RENTABILIDAD Y MOROSIDAD EN LA

CAJA PIURA EN CHICLAYO DURANTE

EL PERIODO 2016-2017

Integrantes.

 Aguirre Guerra , Maira

 Meléndez Campos Carmen.

 Silva Mejía , Yenni

Docente:

 Econ. Estela Siancas, José Francisco

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OBJETIVO GENERAL:

ANALIZAR la rentabilidad y eficiencia de la Caja Piura

en la ciudad de Chiclayo durante el periodo 2016-2017

OBJETIVOS ESPECÍFICOS:

1. Conocer aspectos generales de la rentabilidad

2. Especificar nociones generales de morosidad
3. Determinar la rentabilidad y la morosidad de Caja
Piura

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 INTRODUCCIÓN
CAPÍTULO I: RENTABILIDAD
1.1. Definición
1.2. Importancia
1.3. Medida de la rentabilidad:
1.4. Tipos de medida de la rentabilidad
1.4.1. Rentabilidad económica
1.4.2. Rentabilidad financiera
1.5. Ratios de rentabilidad
1.5.1. Rentabilidad sobre la inversión (ROA)
1.5.2. Rentabilidad operativa del activo
1.5.3. Margen comercial
1.5.4. Rentabilidad neta sobre ventas
1.5.5. Rotación de activos
1.5.6. Rentabilidad sobre patrimonio (ROE)
1.5.7. Rentabilidad por acción
1.6. Factores determinantes de la rentabilidad
3 www.usat.edu.pe
 CAPÍTULO II: MOROSIDAD
2.1.Definición
2.2.Factores que determinan la morosidad
2.2.1. Microeconomía
2.2.2. Macroeconomía
2.3.Efectos de la morosidad
2.3.1. Provisiones
2.3.2. Necesidad de Capital
2.4.Medida de la morosidad
2.4.1. Tasa de morosidad de crédito
2.4.2. Tasa de morosidad de balance
2.4.3. Tasa de morosidad total

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 CAPÍTULO III: ANÁLISIS DE LA RENTABILIDAD Y
MOROSIDAD EN LA CAJA PIURA EN CHICLAYO
DURANTE EL PERIODO 2016-2017
3.1. Antecedentes Internacionales
3.2. Antecedentes Nacionales:
3.3. Antecedentes Locales:
3.4. Caja Piura:
3.4.1. Descripción de la empresa:
3.4.2. Misión de la Caja Piura
3.4.3. Visión de la Caja Piura
3.4.4. Sistema financiero
3.5. Diagnóstico de la Problemática:
3.6. Rentabilidad y Morosidad en Caja Piura de Chiclayo
en el periodo 2016-2017
3.6.1. Estadísticas y graficos
3.6.2. Análisis
CONCLUSIONES
BIBLIOGRAFÍA

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 CAPÍTULO I:
RENTABILIDAD

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 1.1. CONCEPTO
Sánchez
(2002)
Toda acción económica
en donde se movilizan
medios, materiales u
otros recursos con el
fin de obtener unos
resultados.
Comparación del
resultado final y el
valor de los medios
empleados para
generar dichos
beneficios.
7 www.usat.edu.pe
Bautista Apaza
(2015) (2004)
Capacidad para
El indicador más
generar utilidades
relevante para medir
dependerá de los
éxito de un negocio
recursos
Aportados por Aquellos beneficios
patrimonio de que se han obtenido
accionistas y deudas o se pueden obtener
de terceros de una inversión
 1.2. IMPORTANCIA DE LA MEDIDA DE LA
RENTABILIDAD
Una rentabilidad sostenida y combinada con una política
Apaza de dividendos cautelosa, conlleva a un fortalecimiento
del patrimonio.

I: Ingresos

C: Costos

CT: Costos Totales

Q: Producción

Gráfica N° 3
Título: Punto muerto
Fuente: Diana Angélica Ccaccye Bautista

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 1.3. TIPOS DE MEDIDA DE LA
RENTABILIDAD
Rentabilidad Rentabilidad
económica financiera
Medida del
rendimiento de los También llamada
activos de una “de los fondos
empresa propios”

Independientemente
de su financiación y
dado en un Independencia de la
determinado distribución del
periodo. (Ccaccye, resultado
2015)

Figura N° 2
Figura N° 3
Título: Fórmula de Rentabilidad Económica
Título: Fórmula de Rentabilidad Financiera
Fuente: Diana Angélica Ccaccye Bautista
Fuente: Diana Angélica Ccaccye Bautista

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 1.4. RATIOS DE LA RENTABILIDAD
Comprenden un conjunto de indicadores y medidas cuya finalidad es
diagnosticar si una entidad genera ingresos suficientes para cubrir sus
costos y poder remunerar a sus propietarios. (Bautista, 2015)

Rentabilidad sobre Rentabilidad operativa del

Margen comercial
inversión (ROA) actico
• Analiza la rentabilidad de • Indica porcentualmente • Es la diferencia entre el
la estructura económica, el margen de utilidad precio de venta (sin
es decir, permite bruta que la empresa impuestos) y el costo del
comparar la utilidad obtiene. producto (sin impuestos).
obtenida en relación a la • Según la Consultoría
inversión realizada Financiera Kerfant, este
margen se puede ver
afectado por dos factores

Figura N° 4
Título: Fórmula del ROA
Fuente: Diana Angélica Ccaccye Bautista
Figura N° 5
Título: Fórmula de Rentabilidad operativa
del activo
Fuente: Diana Angélica Ccaccye Bautista Figura N° 6
Título: Fórmula del Margen marginal
Fuente: Diana Angélica Ccaccye Bautista

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 1.4. RATIOS DE LA RENTABILIDAD
Relaciona la utilidad final -la Refleja la capacidad que tiene
ventas

Rotación de activos
Rentabilidad neta sobre

utilidad después de la empresa para generar

participaciones e impuestos- ingresos respecto de un
con las ventas volumen determinado de
Se consideran los gastos activos.
operacionales, financieros, Proporciona fallos, luego se
tributarios y laborales de puede implementar mejoras.
empresa Maximizar utilización de
recursos.

Figura N° 7
Título: Fórmula de Rentabilidad neta Figura N° 8
sobre ventas Título: Fórmula de Rotación de activos
Fuente: Diana Angélica Ccaccye Bautista Fuente: Diana Angélica Ccaccye Bautista

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 1.4. RATIOS DE LA RENTABILIDAD

Rentabilidad sobre
Rentabilidad por acción
patrimonio (ROE)

Es el rendimiento de la empresa por el

capital invertido en el capital de la Es un valor monetario
empresa. Según Gonzáles y Ríos, expresa en soles
o dólares la rentabilidad que
corresponde a cada acción (o
participación) del capital social.

Figura N° 9 Figura N° 10
Título: Fórmula del ROE Título: Fórmula de Rentabilidad por acción
Fuente: Diana Angélica Ccaccye Bautista Fuente: Diana Angélica Ccaccye Bautista

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 1.5. FACTORES DETERMINANTES DE LA
RENTABILIDAD

Mayor participación en el mercado del giro del negocio

Mayor calidad relativa: Incluye una diferenciación en los materiales del producto o en
el servicio brindado

La rentabilidad económica o de la inversión, que se puede descomponer a su vez en

margen y rotación, y que equivaldría a la rentabilidad financiera si no existiera deuda.

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 CAPÍTULO II:
MOROSIDAD

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 2.1. Concepto
MOROSIDAD

El retraso en el cumplimiento de Se considera moroso al deudor que

una obligación se denomina se demora en su obligación de pago
jurídicamente mora.

Utilizado por las empresas para Denominar a aquellos deudores

designar a aquellos clientes que se definitivamente incobrables y cuyos
retrasan en pagar la factura créditos trae perdidas

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 INDICADORES DE CALIDAD

Activo Rentable / Activo Total (%): Este indicador mide la proporción del activo
que genera ingresos financieros.
.

Cartera Atrasada / Créditos Directos (%): Porcentaje de los créditos directos

que se encuentra en situación de vencido o en cobranza judicial.

Cartera Atrasada MN / Créditos Directos MN (%): Porcentaje de los créditos

directos en moneda nacional que se encuentra en situación de vencido o en
cobranza judicial.

Cartera Atrasada ME / Créditos Directos ME (%): Porcentaje de los créditos

directos en moneda extranjera que se encuentra en situación de vencido o en
cobranza judicial

Créditos Refinanciados y Reestructurados / Créditos Directos (%): Porcentaje

de los créditos directos que han sido refinanciados o reestructurados.
.

Provisiones / Cartera Atrasada (%): Porcentaje de la cartera atrasada que se

encuentra cubierta por provisiones

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 FACTORES QUE DETERMINAN LA MOROSIDAD
Microeconomía

Una posible causa del

incremento en la morosidad es
el posible incentivo que tengan
los gestores a asumir políticas El riesgo del impago de los
de crédito más arriesgadas créditos otorgados.

En el sistema financiero Una entidad intenta

peruano las garantías arrebatar a los clientes de
crediticias se clasifican y se otro banco, éste
publican teniendo en cuenta su probablemente sólo deje
capacidad de ser ejecutadas en marchar a sus peores El riesgo de liquidez que
el menor plazo posible. clientes. enfrenta la institución cuando
no es capaz de hacer frente a
sus obligaciones con sus
depositantes

La escasez de los recursos

La relación entre tasa de
morosidad y garantías
sostienen que los mejores
prestamistas están dispuestos a
aportar más garantías para
señalizar que son de riesgo bajo
destinados a las tareas de
monitoreo es una práctica
peligrosa que puede afectar la El riesgo de mercado.
capacidad de control y
recuperación de los créditos
otorgados.

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 FACTORES QUE DETERMINAN LA MOROSIDAD
Macroeconomía

La morosidad es un paso
previo a la quiebra, aunque
no necesariamente una
empresa morosa terminará
quebrando.
Existe una relación negativa
entre ciclo económico y
morosidad. Sin embargo, esta
relación puede ser afectada
por las variables que se usan
para medir el ciclo.
La tasa de crecimiento
corriente de la economía es la
que determina la morosidad
actual, o en periodos previos
de expansión generaron una
mejor capacidad de pago
futura de los agentes y por lo
tanto menores tasas de
morosidad posteriores

Utiliza la tasa de crecimiento

del PBI, los salarios y precios
reales de las materias primas,
los tipos de interés y el ratio
de endeudamiento sobre PBI
para explicar el ratio de
quiebras empresariales
Mayores niveles de
endeudamiento pueden
aumentar las dificultades de
los agentes para hacer frente
a sus compromisos

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 EFECTOS DE LA MOROSIDAD
PROVISIONES

la concesión de un Los cargos se

En el caso de los crédito obliga al producen tanto en
Todas las bancos, la el momento de la
empresas tienen banco a contribuir
que asegurarse de estructura concesión del
intrínseca de un fondo en
que cuentan con balance para crédito como por
negocios cumplir su los créditos
los fondos convierte a las dudosos que se
necesarios para potencial baja en
cubrir tanto provisiones por han producido en
insolvencia en un el caso de que se
posibles pérdidas clasifique como un período
elemento clave. fallido determinado de
tiempo

NECESIDAD DE CAPITAL

El capitalista pide El dinero para los Los recursos de los

un crédito para préstamos, se toma bancos se
ponerlo en la El banco cobra trasladan a la
de aquellos que tasas de interés
producción y, depositaron mayores a los industria mediante
mediante la plusvalía sobrante primeros y paga la adquisición de
explotación de esperando que el acciones y creando
trabajado, extraer tasas menores a los el denominado
banco pague con segundos.
un nuevo plus un interés. “sistema de
valor participaciones”,

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 MEDIDA DE MOROSIDAD

Tasa de morosidad de balance

Tasa de morosidad de crédito
Es el cociente entre los morosos de
Cociente entre el valor de los créditos
créditos a clientes, depósitos a
dudosos y el valor de la cartera de
entidades de crédito y valores
créditos totales.
representativos de deuda

Tasa de morosidad total

Se agrega a la morosidad de balance los
riesgos y compromisos contingentes.

20 www.usat.edu.pe
 CAPÍTULO III:
ANÁLISIS DE LA RENTABILIDAD Y
MOROSIDAD EN LA CAJA PIURA EN
CHICLAYO DURANTE EL PERIODO
2016-2017

21 www.usat.edu.pe
 ANTECEDENTES
Sánchez, J y Torres, C.
(2012)
“Propuesta de gestión del
riesgo crediticio para
mejorar la rentabilidad de
MI BANCO S.A Chiclayo –
2012”
La Asociación de Bancos
del Perú, ASBANC (2012)
NACIONALES
“Morosidad en el
Departamento de
Lambayeque
LOCALES
Delgado y Chavesta
(2017)
“Impacto de la Morosidad
de la Agencia C.C. Real
Plaza en la Rentabilidad del
Banco Scotiabank, periodo
2010-2014, Chiclayo”
22
Marte (2013)
Bayona (2013) “Determinantes de la rentabilidad de
la banca dominicana en la primera
“Análisis de los factores que
influyen en la rentabilidad de década del siglo XXI”
las Cajas Municipales de
Ahorro y Crédito en el Perú”
Hortensia (2011)
“La Gestión Financiera y su
INTERNACIONALES impacto en la Rentabilidad
de la Cooperativa de Ahorro
y Crédito Kuriñan de la
ciudad de Ambato año
2010”
Pazmiño (2011)
“La Cartera Vencida y su
Adrianzen (2016) incidencia en la rentabilidad del
Banco Nacional de Fomento
“La Rentabilidad de los Bancos Sucursal Ambato durante el
Comerciales y el Ambiente período comprendido de enero a
Macroeconómico: El caso diciembre del 2009”
peruano en el periodo 1982-
2014”
Castañeda & Tamayo (2013)
“La Morosidad y su Impacto en el Cumplimiento de los Objetivos
Estratégicos de la Agencia Real Plaza de la Caja Municipal de
Ahorro y Crédito de Trujillo 2010-2012”
www.usat.edu.pe
 “Brindar servicios financieros con
eficiencia, oportunidad y competitividad,
preferentemente a las micro y pequeñas
empresas como a familias”
Accionista MISIÓN
mayoritario
• Municipalidad provincial de
Piura (97,91%)
“Ser la institución financiera líder en
micro finanzas, en expansión
progresiva a nuevas plazas de la
Persona Jurídica de geografía nacional, a través de una red
Derecho Privado de oficinas interconectadas”
VISIÓN
• CMAC Piura SAC SISTEMA
FINANCIERO
“Por su naturaleza pública,
Finalidad es controlada por la
Contraloría General de la
República y el Ministerio 11 de mayo del
• Descentralizar y profundizar el 2001
sistema financiero, fomentando de Economía y Finanzas” 19 de noviembre de
el ahorro y otorgando créditos 1997 Se adecuó como
04 de enero de CMAC PIURA
1982 Conversión a SAC y la
07 de diciembre de modificación de
Sociedad
1981 Anónima y la su estatuto
Inicia sus
operaciones medicación resolución SBS
integral de su
Decreto Ley como Caja N° 371-2001
CAJA PIURA Nº 23039
(Constitución)
Municipal de
Ahorro y
Crédito de
estatuto
resolución SBS
Decreto Supremo N° 812-97
Piura.
N.º 248-81-EF
23 www.usat.edu.pe
 DIAGNOSTICO DE LA
PROBLEMÁTICA

La recolección de datos que se realizó en la

investigación fue descubrir la realidad de la
empresa, Caja Piura sucursal Chiclayo en
el periodo 2016-2017 en el cual, podemos
observar que tiene un alto índice de
morosidad

24 www.usat.edu.pe
 Tabla N°1 Fuente: CMAC –Piura S.A.C. Sucursal –Chiclayo
Elaboración: Cubas Tineo, Karla
TEMA: Diagnostico económico – financiero ( vertical . Horizontal) Dávila Mondragón, Gisela

Decisiones Diagnóstico Económico - Financiero Agencia Chiclayo Cartera Atrasada (Miles S/.) 2116.41 1675.98
Financieras Años de operatividad 2016 Part % 2017 Part % Indicador de Cartera Atrasada % 2.93 1.99
Colocaciones Brutas (Miles S/.) 72,260.69 100 84,404.75 100 Provisión de Cartera Bruta (Miles S/.) 37.33 1.1 254.83 6.6
Prendario 2,653.33 3.7 2,817.74 3.3 Ingreso por recup de cartera castig 237.2 6.8 109.33 2.8
Grande Empresa - 0 - 0 (Miles S/.)
Mediana Empresa 29,619.03 41.0 38,407.29 45.5 Provisión de Cartera Neta (Miles S/.) -199.88 -5.8 145.5 3.7
Gestión
Pequeña Empresa 27,875.33 38.6 33,307.89 39.5 Margen Financiero Neto (Miles S/.) 2518.87 72.5 2712.53 69.8
Crediticia Rantabilidad
Micro Empresa 10,318.35 14.3 7,905.10 9.4 Margen Financiero Neto % 14.91 13.59
Personales 1,794.65 2.5 1,931.73 2.3 Gasto Personal Propio (Miles S/.) 625.83 18 684.87 17.6
Hipotecario - 0 35 0
Gasto de bienes y Servicios Propio 388.1 11.2 427.8 11
TEA Activa ponderada % 22.72 100 20.66 100
(Miles S/.)
Prendario 79.59 12.9 79.59 12.9
Gestión de Gasto Administrativo Propio (Miles 1013.93 11.2 1112.67 28.6
Grande Empresa 0 0 0
Mediana Empresa 14.05 25.3 13.7 30.2
Gastos S/.)
Pequeña Empresa 21.49 36.5 19.73 37.7 Operativos Ingreso por G.Person transf a agenc 109.24 104.35
Micro Empresa 35.44 22.3 35.64 16.2 deficit (Miles S/.)
Personales 27.79 3.0 27.87 3.1 Ingreso por G.Bien y Serv transf a 134.78 123.03
Hipotecario 0 0 20.1 0 agenc deficit (Miles S/.)
Ingreso Financiero (Miles S/.) 3473.72 100 3886.75 100 Ingreso por G.Admin tranf a agenc 244.02 227.38
TEA Activa real % 20.08 19.89 deficit (Miles S/.)
Depósitos (Miles S/.) 165583.15 167027.1 Gasto Personal Directo (Miles S/.) 516.59 14.9 580.52 14.9
Depósitos /Colocaciones 2.29 1.98 Gasto Bienes y Servicios Directo (Miles 253.53 7.3 304.77 7.8
TEA Pasiva ponderada % 4.12 3.63 S/.)
Gasto Financiero Propio (Miles S/.) 1696.47 48.8 1508.67 38.8
Gestión de Gasto Administrativo Directo (Miles 770.12 22.2 885.29 22.8
Depósitos transferidos a agencias -80752.72 -
Despósitos S/.)
déficit (Miles S/.) 69592.29
Ingreso Financiero por superávit de 778.95 589.28
Gasto Administrativo Indirecto (Miles 341.22 9.8 457.97 11.8
fondos (Miles S/.) S/.)
Gasto Financiero Neto (Miles S/.) 917.52 73.6 919.39 23.7 Gasto Administrativo Total (Miles S/.) 1111.34 32 1343.26 34.6
TEA Pasiva real % 4.4 3.83 Gasto Administrativo % 6.33 6.5
Margen Financiero Bruto (Miles S/.) 2556.2 2967.36 76.3 Número de colaboradores 53 52
Rentabilidad
Margen Financiero Bruto % 15.14 14.94 Número de asesores de finanzas 23 24
Cartera Atrasada por producto % Número de asistentes de operaciones 19 19
Prendario 1.198 1.32 Colocaciones por colaborador (Miles 1363.41 1263.41
Grande Empresa S/.)
Mediana Empresa 2.16 0.5 Número de clientes 27526 31914
Pequeña Empresa 3.88 3.42 Utilidad Operativa Neta (Miles S/.) 2001.03 57.6 1747.39 45.0
Micro Empresa 2.6 3.1
Impuesto a la Renta 560.29
Calidad Personales 4.26 3.2 Rentabilidad
Utilidad Neta (Miles S/.) 1440.74 41.5 1113.76 28.7
Crediticia Hipotecario
Utilidad neta de la Agencia (Miles S/.) 1440.74 1113.76
25 www.usat.edu.pe
 Tabla N°2 Fuente: CMAC –Piura S.A.C. Sucursal –Chiclayo
TEMA: Diagnostico económico – financiero ( Horizontal-vertical) Elaboración: Cubas Tineo, Karla
Dávila Mondragón, Gisela
Diagnóstico Económico - Financiero Agencia Chiclayo Cartera Atrasada (Miles S/.) 2116.41 -20.8 1675.98
Decisiones Indicador de Cartera Atrasada % 2.93 -32.1 1.99
Financieras Años de operatividad 2016 % 2017
Provisión de Cartera Bruta (Miles S/.) 37.33 582.6 254.83
Colocaciones Brutas (Miles S/.) 72,260.69 17 84405
Prendario 2,653.33 6 2,817.74
Ingreso por recup de cartera castig
237.2 -53.9 109.33
Grande Empresa - - (Miles S/.)
Mediana Empresa 29,619.03 30 38,407.29
Gestión Provisión de Cartera Neta (Miles S/.) -199.88 -172.79368 145.5
Pequeña Empresa 27,875.33 19 33,307.89
Crediticia
Micro Empresa 10,318.35 -23 7,905.10 Margen Financiero Neto (Miles S/.) 2518.87 7.7 2712.53
Personales 1,794.65 8 1,931.73 Rantabilidad
Margen Financiero Neto % 14.91 -8.9 13.59
Hipotecario - 35.00 Gasto Personal Propio (Miles S/.) 625.83 9.4 684.87
TEA Activa ponderada % 22.72 -9 20.66
Gasto de bienes y Servicios Propio
Prendario 79.59 0 79.59 388.1 10.2 427.8
Grande Empresa 0 0
(Miles S/.)
Gestión de
Mediana Empresa 14.05 -2.5 13.7 Gasto Administrativo Propio (Miles S/.) 1013.93 9.7 1112.67
Gastos
Pequeña Empresa 21.49 -8.2 19.73 Ingreso por G.Person transf a agenc
Operativos 109.24 -4.5 104.35
Micro Empresa 35.44 0.6 35.64 deficit (Miles S/.)
Personales 27.79 0.3 27.87 Ingreso por G.Bien y Serv transf a
134.78 -8.7 123.03
Hipotecario 0 20.1 agenc deficit (Miles S/.)
Ingreso Financiero (Miles S/.) 3473.72 11.9 3886.75 Ingreso por G.Admin tranf a agenc
TEA Activa real % 20.08 -0.9 19.89 244.02 -6.8 227.38
deficit (Miles S/.)
Depósitos (Miles S/.) 165583.15 0.9 167027.1 Gasto Personal Directo (Miles S/.) 516.59 12.4 580.52
Depósitos /Colocaciones 2.29 -13.5 1.98
Gasto Bienes y Servicios Directo (Miles
TEA Pasiva ponderada % 4.12 -11.9 3.63 253.53 20.2 304.77
S/.)
Gasto Financiero Propio (Miles S/.) 1696.47 -11.1 1508.67
Gestión de Gasto Administrativo Directo (Miles
Depósitos transferidos a agencias 770.12 15.0 885.29
Despósitos -80752.72 -13.8 -69592.29 S/.)
déficit (Miles S/.)
Ingreso Financiero por superávit de Gasto Administrativo Indirecto (Miles
778.95 -24.3 589.28 341.22 34.2 457.97
fondos (Miles S/.) S/.)
Gasto Financiero Neto (Miles S/.) 917.52 0.2 919.39 Gasto Administrativo Total (Miles S/.) 1111.34 20.9 1343.26
TEA Pasiva real % 4.4 -13.0 3.83 Gasto Administrativo % 6.33 2.7 6.5
Margen Financiero Bruto (Miles S/.) 2556.2 16.1 2967.36 Número de colaboradores 53 -1.9 52
Rentabilidad
Margen Financiero Bruto % 15.14 -1.3 14.94 Número de asesores de finanzas 23 4.3 24
Cartera Atrasada por producto % Número de asistentes de operaciones 19 0.0 19
Prendario 1.198 10.18 1.32
Colocaciones por colaborador (Miles S/.) 1363.41 -7.3 1263.41
Grande Empresa
Número de clientes 27526 15.9 31914
Mediana Empresa 2.16 -76.85 0.5
Pequeña Empresa 3.88 -11.86 3.42 Utilidad Operativa Neta (Miles S/.) 2001.03 -12.7 1747.39
Micro Empresa 2.6 19.23 3.1 Impuesto a la Renta 560.29 -12.7 489.27
Rentabilidad
Calidad Personales 4.26 -24.88 3.2 Utilidad Neta (Miles S/.) 1440.74 -12.7 1258.12
Crediticia Hipotecario Utilidad neta de la Agencia (Miles S/.) 1440.74 1258.1208
26 www.usat.edu.pe
 Tabla N° 3
TEMA: Estado de ganancias y perdidas

ESTADO DE GANANCIAS Y PERDIDAS

(En Miles de Nuevos Soles)
Periodo 2016 – 2017
2016 2017
Ingreso Financiero 3473.72 3886.75
(-)Gasto Financiero Neto (917.52) (919.39)
Margen Financiero Bruto 2556.2 2967.36
(-) Provisiones _(37.33) (254.83)
Margen Financiero Neto 2518.87 2712.53
Gasto Administrativo Propio (1013.93) (1112.7)
Ingreso por G. 244.02 227.38
Administrativo
Gasto Administrativo Total (1111.34) (1343.26)
Colocaciones 1363.41 1263.41
Utilidad Operativa Neta 2001.03 1747.4
Impuesto a la Renta (28%) (560.29) (489.27)
Utilidad Neta 1440.74 1258.12

Fuente: CMAC –Piura S.A.C. Sucursal –Chiclayo

Elaboración: Cubas Tineo, Karla
Dávila Mondragón, Gisela

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 A. Gestión Crediticia

1. Total de colocaciones

Fuente: CMAC –Piura S.A.C. Sucursal –Chiclayo

Elaboración: Cubas Tineo, Karla
Dávila Mondragón, Gisela

Figura 11: Total Colocaciones de CMAC Piura, en el año 2016 fueron de

S/.72,260.69,mientras que para el año 2017 fue de S/. 84,404.75, aumentando en S/.
12,144.06, teniendo una variación porcentual de 16.81%. Porque hubo
depreciaciones no previstas de la moneda y que generó un riesgo crediticio .

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 2. Colocaciones por Producto

Fuente: CMAC –Piura S.A.C. Sucursal –Chiclayo

Elaboración: Cubas Tineo, Karla
Dávila Mondragón, Gisela

Figura 12: Colocaciones Por Producto de CMAC Piura, se observa que para el año
2017 aumentaron los créditos de mediana empresa en 45.5% y pequeña empresa con
un 39.5%, en comparación al año 2016 que la mediana empresa tuvo un 41% y la
Pequeña Empresa tuvo 38.6%. Porque disminuyo sus colocaciones en el sector
agrícola por miedo al incumplimiento de pago por efecto del fenómeno el niño.

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 B. GESTIÓN DE DEPÓSITOS

1.Depósitos

Fuente: CMAC –Piura S.A.C. Sucursal –Chiclayo

Elaboración: Cubas Tineo, Karla
Dávila Mondragón, Gisela

Figura 13: Los Depósitos de los clientes en el año 2016 fueron S/. 165,583.15
incrementándose en el año 2017 a S/. 167,027.10, lo que significó un aumento
porcentual del 0.87%.

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 2. Gasto Financiero
Propio
Fuente: CMAC –Piura S.A.C. Sucursal –Chiclayo
Elaboración: Cubas Tineo, Karla
Dávila Mondragón, Gisela

Figura 14: Gasto Financiero Propio en el año 2016 fueron S/. 1696.47,
disminuyendo en el año 2017 a S/. 1508.67, lo que significó una disminución
porcentual del -11.1% por los mayores intereses pagados a los ahorristas.

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 3. Depósitos
Transferidos a Agencias
Déficit

Fuente: CMAC –Piura S.A.C. Sucursal –Chiclayo

Elaboración: Cubas Tineo, Karla
Dávila Mondragón, Gisela

Figura 15 :Los depósitos transferidos a agencias tuvieron un déficit en el año

2017 de - 13.8% en razón de que los fondos transferidos a otras agencias fueron
mayores, diferente al año 2016 en el que los fondos recepcionados fueron mayores.

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 4. Ingresos Financieros por
Superávit

Fuente: CMAC –Piura S.A.C. Sucursal –Chiclayo

Elaboración: Cubas Tineo, Karla
Dávila Mondragón, Gisela

Figura 16 : Los gastos financieros netos en el año 2016 fueron S/. 917.52
incrementándose en el año 2017 a S/. 919.38, lo que significó un aumento
porcentual del 0.20%.

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 C. CALIDAD CREDITICIA

1. Cartera Atrasada

Fuente: CMAC –Piura S.A.C. Sucursal –Chiclayo

Elaboración: Cubas Tineo, Karla
Dávila Mondragón, Gisela

Figura 17 : El total de la Cartera Atrasada fue S/. 2116.41, en el año 2016 y en el

año 2017 fue S/. 1675.98, lo que significó una disminución porcentual de -20.8%.
Este resultado nos indica que CMAC Piura está mejorando el manejo de su riesgo
crediticio.

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 2. Cartera Atrasada
por Producto

Fuente: CMAC –Piura S.A.C. Sucursal –Chiclayo

Elaboración: Cubas Tineo, Karla
Dávila Mondragón, Gisela

Figura 18 : La cartera atrasada por producto de CMAC Piura, se observa que

para el año 2017 disminuyeron los créditos pequeña empresa con un 3.42. %,
los créditos personales disminuyeron en un 3.2% en comparación al año 2016
que la pequeña empresa tuvo un 3.88%

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 3. Ingreso por
Recuperación de Cartera
Castigada

Fuente: CMAC –Piura S.A.C. Sucursal –Chiclayo

Elaboración: Cubas Tineo, Karla
Dávila Mondragón, Gisela

Figura 19: Los Ingresos por recuperación de cartera castigada disminuyo

de S/. 237.20 obtenido en el año 2016 a S/.109.33 obtenido en el año 2017,
lo que significó una disminución de Porcentual de -53.9%.

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 4. Provisión de
Cartera Neta

Fuente: CMAC –Piura S.A.C. Sucursal –Chiclayo

Elaboración: Cubas Tineo, Karla
Dávila Mondragón, Gisela

Figura 20 : La Provisión de Cartera Neta tuvo un incremento de S/. -199.98

obtenido en el año 2016 mientras que para el año 2017 fue de S/.145.50, con
una variación porcentual de 172.79%.

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 D. RENTABILIDAD TOTAL

1. Utilidad Operativa Neta

Fuente: CMAC –Piura S.A.C. Sucursal –Chiclayo

Elaboración: Cubas Tineo, Karla
Dávila Mondragón, Gisela

Figura 21 : La Utilidad Operativa Neta en el año 2016 fue de S/. 2001.03,

disminuyendo en el año 2017 a S/. 1747.39 con una variación porcentual de -12.7%.

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 2. Utilidad Neta

Fuente: CMAC –Piura S.A.C. Sucursal –Chiclayo

Elaboración: Cubas Tineo, Karla
Dávila Mondragón, Gisela

Figura 22 : La Utilidad Neta en el año 2016 fue de S/. 1440.74, disminuyendo en el

año 2017 a S/. 1258.12.

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 ANÁLISIS
La morosidad de la
CMAC Piura Sucursal –
Chiclayo, nos indica que
tuvo un incremento no
previsto entre el
periodo 2017 a
comparación al año
2016 con un porcentaje La existencia de la
de 19.69%. morosidad y al
interrumpimiento de las
actividades de la micro
financiera como: la
disminución de sus
colocaciones de créditos,
los efectos que pudieron
haberse ocasionado por el
La rentabilidad que fenómeno “el niño”, la
viene obteniendo la Caja volatilidad del tipo de
Municipal de Ahorro y cambio y la tasa de
Crédito Piura S.A.C., desempleo.
Sucursal Chiclayo –
2017, se ha llegado a
establecer que la caja ha
disminuido debido a la
morosidad y por los
factores que se han
incidido en el año 2017

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 Conclusiones
• La rentabilidad es una noción, en la cual se estudia la movilización de medios materiales,
humanos y financieros, existe la rentabilidad economía, y financiera, en la cual la
diferencia entre ellas es que, la primera se refiere al rendimiento de los activos de una
empresa con independencia de su financiación, mientras que la segunda es el
rendimiento obtenido por los capitales propios, generalmente con independencia de la
distribución del resultado.
• La morosidad es el incumplimiento de una obligación, denominada jurídicamente mora,
y por consiguiente se considera moroso al deudor que se demora en su obligación de
pago, los factores determinantes en la morosidad se rige de las microempresas y
macroempresas, teniendo como punto para su estudio la morosidad de crédito ,balance y
total.
• La sucursal de Caja Piura en Chiclayo en el periodo 2016-2017, refleja el deterioro de la
capacidad de pago de los clientes, principalmente, no minoristas, por deficiencias en los
controles crediticios al interior de la institución producidos en ejercicios anteriores, así
como por el sobreendeudamiento al que ha estado expuesta la clientela, y por el posible
fenómenos naturales, lo cual vemos reflejado en el aumento de su cartera atrasada
(mora). La rentabilidad que viene obteniendo la Caja Municipal de Ahorro y Crédito
Piura S.A.C., Sucursal Chiclayo – 2017, se ha llegado a establecer que la caja ha
disminuido debido a la morosidad y por los factores que se han incidido en el año 2017.

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