Qué es el Crédito?

El crédito es un préstamo de dinero que el Banco otorga a su cliente,

con el compromiso de que en el futuro, el cliente devolverá dicho
préstamo en forma gradual (mediante el pago de cuotas) o en un solo
pago y con un interés adicional que compensa al Banco por todo el
tiempo que no tuvo ese dinero (mediante el prepago).
Cuando el crédito es de consumo, éste permite disponer de una
cantidad de dinero para la adquisición de bienes de consumo o el pago
de servicios.
Ahora bien, no cualquier persona puede tener acceso a un crédito
bancario. Para ello debe cumplir con ciertos requisitos, siendo los
principales contar con antecedentes comerciales y crediticios adecuados
y demostrar ingresos actuales y posteriores que le permitan atender de
manera adecuada la deuda que va a contraer.
QUIENES OTORGAN CREDITOS EN EL MARCO DE LA LEY

Todas las entidades financieras reguladas y supervisadas por la

SBS, están autorizadas para otorgar créditos.

QUE TIPOS DE CREDITOS SE CONOCEN EN EL

SISTEMA FINANCIERO

Créditos Corporativos
Créditos otorgados a personas jurídicas con ventas anuales
mayores a S/. 200 millones en los dos últimos años, de
acuerdo a los estados financieros anuales auditados más
recientes.

Créditos a Grandes empresas

Créditos otorgados a personas jurídicas con ventas anuales
mayores a S/. 20 millones, pero no mayores a S/. 200
millones en los dos últimos años, o, a deudores que hayan
mantenido en el último año emisiones de instrumentos
representativos de deuda en el mercado de capitales.
Créditos a Medianas empresas
Créditos otorgados a personas jurídicas que tienen un
endeudamiento total en el sistema financiero (SF) superior a S/.
300 mil en los últimos seis meses y no cumplen con las
características para ser clasificados como corporativos o
grandes empresas. Considera también los créditos otorgados a
personas naturales que tengan un endeudamiento total en SF
(sin incluir créditos hipotecarios para vivienda) superior a S/.
300 mil en los últimos seis meses, siempre que parte de dicho
endeudamiento corresponda a pequeñas empresas o a
microempresas.
Créditos a Pequeñas empresas
Créditos destinados a financiar actividades de producción,
comercialización o prestación de servicios, otorgados a
personas naturales o jurídicas, cuyo endeudamiento total en SF
(sin incluir créditos hipotecarios para vivienda) es superior a S/.
20 mil pero no mayor a S/. 300 mil en los últimos seis mesesas
naturales, con garantía mancomunada o solidaria. |
Créditos a Microempresas
Créditos destinados a financiar actividades de producción,
comercialización o prestación de servicios, otorgados a
personas naturales o jurídicas, cuyo endeudamiento en SF
(sin incluir créditos hipotecarios para vivienda) es no mayor
a S/. 20 mil en los últimos seis meses.

Créditos de Consumo
Créditos otorgados a personas naturales, con la finalidad de
atender el pago de bienes, servicios o gastos no
relacionados con la actividad empresarial.

Créditos Hipotecarios para vivienda

Créditos otorgados a personas naturales para la adquisición,
construcción, refacción, remodelación, ampliación,
mejoramiento y subdivisión de vivienda propia, siempre que
tales créditos se otorguen amparados con hipotecas
debidamente inscritas.
DIRECTRICES GENERALES PARA LA GESTIÓN
DEL RIESGO DE CRÉDITO

Principales definiciones.-
A continuación se presentan algunos términos utilizados con
frecuencia, que no deben ser considerados como limitativos en su
aplicación:

Riesgo de crédito:
probabilidad de que un deudor incumpla, en cualquier grado, con el
repago de su(s) obligación(es) de modo tal que se genere una
disminución en el valor presente del contrato.

Gestión del riesgo de crédito:

proceso de identificación, medición, monitoreo, control, y divulgación
del riesgo de crédito, en el marco del conjunto de objetivos, políticas,
procedimientos y acciones establecidas para este propósito.
Directorio:
El Directorio es la máxima autoridad de administración,
constituidas como sociedades anónimas o como mutuales de
ahorro y préstamo, elegido por la Junta general ordinaria de
accionistas o Asamblea de asociados, con amplias facultades de
administración, gestión y representación, facultado para delegar
algunas de sus funciones de administración, siendo responsables
solidariamente por la resoluciones que se adopten y por los actos
de la administración. Las funciones de este órgano serán
ejercidas por el Consejo de administración, en el caso de
cooperativas de ahorro y crédito abiertas y por los apoderados
generales para el caso de sucursales extranjeras, en el marco de
las responsabilidades otorgadas por sus casas matrices.

Comité de riesgos:
órgano responsable del diseño de las políticas, sistemas,
metodologías, modelos y procedimientos para la eficiente gestión
integral de los riesgos —crediticio, de mercado, liquidez,
operativo, legal— y de proponer los límites de exposición a éstos.
Unidad de gestión de riesgos:
órgano autónomo responsable de identificar, medir, monitorear,
controlar y divulgar todos los riesgos —crediticio, de mercado,
liquidez, operativo, legal— que enfrenta. Esta unidad deberá ser
independiente de las áreas de negocios y del área de registro de
operaciones, a fin de evitar conflictos de intereses y asegurar una
adecuada separación de responsabilidades. Su tamaño y ámbito
deberán estar en relación con el tamaño y su estructura y con el
volumen y complejidad de los riesgos en los que incurra.
DEFINICIÓN DE RIESGO

Riesgo es la posibilidad de que un evento que se espera ocurra en una

forma, lo haga en forma distinta. Si la forma en que ocurre afecta
adversamente su posición, este tipo de riesgo debe ser evitado o
minimizado.
La actividad bancaria y financiera tiene asociados varios riesgos. Dos de
ellos son esenciales. Se trata de los riesgos de iliquidez y de
incobrabilidad.

Los bancos e instituciones financieras captan depósitos y otros pasivos y

enseguida otorgan créditos a plazo de vencimiento normalmente más
largos que los primeros. Una de las operaciones pasivas características de
los bancos comerciales son los depósitos en cuenta corriente. Estos
últimos son incondicionalmente exigibles por parte de los
cuentacorrentistas. Pero los fondos de estas cuentas están colocados o
invertidos de manera que su recuperación está diferida.
El riesgo de iliquidez se relaciona con la probabilidad de enfrentar una
situación en la cual los retiros de los depositantes son superiores a los fondos
disponibles bajo la forma de reservas o encajes. Si esa situación se produce,
el banco debe incurrir en ajustes costosos, consistentes en la liquidación
anticipada de activos rentables, o bien, en la obtención de préstamos
interbancarios o de urgencia, normalmente más caros que el resto de los
pasivos bancarios.

El otro riesgo esencial es el riesgo de incobrabilidad.

Los mercados de bienes y servicios se caracterizan por el intercambio de
valores ciertos: mercaderías por dinero, o prestaciones personales por dinero.
Los mercados financieros, en cambio, se caracterizan por el intercambio de un
valor cierto -dinero- por uno incierto -compromiso de pago a futuro.

La incertidumbre del acreedor respecto del comportamiento del deudor es un

rasgo esencial de estos mercados.

El cumplimiento del compromiso de un deudor depende de su intención y de

su capacidad de pago. La intención se relaciona con la honestidad o
deshonestidad del deudor.
Suponiendo honestidad, la capacidad de pago depende, entre otros, de los
siguientes factores principales: la rentabilidad del negocio del deudor, el
monto del crédito, el patrimonio del deudor, y la fracción de dicho
patrimonio entregada en garantía al acreedor.

El riesgo básico es el que afecta a los retornos de los negocios e

inversiones productivas, explicando el origen del riesgo de
incobrabilidad. Los otros factores -el monto del préstamo, el patrimonio y
las garantías- determinan la magnitud exacta del riesgo asumido por el
acreedor. La manipulación del primero y el último permite a las
instituciones bancarias y financieras fijar la magnitud de los riesgos que
desean absorber, independientemente del grado de incertidumbre sobre
los retornos futuros de las actividades productivas.
Los riesgos de pérdidas en las actividades de personas o empresas son
transferibles parcial o totalmente a los bancos o instituciones financieras.
Los bancos e instituciones financieras transfieren, a su vez, todos o parte
de esos riesgos de pérdidas a los depositantes.
Invocando beneficios sociales, el Estado suele asumir una parte o todos los
riesgos de pérdidas transferidos a los depositantes, garantizando sus
depósitos. La transferencia de riesgos de pérdidas desde los deudores a
los acreedores y eventualmente desde éstos al Estado, es también un rasgo
esencial de las operaciones bancarias y financieras.
TIPOS DE RIESGO

Toda operación crediticia, por definición, es riesgosa y,

normalmente, está sujeta a los riesgos que se describen a
continuación. Sin embargo, al emitir los Informes de Riesgos se debe
tener cuidado de identificar aquellos riesgos principales que, en
función del caso particular, parecen ser los más significativos en
base a la documentación revisada.

Riesgo de "Caracter"

Surge de la posibilidad de que el cliente ponga en peligro al Banco por

tener actividades o vinculaciones ilícitas; también, aunque no las tuviese, de
asumir o poder llegar a asumir actitudes personales que perjudiquen los
derechos lícitos del Banco a proteger sus activos de riesgo y los bienes
recibidos en garantía.

Se detecta, sobre todo, a través del contacto personal y las referencias de

terceros y/o informes especializados de Buró de Información o la
transparencia y coherencia en la información presentada.
 Riesgo de Desvío de Fondos

Surge de la posibilidad de que el cliente desvíe los recursos concedidos por el

Banco a otras áreas de actividad para las que no se concedieron.

Riesgo del Sector

Surge de la posibilidad de que factores externos o internos que afectan

estructural o coyunturalmente al sector en el que conduce sus actividades el
cliente, afecten en forma adversa susnegocios.
Se detecta a través de estudios sectoriales.

Riesgo de Mercado

Surge de la posibilidad de que el cliente se vea perjudicado en sus actividades y

negocios por sus competidores, y/o proveedores y/o clientes y/o la aparición de
productos sustitutos, lo que le significaría retroceder en la posición de mercado
que detenta, afectando adversamente sus volúmenes y márgenes de venta.
Se detecta a través de la información que respecto a sus competidores,
proveedores, clientes y productos debe entregar nuestro cliente. Esta informació
debe ser contrastada con la que se recibe de otras fuentes (publicaciones n
especializadas sectoriales, por ejemplo) y, especialmente, la que se conoce
internamente por la posibilidad que el Banco esté también trabajando con sus
competidores, proveedores y clientes.
 Riesgo de Incobrabilidad (de cuentas por cobrar)
Surge de la posibilidad de que el cliente no recupere de sus clientes, en el
plazo y forma comprometidos, los créditos por las ventas efectuadas, y no
existan garantías y/o previsiones suficientes.
Se detecta obteniendo del oficial información detallada de los clientes
deudores, antigüedad de la deuda y mora resultante.

Riesgo de Iliquidez

Surge de la posibilidad de que los activos corrientes no se transformen en

liquidez inmediata suficiente para cubrir los pasivos corrientes en el tiempo y
forma comprometidos con sus acreedores.
Se detecta a través de la información financiera histórica y proyectada
presentada.

Riesgo de Garantía

Surge de la posibilidad de que las garantías ofrecidas no estén adecuadamente

valorizadas, controladas o sean de difícil comercialización; también, que no
sean suficientes para el riesgo a ser asumido.
 Riesgo de Contingencia Impositiva y Social

Surge de la posibilidad de que el cliente haya evadido el pago de

impuestos o los beneficios de ley para sus trabajadores y que, por tanto,
los estados financieros presentados y sus proyecciones no estimen el
valor de lo que le representaría este pasivo en caso de verse obligados
a cumplir con estas obligaciones.

Riesgo Cambiario

Surge de la posibilidad de que el cliente mantenga activos y pasivos en

diferente moneda y, como consecuencia, de que al devaluarse o
revalorizarse una moneda específica respecto a otras, se produzcan
pérdidas de cambio significativas.
Se detecta obteniendo la posición (activa o pasiva) del cliente para cada
moneda con la que trabaja.
 Riesgo Operativo

Surge de la posibilidad de que la operación planteada esté sujeta a una

cantidad tal de condiciones para el cliente y/o el Banco, que hacen que sea
de difícil control o que inducen a que fácilmente se cometan errores
operativos que luego le impliquen al banco y sus funcionarios medidas
disciplinarias.
Este tipo de riesgo debe ser evitado en lo posible.
Puede también ser apropiado, al riesgo operativo presente en las
actividades operativas del cliente, y en su relación comercial o legal con
clientes, proveedores y autoridades competentes.

Riesgo de Sucesión

Surge de la probabilidad de cesación intempestiva en la generación de

ingresos de la empresa o cliente, producto de la ausencia definitiva de un
ejecutivo, obrero o director.
Se detecta cuando la capacidad administrativa y directiva de una empresa,
se encuentra concentrada en la gestión de una sola persona. Este tipo de
riesgos debe ser evitado, o en su defecto lograr la constitución de seguros
de desgravamen a favor de la persona en la que se concentra la gestión
operativa de la empresa, para ello se la constituye en codeudora.
 EL ANÁLISIS CREDITICIO

EL Analista o Especialista en crédito es el empleado de la entidad

financiera que se encarga de obtener y verificar todos los datos de
la persona que va a solicitar un crédito.

Su trabajo consiste en entregarle a la institución financiera la

información necesaria para que la entidad pueda otorgar o NO el
crédito.

En la mayoría de los casos, define el "riesgo crediticio" asegurándose

que el cliente sea una persona "confiable" para el banco.

De ese modo tratan de asegurarse de que el crédito se va a cobrar.

Para otorgar cualquier financiamiento, quien lo recomienda debe
informar claramente a quien lo va a aprobar,lo siguiente:

¿A quién se pretende financiar?

¿Qué se pretende financiar?

¿Con qué producto financiero?

¿A qué plazo y con qué periodicidad?

¿Con qué rentabilidad?

¿Cuál es la fuente principal de pago y cómo se sustenta?

¿Cuál es la fuente alternativa de pago si falla la primera?

¿Qué condiciones debe cumplir el cliente durante el plazo del crédito?

Como política general, el Análisis Crediticio debe cubrir una secuencia de:

a.Contacto con el cliente.

b. Recabar información (cumpliendo la normativa).
c. Analizar la solicitud.
d. Estructurar la operación de crédito minimizando riesgos.
e.Retroalimentar las recomendaciones de la Unidad de Admisión de Riesgo
de Crédito y/o del Comité responsable de la aprobación.
f.Comunicar al cliente y retomar los puntos d y e, hasta definir laaprobación
o rechazo definitivo.

Las 5 C´s en un ANALISIS DE UN CREDITO SON.

Carácter:
El sujeto debe demostrar con hechos concretos y objetivos, su integridad
moral, y compromiso hacia la obligación que pretende asumir. Si esta
característica es negativa o existieran dudas, es preferible no proseguir con
el análisis y rechazar el riesgo propuesto. En esta tarea es fundamental
disponer de referencias y burós confiables de información.
Capacidad De Pago:
El sujeto debe demostrar que conoce y que cuenta con la capacidad de
gestión que permita sostener la generación de la fuente de pago.
Adicionalmente, deben evaluarse los riesgos que podrían afectar la
capacidad de gestión. Si se detectase que el sujeto no demuestra
capacidad administrativa y técnica suficiente, y/o que existen amenazas
que pudiesen poner en riesgo esta característica, debe evitarse el crédito
solicitado.

Capital:
Es el respaldo monetario, reservas financieras, y otros que forman el
indicador principal de su SOLVENCIA.

Colateral Garantía:
Indicador que nos garantiza la probabilidad de recuperar el crédito.

Condiciones Externas:
Factores ajenos al préstamo, por ejemplo; factores económicos y políticos,
situación de la industria, tecnología, conflictos sociales, etc.
INSTRUMENTOS PARA ANALISIS DEL CREDITO
Estados Financieros
Mucha de la información acerca de la empresa está en la forma de
Estados Financieros.
Estos Estados Financieros (Balance General, Estado de
Resultados y Estado de Flujos de Efectivo) se preparan de acuerdo
con reglas establecidas por la Contabilidad.
El análisis de los Estados Financieros implica una comparación del
desempeño de la empresa en el tiempo, así como una
comparación con otras compañías que participan en el mismo
sector.
Este análisis se realiza para identificar los puntos débiles y fuertes
de la empresa.
 Función de los
Estados Financieros
• Proporcionan información a los propietarios y acreedores de la
empresa acerca de la situación actual de ésta y su desempeño
financiero anterior.
• Los estados financieros proporcionan a los propietarios y
acreedores una forma conveniente para fijar metas de
desempeño e imponer restricciones a los administradores de la
empresa.
• Los estados financieros proporcionan plantillas convenientes
para la planeación financiera.
Estructura económico-
financiera de las empresas
Económica Financiera

PASIVOS
deudas con terceros
lo que le pertenece ACTIVOS

PATRIMONI
O deudas con accionistas

PATRIMONIO = ACTIVOS - PASIVOS

 Ecuación de
Equilibrio
ACTIVO = PASIVO + PATRIMONIO
 Balance
General
• Es el documento en el cual se describe la posición
financiera de la empresa en un momento dado (en un punto
específico del tiempo).
• Indica las inversiones realizadas por la empresa bajo la
forma de Activos, y los medios a través de los cuales se
financiaron dichos activos, ya sea que los fondos se
obtuvieron bajo la modalidad de préstamos (Pasivos) o
mediante la venta de acciones (Capital Contable).
• Es como una FOTOGRAFIA que muestra la posición
financiera de la empresa en un momento determinado del
tiempo. Está compuesto por el Activo, Pasivo y Patrimonio.
 Balance
General

PASIVO PASIVO
CORRIENTE
CORRIENTE

PASIVO
NO CORRIENTE
ACTIVO
NO CORRIENTE
PATRIMONIO
 Estructura del
Balance General

EXP. LIC.MILENKA VENEGASHERRERA

ACTIVO PASIVO Y PATRIMONIO
PASIVO
Activo Corriente Pasivo Corriente
Caja y Bancos Proveedores
Clientes Bancos
Otras Cuentas por Cobrar Empleados
Inventarios Estado
Gastos Pagados por Anticipado Total Pasivo Corriente
Total Activo Corriente Pasivo No Corriente
Deudas a Largo Plazo
Activo No Corriente Total Pasivo No Corriente
Activo Fijo Total Pasivo
Depreciación Patrimonio
Acitvo Fijo Neto Capital
Total Activo No Corriente Utilidades Acumuladas
Total Patrimonio
TOTAL ACTIVO TOTAL PASIVO + PATRIMONIO
 Estado de
Resultados
• Muestra la rentabilidad de la empresa durante un
período, es decir, las ganancias y/o pérdidas que la
empresa tuvo o espera tener.
• Se conoce también como Estado de Ganancias y
Pérdidas.
• Presenta los resultados de las operaciones de negocios
realizadas durante un período, mostrando los ingresos
generados por ventas y los gastos en los que haya
incurrido la empresa.
 Componentes del
Estado de Resultados
• Ventas: Representa la facturación de la empresa en un
período de tiempo, a valor de venta (no incluye el I.V.A.).
• Costo de Ventas: representa el costo de toda la mercancía
vendida.
• Utilidad Bruta: son las Ventas menos el Costo de Ventas.
• Gastos generales, de ventas y administrativos:
representan todos aquellos rubros que la empresa requiere
para su normal funcionamiento. (pago de servicios de luz,
agua, teléfono, alquiler, impuestos, entre otros).
 Componentes del
Estado de Resultados

• Utilidad de operación: Es la Utilidad Operativa menos los

Gastos generales, de ventas y administrativos.
• Gastos Financieros: Representan todos aquellos gastos
relacionados a endeudamientos o servicios del sistema
financiero.
• Utilidad antes de impuestos: es la Utilidad de Operación
menos los Gastos Financieros y es el monto sobre el cual
se calculan los impuestos.
• Impuestos: es un porcentaje de la Utilidad antes de
impuestos y es el pago que la empresa debe efectuar al
Estado.
 Componentes del
Estado de Resultados

EXP. LIC.MILENKA VENEGASHERRERA

• Utilidad neta: Es la Utilidad después de impuestos, es
aquella sobre la cual se calculan los dividendos.
• Dividendos: Representan la distribución de las utilidades
entre los accionistas o propietarios de la empresa.
• Utilidades retenidas: es la Utilidad Neta menos los
dividendos pagados a accionistas, la cual se representa
como utilidades retenidas para la empresa, las cuales luego
pueden ser capitalizadas.
Estructura del Estado
de Resultados
Ventas
(-) Costo deVentas
Utilidad Bruta
(-)Gastos
Utilidad de Operación
(-) GastosFinancieros
Utilidad antes de impuestos
(-)Impuestos
Utilidad Neta
(-) Pago de Dividendos
Utilidades Retenidas
 Compañía comercializadora
BALANCE GENERAL ESTADO DE RESULTADOS
Ventas

menos
Costo de artículos
Costos Compra Inventario
de de vendidos
del
mercancía mercancía (gasto)
producto

menos
Gastos de ventas
Costos del
y gastos
periodo
administrativos
 Compañía industrial o manufacturera
BALANCE GENERAL ESTADO DE RESULTADOS
Compras Inventario Ventas
materiales materiales
Costos directos menos
directos
del
Costos Costo de artículos
producto Inventario Inventario
de producto producto vendidos
transforma proceso terminado (gasto)
ción
menos

Gastos de ventas
Costos del
y gastos
periodo
administrativos