Campanas felices S.A.

Balance de Situación Consolidado

(en miles de dolares)
Al 30 de setiembre 2019 y 2020
2020 2019
Activo:
Activo Corriente:
Efectivo Q 2,360,000.00 Q 1,895,000.00
Cuentas por cobrar Q 11,000,000.00 Q 9,000,000.00
Inventario de mercaderia Q 8,700,000.00 Q 9,400,000.00
Gastos pagados por anticipado Q 110,000.00 Q 60,000.00
Total activo corriente Q 22,170,000.00 Q 20,355,000.00
Efectos y cuentas por cobrar a largo plazo Q 60,000.00
Inmuebles, maquinaria y equipo, neto Q 7,000,000.00 Q 9,000,000.00
Impuesto sobre la renta diferido Q 80,000.00 Q 130,000.00
Derecho de marca, neto Q 1,900,000.00 Q 1,700,000.00
Inmuebles disponibles para la venta Q 1,700,000.00 Q -
Activo no corruiente Q 10,680,000.00 Q 10,890,000.00
Otros activos Q 120,000.00 Q 290,000.00
Activo total Q 32,970,000.00 Q 31,535,000.00
Pasivo y Patrimonio
Pasivo corriente
Proveedores Q 5,100,000.00 Q 6,500,000.00
Otras obligaciones financieras Q 500,000.00 Q 800,000.00
Bonos por pagar Q 2,350,000.00
Isr por pagar Q 650,000.00 Q 386,250.00
Deuda a corto plazo Q 1,500,000.00 Q 1,000,000.00
Cuentas por pagar Q 4,900,000.00 Q 3,600,000.00
Gastos acumulados y otras cuentas por pa Q 1,500,000.00 Q 790,000.00
Provisiones Q 440,000.00 Q 470,000.00
Total pasivo corriente: Q 14,590,000.00 Q 15,896,250.00
Deuda a largo plazo, Q 4,590,000.00 Q 3,000,000.00
Pasivo a largo plazo Q 4,590,000.00 Q 3,000,000.00
Total Pasivo Q 19,180,000.00 Q 18,896,250.00
Patrimonio:
Acciones comunes emitidas y autorizadas Q 9,460,000.00 Q 2,330,000.00
Acciones comunes tesorería -Q 20,000.00 -Q 50,000.00
Capital adicionado pagado Q 2,000,000.00
Superávit por revaluación de activos Q 600,000.00 Q 600,000.00
Reserva legal Q 600,000.00 Q 400,000.00
Utilidades no distribuidas: Q 1,200,000.00 Q 6,200,000.00
Utilidad del ejercicio Q 1,950,000.00 Q 1,158,750.00
Total Patrimonio Q 13,790,000.00 Q 12,638,750.00
Total Pasivo y Patrimonio Q 32,970,000.00 Q 31,535,000.00

Campanas felices S.A.

Estado de Resultados Consolidado
(en miles de dolares)
Al 30 de setiembre 2019 y 2020
2020 2019
Ventas netas Q 39,000,000.00 Q 31,000,000.00
Costo de ventas Q 29,000,000.00 Q 22,500,000.00
Utilidad Bruta Q 10,000,000.00 Q 8,500,000.00
Gastos de operación
Ventas y servicios Q 2,000,000.00 Q 1,800,000.00
Promoción y Publicidad Q 980,000.00 Q 1,100,000.00
Gastos generales y administrativos Q 3,300,000.00 Q 2,800,000.00
Total de gastos de operación Q 6,280,000.00 Q 5,700,000.00
UTILIDAD EN OPERACIÓN Q 3,720,000.00 Q 2,800,000.00
Otros Gastos (ingresos):
Intereses sobre bonos y deudas Q 1,200,000.00 Q 700,000.00
Diferencial cambiario sobre deudas Q 450,000.00 Q 780,000.00
Diferencial cambiario cuentas comerciales -Q 530,000.00 -Q 330,000.00
Amortización del derecho de marca Q - Q 105,000.00
Total Otros gastos, neto Q 1,120,000.00 Q 1,255,000.00
UTILIDAD ANTES DE IMPUESTOS Q 2,600,000.00 Q 1,545,000.00
Impuesto sobre la renta: Q 650,000.00 Q 386,250.00
UTILIDAD NETA Q 1,950,000.00 Q 1,158,750.00

Razones de líquidez
Razón corriente
periodo 2019 periodo 2020
Activo corriente 20,355,000.00 22,170,000.00
pasivo corriente 15,896,250.00 14,590,000.00
Razón corriente 1.28 1.52
Se puede interpretar que: para el periodo
del 2019 se tiene una buena liquidez para
solventar deudas a corto plazo y quedar
con liquidez para seguir funcionando. Pero
para el periodo del 2020 se tiene una
mejor postura en comparación del 2019 ya
que se tiene una liquidez de 0.52 centavos
por quetzal despues de solventar las
deudas de corto plazo. 0.52 que son muy
buenos y que la empresa no tendra
complicaciones para poder operar con toda
la normalidad

Capital de trabajo periodo 2019 periodo 2020

Activo corriente 20,355,000.00 22,170,000.00
pasivo corriente 15,896,250.00 14,590,000.00
Razón corriente 4,458,750.00 7,580,000.00

Interpretación: Para ambos periodos se

tiene
un capital positivo, pero en el periodo del
2020 se tiene casi el doble de capital en
conparación con el año previo.

Capital de trabajo neto operativo (KTNO) periodo 2019 periodo 2020

cuentas por cobrar 9,000,000.00 11,000,000.00
inventarios 9,400,000.00 8,700,000.00
proveedores 6,500,000.00 5,100,000.00
cuentas por pagar. 3,600,000.00 4,900,000.00
KTNO {$} 8,300,000.00 9,700,000.00

En los dos periodos se tiene una buena

postura de resuldatos del capital de
trabajo neta, ya que según los resultos
facilemte se puediesen pagar las cuentas
existentes a corto plazo sin problemas,
unicamente vendiendo los inventarios.
 Prueba ácida periodo 2019 periodo 2020
Activo corriente 20,355,000.00 22,170,000.00
inventarios 9,400,000.00 8,700,000.00
pasivo corriente 15,896,250.00 14,590,000.00
prueba ácida 0.69 0.92

Para la prueba ácida, podemos observar

que
tenemos un déficit si quisieramos
solventar nuestras deudas
inmediatamente. Ya que el resultado
nos indica que por cada quetzal que
nosotros debemos, unicamente
poseemos 0.92 centavos para el periodo
del 2020 y con ello no es posible saldar
la deuda.