Universidad Metropolitana de Honduras

Vicerrectoría Académica

Modalidad de Educación a Distancia

Espacio Formativo:

Auditoria en Sistemas de Información

La Ley Sarbanes – Oxley

Docente: MSc. Cristina Candelaria Cruz Andino

Presentado Por:

Osman Joel Pavón Rodríguez

Cuenta: 202200214

Tegucigalpa M.D.C. 05 de mayo de 2023

 Contenido
Introducción ............................................................................................................................ 3
La Ley Sarbanes – Oxley ........................................................................................................ 4
¿Qué es y cuando se creó la Ley Sarbanes – Oxley? ............................................................... 4
Objetivo Principal de la Ley Sarbanes – Oxley ........................................................................ 5
Principales Tópicos de la Ley Sarbanes – Oxley ...................................................................... 5
Importancia de la Ley Sarbanes – Oxley ................................................................................. 6
La Ley Sarbanes – Oxley y la Auditoria ................................................................................... 6
Sección 302 ...................................................................................................................... 6
Sección 404 ...................................................................................................................... 7
Sección 802 ...................................................................................................................... 7
Bibliografía.............................................................................................................................. 9
 Introducción
Debido a los escándalos y fraudes contables y corporativos en Estados Unidos y Europa,
el control interno ha sufrido grandes cambios en el enfoque, determinado por las
necesidades de las compañías que han obligado a la mayoría de los gobiernos del mundo
a establecer nuevas y fuertes medidas para prevenir y detectar dichos fraudes y
escándalos.

La ley Sarbanes-Oxley ha establecido normas específicas para endurecer el control

interno, y muchos países como Canadá, Inglaterra, Australia y bloques como la
Comunidad Económica Europea, decidieron seguir el ejemplo instaurando nuevas normas
que garanticen un control interno eficiente y efectivo.

Una de las principales modificaciones al control interno, de acuerdo con la sección 404
de la Ley Sarbanes-Oxley, es la que exige a los auditores certificar los resultados no solo
financieros sino también los procesos por los cuales los estados financieros son
determinados. La ley obliga a una auditoría formal que incluya la documentación, las
pruebas y la certificación de los controles internos de la compañía.

La Ley Sarbanes-Oxley de 2002 (SOX) es una ley federal estadounidense administrada

por la Comisión de Bolsa y Valores (SEC). Entre otras cosas, SOX requiere que las
empresas que cotizan públicamente tengan estructuras de control internas adecuadas para
validar que sus estados financieros reflejen sus resultados financieros con precisión. SOX
está fuertemente influenciado por los procesos internos del cliente, especialmente cuando
se trata de controles para la generación de informes financieros.
 La Ley Sarbanes – Oxley
La Ley Sarbanes-Oxley de 2002, es una ley federal que se caracteriza como «las reformas
de mayor alcance de las prácticas empresariales estadounidenses desde la época de
Franklin Delano Roosevelt». La Ley SOX ordenó varias reformas para aumentar la
responsabilidad de las empresas, mejorar la divulgación de información financiera y
combatir el fraude contable en las empresas. La ley creó el «Public Company Accounting
Oversight Board», también conocido como PCAOB, para supervisar las actividades de la
profesión de auditoría.

La Ley SOX de 2002 surgió como respuesta a los escándalos financieros denunciados a
principios de la década de 2000 con los escándalos de Enron Corporation, Tyco
International plc y WorldCom. Los importantes fraudes sacudieron la confianza de los
inversores y dieron lugar a la exigencia de normas reguladoras.

La Ley Sarbanes-Oxley (SOX) de 2002 se promulgó en respuesta a los escándalos

financieros corporativos de alto perfil que se produjeron a principios de esa década. La
ley impuso requisitos más estrictos de mantenimiento de registros y nuevas normas para
los contables, auditores y directivos de las empresas. La ley también añadió nuevas
sanciones penales para las violaciones de la ley de valores. (Academy, 2001)

¿Qué es y cuando se creó la Ley Sarbanes – Oxley?

Promulgada en Estados Unidos en julio de 2002, es una ley estadounidense destinada para
proteger a los inversionistas de las empresas que cotizan en bolsa de posibles fraudes
financieros.

SOX o Sarbox, como también se le conoce, fue creada por el senador Paul Sarbanes y el
representante Michael Oxley durante la administración del presidente George W. Bush.

La ley fue impulsada por el escándalo financiero de Enron Corporation en la década de 2000.
En su momento, la compañía eléctrica estadounidense facturó 100.000 millones, pero tras
una investigación se demostró que la empresa tenía deudas ocultas y sobrefacturaba sus
ganancias. Los detalles del fraude de Enron Corporation estimularon el desarrollo y la
aplicación de medidas correctoras más estrictas contra los escándalos relacionados con la
gobernanza corporativa y financiera.
Objetivo Principal de la Ley Sarbanes – Oxley
El principal objetivo de la ley Sarbanes-Oxley es exigir la gobernanza corporativa en las
empresas, centrándose en la gestión financiera, para evitar el fraude y aportar equilibrio al
mercado de capitales.

Uno de los principios de la gobernanza es la transparencia con la que se transmite la

información de una empresa, lo que consecuentemente se refleja en el detalle de los informes
financieros.

En este sentido, la ley no se limita a castigar a las instituciones y a los gestores en situaciones
irregulares, sino que también es una alternativa para recuperar y aumentar la confianza de los
inversionistas. Según la SOX, al aumentar el nivel de responsabilidad de los administradores,
así como la fiscalización de los estados financieros presentados, estas conductas se reflejan
en la credibilidad del mercado financiero.

Principales Tópicos de la Ley Sarbanes – Oxley

La SOX detalla qué prácticas financieras, contables y éticas contribuyen a la buena
gobernanza de las empresas, con el nivel de exigencia internacional.

Destacamos algunos puntos como:

✓ Fortalecimiento del control interno con la implantación de la gestión de datos

financieros, que aporta un análisis preciso y en tiempo real;
✓ Mejora continua de la calidad e integridad de los informes financieros, reconociendo
su importancia, y que cualquier documento debe conservarse durante al menos cinco
años;
✓ Los directores generales y los directores financieros son legalmente responsables de
la información financiera y pueden ser objeto de acciones penales si existiera
evidencia de transacciones fraudulentas;
✓ Debe haber al menos una auditoría anual de las actividades contables y financieras
con la participación de un equipo externo y fiable;
✓ Adopción del compliance como certificado de conformidad, lo que refuerza la
intención de cumplir las normas y las buenas prácticas, estableciendo la confianza
entre los sectores público y privado, además de los inversionistas.
✓
Importancia de la Ley Sarbanes – Oxley
En 19 años, la Ley Sarbanes-Oxley ha transformado la forma en la que muchas empresas
rinden sus cuentas, lo que ha supuesto un mayor cumplimiento de la legislación
estadounidense, pero sobre todo ha reforzado los lazos de confianza con sus
inversionistas.

Toda empresa, americana o no, que opere en el mercado de valores americano o pretenda
registrarse en el Securities and Exchange Comission – SEC, equivalente a la Comisión de
Valores Mobiliarios – CVM en Brasil, debe cumplir con esta ley.

La Ley SOX actúa como directriz para mejorar la gobernanza empresarial. En Europa, Reino
Unido está estudiando formas de introducir un régimen similar a la ley Sarbanes-Oxley. Los
principales puntos por articular están en las reformulaciones contables, mayor rigor en las
sanciones en casos de fraude y auditorías más estrictas con supervisión de los controles
internos. También según PWC, a pesar de los costes de cumplimiento, la SOX lleva a las
empresas a tener una dimensión y un control interno de sus finanzas, con responsabilidad de
sus líderes. Así, se refuerzan los puntos positivos y se tiene la oportunidad de ver los puntos
débiles, promoviendo un rediseño del negocio para una actuación más ética, transparente y
competitiva. (Teixeira, 2021)

La Ley Sarbanes – Oxley y la Auditoria

La Ley Sarbanes – Oxley americana, unido a la gran transformación del marco general
del Gobierno Corporativo en otros países ha supuesto un importante impacto profesional
para la auditoria.

Las normas y las políticas de aplicación de la Ley Sarbanes-Oxley de 2002 modificaron

o complementaron las leyes existentes relativas a la regulación de los valores, incluida
la Ley del Mercado de Valores de 1934. La Ley Sarbanes-Oxley de 2002 es una
legislación compleja y larga. Tres de sus disposiciones clave se conocen comúnmente por
sus números de sección: Sección 302, Sección 404 y Sección 802.

Sección 302
La información pública presentada deberá ser legitimada por los directivos de la
sociedad. En este sentido, los directivos certificarán su responsabilidad y corrección
respecto a:
✓ Los informes trimestrales y anuales.
 ✓ La no existencia de omisiones o información confusa en los estados financieros.
✓ Los controles sobre la información que se envía al mercado y la eficiencia
del control interno sobre la misma.
✓ La comunicación de forma efectiva a los auditores y al Comité de Auditoría de
los errores o fraudes que se identifiquen.
Sección 404
Evaluación del control interno financiero: valorado, documentado y certificado por la
Dirección de la sociedad y auditado por el auditor de cuentas. Este opinará sobre la corrección de
lo manifestado por la sociedad y sobre la eficiencia del control interno financiero a la fecha
de cierre de los estados financieros.

Sección 802
La sección 802 de la Ley SOX abarca tres normas que afectan a los requisitos de
mantenimiento de registros:
✓ La primera trata de la destrucción y falsificación de los registros. El segundo
define estrictamente el periodo de conservación de los registros. La tercera norma
describe los registros comerciales específicos que las empresas deben almacenar,
lo que incluye las comunicaciones electrónicas.
✓ Aparte de la parte financiera de la empresa, como las auditorías y los controles, la
Ley SOX establece los requisitos relacionados con los departamentos de
tecnología de la información en cuanto al mantenimiento de los registros
electrónicos. La ley define qué registros de la empresa deben archivarse y el
periodo de mantenimiento de los registros.
✓ Aparte de los aspectos financieros de una empresa, como las auditorías, la
precisión y los controles, la Ley SOX de 2002 especifica los requisitos para los
departamentos de tecnología de la información (TI) en términos de registros
electrónicos. La ley no prescribe un conjunto de prácticas empresariales a este
respecto, sino que especifica qué registros de la empresa deben conservarse y
durante cuánto tiempo. La Ley SOX de 2002 no especifica cómo debe almacenar
una empresa sus registros, sólo que es responsabilidad del departamento de TI de
la empresa hacerlo.
La Ley Sarbanes-Oxley obliga a auditar, a partir de una fecha determinada, no solo los
estados financieros sino también el Control Interno Financiero.
El PCAOB ha impuesto una norma (derivada de la Sección 404 de la Ley) que obliga a
que las auditorías de todos los clientes cotizados en Estados Unidos se realicen
aplicando el concepto de Auditoría Integrada.

Esta metodología, descrita en el Auditing Standard Nº 2 del PCAOB, ha introducido

una exigencia documental y de evidencia muy importante, tanto para las compañías
como para los auditores. Estas auditorías, cuya finalidad es mejorar la calidad y
confiabilidad de la información financiera, están suponiendo una adaptación de la
metodología del auditor al enfoque de trabajo basado cada vez más en entender los
riesgos, los controles, su identificación, valoración y prueba continua. Esta
metodología está alineada con las prácticas avanzadas que ya se aplicaban en
organizaciones líderes de auditoría.

No obstante, la aplicación efectiva en 2004 en las compañías americanas supuso un

esfuerzo de gestión de recursos, internos y externos, muy importante. La obligatoriedad
en 2006 (a partir del 15 de julio) para las compañías cotizadas no americanas (FPI-
Foreign Public Issuers) supondrá igualmente un esfuerzo notable. La racionalización de
este esfuerzo pasará por aprender de las experiencias ya vividas en las compañías
americanas. (Morales, 2005)
 Bibliografía
Academy, F. C. (12 de Febrero de 2001). Ley Sarbanes - Oxley 2002. Obtenido de
https://financialcrimeacademy.org/es/ley-sarbanes-oxley-de-2002/

Morales, J. D. (Septiembre de 2005). La Ley Sarbanes-Oxley y la Auditoria . Obtenido de

https://www.studocu.com/es-mx/document/escuela-superior-de-ciencias-y-
humanidades/auditoria-administrativa-y-comercial/ley-sarbanes-oxley/25126182

Teixeira, R. F. (10 de Agosto de 2021). Ley Sarbanes-Oxley: mejorando la rendición de cuentas.

Obtenido de https://www.accountfy.com/es/blog/ley-sarbanes-oxley-mejorando-la-
rendicion-de-cuentas