Formulación y evaluación de proyectos de inversión

agroalimentarios.

1.- Herramientas de Excel para evaluación de proyectos

 Antecedentes

Excel es un software dentro de un paquete de programas mas amplio de Microsoft Office que
junto con Powerpoint, Word y otros, ofrece un conjunto de herramientas administrativas y
técnicas en el quehacer cotidiano de trabajo profesional, en oficinas, plantas productivas,
académicas y de investigación y desarrollo.

Excel ofrece múltiples opciones en formato electrónico para realizar tareas relacionadas con el
análisis numérico, estadístico, actividades organizativas, financieras, contables, bases de datos,
programación entre otras, a través del uso de hojas de cálculo.

Todas las versiones de Excel permiten almacenar varias páginas de hojas de cálculos como un

único archivo informático. Dicho archivo recibe el nombre de libro de trabajo de Excel.
 Objetivo y alcance de la charla

• Capacitar personas
interesadas en el uso
Herramientas • Mejorar la calidad
de la formulación y
de Excel y sus evaluación de
herramientas como proyectos de
un auxiliar valioso • Uso de herramientas inversión por el
en la formulación y de Excel utilizadas impacto de las
evaluación de con ejemplos herramientas de
proyectos de prácticos para un Excel.
inversión. mayor dominio del
tema.

Calidad de la
Capacitación
evaluación
Mejorar la toma de decisiones de inversión
 Introducción. Definición de proyecto de inversión
Es la formulación de una
iniciativa de asignación de Romper una tendencia, La cual deberá ser evaluada
recursos a nivel de una Lograr un objetivo y sistemáticamente y de ser
organización o empresa que modificar la realidad actual. aprobada, implementada.
busca

- Representan un quiebre respecto a la situación original

CON • Sin proyecto
• Con proyecto

- Tiene objetivos concretos y determinados

SIN

- Tiene un horizonte de tiempo definido y acotado

PASADO FUTURO
(Diagnóstico) (Prognosis) - Se componen de un conjunto de actividades bien
HOY definidas
(Situación Actual)
- Se estimas las necesidades de recursos
¿Dónde es útil Excel? - Se pueden separar en subproyectos

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 2.- Estructura de un proyecto, utilidad de Excel, ejemplos
Estudio de mercado Estudio técnico Estudio financiero
Información sobre el proceso Consecuencia del estudio de mercado y del
Existencia real de clientes.
Productivo. estudio técnico

Base principal para la toma de una decisión

Disposición de los clientes a pagar un precio. Datos sobre las necesidades.
en este se analizan

La cantidad demandada.
Datos sobre las instalaciones y los equipos que Estados financieros; Balance, Estado de
La forma de pago.
están asociados al proceso productivo. resultados.
Precio.

Necesidades de inversión, es buscar las Proyecciones de efectivo

mejores condiciones que conlleven el Punto de equilibrio
Ventajas y desventaja competitivas
mejoramiento continuo de el producto o Valor presente Neto
servicio. Tasa Interna de Retorno

Mercado meta.
Proyecciones físicas Periodo de recuperación de capital
Existencia y característica de la competencia.

Precio, calidad y servicio de la competencia.

Tácticas de venta, precios, promoción y Análisis riesgo y sensibilidad.
distribución.
Aplicaciones Prácticas de Excel en evaluación de proyectos de
inversión

Estudio de Estudio Estudio

Escenarios
Mercado Técnico Financiero

Indicadores
Producción Indicadores Riesgo
productivos

Evaluación
• RBC Prospecciones
Precio Proyecciones • CAUE y escenarios
• VAN
• TIR
 1.- Herramientas de Excel
para evaluación de proyectos
Nivel básico
Un vistazo al libro electrónico de Excel (un poco de historia)
Excel forma parte del paquete Office de Microsoft, es el software de hoja de cálculo
más utilizado, sus predecesores fueron Quattro Pro, Lotus 1-2-3, pero el que se ha
consolidado es Excel, debido a sus prestaciones, su facilidad de uso, al auge de
paquetes con aplicaciones para esta hoja electrónica, al uso en documentos,
investigaciones, elaboración de proyectos, la administración, y otros usos, y por la
interacción entre las diferentes aplicaciones de office, pudiendo importar del Word
al Excel, por ejemplo, o introducir imágenes, crear gráficos, insertar hipervínculos,
y generar programas en código de visual basic, Excel es una herramienta de gran
valía en el quehacer profesional.

La hoja electrónica Excel se ha convertido actualmente en una herramienta básica e

indispensable en la formulación y evaluación de proyectos
 El libro de trabajo de Excel

Menús
Barra de Columnas
Funciones Herramientas
Celda fórmulas
activa
Área de Trabajo

Filas
Hojas
 El libro de trabajo de Excel. Herramientas de análisis

Datos

Análisis de Datos
- Herramientas
Administrar para Análisis
Archivo Opciones Complementos
complementos
- Solver
 Usos básicos
Suma (+) Multiplicación (*) Operadores lógicos

Mayor que (>)

Menor que (<)
Diferente de (<>)
Igual a (=)
División (/)
Mayor que (>)

Resta (-)

Uso de paréntesis
Mayor igual que (>=)
 Usos básicos
Suma (+) Multiplicación (*) Operadores lógicos

Mayor que (>)

Menor que (<)
Diferente de (<>)
Igual a (=)
División (/)
Mayor que (>)

Resta (-)

Uso de paréntesis Falso

Mayor igual que (>=)

Verdadero
 Funciones

Celda donde se va
a ejecutar la
función

Como se escribe una función de Excel: 

= Nombre de la función (Argumentos)
 Funciones

Las funciones facilitan el trabajo mediante un proceso de

automatización.

sábado 13 de agosto de 2022 14

 Funciones comunes en evaluación de proyectos de inversión
Funciones matemáticas
SUMA. suma de varios elementos.
MAX. Devuelve el máximo valor de una serie.
CONTAR: contar los elementos que hay en un rango.
PROMEDIO: calcula la media aritmética de un rango de celdas.
Funciones financieras
PAGO: calcula el pago mensual de un préstamos con tasa de
interés fijas.
NPER: Devuelve el número de pagos de una inversión, basado en
pagos constantes y periódicos y una tasa de interés constante.
TIR: Devuelve la tasa interna de retorno para una serie de flujos
de efectivo periódicos, considerando costo de la inversión e
interés al volver a invertir el efectivo.
VA: Devuelve el valor presente de una inversión: la suma total del
valor actual de una serie de pagos futuros.
VF: Devuelve el valor futuro de una inversión basado en pagos
periódicos y constantes, y una tasa de interés también constante.
Funciones estadísticas
CONTAR: cuenta el número de celdas que poseen valor numéricos.
CONTAR.SI: hace el recuento de celdas que cumplan unos criterios
establecidos.
ESTIMACIÓN.LINEAL: calcula las estadísticas de una línea mediante
el método de los "mínimos cuadrados", para obtener la línea recta que
más se ajusta a los datos y después ofrece una matriz que describe esa
línea.
FRECUENCIA: calcula la frecuencia que se repite un valor en un
rango de celdas.
JERARQUÍA: ofrece la posición que ocupa un valor determinado
dentro de un rango de valores.
K.ESIMO.MAYOR: ofrece el valor k-esimo más grande de un rango
determinado.
K.ESIMO.MENOR: ofrece el k-ésimo valor más pequeño dentro de un
determinado rango.
MAX: indica el valor máximo de un determinado rango de valores.
MEDIANA: devuelve la mediana de un rango de valores.
MIN: devuelve el mínimo valor de un rango de celdas.
PROMEDIO: realiza la media de una serie de número determinados.