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El análisis financiero es una metodología que permite no sólo evaluar la situación financiera actual de
una persona o de una empresa, el manejo de los recursos financieros y la efectividad del manejo, sino
que también permite identificar retos y oportunidades a futuro.
Sirve para determinar las relaciones existentes entre los diferentes rubros de los estados financieros,
para que mediante una correcta interpretación, puedas obtener información acerca del desempeño
anterior de la empresa y su postura financiera para el futuro cercano
Ejemplos:
de Liquidez,
Como su nombre alude, esta categoría de razones mide o determina la capacidad de la empresa para
hacer frente a sus compromisos o deudas de corto y largo plazo. Parte de la premisa de conocer si los
activos del negocio son suficientes para honrar compromisos o acreencias.
3 son las razones financieras que se agrupan en torno al módulo o categoría de solvencia:
Contrasta los activos circulantes de la empresa respecto a los pasivos a corto plazo y determina si el
negocio está en capacidad de hacer frente a las deudas de corto plazo, a partir de sus activos corrientes:
efectivo, cuentas por cobrar e inventarios.
Su fórmula es:
Endeudamiento
tiene por objetivo determinar qué tan endeudada o comprometida está la empresa frente a terceros,
determinando con ello su grado de autonomía y apalancamiento.
Determina qué tan comprometido está el aporte de los socios más los superávit logrados por la gestión,
respecto al total de pasivos
Razón de endeudamiento = Total Pasivo/Capital contable
Y Rentabilidad que pueden ser utilizadas por los gerentes, inversionistas y acreedores de la
empresa.
Mide el porcentaje que queda de cada peso de ventas después de que la empresa pagó sus bienes.
Cuanto más alto es el margen de utilidad bruta, mejor (ya que es menor el costo relativo de la mercancía
vendida). El margen de utilidad bruta se calcula de la siguiente manera:
Margen de utilidad bruta = (Ventas – Costo Costo de los bienes vendidos) / Ventas
Mide el porcentaje que queda de cada peso de ventas después de que se dedujeron todos los costos y
gastos, excluyendo los intereses, impuestos y dividendos de acciones preferentes. Representa las
“utilidades puras” ganadas por cada peso de venta. La utilidad operativa es “pura” porque mide solo la
utilidad ganada en las operaciones e ignora los intereses, los impuestos y los dividendos de acciones
preferentes. Es preferible un margen de utilidad operativa alto. El margen de utilidad operativa se
calcula de la siguiente manera: