RATIOS DE LIQUIDEZ

Ratio Formula Objetivo

OPERACIÓN

Liquidez Activo Corriente Mide la capacidad de pagar 135

general Pasivo Corrriente deudas en el corto plazo 88

Liquidez Activo corriente - Inventarios Mide la capacidad de pagar 115

Acida Pasivo Corriente deudas en el plazo inmediato 88

Capital de Activo corriente-pasivo corriente Mide la capacidad, en terminos

trabajo neto monetarios, de pagar deudas en
el corto plazo

RATIOS DE GESTION

Ratio Formula Objetivo

OPERACIÓN

Rotacion de Ventas Mide cuantas veces se logran dar 100

cuentas por Cuentas por cobrar y recuperar creditos al año 80
cobrar
Rotacion de Costo de ventas Mide cuantas veces se logran 60
proveedores Proveedores obtener y pagar creditos al año 50

Rotacion de Costo de ventas Mide el numero de veces que los 60

inventarios Inventarios inventarios rotan en un año 20

Eficiencia Ventas Mide el monto de ventas generado 100

uso de Activos por cada unidad monetaria de 370.5
activos activos

Ratios de gestion expresados en numero de dias

Ratio Formula Objetivo

OPERACIÓN

Periodo Cuentas por cobrar x N° de dias Mide el numero de dias que en

medio de Ventas promedio se demoran en cobrar 2400
cobranza las Cuentas por Cobrar 100
Periodo Mide el numero de dias que en
medio de Proveedores x N° de dias promedio se demoran en pagar 1500
pago Costo de ventas a los proveedores 60
Mide el numero de dias que en
Periodo medio Inventarios x Nro de dias promedio se consumen los 600
de tenencia Costo de ventas inventarios 60
inventarios

Ratios de Solvencia

Ratio Formula Objetivo

OPERACIÓN

Pasivo Mide el grado de propiedad 203

Endeudamiento Patrimonio neto de la empresa 167.5

Pasivo no corriente + patrimonio Mide la manera como ha financiado 282.5

Respaldo Activo no corriente la empresa sus activos de largo plazo 235.5

Cobertura UAII + Depreciacion Mide cuantas veces el efectivo 30

Intereses generado cubre el pago de 5
intereses.

RATIOS DE RENTABILIDAD
Ratio Formula Objetivo
OPERACIÓN

Porcentaje de las ventas que

Margen Bruto Utilidad bruta cubre el costo de ventas 40.0
Ventas 100
Utilidad Neta 18
Margen Neto Porcentaje de las ventas que
Ventas representa la utilidad de la empresa 100

Rentabilidad Utilidad neta Mide la generacion de rentabilidad 17.5

del activo (ROA) Acfivo que ofrece el activo 370.5

Rentabilidad Utilidad neta Mide la generacion de rentabilidad 17.5

del Patrimonio que ofece el patrimonio 167.5
patrimonio (ROE)
 ESTADO DE SITUACIÓN FINANCIERA

Activo corriente 135 Pasivo corriente

RESPUESTAS INTERPRETACIÓN
Caja 35 C x p (proveedores)
CxC 80 tributos
La empresa tiene 1.53 veces el
1.53 activo sobre lo que debe para Inventarios 20 Rem x pagar
poder pagar
Parte deuda LP
Activo no corriente 235.5
Los inventarios demoran en
1.31 producir y vender, por lo que al Activos fijos 235.5 Pasivo no corriente
quitarlos se puede ver la
capacidad de pago inmediato Deuda LP

puede pagar deudas en el corto Patrimonio

47.00 plazo capital
util. Retenidas
Total actiivos 370.5 total pasivo + patrimonio

Ventas
RESPUESTAS INTERPRETACIÓN
Costo de ventas
Utilidad bruta
1.25
Gastos administracion
Gastos de venta
1.20 Utilidad de operación

Gastos financieros
Utilidad antes impuestos
3.00 Impuesto a la renta
Utilidad neta

0.27
Por cada unidad que hemos
vendido nos genero 27 centimos
NRO DE DIAS

RESPUESTAS INTERPRETACIÓN

24
 24

25

10

RESPUESTAS INTERPRETACIÓN

1.21

1.20

RESPUESTAS INTERPRETACIÓN

0.40 Porcentaje de ventas que cubren

el costo de ventas

0.175
UAII
0.08 8%
ACTIVO
0.047
Es mejor usar esto porque se
acerca mas al ROE QUE ES 10%

0.104 10%
INANCIERA

sivo corriente 88
x p (proveedores) 50
5
5

arte deuda LP 28

sivo no corriente 115

115

167.5
150
til. Retenidas 17.5
al pasivo + patrimonio 370.5
ESTADO DE RESULTADOS

100
sto de ventas 60
40

stos administracion 8
stos de venta 2
lidad de operación 30

stos financieros 5
lidad antes impuestos 25
puesto a la renta 7.5
17.5

30