Análisis de los factores que influyen en la morosidad en el sistema bancario

peruano durante el periodo 2009-2019

Marco Teórico

Justificación teórica del postulado

Los bancos tienen como principal actividad la intermediación de fondos, esto quiere
decir que buscan captar recursos financieros de los agentes propios de una economía
superavitaria, para después colocar este excedente en otros agentes deficitarios, lo que
conlleva diversos riesgos para la empresa.

Según Freixas y Rochet(1998), la actividad bancaria envuelve tres tipos de riesgo :

i) El riesgo de impago de los créditos que otorga.

ii) El riesgo de mercado que afecta a su cartera de activos (y pasivos).

iii) El riesgo de liquidez que enfrenta la institución cuando no es capaz de hacer frente a
sus obligaciones con sus depositantes.

Debido a que la asignación de créditos representa una de las principales actividades de

la economía mundial. En el caso peruano, la intervención bancaria juega un rol
importante en el desarrollo de la actividad económica peruana, siendo esta la fuente de
financiamiento para la operatividad de las empresas, es por esto que existe una
participación activa del gobierno, con el fin de supervisar el comportamiento del
sistema bancario y todo aquel que lo conforme.

Es por esto que es sumamente importante conocer cuáles son los determinantes que
afectan a la morosidad, para poder así enfocarse en acciones oportunas que permita a los
formuladores de política minimizar las probabilidades de déficits crediticios o en un
extremo, las crisis bancarias. Estos periodos de crisis suelen estar asociados a problemas
de solvencia, siendo esto uno de los principales actores de las grandes crisis de la
historia en el mundo.
Mecanismo de afección

Para nuestro análisis, la morosidad se ve afectada tanto por variables macroeconómicas

como microeconómicas, que explicarán el comportamiento del índice de morosidad del
sistema bancario peruano.

Las variables macroeconómicas sueles estudiarse como factores explicativos, por lo

cual utilizaremos las siguientes variables: tipo de cambio real, inflación y ratio de
endeudamiento. Y para las variables microeconómicas planteamos las siguientes: Nivel
de ingresos familiares, índice de apalancamiento y el indicador de rentabilidad

De acuerdo a la literatura económica, las variables macroeconómicas escogidas tienen

un comportamiento pro cíclico, pues el crédito impulsa la economía en tiempo de
expansión y acentúa la desaceleración economía en periodos de crisis, por otro lado, la
liquidez o capacidad de pago de los distintos agentes económicos debido a mayores
tasas de interés o menores ingresos.

Y por último tenemos al nivel de endeudamiento, ya que a un mayor nivel de

endeudamiento existirán mayores probabilidades de incrementar los niveles de
morosidad.