DECANATO DE CIENCIAS ECONÓMICAS Y EMPRESARIALES

CONTABILIDAD INTERNACIONAL

ASIGNACIÓN
Preguntas del capítulo 7

SUSTENTANTE
Roberto Johan Vasquez Mota A00098564

MAESTROS
Elvin Concepción

Santo Domingo, Distrito Nacional

República Dominicana
Al 18 de julio del 2021

Página 1|5
Preguntas del capítulo 7
1. ¿Cuáles son los dos principales problemas conceptuales que se deben resolver al
convertir los estados financieros en moneda extranjera?

Las dos cuestiones principales relacionadas con la conversión de los estados financieros
en moneda extranjera son:
a) qué método debe utilizarse y
b) dónde debe consignarse el ajuste de conversión resultante en los estados financieros
consolidados.
La primera cuestión se refiere a la determinación del tipo de cambio apropiado
(histórico, actual o promedio para el período actual) para la conversión de los saldos en
moneda extranjera. Las partidas traducidas al tipo de cambio actual están expuestas al
ajuste por conversión. La segunda cuestión se refiere a si el ajuste por conversión debe
tratarse como una ganancia o pérdida de ingresos, o si debe aplazarse como un
componente separado del capital contable.

2. ¿Qué factores crean una exposición del balance general (o de conversión) al riesgo
cambiario? ¿Cómo se compara la exposición del balance general con la exposición de
las transacciones?

La exposición al balance se produce cuando un saldo en moneda extranjera se convierte

al tipo de cambio actual. Al traducirse al tipo de cambio actual, la partida en moneda
extranjera en esencia se está revalorizando en dólares estadounidenses en los estados
financieros consolidados. Habrá una exposición neta al balance de activos o una
exposición neta al balance de pasivos, dependiendo de si los activos convertidos al tipo
actual son mayores o menores que los pasivos convertidos al tipo actual. La exposición
al balance genera un ajuste de conversión, que no da lugar a una entrada o salida de
efectivo. La exposición a las transacciones, que resulta de la recepción o el pago de
moneda extranjera, genera ganancias y pérdidas cambiarias que se realizan en efectivo.

3. ¿Cuál es el concepto que da fundamento al método de conversión de la tasa actual?

¿Cuál es el concepto que da fundamento al método temporal para la conversión?
¿Cómo difiere la exposición del balance general bajo estos dos métodos?

El concepto principal que subyace al método de tasa actual es que toda la inversión
extranjera está expuesta al riesgo cambiario. Por lo tanto, todos los activos y pasivos se
convierten al tipo de cambio actual. La exposición al balance bajo este concepto es igual
a la inversión neta. El concepto principal en que se basa el método temporal es que el
proceso de traducción debe dar lugar a un conjunto de estados financieros en dólares
de los Estados Unidos convertidos como si las transacciones de la filial extranjera se
hubieran realizado realmente utilizando dólares de los Estados Unidos.

Página 2|5
 Para lograr este objetivo, los activos contabilizados al costo histórico y el capital contable
se convierten a tipos de cambio históricos; los activos contabilizados al valor corriente y
los pasivos (contabilizados al valor circulante) se convierten al tipo de cambio actual.
Bajo este concepto, los activos y pasivos monetarios de la subsidiaria extranjera se
consideran efectivo en moneda extranjera, cuentas por cobrar y cuentas por pagar de
la matriz que están expuestos al riesgo de transacción.

Por ejemplo, si la moneda extranjera se aprecia, entonces las cuentas por cobrar en
moneda extranjera aumentan en el valor en dólares estadounidenses y se reconoce una
ganancia. La exposición al balance bajo el método temporal es análoga a la exposición
neta a transacciones que existe al tener tanto cuentas por cobrar como por pagar en
una moneda extranjera en particular.

4. ¿Cuáles son las principales diferencias de procedimientos al aplicar el método de la

tasa actual y el método temporal para la conversión?

Las principales diferencias se refieren a los activos no monetarios contabilizados al coste

histórico y a los gastos conexos, es decir, el inventario y el coste de los bienes vendidos;
gastos de propiedad, planta y equipo y depreciación; y activos intangibles y gastos de
amortización. Bajo el método temporal, todas estas partidas se traducen a tipos de
cambio históricos. Con arreglo al método del tipo de cambio actual, los activos se
convierten al tipo de cambio actual y los gastos conexos se convierten al tipo de cambio
medio del período en curso.

5. ¿Cómo determina una compañía matriz el método apropiado para convertir los
estados financieros de una subsidiaria extranjera?

Para determinar el método de conversión apropiado tanto en el SFAS 52 como en la NIC

21, debe identificarse la moneda funcional de una filial extranjera. La moneda funcional
es la moneda principal del entorno operativo de la entidad extranjera. Puede ser la
moneda del informe del padre o una moneda extranjera (generalmente la moneda
local). La orientación de la moneda funcional da como resultado la siguiente regla:

Moneda funcional Método de traducción Ajuste de traducción

Moneda de la empresa matriz Mét. temporal Gana. (perd.) en ingreso
Moneda en divisa Mét. de tasa actual Comp. separ. del cap.

6. ¿Cuáles son las principales diferencias mayores entre la NIC 21 y la SFAS 52?

Para las entidades extranjeras que informan en la moneda de una economía

hiperinflacionaria, la NIC 21 requiere que la matriz reestablezca primero los estados
financieros extranjeros para la inflación utilizando las reglas de la NIC 29 y luego traduzca
los estados a la moneda de la empresa matriz utilizando el método de tasa actual.

Página 3|5
 El SFAS 52, por otra parte, exige que los estados financieros de dichas entidades
extranjeras se traduzcan utilizando el método temporal. El SFAS 52 define
específicamente la hiperinflación como una inflación acumulada a tres años superior al
100%. La NIC 21 no proporciona una definición de hiperinflación. La NIC 29 tampoco
proporciona una definición específica de hiperinflación, pero sugiere que una tasa de
inflación acumulada de tres años cercana o superior al 100% es evidencia de que una
economía es hiperinflacionaria.

7. ¿Qué significa el término moneda funcional? ¿Cómo se determina la moneda

funcional?

La moneda funcional es la moneda del entorno económico primario de la filial. Por lo

general, se identifica como la moneda en la que la empresa genera y gasta efectivo.
SFAS 52 recomienda que varios factores como la ubicación de los mercados de ventas
primarias, las fuentes de materiales y mano de obra, la fuente de financiamiento y la
cantidad de transacciones entre empresas se evalúen al identificar la moneda funcional
de una entidad. El SFAS 52 no proporciona ninguna orientación sobre cómo deben
ponderarse estos factores (de igual o no) al identificar la moneda funcional de una
entidad. La NIC 21 también establece los factores que deben tenerse en cuenta para
determinar la moneda funcional de una filial extranjera. Aunque los factores
enumerados en la NIC 21 no son idénticos a las características descritas en el SFAS 52,
la orientación proporcionada por las dos normas para determinar la moneda funcional
de una entidad es consistente.

8. ¿Qué método de conversión requiere la SFAS 52 para las operaciones en países

altamente inflacionarios? ¿Cuál es el fundamento para hacer obligatorio el uso de este
método?

El SFAS 52 requiere el uso del método temporal para las operaciones en países
altamente inflacionarios. El uso del método de tasa actual sin replantear primero para
la inflación resulta en un problema de "planta de desaparición" en el que los activos fijos
se reducen en términos de su valor en libros convertido. Al utilizar la misma tasa
histórica para la conversión de activos fijos de un período a otro, el método temporal
evita este problema. La FASB no estaba dispuesta a exigir a las empresas que reformular
los estados financieros de operaciones en el extranjero para la inflación extranjera
debido a la falta de índices de inflación confiables en muchos países.

9. ¿Por qué razón podría una compañía querer cubrir su exposición del balance general?
¿Cuál es la paradoja asociada con la cobertura de la exposición del balance general?

Aunque la exposición al balance no da lugar a entradas y salidas de efectivo, sí afecta a

los importes consignados en los estados financieros consolidados. Si la moneda
extranjera es la moneda funcional, los ajustes de conversión se informarán en el capital
contable.
Página 4|5
 Si los ajustes de conversión son negativos y, por lo tanto, reducen el capital contable
total, se produce un impacto adverso (inflacionario) en la relación deuda/capital. Las
empresas con convenios de deuda restrictivos que les exigen mantenerse por debajo de
una relación deuda/capital máxima, pueden encontrar necesario cubrir su exposición al
balance para evitar que se informen ajustes de conversión negativos. Si el dólar
estadounidense es la moneda funcional o una operación se encuentra en un país de alta
inflación, las ganancias y pérdidas de remedición se reportan en los ingresos. Es posible
que las empresas quieran cubrir la exposición de su balance en esta situación para evitar
el impacto adverso que las pérdidas por remedición pueden tener en los ingresos
consolidados y las ganancias por acción.
La paradoja en la cobertura de la exposición al balance es que, al aceptar recibir o
entregar moneda extranjera en el futuro bajo un contrato a futuro, se crea una
exposición a la transacción. Esta exposición a la transacción es de naturaleza
especulativa, dado que no hay entrada o salida subyacente de moneda extranjera que
pueda utilizarse para satisfacer el contrato a futuro. Al cubrir la exposición al balance,
una empresa podría incurrir en una pérdida de divisas realizada para evitar un ajuste de
conversión negativo no realizado o una pérdida de remedición no realizada.

10. ¿Cómo se usan las ganancias y las pérdidas sobre préstamos en moneda extranjera
para cubrir la inversión neta en una subsidiaria extranjera reportada en los estados
financieros consolidados?

Las ganancias y pérdidas derivadas de los instrumentos financieros utilizados para cubrir
la exposición al balance se tratan de manera similar a la partida que la cobertura está
destinada a cubrir. Si la moneda extranjera es la moneda funcional, las ganancias y
pérdidas en instrumentos de cobertura se tomarán a otra utilidad integral. Si el dólar
estadounidense es la moneda funcional, las ganancias y pérdidas en los instrumentos de
cobertura se compensarán con las ganancias y pérdidas de remedición relacionadas.

Página 5|5