República Bolivariana de Venezuela

Ministerio del Poder Popular para la Educación Universitaria

Instituto Universitario de Tecnología “Juan Pablo Pérez Alfonzo”
Ampliación Cabimas

UNIDAD II
ESTADO DE FLUJO DE EFECTIVO

Br. María Azocar Reyes. C.I: 28.321.488

Profesor: Wilmer Miranda
Carrera: Administración de empresas
Materia: Presupuesto
2do corte 20%

Cabimas, 21 de Agosto del 2021

 INDICE
Introducción
1. Definición
2. Importancia
3. Determinar las técnicas para una adecuada administración
4. Clasificación (Ejemplo)
Conclusión
 INTRODUCCIÓN
En este trabajo de carácter documental se pretende recolectar información concisa
y relevante a la unidad número dos de la asignatura Finanzas, la cual lleva por
nombre “Estado de Flujo de Efectivo”, además se desglosara el índice ya
propuesto.
 1. DEFINICIÓN
El estado de flujos de efectivo es uno de los estados financieros de la contabilidad,
informa sobre el origen y la utilización de las corrientes de efectivo y sus
equivalentes.
Las corrientes de efectivo se presentan en formato de cascada y la información
presentada está referida al año de la formulación y al anterior. También incluye
una columna para posibles anotaciones cruzadas con la memoria.
La información contenida en el estado de flujos de efectivo refleja todos los cobros
y pagos realizados por la empresa en ese año. Se pretende con ello dar una
amplia información sobre el origen del efectivo (cobros) y el uso de ese efectivo
(pagos) a lo largo del ejercicio.
Los flujos de efectivo serán las entradas y salidas de efectivo en las cuentas de
efectivo y otros activos líquidos equivalentes. Se considera efectivo a la tesorería
depositada en la caja de entidades y a los depósitos bancarios a la vista.
2. IMPORTANCIA
El estado de flujos de efectivo permite informar y evaluar sobre las fuentes y usos
de los fondos por las operaciones realizadas en un periodo y como se financiaron.
También permite evaluar posibles oportunidades de inversión y analizar la liquidez
de la Compañía. Este estado financiero clasifica los flujos de efectivo en
actividades de operación, inversión y financiamiento con el fin de que los usuarios
de los estados financieros visualicen la procedencia y uso de los fondos y así
pronosticar los fondos que puede obtener la compañía y tomar decisiones
relevantes respecto a posibles inversiones o adquisición de financiamiento.
Un flujo de efectivo operacional positivo es un indicador de una buena liquidez y
salud financiera que permitirá evaluar la posibilidad de utilizar los fondos obtenidos
para nuevas inversiones productivas o el pago oportuno del financiamiento con el
que se cuente en contraste un flujo operacional negativo implica problema en la
gestión de la recuperación de activo como la cobranza de la cartera, falta de
rotación de inventarios o excesivas compras de bienes y servicios que no generan
un beneficio a la empresa, etc.
 3. DETERMINAR LAS TÉCNICAS PARA UNA ADECUADA
ADMINISTRACIÓN
Existen dos formas o métodos para la presentación de las actividades de
operación en el estado de flujo de efectivo:
 Método directo
En este formato se presentan las actividades o rubros de manera similar al estado
de resultados, las empresas que elijan este método deben de brindar información
de los movimientos relacionados con:
1. Cobranza en efectivo a los clientes
2. Efectivo que ha sido recibido por concepto de intereses, dividendos y
rendimientos sobre inversiones.
3. Cobros derivados de la operación.
4. Pagos en efectivo a personal y proveedores.
5. Pagos en efectivo por concepto de intereses bancarios.
6. Pagos realizados en efectivo relacionados a impuestos.
En este método se dividen las actividades de operación por categorías principales
de cobros y pagos en términos brutos. En esencia, el método directo organiza las
operaciones de la empresa y las clasifica en categorías semejantes a lo que sería
un estado de cuenta bancaria, por ejemplo en las actividades de operación detalla
el efectivo que se recibe de los clientes, una entrada de efectivo y enlista las
salidas de efectivo como podrían ser el pago de la renta de las instalaciones como
número negativo (restándolo) y así obtener el monto neto como diferencial entre
entradas y salidas de dinero.
 Método indirecto
Otro de los métodos para elaborar el estado de flujo de efectivo es el directo, si se
elige éste para la elaboración del flujo de efectivo se prepara una conciliación
entre la utilidad neta y el flujo de efectivo de las actividades de operación, la cual
debe informar de manera separada todas las partidas conciliatorias. En este caso
se toma como punto inicial o base la utilidad.
Entre las partidas mencionadas están:
1. Depreciación y amortización
 2. Diferencias por fluctuaciones cambiarias.
3. Utilidad o pérdida en ventas de propiedades, equipo u otros activos de
operación.
4. Cambios en las cuentas operacionales como: cuentas por cobrar,
inventarios, cuentas por pagar, pasivos, etc.
5. Provisiones para protección de activos.
7. Utilidades o pérdidas en venta de propiedad, planta y equipo, inversiones u
otros activos operacionales.
8. Corrección monetaria del periodo de las cuentas del balance.
9. Cambio en rubros operacionales, tales como: aumento o disminuciones en
cuentas por cobrar, inventarios, cuentas por pagar, pasivos estimados y
provisiones.
Esta técnica para realizar el flujo de efectivo puede resultar más compleja ya que
incluye en el cálculo cuentas que no representan una salida o entrada de efectivo
tangible como pueden ser las depreciaciones.
4. CLASIFICACIÓN (EJEMPLO)
a) Actividades de inversión
Son aquellas que se encuentran relacionadas con la utilización de recursos
financieros en bienes del activo fijo, inversiones de corto que no hayan sido
consideradas de efectivo equivalente y largo plazo. Los flujos de efectivo de
actividades de inversión incluyen
 Pagos en efectivo para adquirir (recibos de efectivo de la venta de) activos
a largo plazo (Por ej., Propiedad, Planta y Equipo)
 Pagos en efectivo para adquirir (recibos de efectivo de la venta) patrimonio
o instrumentos de deuda de otras entidades e intereses en negocio
conjunto (a excepción de pagos/recibos por aquellos instrumentos
clasificados como equivalentes del efectivo y que se mantienen para
comercio)
b) Actividades de Operación
Las actividades de operación son las que constituyen la principal fuente de
ingresos de la entidad, también incluyen otras actividades que no pueden ser
clasificadas como de inversión o de financiamiento.
El incremento o reducción en partidas como:
 Cuentas por cobrar a clientes (venta de mercancía a crédito).
 Cuentas por pagar a proveedores (compra de mercancía a crédito).
 Inventarios (Operaciones).
 Impuestos por pagar (actividad de comprar/vender/fabricar).
 Documentos por cobrar
c) Actividades de Financiamiento
Las actividades de financiamiento son las relacionadas con la obtención, así como
la redistribución y resarcimiento de fondos que provienen de:
 Los propietarios de la entidad (incremento de capital por recursos
adicionales, incluyendo la capitalización de pasivos, reembolso de capital,
dividendos pagados, excepto los dividendos en acciones).
 Los acreedores otorgantes de financiamientos que no estén relacionados
con las operaciones habituales de suministro de bienes y servicios (créditos
recibidos a corto y largo plazo diferentes a las operaciones con proveedores
y/o acreedores relacionados con operaciones de la empresa).
 La emisión por parte de la entidad de instrumentos de deuda o instrumentos
de capital diferentes a las acciones.
 CONCLUSIÓN
En síntesis, podemos decir que un estado de flujo de efectivo es un estado que
refleja las fuentes de dónde proviene y en que se aplica el efectivo durante un
periodo establecido, las que a su vez se clasifican en actividades de operación,
inversión y de financiamiento. Existen dos métodos para el flujo de efectivo:
método directo e indirecto.
 REFERENCIAS
Marco Sanjuán Francisco (17 de noviembre, 2016). Estado de flujos de efectivo.
https://economipedia.com/definiciones/estado-flujos-efectivo.html
Ruano Jefferson. (25 de Mayo, 2021). La importancia del estado de Flujo de
Efectivo. https://ecovis.com.ec/la-importancia-del-estado-de-flujo-de-efectivo/
Castro Julio. (09 de Julio, 2021). Métodos para elaborar el estado de flujo de
efectivo.https://blog.corponet.com.mx/metodos-para-elaborar-el-estado-de-flujo-
de-efectivo