Balance y retos de la regulación

para el sector financiero

FELIPE LEGA GUTIÉRREZ

Director de la Unidad de Regulación Financiera – URF
Cartagena, 14 de noviembre de 2019
 En los últimos años hemos logrado
converger a los más altos estándares
internacionales en materia de
regulación prudencial.

Desde sus inicios, la Unidad de Regulación

Financiera – URF decidió recorrer el
camino hacia una regulación basada en
estándares internacionales y le apostó a
cerrar las brechas regulatorias.

2
En 2012, fuimos evaluados por el Banco Mundial y el Fondo Monetario
Internacional bajo el Programa de evaluación del sector financiero (FSAP)

Se identificaron algunos retos en términos de regulación prudencial:

1 2 3 4
Capital adecuado

Riesgo de crédito 1. No cumplido

2. Materialmente no
cumplido.
Riesgo operacional 3. En gran parte cumplido.
4. Cumplido.
Supervisión consolidada

Exposición a partes vinculadas

Límite a las grandes exposiciones

… https://www.imf.org/external/pubs/ft/scr/2013/cr1350.pdf

3
 Aumentar la calidad y cantidad de capital para
Capital adecuado proporcionar mayor cobertura a los riesgos asumidos
por los establecimientos de crédito.

Decreto 1771/2012 y 904/13

• Implementación solvencia básica
• Primera depuración de elementos del PT
• Definición criterios de PBO, PBA y PA

Decreto 1648/14 y 2392/15

• Criterios de pertenencia para instrumentos híbridos.
• Supresión gradual de la deuda subordinada tradicional

Decreto 1477 de 2018

4
• Se ajustan elementos de capital para fortalecer la capacidad de
absorción de pérdidas (Por ejemplo, deducción de intangibles).

4
 Establecer nuevos límites con suficientes recursos
Capital adecuado propios disponibles para atender pérdidas.

Decreto 1477 de 2018

• Se define la relación de apalancamiento en un mínimo del 3%.
• Se define la relación básica adicional en 6%.
Colchón sistémico
Colchón de conservación

PA 3%

PBA 1,5%
Decreto 1477 de 2018
• Se
4
constituyen colchones como instrumentos
complementarios de fortalecimiento financiero. PBO 4,5%

5
 Actualización de categorías que reflejen de mejor manera
Riesgo de crédito la exposición de los bancos al riesgo de crédito para el
cálculo del patrimonio adecuado.

Decreto 1477 de 2018:

Nuevas categorías para clasificar APNR

Decreto 1477 de 2018

• Se reconoce la utilización de mitigantes de riesgo
• Se permite el uso de calificaciones externas

𝑃𝑇
𝑆𝑜𝑙𝑣𝑒𝑛𝑐𝑖𝑎 =
100 100
𝐴𝑃𝑁𝑅 +
9
𝑉𝑒𝑅𝑅𝑀 +
9
4
𝑉𝑒𝑅𝑅𝑂

6
 Implementación del requerimiento de capital por riesgo
Riesgo operacional operacional a las relaciones de solvencia y a los
colchones.
Decreto 1421 de 2019

1
Valor de exposición a los riesgos operacionales

𝑉𝑒𝑅𝑅𝑂 = 𝐼𝑁 ∗ 𝐶𝑅𝑂 ∗ 𝐼𝑃𝐼

ACTIVIDAD SISTEMICIDAD HISTORIAL
Indicador de Negocio: se basa en Coeficiente de Indicador de Pérdida Interna: se
los ingresos y gastos registrados Riesgo basa en la información histórica
en los EE. FF. para los siguientes Operacional: de pérdidas por eventos de riesgo
componentes: {12%; 15%}. operacional.
• Intereses Toma valores entre 0,7 y 1,7.
• Tesorería
• Servicios

7
 Implementación
2019 2020 2021 2022 2023 2024
Actualización de definiciones de 1 - ene 1 - ene
capital
Relación de apalancamiento

Decreto 1477 de 2018 Actualización de riesgo de crédito

Relación de solvencia Tier 1

Colchones

Decreto 1421 de 2019 Riesgo operacional

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 Definir el ámbito de la supervisión y regulación de
Ley de Conglomerados los conglomerados financieros con el propósito
1870 de 2017 de velar por la estabilidad del sistema financiero.

Define el marco legal para la supervisión y regulación

de los conglomerados financieros

Nuevas facultades de intervención sobre:

• Suficiencia de capital.
• Criterios para exclusión de la supervisión.
• Determinación de la calidad de los vinculados.
• Estándares de gobierno corporativo.

4
9
 Supervisión Realizar una supervisión comprensiva y consolidada
de los riesgos y exposiciones por parte de los
consolidada
conglomerados financieros.

1
Decreto 246 de 2018
Se definen criterios de exclusión de la supervisión.

Decreto 774 de 2018

Se define el nivel adecuado de capital, eliminando el múltiple
conteo del capital a nivel del Conglomerado y agregando todos
los riesgos de las entidades.

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 Exposición a partes Promover un marco robusto de gobierno
corporativo, ajustado a la realidad económica de
vinculadas
cada conglomerado, que permita identificar,
administrar y revelar los conflictos de interés.
1
Decreto 1486 de 2018
• Se definen los vinculados al conglomerado y límites para exposiciones
intra-grupo y con sus vinculados.
• Lineamientos para identificar y administrar conflictos de interés con
vinculados.

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Implementación

2019 2020
Nivel adecuado de capital
8 - nov

Vinculados y límites intra-grupo

6 - feb

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Proyecto sobre límite a
las grandes exposiciones
Mesa 1
ETAPA 1 →
Etapa 2 → Elaboración de la propuesta normativa
Sumar las exposiciones
que den lugar a pérdidas
Limitar la pérdida máxima de una entidad en
caso de quebrar alguna de sus contrapartes, a
un nivel que no hiciera peligrar la solvencia del
banco
Mesa 2 Carta circular 61 de 2019
Agregación personas por Calibración del límite con base
control y riesgo común en información de la CC 61
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Programa de evaluación del
sector financiero (FSAP)
Los avances normativos de los últimos años fortalecen nuestro sistema financiero, mejorando
la estabilidad y resiliencia de las entidades, así como un mejor monitoreo y supervisión de las
mismas. 1 2 3 4
Capital adecuado

Riesgo de crédito 1. No cumplido

2. Materialmente no
cumplido.
Riesgo operacional 3. En gran parte cumplido.
4. Cumplido.
Supervisión consolidada

Exposición a partes vinculadas

Límite a las grandes exposiciones

… https://www.imf.org/external/pubs/ft/scr/2013/cr1350.pdf

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