,038,136 - 1,038,136
financieros derivados
Total pasivos financieros - 1,038,136 - 1,038,136
Los instrumentos financieros incluidos en el Nivel 1 son aquellos que se miden sobre la base de
cotizaciones obtenidas en un mercado activo. Un instrumento financiero se considera como cotizado
en un mercado activo si los precios son fácil y regularmente disponibles de un mecanismo
centralizado de negociación, agente, corredor, grupo de industria, proveedores de precios o entidades
regulatorias; y dichos precios provienen regularmente de transacciones en el mercado.
- 114 -
Los instrumentos financieros incluidos en el Nivel 2 son medidos en base a factores de mercado. Esta
categoría incluye instrumentos valuados usando: precios de mercado de instrumentos similares, ya
sea de mercados activos o no, y otras técnicas de valuación (modelos) en donde todos los datos
significativos son directa o indirectamente observables en el mercado.
Los instrumentos financieros incluidos en el Nivel 3 son medidos utilizando técnicas de valorización
(modelos internos), basados en supuestos que no son soportados por precios de transacciones
observables en el mercado para el mismo instrumento, ni basados en datos de mercado disponibles.
Los swaps de tasa de interés y de moneda extranjera, y los contratos forward de moneda
extranjera son valorizados usando técnicas de valorización con datos de mercado observables.
Las técnicas de valorización utilizadas con mayor frecuencia incluyen modelos de valuación de
cálculos de valor presente. Los modelos incorporan distintos datos, incluyendo la calidad crediticia
de las contrapartes, tipos de cambio spot, tasas futuras y curvas de tasa de interés. Las opciones
son valorizadas utilizando modelos reconocidos y generalmente aceptados en el mercado.
Un ajuste crediticio a la valorización (“CVA” - credit value adjustment por sus siglas en inglés) es
aplicado a la exposición de los derivados “Over-The-Counter” para considerar el riesgo de quiebra
de las contrapartes cuando se mide el valor razonable de los derivados. El efecto de este ajuste
es reconocido en el estado de resultados. El CVA es un costo a precios de mercado de protección
requerido para coberturar el riesgo crediticio de las contrapartes en este tipo de portafolio de
derivados. El CVA es calculado multiplicando la probabilidad de quiebra (PD), la probabilidad
dada de deterioro (LGD) y la exposición esperada (EE) a la fecha de deterioro.
Los certificados de depósitos del BCRP (CD BCRP) son valores emitidos a descuento, con el fin
de regular la liquidez del sistema financiero. Son colocados mediante subasta pública o
colocación directa, son negociables libremente por sus titulares en mercado secundario peruano
y pueden utilizarse como colateral en Operaciones de Reporte de Valores con el BCRP.
- 115 -
b) Instrumentos financieros no medidos a valor razonable -
A continuación, se presenta la revelación de la comparación entre los valores en libros y los valores razonables de los instrumentos financieros no medidos a
valor razonable presentados en el estado consolidado de situación financiera, incluyendo el nivel de la jerarquía de su valor razonable:
Activos
Fondos disponibles - 30,853,387 - 30,853,387 30,853,387 - 31,441,299 - 31,441,299 31,441,299
Fondos interbancarios - - - - - - 267,082 - 267,082 267,082
Inversiones a vencimiento 9,071,308 14,228 - 9,085,536 9,025,012 8,478,583 46,787 - 8,525,370 9,254,469
Cartera de créditos, neto - 123,585,789 - 123,585,789 123,585,789 - 127,948,099 - 127,948,099 127,948,099
Otros activos - 1,421,922 - 1,421,922 1,421,922 - 792,019 - 792,019 792,019
Total 9,071,308 155,875,326 - 164,946,634 164,886,110 8,478,583 160,495,286 - 168,973,869 169,702,968
Pasivos
Depósitos y obligaciones - 132,308,517 - 132,308,517 132,308,517 - 129,819,665 - 129,819,665 129,819,665
Fondos interbancarios - 324,577 - 324,577 324,577 - 22 - 22 22
Cuentas por pagar por pactos
de recompra - 8,005,844 - 8,005,844 8,005,844 - 11,843,594 - 11,843,594 11,843,594
Deudas a bancos, corresponsales
y otras entidades - 11,670,737 - 11,670,737 11,545,539 - 8,716,193 - 8,716,193 8,539,195
Valores, títulos y obligaciones
en circulación - 10,385,383 - 10,385,383 10,961,427 - 13,241,289 - 13,241,289 13,840,114
Otros pasivos - 3,153,117 - 3,153,117 3,153,117 - 2,266,430 - 2,266,430 2,266,430
Total - 165,848,175 - 165,848,175 166,299,021 - 165,887,193 - 165,887,193 166,309,020
- 116 -
Las metodologías y supuestos empleados por el Banco y sus Subsidiarias para determinar los valores
razonables dependen de los términos y características de riesgo de los diversos instrumentos
financieros indicados anteriormente y comprenden lo siguiente:
(i) Activos cuyo valor razonable es similar a su valor en libros - Para los activos y pasivos financieros
que son líquidos o tienen vencimientos a corto plazo (menor a tres meses), se considera que el
valor en libros es similar a su valor razonable. Este supuesto también es aplicable para los
depósitos a plazo, cuentas de ahorro sin un vencimiento específico e instrumentos financieros a
tasa variable.
(ii) Instrumentos financieros a tasa fija - El valor razonable de los activos y pasivos financieros que
se encuentran a tasa fija y a costo amortizado, se determina comparando las tasas de interés del
mercado en el momento de su reconocimiento inicial con las tasas de mercado actuales
relacionadas con instrumentos financieros similares. Para la deuda cotizada emitida, el valor
razonable se determina en base a los precios de mercado cotizados. Cuando no se cuenta con
precios de mercado, se usa el modelo de flujo de caja descontado en base a la curva de
rendimiento de la tasa de interés por el plazo que queda por vencer. El valor razonable de la
cartera de créditos y de los depósitos y obligaciones, según el oficio múltiple SBS N°1575-2014,
corresponde a su valor en libros.
A principios de enero 2024, el Banco de Crédito del Peru emitió bonos por un total de US$800
millones a un plazo de 5 años en el mercado internacional. Esta operación incluyó la emisión de
bonos valorizados en US$500 millones y bonos en soles por un total de S/1,150 millones, con tasa
cupón de 5.85 por ciento y 7.85 por ciento, respectivamente.
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E002-0035
Constancia de Habilitación
CPC. RAFAEL ENRIQUE VELASQUEZ SORIANO CPC. DAVID EDUARDO BAUTISTA IZQUIERDO
DECANO DIRECTOR SECRETARIO
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