CURSO:

CONTABILIDAD GERENCIAL Y ANÁLISIS FINANCIERO.

• Víctor Hugo Flórez, MBA. Agosto del 2022.

 Temario del curso:

1. Sesión 1: La Contabilidad y los Estados Financieros.

2. Sesión 2: Los Costos de Producción y el Análisis de Costos.

3. Sesión 3: Análisis Financiero (I): Metodología, análisis horizontal y

análisis vertical.

4. Sesión 4: Análisis Financiero (II): Análisis de Ratios.

 Temario del curso:

Sesión 1: La Contabilidad y los Estados Financieros.

1. Contabilidad Financiera y Contabilidad Gerencial.

2. Situación económica y situación financiera.
3. Los principales Estados Financieros.
4. El Estado de Situación Financiera o Balance General.
5. El Estado de Resultados o Estado de Ganancias y Pérdidas.
6. El Estado de Flujos de Fondos.
7. El Estado de Cambios en el Patrimonio Neto.
8. Caso Práctico.
 Temario del curso:

Sesión 2: Los Costos de Producción y el Análisis de Costos.

1. Diferencia entre Costos y Gastos.

2. Los Costos de producción.
3. El Estado de Costo de los Productos Terminados y Vendidos.
4. El Análisis de la relación Costo-Volumen-Utilidad.
5. Costos fijos y costos variables.
6. El cálculo del Punto de Equilibrio.
7. Casos Prácticos.
 Temario del curso:

Sesión 3: Análisis Financiero (I).

1. La metodología para el análisis de estados financieros.

2. El Análisis Horizontal.
3. El Análisis Vertical.
4. Caso Práctico.
 Temario del curso:

Sesión 4: Análisis Financiero (II).

1. El Análisis de Ratios.
2. El Análisis de Liquidez.
3. El Análisis de Solvencia.
4. El Análisis de Rentabilidad.
5. El Análisis de Rotación o Gestión.
6. Caso Práctico.
 Sesión 01:
La Contabilidad y los Estados Financieros.

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 Contabilidad Financiera y Contabilidad Gerencial.

1. CONTABILIDAD FINANCIERA:
i. Cifras históricas.
ii. Hechos reales.
iii. Uso más externo que interno.

2. CONTABILIDAD GERENCIAL:
i. Cifras proyectadas (estimadas).
ii. Hechos futuros (decisiones a futuro).
iii. Uso más interno que externo.

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Situación Económica y Situación Financiera.

• LA CONTABILIDAD NOS INFORMA ACERCA DE:

• LA SITUACIÓN ECONÓMICA.
• LA SITUACIÓN FINANCIERA.

… DE UNA EMPRESA

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 ¿En qué radica la diferencia?

• LA SITUACIÓN ECONÓMICA:

¿Ganamos o Perdemos?

• LA SITUACIÓN FINANCIERA:

¿Cuánto tenemos / Cuánto debemos?

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 Situación Económica.
• Generación de riqueza (a nivel país: Macroeconomía).

• Generación de utilidades (a nivel de empresas).

• Política de precios.

• Estructura de Costos.

• Estado de Resultados.
(o “Estado de Ganancias y Pérdidas”).
 Situación Financiera.
• Situación de los recursos de la empresa.

• Bienes y derechos de propiedad de la empresa.

• Estructura de financiamiento de la empresa: accionistas y

endeudamiento.

• Ingresos y egresos de efectivo.

• Estado de Situación Financiera (Balance General).

• Estado de Flujos de Fondos.

 Los principales
Estados Financieros.

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 Estados Financieros.

• Es la denominación genérica que reciben

todos los informes que elabora la Contabilidad
acerca de algún aspecto, ya sea general o
específico, de la Situación Económica y/o de la
Situación Financiera de la empresa.

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 PRINCIPALES ESTADOS FINANCIEROS.

• EE.FF. SOBRE LA SITUACIÓN ECONÓMICA:

• Estado de Resultados.

• EE.FF. SOBRE LA SITUACIÓN FINANCIERA:

• Estado de Situación Financiera (Balance General).

• Estado de Cambios en el Patrimonio Neto.
• Estado de Flujo de Efectivo.
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 PRINCIPALES ESTADOS “FINANCIEROS”.

• Estado de resultados.

(Estado de resultados… económicos).

¿No sería tal vez más propio calificar a este informe contable como “Estado
económico”, en lugar de llamarlo “Estado financiero”?
 PRINCIPALES ESTADOS FINANCIEROS.

• Estado de situación financiera

(Balance General).

• Estado de cambios en el patrimonio neto.

• Estado de flujos de efectivo.

(estos tres Estados sí son propiamente financieros).
 El Estado
de
Situación Financiera
(o Balance General).
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 Estado de Situación Financiera.

• Es el informe contable que muestra la situación

financiera de la empresa a un momento
determinado (“Al XX/XX/XX”).

• Hasta antes de la implantación de las NIIFs se

conocía como Balance General.
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 Estado de Situación Financiera (Balance General).

LADO DERECHO:

MUESTRA LAS
FUENTES DE LAS
LADO IZQUIERDO: QUE OBTUVO LOS
FONDOS.

MUESTRA LOS
BIENES Y
DERECHOS QUE LA
EMPRESA TIENE.

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 Estado de Situación Financiera (Balance General).

SOLAMENTE
EXISTEN 2
POSIBLES
FUENTES:

1. DINERO
PROVENIENTE DE
TERCEROS.
2. DINERO
PROVENIENTE DE
LOS
ACCIONISTAS.

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 Estado de Situación Financiera (Balance General).
PASIVO:

DEUDAS DE LA
ACTIVO:
P EMPRESA PARA CON

A
TERCEROS.
BIENES Y
DERECHOS de
propiedad DE LA PATRIMONIO NETO:

PN
EMPRESA.

FONDOS
PROVENIENTES DE
LOS ACCIONISTAS
(PROPIETARIOS DE
LA EMPRESA).
A = P + PN
22
 CASO PRÁCTICO:

ALICORP S.A.A.

ESTADO DE SITUACIÓN
FINANCIERA
(Balance General).

23
 El Estado de
Resultados.

24
 Estado de Resultados.

• Es el informe contable que muestra de manera

analítica cuál es el resultado económico obtenido
por la empresa en un período determinado (“Por
el mes de XX de 20XX”, “Por el año 20XX”, etc.).

• Hasta antes de la implantación de las NIIFs se

conocía como Estado de Ganancias y Pérdidas.
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 El Estado de Resultados.
(Formato sugerido para efectos de ANÁLISIS).

Ventas (Ingresos por Ventas) XXX

- Costo de Ventas (XXX)
----------------
Utilidad bruta XXX
- Gastos Operativos:
Gastos de Ventas XXX
Gastos administrativos
XXX) XXX (
----------------
Utilidad operativa
XXX
+ Ingresos Financieros XXX
- Gastos Financieros (XXX)
+ Otros Ingresos XXX
- Otros Gastos
(XXX)
+ Ingresos Extraordinarios XXX
- Gastos Extraordinarios (XXX)
--------
--------
Utilidad antes de Impuesto a la Renta XXX
- Impuesto a la Renta (XXX)
-------- -------
XXX UTILIDAD NETA
------ --------

26
 CASO PRÁCTICO:

ALICORP S.A.A.

ESTADO DE RESULTADOS.

27
 El Estado de Cambios en el
Patrimonio Neto.

28
 El Estado de Cambios en el Patrimonio Neto.

• En realidad es un nexo entre el Estado de Ganancias y

Pérdidas y el Balance General.

• Muestra las variaciones que han experimentado las

partidas del Patrimonio Neto en un período
determinado.

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 Principales Cambios en el Patrimonio Neto.

• Aportes de capital.
• Retiros de capital.
• Capitalizaciones de deudas.
• Capitalizaciones de resultados.
• Excedente de revaluación.
• Resultado neto del ejercicio (utilidad o pérdida).
• Distribución de dividendos.
• Detracción de Reservas (legal, estatutaria, especiales, etc.).
30
 CASO PRÁCTICO:

ALICORP S.A.A.

ESTADO DE CAMBIOS EN EL
PATRIMONIO NETO.

31
 El Estado
de
Flujos de Efectivo.

32
 El Estado de Flujos de Efectivo.

• Es el informe contable que muestra de qué fuentes

obtuvo efectivo la empresa y a qué lo destinó en un
período determinado

(“Por el mes de XX de 20XX”, “Por el año 20XX”, etc.).

33
 Presentación del Estado de Flujo de Efectivo.

• El estado de flujos de efectivo debe presentar los flujos

de efectivo producidos durante el ejercicio,
clasificándolos por:

✓Actividades de Operación.
✓Actividades de Inversión.
✓Actividades de Financiamiento.

34
 El Estado de Flujo de Efectivo.

• Lo desarrollaremos más a fondo en la siguiente sesión.

35
 CASO PRÁCTICO:

ALICORP S.A.A.

ESTADO DE FLUJOS DE EFECTIVO.

36
CONSULTAS:
vflorezm@gmail.com

999-264-009.

Víctor Hugo Flórez.

37
 Sesión 02:
El estado de flujos de efectivo.

38
 El Estado de Flujos de Efectivo.

• Es el informe contable que muestra de qué fuentes

obtuvo efectivo la empresa (de dónde vino), y a qué lo
destinó en un período determinado (a dónde fue).

(“Por el mes de XX de 20XX”, “Por el año 20XX”, etc.).

39
 Presentación del Estado de Flujo de Efectivo.

• El estado de flujos de efectivo debe presentar los flujos

de efectivo producidos durante el ejercicio,
clasificándolos por:

✓Actividades de Operación.
✓Actividades de Inversión.
✓Actividades de Financiamiento.

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 Utilidad contable y flujos de
efectivo :
• Utilidad contable:
• Ingresos, costos y gastos que dan lugar a la utilidad neta del
periodo, registrados a base del devengado.
• Flujo de efectivo:
• Percepciones y desembolsos de efectivo que dan lugar al
movimiento neto de efectivo y saldo final de efectivo por el
periodo

Fuente: Ing. Miguel García, MBA.

 Estado de flujo de efectivo
del 01 de enero al 31 de diciembre del 2014
(+) Flujo por actividades de operación
(+) Flujo por actividades de inversión
(+) Flujo por actividades de financiamiento
Flujo generado en el período
(+) Saldo inicial de caja-bancos
Saldo final de caja-bancos

Fuente: Ing. Miguel García, MBA.

ACTIVIDADES DE OPERACIÓN
Flujos de efectivo relativos a la producción y entrega de bienes y servicios.
Afectan la utilidad neta.

ACTIVIDADES DE INVERSIÓN
Flujos de efectivo relativos a la compra y venta de activos de largo plazo (no
corrientes)
Afectan los activos no corrientes

ACTIVIDADES DE FINANCIAMIENTO
Flujos de efectivo relativos al acopio de fondos, al repago de la deuda, y al pago de
dividendos a los accionistas
Afectan el patrimonio y la deuda de la entidad

Fuente: Ing. Miguel García, MBA.

 Actividades de operación:

Ingresos de efectivo típicos Salidas de efectivo típicas

• Cobranzas por la venta • Compras de mercadería,

de bienes y servicios. insumos, repuestos, etc.
• Ingresos por intereses. • Pago de sueldos, salarios
y similares.
• Ingresos por • Pago de impuestos.
dividendos.

Fuente: Ing. Miguel García, MBA.

¡MUCHÍSIMAS GRACIAS
POR SU PARTICIPACIÓN!
45
CONSULTAS:
vflorezm@gmail.com

955-070-942.

Víctor Hugo Flórez.

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