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CORPORACIÓN UNIVERSITARIA MINUTO DE DIOS

PROGRAMA ADMINISTRACIÓN DE EMPRESAS

GERENCIA FINANCIERA

Actividad 3 Flujo de Efectivo

ECOPETRO

DOCENTE
Juan Carlos Rincon Barragán
NRC 40-53515

ELABORADO POR
Ingrid Milena Rincon Ramos ID: 805669

Nohora Elena Huertas Quito ID: XXX

Febrero 2024
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TABLA DE CONTENIDO
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INTRODUCCION

El flujo de caja es un término financiero que hace referencia a las entradas y salidas de
dinero que se dan en una empresa en un período determinado. El flujo de caja nos permitirá
obtener la acumulación neta de activos líquidos durante un periodo de tiempo específico. Se
trata de una herramienta muy importante a la hora de realizar el análisis financiero de una
empresa.

Elaborar un flujo de caja es clave, ya que, si su resultado es negativo, significa que la

empresa no puede hacer frente a sus deudas. Esa situación nos obligaría a reducir gastos.

¿Cómo? Por ejemplo, al pedir un refinanciamiento o al reducir el inventario. De esta

manera, un flujo de caja proyectado a tiempo puede llegar a salvarnos de la quiebra. ¡Una
buena gestión de tesorería es sinónimo de éxito!

Aparte de ser indispensable para su supervivencia, la liquidez de la empresa también atraerá

a inversores. (Lean Finance, s.f.)
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RESEÑA HISTORICA

ECOPETROL

Es una empresa de economía mixta, ya que una parte de su capital es privado y otra parte
público, y participa en todos los procesos del sector del petróleo y el gas, desde la
exploración de hidrocarburos hasta la comercialización de combustibles derivados del
crudo en los mercados. Colombia y el mundo.

A partir de la exploración, Ecopetrol identifica y localiza formaciones subsuperficiales que

puedan contener acumulaciones de hidrocarburos comercialmente viables mediante
fotografía aérea, imágenes satelitales y de radar, así como la creación de mapas y la
recolección de muestras que son analizadas por geólogos que determinan si están presentes
o No es la posibilidad de encontrar hidrocarburos.

Después de la perforación exploratoria de un pozo para determinar si hay petróleo,

comienza el segundo paso, es decir, la producción mediante la extracción de petróleo que,
después de separar los sedimentos, el agua y el gas natural, se almacena en tanques y
oleoductos para refinar el crudo y transportarlo. o puertos de exportación.

En las refinerías de Barrancabermeja y Cartagena el aceite pasa por un proceso de

destilación o separación física y luego procesos químicos que permiten extraer gran parte
de los diversos componentes que contiene, de los cuales se pueden obtener más de 2.000
productos.

Los productos que se obtienen del proceso de refinación se denominan derivados y se

dividen en dos tipos: combustibles como gasolina, diesel, queroseno y otros; y
petroquímicos utilizados en la fabricación de caucho, plásticos, detergentes, asfaltos,
fungicidas, bases lubricantes, maquillajes y plásticos, entre otros.. (Canal Institucional TV,
s.f.)
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2019

BALANCE GENERAL
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ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS 2019

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2020

BALANCE GENERAL
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ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS

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2021

BALANCE GENERAL
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ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS

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2022

BALANCE GENERAL
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ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS

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2023

BALANCE GENERAL
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ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS

El flujo de caja de Ecopetrol en los últimos períodos reportados refleja una gestión
financiera sólida y estratégica. A continuación, se muestra una breve descripción de las
principales tendencias:
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Flujo de caja operativo (actividades principales):

Ha habido una generación constante de flujo de efectivo operativo positivo, lo que indica
operaciones eficientes. Los ajustes no monetarios, como la depreciación y la amortización,
se realizaron con prudencia.

Inversiones (actividades de inversión):

La compañía ha realizado importantes inversiones en proyectos clave, demostrando su

compromiso con la expansión y el desarrollo. Se presta especial atención a la exploración y
desarrollo de reservas de petróleo.

Financiamiento (Actividades financieras):

Ecopetrol mantiene una política financiera equilibrada mediante la emisión o recompra de

acciones y el manejo responsable de la deuda. La empresa demuestra la capacidad de
proporcionar los fondos necesarios sin depender excesivamente de la deuda.

Dividendos (distribución de beneficios):

Los pagos de dividendos a los accionistas han sido consistentes y reflejan una política de
remuneración atractiva. La relación entre dividendos y flujo de caja libre indica la
sostenibilidad de la distribución de ganancias.
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Trabajando en la gestión de capitales:

Los cambios en el capital de trabajo se gestionaron eficazmente, lo que implica una buena
gestión de los activos circulantes y una buena posición de liquidez.

En conjunto, el flujo de caja de Ecopetrol demuestra una empresa financieramente sana con
una consistente generación de caja operativa, decisiones estratégicas de inversión y una
gestión financiera responsable. Este resumen proporciona una descripción general de la
situación financiera de la empresa durante los últimos períodos de informes.
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CONCLUSIONES

La sólida gestión de efectivo de Ecopetrol ha fortalecido su posición financiera y le ha

permitido capear las fluctuaciones de los precios del petróleo y otras incertidumbres del
mercado. La disponibilidad de liquidez suficiente era fundamental para mitigar los riesgos
financieros.

En cuanto a las Inversiones estratégicas la gestión eficaz del efectivo ha facilitado que
Ecopetrol realice inversiones estratégicas oportunas. La capacidad de financiar proyectos
clave y realizar adquisiciones estratégicas ha contribuido al crecimiento sostenido de la
empresa y a la expansión de su presencia en el sector energético.

La transparencia en la gestión del efectivo promueve la confianza entre los inversores y

otras partes interesadas. La comunicación clara de las políticas financieras y el desempeño
de la gestión de efectivo fortalece la responsabilidad corporativa de Ecopetrol.
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Referencias
Canal Institucional TV. (s.f.). Obtenido de https://www.canalinstitucional.tv/te-interesa/empresa-
ecopetrol-colombia

https://informe2020.postobon.com/estrategia-y-sostenibilidad/. (s.f.). Obtenido de

https://informe2020.postobon.com/estrategia-y-sostenibilidad/

https://www.postobon.com/la-compania/quienes-somos. (s.f.). Obtenido de

https://www.postobon.com/la-compania/quienes-somos

Lean Finance. (s.f.). Obtenido de https://leanfinance.es/como-calcular-flujo-de-caja/

Postobon. (s.f.). Obtenido de https://www.postobon.com/

Postobon. (s.f.). Obtenido de https://www.postobon.com/la-compania/quienes-somos