DERECHO PENAL

ECONÓMICO
SEMANA 4

Francisco Valdez
LOGRO DE APRENDIZAJE DE
LA SESIÓN:

Al finalizar la unidad, los estudiantes identifican los delitos contra el

orden económico como el abuso de poder económico,
acaparamiento, especulación y corrupción en los negocios, su
configuración y reproche jurídico penal.

Resulta trascendental que el alumno conozca en que consiste los

delitos contra la buena fe en los negocios, específicamente el orden
económico, el sistema crediticio y los delitos monetarios; al
criminalizar patologías de figuras usuales y de mucha confianza en el
tráfico económico.
UNIDAD DE TEMARIO SEMANA 4
APRENDIZAJE
1. Delitos contra la confianza y buena fe
en los negocios

2. Delitos contra el orden económico

 Parte 1:

DELITOS CONTRA LA CONFIANZA Y

BUENA FE EN LOS NEGOCIOS
 TÍTULO VI: DELITOS CONTRA LA CONFIANZA Y LA BUENA FE EN LOS NEGOCIOS

CAPÍTULO I: ATENTADOS CONTRA EL SISTEMA CREDITICIO

Artículo 209.-Actos Ilícitos

Será reprimido con pena privativa de libertad no menor de tres ni mayor de seis años e inhabilitación de tres a cinco años conforme al Artículo 36
incisos 2) y 4), el deudor, la persona que actúa en su nombre, el administrador o el liquidador, que en un procedimiento de insolvencia, procedimiento
simplificado, concurso preventivo, procedimiento transitorio u otro procedimiento de reprogramación de obligaciones cualesquiera fuera su
denominación, realizara, en perjuicio de los acreedores, alguna de las siguientes conducta:
1. Ocultamiento de bienes;
2. Simulación, adquisición o realización de deudas, enajenaciones, gastos o pérdidas; y,
3. Realización de actos de disposición patrimonial o generador de obligaciones, destinados a pagar a uno o varios acreedores, preferentes o no,
posponiendo el pago del resto de acreedores. Si ha existido connivencia con el acreedor beneficiado, éste o la persona que haya actuado en su
nombre, será reprimido con la misma pena.
Si la Junta de Acreedores hubiere aprobado la reprogramación de obligaciones en un procedimiento de insolvencia, procedimiento simplificado,
concurso preventivo, procedimiento transitorio u otro procedimiento de reprogramación de obligaciones cualesquiera fuera su denominación, según el
caso o, el convenio de liquidación o convenio concursal, las conductas tipificadas en el inciso 3) sólo serán sancionadas si contravienen dicha
reprogramación o convenio. Asimismo, si fuera el caos de una liquidación declarada por la Comisión, conforme a lo señalado en la ley de la materia, las
conductas tipificadas en el inciso 3) sólo serán sancionadas si contravienen el desarrollo de dicha liquidación.
Si el agente realiza alguna de las conductas descritas en los incisos 1), 2) ó 3) cuando se encontrare suspendida la exigibilidad de obligaciones del
deudor, como consecuencia de un procedimiento de insolvencia, procedimiento simplificado, concurso preventivo, procedimiento transitorio u otro
procedimiento de reprogramación de obligaciones cualesquiera fuera su denominación, será reprimido con pena privativa de libertad no menor de
cuatro ni mayor de ocho años e inhabilitación de cuatro a cinco años, conforme al Artículo 36 incisos 2) y 4).
 TÍTULO VI: DELITOS CONTRA LA CONFIANZA Y LA BUENA FE EN LOS NEGOCIOS

CAPÍTULO I: ATENTADOS CONTRA EL SISTEMA CREDITICIO

Artículo 210.- Comisión de delito por culpa del

agente
Si el agente realiza por culpa alguna de las
conductas descritas en el Artículo 209, los
límites máximo y mínimo de las penas privativas
de libertad e inhabilitación se reducirán en una
mitad.
Artículo 211.- Suspensión ilícita de la exigibilidad de las obligaciones del
deudor
El que en un procedimiento de insolvencia, procedimiento simplificado,
concurso preventivo, procedimiento transitorio u otro procedimiento de
reprogramación de obligaciones cualesquiera fuera su denominación,
lograre la suspensión de la exigibilidad de las obligaciones del deudor,
mediante el uso de información, documentación o contabilidad falsas o la
simulación de obligaciones o pasivos, será reprimido con pena privativa
de libertad no menor de cuatro ni mayor de seis años e inhabilitación de
cuatro a cinco años, conforme al Artículo 36 incisos 2) y 4).
TÍTULO VI: DELITOS CONTRA LA CONFIANZA Y LA BUENA FE EN LOS NEGOCIOS

CAPÍTULO I: ATENTADOS CONTRA EL SISTEMA CREDITICIO

Artículo 212.- Beneficios por colaboración

Podrá reducirse la pena hasta por debajo del mínimo legal en el caso de autores y eximirse de pena al
partícipe que, encontrándose incurso en una investigación a cargo del Ministerio Público o en el desarrollo
de un proceso penal por cualquiera de los delitos sancionados en este Capítulo, proporcione información
eficaz que permita:
1. Evitar la continuidad o consumación del delito.
2. Conocer las circunstancias en las que se cometió el delito e identificar a los autores y partícipes.
3. Conocer el paradero o destino de los bienes objeto material del delito y su restitución al patrimonio del
deudor. En tales casos los bienes serán destinados al pago de las obligaciones del deudor según la ley de la
materia.
La pena del autor se reducirá en dos tercios respecto del máximo legal y el partícipe quedará exento de
pena si, durante la investigación a cargo del Ministerio Público o en el desarrollo del proceso penal en el
que estuvieran incursos, restituye voluntariamente los bienes o entrega una suma equivalente a su valor, los
mismos que serán destinados al pago de sus obligaciones según la ley de la materia. La reducción o
exención de pena sólo se aplicará a quien o quienes realicen la restitución o entrega del valor señalado.
 TÍTULO VI: DELITOS CONTRA LA CONFIANZA Y LA BUENA FE EN LOS NEGOCIOS

CAPÍTULO I: ATENTADOS CONTRA EL SISTEMA CREDITICIO

Artículo 213.- Ejercicio de la acción penal e
intervención del INDECOPI
En los delitos previstos en este Capitulo sólo se
procederá por acción privada ante el Ministerio
Público. El Instituto Nacional de Defensa de la
Competencia y Protección de la Propiedad
Intelectual (INDECOPI), a través de sus órganos
correspondientes, podrá denunciar el hecho en
defecto del ejercicio de la acción privada y en
todo caso podrá intervenir como parte
interesada en el proceso penal que se instaure.
Artículo 213-A.- Manejo ilegal de patrimonio de propósito
exclusivo
El factor fiduciario o quien ejerza el dominio fiduciario sobre
un patrimonio fideicometido, o el director, gerente o quien
ejerza la administración de una sociedad de propósito
especial que, en beneficio propio o de terceros, efectúe
actos de enajenación, gravamen, adquisición u otros en
contravención del fin para el que fue constituído el
patrimonio de propósito exclusivo, será reprimido con pena
privativa de libertad no menor de dos (2), ni mayor de cuatro
(4) años e inhabilitación de uno a dos (2) años conforme al
Artículo 36, incisos 2) y 4).
 TÍTULO VI: DELITOS CONTRA LA CONFIANZA Y LA BUENA FE EN LOS NEGOCIOS

CAPÍTULO II: USURA

Artículo 214.- Usura

El que, con el fin de obtener una ventaja
patrimonial, para sí o para otro, en la concesión de
un crédito o en su otorgamiento, renovación,
descuento o prórroga del plazo de pago, obliga o
hace prometer pagar un interés superior al límite
fijado por la ley, será reprimido con pena privativa
de libertad no menor de uno ni mayor de tres años y
con veinte a treinta días-multa.
Si el agraviado es persona incapaz o se halla en
estado de necesidad, la pena privativa de libertad
será no menor de dos ni mayor de cuatro años.
 TÍTULO VI: DELITOS CONTRA LA CONFIANZA Y LA BUENA FE EN LOS NEGOCIOS

CAPÍTULO III: LIBRAMIENTO Y COBRO INDEBIDO

Artículo 215.- Modalidades de libramientos indebidos
Será reprimido con pena privativa de la libertad no menor de uno ni mayor de cinco años, el que gire,
transfiera o cobre un Cheque, en los siguientes casos:
1) Cuando gire sin tener provisión de fondos suficientes o autorización para sobregirar la cuenta corriente;
2) Cuando frustre maliciosamente por cualquier medio su pago;
3) Cuando gire a sabiendas que al tiempo de su presentación no podrá ser pagado legalmente;
4) Cuando revoque el cheque durante su plazo legal de presentación a cobro, por causa falsa;
5) Cuando utilice cualquier medio para suplantar al beneficiario o al endosatario, sea en su identidad o
firmas; o modifique sus cláusulas, líneas de cruzamiento, o cualquier otro requisito formal del Cheque;
6) Cuando lo endose a sabiendas que no tiene provisión de fondos.
En los casos de los incisos 1) y 6) se requiere del protesto o de la constancia expresa puesta por el banco
girado en el mismo documento, señalando el motivo de la falta de pago.
Con excepción del incisos 4) y 5), no procederá la acción penal, si el agente abona el monto total del
Cheque dentro del tercer día hábil de la fecha de requerimiento escrito y fehaciente, sea en forma directa,
notarial, judicial o por cualquier otro medio con entrega fehaciente que se curse al girador.
ATENTADOS CONTRA EL SISTEMA CREDITICIO: NORMATIVA

"Atentados contra el sistema

crediticio"

El
Capítulo I
Cap I del Tít. VI del Libro
antes
Segundo del CP de 1991
tenía el
nombre
de El bien jurídico penalmente protegido es
Quiebra el sistema crediticio, como integrante
del orden socio-económico
I. ATENTADOS CONTRA EL SISTEMA CREDITICIO ANTECEDENTES
La solución consistía en la
Derecho Romano
Derecho Civil prisión del deudor por un
Las más remotas tiempo de setenta
La quiebra y días. En dichos casos, la
expresiones negativas al
la insolvencia eran garantía personal era tan
sistema del crédito analizadas dentro
lesiva que el deudor
hallan sus raíces del ámbito del
perdía su libertad
tratativas en las derecho de las
convirtiéndose hasta en
instituciones del obligaciones. La Ley
de esclavo de su acreedor.
Derecho Civil, asumidas,
las XII Tablas la
luego, por las
regula en el
especialidades del apartado de las
Derecho Comercial garantías personales
hasta llegar a obtener junto a las deudas
naturaleza de hecho generadas.
punible.
I. ATENTADOS CONTRA EL SISTEMA CREDITICIO ANTECEDENTES
Esta excesiva forma de
Derecho Romano
Derecho Civil garantizar deudas dio lugar
a otro tipo de garantía, pero
Las más remotas
La quiebra y esta vez, tomando el
expresiones negativas al
la insolvencia eran patrimonio del deudor.
sistema del crédito analizadas dentro Ahora, interviene el
hallan sus raíces del ámbito del jurisconsulto romano para
tratativas en las derecho de las ser él, el supervisor del
instituciones del obligaciones. La Ley embargo de los
Derecho Civil, asumidas, de bienes del deudor, a través
las XII Tablas la de las disposiciones de la
luego, por las
regula en el Lex Poetilia Papiria.
especialidades del apartado de las
Derecho Comercial garantías personales
hasta llegar a obtener junto a las deudas
naturaleza de hecho generadas.
punible.
I. ATENTADOS CONTRA EL SISTEMA CREDITICIO 1. ANTECEDENTES

Derecho Romano Derecho

Derecho Civil
Las más remotas Germánico
La quiebra y
expresiones negativas al La quiebra y la insolvencia
la insolvencia eran
sistema del crédito (“infidelidad”,
analizadas dentro
hallan sus raíces para sus tipos penales)
del ámbito del
aparece con atisbos
tratativas en las derecho de las
delictivos -patrimoniales- con
instituciones del obligaciones. La Ley
la Constitución de
Derecho Civil, asumidas, de
la Carolina de 1532, donde el
las XII Tablas la
luego, por las artículo 170° presenta una
regula en el
especialidades del apartado de las
figura de malversación que
Derecho Comercial contenía en su estructura a la
garantías personales
hasta llegar a obtener apropiación indebida y a la
junto a las deudas
infidelidad.
naturaleza de hecho generadas.
punible.
I. ATENTADOS CONTRA EL SISTEMA CREDITICIO 3. Justificación de la
intervención punitva
Para BRAMONT-ARIAS TORRES/GARCÍA CANTIZANO la intervención del legislador
penal a este campo se da con la incriminación de dos grandes grupos de
comportamientos:
“por una lado, aquellas conductas que giran en torno a comportamientos defraudatorios,
cuya finalidad es la de eludir el correspondiente pago de créditos vencidos; y, por otro,
un grupo de conductas sustentadas sobre la idea de abuso de una concreta posición de
dominio frente al deudor, que lo sitúa en un plano de virtud desigualdad frente al
acreedor” (18). Por su parte, LAMAS PUCCIO señala que “no se trata de sancionar (...) a
todos los deudores que son calificados jurídicamente como quebrados, sino solo suscitar
una reacción punitiva contra aquellos que han procedido de una manera premeditada,
fraudulenta y dolosa, con la intención de eximirse o evadir el pago que les corresponde
hacer a favor de sus acreedores”
I. ATENTADOS CONTRA EL SISTEMA CREDITICIO
Legislativamente, se puede
afirmar que el bien jurídico
que se pretende proteger es
el sistema crediticio pero
también cabe señalar a la
buena fe o la confianza
como bienes jurídicos, esto
debido a los títulos y
capítulos de los delitos
concursales asignados por el
Código Penal. Por ello, en la
doctrina se han dado
diferentes teorías para
identificar el verdadero
objeto de protección.
4. Bien Jurídico
protegido
a) La economía como bien jurídico
La economía pública se protege frente a insolvencia fraudulentas o
culposas, senentiende entonces, como un objeto jurídico colectivo an
favor de la sociedad. Esta posición es preconizada por los
mercantilistas de la época.
Destaca dentro de sus tratadistas CANDIAN, quien sostiene que
la quiebra “es un delito contra la economía pública, partiendo
de la idea de que al alterarse los compromisos contraídos por el
quebrado, se perturba eln calendario de compromisos de sus
acreedores y todo ello repercute negativamente dentro de la
economía”
I. ATENTADOS CONTRA EL SISTEMA CREDITICIO
b) La confianza y la buena fe como bienes
jurídicos
Para CARRARA, se acoge como
protección a la fe pública, estableciendo
que “el crédito, o sea la creencia en la
honradez, se volvió el alma, sangre y vida
del comercio en los pueblos cultos; de
suerte que quien privase de esa
confianza al comercio, lo convertiría en
una cadáver, en una reminiscencia
histórica. Y como la vida del comercio
está ligada a la vida de las naciones el
mantener el respeto a esa confianza no
es interés tan sólo de unos pocos, sino de
toda una sociedad; el crédito es el
objeto de la fe pública”
4. Bien Jurídico
protegido
BRAMONT ARIAS/BRAMONT-ARIAS
TORRES establecen que el bien
jurídico es “el interés público
concerniente a la inviolabilidad de
la buena fe y lealtad en las
relaciones crediticias, que el
Estado tutela contra las acciones
que prescinden del interés de los
acreedores a una satisfacción
completa o en el más alto grado
posible de sus pretensiones
jurídico-patrimoniales"
I. ATENTADOS CONTRA EL SISTEMA CREDITICIO
4. Bien Jurídico
protegido
c) La Administración de justicia como bien jurídico

Se presenta como un
NURVOLONE, sostiene que “el
bien jurídico colectivo.
derecho de crédito
Esta tesis halla su
no estaría tutelado por las leyes
fundamento en la
sobre quiebra, en su expresión
naturaleza pública de los
individual, sino
procesos de quiebra
desde el punto de vista
donde interviene el
colectivo”
órgano jurisdiccional.
I. ATENTADOS CONTRA EL SISTEMA CREDITICIO
4. Bien Jurídico
protegido
d) El derecho crediticio de los acreedores como
bien jurídico (tutela patrimonial)
Se presenta el objeto de
protección como un interés GARCÍA CAVERO precisa que “en los delitos
concursales, no se
individual a favor del protege otra cosa que el patrimonio de los
acreedor acreedores, pero teniendo en cuenta para ello el
perjudicado, conformando contexto propio de la insolvencia y las normas
especiales de participación de
parte de los derechos que los acreedores en el concurso. La protección
se derivan del patrimonio penal busca evitar que los acreedores, cuyos
de créditos han vencido o aún no, se ven
perjudicados por actos de organización previos
los acreedores, siendo así del deudor orientados a no pagar las deudas
un bien jurídico mediante el aprovechamiento de la insolvencia”
patrimonial.
I. ATENTADOS CONTRA EL SISTEMA CREDITICIO
4. Bien Jurídico
protegido
e) El sistema c rediticio como bien jurídico (tutela
al orden socio económico)

La protección se da a favor de un CARO CORIA, que el Derecho Penal

bien jurídico colectivo con
carácter dinámico, de interés
para la sociedad. Las
insolvencias que cometan los
agentes, de manera fraudulenta
o culposa, afectan no sólo el
crédito de los acreedores, sino
que los efectos van más allá,
pudiendo ser punto negativo al
sistema de créditos de un
determinado país.
Económico protege un
conjunto de intereses estrictamente
individuales, dotados de una dimensión
colectiva porque permiten el
funcionamiento del sistema económico,
por lo que la protección del sistema
crediticio no opera como un fin en sí
mismo, sino por su función parea el
mantenimiento del orden socioeconómico
como bien colectivo
I. ATENTADOS CONTRA EL SISTEMA CREDITICIO
f) Bien jurídico mixto
No es, por ello, utópico
señalar que estamos ante un
bien jurídico pluriofensivo, ya
que la
protección también recae
para el patrimonio de los
acreedores. Los que se
adscriben a
una posición mixta, recalcan
que se tiene como objeto
jurídico primordial al
sistema crediticio.
4. Bien Jurídico
protegido
CALDERÓN CEREZO señala que en estos
delitos se pone de manifiesto una “naturaleza
mixta, patrimonial y socioeconómico, en
cuanto que el bien jurídico protegido sigue
siendo el derecho de crédito del acreedor,
conducente a la satisfacción de su contenido
sobre el patrimonio del deudor, pero además
el delito adquiere relevancia colectiva de
infracción contra el orden socioeconómico,
en atención a las consecuencias sociales
que estas conductas pueden producir”
II. DELITO DE INSOLVENCIA FRAUDULENTA

Artículo 209°

Artículo 209.-Actos Ilícitos

Será reprimido con pena privativa de libertad no menor de tres ni mayor de seis años e inhabilitación de tres a cinco años conforme al Artículo 36
incisos 2) y 4), el deudor, la persona que actúa en su nombre, el administrador o el liquidador, que en un procedimiento de insolvencia, procedimiento
simplificado, concurso preventivo, procedimiento transitorio u otro procedimiento de reprogramación de obligaciones cualesquiera fuera su
denominación, realizara, en perjuicio de los acreedores, alguna de las siguientes conducta:
1. Ocultamiento de bienes;
2. Simulación, adquisición o realización de deudas, enajenaciones, gastos o pérdidas; y,
3. Realización de actos de disposición patrimonial o generador de obligaciones, destinados a pagar a uno o varios acreedores, preferentes o no,
posponiendo el pago del resto de acreedores. Si ha existido connivencia con el acreedor beneficiado, éste o la persona que haya actuado en su
nombre, será reprimido con la misma pena.
Si la Junta de Acreedores hubiere aprobado la reprogramación de obligaciones en un procedimiento de insolvencia, procedimiento simplificado,
concurso preventivo, procedimiento transitorio u otro procedimiento de reprogramación de obligaciones cualesquiera fuera su denominación, según el
caso o, el convenio de liquidación o convenio concursal, las conductas tipificadas en el inciso 3) sólo serán sancionadas si contravienen dicha
reprogramación o convenio. Asimismo, si fuera el caos de una liquidación declarada por la Comisión, conforme a lo señalado en la ley de la materia, las
conductas tipificadas en el inciso 3) sólo serán sancionadas si contravienen el desarrollo de dicha liquidación.
Si el agente realiza alguna de las conductas descritas en los incisos 1), 2) ó 3) cuando se encontrare suspendida la exigibilidad de obligaciones del
deudor, como consecuencia de un procedimiento de insolvencia, procedimiento simplificado, concurso preventivo, procedimiento transitorio u otro
procedimiento de reprogramación de obligaciones cualesquiera fuera su denominación, será reprimido con pena privativa de libertad no menor de
cuatro ni mayor de ocho años e inhabilitación de cuatro a cinco años, conforme al Artículo 36 incisos 2) y 4).
II. DELITO DE INSOLVENCIA FRAUDULENTA
Bien Jurídico
la protección se da a favor del
funcionamiento del sistema crediticio para
el mantenimiento del orden socio
económico, aunque indirectamente se
tutela también el derecho de crédito de los
Imputación
acreedores afectados con estas conductas
delictivas
Objetiva
Objeto material
de la acción
En otras palabras, los bienes, sean materiales o
inmateriales, muebles o inmuebles, que integran el
patrimonio del deudor, son objetos materiales de la
acción, así como también pueden serlo los derechos
crediticios (exigencia de patrimonialidad). Las meras
expectativas no pueden constituirse objeto material
Se exigen sólo dos requisitos: patrimonialidad y
embargabilidad
Artículo
209°
Sujeto Activo
Delito de infracción de deber propio, ya que sólo puede cometer las
conductas de insolvencia fraudulenta el deudor titular de los bienes o
derechos, que es obligado principal en una relación privada frente a
sus acreedores como también, la persona que ha actuado en su
nombre (aquí debemos entender que puede ser su representante de
hecho o legal), y el administrador o liquidador.
Sujeto Pasivo
la sociedad como titular del funcionamiento del
sistema crediticio, aunque también se afectan con
estas conductas los acreedores titulares
de los bienes o los derechos. Así pues, el sujeto
pasivo del delito es la sociedad; pero el
sujeto pasivo de la acción vendrían a ser los
acreedores.
Las conductas delictictiva debe realizarse
durante el procedimiento de insolvencia,
proceso simplificado, concurso preventivo,
procedimiento transitorio u otro
procedimiento de reprogramación de
obligaciones
II. DELITO DE INSOLVENCIA FRAUDULENTA
Ocultamiento
de bienes
sacar o transferir todo o parte de los
bienes que forman el patrimonio del
deudor y llevarlos a lugares que impiden
ser alcanzados por los acreedores,
obstruyéndose, con ello, el ingresos de los
bienes a los procedimientos concursales
señalados anteriormente.
Verbos Típicos
Objeto material
de la acción
En otras palabras, los bienes, sean materiales o
inmateriales, muebles o inmuebles, que integran el
patrimonio del deudor, son objetos materiales de la
acción, así como también pueden serlo los derechos
crediticios (exigencia de patrimonialidad). Las meras
expectativas no pueden constituirse objeto material
Se exigen sólo dos requisitos: patrimonialidad y
embargabilidad
Artículo
209°
Simulación, adquisición o realización
de deudas, enajenaciones, gastos o
pérdidas.
Se entiende “simular” como imitar, fingir obligaciones para así hacer
creer, a
sus acreedores, un activo falso.
Una simulación total se remite a que sus obligaciones sean mayores y
afecten a todos su patrimonio; mientras que una simulación parcial sólo
afecta a una parte de su patrimonio en el cumplimiento de obligaciones
falsas. Con la simulación del pasivo se disimula el activo.
Adquirir
Conseguir, obtener obligaciones para así
disminuir sus activos en perjuicio de los
acreedores.
es efectuar o hacer efectiva la
Realizar obtención de obligaciones para así
reducir los activos. A través de estas
dos conductas, el activo del
deudor ingresa al procedimiento
concursal de manera reducida a la que
anteriormente se
encontraba.
II. DELITO DE INSOLVENCIA FRAUDULENTA Artículo
209°

DOLO
El agente debe de
conocer que está
ejecutando cualquiera de
las conductas delictivas Imputación
durante un procedimiento Subjetiva
concursal. No es exige la
presencia de elementos
subjetivos adicionales.
También resulta discutible
la configuración de dolo
eventual
II. DELITO DE INSOLVENCIA FRAUDULENTA Artículo
209°

La consumación se hace La insolvencia

efectiva con la
fraudulenta es un delito
ejecución de las
de resultado-lesión, en
conductas delictivas
señaladas, durante un relación al
procedimiento patrimonio de los
concursal, siempre que Consumación y acreedores; pero se
presenta como un delito
con ello se genere
perjuicio a los Tentativa de resultado-peligro,
acreedores. Siguiendo la para el
exigencia del tipo, el funcionamiento del
perjuicio de los sistema crediticio.
acreedores debe ser Prevalece su identidad
concretizado La de ser un delito de
tentativa es admisible. peligro concreto por la
primacía del bien
jurídico.
II. DELITO DE INSOLVENCIA FRAUDULENTA Artículo
209°

Constituyéndose la
insolvencia fraudulenta Jurisprudencia Española:
como un delito de “Este delito sólo puede ser
infracción de deber cometido por aquellas personas
propio, se pone en que tengan o adquieran la
discusión la punibilidad de condición de deudor. Se
los partícipes. Siguiendo la
tesis de la
Autoría y entiende también a las personas
jurídicas, si bien su
unidad del título de la
imputación, entendemos
participación responsabilidad sólo puede
concentrarse en las personas
que los extraneus que físicas que ostenten cargos de
induzcan a la comisión de dirección y responsabilidad en
la insolvencia (instigación) las sociedades aún cuando no
o colaboren con su aporte concurran en ellos las
(complicidad) serán condiciones, cualidades o
relaciones que constituye la
imputados como partícipes
esencia de la relación jurídica
de estos delitos.
protegida por el tipo penal
 III. USURA Artículo 214° CP

las afectaciones generadas

son múltiples, pasando
primero por el patrimonio
del sujeto pasivo, fin único
La usura es un delito
que busca el agente, luego pluriofensivo cuya
el equilibrio económico en
aspectos monetarios, es
protección primordial
decir el sistema de pagos. se dirige a favor
Esto concluye en una Bien Jurídico del funcionamiento
protección básica ya
establecida al del sistema crediticio
inicio de nuestro estudio, aunque también se
mejor dicho el buen
funcionamiento del sistema
hace alusión a la
de crédito libertad
traducido en el orden desquebrajada por el
socioeconómico.
actuar del agente.
 III. USURA Artículo 214° CP

Sujeto Activo Sujeto Pasivo

puede ser cualquier persona física
(delito de dominio). Por lo común, va a puede ser cualquier
tener la calidad de prestamista. Si la
persona física o
exigencia proviene en nombre de una
persona jurídica, la coacción se
Imputación jurídica que por lo
entiende que tiene origen en su
representante y con quien la víctima
Objetiva común se le llamará
acuerda el contrato de usura. prestatario, el cual
Se excluye los casos de funcionarios de sufre de su patrimonio
empresas del sistema financiero o de
seguros, que fijan tasas intereses de al pagar
acuerdo con su normatividad intereses excesivos.
correspondiente.
 III. USURA
Conducta
delictiva
consiste en obligar a
hacer prometer el pago
de intereses superiores a
los límites que la ley fija
durante la concesión de
un crédito, en su
otorgamiento, renovación,
descuento o prórroga del
plazo del pago, con la
finalidad de lograr una
ventaja patrimonial a su
favor o a favor de un
tercero.
Artículo 214° CP
Peña Cabrera:
el delito de usura “es el
contrato de concesión
Imputación de un crédito en el cual
Objetiva se conviene unm interés
ostensiblemente superior
al normal del dinero y
obviamente
desproporcionado,
impuesto al prestatario
y motivado por distintas
causas”
 III. USURA Artículo 214° CP

Obligar
Hacer prometer
hacer que
alguien ejecute es lograr que el
sujeto pasivo asuma
algo que no Verbos rectores un compromiso,
quiere.
logrando asegurarse
el sujeto activo del
cumplimiento del
La conducta delictiva está dirigida al pago de intereses superiores compromiso.
al límite fijado por la ley. Estamos ante una ley penal en blanco, ya
que se remite a otro precepto extrapenal que precisa de los límites
del pago de intereses.
 III. USURA Artículo 214° CP

DOLO
El agente debe de
es necesario cometer
tener previo
el ilícito con
conocimiento
conciencia y voluntad Imputación
adelantado de
de obligar o hacer Subjetiva
prometer al sujeto dichos límites
pasivo de la acción legales, pues sino los
del pago de intereses tienes estaremos
que sobrepase los ante un error de tipo
límites legales. de
un elemento
normativo.
 III. USURA Artículo 214° CP

Quien por sí mismo habrá instigación cuando

logra obligar o hacer se genera
prometer el pago de en el agente la idea de
intereses usureros, poder exigirle el pago
se constituye en el de intereses superiores a
autor inmediato del Autoría y los permitido por ley;
mientras tanto, será
injusto penal (dominio
del acción). También participación cómplice quien brinde el
resultan configurables aporte para la comisión
casos de autoría delictiva. Por ejemplo,
mediata (dominio de una circunstancia de
la voluntad) y complicidad primaria es
coautoría aquella donde se logra el
(dominio del hecho contacto entre el
funcional). necesitado de dinero y el
prestamista usurero.
IV. LIBRAMIENTO Y COBRO
Artículo 215° CP
INDEBIDO
OBJETO
MATERIAL
BIEN JURÍDICO
cheque (objeto
REYNA ALFARO a la material).
funcionalidad del Imputación
sistema crediticio
Objetiva SUJETO
ANGELES PASIVO
GONZALES/FRISANCHO
APARICIO/ROSAS el tenedor,
YATACO beneficiario o titular
precisan al sistema crediticio del cheque
mismo como objeto de tutela
penal.
IV. LIBRAMIENTO Y COBRO
Artículo 215° CP
INDEBIDO Frustrar
maliciosamente
Giro de cheque sin tener el pago
provisión de fondos suficientes
El cheque ya ha sido girado y se
girar un cheque sin contar cuenta con los fondos
suficientes para su pago, lo que va a
con fondos suficientes para ser el agente es evitar dicho pago a
su posterior pago. “Girar un través del verbo rector “frustrar”
cheque” significa
impregnar en dicho titulo
Verbos típicos utilizando cualquier medio idóneo
para ello.

valor una orden de pago

dirigida al GIRO DE CHEQUE
banco para que se SABIENDO QUE EN EL
proceda al pago a quien
TIEMPO DE SU
porta el titulo valor. Se gira
el cheque sabiendo que
PRESENTACIÓN NO SERÁ
carece de fondos y que al PAGADO LEGALMENTE
momento de su cobro no
será satisfecho
IV. LIBRAMIENTO Y COBRO
Artículo 215° CP
INDEBIDO

Suplantación
Revocar el cheque durante del beneficiario
su plazo legal de o del
presentación a cobro, por
causa
endosatario
falsa Verbos típicos
Endosar sabiendo
que no se cuenta con
provisión de fondos.-
IV. LIBRAMIENTO Y COBRO
Artículo 215° CP
INDEBIDO

dolo, es decir, conciencia

y voluntad de
ejecutar cualquiera de
estas modalidades.
Imputación
Subjetiva
ATENTADOS CONTRA EL SISTEMA CREDITICIO: DOCTRINA

Señala Caro Coria

“El crédito no es simplemente la suma de los

derechos de los acreedores concretos, sino
un instrumento de la economía en su conjunto
que se concreta en un sistema crediticio, lo
que se evidencia tomando en cuenta la
entidad del daño económico que origina la
sucesión de situaciones de insolvencia en el
sistema económico”.
 Parte 2:

DELITOS CONTRA EL ORDEN

ECONÓMICO
LOGRO DE APRENDIZAJE DE
LA SESIÓN:

Al finalizar la unidad, los estudiantes identifican los delitos contra el

orden económico como el abuso de poder económico, acaparamiento,
especulación y corrupción en los negocios, su configuración y reproche
jurídico penal.

Importancia: La presente unidad tiene una utilidad práctica ya que

resuelve situaciones en las que se aplican las categorías de la teoría
del delito y de la intervención delictiva en los delitos contra el orden
económico como el abuso de poder económico, acaparamiento,
especulación y corrupción en los negocios.
UNIDAD DE TEMARIO SEMANA 3
DELITOS CONTRA EL
APRENDIZAJE 1 ORDEN ECONÓMICO
1. Abuso de poder económico

2. Acaparamiento

3. Especulación

4. Corupción en los negocios

ABUSO DE PODER ECONÓMICO
TÍTULO IX: Delitos Contra el Orden Económico (Artículo 232 al 243)

Capítulo I: Abuso del poder económico (Artículo 232)

Capítulo II: Acaparamiento, especulación,
adulteración (Artículo 233 al 236)
Capítulo III: Venta ilícita de mercaderías (Artículo
237)
Capítulo IV: De otros delitos económicos (Artículo 238
al 243)
Capítulo V: Desempeño de actividades no autorizadas
(Artículo 243-B)
ABUSO DE PODER ECONÓMICO
Artículo 232.- Abuso del poder
económico
“El que abusa de su posición dominante
en el mercado, o el que participa en
prácticas y acuerdos restrictivos en la
actividad productiva, mercantil o de
servicios con el objeto de impedir,
restringir o distorsionar la libre
competencia (…)”
 ABUSO DE PODER ECONÓMICO

El que tenga una posición de dominio.

SUJETO ¿Delito especial o delito común? ¿Solo los
ACTIVO directivos o administradores de personas
jurídicas?

BIEN Libre competencia bajo una economía social

JURÍDICO de mercado.
 ABUSO DE PODER ECONÓMICO

CONDUCTA Se criminaliza las principales conductas

anticompetitivas de la LRCA:
TÍPICA
1. El abuso de posición de dominio
2. Las conductas colusorias, tanto horizontales
como verticales, que restringen la competencia.

¿Qué se requiere para la configuración

del riesgo penalmente prohibido?
 CASO PRÁCTICO
Isaías es gerente general de PeruGraphics, el cual debido a grandes pérdidas económicas
en su empresa, ha decidido incursionar en los concursos públicos para contratar con el
Estado. Para tal efecto, Romario, gerente de Impresiones 3D, le dice que deben acordar con
otras dos empresas para que se simule la participación en distintos concursos y licitaciones
públicas instauradas por el Ministerio de Educación, pero que cada una de las empresas ya
tenga asignado el que debe ganar, para de esta forma eliminar a los demás competidores,
pues son las 4 empresas de mayor rango y poder económico en la región, y cada una tener
una ganancia fija. Isaías, preocupado por su empresa y con el fin de sacarla a flote, decide
aceptar el pacto, reuniéndose con los gerentes de las otras 3 empresas para el reparto de
ítems de las licitaciones y contrataciones públicas en el mercado de servicios de
impresiones gráficas de material educativo.

¿Isaías debe responder por el delito de abuso de poder económico?

ACAPARAMIENTO

Artículo 233.- Acaparamiento

“El que provoca escasez o desabastecimiento de

bienes y servicios esenciales para la vida y la
salud de las personas, mediante la sustracción o
acaparamiento, con la finalidad de alterar los
precios habituales en su beneficio, y con perjuicio
de los consumidores (…)”
ACAPARAMIENTO Artículo 223° CP
BIEN JURÍDICO
Intereses económicos
de los consumidores.
La correcta formación
SUJETO ACTIVO de los precios.

Imputación El correcto
funcionamiento del
Agente mercado.
económico que Objetiva
tiene a su CONDUCTA
disposición TÍPICA
bienes y servicios
Se requiere que el agente provoque
esenciales. escasez o desabastecimiento de bienes y
¿Delito común o servicios para la vida. ¿Delito de
delito especial? resultado?
Bienes y servicios esenciales son
establecidos por la autoridad
administrativa. ¿Ley penal en blanco?
 CASO PRÁCTICO

Una cadena de farmacias pertenecientes al grupo Química Internacional decide

dejar de vender en sus farmacias el medicamento ziagen, especial para el
tratamiento del VIH, en razón a que se ha percatado que la marca ha comenzado a
distribuir menor cantidad de forma mensual, por lo que al ver la alta demanda de tal
medicamento producido por dicha marca, decide esconderlo con la finalidad de
venderlo a mayor precio después. Luis, gerente de una de las farmacias de la cadena
es investigado por la Fiscalía por el delito de acaparamiento, pero él se defiende
indicando que el grupo económico fue el que dio la orden de dejar de distribuir y que
él solo cumplió con su deber de acatar sus disposiciones y ordenar al personal de no
vender tal medicamento.

¿Luis debe responder penalmente por el delito de acaparamiento?

ESPECULACIÓN
Artículo 234.- Especulación
“Art. 234º.- El productor, fabricante o comerciante que pone en venta productos
considerados oficialmente de primera necesidad a precios superiores a los fijados
por la autoridad competente, será reprimido con pena privativa de libertad no
menor de uno ni mayor de tres años y con noventa a ciento ochenta días-multa.
El que, injustificadamente vende bienes, o presta servicios a precio superior al que
consta en las etiquetas, rótulos, letreros o listas elaboradas por el propio vendedor o
prestador de servicios, será reprimido con pena privativa de libertad no mayor de
un año y con noventa a ciento ochenta días-multa.
El que vende bienes que, por unidades tiene cierto peso o medida, cuando dichos
bienes sean inferiores a estos pesos o medidas, será reprimido con pena privativa
de libertad no mayor de un año y con noventa a ciento ochenta días-multa.
El que vende bienes contenidos en embalajes o recipientes cuyas
cantidades sean inferiores a los mencionados en ellos, será reprimido con pena
privativa de libertad no mayor de un año y con noventa a ciento ochenta días-
multa”.
ESPECULACIÓN
ESPECULACIÓN
 ESPECULACIÓN BIEN JURÍDICO
Según Dino Caro Coria, Miguel
Reyna Alfraro y James Reátegui:
El bien jurídico tutelado
inmediato en el delito de
especulación,
según nuestra opinión, viene a ser
“los intereses económicos de los
consumidores”,
como elemento trascendente
dentro del modelo de economía
social de mercado que reconoce
nuestra Constitución Política.
Artículo 234° CP
Poisición contraria:
ABANTO VÁSQUEZ: "la conducta delictiva
no ataca directamente el interés de los
consumidores, sino mayormente alguna
regulación económica establecida como
excepción a la regla general de la libre
competencia, para garantizar el bienestar de los
consumidores. En estos casos, en contraposición
con los delitos contra la competencia (institución
que también existe para beneficiar a los
consumidores), podrá hablarse de delitos contra
las regulaciones económicas especiales o contra
un equilibrio de mercado y no directamente de
delitos contra los consumidores”
ESPECULACIÓN Artículo 234° CP
BIEN JURÍDICO
Interés económico de
los consumidores.
La correcta formación
SUJETO ACTIVO de los precios.

Puede ser cualquier

Imputación El correcto
funcionamiento del
persona que tenga la Objetiva mercado
calidad de productor,
fabricante, proveedor o CONDUCTA
comerciante de TÍPICA
productos considerados
Incrementar los precios de bienes y
de primera necesidad. servicios esenciales mediante prácticas
ilícitas aprovechando la situación de
mayor demanda por causas de interés
público.
¿Delito de resultado o de mera
actividad?
 ESPECULACIÓN
Puesta en venta de productos
considerados oficialmente
de primera necesidad a
precios superiores a los
fijados
por la autoridad competente.
“puesta en venta” debe ser
respecto a productos
considerados oficialmente de
primera necesidad, lo que quiere
decir que se requiere de tal
declaración por parte de la
autoridad.
Artículo 234° CP
Venta injustificada de bienes, o
prestación de servicios a precios
superiores a los que consta en las
etiquetas, rótulos, letreros o listas
elaboradas por el propio vendedor
o prestador de servicios.
El objeto material de la conducta
aquí descrita es cualquier bien o servicio, no
CONDUCTA es necesario que sea de
“primera necesidad”.
TÍPICA
Venta de bienes que, por
unidades tienen cierto peso o
medida, cuando dichos bienes
sean inferiores a estos pesos o
medidas.
Cuando las cantidades contratadas,
en este caso, difieren de las
precisadas en los embalajes o
recipientes.
 ESPECULACIÓN Artículo 234° CP

CONSUMACIÓN
DOLO La conducta descrita en el primer
párrafo del precepto analizado,
Imputación se agota con el simple acto de

Ánimo de lucro Subjetiva poner en venta un producto de

primera necesidad; siendo esto
constituye un así, la tentativa es poco sostenible.
elemento En cuanto a las conductas
descritas en el párrafo 2, 3 y 4 del
conformante del tipo Art. 234º del CP tenemos que estas
subjetivo del delito requieren la venta de un bien o
prestación de un servicio, por lo
que no habrá problemas en
admitir la tentativa.
 El delito de especulación y su eficacia en
el estado de emergencia
Por Ronald Hancco
El órgano administrativo
que protege al
PRIMER ASPECTO PROBLEMÁTICO: LA LEY PENAL EN BLANCO
consumidor es Indecopi.
Cuando se inició la crisis, Una norma extrapenal determinará la autoridad
la entidad advertía que competente que se encargará de fijar precios de los
constituía delito la productos de primera necesidad.
especulación en la venta Configuración del delito:
1. Existencia de una autoridad competente que
de productos de primera
considere determinados productos como de primera
necesidad. necesidad
Pero ¿se aplica 2. Dicha autoridad haya «fijado sus precios»
realmente?
 El delito de especulación y su eficacia en
el estado de emergencia
Por Ronald Hancco
Pero ¿se aplica
PRIMER ASPECTO PROBLEMÁTICO: LA LEY PENAL EN BLANCO
realmente?

En la actualidad hay tres razones por las cuales, si bien existe el tipo penal,
resulta inaplicable.
1. En nuestro país no existe ninguna autoridad competente;
2. Tampoco un listado de precios;
3. Todo esto se explica —y justifica, además— debido a que en el modelo
económico de la Constitución de 1993, los precios están sujetos a las leyes
de la oferta y la demanda, vale decir, según la interacción de quien vende y
compra en el mercado.
Esto evidencia que estamos frente a una norma inaplicable por el modelo
económico y el vacío legal existente.
 El delito de especulación y su eficacia en
el estado de emergencia
Por Ronald Hancco
Pero ¿se aplica
PRIMER ASPECTO PROBLEMÁTICO: LA LEY PENAL EN BLANCO
realmente?

¿EL ESTADO PUEDE FIJAR PRECIOS?

En ese sentido, la Constitución vigente en su art. 61 reconoce que «El

Estado facilita y vigila la libre competencia». Significa que no es
posible que el Estado fije precios, ya que estos se fijan según las
reglas de la oferta y la demanda propias del mercado, siendo
imposible que el Estado determine un listado de precios de productos
de primera necesidad. Por tanto, el delito de especulación (primer
párrafo) no es aplicable.
 OTRAS MODALIDADES Artículo 234° CP
ESPECULACIÓN DE ESPECULACIÓN

¿Encuentra concordancia con el modelo económico

adoptado por nuestra Constitución?
 CASO PRÁCTICO

Los pobladores de la ciudad de Trujillo han denunciado a la policía al alza del

precio del balón de gas (GLP) hasta 15.65,que se ha dado en el último mes, ante lo
cual la policía y el representante del Ministerio Público han iniciado sus
investigaciones. Ramiro, gerente de Plustróleo S.A. ha referido que es un acuerdo
tomado entre varios empresas en razón a alaumento de los precios de los
combustibles a nivel internacional; no obstante, se ha identificado que dos grifos en
la misma localidad expenden el GLP a un precio mucho más bajo (11.08), los cuales
han referido que si bien hay un alza de precios en el mercado internacional, el
aumento no debe ser excesivo, pues ha dejado en desabastecimiento ambos grifos
por la gran concurrencia de vehículos a estos.

¿Ramiro debe responder penalmente por el delito de especulación?

 DELITO DE ADULTERACIÓN DE Artículo 235° CP
PRODUCTOS
SUJETO ACTIVO
BIEN JURÍDICO En la mayoría de ocaciones, el agente
será el productor, fabricante o
La “credibilidad en Imputación comenciante, sin embargo en el delito de
adulteración puede ser cualquier persona
el tráfico Objetiva
comercial”,
entendiéndolo SUJETO PASIVO
como un interés La colectividad
económico de los
consumidores CONDUCTA
TÍPICA “alterar” o “modificar”.
Estas dos conductas deben variar la composición del producto en cuanto
su calidad, cantidad, peso o medida.
Si la variación se produce en ámbitos distintos, no podremos hablar de
adulteración de productos, en el sentido del Art. 235º del CP
CORRUPCIÓN EN LOS NEGOCIOS
CORRUPCIÓN EN LOS NEGOCIOS
 CORRUPCIÓN EN LOS NEGOCIOS

SUJETO ACTIVO
Socio, accionista,
gerente, director,
Imputación BIEN JURÍDICO
administrador,
representante legal, Objetiva Competencia leal
apoderado, empleado o Correcto
asesor de una persona funcionamiento del
jurídica de derecho mercado
privado, organización no Igualdad de
gubernamental, oportunidades de los
asociación, fundación, competidores.
comité, incluidos los entes
no inscritos o sociedades
irregulares.
 CORRUPCIÓN EN LOS NEGOCIOS

Realizar u omitir un acto que

permita favorecer a otro en la
adquisición o comercialización de Realizar u omitir un
bienes o mercancías, en la acto en perjuicio de la
contratación de servicios
persona jurídica.
comerciales o en las relaciones Conducta Típica
comerciales.

Directa o indi acepta, reciba o solicita

donativo, promesa o cualquier otra ventaja
o beneficio indebido de cualquier
naturaleza, para sí o para un tercero.
rectamente
 CASO PRÁCTICO

Alberto es administrador de la concesionaria de vehículos “Intermotores”,

teniendo la función de escoger y evaluar a los proveedores con los cuales
contratan de forma anual de acuerdo a los parámetros y lineamientos
establecidos por la empresa. Llegado fin de año, le solicita al gerente de la
marca Kia la suma de 20 000 soles para que contrate con su marca y
duplique el suministro de vehículos en el año con su marca y no extienda la
vigencia del contrato con la marca Mitsubishi, su principal competidor, ante lo
cual el gerente de Kia lo rechaza. Por lo cual, Alberto realiza sus funciones
normalmente y contrata con la marca Kia y Mitsubishi.

¿Alberto ha cometido el delito de corrupción privada?

 CONCLUSIONES
Entre los delitos contra el orden económico, se encuentra el abuso de
poder económico, el acaparamiento, la especulación y la corrupción en
los negocios.
El delito de abuso de poder económico se configura cuando el sujeto
que ostente una posición dominante en el mercado realice prácticas o
acuerdos restrictivos en la actividad comercial poniendo en peligro la
libre competencia.
La distinción entre el delito de acaparamiento y el de especulación se
basa en que el primero se configura con la sustracción u ocultamiento de
bienes y servicios esenciales para su alteración en el precio, mientras
que en el segundo se genera un incremento ilícito de los precios.
Los delitos de corrupción privada son: fraude en remate, licitaciones y
concursos públicos, corrupción externa e interna en los entes privados.
 PREGUNTAS DE EVALUACIÓN
Responda las siguientes preguntas:

¿Qué se protege en los delitos contra el orden económico?

¿Cuándo se configura el delito de abuso de poder económico?
¿En el delito de acaparamiento se requiere la remisión a una ley
extrapenal?
¿Cuál es la diferencia entre el delito de acaparamiento y
especulación?
¿Se puede configurar el delito de corrupción en el ámbito
privado? ¿Cuál es el bien jurídico que se protege?