CONTABILIDAD Y FINANZAS PARA LA TOMA DE DECISIONES

SEMANA 8

Patricia Zúñiga Horta

13-06-2022
Contador General
DESARROLLO
I. Proyección de estados financieros con base en punto de nivelación.

Usted es el analista contable de la empresa Los Robles Ltda. y le solicitan que efectúe la proyección de

estados financieros basándose en el punto de nivelación. Para ello, le entregan los siguientes datos:

VENTAS DEL AÑO 70.000.000

COSTO VARIABLE 30.000.000

COSTO FIJO 25.000.000

UTILIDAD 15.000.000

PRECIO DE VENTA UNITARIO 15.000

COSTO VARIABLE UNITARIO 9.000

UTILIDAD DESEADA 20% MAYOR A LA ACTUAL

MARGEN DE CONTRIBUCIÓN 6.000
UNITARIO

Con los datos entregados, Los Robles Ltda., le solicita que:

a) Efectúe proyección de estados financieros basándose en punto de nivelación, considere la

utilidad deseada (2 puntos).

 Punto de equilibrio en pesos de venta:

Costos fijos 25.000.000 25.000 .000

PE =
1−¿ ¿
= 1−¿ ¿
= 0,57 142857
=43.750.000

PE = $ 43.750.000

 Punto de equilibrio en unidades de venta:

 A continuación calcularemos el margen de contribución total (MCT) en base a los

totales para posteriormente sacar el margen de contribución unitario (MCU).

Además calcularemos las unidades totales vendidas.

Unidades totales vendidas (UTV) = 70.000.000 / 15.000 = 4.666,666667

MCT = Ventas del año – Costos variables = 70.000.000 – 30.000.000 = 40.000.000

MCT = 40.000.000

MCU = MCT / UTV = 40.000.000 / 4.666,666667 = 8.571,428571

Costos Fijos(CF) 25.000.000

PE = = = 2.916,666667
Margen contribució nunitario (MCU ) 8.571,428571

PE = 2.916,666667 unidades de venta

 Punto de equilibrio en pesos de venta con utilidad deseada:

Utilidad actual es 15.000.000 más un 20% (3.000.000)= 18.000.000 es la utilidad

deseada.

Reemplazamos:

CF+Utilidad deseada 25.000.000+18.000 .000

43.000.000
PE =
1−(
CV
)
= 1−(
30.000.000
)
= =
1−0,4 28571428
V 70.000.000

43.000.000
= 75.250.000
0 ,571428571

PE = $ 75.250.000

 Punto de equilibrio en unidades de ventas con utilidad deseada:

CF + Utilidad deseada 25.000.000+18.000 .000 43.000.000

PE = = =
Margen contribuciónunitario 8 .571,428571 8.571,428571

PE = 5.016,666667 unidades de venta con unidad deseada

 IACC (2020). Uso de información de los estados financieros: Proyección de estados financieros.

Contabilidad y finanzas para la toma de decisiones. Semana 8.

b) Presente su proyección en un informe formal a la empresa (1 punto).

Señor:
Gerente general
Empresa Los Robles Ltda.
Presente

De nuestra consideración

En esta ocasión se presenta informe de proyección de estados financieros de su empresa

para el año siguiente, considerando un aumento de un 20% sobre las utilidades del presente
año.

Además con los datos entregados podemos agregar que el punto de equilibrio se logra
alcanzando ventas de $ 43.750.000, esto significa que debe vender 2.916,666667 unidades
con precio de venta de $ 15.000.

Para alcanzar la utilidad deseada de $ 18.000.000, las ventas deben ser de $ 75.250.000,
conservando el precio de venta, que equivale a vender 5.016,666667 unidades.

Esperando que este informe contribuya a la toma de decisiones y proyección financiera de la

empresa.

Le saluda atentamente,
Patricia Zúñiga Horta
Contador General

II. Proyección de estados financieros en base a razones financieras

La empresa Elemento Maestro SPA obtuvo en el ejercicio ventas de $120.000.000 y utilidad de

$20.000.000, lo que representa una rentabilidad de 16.6% sobre ventas.

Para el próximo ejercicio desean aumentar las utilidades a $40.000.000, manteniendo la rentabilidad.
El dueño de la empresa lo contacta a usted para que lo ayude con una proyección financiera,

indicándole cuánto deberá vender si desea mantener el 16.6% de rentabilidad y aumentando la

utilidad a $40.000.000.-

A partir de lo anterior, la empresa Elemento Maestro le solicita que:

a) Efectúe proyección de estados financieros basándose en razones financieras (2 puntos).

Datos:

Ventas = $ 120.000.000

Utilidad: $ 20.000.000

Rentabilidad = Utilidad / ventas = 20.000.000 / 120.000.000 = 16.6%

Para año siguiente se desea aumentar las utilidades a $ 40.000.000, manteniendo la

rentabilidad de 16.6%.

Calculamos mediante fórmula inicial:

Rentabilidad = utilidad deseada / ventas proyectadas

16.6 = 40.000.000 / ventas proyectadas

Despejamos y nos queda:

ventas proyectadas = 40.000.000 / 16.6 = $ 240.963.855.-

Por lo tanto, para obtener una utilidad de $ 40.000.000, con una rentabilidad de 16.6% deben

hacer ventas por $ 240.963.855.-

b) Presente su proyección en un informe formal a la empresa (1 punto).

Señor:
Gerente general
Empresa Elemento Maestro SPA.
Presente

De nuestra consideración
 En esta ocasión se presenta informe de proyección de estados financieros de su empresa
basado en razones financieras, considerando mantener la rentabilidad de 16,6% y un
aumento de la utilidad de $ 20.000.000 a $ 40.000.000, para el próximo año.

Por lo tanto, se puede indicar que para mantener la rentabilidad y obtener una utilidad de $
40.000.000, se debe realizar ventas por un total de $ 240.963.855.-

Esperando que este informe contribuya a la toma de decisiones y proyección financiera de la

empresa.

Le Saluda atentamente,
Patricia Zúñiga Horta
Contador General

III. Proyección de estados financieros en base a presupuestos

La empresa Miramar Ltda. desea proyectar su presupuesto, poniendo especial atención en efectivo,

clientes y ventas. Para ello, lo contacta a usted como contador para que efectúe los cálculos

correspondientes.

La empresa le entrega los siguientes antecedentes:

1. Las ventas se incrementarán en 30%

2. Se cobrará el 70% de las ventas, en el año.

3. Balance general actual

4. Estado de resultados

Con los antecedentes entregados, la empresa Miramar Ltda. le solicita que:

a) Efectúe proyección de estados financieros basándose en presupuestos (2 puntos).

 Para el estado de resultado:

Ventas = $ 50.000 + 30% (15.000) = $ 65.000

Equivale a $ 65.000 de ventas presupuestadas para el próximo año, saldo acreedor en

cuantas ventas. ($ 50.000 del año anterior más el 30% para el nuevo año).

 Para el Balance:

Para cuenta efectivo en balance y estado de flujo efectivo:

 Saldo deudor en caja presupuesto para próximo año = saldo inicial caja + 70% de

ventas prox. Año.

= 10.000 + (70% de 65.000) 45.500 = 55.500.

 Cuenta cliente:

Saldo inicial clientes (25.000) + ctas por cobrar clientes (65.000 – 45.500 = 19.500)

=> 25.000 + 19.500 = 44.500

 Cuenta Mercadería:

Saldo de inicial mercadería (60.000) + 30% ( 18.000) = $ 78.000

 Depreciación acumulada:

Se incluyen una depreciación del activo fijo a 10 años y se utiliza el método lineal, por

lo tanto, nos daria 30.000 / 10 = $ 3.000 al año, lo que sumado a la depreciación del

balance inicial, nos queda una depreciación acumulada proyectada de $ 27.900.

 Para las cuentas de los pasivos en el balance, las cuentas se calcularon mediante el

análisis vertical por porcentajes.

o En el caso de la cuenta acreedores se le hizo una proyección en el porcentaje

con una mínima diferencia para poder ajustar el pasivo.

 o El el caso del capital se mantuvo, pues no se especifica si habrán nuevos

aportes.

o En la utilidad se mantiene la utilidad del balance inicial (14.600), pues no se

indica que se ha efectuado repartición de ellas, por lo tanto, se le suma la

utilidad con el 30% de proyección.

IACC (2020). Uso de información de los estados financieros: Construcción de los estados financieros.

Contabilidad y finanzas par la toma de decisiones. Semana 6

b) Presente su proyección en un informe formal a la empresa (1 punto).

Señor:
Gerente general
Empresa Miramar Ltda.
Presente

De nuestra consideración

En esta ocasión se presenta informe de proyección de estados financieros de su empresa

basado en presupuesto del próximo año, según lo siguiente:

1. Las ventas se incrementarán en 30%.

2. Se cobrará el 70% de las ventas, en el año.

A continuación se les presenta el Estado de Resultado y Balance con la correspondiente

proyección:
Espero la información proporcionada constribuya a la toma de decisiones y proyección
financiera de la empresa.

Atentamente,
Patricia Zúñiga Horta
Contador General
REFERENCIAS BIBLIOGRÁFICAS
IACC (2020). Uso de información de los estados financieros: Construcción de los estados financieros.

Contabilidad y finanzas par la toma de decisiones. Semana 6

IACC (2020). Uso de información de los estados financieros: Proyección de estados financieros.

Contabilidad y finanzas para la toma de decisiones. Semana 8.