Cmo elaborar un plan de negocios paso a paso

Elaborar un plan de negocios es una etapa por la que todos debemos

pasar al momento de iniciar un negocio.
ste nos permite comprobar la factibilidad del negocio (y as ahorrar
tiempo y dinero en caso de que no sea factible), nos sirve de gua para
ponerlo en marcha y posteriormente administrarlo (y as ser ms
eficientes, reducir la incertidumbre y minimizar el riesgo) y, en caso de
buscar financiamiento, nos permite demostrar lo atractivo de nuestra
idea y que seremos capaces de pagar la deuda oportunamente.
Elaborar un plan de negocios no es una tarea sencilla que se pueda
realizar de un momento a otro, sino una que requiere tiempo y
dedicacin, toda vez que un plan de negocios cuenta con varias partes y
requiere abundante informacin, pudiendo para ello ser necesario la
realizacin de una o varias investigaciones previas que permitan
obtenerla.
Sin embargo, tampoco se trata de una tarea compleja para la cual sea
necesario haber ledo previamente varios libros que nos digan cmo
hacerla, o redactar ms de 200 pginas que probablemente nadie leer,
sino una que cualquier persona puede realizar siempre y cuando
conozca bien su proyecto o negocio, y sepa los pasos necesarios.
La siguiente es una gua completa que te mostrar paso por paso cmo
elaborar un plan de negocios a travs del desarrollo de cada una de sus
partes.
1) La portada y la tabla de contenido
La portada es la cubierta y primera pgina del plan de negocios.
sta debera incluir el nombre del proyecto o negocio, el nombre de
su autor o de sus autores, el ao en que ha sido redactado y el
logotipo del negocio en caso de poseer uno. La portada es lo primero
que ve el lector de un plan de negocios, por lo que debemos
asegurarnos de darle un aspecto profesional y as causar en l una
buena primera impresin.
Mientras que la tabla de contenido o ndice es una lista con las partes
o secciones del plan de negocios y siguiente pgina del mismo. sta
tiene como objetivo permitirle saber al lector qu es lo que va a
encontrar en el plan, as como encontrar rpidamente la parte o
seccin que desee leer.

2) El resumen ejecutivo
El resumen ejecutivo es un resumen de los puntos ms importantes
de las dems partes del plan de negocios, por lo que a pesar de ir al
principio de ste, debe ser elaborado despus de haber culminado las
dems partes.
El objetivo del resumen ejecutivo es que el lector tenga una visin
general y sucinta del plan de negocios, pueda comprender en una
sola lectura en qu consiste el negocio, y se genere inters en l por
el proyecto y por profundizar en la lectura de las dems partes del
plan.
Es por ello que el resumen ejecutivo debe ser efectivamente un
resumen (lo recomendable es que no abarque ms de tres pginas),
debe ser capaz de explicar claramente en qu consiste el negocio por
ms complejo que ste sea, y debe ser capaz de generar inters por
el proyecto e invitar a la lectura (por ejemplo, utilizando un lenguaje
positivo, resaltando los factores que permitirn la viabilidad y
sostenibilidad del proyecto, no abarcando muchas pginas, etc.).
La parte o seccin del resumen ejecutivo debera incluir los siguientes
elementos:

Los datos bsicos del negocio: el nombre del proyecto o negocio,

su ubicacin, el tipo de empresa, etc.
La descripcin del negocio: una breve descripcin del negocio y
del producto o servicio que se va a ofrecer.
Las caractersticas diferenciadoras: las caractersticas del negocio,
producto o servicio que nos van a permitir diferenciarnos o
distinguirnos de la competencia.
Las ventajas competitivas: los aspectos que nos van a permitir
tener cierta ventaja ante los dems competidores.
La visin y la misin: la misin y la visin del negocio.
Las razones que justifican la puesta en marcha del negocio: las
razones por las que se ha encontrado atractiva la idea de negocio
o por las que se piensa que tendr xito.
Los objetivos del negocio: los principales objetivos que se
buscarn alcanzar una vez puesto en marcha el negocio.
Las estrategias del negocio: las principales estrategias que se
utilizarn para alcanzar los objetivos.
El equipo de trabajo: las personas que llevarn a cabo el proyecto
y que posteriormente administrarn el negocio.
La inversin requerida: la inversin del proyecto, el monto con el
que ya se dispone y el monto que se va a requerir.

La rentabilidad del proyecto: los resultados de los indicadores de

rentabilidad utilizados.
El impacto ambiental del proyecto: un resumen del impacto
ambiental del negocio que incluya cmo se disminuir o
controlar.
Las conclusiones del proyecto: las conclusiones a las que se ha
llegado una vez culminado el desarrollo del plan de negocios.

Al momento de escribir el resumen ejecutivo debemos tener en

cuenta los objetivos del mismo, y que muchas veces el lector de un
plan de negocios (por ejemplo, un potencial financista o
inversionista), solo decide leer esta parte para tomar una decisin,
por lo que debemos prestar especial atencin en su elaboracin.
3) La definicin del negocio
Luego del resumen ejecutivo, la siguiente parte o seccin del plan de
negocios es la definicin del negocio. sta describe el negocio que se
va a realizar, as como aspectos bsicos relacionados con ste, tales
como las razones que justifican su puesta en marcha.
El objetivo de la definicin del negocio es que el lector comprenda en
qu consiste el negocio que se va a realizar, y conozca las razones
por las que se considera que ste tendr xito.
La parte o seccin de la definicin del negocio debera incluir los
siguientes elementos:
a) Los datos bsicos del negocio
El nombre del proyecto o negocio y otros datos bsicos tales como
la ubicacin del negocio, el tipo de empresa bajo el cual ser
constituido legalmente (E.I.R.L., S.C., S.A., etc.), y el tipo de
actividad
econmica
al
que
se
dedicar
(produccin,
comercializacin o prestacin de servicios).
b) La descripcin del negocio
Una descripcin del negocio que se va a realizar as como del
producto o servicio que se va a ofrecer (en qu consiste el
negocio, cul ser el producto o servicio que se va a ofrecer,
cules sern sus principales caractersticas o beneficios, etc.).
c) Las caractersticas diferenciadoras

Las caractersticas con las que va a contar el negocio, producto o

servicio, y que nos van a permitir diferenciarnos o distinguirnos de
la competencia.
Ejemplos de caractersticas diferenciadoras podran ser un atributo
especial en el producto, precios bajos, una buena atencin al
cliente, etc.
d) Las ventajas competitivas
Los aspectos que nos van a permitir tener cierta ventaja ante los
dems competidores.
Ejemplos de ventajas competitivas podran ser un sistema de
distribucin ya establecido, una buena localizacin, la asociacin
con un proveedor, etc.
e) El mercado objetivo
El mercado objetivo al cual nos vamos a dirigir, las principales
caractersticas del consumidor que lo conforma, y las razones por
las que hemos elegido dicho mercado.
Para elegir el mercado objetivo podra ser necesario realizar
previamente una segmentacin de mercado que nos ayude con
dicha tarea.
f) La visin y la misin
La visin (hacia dnde se dirige en el largo plazo) y la misin (su
propsito o razn de ser) del futuro negocio.
g) Las razones que justifican la puesta en marcha del negocio
Las razones por las que se ha encontrado atractiva la idea de
negocio o por las que se considera que el proyecto tendr xito.
Ejemplos de estas razones podran ser una necesidad insatisfecha
o un problema no resuelto en los consumidores, un mercado en
crecimiento, una ventaja competitiva que tengamos y que
queramos aprovechar, etc.
h) Los objetivos del negocio
Los objetivos del negocio, tanto generales como especficos, que
se buscarn alcanzar una vez puesto en marcha.

Ejemplos de objetivos generales: ser la empresa lder en el

mercado, ser una marca reconocida en el mercado, etc.
Ejemplos de objetivos especficos: Aumentar las ventas en un 20%
para el segundo semestre, lograr una participacin de mercado del
15% antes de finalizar el primer ao, etc.
i) Las estrategias del negocio
Las principales estrategias del negocio que se utilizarn y que
permitirn alcanzar los objetivos propuestos.
Ejemplos de estrategias: Contar con insumos de primera calidad,
tener puntos de venta ubicados estratgicamente, hacer uso de
artculos de merchandising, etc.
4) El estudio de mercado
El estudio de mercado describe aspectos relacionados con el
mercado, tales como la industria a la cual va a pertenecer el negocio,
el mercado objetivo al cual se va dirigir, y la competencia que va
tener.
El objetivo del estudio de mercado es el de mostrar al lector
informacin relevante procedente del mercado y sealar cmo se va
a aprovechar dicha informacin, y as demostrar en gran medida la
factibilidad del negocio.
La parte o seccin del estudio de mercado debera incluir los
siguientes elementos:
a) El anlisis de la industria o del sector empresarial
El anlisis describe la industria o sector en la cual se va a ubicar el
negocio, incluyendo sus antecedentes y cmo ha ido evolucionado
a travs del tiempo.
En este punto podramos sealar, por ejemplo, el tamao de la
industria, nuestra posicin dentro de sta, sus actores principales,
las ventas pasadas, actuales y futuras, las perspectivas de
crecimiento, las tendencias, etc.
Para obtener esta informacin podramos acudir a diversas fuentes
tales como Internet, publicaciones y revistas de negocios, u
oficinas de gobierno en donde podamos obtener informes,
estadsticas, tendencias, etc.

b) El anlisis del mercado objetivo

El anlisis del mercado objetivo es la parte ms importante del
estudio de mercado. ste describe el mercado objetivo al cual se
va a dirigir el negocio (para elegirlo podra ser necesario realizar
previamente una segmentacin de mercado que nos ayude con
dicha tarea).
En este punto podramos sealar, por ejemplo, cules son los
gustos, preferencias y deseos del consumidor que lo conforma,
dnde compra, cundo compra, cada cunto tiempo compra,
cunto gasta en promedio, cules son sus hbitos de consumo, sus
costumbres, sus actitudes, etc.
Para obtener esta informacin lo usual es acudir directamente al
consumidor y hacerle una encuesta en donde se le formulen
preguntas tales como:

utiliza usted este tipo de producto?

cules son sus modelos favoritos?
qu caractersticas le agregara o cambiara?
dnde lo suele comprar?

Otra forma comn de obtener informacin de los consumidores es

acudir a los lugares en donde stos suelen adquirir el producto o
servicio que se va a ofrecer, y observar sus comportamientos, por
ejemplo, los modelos que ms demandan, las preguntas u
objeciones que les suelen hacer a los vendedores, etc.
c) El anlisis de la competencia
El anlisis de la competencia describe los futuros competidores del
negocio, tanto directos (empresas que producen o venden
productos o servicios similares al que se va a ofrecer) como
indirectos (empresas que producen o venden productos o servicios
sustitutos al que se va a ofrecer).
En este punto podramos sealar, por ejemplo, cuntos son, cules
son los principales, dnde estn ubicados, cul es su experiencia,
cul es su capacidad, qu materiales o insumos usan para sus
productos, cules son sus precios, cules son sus puntos de venta,
qu medios publicitarios utilizan, cules son sus fortalezas y
debilidades, etc.

Para obtener esta informacin lo usual es acudir a los lugares en

donde los competidores estn ubicados y observar los productos o
servicios que ofrecen, sus precios, sus estrategias publicitarias,
etc., o visitar sus locales y observar los productos o servicios que
ms venden, sus procesos, la atencin que le brindan a los
consumidores, etc.
d) El pronstico de la demanda
El pronstico de la demanda o pronstico de ventas es una
estimacin de las ventas del futuro negocio para el periodo de
tiempo en que est proyectado el plan de negocios.
El pronstico de la demanda se obtiene a travs del anlisis del
sector, el anlisis del mercado objetivo, y el anlisis de la
competencia.
Por ejemplo, al momento de hacer el anlisis del mercado objetivo
podramos procurar descifrar qu tan dispuesto est el consumidor
que lo conforma en adquirir nuestro producto o servicio,
incluyendo en el cuestionario de nuestra encuesta preguntas tales
como:

estara dispuesto a probar este nuevo producto?

cunto estara dispuesto a pagar por l?
cunto es lo que suele pagar por productos similares?
cada cunto tiempo adquiere productos similares?

O, al momento de hacer el anlisis de la competencia, podramos

procurar calcular el promedio de clientes que tienen al da los que
sern nuestros principales competidores, as como el promedio de
consumo que dichos clientes suelen realizar.
El pronstico de la demanda nos servir posteriormente para
elaborar el presupuesto de ventas (en la parte del estudio de los
ingresos y egresos), por lo que debemos procurar hacerlo lo ms
acertado posible.
e) El plan de marketing
El plan de marketing o plan de comercializacin seala las
principales estrategias de marketing o estrategias comerciales que
se utilizarn para atender el mercado objetivo.

Las estrategias de marketing suelen dividirse en estrategias para

los cuatro elementos que conforman la mezcla marketing
(producto, precio, plaza y promocin).
Ejemplos de estrategias de marketing podran ser:

Producto: las caractersticas innovadoras que tendr el

producto, los servicios que incluir, etc.
Precio: el precio de introduccin que tendr el producto y el
precio que tendr una vez que haya aumentado la demanda,
los tipos de descuento que se utilizarn, etc.
Plaza: los intermediarios con los que se trabajar, los puntos de
venta en donde se vender el producto, etc.
Promocin: los medios publicitarios que se utilizarn, las
promociones de ventas que se ofrecern, etc.

Para formular las estrategias de marketing se deben tomar en

cuenta el anlisis del sector, el anlisis del mercado objetivo, y el
anlisis de la competencia. Por ejemplo, una de nuestras
estrategias podra ser utilizar el medio publicitario que le sea ms
accesible al consumidor que conforma nuestro mercado objetivo, o
que mejores resultados le est dando al que ser nuestro principal
competidor.
5) El estudio tcnico
El estudio tcnico o plan operativo describe los requerimientos fsicos
del negocio, as como el funcionamiento de ste.
El objetivo del estudio tcnico es el de mostrar al lector cmo sern
las operaciones diarias del negocio, y que quien ha elaborado el plan
de negocios, comprende y ha planificado bien dichas operaciones.
Es por ello que el estudio tcnico debe proveer suficiente
informacin, pero sin ser demasiado tcnico o exhaustivo al punto de
llegar a hacerle perder inters al lector por leerlo, o que ste no
pueda entenderlo debido a su complejidad.
La parte o seccin del estudio tcnico debera incluir los siguientes
elementos:
a) Los requerimientos fsicos
En este punto hacemos una lista con los requerimientos fsicos
necesarios para el funcionamiento del negocio (edificios, terrenos,

maquinaria, equipos, herramientas, vehculos, mobiliario, insumos

o materias primas, etc.), incluyendo sus respectivos costos.
b) El proceso del negocio
En este punto hacemos una descripcin de las etapas que
comprendern las operaciones diarias del negocio, empezando por
las compras, pasando por la transformacin de los productos, y
culminando con el almacenaje y la distribucin de stos.
Para una mejor descripcin del proceso del negocio o proceso
productivo, es recomendable incluir en sta aspectos tcnicos
relacionados, tales como la poltica de compras, el tamao de
inventario, los ndices o estndares que se usarn para realizar el
control de calidad, etc., as como elaborar un diagrama de flujo o
flujograma.
c) El local del negocio
En este punto hacemos una descripcin del local en donde
funcionar el negocio, por ejemplo, sealamos su infraestructura,
su tamao, su ubicacin y las razones por las que se ha elegido
dicha ubicacin, etc.
Para una mejor descripcin del local de negocio, es recomendable
tambin incluir en sta aspectos tcnicos relacionados, tales como
la capacidad de produccin con que la que contar, la capacidad
que ser utilizada, la localizacin o disposicin de la maquinaria,
los equipos y el mobiliario (disposicin del planta), etc., as como
hacer uso de planos en donde se muestre su ubicacin y/o en
donde se muestre la distribucin de sus elementos.
6) La organizacin
La organizacin describe cmo estar organizado el negocio y cmo
se relacionarn entre s las diferentes reas, departamentos o
unidades orgnicas que lo conformarn.
El objetivo de la organizacin es el de mostrar al lector cmo se
dividirn o dispondrn las reas del negocio, y que ste se tratar de
un negocio bien organizado que contar con una buena coordinacin
entre sus reas.
La parte o seccin de la organizacin debera incluir los siguientes
elementos:

a) La estructura o forma jurdica

En este punto sealamos si el negocio ser constituido bajo la
forma de personal natural o bajo la forma de persona jurdica, si
ser una empresa individual o una sociedad, y el tipo de empresa
bajo el cual ser constituido legalmente (E.I.R.L., S.C., S.A., etc.).
b) La estructura orgnica
En este punto sealamos el tipo de organizacin que tendr el
negocio (funcional, por producto, matricial, etc.), las reas,
departamentos o unidades orgnicas que lo conformarn, y las
relaciones jerrquicas que se darn entre stas.
Para una mejor descripcin de la estructura orgnica del negocio,
es recomendable representar sta a travs de un organigrama.
c) Los cargos y las funciones
En este punto sealamos los puestos o cargos que tendrn cada
rea, departamento o unidad orgnica del negocio, las funciones
generales que tendrn cada uno y, de ser posible, sus funciones
especficas
o
tareas,
as
como
sus
obligaciones
y
responsabilidades.
d) El requerimiento de personal
En este punto sealamos el personal que ser requerido para cada
puesto o cargo.
Para una mejor descripcin del requerimiento de personal, es
recomendable elaborar un cuadro de asignacin de personal, en
donde sealemos los puestos o cargos de cada rea, el nmero de
vacantes, y el perfil requerido para cada puesto o cargo
(experiencia, conocimientos, habilidades y destrezas que una
persona debe tener para poder postular).
e) Los gastos de personal
En este punto sealamos los sueldos, salarios y beneficios que
sern asignados a cada puesto o cargo.
Para una mejor descripcin de los gastos de personal, es
recomendable tambin elaborar un cuadro con la proyeccin de
todos los gastos que se van a tener en el personal para el periodo
de tiempo en que est proyectado el plan de negocios.

f) Los sistemas de informacin

En este punto describimos los procesos de entrada,
almacenamiento, procesamiento y salida de informacin que
tendr el negocio.
Por ejemplo, sealamos cmo se registrar la informacin (las
compras, los datos del cliente, etc.), quines sern los encargados
de registrar dicha informacin, dnde se almacenar, procesar y
organizar, y cmo ser brindada cuando sea requerida (a travs
de informes, reportes, etc.).
g) El perfil del equipo directivo
En este punto describimos el equipo de trabajo con el que ya se
cuenta para poner en marcha y posteriormente dirigir el negocio
(esto, sobre todo, si el principal objetivo del plan de negocios es el
de presentarlo a potenciales inversionistas).
Por ejemplo, sealamos la trayectoria profesional de cada uno de
los integrantes del equipo, la experiencia que tienen en el tipo de
negocio, sus proyectos realizados, sus logros obtenidos, los
conocimientos, habilidades y destrezas que aportarn al negocio,
etc.
Para complementar esta informacin podramos tambin incluir
sus currculums en los documentos anexos al plan.
7) El estudio de la inversin y financiamiento
El estudio de la inversin y financiamiento seala la estructura de la
inversin, y describe los aspectos relacionados con el financiamiento
del proyecto.
El objetivo del estudio de la inversin y financiamiento es el de
mostrar al lector cul ser el capital requerido para poner en
funcionamiento el negocio, en qu se usar dicho capital, y cmo se
obtendr o pretender obtener.
La parte o seccin del estudio de la inversin y financiamiento
debera incluir los siguientes elementos:
a) La inversin fija

En este punto hacernos una lista de todos los activos fijos

(elementos tangibles necesarios para el funcionamiento del
negocio que no estarn para la venta) que se van a requerir, con
sus respectivos costos estimados.
Los activos fijos se suelen dividir en:

Muebles y enseres: comprende el mobiliario y equipos diversos

tales como, por ejemplo, mesas, sillas, escritorios, estantes,
computadoras,
impresoras,
telfonos,
registradoras,
calculadoras, extintores, etc.
Maquinaria y equipos: comprende lo necesario para la
fabricacin del producto o para la prestacin del servicio como,
por ejemplo, mquinas de produccin, taladros, tornos,
soldadores, herramientas, etc.
Vehculos: comprende los vehculos necesarios para el
transporte del personal o de la mercadera del negocio.
Terrenos y edificios: comprende los terrenos, edificios,
construcciones e infraestructura, as como la inversin
requerida para el acondicionamiento del local (remodelacin,
instalaciones, pintura, acabados, decoracin, etc.).

b) Los activos intangibles

En este punto hacemos una lista de todos los activos intangibles
(elementos intangibles necesarios para el funcionamiento del
negocio) que se van requerir, con sus respectivos costos
estimados.
Los activos intangibles se suelen dividir en:

Investigacin
y
desarrollo:
estudios
del
proyecto,
investigaciones de mercado, diseo del producto, etc.
Gastos de constitucin y legalizacin: constitucin legal del
negocio, obtencin de licencias y permisos, registros, etc.
Gastos de puesta en marcha: bsqueda, seleccin y
capacitacin del personal, marketing de apertura, promocin y
publicidad, etc.
Imprevistos: monto destinado en casos de emergencia.

c) El capital de trabajo
El capital de trabajo es el dinero necesario para el funcionamiento
del negocio durante el primer ciclo productivo (tiempo transcurrido
desde que se inician las operaciones del negocio hasta que se

obtiene dinero en cantidades suficientes como para seguir

operando normalmente sin requerir ms inversin).
En este punto hacemos una lista de todos los elementos que
conformarn el capital de trabajo, con sus respectivos costos
estimados.
El capital de trabajo se suele clasificar en:

Realizable: conformado por todo aquello que puede ser

almacenado como, por ejemplo, materias primas o insumos
(cuando se trata de una empresa productora), productos para la
venta (cuando se trata de una empresa comercializadora),
envases, tiles de escritorio, etc.
Disponible: dinero requerido para pagar diversos servicios tales
como, por ejemplo, servicios bsicos (agua, electricidad,
telfono, Internet), remuneraciones (sueldos y salarios),
mantenimiento, tributos municipales, etc., despus de que
stos han sido utilizados.
Exigible: desembolsos que se realizan por anticipado. Se
denominan exigibles porque uno gasta o invierte en ellos, y
luego exige el derecho a su uso. Son exigibles, por ejemplo, el
adelanto a proveedores, el adelanto del alquiler del local, los
seguros, etc.

d) La inversin total
La inversin total del proyecto se obtiene al sumar la inversin fija,
los activos intangibles y el capital de trabajo.
En este punto sealamos el monto al que asciende la inversin fija,
el monto al que asciende los activos intangibles y el monto al que
asciende el capital de trabajo, y luego el monto al que asciende la
inversin total del proyecto.
e) La estructura del financiamiento
En este punto sealamos si el proyecto ser financiado en su
totalidad con capital propio, o se requerir de algn tipo de
financiamiento externo.
En caso de hacer uso de financiamiento externo, sealamos qu
porcentaje del total de la inversin se cubrir con capital propio, y
qu porcentaje se cubrir con capital externo (por ejemplo,
podramos financiar el proyecto en un 40% con capital propio, y en
un 60% con capital externo).

f) Las fuentes de financiamiento

En caso de hacer uso de financiamiento externo y conocer de
antemano la fuente (o fuentes) de donde se obtendr, en este
punto describimos dicha fuente (o fuentes) y sealamos las
caractersticas del crdito.
Por ejemplo, en caso de haber obtenido un prstamo de un banco,
hacemos una breve descripcin de dicho banco y sealamos las
caractersticas o condiciones del prstamo que nos otorgar
(monto, plazo, costo, etc.).
Asimismo, en este punto es recomendable elaborar un cuadro en
donde sealemos las cuotas que tendremos que pagar durante el
periodo de tiempo que dure el prstamo (el cual nos servir
posteriormente para elaborar el presupuesto del pago de la deuda
en la parte del estudio de los ingresos y egresos).
8) El estudio de los ingresos y egresos
El estudio de los ingresos y egresos seala los futuros ingresos y
egresos del negocio para el periodo de tiempo en que est
proyectado el plan de negocios.
El tiempo en que es proyectado un plan de negocios suele depender
de los objetivos del mismo y del tipo de negocio que se va realizar. Lo
usual es hacer una proyeccin de 3 a 5 aos, realizando proyecciones
mensuales para los primeros 12 meses, y luego proyecciones anuales
para los siguientes 2, 3 o 4 aos.
El objetivo del estudio de los ingresos y egresos es el de mostrar al
lector las proyecciones de los ingresos y egresos que tendr el
negocio, as como la relacin que se dar entre stos.
La parte o seccin del estudio de los ingresos y egresos debera
incluir los siguientes elementos:
a) Los presupuestos de ingresos
En este punto desarrollamos los presupuestos de ingresos para el
periodo de tiempo en que vamos a proyectar el plan de negocios.
A menos que no existan otros tipos de ingresos, los presupuestos
de ingresos bsicamente son los siguientes:

Presupuesto de ventas (para su elaboracin debemos guiarnos

del pronstico de la demanda que hemos desarrollado
previamente en la parte del estudio de mercado).

Presupuesto de cobros.

b) Los presupuestos de egresos

En este punto desarrollamos los presupuestos de egresos para el
mismo periodo de tiempo en que hemos proyectado los ingresos.
Los presupuestos de egresos bsicamente son los siguientes:
En una empresa productora:

Presupuesto de produccin.
Presupuesto de requerimiento de materia prima.
Presupuesto de compra de materia prima.
Presupuesto de pago de materia prima.
Presupuesto de mano de obra directa.
Presupuesto de gastos indirectos de fabricacin.
Presupuesto de costos de produccin.
Presupuesto de gastos administrativos.
Presupuesto de gastos de ventas.
Depreciacin.
Amortizacin de intangibles.
Presupuesto del pago de la deuda.

En una empresa comercializadora (dedicada a la compra y venta

de productos):

Presupuesto de compras.
Presupuesto de pagos.
Presupuesto de gastos administrativos.
Presupuesto de gastos de ventas.
Depreciacin.
Amortizacin de intangibles.
Presupuesto del pago de la deuda.

c) El punto de equilibrio

En este punto hallamos el punto de equilibrio del negocio (el punto

de actividad o volumen de ventas en donde los ingresos son
iguales a los egresos).
d) El flujo de caja proyectado
En este punto desarrollamos el flujo de caja proyectado o
presupuesto de efectivo.
e) El estado de ganancias y prdidas proyectado
En este punto desarrollamos el estado de ganancias y prdidas
proyectado o presupuesto operativo.
f) El balance general proyectado
En este punto desarrollamos el balance general proyectado.
9) La evaluacin del proyecto
La evaluacin del proyecto muestra el desarrollo de la evaluacin
financiera realizada al proyecto.
El objetivo de la evaluacin del proyecto es el de mostrar al lector
que el proyecto es rentable, en cunto tiempo se recuperar la
inversin, y cunto es lo que se espera obtener por ella.
La parte o seccin de la evaluacin del proyecto debera incluir los
siguientes elementos:
a) El periodo de recuperacin de la inversin
El periodo de recuperacin de la inversin seala el periodo de
tiempo que va a tomar recuperar el capital invertido.
Para hallarlo, debemos tomar en cuenta la inversin del proyecto
(estudio de la inversin y financiamiento) y los resultados del flujo
de caja proyectado (estudio de los ingresos y egresos).
Por ejemplo, si la inversin total del proyecto es de US$12 000 y
en el primer ao vamos a tener un flujo de efectivo de US$4 000,
en el segundo ao de US$5 000, y en el tercero de US$6 000,
podramos decir que el periodo de recuperacin de la inversin es
de 3 aos.
b) El retorno sobre la inversin (ROI)

El ndice de retorno sobre la inversin (ROI por sus siglas en ingls)

es un indicador financiero que nos permite medir la rentabilidad
del proyecto.
La frmula del ROI es:
ROI = (Utilidades / Inversin) x 100
Por ejemplo, si la inversin total del proyecto es de US$20 000 y el
total de utilidades que se esperan obtener durante el periodo de
tiempo en que est proyectado el plan de negocios es de US$4
000, aplicando la frmula del ROI:
ROI = (4000 / 20000) x 100
Nos da un ROI de 20%, con lo que podramos afirmar que el
proyecto es rentable y que ofrece una rentabilidad de 20%.
c) El VAN y el TIR
El VAN y el TIR son otros ndices financieros comnmente
utilizados al momento de evaluar la rentabilidad de un proyecto.
El Valor Actual Neto (VAN) mide la ganancia que tendr el proyecto
al descontar la inversin al total de los futuros flujos de dinero (los
cuales son actualizados previamente a travs de una determinada
tasa de descuento).
Mientras que la Tasa Interna de Retorno (TIR) es la mxima tasa de
descuento que puede tener el proyecto para ser considerado
rentable.
En caso de que el proyecto incluya la obtencin de un crdito
financiero, para una mejor evaluacin se suele dividir el VAN y el
TIR en VAN y TIR econmico (para el cual se toma en cuenta el
flujo de caja econmico), y en VAN y TIR financiero (para el cual se
toma en cuenta el flujo de caja financiero).
10)

El plan de accin

El plan de accin describe el programa o cronograma de las

principales actividades que se realizarn para la ejecucin del
proyecto o puesta en marcha del negocio.

ste suele incluir, adems de la descripcin de dichas actividades, los

responsables y encargados de cada una de stas, las fechas en que
se iniciarn, y los plazos que tendrn.
11)

Las conclusiones y recomendaciones

La seccin de conclusiones y recomendaciones seala las

conclusiones que se han obtenido al elaborar el plan de negocios, y
las recomendaciones que se brindan como consecuencia de cada una
de las conclusiones obtenidas.
12)

Los anexos

Finalmente, los anexos o documentos adjuntos son documentos que

brindan informacin adicional al lector, y que son incluidos al final del
plan de negocios con el fin de no recargar demasiado la parte
principal y terminar dificultando su lectura.
Estos documentos suelen estar conformados por las encuestas
realizadas en el estudio del mercado, el contrato de arrendamiento
del local, los contratos con los principales proveedores, los acuerdos
con socios, el material promocional (anuncios, folletos, catlogos,
etc.), las licencias de funcionamiento, las especificaciones tcnicas de
la produccin, el detalle de la estructura de costos, los currculums de
los miembros del equipo directivo, entre otros.

FIN