TALLER DE LIQUIDEZ

GUSTAVO JULIO POLO

DAYANA SIERRA TORRES
LUIS ANGEL OZUNA NOBLES
ERLEISY AVILA QUINTANA

ASIGNATURA: GERENCIA FINANCIERA

DOCENTE:
JORGUE RESTREPO

FUNDACIÓN UNIVERSITARIA TECNOLÓGICO COMFENALCO

FACULTAD DE INGENIERÍA
IX SEMESTRE DE INGENIERÍA INDUSTRIAL
SECCIÓN 10
CARTAGENA DE INDIAS D. T Y C.
2020
         
         
         
         
CENTRAL DE INSUMOS GENERALES Y MANTENIMIENTO SAS - CIGMAX SAS
Balance General
(En millones de $)
         

    1.997 1.998 1.999

Cajas y Bancos   49 88 52
Cuentas por cobrar   745 1.173 1.678
Inventarios   269 397 646

Total Activos Corrientes   1.063 1.658 2.376

         
Maquinaria y equipo   850 915 1.571
Depreciación acumulada   (91) (135) (209)

Total Activos Fijos   759 780 1.362

         

TOTAL ACTIVOS   1.822 2.438 3.738

         
         
Proveedores   381 519 1.050
Impuestos por pagar   167 184 211
Préstamos a corto plazo   181 261 842

Total Pasivos Corrientes   729 964 2.103

         
Bonos por pagar   - 300 250
         

TOTAL PASIVOS   729 1.264 2.353

         
         
Capital   972 1.022 1.222
Utilidades Retenidas   121 152 163

TOTAL PATRIMONIO   1.093 1.174 1.385

         

TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO 1.822 2.438 3.738

         
         
         
CENTRAL DE INSUMOS GENERALES Y MANTENIMIENTO SAS - CIGMAX SAS
Estado de Resultados
(En millones de $)
         

    1.997 1.998 1.999

Ventas Netas (100% Credito)   3.830 4.800 6.537

(-) Costo de mercancía vendida (CMV)   2.137 2.689 3.922
UTILIDAD BRUTA   1.693 2.111 2.615
(-) Gastos de Administración   418 511 655
(-) Gastos de Ventas   650 818 981

UTILIDAD OPERATIVA   625 782 979

(-) Gastos financieros   142 168 240
(-) Otros Egresos   8 6 34

UTILIDAD ANTES DE IMPUESTOS   475 608 705

(-) Impuestos (-33%)   157 201 233

UTILIDAD NETA   318 407 472

Información adicional        

    1.997 1.998 1.999

CMV   2.137 2.689 3.922

(+) Inventario Final   269 397 646

(-) Inventario Inicial   228 269 397

Compras   2.178 2.817 4.171

         

Activos al principio de 1997   1.407    

Patrimonio al principio de 1997   844    

Cuentas por cobrar al principio de
1997   687    

Proveedores al principio de 1997   320    

   

   

   

   

CENTRAL DE INSUMOS GENERALES Y MANTENIMIENTO SAS - CIGMAX SAS

Estado de Costos de Productos Vendidos
(En millones de $)
         
    1.997 1.998 1.999
Inventario Inicial de materia prima   44 53 79
(+) Compras de materia prima   1.313 1.702 2.521
(-) Inventario final materia prima   53 79 129
Costo de la materia prima   1.304 1.676 2.471
(+) Mano de Obra de Directa   544 698 1.030
(+) Costos Indirectos de Fabricación   326 419 618
COSTOS DE PRODUCCION   2.174 2.793 4.119
(+) Inventario inicial de producto en proceso 67 81 119
(-) Inventario final de producto en proceso 81 119 193
COSTO DE PRODUCTOS TERMINADOS 2.160 2.755 4.045
(+) Inventario inicial de producto terminados 112 135 201
(-) Inventario final de producto terminado   135 201 324
COSTO DE PRODUCTOS VENDIDOS   2.137 2.689 3.922

SOLUCION TALLER

INDICADORES DE LIQUIDEZ

1. 1 1. Objetiv
    997 .998 999 o
La Razón Corriente   1,45 1,71 1,12 1,5
Prueba Acida   1,08 1,30 0,08  
gráfica y la tabla nos arroja que hubo un deterioro en el año 1999, pues iba aumentado
del 1997 al 1999 de 1,45 a 1,71 respectivamente. El indicador sugiere un mayor riesgo de
liquidez en el año de 1999 cin respecto a los demas períodos.
    1.997 1.998 1.999
Capital de Trabajo Operativo KTO 1,0 1,6 2,3
Capital de Trabajo Neto Operativo KTNO 6,3 1,1 1,3
Capital de Trabajo neto
contable   334,0 694,0 273,0

KT OPERATVO Vs kt ne to ope rati vo

Capital de Trabajo Operativo KTO Capital de Trabajo Neto Operativo KTNO
7.06.3
6.0
5.0
4.0
3.0 2.3
2.0 1.6 1.3
1.0 1.1
1.0
-
1,997 1,998 1,999

Objetiv
    1.997 1.998 1.999 o
Importancia del 0,58 0,68 0,63
Activo Corriente   % % % 45%
 1.9 1.9 1.9
    97 98 99 Objetivo
Rotación de Cuentas por cobrar   5,35 5,01 4,58 6
Días de cuentas por cobrar   68 73 80 60

I MPORTANCI A DEL ACTI VO CORRI ENTE

0.70%
0.68%
0.68%
0.66%
0.64% 0.63%
0.62%
0.60%
0.58%
0.58%
0.56%
0.54%
0.52%
1,997 1,998 1,999

A pesar que en el año 1999 bajo solo un poco de igual manera se puede decir que la
empresa ha tenido un buen indice de participation del active Corrientes.

INDICADORES DE ACTIVIDAD
 ROTACI ON DE CUENTAS POR COBRAR
Rotacion de Cuentas por cobrar Dias de cuentas por cobrar
90.00
80
80.00 73
68
70.00
60.00
50.00
40.00
30.00
20.00
5.35
10.00 5.01 4.58
0.00
1,997 1,998 1,999

La grafica y la tabla nos arroja que no hay una eficiente gestión de cartera en los tres
ultimos años.

1.9 1.9 1.9

    97 98 99 Objetivo
Rotación de Materia Prima   26,89 25,39 23,78 20
Días de inventario de Materia 18
Prima   14 14 15
           

 En este indicador observamos un

excelente comportamiento y eso es
debido a que existe una eficiencia en el
proceso de abastecimiento          
1.9 1.9 1.9
    97 98 99 Objetivo
Rotación de Producto en Proceso   29,19 27,55 25,93 52
Días de inventario de Producto en
Proceso   13 13 14 7
 El inventario ha ido aumentado debido
a que tal vez haya presencia de un
cuello de botella.          
 

         
1.9 1.9 1.9
  97 98 99 Objetivo
Rotación de Producto Terminado   17,30 16,00 14,94 25,7
Días de inventario de Producto
Terminado   21 23 24 14
 ROTACI ON DE PRODUCTO TERMI NADO
Rotacion de Producto Terminado Dias de inventario de Producto Terminado
30.00

25.00 23 24
21
20.00
17.30
16.00
14.94
15.00

10.00

5.00

0.00
1,997 1,998 1,999

La rotacion de productos terminado ha ido bajando cada año posiblemente por ña existencia
de fondos ociosos en el producto.

1.99 1.99 1.99

  7 8 9 Objetivo
Rotación de Cuentas por pagar   3,75 3,78 3,21 4,8
Días de cuentas por pagar   97 97 114 75
 ROTACI ON DE CUENTAS POR
PAGAR
Rotacion de Cuentas por pagar Dias de cuentas por pagar
120.00 114
97 97
100.00
80.00
60.00
40.00
20.00
3.75 3.78 3.21
0.00
1,997 1,998 1,999

La rotaciom baja implica que el aumento deel pago esta por encima del plazo concebido
por los proveedores lo qur arroja que la empresa no tiene otras fuentes de finalización.

    1.997 1.998 1.999

Rotación del activo corriente   3,60 3,52 3,24
Días del activo corriente   101 104 113

ROTACI ON DEL ACTI VO

CORRI ENTE
Rotacion del activo corriente Dias del activo corriente
120.00 113
101 104
100.00

80.00

60.00

40.00

20.00
3.60 3.52 3.24
0.00
1,997 1,998 1,999

La rotacion del activo corriente ha bajando año tras año, pues la empresa tiene la capacidad
de generar 3,24 pesos de ventas por cada peso invertido en el activo corriente.

    1.997 1.998 1.999

Ventas / KTNO   605,06 4567,08 5131,08
KTNO /Ventas   0,17% 0,02% 0,02%
Ventas / KTO   3777,12 3057,32 2812,82
 KTO / Ventas   0,03% 0,03% 0,04%

PRODUCTI VI DAD DEL CAPI TAL

DE TR ABAJO
KTNO /Ventas KTO / Ventas
0.18%
0.17%
0.16%
0.14%
0.12%
0.10%
0.08%
0.06%
0.03% 0.04%
0.04%
0.03% 0.02% 0.02%
0.02%
0.00%
1,997 1,998 1,999

CICLO DE CAJA

Objetiv
      1.997 1.998 1.999 o
  Días de Materia Prima   14 14 15 18
(+
) Días de Productos en Proceso   13 13 14 7
(+
) Días de Productos en Terminado   21 23 24 14
(+
) Días de Cuentas por cobrar   68 73 80 60
  Días Sistema de Circulación de Fondos 116 123 133 99
(-) Días de Cuentas por Pagar   97 97 114 75
  CICLO DE CAJA   19 26 19 24