CASO

ESTADO DE SITUACION COMPARATIVO

ACTIVO CORRIENTE Año 1 Año 2 Variaciones
Caja-Banco $ 6,150,600 $ 11,799,900 $ 5,649,300
Deposito a Plazo $ 9,900,000 $ 4,500,000 $ -5,400,000
Clientes $ 14,233,500 $ 17,902,800 $ 3,669,300
Existencias $ 4,158,000 $ 6,058,350 $ 1,900,350
PPM $ - $ 3,150,000 $ 3,150,000
Total Activo Corriente $ 34,442,100 $ 43,411,050

ACTIVO NO CORRIENTE
Terrenos $ 40,500,000 $ 20,250,000 $ -20,250,000
Planta Equipos y vehiculos $ 43,510,950 $ 53,410,950 $ 9,900,000
Deprec. Acumulada $ -25,650,000 $ -22,230,000 $ 3,420,000
Total Activo no Corriente $ 58,360,950 $ 51,430,950

TOTAL ACTIVOS $ 92,803,050 $ 94,842,000

PASIVOS CORRIENTES Año 1 Año 2

Proveedor $ 5,410,800 $ 4,358,700 $ -1,052,100
Prestamo bancario $ 9,900,000 $ 20,700,000 $ 10,800,000
Retenciones $ 459,000 $ 459,000 $ -
Impuestos por pagar $ 2,794,500 $ 2,173,500 $ -621,000
Acreedores $ 4,810,500 $ - $ -4,810,500
Intereses por pagar $ 1,478,250 $ 1,566,000 $ 87,750
Total pasivo Corriente $ 24,853,050 $ 29,257,200

PASIVO NO CORRIENTE
Presatmo Largo Plazo $ 16,200,000 $ 8,100,000
Bonos $ 6,750,000 $ 2,250,000
Total Pasivo no corriente $ 22,950,000 $ 10,350,000

PATRIMONIO
Capital $ 32,400,000 $ 40,500,000 $ 8,100,000
Utilidad Retenida $ 10,350,000 $ 6,300,000 $ -4,050,000
Utilidad del Ejercicio $ 2,250,000 $ 8,434,800 $ 6,184,800
Total Patrimonio $ 45,000,000 $ 55,234,800

TOTAL PASIVO $ 92,803,050 $ 94,842,000

ESTADO DE RESULTADO

Ingresos por ventas $ 22,950,000

Costo de Explotacion $ -9,315,000
Margen de Explotacion $ 13,635,000
Gastos administracion $ -1,476,000
Gastos remuneraciones $ -1,114,200
Gastos por depreciacion $ -1,980,000
Gastos por interes $ -1,080,000
Perdida de venta de terreno $ -5,400,000
Utilidad en venta de equipo $ 9,900,000
Utilidad antes de impuesto $ 12,484,800
Impuesto a la renta $ 4,050,000
Utilidad del ejercicio $ 8,434,800

Datos adicionales
Deposito a plazo se renueva solo por $ 4,500,000
Remuneraciones y gastos se pagan en
efectivo
La empresa paga PPM en el año atual
La empresa paga la deuda con acreedores
y se endeuda con el banco
Se cancela la deuda a largo plazo en le ejercicio
Se recibe aporte de Capital en efectivo por $ 7,560,000
Se pagan dividendos por el 60% de las utilidades acumuladas al año 1 (la U retenida + U ejercicio del año inicio)
Se realiza el pago de 40% del bono Año 1
en efectivo
Se vende la mitad del terreno en $ 14,850,000
Se vende un equipo en, al contado, el valor $ 13,500,000 $ 9,000,000 $ 18,900,000
del bien era y la depreciacion acum.
Se compra una maquinaria en $ 18,900,000 al contado
$ 249,300

$ 8,719,650

$ -6,930,000

$ -1,585,350
da + U ejercicio del año inicio)
ESTADOS DE FLUJO DE EFECTIVO METODO DIRECTO

Flujo de Actividades Operacionales

Cobro a clientes $ 19,280,700 $ -8,780,400
Pago a proveedores $ -12,267,450 $ -23,670,900
Pago gastos de administración $ -1,476,000 $ 19,280,700
Pago de remuneraciones $ -1,114,200 $ -4,390,200
Pago de intereses $ -992,250
Pago de impto a la renta $ -4,671,000
Pago de PPM $ -3,150,000
TOTAL ACTIVIDAD OPERACIONAL $ -4,390,200

Flujo de Actividad de Inversion

Venta de terreno $ 14,850,000 $ 18,900,000
Venta de equipo $ 13,500,000 $ 28,350,000
Compra de maquinaria $ -18,900,000 $ -18,900,000
TOTAL ACTIVIDAD INVERSION $ 9,450,000 $ 9,450,000

Flujo de Actividad de Financiamiento

Aporte de capital $ 7,560,000 $ -17,042,760
Pago prestamo a largo plao $ -8,100,000 $ -26,881,380
Pago de bonos $ -2,700,000 $ 18,360,000
Pago de dividendos $ -11,270,880 $ -8,521,380
Aumento prestamos bancarios $ 10,800,000
Pago a acreedores $ -4,810,500
TOTAL ACTIVIDAD FINANCIAMIENTO $ -8,521,380

Variacion flujo $ -3,461,580

Saldo inicial $ 16,050,600
Saldo final $ 12,589,020

ESTADO DE FLUJO DE EFECTIVO METODO INDIRECTO

Resultado del ejercicio $ 8,434,800

Cargos y Abonos EERR
Más depreciacion $ 1,980,000
Menos utilidad en venta equipo $ -9,900,000
Pérdida en venta terreno $ 5,400,000

Aumentos/Disminuciones en el activo
Aumento en el activo corriente $ -8,719,650

Aumentos/Disminuciones en el pasivo
Disminucion del Pasivo corriente $ -1,585,350
TOTAL ACTIVIDAD OPERACIONAL $ -4,390,200

Flujo actividad de inversión

Venta de terreno $ 14,850,000
Venta de equipo $ 13,500,000
Venta de maquinaria $ -18,900,000
TOTAL ACTIVIDAD INVERSION $ 9,450,000

Flujo actividad financiamiento

Aporte capital $ 7,560,000
Pago prestamo largo plazo $ -8,100,000
Pago de bonos $ -2,700,000
Pago de dividendos $ -11,270,880
Aumento prestamos bancarios $ 10,800,000
Pago a acreedores $ -4,810,500
TOTAL ACTIVIDAD FINANCIAMIENTO $ -8,521,380

Variacion Flujo $ -3,461,580

Saldo Inicial $ 16,050,600
Saldo Final $ 12,589,020
 Cobro a clientes
Saldo incial clientes $ 14,233,500
+ Ventas del Periodo $ 22,950,000
- Saldo final cliente $ 17,902,800
Cobrado a cliente $ 19,280,700

PAGO A PROVEEDORES
Saldo inicial Proveedores $ 5,410,800
+ Saldo final existencias $ 6,058,350
+ Costos de ventas $ 9,315,000
- Saldo inicial existencias $ 4,158,000
= Compras netas $ 11,215,350
- Saldo final proveedores $ 4,358,700
= Pago a proveedores $ 12,267,450

UTILIDAD ACUMULADA 1ER AÑO

Utilidad retenidas $ 10,350,000
Utilidad del ejercicio $ 8,434,800
Total $ 18,784,800

Dividendo 60% utilidades $ 11,270,880

MOVIMIENTO CONTABLE DE LA CUENTA INTERESES POR PAGAR

Saldo Inicial $ 1,478,250
Más intereses del periodo $ 1,080,000
Saldo Final $ 1,566,000
Entonces se pagaron en el año $ 992,250

Conciliación Actividades Operacionales

Resultado del ejercicio $ 8,434,800

Cargos y Abonos EERR
Más depr3eciacion $ 1,980,000
Menos utilidad en venta equipo $ -9,900,000
Pérdida en venta terreno $ 5,400,000

Aumento/Disminuciones en el activo
Aumento en el activo corriente $ -8,719,650

Aumentos/Disminuciones en el Pasivo
Disminucion del pasivo corriente $ -1,585,350

Total Actividad Operacional $ -4,390,200


Flujo de Efectivo
Actividad de Operaciones
Actividad de Inversiones
Actividad de Financiamientos
Flujo Neto del periodo
VARIACIÓN DEL AÑO 2- AÑO 1
AÑO 2 AÑO 1
M$
$ -4,390,200 $ -8,780,400 $ (13,170,600)
$ 9,450,000 $ 18,900,000 $ (9,450,000)
$ -8,521,380 $ (17,042,760) $ 8,521,380.00
$ (3,461,580) $ (6,923,160) $ (14,099,220)
VARIACIÓN DEL AÑO 2- AÑO 1
%
200.00%
200.00%
200.00%
600.00%