PRESUPUESTO DE INVERSIONES

DETALLE TOTAL AÑO 0

APORT P. FINANC.
ACTIVO FIJO 262500
Terreno 50000 25000 25000
Obras civiles 50000 0 50000
Maquinaria y equipo 125000 0 125000
muebles y enseres 25000 0 25000
Imprevistos (5%) 12500 12500
ACTIVO DIFERIDO 8925
Estudio de factibilidad 2500 2500
Constitución de sociedad 1500 1500
Intereses preoperativos (3 meses) 4500 4500
Imprevistos (5%) 425 425
CAPITAL DE TRABAJO (1 mes) 39375
Materia prima e insumos 18000 18000
Caja y bancos 19500 19500
Imprevistos (5%) 1875 1875
TOTAL 310800 85800 225000
% 27.606178 72.39382
%FINANCIADO

50
100
100
100
100 225000 100
x 0.9

0.90% 2025
2% 4500
 SERVICIO DE LA DEUDA
año Saldo deudor Amortización Interés (8%) cuota anual
1 225000 45000 18000 63000
2 180000 45000 14400 59400
3 135000 45000 10800 55800
4 90000 45000 7200 52200
5 45000 45000 3600 48600
 DEPRECIACION Y VALOR RESIDUAL
Item Inversion Vida Util Depreciación Valor
(Años) anual Residual
Act. depreciables 200000
Obras civiles 50000 40 1250 43750
Maquinaria y equipo 125000 10 12500 62500
muebles y enseres 25000 10 2500 12500
Act. No depreciables
Terreno 50000 50000
TOTAL 16250 168750
 PRESUPUESTO DE INGRESOS Y GASTOS
DETALLE AÑOS
1 2 3
1 INGRESOS 243000 303750 405000
2 Unidades vendidas anualmente 54000 67500 90000
3 COSTOS FIJOS 103777 99997 96217
4 Mano de obra 45000 45000 45000
5 Servicios 12000 12000 12000
6 Seguros 1800 1800 1800
7 Mantenimiento de activos 4000 4000 4000
8 Depreciación 16250 16250 16250
9 Amort. de la inversión diferida 1785 1785 1785
10 Intereses de la deuda 18000 14400 10800
11 Imprevistos (5%) 4942 4762 4582
12 COSTOS VARIABLES 72450 90563 120750
13 Materia prima e insumos 54000 67500 90000
14 Energía eléctrica 15000 18750 25000
15 Imprevistos 3450 4313 5750
16 COSTOS TOTALES 176227 190560 216967
17 UTILIDAD BRUTA 66773 113190 188033
18 (-) Impuesto IVA=0,13(1)-0,13(5+6+7+13+14) 20306 25961 35386
19 (-) Impuesto IT (3% ingresos) 7290 9113 12150
20 UTILIDAD IMPONIBLE 39177 78116 140497
21 (-) IUE (25% DE UTIL IMP) 9794 19529 35124
22 UTILIDAD NETA 29383 58587 105373

23 Debito fiscal (13% ingresos) 31590 39488 52650

24 Crédito fiscal (13% cost factur) 11284 13527 17264
25 IVA A PAGAR 20306 25961 35386
26 IVA NETO
OS

4 5
405000 405000 Pv= 4.5
90000 90000
92437 88657
45000 45000
12000 12000
1800 1800
4000 4000
16250 16250
1785 1785
7200 3600
4402 4222
120750 120750
90000 90000
25000 25000
5750 5750
213187 209407
191813 195593
35386 35386
12150 12150
144277 148057
36069 37014
108208 111043

52650 52650
17264 17264
35386 35386
 FLUJO NETO CON FINANCIAMIENTO (Para el empresario) FLUJO FINANCIERO
AÑOS
DETALLE
0 1 2 3 4
Aporte Propio (-) -85800
Utilidad Neta 29383 58587 105373 108208
Valor residual
Depreciación 16250 16250 16250 16250
Amortiz inv. Diferida 1785 1785 1785 1785
Amortiz de crédito (-) -45000 -45000 -45000 -45000
FLUJO NETO -85800 2418 31623 78408 81243

TMAR 15 0.15
FACTOR DE ACTUALIZACION P/F 1 0.86957 0.75614 0.65752 0.57175
FLUJO ACTUALIZADO EN 0 -85800 2103 23911 51554 46451
VAN 163920

TIR 51.13 0.5113

FACTOR DE ACTUALIZACION 1 0.66168 0.43782 0.2897 0.19169
FLUJO ACTUALIZADO EN 0 -85800 1600 13845 22715 15573
VAN 1
O FINANCIERO

111043
168750
16250
1785
-45000
252828

0.49718
125700

0.12684
32068
FLUJO NETO SIN FINANCIAMIENTO (Para la empresa) FLUJO ECONOMICO
DETALLE AÑOS
0 1 2 3
Inversion Total (-) -310800
Utilidad Neta 29383 58588 105373
Valor residual 0 0 0
Depreciación 16250 16250 16250
Amortiz inv. Diferida 1785 1785 1785
Recup del capital de trabajo
Interes de la deuda 18000 14400 10800
FLUJO NETO -310800 65418 91023 134208

TMAR 15 0.15
FACTOR DE ACTUALIZACION 1 0.86957 0.75614 0.65752
FLUJO ACTUALIZADO EN 0 -310800 56885 68826 88244
VAN 148891.2

TIR 29.1 0.291

FACTOR DE ACTUALIZACION 1 0.77459 0.59999 0.46475
FLUJO ACTUALIZADO EN 0 -310800 50672 54613 62373
VAN -69.9
 4 5

108208 111043
0 168750
16250 16250
1785 1785
39375
7200 3600
133443 340803

0.57175 0.49718
76296 169439

0.35999 0.27885
48039 95032