CASO PRÁCTICO UNIDAD 2

FINANZAS CORPORATIVAS

HOMER GIL MENCO BERTEL

Alumno

LUCAS ADOLFO GIRALDO RÍOS

Docente

CORPORACION UNIVERSITARIA DE ASTURIAS

ADMINISTRACION Y DIRECCION DE EMPRESAS

SEPTIMO SEMESTRE

NECHÍ – ANTIOQUIA

09 DE SEPTIEMBRE 2019
Caso práctico unidad 2

1. Estime un cash-flow simple con entradas y salidas para el ejercicio n+1. Calcule los saldos finales de la línea de crédito al cierre de cada mes en los siguientes supuestos:

a. en caso de que no se cambien las condiciones de cobro y pago.

Solución
MESES ENERO FEBRERO MARZO ABRIL MAYO JUNIO JULIO AGOSTO SEPTIEMBRE OCTUBRE NOVIEMBRE DICIEMBRE TOTAL
Dinero líquido al inicio (caja y $0
bancos)
Suma de cobros (entrada de $0 $1.000.000 $2.070.000 $2.072.625 $2.072.116 $2.072.120 $2.072.120 $2.072.120 $2.072.120 $2.072.120 $2.072.120 $2.072.120 $21.718.984
efectivos)
Suma de pagos (salida de efectivos) $0 -$1.015.000 -$2.047.000 -$2.092.116 -$2.094.145 -$2.094.241 -$2.094.241 -$2.094.241 -$2.094.241 -$2.094.241 -$2.094.241 -$2.094.241 -$21.937.968
Flujo de caja neto (cobros y pagos) $0 -$45.000 $22.975 -$20.091 -$22.029 -$22.116 -$22.120 -$22.120 -$22.120 -$22.120 -$22.120 -$22.120 -$218.984
Dinero líquido al final (caja y bancos) $0 -$45.000 -$22.975 -$42.116 -$64.145 -$86.262 -$108.502 -$130.502 -$152.623 -$174.743 -$196.863 -$218.984 -$218.984

Flujos operativos $0 $1.000.000 $25.000 $25.000 $25.000 $25.000 $25.000 $25.000 $25.000 $25.000 $25.000 $25.000 $750.000
Cobros por venta al contado $0
Cobros por venta a plazo $1.025.000 $1.025.000 $1.025.000 $1.025.000 $1.025.000 $1.025.000 $1.025.000 $1.025.000 $1.025.000 $1.025.000 $10.250.000
Pagos y proveedores -$1.000.000 -$1.000.000 -$1.000.000 -$1.000.000 -$1.000.000 -$1.000.000 -$1.000.000 -$1.000.000 -$1.000.000 -$1.000.000 -$1.000.000 -$11.000.000

Flujos de inversión $0,00 $0,00 $0,00 $0,00 $0,00 $0,00 $0,00 $0,00 $0,00 $0,00 $0,00 $0,00 $0,00
Pagos por compras de activos fijos $0,00
Cobro por ventas de activos fijo $0,00

Flujos financieros $0,00 $955.000 $2.025 $45.091 $47.029 $47.116 $47.120 $47.120 $47.120 $47.120 $47.120 $47.120 $531.016
Pagos de intereses -$45.000 -$147.025 -47.116 -$47.120 -$47120 -$47.120 -$47.120 -$47.120 -$47.120 -$47.120 -$47.120 -$5.516.104
Pagos de préstamos bancarios -$1.045.000 -$1.045.000 -$1.047.116 -$1.047.116 -$1.047.120 -$1.047.120 -$1.047.120 -$1.047.120 -$1.047.120 -$1.047.120 -$10.421.863
Cobros por préstamos bancarios $1.000.000 $1.047.025 $1.047.025 $1.047.116 $1.047.120 $1.047.120 $1.047.120 $1.047.120 $1.047.120 $1.047.120 $1.047.120 $11.468.984
b. en caso de cambiar las condiciones de cobro y pago propuestas por el director financiero. Asúmase que todos los proveedores y clientes mencionados aceptan las propuestas.

Solución
MESES ENERO FEBRERO MARZO ABRIL MAYO JUNIO JULIO AGOSTO SEPTIEMBRE OCTUBRE NOVIEMBRE DICIEMBRE TOTAL
Dinero líquido al inicio (caja y $0 $0 $1.025.000
bancos)
Suma de cobros (entrada de $0 $1.025.000 $1.025.000 $11.275.000
efectivos)
Suma de pagos (salida de efectivos) $0 $0 -$1.000.000 $1.025.000 $1.025.000 $1.025.000 $1.025.000 $1.025.000 $1.025.000 $1.025.000 $1.025.000 $1.025.000 $10.000.000
Flujo de caja neto (cobros y pagos) $0 $1.025.000 $25.000 -$25.000 -$25.000 -$25.000 -$25.000 -$25.000 -$25.000 -$25.000 -$25.000 -$25.000 $1.275.000
Dinero líquido al final (caja y bancos) $0 $1.025.000 $1.050.000 $1.075.000 $1.275.000

Flujos operativos $0 $1.025.000 $25.000 $25.000 $25.000 $25.000 $25.000 $25.000 $25.000 $25.000 $25.000 $25.000 $1.275.000
Cobros por venta al contado $0
Cobros por venta a plazo $1.025.000 $1.025.000 $1.025.000 $1.025.000 $1.025.000 $1.025.000 $1.025.000 $1.025.000 $1.025.000 $1.025.000 $1.025.000 $11.275.000
Pagos y proveedores -$1.000.000 -$1.000.000 -$1.000.000 -$1.000.000 -$1.000.000 -$1.000.000 -$1.000.000 -$1.000.000 -$1.000.000 -$1.000.000 -$10.000.000

Flujos de inversión $0,00 $0,00 $0,00 $0,00 $0,00 $0,00 $0,00 $0,00 $0,00 $0,00 $0,00 $0,00 $0,00
Pagos por compras de activos fijos $0,00
Cobro por ventas de activos fijo $0,00

Flujos financieros $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0
Pagos de intereses $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0
Pagos de préstamos bancarios $0
Cobros por préstamos bancarios $0

2. Estime los costes financieros de la línea en los dos casos anteriores. ¿Cree que la medida tiene consecuencias significativas?

Respuesta: como se refleja en los flujos de caja al cobrar primero y pagar después siempre se tendrá efectivo disponible para cubrir las deudas y no será necesario requerir créditos
bancarios para cubrí y por lo tanto se ahorrara intereses

3. ¿Qué herramientas pueden ofrecerse a otros clientes /proveedores para que se sumen a la propuesta?
Respuesta:

a. El compromiso simple, que es una solución dada entre ambas partes para no obtener satisfacción total de los objetivos.
b. Concesiones mutuas, que son muy comunes en las empresas, suelen tener un equilibrio entre ambas partes para que ambos terminen siendo beneficiados. Es importante que
en este tipo de negociaciones exista una propuesta creativa.
c. A partir de la negociación inicial, parten otro tipo de elementos que entran en juego con la decisión final de la misma.
d. Se crean nuevas alternativas al problema entre ambas partes para solucionar la negociación.
e. Un buen negocio con proveedores garantiza la seguridad de que el producto siempre esté a la mano del cliente cuando lo desea, todo porque cuenta con el stock suficiente
para satisfacer a cuantos desee la empresa.
f. Cuando una empresa consigue un producto, muchas otras empresas también llevan a cabo este tipo de negociaciones, pudiendo conseguir un acuerdo en donde le provean
más productos a un precio menor, ocasionando así que la que obtenga el precio más accesible a los clientes sea la ganadora del caso.

Referencias bibliográficas

Corporación Universitaria de Asturias. (2018). Manual de Normas APA: Autor, Coy H. yValencia l.Corporación Universitaria de Asturias. (2018). Los distintos flujos de
caja.Corporación Universitaria de Asturias. (2018). Financiación a corto plazo.https://www.visitsalou.eu/

https://brainly.lat › Universidad › Contabilidad

https://es.scribd.com/document