CREDITOS DIRECTOS

PAGARES
Para (Galán, 2015) un pagare es un documento que supone la promesa de
pago a alguien. Este documento tiene incluidas las condiciones que promete el
deudor de cara al acreedor, es decir, la suma fijada de dinero como pago y el
plazo de tiempo para realizar el mismo. Además este compromiso formal indica
tres detalles; el primero, quien paga a quien; el segundo, la cantidad de dinero;
y el tercero, la fecha en que debe realizarse dicho pago.

Por otro lado (BBVA, 2019) considera que un pagare de cuenta corriente se
basa en la promesa de abonar una cantidad determinada a su legítimo tenedor
en una fecha futura, son emitidos por el titular de la cuenta utilizando talonarios
facilitados por el banco y cuentan con un marcado carácter de vía de
financiación.

CARACTERISTICAS PRINCIPALES DE UN PAGARE

Las características principales de un pagare para (BBVA, 2019) son las

presentadas a continuación:

- Consiste en la promesa de abonar una determinada cantidad a su

legítimo tenedor en una fecha futura. Aquí no encontramos con una
diferencia en cuanto al cheque, el cual debe hacerse efectivo desde su
emisión; en cambio, el pagare, tiene una fecha a partir de la cual puede
hacerse efectivo su cobro.
- Es un título valor que tiene aparejada una acción ejecutiva, es decir, que
ante la falta de pago se puede acudir de manera directa a la ejecución
del efecto, sin necesidad de pasar por un procedimiento declarativo
previo.
- El titular de la cuenta podrá ordenar la devolución del pagare sin las
limitaciones que tiene el cheque y la entidad no está en la obligación a
poseer un pago parcial.
- El pagare permite al que lo emite establecer una fecha futura de pago, y
al que lo recibe, descontar su importe en su entidad bancaria antes de
su fecha de vencimiento. Por esta razón, es adecuado para el tráfico
mercantil y poco habitual entre particulares.
Otras características mencionadas por (July, 2019) son las siguientes:

- Incluye la cantidad exacta que el cliente debe pagar y la fecha específica

en la que se debe realizar. Si no se hace, se deberá abonar los intereses
acumulados durante el periodo de morosidad.
- Todos los detalles de la operación que se están efectuando, como lo son
las prórrogas, no serán aceptadas si no se especifican en el pagare.
- Los derechos y obligaciones de ambas partes deben aparecer reflejados
en el documento.
- La entidad financiera o el proveedor de cualquier otro servicio siempre
estará en su derecho de solicitar un pagare a sus clientes.
- Los pagarés se pueden endosar para que puedan pasar de mano en
mano si existe falta de liquidez.

TIPOS DE PAGARE

(July, 2019) Clasifica al pagare en los siguientes tipos, dependiendo de la

finalidad del mismo:

1. Pagare bancario.- son aquellos que emite una entidad bancaria y están
dirigidos a los productos financieros que ofrecen. Este tipo de pagare se
entrega en forma de talonario y son los más comunes.
2. Pagare de empresa.- son emitidos por las empresas y cuentan con toda
la información básica ya incluida por lo que facilita la obtención más
rápida de productos financieros.
3. Pagare a la orden.- estos son conocidos por permitir ser endosados a
terceros para que ellos puedan cobrarlo.
4. Pagare nominativo.- en estos no se incluye la cláusula a la orden y
también permiten ser endosados.
5. Pagare no a la orden.- este tipo no permite el endoso del pagare, y solo
puede ser reclamado por el beneficiario original a quien se le entrego el
documento.
6. Pagare a la vista.- en este tipo de pagare se debe pagar en cuanto se
solicita el cobro.
7. Pagare a día fijo.- estos pagares se pagan en la fecha de vencimiento
establecida junto con el emisor.
 8. Pagare a plazos variable de la fecha de emisión.- con estos pagares
se tiene la posibilidad de añadir un nuevo plazo de pago adicional a la
primera fecha de vencimiento.
9. Pagare sin vencimiento.- este pagare no incluye una fecha de
vencimiento, por lo tanto se debe pagar en el momento que se cobra.
10. Pagare para abonar en cuenta.- estos pagares son los que se utilizan
solo para ser abonados directamente en cuenta bancaria.
11. Pagare cruzado.- son los pagarés que se cobran directamente de la
ventanilla de la entidad que la emitió o a través de un abono a la cuenta
del receptor.
12. Pagare de inversiones.- son los que se otorgan a los inversionistas de
una empresa a cambio de recibir ganancias cuando la empresa pueda
generar el capital necesario.

DATOS DE UN PAGARE

Según (CIRCULANTIS, 2019) los datos o indicaciones que presenta un pagare

son las siguientes:

- La denominación con la palabra “Pagare” encabezando el impreso.

- El importe de la deuda con la cantidad expresada en número, letra y
unidad monetaria.
- El lugar de cobro y la fecha de vencimiento del pagare.
- Identificación del beneficiario, la persona (física o jurídica) a cuya orden
se debe proceder al pago, en la fecha y lugar convenido.
- La firma y antefirma del deudor, con su sello o razón social.
- El lugar y fecha de expedición del documento.

PARTES QUE INTERVIENEN EN UN PAGARE

El pagare se formaliza básicamente por dos partes representadas:

- El deudor o librado.- que es quien emite el documento y se

compromete a pagar la suma estipulada. También se le denomina
tenedor.
- El acreedor o librador.- este actúa como beneficiario y tiene el poder
de cobrar la deuda en la fecha de su vencimiento.
Desde la parte deudora puede intervenir también algún avalista, como garante
del pago en caso de no hacerlo el deudor principal.

VENTAJAS Y DESVENTAJAS DE UN PAGARE

La principal ventaja del pagare es que ofrece seguridad.

Que siga utilizándose desde hace tanto tiempo, que sea apto para cualquier
transacción comercial y que mantenga su relevancia para asegurar los pagos
de las facturas, determinan muy buenas señales de solidez.

Ventajas

Las ventajas principales como garantía de cobro son:

- Son jurídicamente vinculantes, lo que concede una vía legal para

reclamar en caso de falta de pago.
- Consiste en la promesa de abonar una cantidad determinada a su
legítimo tenedor en una fecha futura. Aquí no encontramos con la
primera diferencia respecto al cheque, que debe hacerse efectivo desde
su emisión; el pagaré, en cambio, tiene una fecha a partir de la cual
puede hacerse efectivo su cobro.
- Son instrumentos flexibles. Se pueden endosar o negociar con facilidad.
- Son un buen activo para obtener financiación. Al ser negociables, se
pueden utilizar en las operativas de descuento comercial para el anticipo
de facturas. Como valor de financiación permite diversificar las
posibilidades para obtener liquidez.

Desventajas

- Solo es posible cobrarlos a su vencimiento. Esa espera puede poner en

peligro la liquidez del propietario hasta entonces. Por eso son tan
valiosas las operaciones que permiten el adelanto de pagarés.
- Gestión de cobro. Hay que estar pendiente del vencimiento y acudir en
la fecha y lugar indicado con el documento original (salvo que sea
posible hacerlo de forma telemática). El tomador debe demostrar su
legitimidad para cobrar.
 - El riesgo de impago. Es inevitable asumir algún riesgo, incluso con
buenos clientes. Los recursos ante un impago suponen levantar acta
notarial de “protesto” y buscar soluciones jurídicas que implican tiempo y
dinero.

Todas estas desventajas quedan mitigadas con la negociación de pagarés. De

esta forma, se recupera el dinero pendiente, se eluden los trámites de la
gestión de cobro y se pueden pactar cláusulas para cubrir impagos.

¿COMO COBRAR UN PAGARE?

Existen dos formas para cobrar un pagaré y a continuación las señalamos.

- La primera de ellas de forma personal justo cuando se cumple la fecha

de vencimiento del pagaré. Debes presentar el pagaré en buen estado y
estar dispuesto a cubrir las comisiones que puede o no cobrar el banco
al otorgar el dinero.

- La segunda vía es judicial. Si cobras un pagaré después de la fecha de

vencimiento, pero antes de que prescriba el documento, deberás
establecer varias demandas hasta que se resuelva el pago.

¿Cómo HACER Y LLENAR UN PAGARE?

Si se desea emitir un pagaré se deben tener presentes estos 5 puntos muy

importantes para rellenarlo correctamente:

- Formato del documento

- Título y encabezado
- Cuerpo del documento
- Clausulas y condiciones
- Fecha y firma
CASO PRACTICO DE PAGARE
EJEMPLO DE PAGARE

PAGARÉ

Vencimiento: 31 de agosto del 2021 Capital: Є 20.000,00

Intereses: S/. 600

Por este pagaré, yo Esteban Martínez Rojas me comprometo a pagar a la
orden de la Sra. María del Carmen Villegas Solís la cantidad de S/. 20.000,00
(veinte mil euros) el 31 de agosto del 2021. El monto comprometido generará
intereses a razón de 3% trimestral y a razón de 2% mensual en caso de mora.

Madrid, 01 de junio del 2021

(Nombre y firma del subscriptor)

CUENTA DE AHORRO

Para (BBVA, 2020) una cuenta de ahorros es aquella en la que puedes guardar
tu dinero de manera segura y a la vez ganar intereses por el tiempo en que
éste se mantenga en el banco, de acuerdo a las políticas del banco y a las
características particulares de tu cuenta. Conocidas también como libretas de
ahorro, están pensadas para aquellas personas que quieran una opción segura
para ahorrar mes a mes y usar su dinero en el mediano o largo plazo.

Por otro lado (Cabia, 2017) define a la cuenta de ahorro como un depósito de
dinero a la vista con disponibilidad inmediata. Se caracteriza por estar
instrumentalizado en una libreta en la que se recogen todas las operaciones
que se realizan.

UTILIZACIÓN DE LAS CUENTAS DE AHORRO

Como su nombre lo dice, el principal uso que se le da a una cuenta de ahorro,

es ahorrar dinero. Pero además se utiliza en los siguientes aspectos:

- Recibir tu sueldo y otros ingresos.

- Hacer retiros y depósitos de dinero de manera presencial, online o en
cajeros automáticos. Éstas, en la mayoría de los casos tienen un límite
mensual.
- Comprar tanto online como offline, usando tu tarjeta de débito.
- Transferir fondos a otras cuentas de personas o empresas, de manera
online o presencial.
- Ahorrar dinero para el uso de terceras personas en el futuro, como por
ejemplo, tus hijos.
 - El logro de objetivos personales como lo son unas vacaciones o una
remodelación de tu hogar.

VENTAJAS DE UNA CUENTA DE AHORROS

Una cuenta de ahorros te ayudará a iniciarte en el sistema financiero y te

permitirá ahorrar. Entre los beneficios de contar con una cuenta de ahorros
están las siguientes:

- Mantener tu dinero protegido.

- Tener el control de tu dinero, manteniendo tus ahorros separados del
efectivo para tus gastos diarios.
- Obtener rentabilidad con riesgo cero para tu ahorro.
- Disfrutar de un futuro financiero saludable.
- Alcanzar tus metas y hacer realidad tus proyectos.
- Contar con dinero para realizar inversiones inteligentes que aumenten tu
patrimonio.
- Posibilidad de acceder a seguros, créditos u otros productos financieros.
- Acceder a cientos de promociones y beneficios asociados a tu banco.
- Evitar llevar efectivo.
- Operar desde la banca por internet.
- Disponer de dinero de manera ágil y rápida, con tu tarjeta de débito
asociada a la cuenta.
- Acceder libremente a tu dinero, cuando lo necesites.

¿QUÉ INCLUYE UN CONTRATO DE CUENTA DE AHORRO?

Estos son los requisitos que suele incluir una cuenta de ahorro:

- Los intervinientes y sus datos personales.

- El tipo de firma.
- El tipo de interés.
- Comisiones.
- Periodicidad con la que se abonen los intereses y su forma de pago.
- Saldo mínimo.
 - Posibilidad de la entidad financiera para modificar los tipos de interés y
las comisiones.
- Cláusula en la que el cliente autoriza la domiciliación de cargos (factura
de la luz, agua, impuestos).

CASO PRACTICO DE CUENTA DE AHORROS

PRODUCTO: CUENTA POWER

(Cuentas abiertas a partir del 05/05/2020)

1. Cálculo del Interés

Donde:
Fdi: Factor diario de la tasa de interés.
i: Tasa de Interés Efectiva Anual (TEA).
Id: Interés del día.
S: Saldo de la cuenta al final del día. Es el saldo de la cuenta de
ahorros, más los intereses (acreedores) calculados hasta el día anterior.
n: Número de días que el saldo permanece constante.

1.1. Cálculo del interés diario

1.1.1. Cálculo del Factor diario de la Tasa de Interés

1.1.2. Cálculo del interés de un día

 El interés diario se calcula dependiendo del saldo al fin de
cada día, se toma en cuenta el interés generado al día
anterior, es decir se capitalizan. El pago del interés total
mensual se realizará el último día del mes.
1.2. Cálculo del interés mensual
Donde:
Im: Interés del mes.
Id: Interés del día.
n: Número de días del mes.

A continuación, se muestra un ejemplo de los intereses

generados en un mes de treinta (30) días:

Al final del mes el cliente tiene S/ 67,000.00 correspondiente a

capital y S/ 99.69 correspondiente a intereses.

2. Cálculo de la TREA
Es la tasa que nos permite conocer el rendimiento total de un producto
pasivo, considerando todos los cargos por comisiones y gastos. Para el
cálculo se toma en cuenta un año de 360 días en el cual no existen
transacciones adicionales a la apertura de cuenta:
2.1. Cálculo del Monto Final

Donde:
MF: Monto final del periodo.
MI: Monto inicial del periodo.
I: Intereses del periodo.
C: Comisiones y gastos del periodo.
T: Último periodo del depósito.

2.2. Cálculo del Tasa de Rendimiento Efectivo Anual

Donde:
ia: Tasa del rendimiento efectivo anual (TREA).
MF: Monto final del periodo.
MI: Monto inicial del periodo.
P: Número de periodos en un año.
T: Último periodo del depósito.
BBVA. (2020). Qué es una cuenta de ahorros - Caracteristicas. Obtenido de
https://www.bbva.pe/blog/mis-finanzas/cuenta-de-ahorros-caracteristicas.html

BBVA, S. B. (2019). El pagare: 4 caracteristicas que lo definen. Obtenido de

https://www.bbva.com/es/el-pagare-parecido-al-cheque-pero-con-alguna-
particularidad/

Cabia, D. L. (2017). Cuenta de ahorro. Obtenido de

https://economipedia.com/definiciones/cuenta-de-ahorro.html

CIRCULANTIS. (2019). El pagaré – ¿Qué es y cómo funciona? Obtenido de

https://circulantis.com/blog/el-pagare/

Galán, J. S. (2015). Pagare . Obtenido de https://economipedia.com/definiciones/pagare.html

July. (2019). ¿Qué es un pagaré, para qué sirve y cómo hacerlo? Obtenido de
https://pe.askrobin.com/blog/blog/pagare