Gestión financiera

Funciones de la administración financiera

Las funciones de la administración financiera son:

 Gestionar y tomar decisiones respecto a toda actividad de inversión que deba

llevar a cabo la organización empresarial.
 Buscar, conseguir, evaluar, decidir y dar cumplimiento a todos los aspectos que
involucren fuente de financiamiento de la empresa.
 Gestionar y tomar decisiones respecto al tratamiento de los dividendos obtenidos
por la empresa.
 Llevar a cabo la gestión de las cargas impositivas de la organización empresarial.
 Lograr la maximización de los beneficios o utilidades de la empresa de acuerdo
con los riesgos.
 Presupuestar y proyectar cada aspecto de las actividades de la organización.

Por tanto, las funciones de la administración financiera, a cargo

del administrador financiero, son muy amplias y complejas dentro de la empresa.
Debido a que este tiene que escudriñar cada movimiento financiero de toda
actividad dentro de su organización.

Origen de la administración financiera

El origen o nacimiento de la administración financiera lo encontramos
esencialmente a partir de la denominada revolución industrial. Con el
surgimiento de este hecho histórico, las empresas tuvieron la necesidad de contar
con un equipo adecuado de personas. Es decir, con cierto departamento que
gestione con criterios específicos los recursos financieros de la empresa, para
garantizar su mayor rentabilidad.

La Revolución Industrial fue un proceso de profundas transformaciones

económicas, sociales, culturales y tecnológicas que se desarrolló entre 1760 y
1840, y tuvo su origen en Inglaterra.
La Revolución Industrial marcó un antes y un después en la historia de la
humanidad. Especialmente porque su impacto se extendió a todos los ámbitos de
la sociedad.

Ejemplos de ello son los importantes avances en el transporte, la mejora de la

productividad y el aumento de la renta per cápita.
En resumen, significó la creación de innovaciones tecnológicas y científicas que
supusieron una ruptura con las estructuras socioeconómicas existentes hasta el
momento.
 Origen de la Revolución Industrial en Inglaterra
La Revolución Industrial tuvo su origen en Inglaterra, donde se daban unas
condiciones políticas, socioeconómicas y geográficas adecuadas. Pero, ¿cuándo
fue la Revolución Industrial? Tuvo su origen aproximadamente hacia el año 1760 y
concluyó en la década de 1840.

La máquina de vapor fue la base sobre la que se asentó todo el desarrollo que
vino propiciado como consecuencia de la Revolución Industrial. Este invento fue
posible gracias a algunos elementos, como la existencia de combustibles como el
carbón o el hierro.

Objetivos de la administración financiera

Por su parte, los objetivos de la administración financiera se describen a
continuación:

 Lograr el mantenimiento adecuado de los recursos de la empresa, para que esta

pueda operar correctamente en su radio de acción. 
 Eficientizar constantemente el uso de todos los recursos obtenidos.
 Manejar de la forma óptima los riesgos e incertidumbres a los que se enfrenta la
empresa en cada inversión.
 Buscar constantemente la maximización de las utilidades de la empresa.
 Lograr un manejo satisfactorio de los dividendos logrados por la organización.

Como se puede apreciar, la administración financiera dentro de una empresa

puede perseguir tantos objetivos como funciones esta posea dentro.

Características de la administración financiera

Entre las principales características de la administración financiera podemos

mencionar las siguientes:

 Es coordinada y llevada a cabo por un gerente o director financiero.

 Es una parte esencial de la economía de una empresa u organización. 

 Su objetivo comprende estudiar, analizar y gestionar qué se hace con

los recursos financieros y cómo se puede optimizar su uso.

 Como herramientas de apoyo, hace uso constante de la estadística y la

matemática.

 Está presente tanto en PYMES como en grandes organizaciones.

Aplicaciones de la administración financiera que podemos llevar
a cabo son:
 Direccionar y organizar las tareas financieras, administrativas y contables
 Manejar eficientemente el efectivo, de tal manera que la empresa cuente con suficiente
liquidez para hacer los pagos con anticipación.
 Una correcta gestión y administración de las  carteras de inversión, los análisis e
informes financieros llevados a cabo.
 Hacer un correcto presupuesto de cada una de las áreas de la empresa.
 Tener en cuenta cada riesgo que se pueda llevar a cabo con los movimientos de la
organización.
 Buscar en el mercado las mejores opciones de financiación para la organización
empresarial, esto llevado a cabo en el corto y largo plazo.
 Tomar las mejores decisiones tomando como referente todas las alteraciones realizadas
en la organización.
 Gestionar las cargas impositivas y presentar los libros y cuentas anuales
 Manejar los flujos de efectivo de la organización y llevar a cabo un correcto
planeamiento estratégico para poder diseñar el futuro de la organización.

La función financiera se basa en estas cuatro

actividades:
1. De inversión
2. De administración o gerencia financiera
3. De financiación
4. De pago de dividendos

Sus principales funciones son:

1. Planificación
2. Presupuestos
3. Inversión
4. Financiación
5. Gestión de ingresos
6. Gestión de gastos
7. Gestión de liquidez
8. Gestión de impuestos
9. Información
10. Control de Gestión
 ¿Cuáles son las tareas de un profesional de la administración financiera?

¿Que hace el Administrador Financiero?

En el departamento financiero tiene el papel más importante. Este se encarga de la
supervisión general, determinar la estructura del departamento y analizar todos los datos.
Su responsabilidad es tomar decisiones respecto los métodos operativos, por ello, debe
dominar el ámbito de la economía y la contabilidad.
 Dirigir el departamento financiero
 Manejar y administrar efectivo
 Administrar inventario
 Velar por el equilibrio entre la liquidez y rentabilidad
 Monitorizar las cuentas
 Analizar el estado financiero de la empresa y velar por su rendimiento
 Conseguir máxima eficiencia con el mínimo coste
 Supervisar presupuestos
 Estudiar los balances de pérdidas y ganancias
 Estudiar inversiones
 Maximizar el patrimonio empresarial
 Implementar técnicas para recuperar inversiones
 Cualidades y Habilidades principales:
La mayoría de las decisiones empresariales se determinan en intervalos financieros, en las
que el director de finanzas maneja y dirige a través de la planificación y recursos necesarios
para cumplir los objetivos. Por lo tanto, entre sus cualidades y habilidades debe tener:
 Capacidad resolutiva
 Liderazgo y organización
 Habilidades contables
 Razonamiento lógico
 Capacidad de concentración
 Habilidades de habla y comunicación eficaz
 Compromiso y confidencialidad
 AUDITORIA
Historia de la Auditoría
La mención más antigua sobreviviente de un funcionario público encargado de los
gastos de auditoria del gobierno es una referencia al Auditor del Ministerio de
Hacienda en Inglaterra en 1314. Las Cuentas de las administraciones de anticipos
se establecieron bajo la reina Isabel I en 1559 con la responsabilidad formal de la
auditoria de los pagos de Hacienda.

Este sistema de forma gradual caducado y en 1780, los Comisarios de

Fiscalización de las Cuentas Públicas fueron designados por la ley. Desde 1834,
los Comisarios trabajado conjuntamente con la Contraloría del ministerio de
Hacienda, que se encarga de controlar la cuestión de los fondos al gobierno.

Como Ministro de Hacienda, William Ewart Gladstone inició importantes reformas

de las finanzas públicas y la responsabilidad parlamentaria. Su ministerio de
Hacienda y de Auditoria 1866 Departamentos ley exigía que todos los
departamentos, por primera vez, para elaborar las cuentas anuales, conocidas como
cuentas de crédito. La ley también creó el cargo de Contador y Auditor General (C
& AG) y Hacienda y un Departamento de Auditoria (E & AD) para proporcionar
personal de apoyo dentro de la administración pública. El C & AG se le dieron dos
funciones principales - de autorizar la emisión de dinero público al gobierno del
Banco de Inglaterra, tras haberse cerciorado de que estaba dentro de los límites del
Parlamento Europeo ha votado - y para auditar las cuentas de todos los
departamentos del Gobierno e informar al Parlamento al respecto .

La Auditoria del gasto público del Reino Unido es ahora llevada a cabo por la

Oficina Nacional de Auditoria. Canta la industria (actuando a través de diversas
organizaciones en todo el año) en cuanto a las normas de contabilidad para la
información financiera, y el Congreso de los EE.UU. ha aplazado a la SEC.

Este es también el caso típico en otras economías desarrolladas. En el Reino

Unido, las directrices de auditoria se establecen por los institutos (incluidos
ACCA, ICAEW, ICAS y ICAI), de los cuales las empresas de auditoria y los
auditores individuales son miembros.

En consecuencia, las normas de auditoria financiera y los métodos han tendido a

cambiar de manera significativa sólo después de los fracasos de auditoria. El caso
más reciente y conocido es el de Enron. La compañía tuvo éxito en ocultar algunos
hechos importantes, como los pasivos fuera de los libros, de los bancos y
accionistas. Con el tiempo, Enron se declaró en quiebra, y (a partir de 2006) entró
en proceso de disolución. Un resultado de este escándalo es que Arthur Andersen,
una de las cinco mayores firmas de auditoría en todo el mundo, perdió su
capacidad de auditar las empresas públicas, esencialmente, matando a la empresa.

Una tendencia reciente en las auditorias (impulsado por los escándalos contables
de Enron y Worldcom) ha sido una mayor atención a los procedimientos de control
interno, que tienen por objeto garantizar la integridad, exactitud y validez de las
partidas de las cuentas y el acceso restringido a los sistemas financieros. Este
énfasis en el entorno de control interno es ahora una parte obligatoria de la
auditoria de las empresas de la SEC en la lista, en virtud de las normas de auditoria
de la Public Company Accounting Oversight Board (PCAOB), creada por la Ley
Sarbanes-Oxley.

¿Quién es el padre de la auditoria?

El trabajo de Bradford Cadmus que provocó fuera considerado como el padre de

la auditoría operacional- derivó en su libro denominado Operational Auditing
Handbook (Manual de Auditoría Operacional) que fue publicado en el año de 1964
por The Institute of Interna! Auditors. El Manual de Auditoría Operacional de
Cadmus presenta en su primer capítulo la naturaleza y filosofía de la auditoría
operacional como un análisis constructivo que debe llevar a cabo el auditor interno
para coadyuvar en la mejora de las operaciones tendiendo a obtener mayor
rentabilidad de ellas. Los siguientes siete capítulos se refieren a igual número de
funciones, proporcionando un antecedente e información general sobre los
objetivos de cada una de las mismas, su problemática, los controles que requieren
y programas para auditarlas. Dichas funciones son: compras; tráfico y
transportación; desperdicios, recuperaciones y material obsoleto; operaciones de
recepción; inmuebles, maquinaria y equipo; publicidad y promoción de ventas; y
programas de seguros. Concluye el libro sobre la perspectiva que avizoraba su
autor sobre el futuro de la auditoría operacional.

La naturaleza y filosofía de la auditoría operacional, Cadmus la describe en las

siguientes citas (las más representativas):

1. Cuando un auditor revisa los registros de ingresos, está haciendo auditoría

interna. Cuando observa cómo se trata a un cliente está actuando como auditor
operacional.
2. El auditor operacional debe asumir que es el dueño del negocio, que le
pertenece. Antes que recomiende un cambio, que critique una operación, debe
preguntarse a sí mismo qué haría si fuera el dueño.
3. El auditor operacional debe cuestionarse ¿Cómo revisaría el dueño su negocio
si tuviera tiempo para hacerlo?
4. La auditoría operacional debe considerarse como un estado de actitud, a
manera de análisis, enfoque y raciocinio.
5. La auditoría operacional infiere familiarizarse con las operaciones y sus
problemas, siguiendo con el análisis y evaluación de los controles para asegurarse
que son los adecuados en aras de proteger a la organización.

¿Como a evolucionado la auditoria?

LA AUDITORÍA HA EVOLUCIONADO EN TRES FASES
PRIMERA FASE
A principios de la revolución industrial, no hay grandes transacciones, la
misión del auditor era buscar si se había cometido fraude en ese
negocio, estos negocios eran pequeños.
SEGUNDA FASE
Las empresas son más grandes, se comienza a separar el capital y la
propiedad del negocio, es decir, la Administración. El auditor sin dejar de
hacer lo que realizaba en la primera fase, tiene una nueva actividad que
es la de verificar, certificar, la información de esos administradores que le
pasan a través de la cuenta de resultados, sea veraz.
TERCERA FASE
Aparecen nuevas tecnologías, ordenadores, etc. Las transacciones a lo
largo del año son bastante voluminoso. Esto hace que el revisar el
Auditor las cuentas, el sistema de control interno de la empresa tanto si
funciona como sino, este coja un maestro en base a eso trabaje.
Sigue revisando que la información contable refleja la imagen fiel de la
empresa conforme a lo acontecido y revise además el control del sistema
interno de la empresa.
CUARTA FASE
El auditor ha de indicar, aparte de lo anterior, un informe, pidiendo a la
empresa si ésta está o no de acuerdo de cómo se ha realizado este
informe.

¿Cuándo y donde fue reconocida la auditoria por primera vez?

La auditoría como profesión fue reconocida por primera vez bajo la Ley Británica de Sociedades
Anónimas de 1862 y el reconocimiento general tuvo lugar durante el período de mandato de la
Ley. Desde 1862 hasta 1905, la profesión de la Auditoría creció y floreció en Inglaterra. Luego,
hacia el año 1900, la Auditoría se introdujo en los Estados Unidos, cuyo objetivo principal consistía
en la revisión de los estados financieros y de los resultados de las operaciones. Solo a partir de ese
momento se desarrolla el modelo de Auditoría Interna y de Gobierno, lo que permitió que la
Auditoría se convirtiera en un proceso integral y de asesoría al interior de las empresas,
afianzando la creación de un Sistema de Control para cada una de ellas. En 1941, con el
nacimiento del Instituto de Auditores Internos de Nueva York se llegó a la conclusión de buscar e
informar sobre irregularidades y fraude no era la mayor responsabilidad de los auditores externos,
convirtiéndose en responsabilidad de los auditores internos. En 1958, con la creación del
microchip la auditoría interna presentó un cambio importante, y ésta empezó a organizarse en
otros países, tales como Canadá, demás países de habla inglesa, Argentina, etc. En la década de los
70 y 80, en los Estados Unidos, el IAI (instituto de Auditoría Interna) en el sector privado, y la
Contraloría General de los Estados Unidos, en el sector público, fueron los pioneros en la
ampliación de los alcances de la auditoria más allá de los temas financieros. Por tal motivo, los
auditores internos se concentraron en el control y disminuyeron sus labores de investigación de
irregularidades.

¿Dónde floreció la auditoria?

Desde 1862 hasta 1905, la profesión de la auditoria creció y floreció en Inglaterra, y se introdujo
en los Estados Unidos hacia 1900. En Inglaterra se siguió haciendo hincapié en cuanto a la
detección del fraude como objetivo primordial de la auditoria. 
¿Qué se entiende por auditoria?
Inspección o verificación de la contabilidad de una empresa o una entidad, realizada por un
auditor con el fin de comprobar si sus cuentas reflejan el patrimonio, la situación financiera y
los resultados obtenidos por dicha empresa o entidad en un determinado ejercicio.

Funciones de una auditoría

Toda auditoría tiene como finalidad brindar credibilidad y asistir a la empresa
frente a los cambios en cuanto a la legislación vigente de tal modo que la
organización se encuentre en regla.

Además, una auditoría es útil para:

 Analizar los procesos desde el inicio hasta el final evaluando los riesgos
posibles.
 Identificar áreas de mejora.
 Ajustar políticas y procedimientos legales al marco de la empresa.
 Priorizar acciones que optimicen la organización.
 Generar confianza en acreedores o socios.
 Estar en regla con las normativas financieras y legales.
 Mejorar el uso eficiente de recursos.
 Detectar fraudes.
 Recopilar información y datos que pueden resultar útil para el planteo de
objetivos o la toma de decisiones.

Objetivo de la auditoria
Tiene como objetivo,validar la existencia de las operaciones realizadas, si realmente ocurrieron
o no. Mediante este proceso el auditor debe verificar si hay alguna violación de la existencia de
dicha operación, como por ejemplo: la inclusión de ventas en el diario o libro
contable cuando en realidad no ocurrió, o por el contrario omitir en el libro contable una
venta que sí ocurrió.

Finalidad
La auditoría financiera, normalmente a cargo de un auditor externo, tiene como
finalidad examinar las cuentas anuales de una empresa para comprobar que esta está
cumpliendo con la normativa contable.
 ¿Qué se debe auditar en una empresa?

Auditar consiste en someter a análisis el presente de un proyecto

empresarial para conocer con exactitud todas sus particularidades y
garantizar su solvencia.
Con una auditoría se puede analizar un sector específico de una empresa y
detectar los fallos en su funcionamiento, así como proponer soluciones. De
este modo, auditar es como hacer una fotografía detallada de un elemento
empresarial con el objetivo de verificar su correcto funcionamiento.

Características de la auditoría
La principal misión de este tipo de labor auditora reside en los siguientes puntos
básicos:

 Revisión de documentación y operativa económico-contable de la sociedad, por

medio del estudio de sus estados financieros, sus cuentas anuales u otros tipos
de documentos contables, como registros o comprobantes varios.
 Verificación respecto a la norma. Los contenidos contables y económicos
evaluados deben respetar la normativa vigente en el territorio en que opere la
empresa.
 Reflejo de las conclusiones en un informe. El mismo debe contar con fiabilidad
respecto a terceros, como otras compañías o instituciones y organismos públicos.
En dicho informe final se plantean medidas de mejora de gestión interna, así como
puntos esenciales a desarrollar o mejorar.

La auditoría financiera es una herramienta también básica a la hora de adecuar la

estructura económica, financiera y contable de una organización a aquella
actividad que desarrolla. Para ello la adecúa a un determinado reglamento
existente.

Alternativamente, esta modalidad se ha transformado con el paso del tiempo en

una herramienta útil en el mundo empresarial o institucional. Esto sucede porque
su desempeño favorece al descubrimiento o la aparición de casos de fraude o
mala praxis gestora.

ROL DEL AUDITOR

Los auditores ayudan a los altos dirigentes a gestionar temas corporativos,

proporcionando orientación sobre diversos asuntos que van desde la
precisión financiera hasta los controles internos de cumplimiento normativo.
Los auditores también ayudan a los jefes de departamento a identificar las
herramientas y metodologías para mejorar las actividades de operación,
colocando a las empresas en un camino más sostenible financieramente. Los
revisores corporativos experimentados generalmente poseen conocimientos
de contabilidad y tienen perspicacia financiera.

FASES DE UNA AUDITORIA

Fases de una auditoría de calidad:

1. Establecer los objetivos de la
auditoría de calidad: En la política de calidad de
la organización hay que incluir las auditorías de
calidad como instrumento de gestión. Con su empleo se debe
perseguir el objetivo de poder reconocer a tiempo las
desviaciones respecto a las especificaciones establecidas y poder
aplicar las medidas apropiadas. Antes de comenzar a realizar una
determinada auditoría hay que establecer qué desea
lograrse con ella. Los objetivos concretos perseguidos
ayudarán a establecer el tipo de auditoría
más adecuado, además de su campo y
profundidad.

2. Establecer el campo y profundidad: Consiste en

definir el objeto de la auditoría (si va a ser de
producto, proceso o sistema) así como decidir si es
interna o externa.

3. Establecer la frecuencia: Dado que el

objetivo de las auditorías de calidad es la mejora
continua, no tendría sentido no realizarlas de modo
regular. Pero la periodicidad con que deben hacerse dependen del
objeto de la auditoría. Por ejemplo, las auditorías
de producto suelen repetirse con mucha frecuencia, incluso puede
ser diaria. Sin embargo, la auditoría de
certificación según la ISO 9001 se realiza una vez
cada tres años con una revisión anual.

4. Designar a los auditores: El número y

cualificación de los auditores depende del tipo y
frecuencia con que se vayan a llevar a cabo. Si se precisa de un
equipo auditor, es preciso nombrar a un jefe del equipo que
tendrá la responsabilidad del mismo.

5. Cualificación de los auditores: Depende del

tipo de auditoría hará falta conseguir una especial
cualificación para las personas que vayan a llevar a cabo
las auditorías. Sobre la formación
específica para los auditores, se habla con más en
detalle en el apartado "Requisitos de los auditores".

6. Preparar el plan de auditoría: el plan de la

auditoría se emplea como base para proceder de una forma
estructurada; en él se especifican todos los aspectos
organizativos de las auditorías como por ejemplo las
entidades afectadas, orden del procedimiento, distribución
de tareas, fechas, definición de
responsabilidades.

7. Recoger información sobre las entidades objeto

de la auditoría: Esta recogida de información es
sobre todo de vital importancia cuando se trata de
auditorías externas, ya que con ello se logra que el
equipo auditor tome contacto con la filosofía y metas de
la empresa, sus productos y procesos, la organización de
la empresa, las tareas concretas y funcionamiento del área
objeto de la auditoría, y relaciones con clientes externos
e internos y con los proveedores.

8. Clasificación de la
documentación: Se desarrolla en función del tipo de
auditoría del que se trate. Hay que comprobar que los
documentos necesarios están disponibles.

9. Preparar Checklist o lista de chequeo:

Al terminar la fase de planificación de la
auditoría hay que elaborar las Checklist que se van a
emplear en la auditoría. En algunos casos no será
necesario preparar dichas Checklist porque ya estarán
disponibles de auditorías previas. Las entidades de
certificación y otras organizaciones publican checklist
que pueden emplearse como base y modelo por las
empresas.

Tipos de Auditoría 
Cuando se quiere conocer la situación financiera real de una empresa, se realizan
auditorías. Pero existen diferentes tipos de auditorías que pueden realizarse y que
se diferencian entre sí, principalmente, por el tipo de estudio y las técnicas que
usan para el análisis. Estos son algunos tipos de auditorías: 

AUDITORÍA FINANCIERA
Las auditorías financieras implican la revisión de las cuentas anuales, así como
otros datos contables y financieros. Estas suelen ser hechas por auditores
externos y el reporte que emite, sobre la situación contable de la empresa, es útil
la misma compañía, como para entidades o personas vinculadas a la misma; por
ejemplo: proveedores, inversionistas, bancos, etc.

AUDITORÍA INTERNA
La auditoría interna permite el análisis del control interno de una empresa. Aquella
se realiza, generalmente por los mismos empleados de la compañía y, el informe
que emite es proporcionado a los altos mando o superiores inmediatos con la
finalidad de solucionar los problemas detectados.

AUDITORÍA EXTERNA
La auditoría externa, generalmente es emitida por un auditor que no forma parte
de la empresa. De esa forma tiene validez legal ante las entidades tributarias o
terceros.

AUDITORÍA OPERACIONAL
El objetivo de esta auditoría es mejorar la productividad de una empresa. Para ello
se vale de un análisis de la gestión empresarial.

AUDITORÍA FORENSE
La auditoría forense se realiza con el fin de conseguir evidencias que luego se
vuelvan pruebas en procesos legales. Generalmente se usan durante
investigaciones criminales, por ejemplo, para la detección de fraudes.

AUDITORÍA FISCAL
La auditoría fiscal se realiza con el objetivo de analizar si la empresa está
cumpliendo con las obligaciones fiscales que le competen.

AUDITORÍA DE RECURSOS HUMANOS

Como su nombre indica, está enfocada en el área de gestión de talento humano.
Gracias a ella se puede conocer la necesidad de la empresa, de esta área en
específico, revisar la plantilla, etc.

AUDITORÍA MÉDICA
Este tipo de auditoría, que tiene carácter interdisciplinario, permite la evaluación
del acto médico. Los objetivos de la auditoría médica son: mejorar la práctica
médica, mejorar la calidad de la atención médica y ser un medio de educación
continua.

AUDITORÍA AMBIENTAL
Este tipo de auditoría se encarga de hacer una evaluación de la operaciones y
procesos de la empresa, con la finalidad de ver si esta cumple con la
reglamentación ambiental.

Importancia de la auditoria
la auditoría juega un rol importante ya que refleja su imagen contable,
una labor que realiza un experto en auditoría, quien por medio de la
recopilación de información contable verifica que la empresa cumpla con
las normas contables en base a la actividad que la empresa desarrolla. Al
finalizar el auditor debe redactar un informe de la auditoría realizada y con
ello determinar el nivel de veracidad de la empresa.

Diferencia entre una auditoría

externa e interna
La diferencia entre las auditorías internas y externas es la
independencia. Cuando una empresa realiza una auditoría interna,
asigna a un empleado para que repase los libros de contabilidad e
informe a la dirección. 

Por el contrario, en una auditoría externa, se contrata a alguien

(contador público experimentado) que no trabaja en la compañía. Esto
le da a los reguladores, bancos e, incluso, a la administración de la
empresa la confianza de que la auditoría es rigurosa.