CASO: INTI GAS S.A.

C
INGRESOS
KG PRECIO UNITARIO $ BALONES
CAMIÓN A 10 2 250
CAMIÓN B 30 3.8 90
TOTAL - - -

COSTOS
GASTO AÑOS MESES
COMBUSTIBLE 36000 2
CAMIÓN A 650 12
CAMIÓN B 650 12
REPUESTOS 6000 2
TOTAL - - -

a)Cuadro de Flujo de Costos e Ingresos

INGRESOS 0 1 2
BALON 10 KG 150000 150000 150000
BALON 30 KG 102600 102600 102600
INGRESO TOTAL 252600 252600 252600
COSTOS 122400 122400 122400
UTILIDAD OPERATIVA 130200 130200 130200

b)Cuadro de Inversiones y depreciación

$
APORTE FERRATERÍA CAMIÓN A
APORTE FINANCIERO CAMIÓN B
INVERSIÓN 43320 INVERSIÓN

VALOR RESIDUAL 16000

CAPITAL DE TRABAJO (15% VENTAS) 25260
DEPRECIACIÓN 4553

c)Cuadro de Financiamiento

AÑO MONTO TASA DE I (16%) AMORTIZACIÓN

1 10000 1600 1114
2 8886 1422 1292
3 7594 1215 1499
4 6095 975 1739
5 4356 697 2017
6 2340 374 2340
 10000
d)Estado de Pérdidas y Ganancias.

CONCEPTO/AÑO 1 2 3
INGRESO POR VENTA 252600 252600 252600
COSTO 122400 122400 122400
UTILIDAD OPERACIONAL 130200 130200 130200
INTERES 1600 1422 1215
DEPRECIACION 4553 4553 4553
UAII Sin Financiamiento 125647 125647 125647
IMPUESTO 30% 37694 37694 37694
UAII Con Financiamiento 124047 124225 124432
IMPUESTO 30% 37214 37267 37329
ESCUDO FISCAL 480 427 365

d)Flujo de Fondos y la proyección

INGRESOS/AÑO 0 1 2
Utilidad de Operación 0 130200 130200
EGRESOS
Inv. de Activo Fijo -43320
Cap. de Trabajo -25260
Impuesto sin Financiamiento -37694 -37694
Flujo de Caja Económico -43320 67246 92506
(+) Préstamo 80000
(+) Escudo Fiscal 480 427
(-) Interés -1600 -1422
(-) Amortización -1114 -1292
Flujo de caja financiero 36680 65012 90219

e)Evaluar el proyecto con: VAN, TIR

VAN ECONOMICO 192884

VAN FINANCIERO 266681

TIR ECONOMICO 176%

TIR FINANCIERO Err:523
VIAJES X MES INGRESOS
25 150000
25 102600
- 252600

AYUDANTE VENDEDOR COSTO

72000
450 500 19200
450 500 19200
12000
- - 122400

3 4 5 6
150000 150000 150000 150000
102600 102600 102600 102600
252600 252600 252600 252600
122400 122400 122400 122400
130200 130200 130200 130200

PRECIO
50000
70000
120000

PAGO
2714 TASA DE I 0.16
2714
2714
2714
2714
2714
 4 5 6
252600 252600 252600
122400 122400 122400
130200 130200 130200
975 697 374
4553 4553 4553
125647 125647 125647
37694 37694 37694
124671 124950 125272
37401 37485 37582
293 209 112

3 4 5 6
130200 130200 130200 130200

16000
37890
-37694 -37694 -37694 -37694
92506 92506 92506 146396

365 293 209 112

-1215 -975 -697 -374
-1499 -1739 -2017 -2340
90157 90085 90001 143794
CASO: PROYECTO TRANSPORTES GIRÓN
INGRESOS
mL PRECIO UNITARIO $ CAJAS
CAMIÓN A 610 0.1 200
CAMIÓN B 1100 0.15 113
TOTAL - - -

COSTOS
GASTO AÑOS AYUDANTE
COMBUSTIBLE 1600 2
CAMIÓN A 3840 1200
CAMIÓN B 3840 1200
REPUESTOS 1600 2
TOTAL - - -

a)Cuadro de Flujo de Costos e Ingresos

INGRESOS 0 1 2
mL 610 24000 24000 24000
mL 1110 20340 20340 20340
INGRESO TOTAL 44340 44340 44340
COSTOS 28480 28480 28480
UTILIDAD OPERATIVA 15860 15860 15860

b)Cuadro de Inversiones y depreciación

$
APORTE FERRATERÍA 33320 CAMIÓN A
APORTE FINANCIERO 10000 CAMIÓN B
INVERSIÓN 43320 INVERSIÓN

VALOR RESIDUAL 16000

CAPITAL DE TRABAJO (15% VENTAS) 4434
DEPRECIACIÓN 4553

c)Cuadro de Financiamiento

AÑO MONTO TASA DE I (12%) AMORTIZACIÓN

1 10000 1600 1692
2 8308 1329 1103
3 7205 1153 1280
4 5925 948 1484
5 4441 711 1722
6 2719 435 1997
 9278
d)Estado de Pérdidas y Ganancias.

CONCEPTO/AÑO 1 2 3
INGRESO POR VENTA 44340 44340 44340
COSTO 28480 28480 28480
UTILIDAD OPERACIONAL 15860 15860 15860
INTERES 1600 1329 1153
DEPRECIACION 4553 4553 4553
UAII Sin Financiamiento 11307 11307 11307
IMPUESTO 30% 3392 3392 3392
UAII Con Financiamiento 9707 9977 10154
IMPUESTO 30% 2912 2993 3046
ESCUDO FISCAL 480 399 346

d)Flujo de Fondos y la proyección

INGRESOS/AÑO 0 1 2
Utilidad de Operación 0 15860 15860
EGRESOS
Inv. de Activo Fijo -43320
Cap. de Trabajo -4434
Impuesto sin Financiamiento -3392 -3392
Flujo de Caja Económico -43320 8034 12468
(+) Préstamo 10000
(+) Escudo Fiscal 480 399
(-) Interés -1600 -1329
(-) Amortización -1692 -1103
Flujo de caja financiero -33320 5222 10435

e)Evaluar el proyecto con: VAN, TIR

VAN ECONOMICO -9548

VAN FINANCIERO -5690

TIR ECONOMICO 21%

TIR FINANCIERO 23%
VIAJES X MES INGRESOS
100 24000
100 20340
- 44340

VENDEDOR COSTO
3200
6000 11040 IGV 19%
6000 11040
3200
- 28480

3 4 5 6
24000 24000 24000 24000
20340 20340 20340 20340
44340 44340 44340 44340
28480 28480 28480 28480
15860 15860 15860 15860

PRECIO
30000
28000
58000

PAGO
3292 TASA DE I 0.12
2432
2432
2432
2432
2432
 4 5 6
44340 44340 44340
28480 28480 28480
15860 15860 15860
948 711 435
4553 4553 4553
11307 11307 11307
3392 3392 3392
10359 10596 10872
3108 3179 3261
284 213 131

3 4 5 6
15860 15860 15860 15860

16000
4434
-3392 -3392 -3392 -3392
12468 12468 12468 32902

346 284 213 131

-1153 -948 -711 -435
-1280 -1484 -1722 -1997
10382 10320 10249 30600