Precio acción Rendimiento accón

Año Año
A C A C
2019 48.96 64.7024 2019
2018 44.52 63.329 2018
2017 60.54 13.3852 2017
2016 56.1 12.2298 2016
2015 33.02 32.809 2015
2014 36.56 44.69 2014
2013 44.42 17.9414 2013
2012 55.44 42.3138 2012
2011 59.66 28.9286 2011
2010 40.44 36.6022 2010
2009 49.58 40.112 2009
2008 54.62 49.7912 2008
2007 46.86 36.515 2007
2006 54.42 27.5552 2006
2005 49.46 24.5686 2005
2004 45.58 32.373 2004
2003 40.12 59.9282 2003
2002 55.38 13.2108 2002
2001 61.26 32.8526 2001
2000 30.48 47.9818 2000
1999 57.72 52.0584 1999
1998 37.1 42.4664 1998
1997 35.08 14.6496 1997
1996 32.28 47.9818 1996
 Principales indicadores
A C
Rendimiento esperado
Varianza
Riesgo (D.S)
Coeficiente de variacion
Desempeño

Rendimiento esperado y riesgo individual

A C
Rendimiento
Riesgo
 Precio acción Rendimiento accón
Año Año
A C A C
2019 48.96 64.7024 2019
2018 44.52 63.329 2018
2017 60.54 13.3852 2017
2016 56.1 12.2298 2016
2015 33.02 32.809 2015
2014 36.56 44.69 2014
2013 44.42 17.9414 2013
2012 55.44 42.3138 2012
2011 59.66 28.9286 2011
2010 40.44 36.6022 2010
2009 49.58 40.112 2009
2008 54.62 49.7912 2008
2007 46.86 36.515 2007
2006 54.42 27.5552 2006
2005 49.46 24.5686 2005
2004 45.58 32.373 2004
2003 40.12 59.9282 2003
2002 55.38 13.2108 2002
2001 61.26 32.8526 2001
2000 30.48 47.9818 2000
1999 57.72 52.0584 1999
1998 37.1 42.4664 1998
1997 35.08 14.6496 1997
1996 32.28 47.9818 1996
 Principales indicadores
A C
Rendimiento esperado 0.00% 0.00%
Varianza 0.00% 0.00%
Riesgo (D.S) 0.00% 0.00%
Coeficiente de variacion 0.00 0.00
Desempeño 0.00 0.00

Rendimiento esperado y riesgo individual

A C
Rendimiento 0.00% 0.00%
Riesgo 0.00% 0.00% Composición del

Cantidades invertidas en las acciones

A C Total
w

Matriz de correlaciones
A C
A
C

Matriz de varianza - covarianza (Portafolio)

A C
A A 𝑤_𝐴^2
σ_(𝐴,𝐴)
C C 𝑤_𝐴∗𝑤_𝐶∗ σ_(𝐴,𝐶)

Portafolio de inversión
Portfolio Risk
𝑃𝑜𝑟𝑡𝑓𝑜𝑙𝑖𝑜 𝑅𝑖𝑠𝑘= √(𝑃𝑜𝑟𝑡𝑓𝑜
Portfolio Expected Ret.

Portfolio Performance
 Composición del Portafolio

A C
Acciones

Matriz de varianza - covarianza

A C A C
𝑤_𝐴^2 𝑤_𝐶∗𝑤_𝐴∗ A
σ_(𝐴,𝐴) σ_(𝐶,𝐴)
𝑤_𝐶^2
𝑤_𝐴∗𝑤_𝐶∗ σ_(𝐴,𝐶) C
〖∗σ 〗 _(
𝐶,𝐶)

𝑃𝑜𝑟𝑡𝑓𝑜𝑙𝑖𝑜 𝑅𝑖𝑠𝑘= √(𝑃𝑜𝑟𝑡𝑓𝑜𝑙𝑖𝑜 𝑉𝑎𝑟𝑖𝑎𝑛𝑐𝑒)

(𝑅_𝑝 ) ̂ =𝑤_𝐴 (𝑅_𝐴 ) ̂ +

𝑤_𝐶 (𝑅_𝐶 ) ̂
 Rendimiento accón
Año Año
A B C D
2019 48.96 67.8 64.7024 82.8 2019
2018 44.52 38.175 63.329 97.3 2018
2017 60.54 39.3 13.3852 98.1 2017
2016 56.1 52.8 12.2298 91.4 2016
2015 33.02 73.75 32.809 96.0 2015
2014 36.56 63.425 44.69 99.7 2014
2013 44.42 76.125 17.9414 100.4 2013
2012 55.44 75.2 42.3138 101.4 2012
2011 59.66 60.2 28.9286 89.9 2011
2010 40.44 47.75 36.6022 85.6 2010
2009 49.58 59.375 40.112 86.2 2009
2008 54.62 48.15 49.7912 84.6 2008
2007 46.86 63.925 36.515 100.5 2007
2006 54.42 55.8 27.5552 97.4 2006
2005 49.46 66.85 24.5686 90.7 2005
2004 45.58 54.05 32.373 99.9 2004
2003 40.12 43.025 59.9282 130.0 2003
2002 55.38 69.575 13.2108 85.1 2002
2001 61.26 56.225 32.8526 94.0 2001
2000 30.48 49.025 47.9818 110.0 2000
1999 57.72 43.3 52.0584 111.3 1999
1998 37.1 69.175 42.4664 85.2 1998
1997 35.08 70.4 14.6496 83.7 1997
1996 32.28 55.45 47.9818 97.1 1996
 Rendimiento accón Principales indicadores
A B C D A
Rendimiento esperado
Varianza
Riesgo (D.S)
Coeficiente de variacion
Desempeño

Rendimiento esperado y riesgo in

A
Rendimiento
Riesgo

Cantidades invertidas en
A
w

Matriz de correlaciones
A
A
B
C
D

Matriz de varianza - covarian

A
A
B
C
D

Portafolio de inversión
Portfolio Variance
Portfolio Risk
Portfolio Expected Ret.

Portfolio Performance

Portafolios de Markowitz
Risk
1
2
3
4
5
6
7
8
9
Minimum Risk
Best Performance

Factor 0
 Principales indicadores
B C D

iento esperado y riesgo individual Composición del Port

B C D
A B C

Cantidades invertidas en las acciones

B C D Total

Acciones
Matriz de correlaciones
B C D

atriz de varianza - covarianza

B C D A B
A 𝑤_𝐴^2 〖∗
B σ 〗 _(𝐴,𝐴)σ_(𝐴,𝐵) 𝑤_𝐵^2
𝑤_𝐴∗𝑤_𝐵∗
C 〖∗σ 〗σ_(𝐵,𝐶)
𝑤_𝐴∗𝑤_𝐶∗ σ_(𝐴,𝐶)𝑤_𝐵∗𝑤_𝐶∗ _(
𝐵,𝐵)
𝑤_𝐴∗𝑤_𝐷∗ σ_(𝐴,𝐷)𝑤_𝐵∗𝑤_𝐷∗ σ_(𝐵,𝐷)
D

𝑃𝑜𝑟𝑡𝑓𝑜𝑙𝑖𝑜 𝑅𝑖𝑠𝑘= √(𝑤 ∗ ∑▒ 〖 ∗ 𝑤 ^𝑡 〗 )

𝑊𝑒𝑖𝑔ℎ𝑡𝑠= [𝑤_𝐴, 𝑤_𝐵, 𝑤_𝐶, 𝑤_𝐷 ]

lios de Markowitz
Exp. Return Performance

(𝑅_𝑝 ) ̂ = 〖 𝑤〗 _𝐴 (𝑅_𝐴 ) ̂ + 𝑤_𝐵

(𝑅_𝐵 ) ̂+𝑤_𝐶 (𝑅_(𝐶 ) ) ̂+ 𝑤_𝐷 (𝑅_(𝐷 ) ) ̂
Composición del Portafolio (%)

A B C D

Acciones

C D

𝑤_𝐶^2
〖∗ σ 〗 _(∗
𝑤_𝐶∗𝑤_𝐷 𝑤_𝐷^2
σ_(𝐶,𝐷)
𝐶,𝐶) 〖∗ σ 〗 _(
𝐷,𝐷)

〖 ∗ 𝑤 ^𝑡 〗 )

+ 𝑤_𝐵
𝐷 (𝑅_(𝐷 ) ) ̂