Elaborado por: Ramírez Ramos Rafael Guillermo;

Huallpa Aguilar Tania Yadira; Huacollo Mayta Juan José;

LLerena Valdivia Brandon Arturo Luis; Palma Lazo
Adrián Ricardo; Soto Sahuanay Briguith Dayana.

Sección: C

INFORME: ASOCIACIONES PÚBLICO PRIVADAS

1. RESUMEN DEL TEMA

El Perú ha pasado por distintas situaciones que han traído como consecuencia una serie de
modificaciones y creaciones en el marco legal, siendo estas trascendentales para el desarrollo
futuro del país. Una de estas situaciones fue la crisis económica pasada y vivida en la década
de 1990, esta produjo la búsqueda de una estabilidad macroeconómica por medio de reformas
estructurales, teniendo como fin un nuevo marco legal (Angie Umezawa, 2013). La motivación
de establecer una promoción dirigida a la inversión privada, trajo consigo la promulgación de
la Constitución Política del Perú en 1993, la cual contenía reformas estructurales, teniendo
como objetivo principal la transferencia de sectores económicos al sector privado, sectores que
se encontraban bajo del Estado por más de veinte años (Angie Umezawa, 2013). Esto impulsó
el desarrollo de la inversión privada respecto a la realización de proyectos sobre infraestructura
pública, permitiendo de esta manera la implementación y aplicación del programa de
Asociaciones Público Privadas. Siendo este un programa de gran importancia para el
crecimiento del país, puesto que significaba un cambio sustancial sobre el rol que mantenía el
Estado respecto al manejo de la economía. Cabe resaltar que estos cambios fueron diseñados
para implementar una estructura nueva sobre la política económica del país, dado que el fin de
ello era la incorporación del sector privado. Teniendo como resultado las APP, tema al cual va
dirigido este informe describiendo partes fundamentales sobre su contenido en general.

2. DEFINICIÓN

El artículo 20 del Decreto Legislativo N° 1362, regula la Promoción de la Inversión Privada

mediante Asociaciones Público Privadas y Proyectos en Activos, estableciéndolo como “una
modalidad de inversión privada en donde se suscriben contratos de largo plazo entre el Estado,
a través de alguna entidad pública, e inversionistas privados”. Señalando que a través de las
APP “se desarrollan proyectos de infraestructura pública, de servicios públicos, de
investigación aplicada, y/o de innovación tecnológica”, siendo este origen de una iniciativa
estatal o privada. Asi mismo según el Decreto Legislativo N° 674 del año 1991, lo define como
“aquella que proviene de personas naturales o jurídicas, nacionales o extranjeras, públicas o
privadas, distintas del Estado Peruano, de los organismos que integran el sector público
nacional y de las Empresas del Estado”.

Como idea principal tenemos que las APP forman un tipo de acuerdo a través de contratos,
precisando que estos se suscriben entre dos partes, siendo estas entidades públicas y privadas.
La finalidad de estos acuerdos contiene una distribución que recae en el funcionamiento,
realización y participación de las partes involucradas. Es decir, la entidad privada se
responsabiliza de los riesgos esenciales que surjan del proyecto, mientras que la entidad pública
verificara el cumplimiento de los objetivos del proyecto suscritos y establecidos en el Contrato
de APP. Esta información manifiesta algo importante y es que las APP impulsan en gran parte
la reducción de los déficits que tiene el país en relación a la infraestructura en general; ahora
este impulso tiene como beneficio el desarrollo de obras adecuadas y de calidad que generan
un crecimiento sustancial a la actividad económica, puesto que la inversión privada es una
herramienta integra que busca la sostenibilidad en general. Pero a pesar que la iniciativa tenia
este carácter íntegro y recto, con los años el desenvolvimiento de esta modalidad se ha visto
acompañado de actos de corrupción tomando como ejemplo de esto los proyectos realizados
por la empresa Odebrecht, que tuvieron como consecuencia el incorrecto manejo de las
autoridades como también los riesgos, costos y perdidas recaídos al Estado (Tupayachi, 2017).

3. CLASIFICACIÓN Y ORIGEN DE LAS APP

Según el artículo 4 del D.L N° 1012, y el artículo 13 del D.L. N° 1224, las APP se clasifican
en:

3.1. Autosostenibles: Se financian a través de un pago de tarifas, precios o peajes que pagan
los usuarios, con el objetivo de recuperar su inversión y de esta manera no requieren de un
financiamiento por parte del Estado. Para esto tendrán que cumplir con dos condiciones:

i. “Demanda mínima o nula de garantía financiada por parte del Estado”. Se considera
como garantías si no superan el 5% del costo total de la inversión, en este costo no va
el mantenimiento ni la operación.
 ii. “Las garantías no financieras tengan una probabilidad nula o mínima de demandar
el uso de recursos públicos”. El uso de recursos públicos debe ser menor al 10 %
durante los primeros cinco años de la ejecución del proyecto.

3.2. Cofinanciadas: Es “Aquella que requiera del cofinanciamiento o del otorgamiento o

contratación de garantías financieras o garantías no financieras que tengan una probabilidad
significativa de demandar el uso de recursos públicos.”

El artículo 12 del reglamento define al cofinanciamiento, como un pago a cubrir las

obligaciones que están establecidas dentro del contrato, para esto se utilizara recursos públicos,
según el Sistema Nacional de la Inversión Privada se considerará como recurso público todo el
que provenga del Estado, así como de las instituciones que están asignadas dentro de la ley, sin
limitar recursos provenientes de operaciones oficiales de crédito, recursos determinados, así
como los recursos directamente recaudados, como por ejemplo, un proyecto que viene siendo
financiado mediante arbitrios municipales o como los aportes a ESSALUD serán proyectos
calificados como cofinanciados.

Es muy importante tener en cuenta esta clasificación para ver en qué casos estamos en un
proyecto autofinanciado o cofinanciado por el Estado, y tener una mayor observación en cuanto
a la clasificación “cofinanciada”, ya que en algunos proyectos se podría confundir esta
clasificación, por lo tanto es importante mencionar en qué casos estamos ante un proyecto
cofinanciado, como por ejemplo, un proyecto no cofinanciado se considera aquellos que son
pagados directamente a los usuarios mediante peajes, tarifas de naturaleza no tributaria o la
cesión de uso de un terreno por parte de la municipalidad a la empresa privada.

3.3.Las APP son originadas por iniciativa de las entidades públicas titulares de proyectos, o
por el sector privado mediante la presentación de Iniciativas Privadas (BID).

APP Iniciativa Privada APP Iniciativa Estatal

• Son originadas por iniciativa del
sector privado.
• Tiene el carácter de petición de
gracia (según l ley 24777)
• Se proponen proyectos no
planificados por el sector publico
• Tienen carácter confidencial y
reservado
• Son originados por iniciativa del
sector público (ministerios,
gobiernos regionales y locales.
• Nacen con la incorporación del
proyecto en el informe Multianual
de inversiones en APP
• Se realiza para planificar y
programar proyectos según las
prioridades del sector público
 Si bien las APP representan la conformación de una relación entre entidades públicas y
privadas, está a tenido un largo camino desde su origen hasta su figura actual. Recordemos que
esta se desarrolló por la motivación de una estabilidad macroeconómica que en ese momento
carecía el país. De tal forma que desde su incorporación vino acompañado de distintos métodos
de participación privada, abriendo las puertas a la ejecución progresiva y colaboración entre el
sector privado y el Estado (Angie Umezawa, 2013). Es asi que en el Perú las APP son tomadas
como un mecanismo y un modelo para la inversión privada sobre un proyecto público que trae
consigo una estructura moderna que puede darse por iniciativa privada o iniciativa estatal para
la infraestructura general del país aportando significativamente a las actividades y negocios.

4. CARACTERÍSTICAS PRINCIPALES DE UNA APP SEGÚN EL MARCO

NORMATIVO

Contratos de largoLos contratos de APP duran máximo 60 años (incluye ampliaciones y

plazo renovaciones) y, en el caso de IPC, duran un mínimo de 10 años.
Participación activa del sector privado (diseño, construcción, financiamiento,
operación, mantenimiento, transferencia o reversión del activo, etc.), lo que
Rol del privado implica que el privado asuma una gran parte de los riesgos inherentes al proyecto,
según se defina en el Contrato de APP.
El sector público define objetivos de interés público y/o la política de precios
(tarifa) y controla el cumplimiento de los objetivos fijados y de los compromisos
establecidos en el Contrato de APP.
El repago a las fuentes de financiamiento del proyecto de APP está en función de
Modo de repago la clasificación del proyecto (cofinanciado o autofinanciado) y puede provenir de
pagos periódicos que realiza el ente público al privado y/o del cobro de tarifa a los
usuarios.
Distribución de El reparto de los riesgos se realiza bajo el principio de asignar el riesgo a la parte
riesgos que esté mejor capacitada de administrarlo.
Las actividades necesarias para el desarrollo de un proyecto (diseño,
financiamiento, construcción, operación y mantenimiento) pueden estar todas a
Empaquetamiento de cargo del inversionista (contrato integral) o bien una combinación de ellas. Si bien
actividades la responsabilidad sobre determinadas actividades puede variar entre proyectos,
bajo una APP, la gestión de la infraestructura queda en manos del privado para que
el sector público pueda prestar el servicio público a los usuarios. La
responsabilidad de la prestación del servicio público queda siempre en manos del
sector público razón por la cual una APP no es una privatización de servicios
públicos.
Las APP cofinanciadas de origen estatal requieren de montos de inversión mínimos
para ser desarrolladas, dependiendo del alcance de cada proyecto, como:
· Proyectos de relevancia nacional, estos deben tener un CTI o CTP, en los casos
Inversión mínima en que no contengan un componente de inversión, mayor a 10,000 UIT (S/ 42
millones).
· En cuanto a los proyectos de competencia de los Gobiernos Regionales y
Gobiernos Locales el CTI o CTP, en caso de que no contengan un componente de
inversión, debe superar las 7.000 UIT (S/ 29.4 millones)
 Las APP pueden comprender bajo su ámbito, de manera enunciativa:
Desarrolla · Infraestructura pública en general
infraestructura · Servicios públicos
pública, servicios · Servicios vinculados a la infraestructura y servicios públicos.
públicos, entre otros. · Proyectos de investigación aplicada.
· Proyectos de innovación tecnológica.
Compromisos Firmes:
· Obligaciones de pago de importes específicos o cuantificables
Generan · Generados como contraprestación a lo previsto en el Contrato
compromisos al Compromisos Contingentes:
Estado · Potenciales obligaciones de pago
· Se derivan por la ocurrencia de uno o más eventos correspondientes a riesgos
propios del proyecto de APP
(Finanzas, s.f.)
5. TIPOLOGÍA DE PROYECTOS DE APP

1 2 3 4 5
Servicios
Infraestructura Servicios vinculados a la Proyectos de Proyectos de
pública públicos I.P(infraestructura investigación innovación
públicos) y aplicada tecnológica
S.P(servicios
públicos)
Artículo 29 del Reglamento del Decreto Legislativo N°1362, (Finanzas, s.f.)
5.1. Redes viales, redes multimodales, vías férreas, aeropuertos, puertos, plataformas logísticas,
infraestructura urbana de recreación y cultural, infraestructura penitenciaria, de riego, de salud y de
educación.
5.2. Telecomunicaciones, energía y alumbrado, de agua y saneamiento y otros de interés social,
relacionados a la educación, la salud y el medio ambiente, en este último caso, aquellos como
el tratamiento y procesamiento de residuos.
5.3. Sistemas de recaudación de peajes y tarifas y Centros de Mejor Atención al Ciudadano.
5.4. Por investigación aplicada se comprende el uso de conocimientos en la práctica a favor de
la sociedad.
5.5. Por innovación se comprende la introducción y mejoramiento de un producto el cual puede
ser un bien o servicio.
La tipología en forma recta permite que por medio de estas se planifique, identifique, formule
y evalué las actividades que van dirigidas a proyectar la ejecución de un proyecto, puesto que
por medio de su identificación se podrá determinar la necesidad de dicho proyecto que viene
siendo transcendental para la sociedad. Esto trae consigo una clara diferencia entre actividades
con carácter primordial y actividades que no son tan relevantes, por lo tanto, las autoridades
deben plantear de manera objetiva aquellas actividades necesarias para el país ya que no todo
proyecto conlleva a una necesidad fundamental además de esto lo que se debe priorizar son
aquellas necesidades relevantes para el país.

6. PRINCIPIOS DE APP
6.1. Valor por dinero: Un servicio público debe ser suministrado por aquel privado que pueda
ofrecer una mayor calidad a un determinado costo o los mismos resultados de calidad a un
menor costo. Buscando maximizar la satisfacción de los usuarios optimizando el valor del
dinero proveniente de los recursos públicos (Moreyra).
6.2. Transparencia: La información cuantitativa y cualitativa que se utilice para la toma de
decisiones en las etapas de evaluación, desarrollo, implementación y rendición de cuentas
deberá ser de conocimiento ciudadano, bajo el principio de publicidad establecido en la Ley de
Transparencia y Acceso a la Información Pública (Moreyra).
6.3. Competencia: Se promueve a fin de asegurar eficiencia y menores costos en la provisión
de infraestructura y servicios públicos, así como evitar cualquier acto anticompetitivo
(Moreyra).
6.4. Asignación adecuada de riesgos: Asignar los riesgos a aquel con mayor capacidad para
administrarlo a un menor costo, considerando el interés público y el perfil del proyecto
(Moreyra).
6.5. Responsabilidad presupuestal: Deberá considerarse la capacidad de pago del Estado
para adquirir los compromisos financieros, firmes y contingentes, sin comprometer la
sostenibilidad de las finanzas públicas ni la prestación regular de los servicios (Moreyra).

Estos principios que forman un conjunto son la base primordial por la cual se debe regir los
procesos de las APP, puesto que aportan en ellos agilidad y transparencia, teniendo en cuenta
el interés común de la población. Así mismo impulsan la existencia de una cooperación
económica entre el Estado y la empresa privada para poder llevar a cabo la ejecución de los
proyectos que son de suma importancia para el desarrollo y crecimiento de nuestra sociedad.
Resaltando de tal forma la eficiencia en el manejo del proyecto y al mismo tiempo la efectividad
de la toma de decisiones para cada etapa del mismo. Obteniendo de tal manera una calidad en
la infraestructura realizada asi como una calidad en servicios públicos.
 7. FASES SUJETAS A LAS APP 1
PLANEAMIENTO

Materializa la programación multianual de cada municipio o

2 sector en el que se hacen las inversiones, “todo proyecto que
empieza desde cero debe de estar dentro de una planeación,
FORMULACIÓN además del plan que debe de contar el Estado en las distintas
instituciones, comprende la selección de infraestructura o
servicios que pueden ser financiados por privados”, la
culminación de esta fase se hace mediante la aprobación del
informe multianual de inversión en APPs.
Comprende el diseño del proyecto, es decir como
este se va a ejecutar y en que se invertirá, además
se busca que este sea rentable y viable socialmente, 3
independientemente de si el financiamiento es
privado o público, y si tiene la aprobación de ESTRUCTURACIÓN
invierte.PE, organismo del MEF. Esta etapa
concluye con la verificación de viabilidad por parte
del Estado.
Se diseña la obra como negocio, se fijan las
obligaciones de inversión, operación y mantenimiento y
4 los mecanismos de retribución al socio privado, por
ejemplo, si se tratara de una carretera, implicaría
TRANSACCIÓN
conocer qué nivel de peaje se podrá cobrar, el nivel de
cofinanciamiento del Estado, entre otros factores. Esto
es medido con el objetivo de saber, en el largo plazo, si
El Estado promociona el proyecto a los habrá una rentabilidad adecuada para el inversionista.
potenciales inversionistas, por Proinversión,
Esto se llevará a cabo a través del esquema de 5
fórmula de asignación de la competencia hasta EJECUCIÓN
la firma del contrato fina, en este punto se CONTRACTUAL
produce una licitación pública o concurso de
grupos integrales
Comprende la vigencia de la APPs o el plazo de la
concesión en sí, el Estado tendrá que cumplir con todas sus
obligaciones (expropiaciones, liberación de interferencias,
emisión de licencias y permisos), algunos de los proyectos
no suelen seguir obligatoriamente las cinco etapas o fases.

Es fundamental que el desarrollo del proceso siga el orden de acuerdo a la ley, ya que de esta
manera se permite una elección adecuada y optima, así como de su cofinanciamiento, siendo
estas más rentables, adjudicando al inversionista con más propuestas. Siempre y cuando su
ejecución sea óptima, pero actualmente la legislación donde se encuentran las APP ha caído en
una sobrerregulación, haciendo que el procedimiento se ralentice más, teniendo como
consecuencia un mayor descenso en cuanto a la promoción de la inversión (ESAN, 2019).
 8. RESOLUCIONES DE LAS APP
8.1. Por Iniciativa Privada
Tenemos la CARRETERA "DESVÍO TINGO MARIA - TOCACHE - PUENTE PIZANA, la
cual tiene como objetivo incrementar la infraestructura vial del país y promover, a través de
ella, mejores condiciones entre los diferentes mercados ubicados a lo largo del área de
influencia del Proyecto. PROINVERSIÓN fue la encargada de promover este proyecto,
presentada en la municipalidad de TINGO MARÍA.
8.2. Por Iniciativa Estatal
Tenemos el Aeropuerto Internacional Jorge Chávez, este proyecto tuvo como objetivos Operar,
equipar y conservar aeropuertos comerciales abiertos al tránsito aéreo, incluyendo las
dependencias, servicios, instalaciones y equipos requeridos por la técnica aeronáutica, de
acuerdo con las normas internacionales reconocidas por el Estado Peruano y las disposiciones
legales y reglamentarias referentes al funcionamiento de los aeropuertos y sus servicios. El
Comité Especial a cargo del estado, bajo los lineamientos de la COPRI fueron la encargada de
promover este proyecto para la entrega en concesión del Aeropuerto Internacional Jorge
Chávez hacia CORPAC S.A.
9. DISCUSIÓN DEL TEMA
Las problemáticas actuales referentes al tema de las APP tienen relación con el tema de la
corrupción por parte del Gobierno debido a que la gestión llevada a cabo por las autoridades
ha estado dentro de un contexto lleno de cuestionamientos por parte de la población puesto que
los hechos de corrupción cometidos en proyectos de APP nacionales han evidenciado el nefasto
papel del Gobierno referidos a la utilización de las APP como medio para un enriquecimiento
ilícito afectando en gran manera los intereses y recursos del Estado en pro del desarrollo de la
nación. Recordemos que uno de los eventos más polémicos de actos de corrupción que tuvo el
país en los últimos años fueron aquellos proyectos manejados por la empresa ODEBRECHT,
en el caso del aeropuerto internacional de Chincheros. Estos eventos generaron una gran
pérdida al Estado, aunque el gobierno actual y anteriores siguen promoviendo la flexibilización
de algunos requisitos (Tupayachi, 2017).
Otro cuestionamiento surgió pero ahora respecto a la estructura normativa y la ejecución con
las cuales las APP se manejan, ya que la recurrencia a la renegociación de los contratos han
traído como consecuencia la ineficiencia de las negociaciones; no siguiendo los principios del
proceso habiendo un claro oportunismo por las partes involucradas en la realización de dichos
proyectos, ya que en ocasiones un proyecto contaba con estudios incompletos, contratos mal
estructurados y la presión hacia las autoridades para la firma apresurada de los contratos,
sumando a ello la ausencia de un correcto planeamiento que dé prioridad al cumplimiento de
las etapas y estrategias indispensables para la ejecución de cualquier actividad (Tupayachi,
2017).
Por lo tanto, enfatizamos que el Estado debe corregir las faltas que ocasionan grandes pérdidas
en los procesos de las APP, así mismo resaltar que este debe mantener un rol activo que permita
una adecuada planificación de las obras. Por último, es necesario una mayor participación de
los organismos supervisores como OSIPTEL, OSINERGMIN, entre otras ya que su opinión
técnica agilizará la toma de decisiones y a la misma vez se tendrá los controles necesarios en
base al interés de la ciudadanía y los recursos del Estado, dejando en claro que la Promoción
de la Inversión Privada mediante Asociaciones Público Privadas son un mecanismo que
coadyuva en gran parte a la economía del país.
10. CASO PRACTICO
Proceso de concesión bajo la modalidad de app en proyecto irrigación de olmos:
El 4 de junio de 2003, el Gobierno Peruano a través de PROINVERSIÓN publicó las bases del
concurso para la concesión de las obras de trasvase. El 19 de marzo de 2004, la empresa
Constructora Norberto Odebrecht S.A. (CNO) presentó su oferta técnica y económica.
El 17 de mayo de 2004, habiéndose aprobado la oferta técnica de CNO, se procedió a la
apertura de la oferta económica y después de evaluarla, la Buena Pro del concurso fue
adjudicada a CNO. El 22 de Julio de 2004, se suscribió el contrato de concesión entre el
Gobierno Regional de Lambayeque y Concesionaria de Trasvase Olmos S.A (CTO), empresa
que había sido recientemente constituida para actuar como concesionario.
Se suscribió una concesión de tipo BOOT, donde los activos son construidos y operados por la
empresa privada. En este sentido, la propiedad de estos es del consorcio privado hasta que
culmina el plazo del contrato, momento en el cual deben transferirse al Estado. Sin embargo,
el proveedor privado tiene el derecho a cobrar por el uso directo de los activos.
El concesionario firmó un contrato Take or Pay por el trasvase de una cantidad fija de metros
cúbicos de agua anuales a cambio de una retribución fija por todo el periodo de la concesión.
El plazo de la concesión otorgado al CTO es de 21- 25 años, renovable hasta por cuatro
períodos adicionales de diez años cada uno, con un plazo máximo de vigencia de 60 años.
El concesionario se obligará a entregar los volúmenes de agua que correspondan en el punto
de entrega, de acuerdo a un calendario anual mensual, más todos los volúmenes adicionales no
regulados que sean factibles de trasvasar. Como se observa, el proyecto se ha estructurado
mediante un acuerdo Take or Pay o pago fijo con el Gobierno Regional de Lambayeque y con
una garantía del Gobierno Central. En otras palabras, el concedente y quien tiene la
responsabilidad de pagar al concesionario es el Gobierno Regional de Lambayeque; el
Gobierno Nacional garantiza los pagos en caso de incumplimiento del gobierno regional.
El contrato del proyecto también considera la entrega de convenios de estabilidad jurídica e
incluye cláusulas de equilibrio económico-financiero. En relación a la cláusula de equilibrio
económico-financiero, el Estado se comprometió a reestablecerlo, en caso ocurran cambios en
las leyes aplicables que produzcan una reducción de los ingresos, un aumento en los costos o
ambos eventos en un 5% o más durante 4 trimestres consecutivos respecto del promedio de los
4 trimestres fiscales anteriores de la vigencia de la concesión. En lo referente al convenio de
estabilidad jurídica se tiene que el plazo de estos convenios se extenderá por todo el plazo de
la concesión y le brinda estabilidad legal en el régimen de impuesto a la renta y en el régimen
de contratación de trabajadores. El costo total del proyecto se ha estimado en US$247 millones.
11. CONCLUSIONES
• Dentro de las APP las empresas privadas son las que llevaran consigo el riesgo del
proyecto y el ente público se encargara de verificar el cumplimiento de los objetivos
trazados dentro del proyecto.
• Un gran problema de las APP es que se desarrollan de mala manera, evidenciándose en
los escándalos de corrupción que se vinieron ocasionando a lo largo de la última década.
• Es fundamental mejorar la legislación actual referente a las APP con la finalidad de que
no vuelva a ocurrir lo que pudimos ver en el proyecto del aeropuerto internacional de
chincheros.
• Limitar la renegociación dado que, por la naturaleza de la misma se ven una suma de
ineficiencias que terminaran perjudicando al Estado.
• Incrementar la participación de instituciones como OSINERGMIN, OSIPTEL etc. Con
el objetivo de poder llevar una realización adecuada de las obras publicas.