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Evaluación Unidad 3

Comenzado el jueves, 26 de marzo de 2020, 18:16

Estado Finalizado

Finalizado en viernes, 27 de marzo de 2020, 20:05

Tiempo empleado 1 día 1 hora

Puntos 4,0/10,0

Calificación 2,0 de 5,0 (40%)

Pregunta 1
Correcta
Puntúa 1,0 sobre 1,0

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Enunciado de la pregunta

El tipo de cambio forward es el tipo spot capitalizado por el cociente de los

tipos de interés de ambas divisas.
Seleccione una:
a. Verdadero. 
El tipo de cambio forward se calcula según la siguiente fórmula:
b. Falso.
Retroalimentación

La respuesta correcta es: Verdadero.

Pregunta 2
Incorrecta
Puntúa 0,0 sobre 1,0

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Enunciado de la pregunta

Un seguro de cambio
Seleccione una:
a. Exige desembolso en el momento inicial. 
El seguro de cambio es un contrato que reduce o elimina el riesgo de cambio, no exige
un desembolso en el momento inicial y es de fácil acceso.

b. Es una operación de difícil acceso.

c. Reduce o elimina el riesgo de cambio.

Retroalimentación

La respuesta correcta es: Reduce o elimina el riesgo de cambio.

Si la tasa de interés interbancario a 3 meses del euro y del dólar son 1,5% y
0,5% respectivamente y el tipo de cambio spot dólar/euro es de 1,385
dólares por euro. El tipo de cambio a plazo a seis meses será:
Seleccione una:
a. 1,2975
b. 1,3765
c. 1,3815

d. La información de que dispongo es insuficiente para responder a la

pregunta.
Pregunta 3
Incorrecta
Puntúa 0,0 sobre 1,0

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Enunciado de la pregunta

Si la tasa de interés interbancario a 6 meses de la libra y del dólar son 3% y

1% respectivamente, el tipo de cambio spot dólar/libra es de 1,62 dólares por
libra y el tipo de cambio a plazo a seis meses es 1,604, ¿cuál es el tipo de
interés implícito?
Seleccione una:
a. 1,60%
b. -1,60%
c. -1,975%
d. 1,975% 
ri = [(1,604 – 1,62) / 1,62] x 360/180 = - 1,975%
Retroalimentación

La respuesta correcta es: -1,975%

Pregunta 4

Incorrecta

Puntúa 0,0 sobre 1,0

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Enunciado de la pregunta
Si el tipo de cambio forward EUR/GBP (libras por euro) es superior al tipo
spot, podríamos afirmar que:
Seleccione una:
a. No podemos afirmar nada en relación a los tipos de interés de ambas
divisas. 
Si el precio forward es superior, los tipos de interés de GBP serán superiores a los del
EUR.

b. Los tipos de interés en EUR son inferiores a los de GBP.

c. Los tipos de interés en EUR son superiores a los de GBP.

Retroalimentación

La respuesta correcta es: Los tipos de interés en EUR son inferiores a los de
GBP.

Pregunta 5
Correcta
Puntúa 1,0 sobre 1,0

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Enunciado de la pregunta

Si un banco acuerda con una empresa comprarle una divisa dentro de un

plazo, a un tipo de cambio determinado. ¿A qué riesgos se enfrenta el
banco?
Seleccione una:
a. Riesgo de tipo de interés.
b. A ambos riesgos. 
Se enfrentará, tanto a la fluctuación del tipo de cambio como a la fluctuación en los
puntos SWAP (riesgo de variación de los tipos de interés).

c. Riesgo de tipo de cambio.

Retroalimentación

La respuesta correcta es: A ambos riesgos.

Pregunta 6
Incorrecta
Puntúa 0,0 sobre 1,0

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Enunciado de la pregunta

Si el precio forward que cotiza en mercado es superior al precio forward

teórico:
Seleccione una:
a. Sólo operando en el precio spot se eliminaría la posibilidad de arbitraje.  
Podría realizar esta operación de arbitraje hasta que el forward llegase al precio de
equilibrio dado por la paridad de los tipos de interés.

b. Esta circunstancia no puede darse.

c. Vendería el forward y compraría el spot.

d. Vendería el spot y compraría el forward.

Retroalimentación

La respuesta correcta es: Vendería el forward y compraría el spot.

Pregunta 7
Incorrecta
Puntúa 0,0 sobre 1,0

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Enunciado de la pregunta

En el mismo caso de la pregunta anterior, podemos afirmar que:

Seleccione una:
a. No tengo suficiente información. 
El euro cotiza con descuento, pues necesito menos euros hoy para comprar una libra
que los que me harían falta para comprarla a futuro.

b. El euro cotiza con prima.

c. El euro cotiza con descuento.

Retroalimentación

La respuesta correcta es: El euro cotiza con descuento.

Pregunta 8
Incorrecta
Puntúa 0,0 sobre 1,0

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Enunciado de la pregunta

Si los puntos swap son positivos:

Seleccione una:
a. No tengo suficiente información para responder. 
Forward = Spot +/- Puntos Swap

b. El precio forward será inferior al spot.

c. Los puntos swap siempre han de ser negativos.

d. El precio forward será superior al spot.

Retroalimentación

La respuesta correcta es: El precio forward será superior al spot.

Pregunta 9
Correcta
Puntúa 1,0 sobre 1,0

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Enunciado de la pregunta

Según la noticia propuesta,

el banco central chino y La Reserva Federal se han enfrentado a críticas por
la preocupación de realizar contratos de swaps con algunos países.
Seleccione una:
a. Verdadero. 
Según la noticia, voces dentro de EE.UU. y China han expresado su preocupación por
el nivel de riesgo, que sus respectivos bancos centrales, están asumiendo con la
ampliación de líneas de Swaps a ciertas naciones. La Reserva se enfrentó a críticas
internas por “rescatar” los bancos europeos durante la crisis financiera. Y el banco
central chino fue objeto de reprimenda pública por la firma de un acuerdo de canje con
Rusia poco antes de la caída que el precio del rublo sufrió a finales de 2014.

b. Falso.
Retroalimentación

La respuesta correcta es: Verdadero.

Pregunta 10
Correcta
Puntúa 1,0 sobre 1,0

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Enunciado de la pregunta

Según el vídeo propuesto,

el único beneficio de un swap es que sirve como cobertura y reduce la

exposición al riesgo cambiario
Seleccione una:
a. Verdadero.
b. Falso. 
también sirve para obtener una deuda más barata mediante un préstamo al interés más
bajo posible.
Retroalimentación

La respuesta correcta es: Falso.