Inversiones

Inversión Inicial Unidades Vida útil Coste Unitario Total Costo

Gruas Móviles 10 2 € 4,000 € 40,000
Gruas Fijas 5 8 € 14,000 € 70,000
Edificio 1 20 € 500,000 € 500,000
Total € 610,000

Unidades Vida útil Coste Unitario Total Costo

Inversión Año 2
Gruas Móviles 10 2 € 4,000 € 40,000
Inversión Año 4
Gruas Móviles 10 2 € 4,000 € 40,000
Inversión Año 6
Gruas Móviles 10 2 € 4,000 € 40,000
Inversión Año 8
Gruas Móviles 10 2 € 4,000 € 40,000
Gruas Fijas 5 8 € 14,000 € 70,000
Inversión Año 10
Gruas Móviles 10 2 € 4,000 € 40,000

Gasto Anual Depreciación

Gruas Móviles € 20,000
Gruas Fijas € 8,750
Edificio € 25,000
Total € 53,750

Ingresos
Kg Año 1 Incremento Anual
Compañía A 120,000 3%
Compañía B 80,000 2%

Tarifa por Kg Año 1 Incremento Anual

Compañía A € 2.5 2%
Compañía B € 3.0 2%

Cia A Cia B
Proyección Ingresos Kg Tarifa Total Kg Tarifa Total
Año 1 120,000 € 2.5 € 300,000 80,000 € 3.0 € 240,000
Año 2 123,600 € 2.55 € 315,180 81,600 € 3.06 € 249,696
Año 3 127,308 € 2.60 € 331,128 83,232 € 3.12 € 259,784
Año 4 131,127 € 2.65 € 347,883 84,897 € 3.18 € 270,279
Año 5 135,061 € 2.71 € 365,486 86,595 € 3.25 € 281,198
Año 6 139,113 € 2.76 € 383,980 88,326 € 3.31 € 292,559
Año 7 143,286 € 2.82 € 403,409 90,093 € 3.38 € 304,378
Año 8 147,585 € 2.87 € 423,822 91,895 € 3.45 € 316,675
Año 9 152,012 € 2.93 € 445,267 93,733 € 3.51 € 329,469
Año 10 156,573 € 2.99 € 467,797 95,607 € 3.59 € 342,779

Costes y Gastos

Gastos Operativos EURO / Kg Incremento Anual

Personal - Variable € 0.50 3%
Manten.y Reparación € 0.20 3%
Fuel y Electricidad € 0.25 3%

Gastos Fijos EURO Incremento Anual

Personal - Fijo 50,000 3%
Otros gastos operativos 10,000 3%

Gastos Operativos (Variables)

Personal Variable Mant.y Reparac Fuel y Electricidad
Proyección Costes y Gastos Kg Tarifa Total Tarifa Total Tarifa
Año 1 200,000 € 0.50 € 100,000 € 0.20 € 40,000 € 0.250
Año 2 205,200 € 0.52 € 105,678 € 0.21 € 42,271 € 0.258
Año 3 210,540 € 0.53 € 111,681 € 0.21 € 44,672 € 0.265
Año 4 216,024 € 0.55 € 118,028 € 0.22 € 47,211 € 0.273
Año 5 221,656 € 0.56 € 124,738 € 0.23 € 49,895 € 0.281
Año 6 227,439 € 0.58 € 131,832 € 0.23 € 52,733 € 0.290
Año 7 233,379 € 0.60 € 139,334 € 0.24 € 55,733 € 0.299
Año 8 239,480 € 0.61 € 147,265 € 0.25 € 58,906 € 0.307
Año 9 245,745 € 0.63 € 155,651 € 0.25 € 62,261 € 0.317
Año 10 252,180 € 0.65 € 164,519 € 0.26 € 65,808 € 0.326

Tasa de descuento 10%

Total Ingresos
Total
€ 540,000
€ 564,876
€ 590,912
€ 618,162
 € 646,684
€ 676,538
€ 707,787
€ 740,496
€ 774,735
€ 810,577

es) Gastos Fijos Total Gastos

Fuel y Electricidad Personal-Fijo Otros gastos op. Operativos + Fijos
Total Total Total Total
€ 50,000 € 50,000 € 10,000 € 250,000
€ 52,839 € 51,500 € 10,300 € 262,588
€ 55,840 € 53,045 € 10,609 € 275,848
€ 59,014 € 54,636 € 10,927 € 289,816
€ 62,369 € 56,275 € 11,255 € 304,532
€ 65,916 € 57,964 € 11,593 € 320,038
€ 69,667 € 59,703 € 11,941 € 336,377
€ 73,632 € 61,494 € 12,299 € 353,596
€ 77,826 € 63,339 € 12,668 € 371,744
€ 82,259 € 65,239 € 13,048 € 390,872
 Almacén Logistico ACME
Estado de Resultados Proyectado

Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5

Ventas Cliente A € 300,000 € 315,180 € 331,128 € 347,883 € 365,486

Ventas Cliente B € 240,000 € 249,696 € 259,784 € 270,279 € 281,198
Total Ingresos € 540,000 € 564,876 € 590,912 € 618,162 € 646,684

Personal - Variable € 100,000 € 105,678 € 111,681 € 118,028 € 124,738

Manten.y Reparación € 40,000 € 42,271 € 44,672 € 47,211 € 49,895
Fuel y Electricidad € 50,000 € 52,839 € 55,840 € 59,014 € 62,369
Personal - Fijo € 50,000 € 51,500 € 53,045 € 54,636 € 56,275
Otros gastos operativos € 10,000 € 10,300 € 10,609 € 10,927 € 11,255
Amortización Gruas Móviles € 20,000 € 20,000 € 20,000 € 20,000 € 20,000
Amortización Gruas Fijas € 8,750 € 8,750 € 8,750 € 8,750 € 8,750
Amortización Edificio € 25,000 € 25,000 € 25,000 € 25,000 € 25,000
Total Costos € 303,750 € 316,338 € 329,598 € 343,566 € 358,282

Margen Bruto € 236,250 € 248,538 € 261,314 € 274,596 € 288,402

EBITDA / EBIT € 236,250 € 248,538 € 261,314 € 274,596 € 288,402

Venta Gruas Móviles

Venta Gruas Fijas

EBI (Resultado antes de impuestos) € 236,250 € 248,538 € 261,314 € 274,596 € 288,402

Impuesto Sociedades € 59,063 € 62,134 € 65,329 € 68,649 € 72,101

Ingreso Neto € 177,188 € 186,403 € 195,986 € 205,947 € 216,302

ACME
royectado

Año 6 Año 7 Año 8 Año 9 Año 10

€ 383,980 € 403,409 € 423,822 € 445,267 € 467,797

€ 292,559 € 304,378 € 316,675 € 329,469 € 342,779
€ 676,538 € 707,787 € 740,496 € 774,735 € 810,577

€ 131,832 € 139,334 € 147,265 € 155,651 € 164,519

€ 52,733 € 55,733 € 58,906 € 62,261 € 65,808
€ 65,916 € 69,667 € 73,632 € 77,826 € 82,259
€ 57,964 € 59,703 € 61,494 € 63,339 € 65,239
€ 11,593 € 11,941 € 12,299 € 12,668 € 13,048 * Mover a otros gastos?
€ 20,000 € 20,000 € 20,000 € 20,000 € 20,000
€ 8,750 € 8,750 € 8,750 € 8,750 € 8,750
€ 25,000 € 25,000 € 25,000 € 25,000 € 25,000
€ 373,788 € 390,127 € 407,346 € 425,494 € 444,622

€ 302,751 € 317,660 € 333,151 € 349,242 € 365,954

€ 302,751 € 317,660 € 333,151 € 349,242 € 365,954

* Pendiente
* Pendiente

€ 302,751 € 317,660 € 333,151 € 349,242 € 365,954

€ 75,688 € 79,415 € 83,288 € 87,310 € 91,489

€ 227,063 € 238,245 € 249,863 € 261,931 € 274,466

 Almacén Logistico ACME
Cash Flow Proyectado

Año 0 Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5

Inversión Inicial -€ 610,000 €0 €0 €0 €0 €0

Reemplazo Gruas Móviles €0 -€ 40,000 €0 -€ 40,000 €0
Reemplazo Gruas Fijas €0 €0 €0 €0 €0
Total Inversiones -€ 610,000 €0 -€ 40,000 €0 -€ 40,000 €0

Ventas Cliente A € 300,000 € 315,180 € 331,128 € 347,883 € 365,486

Ventas Cliente B € 240,000 € 249,696 € 259,784 € 270,279 € 281,198
Total Ingresos € 540,000 € 564,876 € 590,912 € 618,162 € 646,684
Valor Residual

Personal - Variable -€ 100,000 -€ 105,678 -€ 111,681 -€ 118,028 -€ 124,738

Manten.y Reparación -€ 40,000 -€ 42,271 -€ 44,672 -€ 47,211 -€ 49,895
Fuel y Electricidad -€ 50,000 -€ 52,839 -€ 55,840 -€ 59,014 -€ 62,369
Personal - Fijo -€ 50,000 -€ 51,500 -€ 53,045 -€ 54,636 -€ 56,275
Otros gastos operativos -€ 10,000 -€ 10,300 -€ 10,609 -€ 10,927 -€ 11,255

Impuesto Sobre Sociedades -€ 59,063 -€ 62,134 -€ 65,329 -€ 68,649 -€ 72,101

Total Egresos -€ 309,063 -€ 324,723 -€ 341,176 -€ 358,465 -€ 376,633

Suma de Flujos Netos -€ 610,000 € 230,938 € 200,153 € 249,736 € 219,697 € 270,052

Suma de Flujos descontados € 209,943 € 165,416 € 187,630 € 150,056 € 167,681

Periodo de Recuperacion de la Inversion (Payback)

2.15 años

Valor Actual Neto (VAN) Opc A

-€ 610,000 inversion inicial

€ 1,633,868 suma de flujos descontados
€ 1,023,868 VAN

TIR 37.7%
CME
do

Año 6 Año 7 Año 8 Año 9 Año 10

€0 €0 €0 €0 €0
-€ 40,000 € 0 -€ 40,000 €0 €0
€0 € 0 -€ 70,000 €0 €0
-€ 40,000 € 0 -€ 110,000 €0 €0

€ 383,980 € 403,409 € 423,822 € 445,267 € 467,797

€ 292,559 € 304,378 € 316,675 € 329,469 € 342,779
€ 676,538 € 707,787 € 740,496 € 774,735 € 810,577
€ 302,500

-€ 131,832 -€ 139,334 -€ 147,265 -€ 155,651 -€ 164,519

-€ 52,733 -€ 55,733 -€ 58,906 -€ 62,261 -€ 65,808
-€ 65,916 -€ 69,667 -€ 73,632 -€ 77,826 -€ 82,259
-€ 57,964 -€ 59,703 -€ 61,494 -€ 63,339 -€ 65,239
- 11,593 -€ 11,941 -€ 12,299 -€ 12,668 -€ 13,048

-€ 75,688 -€ 79,415 -€ 83,288 -€ 87,310 -€ 91,489

-€ 395,725 -€ 415,792 -€ 436,883 -€ 459,054 -€ 482,361

€ 240,813 € 291,995 € 193,613 € 315,681 € 630,716

€ 135,933 € 149,840 € 90,322 € 133,880 € 243,168

 Año 11

250,000
No se pone reemplazo de grua porque es el ultimo año?
52,500
Hacer algo en año 11?
 Almacén Logistico ACME
Cash Flow Proyectado

Año 0 Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5

Inversión Inicial -€ 610,000 €0 €0 €0 €0 €0

Reemplazo Gruas Móviles €0 -€ 40,000 €0 -€ 40,000 €0
Reemplazo Gruas Fijas €0 €0 €0 €0 €0
Total Inversiones -€ 610,000 €0 -€ 40,000 €0 -€ 40,000 €0

Ventas Cliente A € 300,000 € 315,180 € 331,128 € 347,883 € 365,486

Ventas Cliente B € 240,000 € 249,696 € 259,784 € 270,279 € 281,198
Total Ingresos € 540,000 € 564,876 € 590,912 € 618,162 € 646,684
Valor Residual

Personal - Variable -€ 100,000 -€ 105,678 -€ 111,681 -€ 118,028 -€ 124,738

Manten.y Reparación -€ 40,000 -€ 42,271 -€ 44,672 -€ 47,211 -€ 49,895
Fuel y Electricidad -€ 50,000 -€ 52,839 -€ 55,840 -€ 59,014 -€ 62,369
Personal - Fijo -€ 50,000 -€ 51,500 -€ 53,045 -€ 54,636 -€ 56,275
Otros gastos operativos -€ 10,000 -€ 10,300 -€ 10,609 -€ 10,927 -€ 11,255

Impuesto Sobre Sociedades -€ 59,063 -€ 62,134 -€ 65,329 -€ 68,649 -€ 72,101

Total Egresos -€ 309,063 -€ 324,723 -€ 341,176 -€ 358,465 -€ 376,633

Suma de Flujos Netos -€ 610,000 € 230,938 € 200,153 € 249,736 € 219,697 € 270,052

Suma de Flujos descontados € 209,943 € 165,416 € 187,630 € 150,056 € 167,681

Periodo de Recuperacion de la Inversion (Payback)

2.4 años

Valor Actual Neto (VAN) Opc A

-€ 610,000 inversion inicial

€ 1,517,241 suma de flujos descontados
€ 907,241 VAN

TIR 36.8%
CME
do

Año 6 Año 7 Año 8 Año 9 Año 10

€0 €0 €0 €0 €0
-€ 40,000 € 0 -€ 40,000 €0 €0
€0 € 0 -€ 70,000 €0 €0
-€ 40,000 € 0 -€ 110,000 €0 €0

€ 383,980 € 403,409 € 423,822 € 445,267 € 467,797

€ 292,559 € 304,378 € 316,675 € 329,469 € 342,779
€ 676,538 € 707,787 € 740,496 € 774,735 € 810,577

-€ 131,832 -€ 139,334 -€ 147,265 -€ 155,651 -€ 164,519

-€ 52,733 -€ 55,733 -€ 58,906 -€ 62,261 -€ 65,808
-€ 65,916 -€ 69,667 -€ 73,632 -€ 77,826 -€ 82,259
-€ 57,964 -€ 59,703 -€ 61,494 -€ 63,339 -€ 65,239
-€ 11,593 -€ 11,941 -€ 12,299 -€ 12,668 -€ 13,048

-€ 75,688 -€ 79,415 -€ 83,288 -€ 87,310 -€ 91,489

-€ 395,725 -€ 415,792 -€ 436,883 -€ 459,054 -€ 482,361

€ 240,813 € 291,995 € 193,613 € 315,681 € 328,216

€ 135,933 € 149,840 € 90,322 € 133,880 € 126,541

 Año 11

250,000
No se pone reemplazo de grua porque es el ultimo año?
52,500
Hacer algo en año 11?