III

Contenido
INFORMES ESPECIALES Aplicación de modelos cuantitativos en la Gestión de Costos Comerciales y de
Servicios ................................................................................................................................................................................................................................................................. III-1
Empresas de servicios .................................................................................................................................................................................................................. III-4

APLICACIÓN PRÁCTICA Transacciones en divisas y riesgo de cambio .................................................................................................................................. III-6

La Cuenta 28 Existencias por Recibir en el Nuevo Plan Contable General para
Empresas............................................................................................................................................................................................................................................................... III-9
Activos No Corrientes disponibles para la Venta y la NIIF 5 ............................................................................... III-12

GLOSARIO CONTABLE ................................................................................................................................................................................................................................................................................................. III-14

Aplicación de modelos cuantitativos en la

Informes Especiales
Gestión de Costos Comerciales y de Servicios
Ficha Técnica modifica su presentación, generalmente 3. Flujo del costo comercial
los revende sin modificación alguna; su Son las distintas fases en la determinación
Autor : C.P.C. Isidro Chambergo Guillermo utilidad está supeditada a su habilidad, de los costos comerciales sucesivos,
al estudio del mercado, competencia y sumados desde la adquisición del ar-
Título : Aplicación de modelos cuantitativos en marca del producto.
la Gestión de Costos Comerciales y de tículo, hasta que queden en situación
Servicios de ser vendidos a terceras personas,
pasando por los posibles descuentos
Fuente : Actualidad Empresarial, Nº 180 - Primera Proveedor Empresa Cliente y utilidad esperada por el comercian-
Quincena de Abril 2009
te. Los responsables de la gestión de
comercialización tienen mucho que
ver con las actividades que generan
2. Concepto costo comercial valor con la finalidad de minimizar los
1. Introducción costos operativos y consecuentemente
El costo comercial está representado por
La Norma Internacional de Contabilidad los desembolsos necesarios para im- ser competitivo en el mercado. A con-
Nº 2. Existencias, prescribe el tratamiento pulsar la venta de bienes, concretarla, tinuación se indican las fases del flujo
contable de las mismas, llevadas por el entregar dichos objetos y cobrarlos. comercial:
sistema de costos históricos. Un aspecto Se trata de los costos de las activida-
importante es la determinación del costo des de publicidad, promoción, venta, Costo de lista o de Catálogo
que se ha de reconocer como activo y marketing, investigación de mercado, Este costo es el que figura en los catá-
consecuencia, tendrá que inciden en los etc., cuya finalidad es desarrollar la logos en forma general, para todos los
resultados de la gestión de la empresa. función estrictamente comercial de la consumidores, sin ninguna concesión
Esta norma nos da las pautas para de- compañía, independientemente del particular.
terminar el costo del producto que se origen de los bienes que se vendan
adquieren, de ahí la importancia que (comprados o elaborados por la propia
considero que tiene el proceso meto- Costo de Recargo o Descuento
organización).
dológico para costear los productos o Son aquellos que eventualmente puede
mercaderías que adquiere la empresa. El costo comercial representa el costo sufrir una mercadería que se compra en
que posibilita el proceso de venta de razón del plazo de pago, etc. Inversa-
Debemos recordar que la Norma Inter- los bienes a los clientes. El costo co- mente los descuentos son ventajas que
nacional Nº 2, señala que las existen- mercial tiene por ejemplo la siguiente se obtienen sobre el precio de lista en
cias deben incluir todos los costos de estructura: razón del volumen de la compra, de la
compra y los demás desembolsos que
- Sueldos y cargas sociales del perso- forma de pago o de la frecuencia de
se hayan incurrido para poner en su
nal del área comercial. las compras.
ubicación a la mercadería comprada a
los proveedores. - Comisiones sobre ventas.
Costo de Adquisición o de Factura
Los costos comerciales corresponden al - Fletes, hasta el lugar de destino de
la mercadería. Es el costo que se paga por la adquisición
reconocimiento de todos los valores de una mercadería según factura de com-
incorporados desde la adquisición - Seguros por el transporte de mer-
pra de acuerdo con los comprobantes de
de un artículo ya elaborado, hasta cadería.
venta de la SUNAT.
su disponibilidad para ser vendido al - Promoción y publicidad.
consumidor. - Servicios técnicos y garantías de Costo de Transporte o Costo de Flete
El comerciante, adquiere del proveedor, post-venta. Es el costo que se paga por el traslado
los artículos u objetos para venderlos, no - Etc. de la mercadería adquirida desde el

N° 180 Primera Quincena - Abril 2009 Actualidad Empresarial III-1

 III Informes Especiales
lugar de la compra al lugar del com- costo de adquisición, los costos suce- 4. Método Cálculo en el Costo
prador. sivos y un porcentaje adecuado de los Comercial
gastos de Administración y los gastos
de venta y finalmente la utilidad que Tradicionalmente se utilizan los siguientes
Costo de Acondicionamiento procedimientos:
se espera.
Se llama así a los diversos desembolsos
que se hacen para mantener la merca- 4.1 Costos por División Simple. Para
dería en condiciones de ser vendida, Descuentos en Ventas
calcular el costo por este método, se
se refiere a las instalaciones, estantería, En este caso nuevamente decrecemos parte del valor de compra del pro-
embasamiento, guardianía, seguro, en la curva del flujo del Costo cuando veedor, al cual se le acumula todos los
etc. se hace necesario incluir en nuestro gastos vinculado a la compra: flete,
cálculo una previsión para atender los seguro, almacenaje, etc. Hasta que
posibles casos de rebaja o de descuen- la mercadería ingresa al almacén del
Costo de Almacén o de Stock
to, que en muchos casos solicitan los comprador1. Para determinar el costo
Es el costo ya acumulado de la mer- clientes, y que si no los tuviéramos en
cadería en aptitud de ser vendida a unitario, se divide el total del costo acu-
cuenta luego resultaría contraproducen- mulado entre la cantidad comprada.
terceros. Hasta aquí todos los costos te los resultados previstos en un precio
sucesivos, son costos reales, debida- estimado con los verdaderamente
mente sustentados y aplicables direc- efectivos. Costo Unitario = VC + GV / CC
tamente al objeto que se adquiere de
acuerdo con la Norma Internacional Nº Precio Neto de Venta Donde:
2. Existencias. VC = Valor de compra
Es el valor resultante, después de deducir
la rebaja o descuento del precio de venta GV = Gastos vinculados
Costo de Operación o Gastos Gene- bruto. CC = Cantidad
rales
Representa un recargo proporcional que Ejemplo 1
debe agregarse al costo real, con el pro-
Costo Comercial por División Simple
pósito de obtener el costo total a fin de
decidir el precio y de ese modo obtener Artículo Cantidad Precio Importe Flete Seguro Total Unitario
su recuperación.
A 100 10 1,000 200 50 1,250 12.50
Costo de Distribución B 200 20 4,000 300 100 4,400 22.00
Son aquellos desembolsos que normal-
mente se les llama Gastos de Ventas, y C 300 30 9,000 400 150 9,550 31.83
que son los que se realizan de acuerdo
D 400 40 16,000 500 200 16,700 41.75
a la intensidad de la venta. Ejemplo:
comisiones de ventas, etc.
4.2 Costos por Operación Múltiple lado, luego se divide éste entre el
Costo Técnico 4.2.1 El Método de los Recargos. Por valor de compra primario, para
Se llama así al costo que resulta de medio de este procedimiento, se obtener el coeficiente de recargo
acumular los costos reales y los desem- acumulan todos los costos adicio- (CR), este coeficiente se multiplica
bolsos de recuperación. El costo técnico nales al valor de compra inicial, por cada precio y el resultado es el
representa el costo total, sobre el que para determinar el costo acumu- costo de la mercadería.
ya se puede calcular la utilidad que el
comerciante desea obtener según los Ejemplo 2
casos. El precio y la utilidad son dos Costo Comercial por el Método de los Recargos
variables dependientes de la demanda,
mercado o cliente como se indica en el Cantidad Producto Precio Total
ítem siguiente. 100 A S/. 10.00 S/.1,000.00

La Utilidad Deseada 200 B 20.00 4,000.00

Toda actividad comercial tiene un obje- 300 C 30.00 9,000.00
tivo, la obtención de una ganancia, que
generalmente se estima y prevé, a base 400 D 40.00 16,000.00
de un porcentaje de utilidad calculando
Valor Venta 30,000.00
una veces sobre el total de las ventas u
otras veces sobre el costo de cada artí- Impuesto 19% 5,700.00
culo, pero siempre representa el último
incremento después del cual viene el Precio venta S/. 35,700.00
precio de venta. Lo prudente es determi-
nar un porcentaje razonable, y que éste Gastos Adicionales:
se cumpla de acuerdo a la expectativa
del mercado. Costo de Compra S/. 30,000.00
Transporte 5,000.00
Precio de Venta Bruto Gastos de almacenamiento 4,000.00
Representa la cúspide del flujo del costo, Total S/. 39,000.00
y es el importe que debemos de calcular
técnicamente, para recuperar tanto el 1. Gómez Josefat. Fundamentos de Costos. Página 144- Lima

III-2 Instituto Pacífico N° 180 Primera Quincena - Abril 2009

 Área Contabilidad y Costos III
Solución
Costo Costo Valor Costo
Determinación del coeficiente de recargo (CR): Prod. Cant.
Acum. Original
Factor
Reord. Unit.

= S/. 39,000 / S/. 30,000 = 1.3

A 4 1,139.00 1,300.00 1.068062 1,388.48 347.12
Cálculo del costo unitario:
Artículo Precio Unitario Coeficiente Costo Unitario B 8 1,594.20 1,890.00 1.068062 2,018.64 252.33

A S/. 10.00 1.3 S/. 13.00 C 12 1,115.80 1,350.00 1.068060 1,441.88 120.16
B 20.00 1.3 26.00
4,849.00 4,540.00
C 30.00 1.3 39.00
D 40.00 1.3 52.00
El factor se ha calculado haciendo la siguiente relación:
4.2.2 El Método del coeficiente o factor de equivalencia Factor = Costo Acumulado / Costo Original
Este método se usa principalmente en los casos en que las con- Factor = S/. 4,849.00 / S/ 4,540.00
diciones de la operación, favorables o contrarias, son comunes
a todos los objetos adquiridos. Consiste en acumular al costo Factor = 1.068062
de factura, todos los gastos ocurridos hasta su totalidad, luego
este total se divide entre el total del costo de lista, antes de
producirse rebajas o recargos de cualquier especie. El resultado 4.2.3 Métodos de los Porcentajes
que obtendremos es un coeficiente o sea llamado “Factor de En este método el costo total de los artículos adquiridos se
Equivalencia”, el que puede utilizar con dos o más número iguala al 100% y luego sobre esa base se calcula la parte
de cifras decimales, según sea grado de exactitud que desea proporcional, y una vez determinados los porcentajes
obtener, y se usa como factor fijo, para multiplicarlo por cada parciales se determina el costo para cada producto el
uno de los valores de la factura original, al precio de lista, sin que sirve de base para calcular el costo unitario de cada
recargos ni descuentos. Con esta forma se obtiene una nueva artículo.
disposición que se llama “Valores reordenados”, y los que serán
definitivos para cada uno de los artículos, con los que final-
Ejemplo 4
mente, en cada caso se procede como en un caso de división
simple, y se obtiene los costos unitarios correspondientes. Se compran los artículos A, B, C y D cuyos costos son S/. 10,000
S/. 15,000, S/. 20,000 y S/. 25,000, respectivamente, factu-
Ejemplo 3 rando un total de S/. 70,000 que para efecto del cálculo del
costo unitario se iguala al 100%, como podremos observar en
El Señor José Llanos, Gerente de Compras de la Empresa
el cuadro siguiente:
Comercial ELSA, nos proporciona la adquisición hecha a su
proveedor:
Costo Comercial por el Método de los Porcentajes
Costo Comercial por el Método del Coeficiente
Cantidad Producto Costo A S/.10,000 14.29% Luego el 14.29% de 10,003
S/. 70,000
4 A S/. 1,300
B 15,000 21.43% Luego el 21.43% de 15,001
8 B 1,890 S/. 70,000
12 C 1,350
C 20,000 28.57% Luego el 28.57% de 19,999
S/. 70,000
Por la operación le conceden el 25% de descuento, y pagó
por gastos ocasionados por el trasporte de la mercadería D 25,000 35.71% Luego el 35.71% de 24,997
S/. 253.80; cancela el 40% y el resto lo cancela en dos S/. 70,000
letras de 30 y 60 días al 7.44% anual, generando un interés
S/. 70,000 100.00% S/.70,000
total de S/. 190.20.

Solución: S/. Costo Unitario

Valor Reordenado Unidades
Adquisición
Costo total de lista 4,540.00
Descuento 25% (1,135.00)
10,003 ÷ 25 400.12
Costo de adquisición 3,405.00
Gasto de transporte 253.80
Gastos financieros 190.20 15,001 ÷ 30 500.03
Costo total de compra S/. 3,849.00
19,999 ÷ 35 571.40

24,997 ÷ 40 624.92

Prod. Cant. Costo Dscto. Neto Flete Intereses

A continuación algunos especialistas en costos grafican la Acu-
A 4 1,300 325 975 80.00 84.00 mulación de Valores de un artículo desde su Compra hasta su
Venta2 de la siguiente manera:
B 8 1,890 472 1,418 120.00 56.20

C 12 1,350 338 1,012 53.80 50.00

2. Orrego Orrego, Arquímedes. Técnica de los Costos.

N° 180 Primera Quincena - Abril 2009 Actualidad Empresarial III-3

 III Informes Especiales

Costo real o acumulación

Costo real o acumulación

Costo de Recarg. o Costo de Costo de Costo de Costo de

+ = + + =
Lista Descuento Adquisic. Transporte Acondicionam. Almacén

Costo de Costo de Costo de Utilidad Precio Venta

- = - = - Descuentos
operación Distribución Técnico deseada Bruta

Precio de Venta Neto

Ficha Técnica
Autor : C.P.C. Isidro Chambergo Guillermo
Título : Empresas de servicios
Fuente : Actualidad Empresarial, Nº 180 - Primera
Quincena de Abril 2009
1. Introducción
Las empresas de servicios como tal no
tienen inventario y si lo llegan a tener, es
de pequeñas proporciones, por lo ge-
neral su producción es frecuentemente
intangible y a la vez difícil de definir;
por ejemplo, una compañía de publi-
cidad su “producto” es el promocionar
a su cliente; para esto, utiliza diversos
recursos físicos como vallas, tiempo en
TV, radio e Internet, pero como tal, lo
que produce es algo intangible. Los bu-
fetes de abogados son organizaciones
dedicadas a la prestación de servicios que
elaboran productos tangibles, tales como
documentos jurídicos. Las empresas de
servicios comúnmente emplean canti-
dades muy significativas de mano de obra.
Frecuentemente sus cuentas de inventarios son
usualmente un almacén de suministros, don-
de se almacenan los artículos básicos que se
usan en la prestación de servicio.
En el caso de las empresas de servicios, la
estimación de costos se vuelve un poco más
complicada pues prácticamente todos son
costos fijos.
2. Cálculo costo de la hora de
trabajo
La forma más sencilla es saber cuál es
Empresas de servicios
el salario de una persona que realiza el
mismo trabajo en una empresa.
Una vez que sabemos el salario anual,
lo dividimos entre 52 semanas del año
y tenemos el salario semanal. Luego
dividimos esa cifra entre 40 horas
laborables y tenemos la primera
aproximación de lo que cuesta una
hora de labor de una persona que
hace el mismo trabajo y está en relación
de dependencia.
Objetivos de los costos de servicios
Los objetivos de los costos de servicios
son los siguientes:
- Servir de base para fijar el precio de
venta y establecer políticas de gestión.
- Facilitar la toma de decisiones.
- Controlar la eficiencia de las opera-
ciones.
- Contribuir al planeamiento, control y
gestión de la empresa.
3. Estructura de los costos de
servicios
Los costos de servicios generalmente
están formados por el desembolso de
las horas por remuneraciones, suminis-
tros, gastos de transporte, consumo
Pool de costos Monto S/.
Salar. profesional. 900,000.00
Costos del Edificio 450,000.00
Admin. de riesgo 320,000.00
energético, alquileres, depreciación
del mobiliario, seguros, etc.
La estructura de los costos de servicios
depende de la naturaleza del giro del
negocio.
Caso Práctico Nº 1
El Puesto de Salud SOS está muy cuestio-
nado por el cobro de sus servicios a los
pacientes. Con excepción de los costos
directos por cirugía, los medicamentos y
otros tratamientos, el sistema de precios
corrientes está arbitrariamente deter-
minado por cada área geográfica de la
ciudad. Como contralor del servicio, un
asesor ha sugerido que los precios deben
ser menos arbitrarios y existir una rela-
ción entre los costos y la tarifa cobrada
a cada paciente.
Como un primer paso, el asesor determi-
na que la mayoría de los costos pueden
asignarse a uno de los siguientes tres
pool de costos:
Inductor Cantid.
Horas 30,000
Metros usad. 15,000
Pacientes 1,000

III-4 Instituto Pacífico N° 180 Primera Quincena - Abril 2009

 Área Contabilidad y Costos III
Los servicios del puesto de salud son clasificados en tres amplias tenimiento del edificio y administración de riesgo, tal como
categorías. Los servicios y sus volúmenes son: se detalla a continuación:

Horas Metros Nº Pool : Salario Profesional

Servicio
Profes. cuadrad. Pacient. Costo : S/.900,000.00
Base : Horas Profesionales
Cirugía 6,000 1,200 200
Cirug. Pacient. Inter. 20,000 12,000 500 Total base : 30,000
Cirug. Pacientes Exter. 4,000 1,800 300 Tasa : 30
Servicios V. Base Tasa Distribucion
Se requiere:
Cirugía 6,000 30 S/. 180,000.00
Calcular el costo de cada servicio según el método tradicional Pacientes Internos 20,000 30 600,000.00
y ABC. Analice los resultados. Pacientes Externos 4,000 30 120,000.00

Total 30,000 S/. 900,000.00

Solución: S/.
Método tradicional
Costo S/. 1,670, 000.00 Pool : Costo Mantenimiento Edificio
Base Distribución Horas trabajo profesional Costo : S/. 450,000.00
Total Base 30,000 horas Base : Metros Cuadrados
Tasa S/. 55. 66666667
Total base : 15,000 m2
Tasa : S/. 30.00
Distribución del costo
V. Base Tasa Distribución
Servicios V. Base Tasa Distribución
Cirugía 1,200 30 S/.36,000.00
Cirugía 6,000 55.666667 S/.334,000.00 Pacientes internos 12,000 30 360,000.00
Pacient. Inter. 20,000 55.666667 1,113,333.00 Pacientes externos 1,800 30 54,000.00
Pacient. exter. 4,000 55.666667 222,667.00
Total 15,000 S/.450,000.00
Total 30,000 S/.1,670,000.00

Pool : Administración de riesgo

El costo total de S/. 1’670,000.00, se ha distribuido a los tres
servicios asistenciales, tomando como base el número de ho- Costo : S/. 320,000.00
ras de trabajo profesional de los médicos por ser el dato más Base : Número de pacientes
relevante en este caso. Dicho costo de S/.1, 670,000, al ser divido Total base : 1,000
entre las 30,000 horas base, nos da un factor de distribución Tasa : S/. 320.00
del costo equivalente a 55.666667, el cual multiplicado por
el valor de la base de cada servicio médico resulta el costo de
Servicios V. Base Tasa Distribución
distribución, el cual al ser dividido entre el número pacientes
que se atienden dará el costo unitario paciente. Cirugía 200 320 S/.64,000.00
Pacient. inter. 500 320 160,000.00
4. Costeo basado en actividades Pacient. exter. 300 320 96,000.00

Para procesar el costo de S/.1’670,000, se ha identificado

Total 1000 S/. 320,000.00
tres actividades o pool de costos: Salario profesional, man-

Resumen del costo

Servicios Salarios Edificio Administración Total

Cirugía S/.180,000.00 S/.36,000.00 S/.64,000.00 S/.280,000.00

Pacientes Internos 600,000.00 360,000.00 160,000.00 1,120,000.00
Pacientes Externos 120,000.00 54,000.00 96,000.00 270,000.00

Total S/.900,000.00 S/.450,000.00 S/.320,000.00 S/.1,670,000.00

Costos comparativos

Método
Servicios Costeo por actividad
tradicional

Cirugía S/. 334,000.00 S/.280,000.00

Pacientes internos 1,113,333.00 1,120,000.00
Pacientes externos 222,667.00 270,000.00

Total S/.1,670,000.00 S/.1,670,000.00

N° 180 Primera Quincena - Abril 2009 Actualidad Empresarial III-5

 III Aplicación Práctica
Transacciones en divisas y riesgo de cambio
Aplicación Práctica
Ficha Técnica
Autor : C.P.C. Alejandro Ferrer Quea*
Título : Transacciones en divisas y riesgo de cambio
Fuente : Actualidad Empresarial, Nº 180 - Primera
Quincena de Abril 2009
1. Introducción
En la actual situación económica de aper-
tura internacional para las transacciones
mercantiles, la globalización de los mer-
cados y su incidencia en el medio local
es una realidad palpable.
A la experiencia del Mercado Común
Europeo; a los avances de integración
de la Comunidad Andina de Naciones-
CAN, antes Grupo Andino, se ha suma-
do la espectante actividad del reciente
tratado de libre comercio con Estados
Unidos de Norteamérica; así como el
tratado del ALCA , las transacciones en
el MERCOSUR; y en un futuro mediato
se incorporará el mercado asiático
en la cuenca del Pacífico, entre otros
grupos supranacionales de integración
económica.
Los citados procesos dinámicos de inter-
cambios entre las economías de naciones,
encuentran sus reflejos –igualmente
intensos– en las empresas, las cuáles
mantienen relaciones comerciales y
financieras internacionales o tienen
entre sí algún vínculo de propiedad en
el exterior.
2. Globalización económica
Consecuentemente, la tendencia mundial
hacia una economía globalizada y la
aparición de mercados comunes con la
participación muy activa de las sociedades
mercantiles, con domicilio en países dife-
rentes y cuyas transacciones –por ende–
son expresadas en distintas monedas,
plantean a la Contabilidad un nuevo reto
a resolver al momento de tener que pre-
sentar información financiera –de diversas
entidades económicas– destinada también
a usuarios de diversos países.
Dicha información financiera puede ser
por operaciones de intercambio de un
país a otro, en monedas diferentes; Es-
* Miembro del Comité de Asesores del Consejo Normativo de Contabilidad.
Maestría en Finanzas. Postgrado en Banca y Finanzas.
Expositor del Colegio de Contadores Públicos de Lima.
Docente en la Universidad de San Martín de Porres.
III-6 Instituto Pacífico
tados Financieros para inversionistas de
un país que tienen capitales invertidos en
otros países; Estados Financieros de una
empresa situada en un país que deben
ser consolidados con los de otra empresa
matriz situada en el extranjero.
A la anterior misión, armonizar criterios
de valuación de registro y exposición, es
de asignarle a la Contabilidad la tarea
adicional de definir en qué unidad de
medida monetaria, o en qué moneda
funcional, habrá de ser elaborada y
presentada la información financiera,
considerando que para algunos países
es preocupación fundamental distinguir
entre moneda de curso legal, moneda
de uso frecuente y moneda reexpresada
para procurar mantener su capacidad
adquisitiva. En estas circunstancias, el
intercambio de información financiera
entre empresas de diversos países,
precisa ser sustentado en una base lo
más racional y útil posible en materia
de conversiones entre diversas monedas
utilizadas como unidad de medida con-
table en cada país, con o sin problemas
de fluctuación monetaria.
Cabe señalar, que para el proceso integral
de armonización en el lenguaje contable a
nivel mundial se viene aplicando las NIIF’s,
es decir, las Normas Internacionales de
Información Financiera, antes NIC’s; en
tanto que en el encargo específico de la
conversión, esto es, transformar o expre-
sar en otra moneda un conjunto de datos
que integran los Estados Financieros ela-
borados originalmente en una moneda
nativa, la profesión Contable dispone de
la NIC 21: Efectos de las Variaciones en
los Tipos de Cambio de Monedas Extran-
jeras, versión revisada que rige a partir
del 1º de Enero de 1995, la cual deja sin
efecto la NIC 21:Tratamiento Contable de
los Efectos de las Variaciones en los Tipos
de Cambio de Monedas Extranjeras, que
data de 1983, conforme lo estipuló el
Comité de Normas Internacionales de
Contabilidad (IASC), en la actualidad
IASB; así como la metodología conteni-
da en el FASB Nº 8: Contabilizando la
Traducción de Transacciones y Estados
Financieros en Moneda Extranjera, sus-
tituida por el FASB Nº 52: Normas de
Contabilidad Financiera Traducción de
Moneda Extranjera.
En cuánto al medio peruano, para casi
nadie pasa desapercibido que, en la
última década de los años 90’ la eco-
nomía local; por un lado, experimentó
un proceso de hiperinflación; situación
N° 180
felizmente superada desde el 2004; y de
otro lado, se viene constituyendo, hasta la
actualidad en la generadora de flujos fi-
nancieros externos en montos importantes,
en sus diferentes modalidades, entre los
cuales destacan las nuevas inversiones
de capital, efectuadas en el Perú como
corolario de evidentes signos de estabi-
lidad económica y del actual proceso de
apertura al mercado Norteamericano
a través del TLC y el Europeo; como el
Asiático a corto plazo. Por lo que no es
de extrañar que en nuestro país hayan
surgido –con tendencia al incremento–
conglomerados de empresas con intensas
relaciones mercantiles, también de carác-
ter internacional, con signos inequívocos
de tenencia o de propiedad originarias
en el extranjero; propiciando, con ello,
la necesidad contable de formular y pre-
sentar información financiera en moneda
distinta a la utilizada en el país, ya sea
para reflejar cabalmente las transaccio-
nes realizadas en moneda extranjera
o para proporcionar una adecuada y
oportuna información al inversionista
foráneo.
3. Transacciones en moneda
extranjera y tipo de cambio
Además, de las características ambienta-
les expuestas, las empresas que realizan
transacciones o negocios internacionales,
e incluso locales, encuentran “problemas”
en el empleo de otras monedas distintas
a la de curso legal.
Consideremos, por ejemplo: Una empre-
sa de Inglaterra vende mercaderías a
una empresa peruana.
La empresa inglesa desea que se efec-
túe el pago en su moneda, es decir,
en Libras Esterlinas; sin embargo, la
empresa local tiene cuentas corrientes,
una en Nuevos Soles; y otra en Dólares
Americanos.
Para ello, la empresa peruana tiene dos
opciones por elegir:
a) Girar Nuevos Soles para comprar las
Libras Esterlinas; o
b) Vender Dólares Americanos para
comprar las Libras Esterlinas
En cualquiera, de las dos situaciones, la
empresa peruana tendrá que convertir
una moneda a otra moneda, emplean-
do un equivalente vía un tipo de cambio
a la fecha de la transacción efectuada o
fecha de cancelación de aquella.
Primera Quincena - Abril 2009

Prosiguiendo, con el ejemplo anterior,
de la empresa peruana ¿qué tratamiento
habrá de aplicar a la operación de ser al
contado o al crédito?
a) De ser al contado, se tendrá en
cuenta el tipo de cambio vigente a la
fecha de la operación para convertir
a moneda equivalente.
b) De ser al crédito, se considerará al
tipo de cambio vigente a la fecha de
pago o cancelación.
En este segundo caso, procede preguntar
¿si el tipo de cambio sube? o ¿si el
tipo de cambio baja?. ¿Cómo tratar la
diferencia por variación en el tipo de
cambio?
Por el sólo hecho de tener que recurrir
a un tipo de cambio para equiparar
el valor entre dos monedas, nos
encontramos, además, con otras inte-
rrogantes:
1. ¿Cómo tratar la variación o diferencia
de cambio en un rubro Monetario?
2. ¿De qué manera en un rubro no
monetario?
3. ¿Qué tratamiento aplicar por obli-
gaciones en moneda extranjera
frente a una devaluación monetaria
severa?
Para la primera pregunta: Los rubros
monetarios - activos y pasivos mone-
tarios, tales como disponible, créditos
otorgados, créditos obtenidos, valores
representativos de deuda, u otra obli-
gación, se aplicará el tipo de cambio a
la fecha del Balance o fecha de cobro o
pago, según sea el caso.
a) De subir el tipo de cambio
- Los activos monetarios generan
ganancia.
- Los pasivos monetarios generan
pérdida.
b) De bajar el tipo de cambio
- Los activos monetarios generan
pérdida.
- Los pasivos monetarios generan
ganancia.
Para la segunda pregunta: Los rubros
no monetarios – activos y pasivos no
monetarios, entre los cuales tenemos,
existencias, activo fijo, valores represen-
tativos de capital, intangibles, cuentas
patrimoniales, como Capital Social, se
aplicará el tipo de cambio a la fecha de
origen de la operación o de incorporación
al patrimonio de la empresa, según sea
el caso.
De donde:
N° 180 Primera Quincena - Abril 2009
Área Contabilidad y Costos
De subir o bajar el tipo de cambio
- Los activos y pasivos no monetarios
no generan ganancia ni pérdida.
Para la tercera pregunta:
Al producirse una devaluación mone-
taria, el tipo de cambio se evidencia
marcadamente alto. Por consiguiente,
las obligaciones contraídas en moneda
extranjera exigieron “más nuevos soles”
para su cancelación o amortización y
por ende, generará pérdida aplicándola
a resultados para la empresa obligada.
Igualmente, se reconocerá como ganancia
la devaluación monetaria en el caso de
las disponibilidades y créditos concedidos
en moneda extranjera
A lo expresado, cabe agregar que las
ganancias o pérdidas por diferencia
de cambio resultantes de inversiones
permanentes efectuadas en entidades
extranjeras, esto es, una inversión
neta en un negocio establecido en el
extranjero –originada en rubros mone-
tarios–. Será mostrada en el Patrimonio
como resultados no realizados. Serán
aplicados a resultados en el momento
de la desapropiación de la inversión
permanente foránea.
4. Rubros monetarios y no
m o netarios en moneda
extranjera
Ampliando lo comentado sobre los rubros
monetarios y no monetarios respecto a
su comportamiento frente a la variación
en el tipo de cambio, recordemos que el
Balance General está integrado por rubros
monetarios y no monetarios; mientras que
el Estado de Ganancias y Pérdidas está
conformado fundamentalmente por rubros
no monetarios.
Si partimos de las características citadas,
desde la perspectiva de la Contabilidad,
podríamos derivar lo siguiente:
En las transacciones en moneda extran-
jera han de intervenir igualmente rubros
monetarios y rubros no monetarios, que
al ser expuestos en los Estados Financieros
por su equivalente en moneda nacio-
nal, esto es, en Nuevos Soles habrá de
aplicar un tipo de cambio acorde con la
naturaleza de los rubros que integran la
información financiera de un determinado
período contable.
En efecto, los rubros monetarios, activos y
pasivos, representan derechos y obligacio-
nes en moneda de curso legal.
Los cuales de estar expresados en divisas
o moneda foránea, los correspondien-
tes saldos suelen ser expresados por su
equivalente en moneda nacional o local
III
empleando el tipo de cambio corriente
o de cierre a la fecha de los Estados
Financieros.
Entre los activos monetarios en mo-
neda extranjera están el disponible
en Caja y Bancos, el exigible por los
créditos otorgados, tales como, Facturas
por cobrar, Letras por cobrar y Otras
cuentas por cobrar. Asimismo califican
como activo monetario los valores
adquiridos en moneda extranjera que
han de ser redimibles a su valor equiva-
lente en moneda nacional con el tipo
de cambio de cierre, tal es el caso de la
inversión en Bonos.
Los pasivos monetarios en moneda
extranjera están representados por los
Créditos Obtenidos como son: Facturas
por pagar, Letras por pagar, Pagarés y
Otras Cuentas por Pagar. También la emi-
sión de Bonos u otras obligaciones a largo
plazo asumidas en divisas son considerados
pasivos monetarios.
En cuanto a los rubros no monetarios
representan inversiones en bienes reali-
zables e inmovilizados y valores represen-
tativos de derecho patrimonial; así como,
partidas patrimoniales que corresponden
a monedas invertidas u obtenidas en fe-
cha anterior a la expresada en los Estados
Financieros.
Por lo que, de tener los citados rubros su
origen en la moneda extranjera, tendrán
que ser expresados por su equivalencia
en moneda local, aplicando el tipo de
cambio de origen o fecha de la tran-
sacción.
Entre los principales rubros no monetarios
del Balance General, se encuentran las
existencias, los bienes del activo fijo,
activos intangibles, activos biológicos,
las acciones o participaciones en el Patri-
monio de otras empresas y las cuentas del
Patrimonio propio.
Respecto a los rubros del Estado de
Resultados, de naturaleza no monetaria,
de ser originarios en moneda extranjera,
serán incorporados a la contabilidad
por su equivalente en moneda nacional,
utilizando el tipo de cambio de origen
que cupo a la fecha del reconocimiento
del ingreso o la del gasto incurrido,
con independencia del tipo de cambio
a la fecha de cobro o de pago, respec-
tivamente.
En síntesis, de producirse una variación
en el tipo de cambio –a la fecha de los
Estados Financieros– por las transaccio-
nes en moneda extranjera, los rubros
monetarios pueden generar ganancias
o pérdidas; en tanto que los rubros no
monetarios suelen no generar ganan-
cia ni pérdida.
Actualidad Empresarial III-7
 III Aplicación Práctica

5. Riesgo de cambio y escudo 5.1. Riesgo de cambio norteamericana, el disponible y el

financiero También es conocida por Posición de exigible en conjunto incluyen US$
Cambio la cual puede dar lugar a las 1,500 frente a los US$ 2,500 inclui-
Conforme se expresó en párrafos an- dos en la deuda de S/. 25,000. Por
teriores, las operaciones al crédito en situaciones siguientes: Posición deudora,
posición acreedora o posición nivelada. lo tanto, el Activo en moneda extran-
moneda extranjera pueden dar lugar a jera es menor al Pasivo en moneda
una pérdida o ganancia por la variación Seguidamente, se describe cada Posi- extranjera en US$ 1,000.
en el tipo de cambio producido entre ción de Cambio por mantener activos
la fecha de la transacción y la fecha del y pasivos monetarios en moneda Si la posición de Cambio se mantiene
cobro o del pago. extranjera. acreedora y el tipo de cambio au-
menta en S/. 0.10 por cada Dólar,
Por extensión, es de entrever que la a) Posición Deudora: Cuando el saldo –al pasar de S/. 3.40 a S/. 3.50– la
tenencia de moneda extranjera en los del activo monetario en moneda ex- empresa afrontaría una pérdida de
diferentes rubros de naturaleza mone- tranjera es mayor al saldo del pasivo S/. 100
taria puede generar para la empresa, monetario en moneda extranjera;
De suceder lo contrario, que dismi-
un beneficio o perjuicio por riesgo cam- Genera ganancia por diferencia de
nuya el tipo de cambio en S/. 0.10,
biario dependiendo; por un lado, de la cambio si el tipo de cambio está en
alza; y genera pérdida si el tipo de es decir, de S/. 3.60 a S/. 3.50 se
variación en el tipo de cambio, sube
generará una ganancia de S/. 100.
o baja; y de otro lado, de la estructura cambio baja.
monetaria, mayor o menor presencia de Así por ejemplo en el Cuadro Nº 1, Por último, tenemos lo siguiente:
activos y pasivos monetarios. tenemos lo siguiente: c) Posición Nivelada: Cuando el saldo
del activo monetario en moneda
extranjera es igual al saldo del pasivo
monetario en moneda extranjera.
Cuadro Nº 1
No genera ganancia ni pérdida por
BALANCE GENERAL diferencia de cambio, la suba o baja
(Al 31 de Diciembre del Año 1) del tipo de cambio.
Por ejemplo, como se aprecia en el
ACTIVO M/N M/E TOTAL
Cuadro Nº 3:
Caja y Bancos 5,500 3,500 9,000
Ctas. por cobrar 13,000 7,000 20,000
Otros Activos 30,000 30,000
48,500 10,500 59,000 Cuadro N º 3
====== (US$ 3,000) =====
PASIVO Y PATRIMONIO BALANCE GENERAL
Cuentas por pagar 19,300 7,700 27,000 (Al 31 de Diciembre del Año 1)
Patrimonio Neto 32,000 32,000
51,300 7,700 59,000 ACTIVO M/N M/E TOTAL
===== (US$ 2,200) ===== Caja y Bancos 5,800 4,200 10,000
Posición Deudora: 2,800 Ctas. por cobrar 7,100 4,900 12,000
(US$ 800) Otros Activos 18,000 18,000
==== 30,900 9,100 40,000
====== (US$ 2,600) ====

PASIVO Y PATRIMONIO
Asumamos que el tipo de cambio al A continuación en el Cuadro Nº 2 Ctas. por pagar. 7,900 9,100 17,000
cierre es S/. 3.50 por dólar, donde el Patrimonio Neto 23,000 23,000
tenemos:
30,900 9,100 40,000
disponible en Caja y Banco incluye =====(US$ 2,600) =====
US$ 1,000 y el exigible US$ 2,000.
En tanto que las obligaciones inclu- Cuadro N º 2 Posición Nivelada: -.-
yen US$ 2,200. Por consiguiente ========
el Activo en moneda extranjera, BALANCE GENERAL
supera al pasivo en igual moneda (Al 31 de Diciembre del Año 1)
en US$ 800. ACTIVO M/N M/E TOTAL En el entendido, que al 31 de Diciembre
En el supuesto que a la fecha del Caja y Bancos 9,750 1,750 11,500
el tipo de cambio es S/. 3.50 por cada
Balance General el tipo de cambio Ctas. por cobrar 20,000 3,500 23,500
Otros Activos 25,000 25,000 Dólar, se deduce que tanto el activo en
aumente en S/.0.10 por Dólar, es
54,750 5,250 60,000 moneda extranjera como el pasivo en
decir, de S/. 3.40 a S/. 3.50 se ge-
====== (US$ 1,500) ==== igual divisa, incluyen US$ 2,600. Por lo
neraría una ganancia de S/. 80 en
que, de aumentar o disminuir el tipo
la Posición de Cambio. PASIVO Y PATRIMONIO de cambio, no se producirá utilidad o
Si en contrario el tipo de cambio Cuentas por pagar 16,250 8,750 25,000
pérdida por la referida fluctuación en la
baja en S/. 0.10, esto es, de S/. 3.60 Patrimonio Neto 35,000 35,000
51,250 8,750 60,000 medida que la empresa mantenga equi-
a S/.3.50, se incurrirá en una pérdida =====(US$ 2,500) ===== librada su Posición de Cambio.
de S/.80 en la Posición de Cambio.
b) Posición Acreedora: Cuando el saldo Posición Acreedora: ( 3,500) 5.2. Escudo financiero
del activo monetario en moneda ex- (US$ 1,000)
======== De las tres Posiciones de Cambio, antes
tranjera es menor al saldo del pasivo expuestas, en los respectivos Cuadros,
monetario en moneda extranjera. es indudable que la tercera –posición
Genera ganancia por diferencia de nivelada– es la más conveniente para la
cambio si el tipo de cambio está en Teniendo en consideración que a la empresa. Considerando que si la empresa
baja; y genera pérdida si el tipo de fecha del Balance General, el tipo de tiene sumas similares de activos mone-
cambio sube: cambio en S/.3.50 por la moneda tarios y pasivos monetarios en la misma

III-8 Instituto Pacífico N° 180 Primera Quincena - Abril 2009


moneda extranjera, automáticamente
cuenta con una estructura financiera
protegida de las variaciones en el tipo de
cambio. Es decir, dispone de un escudo
financiero.
Se expresa aquello, en razón de que una
disminución en el tipo de cambio oca-
siona pérdida en los activos monetarios
de moneda extranjera y simultáneamente
genera ganancias en los pasivos moneta-
rios de moneda extranjera, neutralizán-
dose el efecto de la fluctuación en el tipo
de cambio. Por el contrario, si el tipo de
cambio experimenta un aumento, las
ganancias en los activos monetarios en
moneda extranjera quedarán compen-
sadas con las pérdidas incurridas por
la tenencia de pasivos monetarios en
moneda extranjera.
Por supuesto, que la gran mayoría de
empresas no tienen montos iguales en
sus rubros monetarios de moneda ex-
tranjera; y por ende, estarán expuestos al
riesgo cambiario, según sea su estructura
financiera en moneda extranjera y el
comportamiento del tipo de cambio de
las divisas respectivas.
Sin embargo, la empresa para contra-
rrestar el efecto de la variación del tipo
de cambio por efectuar operaciones en
moneda extranjera con proveedores y
clientes –tanto locales como foráneos–
puede optar por los denominados
Instrumentos Financieros Derivados,
formalizando una transacción mediante
La Cuenta 28 Existencias por Recibir en el
Nuevo Plan Contable General para Empresas
Ficha Técnica
Autor : C.P.C. Pascual Ayala Zavala
Título : La Cuenta 28 Existencias por Recibir en
el Nuevo Plan Contable General para
Empresas
Fuente : Actualidad Empresarial, Nº 180 - Primera-
Quincena de Abril 2009
En este artículo tratamos de la cuenta nue-
va 28 Existencias por Recibir en el Nuevo
Plan Contable General para Empresas. Que
como es de conocimiento estará vigente en
forma obligatoria a partir del 1 de enero
del 2010, siendo su aplicación voluntaria
a partir del presente año.
Esta cuenta en el nuevo Plan Contable
General para Empresas al igual que casi
todas las cuentas del elemento 2 no se ha
modificado en relación con el Plan Conta-
ble General Revisado en el código ni en el
N° 180 Primera Quincena - Abril 2009
Área Contabilidad y Costos
la compra o venta de Contratos a Futuro
en moneda extranjera.
Dichos contratos representan para el
titular el derecho de recibir una cantidad
específica de moneda extranjera en una
determinada fecha futura, es decir, cons-
tituyen cuentas por cobrar en moneda
extranjera a su vencimiento.
En consecuencia, si una empresa local que
sólo tiene cuentas por pagar en moneda
extranjera, podrá proteger su posición
financiera de cambio comprando una
suma similar en nuevos soles de Contra-
tos a Futuro en moneda extranjera.
De donde, si el tipo de cambio aumenta,
la pérdida en las cuentas por pagar en
moneda extranjera serán compensadas
por una ganancia en el valor de los
Contratos a Futuro.
En sentido contrario, si la empresa nacio-
nal tiene solamente cuentas por cobrar
en moneda extranjera, puede proteger
financieramente su Posición de Cambio
de la disminución en el tipo de cambio,
vendiendo Contratos a Futuro, esto es,
recibirá Nuevos Soles hoy y creando
una obligación por pagar en moneda
extranjera a su vencimiento.
Este tipo de transacciones de Contratos
a Futuro suelen ser realizados a través
de instituciones formales del Sistema
Financiero, las mismas que están autori-
zadas por la Superintendencia de Banca,
Seguros y AFP.
nombre, sin embargo tal como se puede
comprobar se han incrementado mayor
cantidad de subcuentas, divisionarias y
subdivisionarias para tener mayor detalle
de su contenido
Contenido
Agrupa las subcuentas que representan
bienes aun no ingresados al lugar de al-
macenamiento de la empresa, y que serán
destinados a la fabricación de productos,
al consumo, mantenimiento de sus ser-
vicios, o a la venta cuando se encuentren
disponibles.
Nomenclatura de las subcuentas
281 Mercaderías
284 Materias primas
285 Materiales auxiliares, suministros y
repuestos
286 Envases y embalajes
289 Existencias por recibir desvalorizados
III
En tanto que el movimiento de las
operaciones en el Mercado de Valores,
está regulado por la Comisión Nacional
Supervisora de Empresas y Valores-
CONASEV.
De otro lado, en respuesta a la dinámi-
ca de los mercados de valores a nivel
mundial en este tipo de transacciones
con el empleo de diversos instrumentos
financieros y su consiguiente incidencia
en los Estados Financieros de las empresas
participes, las Normas Internacionales de
Información Financiera –NIIF’s, específi-
cas en el tema son las siguientes:
- NIC 32 Instrumentos Financieros :
Presentación;
(Obligatoria a partir del 1º de Enero
del 2003)
- NIC 39 Instrumentos Financieros :
Reconocimiento y Medición; y
(Obligatoria a partir del 1º de Enero
del 2003)
- NIIF 7 Instrumentos Financieros :
Información a Revelar
(Obligatoria a partir del 1º de Enero
del 2007)
Las citadas Normas Contables tienen
por objetivo principal establecer pro-
cedimiento contables que permitan
el reconocimiento, la medición, la
presentación y la revelación en los
Estados Financieros, relacionada con los
Instrumentos Financieros.
281 Mercaderías. Comprende los bie-
nes adquiridos para su venta, sin
someterlos a procesos de transfor-
mación.
284 Materias primas. Comprende los in-
sumos que luego ingresaran al proceso
de transformación.
285 Materiales auxiliares, suministros
y repuestos. Incluye los materiales,
diferentes de las materias primas,
que intervienen en el proceso pro-
ductivo, así como los repuestos y
suministros que no se incorporan en
aquel.
286 Envases y embalajes. Incluye los
bienes complementarios para la
presentación y comercialización de
productos.
289 Existencias por recibir desvaloriza-
das. Recibe por transferencia de las
otras subcuentas el monto invertido
en existencias por recibir de merca-
Actualidad Empresarial III-9
 III Aplicación Práctica
derías, materias primas, materiales
auxiliares, suministros y repuestos, y
envases y embalajes, cuando se ha
estimado pérdida en su valor.
Reconocimiento y Medición
Las existencias por recibir se reconocen
cuando se produce la transferencia de
propiedad de los bienes, de acuerdo con
los términos del contrato o pedido.
Las existencias por recibir se miden al
costo de adquisición o valor neto de
realización, el que sea menor. Cuando
una reducción en el costo de adquisición
de las existencias por recibir adquiridas,
indique que excederá su valor neto rea-
lizable, el costo de reposición de tales
existencias puede ser la medida adecuada
de su valor neto realizable.
Dinámica de la cuenta 28
Es debitada por: Es acreditada por:
• El valor de las existencias • La transferencia de
por recibir y los otros existencias recibidas
desembolsos y compro- a las cuentas corres-
misos de pago motivados pondientes.
por su adquisición, cuyo • La reclasificación en-
ingreso a los almacenes
de la empresa no se ha
tre subcuentas por el
reconocimiento de
efectuado. pérdidas por desva-
• La reclasificación entre lorización.
subcuentas por la recu-
peración de pérdidas por
desvalorización reconoci-
das previamente.
Comentarios
Los anticipos a proveedores se reconocen
en las subcuentas 422 y 432. Cuando los
anticipos están relacionados a compras de
existencias ya pactados, tales anticipos se
reclasifican para efectos de presentación a
Existencias por recibir.
NIIF e Interpretaciones referidas:
NIIF 2 Existencias
El objetivo de esta Norma es prescribir el
tratamiento contable de los inventarios.
Un tema fundamental en la contabilidad
de los inventarios es la cantidad de costo
que debe reconocerse como un activo,
para que sea diferido hasta que los ingre-
sos correspondientes sean reconocidos.
Esta Norma suministra una guía práctica
para la determinación de ese costo, así
como para el subsiguiente reconocimien-
to como un gasto del período, incluyendo
también cualquier deterioro que rebaje el
importe en libros al valor neto realizable.
También suministra directrices sobre for-
mulas del costo que se usan para atribuir
costos a los inventarios.
III-10 Instituto Pacífico
Comparación entre las cuentas
Plan Contable
General Revisado
28 Existencias por recibir
Agrupa las subcuentas que representan bienes
aún no ingresados al lugar de almacenamiento
de la empresa y que serán destinados a la
fabricación de productos, mantenimiento de
sus servicios, o la venta cuando se encuentren
disponibles.
Subcuentas y
Divisionarias
288 Existencias por recibir, a.c.m.
Comentario
Al igual que la cuenta mercaderías, esta
cuenta en el Nuevo Plan de Cuentas
mantiene la misma dinámica del plan de
cuentas actual. También al igual que las
demás cuentas, se han incrementado más
Plan Contable
General Revisado
---------------------- x ---------------------
28 EXISTENCIAS POR RECIBIR 8,400
281 Existencias por recibir- A
61 VARIACIÓN DE EXISTENCIAS
618 Existencias por recibir- A
Por el valor de las existencias
por recibir y otros desembolsos
y compromisos derivados por la
compra de las mismas.
---------------------- x ---------------------
20 MERCADERÍAS
201 Mercaderías- A
28 EXIST. POR RECIBIR
281 Existencias por recibir- A
Por las mercaderías ingresadas
al Almacén.
Caso Práctico Nº 1
La empresa MACROS S.A. ha realizado
una importación de materias primas a
Plan Contable General
para Empresas
28 Existencias por recibir
Agrupa las subcuentas que representan bienes
aún no ingresados al lugar de almacenamien-
to de la empresa y que serán destinados a la
fabricación de productos, mantenimiento de
sus servicios, o la venta cuando se encuentren
disponibles.
Subcuentas y
Divisionarias
281Mercaderías
284Materias primas
285Materias auxiliares, suministros y repuestos
286Envases y embalajes
289Existencias por recibir desvalorizadas
2891 Mercaderías
2892 Materias primas
2893 Materiales auxiliares, suministros y
repuestos
2894 Envases y embalajes
subcuentas y divisionarias para mostrar
más detalle.
Asimismo, no se han considerado las di-
visionarias en la que registraban el ajuste
a los estados financieros.
Ejemplos Comparativos
Plan Contable
General Empresarial
---------------------- x ---------------------
28 EXISTENCIAS POR RECIBIR 8,400
281 Existencias por recibir- A
8,400 61 VARIACIÓN DE EXISTENCIAS 8,400
611 Existencias por recibir- A
Por el valor de las existencias
por recibir y otros desembolsos
y compromisos derivados por la
compra de las mismas.
---------------------- x ---------------------
1,500 20 MERCADERÍAS 1,500
201 Productos manufacturados
1,500 2011 Productos
manufacturados
28 EXIST. POR RECIBIR 1,500
281 Existencias por recibir- A
Por las mercaderías ingresadas
al Almacén.
valor FOB provenientes de La Florida
(Estados Unidos de Norteamérica) para
la producción de Frigoríficos industriales,
dicha adquisición cuenta con la siguiente
información:
N° 180 Primera Quincena - Abril 2009
 Área Contabilidad y Costos III
——————— x ——————— ——————— x ———————
Modo de Compra : Valor FOB
Descrip. de los mater. : Artículos para la fabri- 42 CUENTAS POR PAGAR 150,600 60 COMPRAS 26,040
cación de frigoríficos COMERC. – TERCEROS
421 Facturas, boletas y otros 609 Gastos vinculados con
Fecha de la Factura : 20 de Mayo del año x las compras
comprobantes por pagar
Fecha de la recepción 67 GASTOS FINANCIEROS 10,040 40 TRIBUTOS Y APORTES AL 4,947
de la Factura : 25 de Mayo del año x SISTEMA DE PENSIONES Y
676 Diferencia de cambio
Fecha del embarque de DE SALUD POR PAGAR
la mercadería : 20 de Mayo del año x 10 CAJA Y BANCOS 160,640
104 Cuentas corrientes en 4011 Impuesto General
Valor de la Factura : $ 50,200 – tipo de a las Ventas
instituciones financieras
cambio S/. 3.00
Por la cancelación de la deuda por 42 CUENTAS POR PAGAR 30,987
Fecha de la cancelación la compra de las materias primas COMERCIALES – TERCEROS
de la carta de crédito : 30 de Mayo del año x en el exterior de acuerdo a la carta
– tipo de cambio 421 Facturas, boletas y otros
de crédito
S/. 3.20 comprobantes por pagar
$ 50,200 x 3.00 = 150,600
Gast. de la Carta de créd. : 2% del valor de la Por el gasto de póliza de seguros
factura $ 1,004 tipo $ 50,200 x 3.20 = 160,640
------------- más IGV.
de cambio S/. 3.25 Diferenc. de camb. 10,040 Gastos seguros $ 8,400 x 3.10
========
Gast. por pago de seguros: $ 8,400 más IGV – Tipo = 26,040
de cambio S/. 3.10 IGV 19 % $ 1,596 x 3.10 = 4,947
Fecha de cancelación
Nota:
de la póliza de seguros : 10 de Junio del año x ——————— x ———————
De acuerdo al nuevo plan de cuentas, la
Gast. de supervis. de la
embarcación : $ 1,500 más IGV – Tipo cuenta 67: Gastos Financieros, no tiene 28 EXISTENCIAS POR RECIBIR 26,040
de cambio S/. 3.12 asiento por destino.
284 Materias Primas
Tasa de Arancel : 12 % Valor CIF De acuerdo a las normas tributarias la
diferencia de cambio debería cargarse al 61 VARIACIÓN DE EXISTENCIAS 26,040
Determinando la tasa de arancel costo del activo, este tema será tratado
Valor FOB : $ 50,200 y contabilizado de acuerdo a la NIC 12 612 Materias Primas
Fletes : $ 6,000 Impuesto a la Renta
Seguros : $ 8,400
Por los gastos por seguros carga-
--------------- dos al costo de las existencias.
Valor CIF $ 64,600 ——————— x ——————— DEBE HABER
========
60 COMPRAS 3,263 ——————— x ———————
Tipo de cambio S/. 3.22
Tasa de Arancel 12 % $ 7,752 = S/. 24,961 42 CUENTAS POR PAGAR 3,263
19 % IGV $ 1,473 = S/. 4,743 609 Gastos vinculadas con
las compras COMERCIALES – TERCEROS
Gastos de transporte $ 6,000 tipo de cambio 42 CUENTAS POR PAGAR 3,263 421 Facturas, boletas y otros
3.20 COMERCIALES – TERCEROS comprobantes por pagar
Se registran las materias primas ingresadas a los
almacenes de la empresa. 421 Facturas, boletas y otros 10 CAJA Y BANCOS 3,263
comprobantes por pagar
104 Cuentas corrientes en
Por el pago efectuado relaciona- instituciones financieras
do con los Gastos de la carta de
crédito $ 1,004 x 3.25 = 3,263. Por la cancelación de los gastos
Desarrollo por póliza de seguros.
——————— x ———————
——————— x ——————— DEBE HABER
28 EXISTENCIAS POR RECIBIR 3,263 ——————— x ———————
60 COMPRAS 150,600 284 Materias Primas
60 COMPRAS 4,680
604 Materias Primas 61 VARIACIÓN DE EXISTENCIAS 3,263
609 Gastos vinculados con
42 CUENTAS POR PAGAR
612 Materias Primas las compras
COMERCIALES – TERCEROS 150,600
421 Facturas, boletas y otros Por los gastos, por la carta de 40 TRIBUTOS Y APORTES AL 889
comprobantes por pagar crédito que se Cargan al costo de SISTEMA DE PENSIONES Y
las existencias. DE SALUD POR PAGAR
Por la compra de materias primas
en el exterior, que se encuentra
——————— x ——————— 4011 Impuesto General a
en tránsito $ 50,200 x S/. 3.00
las Ventas
= S/. 150,600.
42 CUENTAS POR PAGAR 3,263 42 CUENTAS POR PAGAR 5,569
——————— x ——————— COMERCIALES – TERCEROS COMERCIALES – TERCEROS
421 Facturas, boletas y otros 421 Facturas, boletas y otros
28 EXISTENC. POR RECIBIR 150,600
comprobantes por pagar comprobantes por pagar
284 Materias Primas
10 CAJA Y BANCOS 3,263
61 VARIACION DE EXISTENCIAS 150,600 Por el gasto de supervisión de la
612 Materias Primas 104 Cuentas corrientes en embarcación más IGV.
instituciones financieras Gastos de supervisión $ 1,500 x
Por las materias primas adquiridas
en el exterior, que se encuentran 3.12 = 4,680
Por la cancelación de los gastos
en tránsito. por la carta de crédito. IGV 19 % $ 285 x 3.12 = 889

N° 180 Primera Quincena - Abril 2009 Actualidad Empresarial III-11

 III Aplicación Práctica

——————— x ——————— DEBE HABER vienen...———— x ——————— ——————— x ———————

28 EXISTENCIAS POR RECIBIR 4,680 42 CUENTAS POR PAGAR 29,704

284 Materias Primas
61 VARIACIÓN DE EXISTENCIAS
612 Materias Primas
Por los gastos por supervisión
cargados al costo de las exis-
tencias.
——————— x ———————
42 CUENTAS POR PAGAR
COMERC. – TERCEROS
421 Facturas, boletas y otros
comprobantes por pagar
10 CAJA Y BANCOS
104 Cuentas corrientes en
instituciones
financieras
Por la cancelación de los gastos
por supervisión de embarca-
ción.
——————— x ———————
60 COMPRAS
609 Gastos vinculados con las
compras
40 TRIBUTOS Y APORTES AL
SISTEMA DE PENSIONES Y
DE SALUD POR PAGAR
4011 Impuesto General
a las Ventas
COMERC. – TERCEROS 42 CUENTAS POR PAGAR 19,200
COMERC. – TERCEROS
421 Facturas, boletas y otros
comprobantes por pagar 421 Facturas, boletas y
4,680 otros comprobantes
Por el gasto del Arancel 12% por pagar
sobre el valor CIF más IGV.
Gastos de supervisión 10 CAJA Y BANCOS 19,200
$ 7,752 x 3.22 = 24,961
104 Cuentas corrientes
IGV 19 % en instituciones
$ 1,473 x 3.22 = 4,743 financieras
——————— x ——————— Por la cancelación de los gastos
por Transporte marítimo.
28 EXISTENCIAS POR RECIBIR 24,961
5,569 284 Materias Primas ——————— x ———————
61 VARIACIÓN DE EXISTENCIAS 24,961
612 Materias Primas 24 MATERIAS PRIMAS 228,744
Por los gastos por pago de aran- 241 Materias primas
celes cargados al costo de las para productos
5,569 existencias. manufacturados
28 EXISTENCIAS POR RECIBIR 228,744
——————— x ———————
284 Materias Primas
60 COMPRAS 19,200
609 Gastos vinculadas
con las compras
42 CUENTAS POR PAGAR 19,200 Por la recepción de las materias primas
COMERC. – TERCEROS ingresadas a los almacenes de acuerdo a
421 Factur., bolet. y otros
lo siguiente:
comprob. por pagar
24,961 Por el gasto de transporte maríti-
mo $ 6,000 x 3.20 = 19,200 VALOR DE COMPRAS
Valor de las Materias primas 150,600
——————— x ———————
GASTOS VINCULADOS CON LA COMPRA
4,743 28 EXISTENCIAS POR RECIBIR 19,200 Gastos carta de crédito 3,263
284 Materias Primas Gastos por seguros 26,040
Gastos de supervisión 4,680
61 VARIACIÓN DE EXISTENCIAS 19,200 Gastos por aranceles 24,961
612 Materias Primas Gastos de transporte 19,200
--------------
Por los gastos por pago de trans- 228,744
porte Marítimo que se cargan a ========
las existencias.
van...

Activos No Corrientes disponibles

Ficha Técnica
Autor : C.P.C. Juan Francisco Álvarez Illanes
Título : Activos No Corrientes disponibles para la
Venta y la NIIF 5
Fuente : Actualidad Empresarial, Nº 180 - Primera-
Quincena de Abril 2009
1. Definición
El marco conceptual destaca que los
elementos, deben clasificarse aten-
diendo al uso o destino que decide
darles la empresa, de ahí que cuando
la gerencia cambie de planes se verá
obligada a informar a contabilidad con
para la Venta y la NIIF 5
las oportunas reclasificaciones, por lo
tanto, este tipo de activos, son aquellos
activos clasificados como no corrientes,
cuya recuperación se espera realizar
fundamentalmente, a través de su venta,
en un período de un año en lugar de
su uso continuado y que inicialmente
hayan sido clasificados para otro fin o
para su uso, generando potencial de
servicios o para generar beneficios eco-
nómicos futuros y que por decisiones de
la empresa, por convenir a sus intereses,
acuerdan venderlos.
2. Descripción
Usualmente, en las empresas, los activos
fijos se adquieren para una determinada
finalidad o utilidad económica y que
pueda generar potencial de servicios o
beneficios económicos futuros. conforme
va avanzando el tiempo, dichos activos
entran en un proceso de deterioro o
discontinuidad por su elevado costo de
mantenimiento operativo, es allí que se
toma la decisión para su separación o
reclasificación como activo no corriente
disponible para la venta, para ello es
necesario reunir una serie de requisi-
tos técnicos y normativos que hay que
cumplir, así como para su tratamiento
contable, presentación y revelación en
los estados financieros, los mismos que
están contemplados en la NIIF 5 “Activos
no corrientes disponibles para la venta y
operaciones discontinuas“, por lo tanto,

III-12 Instituto Pacífico N° 180 Primera Quincena - Abril 2009


un activo no corriente se clasifica como
disponible para la venta cuando:
a) Una empresa clasificará a un activo
no corriente como mantenido para
la venta, si su importe en libros se
recuperará fundamentalmente a
través de una transacción de venta,
en lugar de por su uso continuado.
b) Para aplicar la clasificación anterior,
el activo debe estar disponible, en
sus condiciones actuales, para su
venta inmediata, sujeto exclusi-
vamente a los términos usuales y
habituales para la venta de estos
activos, y su enajenación debe ser
altamente probable.
c) Para que la venta sea altamente pro-
bable, la gerencia debe estar com-
prometida por un plan para vender
el activo, y debe haberse iniciado
de forma activa un programa para
encontrar un comprador y completar
el plan.
d) Además, la venta del activo debe
negociarse a un precio razonable,
en relación con su valor actual.
Asimismo, debería esperarse que
la venta quedase calificada para su
reconocimiento completo dentro del
año.
e) Las acciones exigidas para comple-
tar el plan deben indicar que son
improbables cambios significativos
en el plan o que el mismo vaya a ser
retirado. (párrafos 6,7 y 8 NIIF 5)
3. Características de los activos
no corrientes disponibles
para la venta
Los activos no corrientes disponibles
para la venta deben reunir ciertas carac-
terísticas para que puedan considerarse
como tales:
a) Que sean valuadas o medidas al
menos al valor entre su importe en
libros y su valor razonable menos los
gastos para su venta.
b) Que cese la depreciación de dichos
activos reclasificados, en su lugar
debe someterse al análisis o supervi-
sión de su posible deterioro de valor
(p. 25 NIIF 5).
c) Que se presenten en forma separada
en el balance general.
d) Que los resultados de las actividades
interrumpidas por la reclasificación
del activo se muestren y presenten
en forma separada en el estado de
gestión.
e) Los criterios que se utilicen para recla-
sificarlos en ésta categoría deben ser
muy estrictos y deben estar asociados
a una alta probabilidad de venta.
f) Se presenta en forma separada en el
balance.
N° 180 Primera Quincena - Abril 2009
Área Contabilidad y Costos
4. Reconocimiento
Los activos fijos disponibles para la venta
se reconocen en el momento de su recla-
sificación, después de haber cumplido
con los requisitos del p.8 de la niif 5 y su
valor contable se recuperara fundamen-
talmente a través de su venta.
5. Medición
Una entidad medirá los activos no co-
rrientes (o grupos en desapropiación)
clasificados como mantenidos para la
venta, al importe menor entre su valor
en libros y su valor razonable menos los
gastos para ser vendidos. (p.15 NIIF-5).
Ejemplo:
a) Valor en libros
Valor de compra del
activo S/. 20,000
Depreciación acum. S/. (12,000)
Valor contable o
en libros 8,000
b) Valor razonable menos
gastos para ser vendidos
Valor razonab.
(cotizac. en el merc. ) S/. 7,000
(-) Gastos para ser vendidos
S/. (1,500)
Valor razon.menos cost. —————
de vent. S/. 5,500
======
En conclusión, el valor razonable
S/. 5,500 es menor que el valor en libros
S/. 8,000, por lo tanto, el activo no finan-
ciero se reclasificará y se medirá inicial-
mente al valor razonable y la diferencia se
reconocerá como deterioro de valor.
Si un activo ha sido adquirido recien-
temente y cumple los requisitos para
ser clasificado como mantenido para la
venta, la aplicación del párrafo anterior,
conducirá a que el activo se mida, en el
momento de su reconocimiento inicial, al
menor valor entre su importe en libros y
su valor razonable menos los gastos de
venta. En consecuencia, si el activo se
hubiera adquirido como parte de una
combinación de negocios o para otros
usos y se reclasificará posteriormente
como mantenidos para ser vendidos, se
medirá por su valor razonable menos los
costos de venta (p.16 NIIF-5).
6. Reconocimiento y reversión de
las pérdidas por deterioro
La empresa reconocerá una pérdida por
deterioro debida a las reducciones inicia-
les o posteriores del valor del activo hasta
el valor razonable menos los gastos para
ser vendidos (p.20.NIIF 5).
La entidad reconocerá una ganancia por
cualquier incremento posterior deriva-
do de la medición del valor razonable
menos los gastos para ser vendidos ,de
un activo, aunque sin superar la pérdida
III
por deterioro acumulada que haya sido
reconocida, ya sea de acuerdo con esta
NIIF o previamente, de acuerdo con la
NIC - 36 Deterioro del Valor de los Activos
(p.21 NIIF-5).
7. Presentación de un activo no
corriente clasificado como
mantenido para la venta
La empresa presentará en el balance, de
forma separada del resto de los activos,
tanto los activos no corrientes clasificados
como mantenidos para la venta, como
los activos correspondientes a un grupo
en desapropiación clasificado como
mantenido para la venta. Los pasivos
que formen parte de un grupo en des-
apropiación clasificado como mantenido
para la venta, se presentarán también
en el balance de forma separada de los
otros pasivos. Estos activos y pasivos no
se compensarán ni se presentarán como
un único importe. Se revelará informa-
ción, por separado, de las principales
clases de activos y pasivos clasificados
como mantenidos para la venta, ya sea
en el balance o en las notas a los estados
financieros (p.38 Niif 5).
Además, la entidad revelará:
a) En el estado de resultados, un impor-
te único que comprenda el total de:
(i) el resultado de las operaciones
discontinuadas; y
(ii) la ganancia o pérdida, reconocida
por causa de la medición a valor
razonable menos los gastos para
ser vendidos, o bien por causa
de la venta o disposición por otra
vía de los activos o grupos en
desapropiación que constituyan
la operación discontinuada. (p 33
NIIF 5).
8. Informaciones adicionales a
revelar
La empresa revelará en las notas la
siguiente información, referida al pe-
ríodo en el cual el activo no corriente
(o grupo en desapropiación) haya sido
clasificado como mantenido para la
venta o vendido:
a) una descripción del activo no corrien-
te (o grupo en desapropiación);
b) una descripción de los hechos y cir-
cunstancias de la venta, o de los que
hayan llevado a decidir la venta o
desapropiación esperada, así como
la forma y momento esperados para
dicha desapropiación;
c) la ganancia o pérdida reconocida de
acuerdo con los párrafos 20 a 22 y, si
no se presentase de forma separada
en el estado de resultados, la partida
de dicha cuenta donde se incluya ese
resultado (p. 41 NIIF 5).
Actualidad Empresarial III-13
 III Aplicación Práctica

9. Cese de la depreciación reclasificará y se medirá inicialmente al 33 Inmuebles, Ma- 27 Activos No Corr.

Los activos no corrientes clasificados valor razonable S/. 5,500 ) y la diferencia quinaria y Equipo manten. para la venta
para la venta, no se deprecian mientras se reconocerá como deterioro de valor
se mantengan destinadas para la venta (S/. 2,500). Es importante señalar que el 20,000 20,000 5,500
(p.25.NIIF 5). En su lugar se procede a p.15 de la NIIF-5 señala que una empresa
ajustar o realizar correcciones valorativas medirá los activos no corrientes (o grupos
por deterioro. Un activo sufre deterioro en desapropiación) clasificados como
Veamos otro ejemplo: ¿cómo contabili-
si su valor contable es mayor que su mantenidos para la venta, al menor de
zamos si el valor en libros es menor que
valor razonable neto (valor razonable su importe en libros o su valor razonable
el valor razonable menos los gastos para
menos gastos para ser vendido). menos los gastos para ser vendidos.
ser vendidos?
Valor contable S/. 8,000
Asientos contables: Venta de una camioneta de la entidad,
Valor razonable menos Primero tenemos que realizar el asiento por ser muy costosa sus gastos de ope-
gast.p.la venta S/. (6,500) por deterioro de valor. ración y mantenimiento, por tanto la
—————
Deterioro de valor S/. 1,500 entidad ha decidido venderla y se recla-
——————— x ——————— DEBE HABER sifica como activo no corriente disponible
68 VALUAC. Y DETER. DE para la venta.
Venta de Activos No Corrientes Dispo- ACTIVOS Y PROVISIONES 2,500
nibles para la Venta 685 Deterioro del val. de activos
Los datos son los siguientes:
Ejemplo 39 DEPREC., AMORT. Y
Venta de una camioneta de la empresa, AGOTAM. ACUM. 2,500
391 Deprec. acumulada Valor de compra S/. 20,000
por ser muy costosa sus gastos de ope- Valor razon. (valor de cotiz.) 7,000
ración y mantenimiento, por tanto, la Por el deterioro de valor al realizar la Depreciación acumulada (16,000)
entidad ha decidido venderla y se recla- evaluac. del activo reclasificado. Gastos para ser vendido (1,500)
sifica como activo no corriente disponible Valor en libros 4,000
——————— x ——————— DEBE HABER
para la venta. Valor razon. menos costo p. vender 5,500
27 ACTIVOS NO CORRIENTES
Los datos son los siguientes: MANTEN. PARA LA VENTA 5,500
Valor de compra S/. 20,000 272 Inmueb., Maq. y Equipo
——————— x ——————— DEBE HABER
Valor razon. (valor de cotiz.) 7,000 39 DEPREC., AMORT. Y
Depreciación acumulada (12,000) AGOTAM. ACUM. 14,500 27 ACTIVOS NO CORRIENTES
Gastos para ser vendido ( 1,500) 33 INM. MAQ. Y EQUIPO 20,000 MANTEN. PARA LA VENTA 4,000
Valor en libros 8,000 272 Inmuebles, Maquin.
Valor razon. menos costo p. vender 5,500 334 Equipo de Transporte
y Equipo
Por la reclasificación del vehículo
como disponible para la venta, se- 39 DEPREC., AMORT. Y
El p. 6 de la NIIF-5 señala que una en- gún lo dispone la NIIF-5 párrafos…. AGOTAM. ACUM. 16,000
tidad clasificará a un activo no corriente (mencionados anteriormente). 391 Deprec. acumulada
(o un grupo en desapropiación) como 33 INMUEBLES, MAQUIN.
mantenido para la venta, si su importe en Y EQUIPO 20,000
libros se recuperará fundamentalmente Mayorizando 334 Equipo de Transporte
a través de una transacción de venta, en
68 Valuac. y deter. de 39 Deprec., Amort. Por la reclasificación del vehículo
lugar de por su uso continuado. activos y provisiones Acumulados como disponible para la venta, se-
En conclusión, el valor razonable S/. 5,500 gún lo dispone la NIIF-5 párrafos...
es menor que el valor en libros S/. 8,000, 14,500 12,500 (mencionados anteriormente)
2,500 2,500
por lo tanto el activo no financiero se

Glosario Contable
1. Objetivo general de la NIC 10: Eventos ocurridos después de la fecha 3. ¿Por qué los dividendos son declarados después de la fecha del
del Balance.
la Norma señala que los objetivos de la nueva NIC 10 es fijar normas
contables respecto, cuando se debe ajustar los estados financieros, las
revelaciones que se deben realizar, sucesos después de la fecha del balance
y sobre los eventos ocurridos después de la fecha del balance.
La norma también requiere que una entidad no debes preparar sus estados
financieros sobre una base de empresa en marcha si los acontecimientos
ocurridos después de la fecha del balance señalan que la suposición de la
empresa en marcha no es apropiada.
2. ¿Qué son Eventos posteriores a la fecha del Balance?
Son aquellos eventos, favorables o desfavorables, que ocurren entre la
fecha del Balance General y la fecha en que los estados financieros son
autorizados a emitirse.
Pueden identificar dos tipos de eventos:
* Aquellos que proveen evidencias de condiciones que ya existían a la
fecha del balance general (sucesos o eventos posteriores a la fecha del
balance general que requieren ajuste).
* Aquellos eventos que son indicativos de condiciones que se originaron
o surgieron después de la fecha del balance general (estos eventos no
requieren ajustes después de la fecha del balance general).
balance general, según NIC 10?
La norma especifica que si los dividendos son declarados,–ejemplo: los
dividendos son adecuadamente autorizados y no a discreción de la
entidad– después de la fecha del balance pero antes de que los estados
financieros sean autorizados para su emisión, los dividendos no deberán
ser reconocidos como un pasivo a la fecha del balance general porque
ellos no cumplen los criterios de presentación de obligaciones que señala
la NIC 37, además los dividendos serán revelados en notas a los estados
financieros en concordancia con la NIC 1 Presentación de los estados
financieros.
En la anterior versión de la NIC 10, los dividendos declarados se podían
presentar, además, como un componente separado dentro del patrimonio
neto en el balance general.
4. ¿En qué Casos No deben preparar estados financieros sobre la base
de empresa en marcha. Según NIC 10?
La norma requiere que una entidad no prepare sus estados financieros sobre
la base que es una empresa en funcionamiento en marcha si la gerencia
determina, después de la fecha del balance, bien que tiene la intención de
liquidar la empresa o cesar en sus actividades, o bien que no existe otra
alternativa más realista que hacerlo.

III-14 Instituto Pacífico N° 180 Primera Quincena - Abril 2009