ANÁLISIS Y EVALUACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS.

ESTADO DE ORIGEN Y APLICACIÓN DE RECURSOS.

El estado de origen y aplicación de recursos es un ESTADO FINANCIERO auxiliar que informa sobre
los cambios ocurridos en la situación financiera de una empresa entre dos fecha señaladas y tambien
se le conoce como "EL ESTADO DE FUENTES Y APLICACIÓN DE FONDOS" o "ESTADO DE FUENTES Y USO
DE FONDOS".

Tambien se utiliza para analizar el comportamiento financiero de una empresa y la actuación de su

administración durante el lapso de un ejercicio.

Como su nombre lo indica refleja el origen de los recursos que recibió la empresa durante un ejercicio
que puede ser en bienes o derechos. Y la aplicación que se hizo de dichos recursos durante el periodo
analizado.

Para obtener el Estado de Origen y Aplicación de Recursos se requiere:

Dos balances de ejercicios consecutivos. Los cuales no necesitan reflejar un año de
actividades de una empresa.
Generalmente es de un ejercicio : ejemplo del 31-12-2018 al 31-12-2019.
Pero tambien puede ser por un periodo menor, ejemplo: 31-12-2020 al 30-04-2020.
En el segundo caso se analiza el movimiento de 4 meses de actividades.

El método para hacer el ánalisis es comparando los balances de los dos ejercicios y los principales
Origenes y Aplicaciones son:

ORIGEN APLICACIÓN
Utilidad del Ejercicio Pérdida del ejercicio
Deprec. Y amortizaciones del ejercicios Aumento de Activo
Disminución de Activos Disminución de Pasivo
Aumento de Pasivos Disminución de Capital
Aumento de Capital Retiro de utilidades.

Ejemplo. 31-12-18 31-12-19 Origen Aplicación

Cuentas varias: (ooo)
Caja y bancos 785 415 370
Inventarios 2,950 3,700 750
Maq. Y Equipo 1,500 2,750 1,250
Dep. acumulada de Maq. -480 -720 240
Proveedores 1,800 2,650 850
Gastos por pagar 280 150 130
Crédito Bancario a L.P. 2,000 2,000
Utilidades acumuladas 600 2,000
Utilidad del ejercicio 1,400 2,100 2,100
Que movimientos analizaron:
disminución de Caja Origen es una disminución de Activo
Aumento de Inventario Aplicación es un aumento de activo
Aumento de Maquinaria aplicación es un aumento de activo
Aumento de Depreciación Origen es la depreciación del ejercicio
Aumento de proveedores origen es un aumento de pasivo
Disminución de gastos por pagar aplicación es una disminución de pasivo
Aquí hay que poner mucha atención:
la utilidad 2018 en 2019 se convierte
en utilidades acumuladas. No hay
2018 $ 600 + 2019 $1400= $2,000 variación
Utilidad del ejercicio origen Es el principal origen de recursos de
una empresa.

Otro ejemplo: 31-12- 18 31-12-19 Origen Aplicación

Clientes 300 450 150
Terrenos y Edificios 2,500 3,500 1,000
Dep. de activos fijos -350 -550 200
Crédito Bancario a C.P. 800 0 800
Capital Social 1,000 2,000 1,000
Utilidades acumuladas 800 200 1000
Utilidad del ejercicio 1,400 1,800 1800

Que movimientos analizamos

Aumento de clientes Aplicación Es un aumento de activo
Aumento de Terrenos y Edificios Aplicación Es un aumento de activo
Aumento de depreciación Origen Es la depreciación del ejercicio
Dism. De cred. Banc.a corto plazo Aplicación Es una disminución de pasivo
Aumento de capital social Origen es un aumento de capital
Disminución de utilidades
$800 +$1,400 =% 1,200-$200=1,000 Aplicación Es un retiro de utilidades.
Utilidad del ejercicio Origen Es la utilidad del ejercicio.

Es muy importante comprender lo siguiente :

Depreciación y Amortización del ejercicio aunque su aumento (es decir la depreciación
y amortización del ejercicio) se reflejen en signo menos. Es un ORIGEN

Tambien en la utilidades acumuladas del primer ejercicio se verán aumentadas con la

utilidad del primer ejercicio al presentarse en el segundo ejercicio y si se presenta con
una cifra menor es porque hubo retiro de utilidades.

Preparar un estado de origen y aplicación de recursos de debe seguir la siguiente metodología:

1.- Hacer una hoja de trabajo, que es la comparación directa de los dos balances y sacar diferencias.
la suma de las dos columnas debe ser igual.
2.- Hacer el Estado de Origen y Aplicación de Recursos, que es un Estado Financiero con presentación
como Membrete de la empresa, mención de que es un Estado de Origen y Aplicación de recursos,
periodo y descripción de las cuentas de ORIGEN y VARIACIÓN.
3.- Evaluar la situación financiera de la empresa o la actuación de la administración, dando una opinión.

EJERCICIO DE ANALISIS FINANCIERO CON UN ESTADO DE ORIGEN Y APLICACIÓN DE RECURSOS.

COMERCIALIZADORA MOJUSV, S.A. DE C.V.

Balance General al
31-12-18 31-12-19 Origen Aplicación
BALANCE GENERAL (OOO).
ACTIVO
Circulante
Caja y Bancos 425 675 250
Clientes 2,125 3,035 910
Inventarios 2,830 4,115 1,285
5380 7825
No circulante
Maquinaria y Equipo 1,600 3,250 1,650
Equipo de transporte 720 1,750 1,030
Rva. Dep. Acum. De Activos Fijos -350 -850 500
1,970 4,150
TOTAL ACTIVO. 7,350 11975

PASIVO
Corto Plazo.
Proveedores 2,260 3,155 895
Crédito Bancario a Corto Plazo 600 600
Gastos por Pagar 270 350 80
Impuestos por Pagar 420 520 100
3,550 4,025
Largo Plazo
Crédito Bancario a Largo Plazo. 2,000 2000
TOTAL PASIVO 3,550 6,025

CAPITAL CONTABLE.
Capital Social 1,500 2,500 1000
Utilidades acumuladas. 1,100 1,300 1000
Utilidad del ejercicio 1,200 2,150 2150
TOTAL CAPITAL CONTABLE. 3,800 5,950

TOTAL PASIVO Y CAPITAL 7,350 11,975 6725 6725

Si observan solo es sacar la diferencia entre los dos balances y acomodarlos en Origen o Aplicación
siguiendo las reglas que nos fueron dadas.

En utilidades de ejercicios acumuladas se hace la operación que les señale en el ejemplo anterior
Util. Acum. 2018 $ 1,100 + Utilidad ejercicio 2018 $ 1,200 = $2,350 - util. Acum. 2020 $ 1,300 hay un
retiro de utilidades de $1,000 que se utilizaron para el aumento de capital.
ESTA ES LA HOJA DE TRABAJO.
Y tal como les había dicho las sumas de Origen y Aplicación son iguales.

2.- Forma de presentación :

COMERCIALIZADORA MOJUSV, S.A. DE C.V.

ESTADO DE ORIGEN Y APLICACIÓN DE RECURSOS
PERIODO: 1 de Enero al 31 de Diciembre del 2019.

ORIGEN APLICACIÓN
Dep. de Act. Fijo del E. 500 Aum. De Caja y Bancos 250
Aumento de Proveed. 895 Aum. De Clientes 910
Aumento de G. x Pag. 80 Aum. De Inventarios 1,285
Au. De Imp. X Pagar 100 Aum. Maq. Y Equipo 1,650
Aum. De Cred. Banc. LP 2,000 Aum. Eq. De Transporte 1,030
Aum. De Capital 1,000 Dism. Cred. Banc. C.P. 600
Utilidad del Ejercicio 2,150 Retiro de utilidades 1,000

Total Origen 6725 Total Aplicación 6725

ANALISIS Y EVALUACIÓN:
Revisamos las principales partidas de origen y tambien de aplicación, y procuramos analizar en que
fueron utilizados los recursos obtenidos. Y vamos formando un criterio.

Observados que la empresa contrató un crédito bancario por $2,000 y lo utilizó para adquirir activo
fijo por un monto de $ 2,680

El retiro de utilidades fue utilizado para aumentar el capital social de la empresa $1,000

El aumento de Inventario $ 1,285 fue aprovechando el aumento del crédito de proveedores $ 895

La Utilidad del ejercicio y la depreciación fue aprovechada para : aumentar el crédito a clientes $
$910, el pago a créditos bancarios a C.P. $600 y apoyar al crédito bancario en la compra de Activo.

RESULTADO DE LA EVALUACIÓN
Podemos observar que tres entidades tuvieron confianza en la empresa:
a).- Los Accionistas que aumentaron el capital social, no se llevaron las utilidades, las invirtieron.
b).- Un Banco que les dio crédito para aumentar su capacidad de operación, aumentando el activo fijo
c).- Los proveedores que aumentaron la linea de crédito, no se ve pero seguramente aumentaron sus
ventas y utilidades del ejercicio.

OPINION.
1.- Es una empresa que ha sabido invertir sus recursos y está en pleno crecimiento.
2.- La administración de la empresa es muy eficiente y ha logrado ganar la confianza de las personas
o empresas que son sus fuentes de financiamiento, tanto a corto (proveedores) como a largo
plazo ( Banco y Accionistas).
Como podrán observar el Estado de Origen y Aplicación de Recursos nos ha permito analizar y evaluar
el ejercicio del año 2019 de la empresa, sin saber casi nada de ella: ni su giro, ni ubicación, ni quienes
son sus administradores o dueños. Con la práctica nos vamos a ir formando un CRITERIO DE EVALUACIÓN
y aquí nos sirven los conocimientos adquiridos de los Estados Financieros de una empresa.